KONSOLIDOVANÁ ÚČETNÍ ZÁVĚRKA PROBLÉM MENŠINOVÝCH PODÍLŮ NA HOSPODÁŘSKÉM VÝSLEDKU V EKVIVALENCI

Transkript

1 KONSOLIDOVANÁ ÚČETNÍ ZÁVĚRKA PROBLÉM MENŠINOVÝCH PODÍLŮ NA HOSPODÁŘSKÉM VÝSLEDKU V EKVIVALENCI Ve svém článku Konsolidace problematika souladu konsolidovaných výkazů sestavovaných za období, kdy došlo k akvizici jsem popisoval často se vyskytující nedostatek při konsolidaci, kdy výsledek hospodaření běžného období je uveden jiný v konsolidované rozvaze a jiný v konsolidovaném výkazu zisku a ztráty, a to v důsledku nesprávných úprav v prvním roce zahrnutí podniku do konsolidace. Objevuje se však ještě jeden problém mající dopad na soulad konsolidovaných výkazů rozvahy a výkazu zisku a ztráty. Tento problém vzniká při víceúrovňových vztazích při řešení otázky správného vykázání menšinových podílů na hospodářském výsledku v ekvivalenci. Nejlépe bude vše demonstrovat na příkladu: V konsolidačním celku máme dva podniky mateřský podnik (M) a dceřiný podnik (D). Mateřský podnik má v dceřiném podniku podíl ve výši 70%. Menšinové podíly v D tedy činí 30%. Dceřiný podnik uplatňuje podstatný vliv ve výši 20% v přidruženém podniku V (vnučka z pohledu mateřského podniku). Mateřský podnik M bude konsolidovat dceřiný podnik D plnou metodou, do konsolidované účetní závěrky bude zahrnut přidružený podnik V ekvivalencí. Předpokládejme pro jednoduchost, že příslušné podíly byly získány k 1.1. a nejsou identifikovány žádné významné rozdíly mezi účetním vlastním kapitálem D a V a jeho reálnou hodnotou (pro jednoduchý výpočet konsolidačního rozdílu). K za konsolidované období byly vykázány tyto účetní závěrky: M D V Aktiva kromě CP CP AKTIVA Základní kapitál Fondy Výsledek hospodaření min.let Výsledek hospodaření b.o Závazky PASIVA Výnosy Náklady Výsledek hospodaření b.o Pozn. zkratka CP zde znamená cenné papíry, obecněji podíly. To znamená, že mateřský podnik M k 1.1. získal 70% podíl v D za 200, D k 1.1. získal podíl 20% ve V za 156. Z uvedených hodnot spočítáme příslušné konsolidační rozdíly: D V Základní kapitál Fondy Výsledek hospodaření min.let Vlastní kapitál k Podíl v % 70% 20% Podíl na vlastním kapitálu Pořizovací cena podílu Konsolidační rozdíl Ing. Lubomír Harna

2 Pro sestavení konsolidovaných výkazů použijeme postupný způsob, to znamená, že nejdříve do účetní závěrky D zahrneme přidružený podnik V metodou ekvivalence: Rozvaha D Ekvivalence V Aktiva kromě CP CP CP v ekvivalenci Konsolidační rozdíl AKTIVA Základní kapitál Fondy Výsl.hosp. min.let Výsl.hosp. b.o Výsl.hosp. v ekvivalenci Závazky PASIVA Výnosy Náklady KR 2 2 VH b.o. bez ekvivalence Výsl.hosp. v ekvivalenci Konsolidovaný VH ve sloupci D jsou uvedeny údaje z účetní závěrky podniku D k , v dalším sloupci jsou vyloučeny příslušné podíly (CP) v přidruženém podniku (156) a zapsány CP v ekvivalenci ve výši podílu na vlastním kapitálu přidruženého podniku V ve výši 20% k ( = 640, z toho 20% = 128). Dále je zapsán příslušný vypočítaný konsolidační rozdíl 40 a v pasivech je zahrnut výsledek hospodaření běžného období v ekvivalenci ve výši 12 (20% z VH b.o. podniku V ve výši 60), v dalším sloupci je zaúčtován odpis konsolidačního rozdílu 40 ve výši 5% (2), tzn. délka odepisování 20 let, v posledním sloupci je součet účetní závěrka D včetně zahrnutí přidruženého podniku V ekvivalencí V dalším kroku sestavíme konsolidované výkazy mateřského podniku M konsolidací D plnou metodou, a to zatím bez ohledu na úvahy o menšinových podílech na ekvivalenci: 2 Ing. Lubomír Harna

3 Rozvaha M D Vyl. CP Menš.podíly Aktiva kromě CP ,00 CP ,00 CP v ekvivalenci ,00 Konsolidační rozdíl ,30 81,70 AKTIVA ,00-2, ,70 Základní kapitál ,00 300,00 Fondy ,00 100,00 VH min.let ,00 250,00 VH b.o ,40-2,30 152,30 VH v ekvivalenci 12 12,00 Závazky ,00 Menš.podíl ZK 30,00 30,00 Menš.podíl fondy 15,00 15,00 Menš.podíl VH min.let 21,00 21,00 Menš.podíl VH b.o. 23,40 23,40 PASIVA ,00-2, ,70 Výnosy ,00 Náklady ,00 KR 2 2,30 4,30 HV b.o. bez ekvivalence ,30 175,70 Z toho bez menš.podílů ,40-2,30 152,30 Menš.podíly na VH b.o. 23,40 23,40 VH v ekvivalenci 12 12,00 Konsolidovaný VH ,00-2,30 187,70 ve sloupci M jsou zahrnuty údaje u účetní závěrky mateřského podniku M, ve sloupci D jsou zahrnuty výše vypočítané údaje účetní závěrky D včetně ekvivalence V, v dalším sloupci jsou v aktivech vyloučeny CP (podíly) mateřského podniku v D (- 200) a zahrnut vypočítaný konsolidační rozdíl 40. Proti tomu jsou v aktivech vyloučeny příslušné podíly na jednotlivých složkách vlastního kapitálu ke dni 1.1. dni akvizice (70% z údajů o vlastním kapitálu ve sloupci D bez výsledku hospodaření běžného období), v dalším sloupci jsou vypočítány menšinové podíly z vlastního kapitálu D k 31.12, to znamená včetně výsledku hospodaření běžného období D (tzn. 30% z údajů ve sloupci D), tyto podíly jsou převedeny do příslušných řádků konsolidované rozvahy Menšinové podíly, odpis konsolidačního rozdílu v dalším sloupci (-2,3) je opět ve výši 5% z hodnoty konsolidačního rozdílu v D (46), součty řádek v posledním sloupci jsou výsledné hodnoty konsolidované účetní závěrky. Pohledem na výsledek se zdá, že je vše v pořádku, konsolidovaná aktiva se rovnají pasivům (3.809,70), výsledek hospodaření běžného období uvedený v rozvaze se rovná výsledku bez menšinových podílů ve výkazu zisku a ztráty (152,30), menšinové podíly na výsledku 3 Ing. Lubomír Harna

4 hospodaření b.o. rovněž souhlasí (23,40) stejně tak jako výsledek hospodaření v ekvivalenci (12,00). Celkový konsolidovaný výsledek hospodaření vykázaný ve výkazu zisku a ztráty (187,70) souhlasí s rozvahou (152, ,40 = 187,70). Takto bývá často konsolidovaná účetní závěrka v praxi sestavena a prezentována. Přesto je zde však jeden nedostatek. Podíl na hospodářském výsledku běžného období v ekvivalenci (v našem příkladu 12) je celý vykázán v konsolidovaných složkách vlastního kapitálu přináležejícího mateřskému podniku M. Protože podíl v podniku V drží dceřiný podnik D, kde jsou i menšinoví vlastníci, náleží jim menšinový podíl na všech složkách vlastního kapitálu D, to znamená i na hospodářském výsledku v ekvivalenci. Konkrétně v daném příkladu by měl být vykázán jejich podíl ve výši 30% z 12, tj. 3,6, zatímco mateřskému podniku náleží pouze podíl 70%, tj. 8,4. Zkusme tedy přidat do výpočtových tabulek řádek Menšinový podíl na výsledku hospodaření v ekvivalenci a vyjádřit příslušné hodnoty: VH b.o ,40-2,30 152,30 VH v ekvivalenci 12-3,60 8,40 Závazky ,00 Menš.podíl ZK 30,00 30,00 Menš.podíl fondy 15,00 15,00 Menš.podíl VH min.let 21,00 21,00 Menš.podíl VH b.o. 23,40 23,40 Menš.podíl na VH v ekvival. 3,60 3,60 PASIVA , ,70 Výnosy ,00 Náklady ,00 KR 2 0 2,30 4,30 VH b.o. bez ekvivalence ,30 175,70 Z toho bez menš.podílů ,40-2,30 152,30 Menšinové podíly VH b.o. D 23,40 23,40 Menš.podíl na VH v ekvival. 3,60 3,60 VH v ekvivalenci 12-3,60 8,40 Konsolidovaný VH ,30 187,70 Do tabulek v rozvaze i ve výkazu zisku a ztráty byly přidány dva pracovní řádky Menšinový podíl na VH v ekvivalenci (šedě zvýrazněné řádky). Ve sloupci Menšinové podíly byl vypočítán menšinový podíl ve výši 30% na výsledku hospodaření v ekvivalenci a byl obdobně jako ostatní menšinové podíly přenesen do nově zavedeného řádku. Tyto úpravy byly zároveň přeneseny adekvátně do výkazu zisku a ztráty (viz tučně orámované buňky). Na první pohled se zdá vše logické, problémem však je, že uvedené dva přidané řádky v našich výkazech nemáme. Otázkou tedy je, kam příslušné úpravy (menšinové podíly na výsledku v ekvivalenci) zahrnout a další otázkou je, že celkový výsledek v ekvivalenci je 12, zatímco po výše uvedených úpravách se nám snížil na 8,4. 4 Ing. Lubomír Harna

5 A zde jsem se setkal s celou řadou řešení, většinou je však výsledkem nesoulad údajů v rozvaze a výkazu zisku a ztráty (můj poznatek z praxe). Například časté je, že se liší menšinové podíly na výsledku hospodaření běžného období uvedené v rozvaze od menšinových výsledků hospodaření uvedených ve výkazu zisku a ztráty, VH v ekvivalenci je v obou případech vykázán stejně (celkový), takže se nerovná celkový konsolidovaný výsledek hospodaření. Problémem při řešení také je, že podle mezinárodních účetních standardů nenalezneme v rozvaze samostatný řádek výsledek hospodaření běžného období, ten je kumulován zároveň s výsledky hospodaření minulých let, takže pokud se úprava odehraje tak, že ve výpočtových tabulkách se nám tento výsledek nerovná v rozvaze a výkazu zisku a ztráty, tak při prezentaci podle IFRS/IAS to není vidět. To znamená, že je obtížné hledat řešení tohoto našeho problému jinde. Domnívám se, že nesoulad rozvahy a výkazu zisku a ztráty nelahodí oku řemeslnému a mělo by být zvoleno jiné řešení vedoucí k souladu obou výkazů. Pokud nezvolíme podle mne nesprávnou cestu zapomenout na menšinové podíly na výsledku v ekvivalenci, pak konkrétně považuji za správnější toto řešení: VH b.o ,00-2,30 148,70 VH v ekvivalenci 12 12,00 Závazky ,00 Menš.podíl ZK 30,00 30,00 Menš.podíl fondy 15,00 15,00 Menš.podíl VH min.let 21,00 21,00 Menš.podíl VH b.o. 27,00 27,00 PASIVA , ,70 Výnosy ,00 Náklady ,00 KR 2 0 2,30 4,30 VH b.o. bez ekvivalence ,30 175,70 Z toho bez menš.podílů ,00-2,30 148,70 Menšinové podíly VH b.o. D 27,00 27,00 VH v ekvivalenci 12 0, ,00 Konsolidovaný VH ,00-2,30 187,70 Ve výše navrhovaném řešení (kde nemáme řádky pro menšinové podíly na ekvivalenci) zahrnuji menšinový podíl na výsledku hospodaření v ekvivalenci do menšinových podílu na výsledků hospodaření běžného období. To znamená, že uvedená hodnota 27 je vypočítána ze sloupce D nejen z výsledku hospodaření v řádce VH b.o. (78) ale i z výsledku hospodaření v řádku VH v ekvivalenci (12), tedy = 90, z toho 30% = 27. Celá tato hodnota je ale vykázána pouze v řádku VH b.o. a přenesena do výkazu zisku a ztráty. Výsledkem je naprostý soulad všech hodnot týkajících se výsledku hospodaření běžného 5 Ing. Lubomír Harna

6 období (bez menšinových podílů, menšinových podílů a v ekvivalenci) v rozvaze i výkazu zisku a ztráty (šedě označené hodnoty). Přitom se nedomnívám, že toto řešení je pouze charakteru aby to vyšlo, ale má i svoji logiku v tom, že podíly dceřiného podniku D jinde se nakonec odrazí při realizaci ve výsledku hospodaření, ze kterého při rozdělení zisku dostane mateřský podnik M svých 70% a menšinoví vlastníci 30%. Je však nutno ještě zvážit, že i toto řešení má v určité situaci svoje úskalí. Pokud by totiž dceřiný podnik vykázal malý výsledek hospodaření a to tak, že by byl menší, než menšinový podíl na výsledku hospodaření v ekvivalenci, pak by agregovaný menšinový podíl odečítaný v řádku VH b.o. převážil vykázaný výsledek a výsledný výsledek hospodaření by byl nižší, než výsledek mateřského podniku (po odečtení odpisů konsolidačního rozdílu). Konkrétně v našem příkladu dejme tomu, že výsledek hospodaření b.o. dceřiného podniku D byl jen 30, a výsledek hospodaření v ekvivalenci byl 120. Pak mechanickou aplikací výše uvedeného řešení bychom dostali: VH b.o ,00-2,30 82,70 VH v ekvivalenci ,00 Vyšel nám konsolidovaný výsledek hospodaření bez menšinových podílů významně nižší, než samotný výsledek mateřského podniku. Domnívám se, že řešením této situace by mohlo např. být kombinování postupu uvedeného v prvním příkladu (bez úvahy o menšinových podílech na výsledku v ekvivalenci) a výše uvedeného řešení, a to tak, že menšinové podíly vyjádříme maximálně ve výši výsledku hospodaření D: VH b.o ,00-2,30 97,70 VH v ekvivalenci ,00 Jestliže se v praxi prezentují konsolidované účetní závěrky, kde nesouhlasí rozvaha na výkaz zisku a ztráty a to bez jakékoliv zmínky v příloze, nebo je na menšinové podíly na výsledku v ekvivalenci zcela zapomenuto, domnívám se, že výše uvedená řešení jsou lepší a pokud jsou v určitých situacích na hraně viz výše uvedený problém s malým ziskem v porovnání s ekvivalencí, pak je zde vždy prostor použitý způsob náležitě popsat v příloze ke konsolidované závěrce. I v běžných případech kdy to není moc vidět (je to nevýznamné), bych uvedl do přílohy větu, že menšinový podíl na výsledku hospodaření v ekvivalenci byl zahrnut do menšinových podílů na výsledku hospodaření běžného období případně i s vyčíslením tohoto dopadu. Rád přivítám i jiné náměty na řešení uvedené problematiky. 6 Ing. Lubomír Harna