Raiffeisen- TopDividende-Akti. en Fonds. Pololetní zpráva 2010

Transkript

1 Raiffeisen- TopDividende-Akti en Fonds Pololetní zpráva 2010

2 Obsah Obecné údaje fondu Charakteristika fondu... 3 Zvláštní informace... 4 Upozornění na právní aspekty... 4 Údaje o fondu v... 5 Počet podílů v oběhu... 5 Zpráva o investiční politice fondu... 6 Struktura majetku fondu v... 7 Seznam majetku fondu v

3 Pololetní zpráva za období od 1. června 2010 do 30. listopadu 2010 investuje převážně do akcií firem, které mají sídlo nebo převážnou část své podnikatelské činnosti soustředěnou v Evropě a které cestou rentability a ziskovosti usilují o vyplácení vysokých dividend. Fond na základě investic do akcií podléhá kurzovým a měnovým výkyvům. Obecné údaje fondu Tranše Datum vydání ISIN podílových listů s výplatou výnosů (A) ISIN podílových listů s částečnou reinvesticí výnosů (T) ISIN podílových listů s reinvesticí výnosů v plné výši (zahraniční tranše) (V) ISIN podílových listů s výplatou výnosů pro spoření ve fondu (A) ISIN podílových listů s částečnou reinvesticí výnosů pro spoření ve fondu (T) ISIN AT AT AT AT AT Charakteristika fondu Měna fondu: Účetní rok: Den rozdělení / výplaty / reinvestice: Shoda se směrnicemi EU: Typ fondu: Cílová skupina: Depozitář: Investiční společnost: Vedení fondu: Auditor: Shoda se směrnicemi EU (veřejné fondy s investováním podle 20 rakouskéhoo zákona o investičních fondech) Cílový fond (max. s 10% subfondů) Fondy pro drobné investory Raiffeisen Bank International AG 1 Raiffeisen Kapitalanlage-Gesellschaft m. b. H. A-1010 Vídeň, Schwarzenbergplatz 3 Telefon , fax Číslo v obchodním rejstříku: w Raiffeisen Kapitalanlage-Gesellschaft m. b. H. KPMG Austria GmbH 1 Raiffeisen Bank International AG převzala dne 10. října 2010 formou univerzálního nástupnictví agendu komerčních zákazníků včetně funkce depozitáře od Raiffeisen Zentralbank Österreich AG. 3

4 Zvláštní informace Změna depozitáře: do : Raiffeisen Zentralbank Österreich AG Upozornění na právní aspekty Zveřejněný prospekt (s výjimkou speciálních fondů) v aktuálním znění včetně veškerých změn od jeho prvního zvezáruku za aktuál- řejnění je zájemcům k dispozici na stránkách Veškeré údaje a informace byly sestaveny o ověřeny s maximální pečlivostí. Odpovědnost nebo nost, správnost a kompletnost poskytnutých informací nelze poskytnout. Použité zdroje hodnotíme jako spolehlivé. Použitý software počítá s přesností vyšší než na zobrazená dvě desetinná místa. Při dalších výpočtech prováděných s vykázanými výsledky nelze vyloučit nepatrné odchylky. Hodnota jednoho podílu se vypočítá jako podíl celkové hodnoty investičního fondu včetně jeho výnosů a počtu podípříslušných nástrojů lů. Celkovou hodnotu investičního fondu vypočte depozitář jako součet hodnoty cenných papírů, peněžního trhu a kupních práv na cenné papíry na základě jejich aktuálního kurzu, včetně finančních investic, peněž- ní hotovosti, zůstatků na bankovních účtech, pohledávek a jiných práv fondu, snížený o závazky. Čisté jmění se stanoví podle následujících zásad: a) Hodnota majetku kotovaného nebo obchodovaného na burze nebo na jiném regulovaném trhu se zásadně stanonebo pokud kurz da- vuje na základě posledního známého kurzu. b) Pokud není aktivum kotováno nebo obchodováno na burze nebo na jiném regulovaném trhu ného aktiva kotovaného nebo obchodovaného na burze nebo na jiném regulovaném trhu neodráží přiměřeně skutečnou tržní hodnotu, použijí se kurzy spolehlivých poskytovatelů dat nebo alternativně tržní ceny srovnatel- ných cenných papírů či jiné uznávané metody hodnocení. 4

5 Vážení podílníci! Společnost Raiffeisen Kapitalanlage-Gesellschaft m. b. H. si Vám dovoluje předložit pololetní zprávu fondu za období od 1. června 2010 do 30. listopadu Údaje o fondu v Majetek fondu ,63 Majetek připadající na podíl s výplatou výnosů (A) 78,00 Prodejní cena / podíl (A) 81,12 Majetek připadající na podíl s výplatou výnosů (T) 87,11 Prodejní cena / podíl (T) 90,59 Majetek připadající na podíl s výplatou výnosů (V) 89,48 Prodejní cena / podíl (V) 93, ,30 80,28 83,49 91,51 95,17 94,45 98,23 Počet podílů v oběhu Počet podílů v oběhu k Prodej Zpětný odkup Počet podílů v oběhu Počet podílů v oběhu k celkem A ,667 T ,655 V , , , , , , , , , , ,414 5

6 Zpráva o investiční politice fondu Většinou dobré firemní výsledky se na nějakou dobu schovaly za dluhovou krizi některých jihoevropských zemí (Řecko, Španělsko), což mělo nepříznivý dopad především na finanční sektor. Fond se skládá z koncentrovaného portfolia cenných papírů a je zaměřen na středně velké kapitalizované tituly. Velký důraz při výběru akcií do portfolia je kladen na dlouhodobější vývoj dividend, kdy prvořadým hlediskem není ani tak absolutní výše dividendy, jako spíš schopnost dividendu plynule navyšovat. Pokud jde o kvalitu, důležitou roli hraje osobní kontakt s managementem a ruku v ruce s tím komunikační politika firmy. Ve sledovaném období obohatily portfolioo fondu farmaceutické tituly Novartis, švédská holdingová společnost Inves- a Německé tor, norská ropná servisní společnost Seadrill, ropná firma Royal Dutch a akcie německé Lufthansy burzy. Ve slabších fázích byly dále navýšeny pozice RWE, Banque Nationale de Paris a britského nemovitostního titulu Land Securities. Prodány byly SKF, Unilever, AstraZeneca, mediální Pages Jaunes, dopravní titul Firstgroup a britský průmyslový Tomkins, který byl převzat jinou firmou. Zredukovány byly pozice HSBC, Deutsche Telekom a Pearson. Největší zastoupení zemí k rozhodnému dni měla Velká Británie následovaná Německem a Švédskem. Dodatečných výnosů dosáhl fond zápůjčkami cenných papírů. 6

7 Struktura majetku fondu v Cenné papíry Hodnota kurzu % Akcie denominované v: GBP SEK NOK CHF Cenné papíry celkem , , , , , ,92 52,50 25,76 12,21 5,49 3,78 99,74 Vklady u bank Vklady u bank v měně fondu Závazky u bank v cizí měně Vklady u bank celkem , , ,98 0,48-0,21 0,27 Časové rozlišení Poměrné úroky (z vkladů u bank) Přijaté úroky Časově rozlišené nároky na dividendy Časové rozlišení celkem 844, , , ,95 0,00-0,01 0,15 0,14 Ostatní zúčtovací položky Různé poplatky ,55-0,15 Majetek fondu ,30 100,00 7

8 Seznam majetku fondu v Letopočty uváděné u cenných papírů se vztahují k okamžiku emise a splacení, přičemž případné právo emitenta na předčasné splacení není vyznačeno. Označení Y u cenných papírů odkazuje na otevřenou dobu splatnosti. ISIN OZNAČENÍ CENNÉHO PAPÍRU STAV NÁKUP PRODEJ KURZ PŘÍRŮSTKY ÚBYTKY VE SLEDOVANÉM OBDOBÍ HODNOTA PODÍL KURZU NA MAJETKU V FONDU V % AKCIE DENOMINOVANÉ VE ŠVÝCARSKÝCH FRANCÍCH CH NOVARTIS CH ZURICH FINANCIAL SERVICES , ,94 1, , ,10 2,21 AKCIE DENOMINOVANÉ V ECH DE ALLIANZ VINK. NA JMÉNO , ,02 2,00 IT AUTOSTRADE , ,30 2,35 FR AXA , ,18 1,56 DE000BASF111 BASF SE NA JM. O.N , ,48 2,17 ES J37 BCO SANTANDER N , ,02 1,79 FR BNP PARIBAS S.A , ,70 1,61 FR CAP GEMINI , ,37 1,49 DE DEUTSCHE BOERSE AG , ,00 1,92 DE DEUTSCHE LUFTHANSA VINK. NA JMÉNO , ,00 1,46 DE DEUTSCHE TELEKOM , ,57 1,97 IT ENI , ,90 1,53 FI FORTUM OYJ , ,60 2,16 GRS GREEK O.FOOTB.INH , ,72 1,86 GRS HELLENIC TELECOMM. ORGANIZATION , ,00 0,85 NL KON. DSM NV NA JMÉNO , ,00 1,84 NL KONINKLIJKE KPN N.V , ,45 1,30 FI NOKIA CORP. CL. A , ,00 1,34 ES REPSOL YPF S.A , ,81 1,91 GB00B03MLX29 ROYAL DUTCH SHELL A , ,00 1,92 DE RWE AG (NEU) , ,00 2,30 FI SAMPO PLC , ,06 2,32 FR SANOFI-AVENTIS S.A , ,12 1,69 FI STORA ENSO OYJ CL. R , ,06 2,22 ES E18 TELEFONICA S.A , ,64 1,93 DE000A0N4P43 TOGNUM AG , ,08 2,13 FR TOTAL S.A. -B , ,90 1,51 AT VIENNA INSURANCE GROUP , ,36 1,48 FR VINCI , ,40 2,23 FR VIVENDI S.A , ,70 1,66 AKCIE DENOMINOVANÉ V BRITSKÝCH LIBRÁCH GB BICC PLC. GB BP PLC GB BRITISH AMERICAN TOBACCO GB CARILLION PLC. BMG196F11004 CATLIN GROUP LTD DL GB00B033F229 CENTRICA GB GLAXOSMITHKLINE PLC GB HSBC HOLDINGS GB LAND SECS GRP GB PEARSON GB PRUDENTIAL GB00B2B0DG97 REED ELSEVIER GB00B019KW72 SAINSBURY-J. GB00B16GWD56 VODAFONE GRP AKCIE DENOMINOVANÉ V NORSKÝCH KORUNÁCH NO NORSK HYDRO BMG7945E1057 SEADRILL LTD. NO STATOIL ASA , ,66 2, , ,21 1, , ,13 1, , ,91 1, , ,42 1, , ,91 2, , ,48 1, , ,79 1, , ,14 2, , ,72 1, , ,10 1, , ,81 1, , ,31 1, , ,41 1, , ,04 1, , ,29 1, , ,60 1,71 8

9 ISIN OZNAČENÍ CENNÉHO PAPÍRU STAV NÁKUP PRODEJ KURZ PŘÍRŮSTKY ÚBYTKY VE SLEDOVANÉM OBDOBÍ HODNOTA PODÍL KURZU NA MAJETKU V FONDU V % AKCIE DENOMINOVANÉ VE ŠVÉDSKÝCH KORUNÁCH SE AB INVESTOR -B , ,78 1,61 SE SKANSKA AB -B- NA JM , ,38 2,26 SE SVENSKA CELLULOSA , ,18 2,51 SE SVENSKA HANDELSBK. -A- NA JMÉNO , ,29 2,32 SE TELEFONAKT. L.M. ERICSSON -B- (FRIA) , ,55 1,65 SE TELIASONERA AB , ,33 1,86 MAJETEK V CENNÝCH PAPÍRECH CELKEM ,92 99,74 VKLADY U BANK VKLADY V ECH VKLADY V OSTATNÍCH MĚNÁCH ZEMÍ EU ZÁVAZKY V JINÝCH MĚNÁCH NEŽ ZEMÍ EU NOK , , , ,98 0,27 ČASOVÉ ROZLIŠENÍ POMĚRNÉ ÚROKY PŘIJATÉ ÚROKY ČASOVĚ ROZLIŠENÉ NÁROKY NA DIVIDENDY 844, , , ,95 0,14 OSTATNÍ ZÚČTOVACÍ POLOŽKY RŮZNÉ POPLATKY ,55-0,15 MAJETEK FONDU ,30 100,00 VYPOČÍTANÁ HODNOTA NA PODÍL S VÝPLATOU VÝNOSŮ VYPOČÍTANÁ HODNOTA NA PODÍL S REINVESTICÍ VÝNOSŮ VYPOČÍTANÁ HODNOTA NA PODÍL S REINVESTICÍ VÝNOSŮ V PLNÉ VÝŠI 80,28 91,51 94,45 POČET PODÍLŮ S VÝPLATOU VÝNOSŮ V OBĚHU POČET PODÍLŮ S REINVESTICÍ VÝNOSŮ V OBĚHU POČET PODÍLŮ S REINVESTICÍ VÝNOSŮ V PLNÉ VÝŠI V OBĚHU KS ,622 KS ,466 KS ,326 MAJETEK ZABLOKOVANÝ V PŘEHLEDU MAJETKU FONDU (ZÁPŮJČKY CENNÝCH PAPÍRŮ): IT FR AUTOSTRADE TOTAL S.A. -B DEVIZOVÉ KURZY MAJETEK FONDU V CIZÍCH MĚNÁCH BYL PŘEPOČÍTÁN NA PODLE DEVIZOVÝCH KURZŮ K : MĚNA ŠVÝCARSKÝ FRANK BRITSKÁ LIBRA NORSKÁ KORUNA ŠVÉDSKÁ KORUNA JEDNOTKA KURZ 1 = 1,31105 CHF 1 = 0,84275 GBP 1 = 8,12955 NOK 1 = 9,20400 SEK NÁKUP A PRODEJ CENNÝCH PAPÍRŮ BĚHEM VYKAZOVANÉHO OBDOBÍ, POKUD NEBYL VYKÁZÁN V SEZNAMU MAJETKU: ISIN OZNAČENÍ CENNÉHO PAPÍRU NÁKUP PŘÍRŮSTKY PRODEJ ÚBYTKY AKCIE DENOMINOVANÉ V ECH DE BASF AG ES BCO SANTANDER -ANR.- FR PAGES JAUNES

10 ISIN OZNAČENÍ CENNÉHO PAPÍRU NÁKUP PŘÍRŮSTKY PRODEJ ÚBYTKY AKCIE DENOMINOVANÉ V BRITSKÝCH LIBRÁCH GB ASTRAZENECA GROUP GB FIRSTGROUP PLC. GB TOMKINS GB00B10RZP78 UNILEVER PLC AKCIE DENOMINOVANÉ V NORSKÝCH KORUNÁCH NO NORSK HYDRO ASA -ANR.- AKCIE DENOMINOVANÉ VE ŠVÉDSKÝCH KORUNÁCH SE SKF AB -B- (FRIA) Společnost Raiffeisen Kapitalanlage-Gesellschaft m. b. H. pracuje podle norem jakosti Sdružení rakouských investičních společností (VÖIG). Vídeň, 14. ledna