MANUÁL PRO VÝPOČET CITLIVOSTNÍ ANALÝZY PRO NÁSTROJE FEA

Transkript

1 MANUÁL PRO VÝPOČET CITLIVOSTNÍ ANALÝZY PRO NÁSTROJE FEA MINISTERSTVO ŽIVOTNÍHO PROSTŘEDÍ STÁTNÍ FOND ŽIVOTNÍHO PROSTŘEDÍ ČR Zelená linka pro zájemce o dotace: duben

2 OSNOVA 1 ÚVOD VYPLNĚNÍ MODELU FEA LIST INFO LIST CITLIVOSTNÍ ANALÝZA Alternativní investice Výpočet úvěrů FINANČNÍ UKAZATELE FRR/K A NPV/K KOMENTÁŘ KE VZÁJEMNÉ ZÁVISLOSTI FRR/K A NPV/K

3 1 Úvod Tento manuál je určen pro model odpadového hospodářství zelená louka verze V modelu je přidán list s názvem Citlivostní analýza, který slouží k výpočtu citlivostní analýzy hodnot FRR/K a NPV/K. 2 Vyplnění modelu FEA List Info V buňce I38 lze vybrat dva režimy veřejné podpory. Jsou to: Regionální bloková výjimka (volba ano regionální bloková výjimka ) Pokyny pro životní prostředí (volba ano pokyny pro ŽP ) Obrázek 1: Vyplnění listu Info pro projekty v režimu Pokyny pro životní prostředí Projekt podléhá pravidlům veřejné podpory? ano/ne ano - pokyny pro ŽP Region NUTS II # Velikost podniku # Kurz CZK/EUR platný v době zpracování žádosti CZK/EUR Při výběru veřejné podpory v režimu Regionální bloková výjimka je třeba vyplnit tři další položky (viz Obrázek 2): Region NUTS II (buňka I39 ) Velikost podniku (buňka I40 ) Kurz CZK/EUR platný v době zpracování žádosti (buňka I41 ) 1 Obrázek 2: Vyplnění listu Info pro projekty v režimu Regionální bloková výjimka Projekt podléhá pravidlům veřejné podpory? ano/ne ano - regionální bloková výjimka Region NUTS II # Velikost podniku # Kurz CZK/EUR platný v době zpracování žádosti CZK/EUR List Citlivostní analýza Tento list se vyplňuje vždy, když žadatel uplatňuje na projekt veřejnou podporu. List slouží k výpočtu citlivostní analýzy FRR/K a NPV/K. Množství vyplňovaných dat je závislé na zvoleném typu veřejné podpory, a to: Pokyny pro životní prostředí Alternativní investice (kapitola ) Zdroje financování (kapitola ) Výpočet úvěrů (kapitola ) Regionální bloková výjimka Zdroje financování (kapitola ) Výpočet úvěrů (kapitola ) Tzn., že pokud žadatel na listu Info zvolil veřejnou podporu v režimu Regionální bloková výjimka může pokračovat kapitolou 0. Alternativní investice Alternativní investice (alternativní investiční náklady) je třeba vyplnit pouze v případě veřejné podpory v režimu Pokyny pro životní prostředí. Při vyplňování alternativních investičních nákladů (viz Obrázek 3) je třeba dodržet stejnou skladbu rozpočtu, jaká je uvedena na listu Investiční náklady běžné ceny. Alternativní investiční náklady musejí být zadávány v běžných cenách. 1 Aktuální směnný kurz dle ECB, 3

4 Obrázek 3: Tabulka pro zadání alternativních investičních nákladů Alternativní investice - pro VP v režimu "Pokyny pro životní prostředí" Rok Celkem Životnost Projekce a příprava ("poplatky za plány / stavební projekt") tis. Kč Projekce po akceptaci žádosti tis. Kč - Nákup pozemků a staveb tis. Kč Nákup pozemků tis. Kč - Nákup budov tis. Kč - 40 Výstavba tis. Kč Budovy tis. Kč - 40 Stavby a komunikace (včetně oplocení, inženýrských staveb, přípojek, přestavby vlečky) tis. Kč Stroje a zařízení tis. Kč Třídící linka - technologie spojená s stavbou tis. Kč - 15 Základní technologie (včetně čištění spalin) tis. Kč - 15 Mobilní prvky a zařízení tis. Kč - 8 Řídící technika, měření, IT, telekomunikace tis. Kč Rezerva (nepředvídatelné události) tis. Kč - Propagace tis. Kč - Celkem tis. Kč Doplnění zdrojů dofinancování na listu Citlivostní analýza je nezbytné vždy, když žadatel uplatňuje na projekt veřejnou podporu. Částky na dofinancování projektu musí být v souladu s listem Zdroje financování. Žadatel může vyplnit dva způsoby dofinancování (viz Obrázek 4): Pouze vlastní zdroje žadatele a Vlastní zdroje žadatele v kombinaci s úvěrem od bankovního subjektu. Zvolí-li žadatel jako zdroje dofinancování projektu pouze vlastní zdroje, zaškrtne položku Pouze vlastní zdroje žadatele (viz Obrázek 4), do které se automaticky provede výpočet potřeby vlastních zdrojů na dofinancování projektu. Obrázek 4: Volba a doplnění zdrojů financování - pouze vlastní zdroje žadatele Pouze vlastní zdroje žadatele tis. Kč - Vlastní zdroje žadatele (zde musí být zahrnuta částka nezpůsobilé DPH) tis. Kč 1 Bankovní úvěr tis. Kč - V případě, že žadatel zvolí k dofinancování projektu kombinaci vlastních zdrojů a úvěru, musí být výše vlastních zdrojů minimálně ve výši částky, odpovídající nezpůsobilé DPH (stejně jako při doplnění zdrojů financování na listu Zdroje financování ). Nezpůsobilá výše DPH je uvedena na listu Zdroje financování v buňce H98 po přepočtu z Kč na tis. Kč ji lze vložit do buňky H126 na listu Citlivostní analýza, část, položka Vlastní zdroje žadatele (viz Obrázek 5) a v položce Bankovní úvěr se pak automaticky provede výpočet potřebné výše úvěru (jistiny) po odečtení vlastních zdrojů žadatele. Obrázek 5: Volba a doplnění zdrojů financování vlastní zdroje žadatele + úvěr Pouze vlastní zdroje žadatele tis. Kč - Vlastní zdroje žadatele (zde musí být zahrnuta částka nezpůsobilé DPH) tis. Kč 2 Bankovní úvěr tis. Kč - V případě, že je zdroje na dofinancování projektu jsou zajišťovány pomocí více než jednoho úvěru, musí žadatel provést vždy jejich konsolidaci do jediného úvěru a následně vyplnit parametry úvěru v části Výpočet úvěrů (viz Obrázek 6). Výpočet úvěrů V případě, že zdroje dofinancování projektu jsou uvažovány kombinací vlastních zdrojů žadatele a úvěru (viz Obrázek 5), vyplní žadatel v této části požadované parametry předpokládaného úvěru (konsolidovaného úvěru), a to dobu splácení, dobu odkladu splácení, úrokovou sazbu, způsob splácení a poplatek za zřízení úvěru (viz Obrázek 6). 4

5 Obrázek 6: Parametry bankovního úvěru Bankovní úvěr Doba splácení roky Doba odkladu roky Úroková sazba % Úroková sazba fixní po celou dobu úvěru? ano/ne Konstantní splátky jistiny nebo konstatní celkové splátky? - Poplatek za zřízení úvěru jako % celkového úvěru % 3 Finanční ukazatele FRR/K a NPV/K Výsledky citlivostní analýzy FRR/K a NPV/K jsou jak na listu Výstup pro SFŽP v tabulce Citlivostní analýza souhrn, tak i na listech Výstupy do žádosti CZK a Výstupy do žádosti EUR v tabulce E.3.2. Analýza citlivosti. Komentář ke vzájemné závislosti FRR/K a NPV/K V případě, že je projekt částečně nebo zcela financován prostřednictvím bankovního úvěru a čistý příjem projektu nepokrývá splátky tohoto úvěru, dochází po dobu splácení úvěru k zápornému čistému toku hotovosti (list Zdroje financování, položka čistý tok hotovosti, řádek 190). V tomto případě ukazatel FRR/K, který je definován jako kapitálový výnos vlastních prostředků, přestává být relevantním pro finanční hodnocení projektu a je vhodnější spoléhat se pouze na ukazatel NPV/K. 5