banky hypotéky stavební spořitelny platební karty pojišťovny penzijní fondy kapitálový trh finanční poradenství leasing factoring inkasní agentury

Rozměr: px
Začít zobrazení ze stránky:

Download "banky hypotéky stavební spořitelny platební karty pojišťovny penzijní fondy kapitálový trh finanční poradenství leasing factoring inkasní agentury"

Transkript

1 Speciál měsíčníku Bankovnictví Aspecial insertion of Bankovnictví monthly Ročenka českého finančního a kapitálového trhu The Czech Financial and Capital Market Yearbook banky hypotéky stavební spořitelny platební karty pojišťovny penzijní fondy kapitálový trh finanční poradenství leasing factoring inkasní agentury

2 FM Vše, co jste chtěli vědět o marketingu, reklamě a médiích, ale nevěděli, kde to najít. NEJLEPŠÍ BYZNYS, AKTUÁLNÍ POLITIKA AEKONOMIKA ČTĚTE OD PONDĚLÍ DO PÁTKU V HOSPODÁŘSKÝCH NOVINÁCH. MM NEJLEPŠÍ BYZNYS, AKTUÁLNÍ POLITIKA AEKONOMIKA. TÝDENÍK PROMARKETINGOVOUKOMUNIKACI AMÉDIA VYDAVATELSTVÍ ECONOMIA, A.S. 74KČ 3,40 EUR Povodně prověřily empatii firem Přestože řada velkých zadavatelů reklamy nabídla pomoc při odstraňování následků povodní ivjejich průběhu, znovu se ukázalo, žezákazníci nejvíc ocení ty firmy, jejichž zaměstnanci nečekají na pokyny vedení adokážou se rozhodovat. FOKUS,12 DATA TÝDNE Kolikrát ročně jezdíme na eurovíkendy AKTUALITY,4 Ověřované náklady tiskupodle ABC MÉDIA, 28 Nejhledanější slova na českém webu MÉDIA, 29 GRAF TÝDNE Dnes lzejiž cestovním kancelářím důvěřovat. spíše ne 17 % ani ano ani ne 34 % neuvedeno určitě ne 3% 8% Tweet roku mávítěze Vítězi ČCPR jsou Karel Začíná regulace prvního ročníku aami Communications reklamních zařízení Nejvtipnější příspěvkyomaximální délce140 znaků sou- soutěži vesvém oboru proumisťování reklam řídit APRA udělila ceny vhlavní Od června se budoupovolení těžily vanketě. MARKETING, 16 České ceně za PR. AGENTURY, 22 novoumetodikou. MÉDIA, 27 určitě ano 9% spíše ano 29 % MML-TGI ČR 3. a4. kvartál ( ) CzechTourism pokračuje vzavádění nové značky text Tereza Vondráková On-line banka Zuno připravila novou kampaň pro podporu a budování značky. Hlavním cílem kampaně je změnit pozici malé on-line banky na banku pro všechny. Myšlenku celé kampaně charakterizuje claim Retro je cool, ale ne vbankovnictví. Kampaň odstartuje včesku inaslovensku 12. června apotrvá zhruba do poloviny srpna tohoto roku. Kampaň využije hlavně televizi. Vedle hlavního spotu připravila banka také další videa, která využije v rámci sociálních médií, YouTube apr. Použity budou také OOH aon-line. Zuno je bankou pro uživatele internetu. Není pochyb otom, že mnozí Antimonopolní úřad vydal vpondělí 3. června 2013 rozhodnutí,kterým zastavil správní řízení vedené s Asociací televizních organizací (ATO) ve věci veřejné zakázky na projekt elektronického měření televizní sledovanosti. Úřad přezkoumal postup Vodafone chystá start kampaně na 16. června Mobilní operátor Vodafone spustí podle informací M&M 16. června svou novou kampaň ktarifům Red anahra- dí jí zvířátkovské přestávky. Ředitelka pro komunikaci Vodafonu Markéta Moreno tyto informace zatím nepotvrdila. Vodafone také chystá novou podobu svého e-shopu, která je zatím ve fázi strukturálních příprav. Jeho změnu bude Vodafone komunikovat až vrámci některé zpříštích kampaní. z nich jsou klienty tradičních velkých bank. Především ty chceme oslovit, protože budou dobře reagovat na netradiční vícekanálovou komunikaci naší kampaně, uvedla Alina veřejné zakázky anezjistil důvody pro uložení sankce, jeho rozhodnutí zatím není pravomocné. Výběrové řízení ATO v režimu veřejné České agentury přihlásily do letošního ročníku soutěže Cannes Lions celkem 99 prací. Z toho 60(!) pochází zpražské agentury Young & Rubicam. Y&R tak potvrdila svou pověst agentury,která se chce zviditelňovat prostřednictvím účasti v soutěžích reklamní kreativity. Jedna přihláška do soutěže přitom stojí dle kategorie 435 až 700 eur. Cannes Lions je nejprestižnější reklamní soutěží na světě. České agentury tam Úřad zastavil řízení kvůli peoplemetrům TÝDENÍK PROMARKETINGOVOU KOMUNIKACI AMÉDIA VYDAVATELSTVÍ ECONOMIA, A.S. 74KČ 3,40 EUR Y&R mají vcannes 60 kusů Česká centrála cestovního ruchu CzechTourism vypsala veřejnou zakázku na implementaci nové destinační značky České republiky vpropa- gačních materiálech. Na tento projekt vyčlenila zhruba 9,5 milionu korun. Zakázka se vztahuje na období od 1. září do konce roku Za změnou positioningu značky stojí nová marketingová koncepce cestovního ruchu, která chce etablovat Česko jako zajímavou poznávací destinaci. Zuno chystá retro kampaň rozhodnutí zatím není pravomocné. Výběrové řízení ATO v režimu veřejné Agurida, ředitelka marketingu akomunikace banky. Nakon- ceptu afinální exekuci pracovala agentura Zaraguza Digital, mediální nákup zajistila agentura ZenithOptimedia. zakázky na novou vlnu měření TV sledovanosti bylo vyhlášeno vpolovině roku, ke konci téhož roku ATO přes protest tehdejšího řádného člena, televize Nova,podepsalo smlouvu se současným realizátorem měření, společností Mediaresearch. Je slovenská reklama kreativnější? Velký reklamní battle mezi českou asloven- skou reklamou. Nejlepší práce zletošního Louskáčku azlatého klince ohodnotila česko-slovenská porota. Zajímá vás, kdo vyhrál? FOKUS,10 Probíhá pilotní studie Media projektu Online Zařizování Výzkum čtenosti Media projekt čeká AKTUALITY,4AKTUALITY, rozvoj4díky nadstav- eurovíkendu bovému výzkumu s názvem Návštěvnostinternetu MP Online. tuv současné době podle NetMonitoru probíhá vmédia, MÉDIA, terénu jeho pilotní verze. Nadstavba Media pro- SledovanostTV jektu MP Online bude pomocí speciálního MÉDIA, MÉDIA, dotazování ashare zjišťovat, jaké jsou trendy ve Afinitareklamních čtenosti tisku aon-line obsahů bloků ajaká je čtenost MÉDIA, MÉDIA, jednotlivých mediálních značek celkem za GRAF tištěné TÝDNE ion-line verze. DATA TÝDNE Uvažujeme ovýstavbě bytu/rodinného domu. neuvedeno 2% určitě ne 54 % Přestaňte sebát bezkontaktních plateb Visa připravila celoevropskou kampaň, má probudit důvěru vnové technologie. MARKETING, 14 za posledních šest let získaly pouze pět ocenění. Jediná dvě zlata přitom obdržely ve vedlejší soutěži mladých kreativců Young Lions.Informace opo- čtu podaných přihlášek zveřejnili organizátoři festivalu stím, že celá akce zaznamenala Agentura čtyř- Neopublic Portet procentní nárůst soutěžních Novelli získala za svůj pro- příspěvků z92zemí jekt celé- Xella hrubá stavba ho světa se jich sešlo domu celkem do 24 hodin zlaté Pražská Y&R ocenění by- v letošním ročníku la v květnu vyhodnocena soutěže SABRE Awards. již podruhé za sebou Agentura jako zajišťovala komu- Agentura roku. nikaci projektu, vjehož rámci byla v Bolaticích-Borové na Opavsku za 24 hodin posta- vena hrubá stavba rodinného domu. Klienty byly společ- nosti Xella CZ, výrobce pó- robetonu Ytong, a stavební firma DK1. Neopublic je Je slovenská reklama kreativnější? Velký reklamní battle mezi českou a slovenskou reklamou. Nejlepší práce z letošního Louskáčku a Zlatého klince ohodnotila česko-slovenská porota. Zajímá vás, kdo vyhrál? FOKUS, 10 GRAF TÝDNE Uvažujeme ovýstavbě bytu/rodinného domu. určitě čitěano 4% spíše ano 7% ani ano ani ne 14 % spíše ne 19 % MML-TGI ČR 3. a 4. kvartál ( ) Visa připravila celoevropskou kampaň, má probudit důvěru vnové technologie.marketing, 14 Ami Communications vyhrála CompuGroup Ami zvítězila ve výběrovém řízení CompuGroup Medical,dodavatele nemocničních aambulantních informačních systémů. Agentura bude zajišťovat produktové ikorpo- rátní PR včrinaslovensku. Kromě toho bude komunikovat také dlouhodobý cíl společnosti elektronizaci českého zdravotnictví. AKTUÁLNÍ ZPRÁVY, VÝZKUMY,PŘÍPADOVÉ STUDIE ADALŠÍ INFORMACE NAJDETE NA Hádejte přes Facebook PNS bude mít už jen divizi vítěze Cannes Lions Morava ačechy Agentura LeoBurnett opět Distribucetisku podle generálního Radomila Judy organizo- chystávlastní aplikaci Cannes Predictions. AGENTURY, 17 vána jen ze dvou center. MÉDIA,23 Agentura Neopublic má zlato zesabre Awards text Lucie Vaníčková Společnost Coca-Cola spustila vkvětnu včeské republice personalizovanou kampaň Poděl se oradost, která běží ivdalších evropských státech. Jejím cílem je inspirovat mladé lidi ke sdílení radosti se svými kamarády, kterým mohou symbolicky poslat lahev Coca-Coly sjejich jménem. Vedle televizní aon-linové reklamy využívá kampaň nově také interaktivní outdoorové plochy, na kterých je možné pomocí dotykové klávesnice nebo mobilního telefonu měnit zobrazované jméno.interaktivní řešení připravil Starlink, Společnost Czech Regio TV nově zastupuje při prodeji národní reklamy regionální televize v terestrickém vysílání. Zatím jde o čtyři subjekty, Jihočeskou televizi JTV, TV Zak, TV Polar a východočeskou V1. Společnost založil majitel prvních dvou televizí jediná česká agentura, která uspěla vletošním ročníku SABRE Awards, nejprestižnější soutěže vbranži public relations na světě. Dofinále klání přitom letos postoupila celá řada projektů českých agentur. Tři nominace měla Bison & Rose, dvě Ewing divize mediální agentury Starcom Mediavest Group, ve spolupráci s JCDecaux a Bonuss-CZ. Kolemjdoucí je mohou vyzkoušet od a předseda Asociace krajských televizí Alois Valtr a bývalý ředitel výzkumu Interpublicu Ondřej Novák. Kromě prodeje reklamy národním zadavatelům je Public Relations. Po jedné získaly Donath-Burson- Marsteller, PR.Konektor a Fleishman-Hillard. Ami Communications byla nominována na titul Agentura roku východní Evropy.SABRE (Superior Achievement in Branding and Reputation) Awards byly poprvé uděleny před 26 lety ve Spojených státech. Letos bylo do soutěže přihlášeno více než 2000 projektů, přičemž ocenění si odneslo 200 prací. Citylighty zobrazí jména text Lucie Vaníčková Společnost Coca-Cola spustila v květnu v České repub- lice personalizovanou kam- paň Poděl se o radost, kte- rá běží ivdalších evropských státech. Jejím cílem je inspi- rovat mladé lidi ke sdílení radosti se svými kamarády, kterým mohou symbolicky poslat lahev Coca-Coly s jetelevizní jich jménem. Vedle a on-linové reklamy využívá kampaň nově také interakplochy, na tivní outdoorové kterých je možné pomocí do- tykové klávesnice nebo mo- bilního telefonu měnit zobrazované jméno.interaktivní řešení připravil Starlink, prvního června na velkoplošné LED obrazovce na OD Kotva nebo na vybraných 23 CLV plochách vpraze adalších pěti velkých městech. Czech Regio TV zastupuje regionální televize Společnost Czech Regi o TV nově zastupuje při prodeji národní reklamy regionální televize v terestrickém vysílání. Zatím jde o čtyři subjekty, Jihočeskou televizi JTV, TV Zak, TV Polar a východočeskou V1. Společnost založil majitel prvních dvou televizí divize Starcom ve a je a předseda skýc a bývalý Inter Kromě národním UVNITŘ ČASOPISU PŘÍLOHA EXTRA cílem nové společnosti vytvořit síť regionálních televizí, která svým dosahem bude celoplošná. Vsoučasné době síť zasáhne přes 50 % českých domácností a disponuje denním zásahem 280 tisíc diváků v CS 15+. (Víc na str. 22) ČTĚTE OD PONDĚLÍ DO PÁTKU V HOSPODÁŘSKÝCH NOVINÁCH. Kozelsivybral agenturu prozahraniční trhy Nadlinkovoukomunikaciznačky Velkopopovický Kozel na zahraničních trzích bude mít na starost německá agentura Grabarz &Partner.M&M to potvrdil Vladimír Jurina, mluvčí Plzeňského Prazdroje, pod nějž značka patří. Pivovar si vybral novou agenturu vněkolikaměsíčním tendru, jehož se zúčastnily iagentury Made by Vaculik Bratislava, VCCP Prague a Leo Burnett Praha, která se stará okomunikaci Kozla včesku. Jaime Mandelbaum bude šéfovaty&r vcee Kreativní ředitel agentury Young & Rubicam Prague Jaime Mandelbaum byl povýšen a nově bude šéfovat kreativě skupiny Y&R pro všechny země střední a východní Evropy. Mandelbaum bude i nadále vést kreativní oddělení agentury tady v Praze, kde bude mít také svou stálou základnu. Jaime Mandelbaum je v pražské Y&R tři roky. Agentura pod jeho kreativním vedením nedávno získala podruhé za sebou titul Agentura roku. BigBoardbyprý zvládl odvádětměstu vícepeněz Podle vyjádření George Kisugiteho, obchodního ředitele skupiny BigBoard Praha, v rozhovoru pro M&M (viz str.21)může fungovat městský mobiliář lépe. Dopis, oněmž jsme informovali v minulém vydání M&M akterý máme kdispozici, zaslala jejich matka magistrátu zdůvodu, aby mu mj. sdělila, že by vpřípadě ukončení spolupráce sfirmou JCDecaux byla schopna generovat městu vyšší finanční příjmy, ato ipři rozšíření služeb. UVNITŘ ČASOPISU PŘÍLOHA EXTRA OMOŽNOSTECH VYUŽITÍ DIGITÁLNÍCH NÁSTROJŮ VMARKETINGU MM Jediný týdeník omédiích, marketingové komunikaci akreativitě vreklamě na českém trhu Objednejtesiukákové číslo Marketing&Media zdarma na

3 úvod /introduction Vladimír Tomšík viceguvernér České národní banky/ vice governor of the czech national bank Ohlédnutí za rokem a pohled do blízké budoucnosti Alook back at and an outlook into the near future Rok byl z ekonomického hlediska dozajista zklamáním. Zatímco ještě na jeho počátku se zdálo, že se dočkáme ekonomického oživení, vprůběhu roku začalo být čím dál tím víc jasné, že naše hospodářství uvízlo z mnoha vnějších i vnitřních příčin v recesi, která je již dnes nejdelší v novodobé historii České republiky. Měnová politika na zhoršení výhledu ekonomické situace musela reagovat dalším snižováním úrokových sazeb,takže se v loňském roce dostala do situace, která je z hlediska české historie bezprecedentní: dvoutýdenní úroková sazba ČNB byla snížena prakticky na nulu. Ještě výraznější byl pokles tržních sazeb na dlouhém konci výnosové křivky výnosy českých vládních dluhopisů sdesetiletou splatností klesly dokonce pod 2%.Úrokové sazby na krátkém konci výnosové křivky tak již nemohou být nástrojem ke stimulaci ekonomiky.místo toho se ČNB zavázala držet úrokové sazby na nulové úrovni dostatečně dlouho,aby tím předešla možnému podstřelení inflačního cíle adokonce ivzniku deflačních očekávání. Pokud by ale nulová úroveň sazeb ani závazek držet sazby velmi nízko nezabránily zhoršování ekonomické situace a dalšímu poklesu inflace, museli bychom použít jiný nástroj. ČNB již na podzim loňského roku oznámila, že tímto jiným nástrojem by byly devizové intervence vedoucí k oslabení měnového kurzu koruny. Vliv devizových intervencí je silný.prozatím pokles HDP pokračuje i na počátku tohoto roku, nicméně vroce 2014 již očekáváme počátek oživení. Navzdory protáhlé recesi však byl rok pro český finanční sektor pozitivní, ikdyž vlivem poklesu ekonomické aktivity se snížil meziroční růst jeho bilanční sumy. V bankovním sektoru došlo ke zvýšení kapitálové přiměřenosti, ziskovosti i likvidity. V průběhu roku došlo ke zvýšení objemu klientských depozit domácností, přičemž největší absolutní přírůstky zaznamenal segment malých bank vzhledem k průměrně vyšším úrokovým sazbám, které tyto banky nabízely. Pravidelně prováděné zátěžové testy dokládají, že bankovní sektor zůstává i v recesi vysoce odolný vůči scénářům nepříznivého vývoje. Banky disponují přiměřeným kapitálovým polštářem, který umožňuje absorbovat negativní šoky a udržet celkovou kapitálovou přiměřenost sektoru dostatečně nad 8% regulatorní hranicí i v případě velmi nepříznivého scénáře.banky obstály i v pravidelných zátěžových testech likvidity. Rovněž sektor pojišťoven vykázal díky svému kapitálovému polštáři dostatečnou míru odolnosti vůči nepříznivému vývoji. Sektor penzijních fondů From the economic perspective, certainly was a year of disappointment. While at its beginning it looked as if we could finally expect economic recovery, later it became obvious that the Czech economy got stuck from a range of external as well as internal reasons in the recession; the longest one in the modern history of the Czech Republic. Monetary policy naturally had to respond to the worsening economic outlook with afurther decrease in interest rates and as resultanunprecedented situation occurred: the CNB two week Repo rate dropped practically to zero. The decrease of the market rates at the long end of the yield curve was even more distinct the yields of the Czech government bonds with aten year maturity fell under 2%. The interest rates at the short end of the yield curve thus cannot function as adriver of the economy. Instead, the CNB has committed to hold the interest rates at zero for long enough to prevent undershooting of the inflation target or even an occurrence of deflation expectations. However, if the zero interest rates and the commitment to hold rates low do not prevent aworsening of the economic situation and afurther decrease in inflation, we will be forced to use some other tool. The CNB announced in autumn already that this other tool would consist of foreign exchange interventions aimed at the weakening of the Czech crown exchange rate. The effect of foreign exchange interventions is strong. Although the GDP has been still decreasing since the beginning of this year,recovery is expected to commence in In spite ofthe protracted recession, was apositive year for the financial sector, though the year on year growth of its balance sheet total reduced due to the decline of economic activity. The banking sector showed increases in capital adequacy, profitability and liquidity. During last year, the volume of client deposits of households was rising, with the highest absolute increments occurring in the segment of small banks thanks to higher average interest rates offered thereby. Regular stress tests document that the banking sector remains highly resistant against negative development scenarios, despitethe recession. Banks have at their disposal acushion of capital, enabling the absorption of negative shocks and keeping the overall capital adequacy of the sector over the 8% regulatory limit even in the case of an extremely negative scenario.theysucceeded in regular liquidity stress tests. The sector of insurance companies also showed, thanks to their capital cushion, asufficient rate ofresistance against negative development. The sector ofpension funds still remains sensitive to the volatility of their securities prices; however, their resistance boosted compared to the past year, thanks to an increase in capital during. t 3

4 úvod /introduction t zůstává citlivý na volatilitu cen držených cenných papírů, navýšení kapitálu v průběhu roku však jeho odolnost ve srovnání s minulým rokem posílilo. Přestože finanční sektor zůstal v loňském roce v dobré kondici, nemůže být trvale nedotčen vývojem v sektoru nefinančních firem a domácností. Finanční sektor je vystaven rizikům z několika zdrojů. V první řadě je faktem, že výkonnost a finanční pozice podnikového sektoru se zhoršila. Úvěrové riziko se v průběhu roku sice stabilizovalo, ale výhled pro další období není příliš optimistický. Zhoršená příjmová situace domácností se zatím projevila v úvěrovém riziku jen mírně,nízkopříjmové domácnosti se však staly velmi zranitelnými. S prodlužováním délky recese by se dopady úvěrového rizika mohly nelineárně zvyšovat, protože rezervní polštáře vlastního jmění firem a domácností se s prodlužující délkou recese mohou vyčerpat. ČNB toto riziko nepodceňuje a ve svých zátěžových scénářích počítá s pokračováním recese a nespojitým chováním firem a domácností v podobě splácení svých dosavadních závazků. Jedním z dalších rizik je vývoj cen nemovitostí. V české ekonomice již proběhla úplná deregulace nájmů, takže tento sektor je plně vystaven fungování trhu. Demografické faktory i dlouhá recese však vedou ktomu, že lze spatřovat rizika spíše ve směru poklesu cen nemovitostí. Rizikem je také tzv.honba za výnosem. Lze očekávat, že rekordní výše zisku finančního sektoru se již nebude opakovat, neboť poklesly tržní úrokové sazby,na trhu roste konkurence,klesají či mizí poplatky a v ekonomice stále nepozorujeme podstatný růst poptávky po úvěrech. To vše může vést ktomu, že finanční subjekty se budou snažit nejenom snižovat náklady, ale možná i zvýšit výnosy za cenu přijetí vyššího rizika. Samostatným vývojem prochází sektor družstevních záložen. Rizikem pro družstevní záložny je zejména udržování relativně vysokých úrokových sazeb na vkladech v současném období nízkých sazeb,což vytváří podnět poskytovat rizikové úvěry svyšší úrokovou sazbou. Segment družstevních záložen zároveň vykazuje vysokou koncentraci poskytnutých úvěrů. Případné problémy se splácením závazků uvýznamných klientů by pak mohly ohrozit stabilitu celého tohoto sektoru. Konečně rizikem svého druhu je i vlna nové regulace. V posledních letech jsme svědky doslova překotného vývoje v legislativě,která se dotýká finančního sektoru. Loňský rok v tomto nebyl výjimkou a je zjevné, že tento rok ani rok příští nebudou v tomto ohledu stabilnější. Zmiňme alespoň některé změny z domácí a evropské legislativy. Vloňském roce došlo kliberalizaci vrežimu vydávání dluhopisů, protože vyhodnocení emisních podmínek a kontrola postupu emitenta jsou nadále již čistě věcí věřitelů a ČNB se soustředí na dohled nad jejich veřejným nabízením. Takže vtomto ohledu se režim udluhopisů připodobnil akciím. Vloňském roce vyvrcholily přípravy na spuštění tzv.druhého pilíře penzijního systému a od ledna tohoto roku mohly vzniknout penzijní společnosti. Fondy druhého pilíře penzijního systému zatím provozuje šest penzijních společností. Společně se vznikem penzijních společností došlo kvyčlenění aktiv a pasiv souvisejících s penzijním připojištěním (tzv. třetím pilířem penzijního systému) do transformovaných fondů, takže majetek akcionářů penzijního fondu byl účetně oddělen od majetku účastníků penzijního připojištění. To byl jednoznačně krok správným směrem, který třetí pilíř zpřehlednil a přiblížil běžnému standardu. Podstatné legislativní změny však byly zahájeny také na mezinárodní úrovni. V loňském roce došlo k zásadnímu rozhodnutí zahájit práce na změně ve výkonu dohledu v bankovním sektoru EU.Evropská komise předložila návrhy na vytvoření jednotného systému dohledu, na základě kterého se svěří některé kompetence v rámci obezřetnostního dohledu Evropské centrální bance,a dále předložila související legislativní návrh novely nařízení o Evropském orgánu pro bankovnictví (EBA). Vznikl legislativní zárodek toho, pro co se od poloviny loňského roku vžil termín bankovní unie. Projekt zamýšlené bankovní unie je tvořen čtyřmi hlavními prvky: jednotným evropským bankovním dohledem, založeném na ECB, dále na jednotných pravidlech pro regulaci bank, na společném evropském Although the financial sector remained in good condition last year, it could not remain constantly unaffected by the development in the sector of non financial businesses and households. The financial sector is exposed to various risks from several sources. First of all there is the fact of the worsening performance and financial position of the business sector. Although credit risk stabilized over the past year, the outlook into future is not too optimistic. The aggravated situation in the area of household income showed only moderately in the size of the credit risk; low income households nevertheless became highly vulnerable. If the recession protracted, the impacts of the credit risk could non linearly intensify as the reserve cushions of the equity owned by businesses and households gradually becomes depleted. The CNB does not underestimate this risk and its stress tests factor in possible continuing recession accompanied by discontinuous behaviour of businesses and households in the form of repayment of their existing financial obligations. Another risk consists of the development of real estateprices. There has already been a complete deregulation of rents in the Czech economy, and the sector is therefore fully exposed to the market mechanisms. Both the demographic factors and the protracted recession nevertheless bring the risks of a decrease in real estate prices. Besides that, there is arisk of so called chase for yield. We can expect that the record profits of the financial sector will not repeat themselves, since the market interest rates have decreased, the competition within the market has been growing, the charges have been dropping or disappearing and asignificant rise in the demand for credits still has not been observed. All of that may result in the financial subjects not only choosing to reduce their costs but, at the same time, boosting their yields at the cost of higher risk acceptance. An independent development could be observed in the sector of cooperative savings banks. The risk for cooperative savings banks consists mainly in maintenance of relatively hight interest rates on deposits in the present period of low rates, which instigates them to grant risky credits with higher interest rate. The segment of cooperative banks also shows ahigh concentration of granted credits. In the event of problems with repayment of financial obligations by important clients, this could threaten the stability of the whole sector. Finally, arisk of its own kind is the wave of new regulation. In the recent years we could witness literally precipitous development in the area of legislation relating to the financial sector.last year was no exception and it is obvious that we cannot expect any higher stability in this respect. Let usmention at least some changes in the Czech and European legislation. In the past year we could see liberalization in the regime of bond issues, since the assessment of the terms of issue and checking of the issuer s actions are henceforth the responsibility of creditors and, while the CNB concentrates on supervision of their public offering. In this respect the regime of bonds became similar to the one of shares. Preparatory works forlaunching of so called second pension pillar culminated in the past year and since January of this year there has been space for the founding of new pension companies. For the time being, the second pension pillar funds are operated by six pension companies. Along with establishment of the pension companies, the assets and liabilities related to supplementary pension insurance (the so called third pension pillar) were earmarked for the transformed funds and the property of the pension fund shareholders was thus separated in the accounts from the property of the supplementary pension insurance participants. This was definitely astepinthe right direction, outlining the third pillar and shifting it closer to the common standard. However,important legislative changes were also initiated at the international level. A key decision on initiating changes in supervision over the EU banking sector was adopted in. The European Commission (EC) put forward proposals of asingle supervisory system, on the basis of which certain competences would be entrusted to the European Central Bank within the scope of its vigilance supervision. Besides that, the EC introduced a related legislative draft amendment to the European Banking Authority (EBA)regulation. This gave birth to a legislative concept of what has been termed banking union since the second half of the past year. The project of the intended banking union is formed of four principal elements: a single European supervision over banks residing in the ECB, single rules for banking regulation, common European system of deposit insurance scheme, and common 4

5 úvod /introduction systému pojištění vkladů a konečně na společném evropském systému pro ozdravení a restrukturalizaci bankovního sektoru. Výše uvedené záměry skupinového zájmu amožné solidární vnitroskupinové podpory přinášejí vzhledem k velké koncentrovanosti bankovního sektoru pro ČR rizika, která jsou dlouhodobá a nespočívají jen ve stabilitě jednotlivých bank, ale především ve stabilitě ekonomiky jako celku. ČNB se po celou dobu projednávání onávrzích zasazovala o zachování takového stavu, který by umožnil národním orgánům dohledu ponechatsi klíčové pravomocik naplnění cíle zachování stability finančního systému jako celku. Prioritou pro ČNB zůstává udržení rovnováhy mezi odpovědností a pravomocemi jednotlivých dohledových orgánů za účelem udržení stability bankovního sektoru ČR, možnost odmítnutí povinné účasti na sdílení nákladů a zdrojů k ozdravení a restrukturalizaci bank v EU, zachování integrity vnitřního trhu avyváženost hlasovacích procedur vevropském orgánu pro bankovnictví. Důsledky těchto legislativních úprav, stejně jako důsledky nově přijaté směrnice okapitálových požadavcích (CRD IV) však pocítí náš finanční sektor až vnásledujících letech. Tato směrnice dává národnímu regulatornímu orgánu možnost nastavit požadavky na domácí banky i v závislosti na jejich velikosti a významu. Pro systémově významné banky může národní regulátor stanovit dodatečné kapitálové přirážky. Vzhledem k dominantní roli bank v českém finančním sektoru a k vysoké koncentraci českého bankovního sektoru je ČNB za účelem zachování stability připravena tyto kapitálové přirážky využít. Směrnice CRD IV a nařízení CRR umožní národním dohledům v budoucnosti použít idalší dříve nedostupné makroobezřetnostní nástroje. V následujících letech však dojde k velkým legislativním změnám připraveným v domácí kuchyni. Nový zákon o obchodních korporacích přijatý vloňském roce vstoupí vplatnost vlednu příštího roku abude změnou, na kterou si budou muset zvykat všichni tržní účastníci. Speciálně oblast kolektivního investování čeká změna vpodobě zákona oinvestičních společnostech ainvestičních fondech (ZISIF), který nahradí dosavadní zákon o kolektivním investování. ZISIF přinese zásadní rozšíření produktové nabídky, podstatné změny v oblasti správy fondů, v oblasti volného pohybu finančních služeb,ale i významné změny v úkolech ČNB,zejména pokud jde ovstup do sektoru. Lze shrnout, že jsme uprostřed legislativního a regulačního vlnobití. Nová regulace začíná být tak komplexní, že v mnoha případech není možné vždy domyslet skutečný dopad na finanční sektor.čnb se snaží velmi pečlivě zvažovat i tzv. nezamýšlené důsledky nové regulace azajistit stabilní fungování finančního trhu včr. m European system of the banking system recovery and restructuring. Owing to high concentration of the Czech banking sector, the aforementioned intents of the group interest and of a potential solidarity within the group, in the long term, result in certain risks to the Czech Republic consisting not only in the stability of individual banks but mostly in the stability of the whole economy. During the discussions on the proposals, the CNB pushed for preservation of the state where the national supervisory authorities could retain key powers needed for fulfilment of the objective to maintain stability of the financial system as awhole. The CNB s priorities remain in the maintenance of a balance between responsibility and authority of the separate supervisory bodies aimed at preservation of the Czech banking sector stability, inthe possibility to refuse obligatory participation in sharing of costs and resources for EU banks recovery and restructuring, in maintenance of the domestic market integrity,and in equilibrium of voting procedures in the European Banking Authority.The consequences of these legislative changes as well as of the newly adopted directive on capital requirements (CRD IV) will nevertheless become evident in our financial sector later in the next years. This directive enables the national regulatory authority to set out requirements for the domestic banks depending on their size and importance. The national regulator has right to set additional capital surcharges for the banks playing key role in the system. Considering the dominant role of banks within the Czech financial sector and the high concentration of the Czech banking sector, the CNB is ready to apply these capital surcharges in order to maintain stability. The CRD IV directive and the CRR regulation will in future enable national supervisory authorities to apply some other, formerly unavailable,macro vigilance instruments. In the coming years we can nevertheless expect some major legislative changes prepared on the home battlefield too. The new Business Corporations Act approved in will come into force next January and will present achange which all the market participants will have to get used to. The area of collective investment may await a major change in form of the Act on Investment Companies and Investment Funds (AICIF), which is about to replace the existing Act oncollective Investment. The AICIF will present substantial extension of the product offer, important changes in the area of the fund administration and in the area of free movement of financial services as well as significant changes in the responsibilities of CNB, related mainly to the issue of entering the sector. To summarize the situation, we are navigating through legislative and regulatory heavy seas. The new regulation is so complex that, in many cases, it is impossible to think of what impact it would really have on the financial sector. The CNB makes efforts to weigh carefully even the unintended impacts of the new regulation and to ensure stable functioning of the financial market in the Czech Republic. m Obsah /Contents ÚVOD/INTRODUCTION 3 VLADIMÍR TOMŠÍK: Ohlednutí za rokem a pohled do blízké budoucnosti / Alook back at and an outlook intothe near future BANKY/BANKS 7 PAVEL ŠTĚPÁNEK: Agilní bankovnictví /Agile banking 14 VERONIKAJANčOVÁ: Hypotékám se daří /Mortgages are thriving 16 JIŘÍ ŠEDIVÝ: S loajalitou klientů navzdory tlaku /With loyalty despite pressure PLATEBNÍ KARTY/PAYMENT CARDS 19 MIROSLAVLUKEŠ: Trend: bezkontaktní imobilní /Trend: contactless as well as mobile POJIŠŤOVNY/INSURANCE COMPANIES 21 TOMÁŠ SÍKORA: Loňský rok byl velkou výzvou /The last year was a great challenge PENZIJNÍ FONDY/PENSION FUNDS 26 LIBOR PERGL: 2013 rok penzí /2013 The year of pension insurance schemes KAPITÁLOVÝ TRH/CAPITAL MARKET 30 JAN D. KABELKA: : Pozitivní rok pro akciové trhy / : Apositive year forstock markets FINANČNÍ PORADENSTVÍ/FINANCIAL CONSULTING 32 JIŘÍ ŠINDELÁŘ: Rok jako na houpačce /The year, like on aswing LEASING, PODNIKATELSKÉ A SPOTŘEBITELSKÉ ÚVĚRY/ LEASING, BUSINESS AND CONSUMER LOANS 34 JIŘINA TAPŠÍKOVÁ: Nebankovní trh v roce recese / The non banking market in the year of recession FACTORING/FACTORING 38 TOMÁŠ MORÁVEK: Factoring v roce /Factoring in INKASNÍ AGENTURY/DEBT COLLECTION AGENCIES 40 VLADIMÍR GAzÁREK: Inkasní trh se stabilizoval/debt collection market has stabilised NA ZÁVĚR/CONCLUSION 42 KAREL MACHALA: Relativní stabilita v recesi /Relative stability in recession 5

6 úvod /introduction Makroekonomická data Macroeconomic Data Položka/Item 2007 Spotřeba domácností (meziroční růst %)/Household consumption (y/y growth, %) 3,6 0,7 1,0 0,2 3,0 4,1 Tvorba fixního kapitálu (meziroční růst %)/Fixed assets (y/y growth, %) 1,7 0,7 1,0 11,0 4,1 13,2 Průměrná hrubá nominální mzda (meziroční růst %)/Average gross nominal wage (y/y growth, %) 2,7 2,4 2,2 3,3 7,8 7,2 Průmyslová výroba tržby(meziroční růst %)/Industrial production sales (y/y growth, %) 1,7 7,6 9,5 15,9 0,3 14,1 Stavebnictví tržby(meziroční růst %)/Construction sales (y/y growth, %) 7,6 3,6 7,4 0,9 0,0 7,1 Služby tržby(meziroční růst %)/Sector of services sales (y/ygrowth, %) 0,7 1,9 1,4 9,9 0,2 8,7 Zemědělství tržby(meziroční růst %)/Agriculture sales (y/y growth, %) n.a. 8,2 6,4 7,1 3,8 6,6 Běžný účet platební bilance(% HDP)/Balance of payments current account (% GDP) 2,4 2,7 3,9 2,4 2,1 4,3 Finanční účet platební bilance(% HDP)/Balance of payments financial account (% GDP) 3,2 1,5 4,6 3,8 2,4 3,4 Deficit státního rozpočtu (% HDP)/State budget deficit (% GDP) 2,6 3,7 4,1 5,1 0,5 1,8 Dluh vládního sektoru (% HDP)/Government sector debt (%GDP) 44,0 40,8 37,8 34,2 28,7 27,9 Intervenční 2T repo sazba ČNB (v %)/CNB 2W Intervention rate (in %) 0,05 0,80 0,80 1,00 2,25 3,50 Peněžní zásoba M 2 (meziroční růst %)/Moneysupply M 2 (y/y growth, %) 4,5 5,2 3,3 4,2 14,0 17,0 ZDROJ: Čsú, ČNB, archiv BaNkOvNictví/sOURcE: cso, cnb, BaNkOvNictviMONthLYaRchivE Celkový dluh veřejného sektoru roste stále rychlejším tempem a dosahuje rekordních hodnot.zatímco za čtyři roky mezi rokem 2007 a se zvýšil jeho podíl na HDP o 13 procentních bodů, za čtyři roky mezi rokem a už to bylo přes 15 procentních bodů./the total government sector grows faster and faster, reaching record levels. While in the four years between 2007and it grew by 13 percentage points, in the four years between and it was already more than 15 percentage points. Reálný HDP (meziroční růst v%) Real GDP (y/y growth in%) ,8 7 4,7 3,8 3,1 2, , ,1-4,5 2,5 1,9-1,3 Vývoj inflace a krátkodobé a dlouhodobé úrokové sazby(v%) Development of the Inflation Rate and Short Term and Long Term Interest Rates (in %) indexspotřebitelských cen/cpi (ke konci roku/end of year) krátkodobá úroková sazba konecobdobí/ short term interest rate(3měsíce PRiBOR/3 months PRiBOR) end of period Dlouhodobá úroková sazba/long term interest rate(10 let/10 years) ZDROJ: ČEskýstatistickýúřaD/ source: czechstatisticaloffice ZDROJ: ČNB, Mf ČR /source: cnb, Mf cr Vývoj kurzu CZK/USD Development of the Exchange Rate CZK/USD 40 czk/usd (průměr/average) czk/usd (konecroku/end of year) Vývoj kurzu CZK/EUR Development of the Exchange Rate CZK/EUR 35 czk/eur (průměr/average) czk/eur (konecroku/end of year) ZDROJ: PatRiafiNaNcE / source: PatRia finance ZDROJ: PatRia finance / source: PatRia finance 6

7 banky/banks Pavel ŠtěPánek výkonný ředitel České bankovní asociace/ chief executive officer of the czech banking association Agilní bankovnictví Agile banking Jsem rád, že zde mohu podat zprávu ostabilním bankovním sektoru, který navzdory nelehké situaci ekonomiky nejen řádně funguje, ale svou agilností tlumí nepříznivé ekonomické trendy. Dejme nejprve prostor řeči čísel kapitálová přiměřenost za sektor jako celek dosáhla ke konci roku 16,4%(a meziročně se tak viditelně zvýšila), zisk vzrostl meziročně bezmála o 21%(především v důsledku snižování ztrát ze znehodnocení), depozitní báze dále posílila a poměr vkladů k úvěrům, který je jedním z významných indikátorů odolnosti bank (ke konci roku představoval více než 142 %) staví náš bankovní sektor v pomyslném evropském pelotonu na přední příčky. Rozvaha bankovního sektoru zůstává ve velmi dobrém stavu. Podíl úvěrů vselhání jako jeden zjejích významných aspektů vuplynulém období buď stagnoval nebo dokonce mírně klesal acelkově zůstává nízký, ikdyž nelze pominout nepřehlédnutelné rozdíly vtomto ukazateli podle jednotlivých skupin dlužníků. Struktura výnosů se meziročně příliš nemění ajevelmi podobná evropskému průměru, přesto stojí za zmínku, že výnosy z poplatků a provizí klesly,a to rychleji než výnosy z úrokové marže. Ekonomika je v poklesu, přesto objem úvěrů narůstá (byť se tempo růstu tohoto ukazatele zpomaluje), v roce to bylo o 2,5 %. Stávající prognóza vývoje ekonomiky, zpracovávaná Českou bankovní asociací sice pro celý rok 2013 ještě predikuje velmi mírný hospodářský pokles (o dvě desetiny procenta), je však postavena na předpokladu, že vprůběhu letošního roku se již projeví signály ekonomického oživení, které se pak intenzivněji prosadí zejména vroce Úměrně tomu čekáme mírné oživení úvěrové dynamiky vletošním roce ajejí další zvýšení vroce Poslední poznámka ve světě čísel se vztahuje k zátěžovým testům České národní banky, jejichž účelem je simulování různých nepříznivých ekonomických scénářů a jejich případných dopadů na bankovní sektor v České republice. Tyto testy vycházejí dobře a potvrzují, že banky by dokázaly odolat a zůstat stabilní a akceschopné i ve zcela hypotetické a nepravděpodobné situaci výrazného ekonomického afinančního šoku vevropě. Jakkoliv stručný, tento příspěvek se neobejde bez zmínky o legislativním prostředí, zejména pak omohutném proudu nové nebo novelizované regulace,jež se na bankovní sektor valí zvnějšku (primárně z EU) a která musí být implementována i do české národní legislativy.prapůvodní příčiny tohoto regulatorního proudu sice zcela určitě neleží na straně českého bankovního systému, naše banky se na něj však připravují velmi odpovědně a se zřetelem na kvalitu služby klientské veřejnosti. Stejně tak budou dobře připraveny inavýznamnou událost vtuzemské legislativě, kterou je rekodifikace soukromého práva, zejména v novém občanském zákoníku ananěj navazující legislativě. Závěrem se nemohu vyhnout zmínce o tzv. poplatkové kauze, která v posledním období vzbudila tolik pozornosti. Chtěl bych zdů- It is my pleasure to report here on the stable banking sector, which in spite of the uneasy economic situation is not only running properly but is also attenuating negative economic trends thanks to its agility. First, let us have a look at numbers: aggregate capital adequacy reached 16,4 %at the end of (showing substantial increase compared to the previous year), the year-on-year profit growth amounted to 21 %(in particular thanks to lower devaluation losses), the basis of deposits further strengthened and the ratio of deposits to credits, which is one of the most significant indicators of the banks endurance (amounting to over 142 % at the end of ), has positioned our banking sector amongst the European leaders. The balance sheet of the banking sector has remained in good condition. The portion of failing credits, as one of the important aspects, either stagnated or even dropped slightly, and in general has remained low, though we must not ignore the striking differences of this indicator in the separate groups of debtors. The structure of revenues did not change much in the year-on-year comparison and resembled the European average. It is nevertheless worth mentioning that the revenues from fees and commissions decreased more rapidly than the revenues from interest margins. Even though the economy is in adownturn, the volume of credits is increasing (though the pace of this indicator s growth was decelerating) and reached 2,5 %in. The current outlook of economic development prepared by the Czech Banking Association is still predicting moderaterecession (bytwo tenths of apercent) forthe year 2013, it is nevertheless based on the assumption that the first signs of economic recovery will already occur this year and will manifest more significantly in In direct proportion to that, we expect moderaterecovery in the dynamics of lending in the course of this year,and a further increase in My last comment from the world of numbers relates to the stress tests carried out by the Czech National Bank with the objective of simulating various adverse economic scenarios and their potential impacts on the Czech banking sector. These tests have had positive results, and they confirm that the banks would be able to resist and stayfirm and operational even in the completely hypothetical and unlikely circumstances of an abrupt economic and financial shock in Europe. No matter how briefthis comment is, we cannot omit amention of the legislative environment of the banking sector, inparticular the massive inflow of new or amended regulations, pouring to the banking sector from the outside (primarily from the EU) and about to be implemented into the Czech legislation. While the origins of this regulatory stream certainly do not originatefrom the Czech banking system, our banks have been preparing for it with the utmost responsibility and with regard to the quality of services provided to clients. The banks will also be ready for the significant event to occur within the Czech legislation, being the recodification of private law in the civil code,and related acts. Finally I have to mention so-called case of bank charges that has attracted so much attention recently. Iwould like to stress out that Iamnot t 7

8 banky/banks t raznit, že ztéto kauzy nemám radost, banky jsou tu od toho, aby svým klientům co nejlépe sloužily. Průzkumy veřejného mínění dlouhodobě potvrzují, že tuto svou misi sloužit klientům naplňují úspěšně a bankovní sektor má u nás důvěru zákazníků a velká většina klientské veřejnosti je s jeho službami spokojena. Bráno z širšího hlediska důvěry vprincip smluvní svobody, svobodné cenotvorby i z hlediska stability a predikovatelnosti právního řádu tedy klíčových atributů prosperující tržní ekonomiky vidím akutní nebezpečí, že poplatková kauza nebude mít vítězů ale jen poškozených. Věřím ale, že český právní systém obstojí v tomto testu se ctí, ku prospěchu nás všech. Rok 2013 bude rokem pokračujících nejistot, ale také rokem střízlivého optimismu, postaveného na oprávněné sebedůvěře, na robustní kondici bank a na odhodlání co nejlépe finančně obsloužit zvedající se ekonomiku. m happy about the case. The banks are here to serve their clients in the best way possible. Public polls in the long term confirm that the banks fulfil their mission of being good servants to clients successfully, that the banking sector enjoys the confidence of customers, and that the vast majority of public is happy with its services. Perceived from a wider perspective of confidence in the principle of contractual freedom, freedom of pricing and from the perspective of stability and predictability of the legal system i.e. the keyattributes of athriving market economy Ican see areal danger that the case of bank charges will have no winners just damaged parties. Inevertheless believe the Czech legal system will stand up to this test with honour,to everyone s benefit will remain the year of continuing uncertainties, as well as the year of sober optimism built on justified self-confidence, on the robust condition of the banks, and on a determination to financially serve the rising economy. m Aktiva bankovního sektoru vmil. Kč (bankys licencí k příslušného roku) Assets of the Banking Sector in CZKm(banks with license as of Dec 31 of the corresponding year) Položka/Item Aktiva celkem/assets in total Pokladní hotovost apohledávkyvůči centrálním bankám/cash and receivableswith central banks Pokladní hotovost/cash Pohledávkyvůči centrálním bankám/receivables with central banks Finanční aktiva kobchodování/financial assets for trading Finanční aktiva vreálné hodnotě vykázaná do Z/Z/Financial assets in real terms entered into P/L account Realizovatelná finanční aktiva/realizable financial assets Úvěry ajiné pohledávky/credits and other receivables Finanční investice držené do splatnosti/financial investments held to maturity Zajišťovací derivátyskladnou reálnou hodnotou/securing derivativeswith apositive realvalue Kladné změnyreálné hodnotyportfolia zajišťovaných nástrojů/positive changes in real value of the securing instruments portfolio Hmotný majetek/tangible assets Nehmotný majetek/intangible assets Účasti vpřidružených aovládaných osobách avespolečných podnicích/ownership interests in associated and controlled persons and in joint ventures Daňové pohledávky/tax receivables Ostatní aktiva/other assets Neoběžná aktiva avyřazované skupiny/noncurrent assets and inactivated groups Bilanční suma českého bankovního sektoru rostla vroce pomaleji, zejména kvůli výraznému zpomalení nárůstu objemu úvěrů./ Balance sheet total of the Czech banking sector grew slower in, mainly due to significant slowdown in growth of the loan volume. ZDROJ: ČNB, archiv BaNkOvNictví/sOURcE: cnb, archiveofbankovnictvímonthly 8 Pasiva bankovního sektoru vmil. Kč (bankys licencí k příslušného roku) Liabilities of the banking sector in CZKm(banks with licence as of Dec 31 of the corresponding year) Položka/Item Pasiva celkem/liabilities in total Vklady, úvěry aostatní finanční závazkyvůči centrálním bankám/ Deposits, credits and other financial liabilities to central banks Finanční závazkykobchodování/financial liabilities to trading Derivátykobchodování se zápornou reálnou hodnotou/derivatives to trading with negativereal value Vklady, úvěry aostatní finanční závazky kobchodování/deposits, credits and other financial liabilities to trading Vklady, úvěry aostatní finanční závazky kobch. vůči úvěr. inst./deposits, credits and other FLTTwith credit institutions Vklady,úvěry aost. fin. závaz. kobch. vůči j. os. než úvěr.inst/deposits, credits and other FLTT to persons other than credit institutions Finanční závazkyvreálné hodnotěvykázané do zisku/ztráty/financial liabilities in real terms accounted into profit/loss account Finanční závazkyvnaběhlé hodnotě/financial liabilities in accrued value Vklady, úvěry aostatní finanční závazkyvnaběhlé hodnotě/deposits, credits and other financial liabilities in accrued value Vklady aost. fin. závazkyvnaběhlé hodnotě vůči úvěr.inst. / Deposits and other financial liabilities in accrued value with financial institutions Vklady aost. fin. záv.vnaběhlé hodn. vůči j. os. než úvěr.inst./ Deposits and other financial liabilities in accrued value with persons other than financial institutions Emitované dluhové cenné papíry vnaběhlé hodnotě/issued debt securities in accrued value Podřízené závazkyvnaběhlé hodnotě/subordinated liabilities in accruedvalue Rezervy/Reserves Daňové závazky/tax liabilities Ostatní závazky/other liabilities Vlastní kapitál celkem/total capital in total ztoho/out of that: 12. Základní kapitál/share capital Zisk (ztráta) za běžné účetní období/profit or loss of the current accounting period ZDROJ: ČNB, archiv BaNkOvNictví/sOURcE: cnb, archiveofbankovnictvímonthly Vklady klientů rostly sice rostly rychleji nežv minulých letech, ale suma zdrojů získávaných z mezibankovního trhu poklesla pravděpodobně v souvislosti s vývojem důvěry mezi bankami navzájem v celé Evropě./ The deposits of clients grew faster than in previous years, but the amount of resources obtained from the interbank market decreased, probably in accordance with the development of mutual trust between banks in the whole Europe.

9 banky/banks Výkaz zisku a ztrát bankovního sektoru vmil. Kč (bankys licencí k příslušného roku) Profit and Loss Account of the Banking Sector in CZK m(banks with licence as of Dec 31 of the corresponding year) Položka/Item Zisk zfinanční aprovozní činnosti//profit from financial and operational activities Úrokovévýnosy/Interest revenues Úrokové náklady/interest costs Výnosy zdividend/dividend revenues Výnosy zpoplatků aprovizí/revenues from fees and commissions Náklady na poplatky aprovize/cost of fees and commissions Realizované Z/Z zfinan.aktiv azávazků nevykázaných vrhdoz/z/ Realized P/L from financial assets and liabilities not accounted in real value into P/L Zisk (ztráta) zfinančních aktiv azávazků kobchodování/profit (loss) from financial assets and liabilities to trading Zisk (ztráta) zfinan. aktiv azávazků vrhvykázané do Z/Z/Profit (loss) from financial assets and liabilities in real value accounted into P/L Zisk (ztráta) ze zajišťovacího účetnictví/profit (loss) from securing accounting Kurzové rozdíly/exchange rate differences Zisk (ztráta) zodúčtování aktivjiných než držených kprodeji/profit (loss) from clearing other assets than those held for selling Ostatní provozní výnosy/other operational revenues Ostatní provozní náklady/other operational costs Správní náklady/administrativecosts Náklady na zaměstnance/costs for employees Ostatní správní náklady/other administrative costs Odpisy/Depreciation Tvorba rezerv/creation of reserves Ztrátyzeznehodnocení/Devaluation losses Zisk nebo ztráta zpokračujících činností před zdaněním/pre tax profit or loss from continuing activities Náklady na daň zpříjmů/income tax costs Zisk nebo ztráta po zdanění/net profit or loss (after tax) I přes dluhovou krizi vevropě dosáhl čistýzisk českého bankovního sektoru rekordní úrovně za poslední 4 roky./ Despitethe debt crisisin Europe, after taxearningsof theczech banking sector achieved a record level in the last 4years. ZDROJ: ČNB, archiv BaNkOvNictví/sOURcE: cnb, archiveofbankovnictvímonthly Propočtové ukazatelevýkazu zisku a ztrát českého bankovního sektoru (bankys licencí k příslušného roku) Czech Banking Sector Profit and LossAccount Ratios (banks with license as of Dec 31 of the corresponding year) Položka/Item Zisk zfinanční aprovozní činnosti/průměrná aktiva (%)/Profit from financial and operational activities/averege assets (%) 3,61 3,76 3,78 4,11 3,52 3,82 Čisté úrokovévýnosy x /průměrná aktiva (%)/Net interest revenues x /average assets (%) 2,30 2,53 2,53 2,51 2,48 2,36 Zisk nebo ztráta po zdanění/průměrná aktiva (%)/Profit or loss after tax/average assets (%) 1,39 1,24 1,34 1,47 1,16 1,33 Zisk nebo ztráta po zdanění/tier 1(%)/Profit or loss after tax/tier 1(%) 21,38 19,35 21,86 26,02 21,71 25,39 Výnosnost pohledávek (%)/Return on receivables (%) 3,91 4,18 4,17 4,51 5,26 4,71 Nákladovost závazků (%)/Costingness of liabilities (%) 1,17 1,22 1,23 1,53 2,25 1,94 Úrokové rozpětí v%/interest spread in % 2,74 2,96 2,95 2,98 3,01 2,77 Správní náklady/průměrná aktiva v%/administrativecosts/average assets in % 1,45 1,53 1,50 1,47 1,57 1,69 Správní náklady/zisk zfinanční aprovozní činnosti (%)/Administrative costs/profit from financial and operational activities (%) 40,05 40,75 39,61 35,84 44,60 44,40 Evidenční stav zaměstnanců vbankovním sektoru/number of registered employees in the banking sector Na 1zaměstnance připadá vtis. Kč/Per one employee in 000 CZKfalls on bilanční sumy/balancesheet total zisku zfinanční aprovozní činnosti/profit from financial and operational activities zisku nebo ztrátypozdanění/profit or loss after tax správních nákladů/administrative costs nákladů na zaměstnance/costs per employee Počet bankovních míst/ Number of banking outlets *Čisté úrokové výnosy bez zisků a ztrát ze zajišťovacích úrokových derivátů./net interest revenues without profits and losses from securing interest derivatives. ZDROJ: výročnízprávy, archiv BaNkOvNictví/sOURcE: annual REPORt,aRchivE Of BaNkOvNictvíMONthLY Klesající úrokové sazbyvedly k nejnižší nákladovosti závazků i nejnižší výnosnosti pohledávek za posledních pět let. Počet poboček dosáhl včr historicky nejvyšší úrovně./ Decreasing interest rates led to the lowest costingness of liabilities as well as to the lowest return on receivables in the last fiveyears. The number of branches in the Czech Republic reached an all time high. Vývoj zisku bankovního sektoru na jednoho zaměstnance(vtis. Kč) Development of Banking Sector Earnings per Employee(in CZK 000) Vývoj aktiv bankovního sektoru na jednoho zaměstnance(v tis. Kč) Development of Banking SectorAssets per Employee(in CZK 000) ZDROJ: ČNB, archiv BaNkOvNictví/sOURcE: cnb, archiveofbankovnictvímonthly ZDROJ: ČNB, archiv BaNkOvNictví/sOURcE: cnb, archiveofbankovnictvímonthly 9

10 banky/banks Vybrané ukazatele obezřetného podnikání bank (bankys licencí k příslušného roku, vmil. Kč) Selected Indicators of Prudent Banking Business (banks with license as of Dec 31 of the corresponding year,in CZKm) Položka/Item Kapitál celkem/capital in total Tier Tier Souhrnná výše odčitatelných položek(od součtutier 1 +Tier 2)/ Aggregated sum of deductible items (from the sum of Tier 1+Tier 2) Tier Kapitálové požadavkycelkem/capital requirements in total Kapitálovýpožadavek kúvěrovému riziku/capital requirement to credit risk Kapitálovýpožadavek ktržnímu riziku/capital requirement to market risk Úrokovériziko/Credit risk Akciové riziko/stock market risk Měnové riziko/currencyrisk Komoditní riziko/commodityrisk Vlastní modely/own models Kapitálovýpožadavek koperačnímu riziku/capital requirement to operational risk * 4. Kapitálovýpožadavek kostatním rizikům/capital requirement to other risks Kapitálová přiměřenost (%)/Capital adequacy(%) 16,43 15,27 15,52 14,11 12,33 11,55 11,49 Kapitálová přiměřenost Tier 1(%)/Capital adequacytier 1(%) 15,95 14,19 14,13 12,67 11,75 10,38 10,08 Rychle likvidní aktiva celkem (netto)/highly liquid assets in total (net) Rychle likvidní aktiva/aktiva celkem/highly liquid assets/assets in total 29,05 26,88 26,08 25,32 23,05 23,97 30,38 Pohledávkyinvestičního portfolia podle selhání/ Receivables of the investment portfolio according to defection Pohledávkybez selhání/receivables without defection Standardní/Standard Sledované/Watched Pohledávkyseselháním/Receivables with defection Nestandardní/Non standard Pochybné/Doubtful Ztrátové/Lossmaking Pohledávkyinvestičního portfolia se selháním za klienty/ Investment portfolio receivables with defection clients Nestandardní/Non standard Pochybné/Doubtful Ztrátové/Lossmaking Pohledávkyseselháním kpohledávkám celkem vinvestičním portfoliu (%)/ Receivables with defection to total receivables in the investment portfolio (%) 5,24 5,22 5,41 4,53 2,86 2,37 2,91 1. Úvěrové instituce/credit institutions 0,25 0,19 0,23 0,34 0,24 0,17 0,17 2. Klienti/Clients 6,17 6,18 6,46 5,33 3,34 2,78 3,67 ZDROJ: ČNB, archiv BaNkOvNictví/sOURcE: cnb, archiveofbankovnictvímonthly Pět bank s největším ziskem vroce (vmld. Kč) FiveBanks with the Biggest Profit in (in CZKbn) Pět největších bank podle bilanční sumy v roce (v mld. Kč) Five Biggest Banks According to Balance Sheet Total in (in CZK bn) Česká spořitelna 16,403 ČsOB 937,134 ČsOB 15,281 Česká spořitelna 920,403 komerční banka 13,953 komerční banka 786,836 GE MoneyBank 4,223 Unicredit Bank cr 318,909 Unicredit Bank cr 3, ZDROJ: výročnízprávy/source:annual REPORts hypoteční banka 201, ZDROJ: výročnízprávy/source:annual REPORts Pět největších bank podle vkladů klientů vroce (vmld. Kč) Five Biggest Banks According to Deposits of Clients in (in CZK bn) Pět největších bank podle úvěrů klientům vroce (vmld. Kč) Five Biggest Banks According to Loans to Clients in (in CZK bn) Česká spořitelna 688,622 Česká spořitelna 489,103 ČsOB 629,622 ČsOB 479,916 komerční banka 579,067 komerční banka 451,547 Unicredit Bank 195,120 hypoteční banka 200,935 Raiffeisenbank 144, ZDROJ: výročnízprávy/source:annual REPORts Unicredit Bank cr 184, ZDROJ: výročnízprávy/source:annual REPORts 10

11 banky/banks České banky, jejich velikost, bilanční suma a vývoj vletech Czech Banks, Their Size, Balance Sheet Total and Development in Banka Bilanční suma Meziroční nárůst BS Bilanční suma Meziroční nárůst BS Bilanční suma Meziroční nárůst BS Bilanční suma Základní jmění (mld. Kč) / (%) (mld. Kč) / (%) (mld. Kč) / (%) (mld. Kč) (mld. Kč) Bank Balance sheet total growth of Balance sheet total growth of Balance sheet total growth of Balance sheet total Share capital BST / (%) BST / (%) BST / (%) ČSOB 937,134 +0,06 936,593 +5,82 885,055 +3,04 858,972 5,855 Česká spořitelna 920,403 +3,12 892,598 +1,24 881,629 +3,10 855,137 15,200 Komerční banka 786,836 +4,24 754,810 +8,14 698,014 +0,43 695,037 19,005 UniCredit Bank CR* 318, ,45 288,744 +6,93 270,022 +2,05 264,586 8,750 Raiffeisenbank 197,628 2,62 202,947 +8,95 186,280 3,75 193,532 9,357 Hypoteční banka 201,176 +5,33 191, ,00 163,243 0,95 164,811 5,076 GE MoneyBank 135,474 3,90 140,967 +0,65 140,056 4,74 147,024 0,510 ČEB** 83,494 +6,96 78, ,48 64, ,29 49,733 4,000 ČMZRB** 111, ,30 58,699 +0,95 58,147 6,42 62,135 2,132 PPF Banka 76, ,93 65, ,51 52, ,05 43,256 0,769 Volksbank CZ (dnes Sberbank CZ) 61, ,39 51,790 +4,98 49,334 +3,65 47,598 2,005 J&T Banka 88, ,83 72, ,28 47, ,63 39,644 3,358 LBBW Bank CZ 30,049 +8,85 27,607 +6,96 25,810 11,45 29,147 1,709 Wüstenrot hypoteční banka 20,149 +3,78 19, ,46 11, ,78 9,138 1,090 Equa Bank (dřívebancopopolare ČR) 8, ,88 6, ,11 4,464 +9,82 4,065 2,260 Evropsko ruská banka 3, ,33 2, ,93 n.a. 0,696 0,600 Fio banka 18, ,13 13, ,72 n.a. 0,560 Air Bank 33, ,10 3, ,39 0,500 ZDROJ: výročnízprávy, archiv BaNkOvNictví/sOURcE: annual REPORts, archiveofbankovnictvímonthly Poznámky/Notes: Bs bilanční suma/bst balance sheet total tabulka neobsahuje pobočky zahraničních bank scentrálou mimo ČR, které nemusejí publikovat oddělenou bilanční rozvahu za své aktivityvčr./ the table does not contain branches of foreign banks with their headquarters outside the czech Republicwhich do not have to publish their separate balance sheet for their czech activities. *údaje za Unicredit Bank cr jsou pokračováním údajů za spojené hvb Bank cr (hvb) aživnostenskou banku (ŽB)./ Data for Unicredit Bank are continuation of merged data for hvb Bank cr (hvb) and Živnostenská banka (ŽB). ** Českomoravská záruční arozvojová banka (ČMZRB) ačeská exportní banka (ČEB) jsou banky se specifickým účelem astátními akcionáři, nikoli běžné obchodní banky./ Českomoravská záruční arozvojová banka (ČMZRB) and Česká exportní banka (ČEB) are non commercial banks with aspecific purpose and state shareholders. Velké banky se stabilním růstem, nelze přehlédnout desetinásobný nárůst Air Bank./The big banks with a stable growth,air Bank s tenfold growth cannot be overlooked. FM Poradenskéslužby v oblasti řízení finančních rizik Specializované poradenství pro banky a pojišťovny Odborné semináře akonzultace Software pro řízení finančních rizik Vývoj finančního softwaru na míru poradenství semináře software Chytře narizika

12 banky/banks Vývoj zisku bank za posledních pět let Profit Development of Banks in the Past FiveYears Banka Bank Čistýzisk (mld. Kč) Net profit Meziroční růst čistého zisku / (%) growthofnet profit / (%) Čistýzisk (mld. Kč) Net profit Meziroční růst čistého zisku / (%) growthofnet profit / (%) Čistýzisk (mld. Kč) Net profit ZDROJ: výročnízprávy, archiv BaNkOvNictví/sOURcE: annual REPORts, archiveofbankovnictvímonthly Poznámky/Notes: *údaje za Unicredit Bank cr jsou pokračováním údajů za spojené Živnostenskou banku (ŽB) ahvb Bank cr (hvb)./data for Unicredit Bank are continuation of merged data for Živnostenská banka (ŽB) and hvb Bank cr (hvb). ** ebanka (EB) se vbřeznu stala součástí Raiffeisenbank (RBcZ), její výsledky za celý rok jsou zahrnuty dočísel za Raiffeisenbank./ ebanka (EB) became part ofraiffeisenbank in March, the results of this bank for the whole are included in the numbers of Raiffeisenbank (RBcZ). *** Českomoravská záruční arozvojová banka (ČMZRB) ačeská exportní banka (ČEB) jsou banky se specifickým účelem astátními akcionáři, nikoli obchodní./ Českomoravská záruční arozvojová banka (ČMZRB) and Česká exportní banka (ČEB) are non commercial banks with aspecific purpose and state shareholders. Velká trojka zaznamenala vroce silnýnárůst zisku./the big three recorded a strong growth of earnings in. Meziroční růst čistého zisku / (%) growthofnet profit / (%) Čistýzisk (mld. Kč) Net profit Meziroční růst čistého zisku / (%) growthofnet profit / (%) Čistýzisk (mld. Kč) Net profit Suma čistého zisku za pět let (mld. Kč) The sum of net profit for past five years ČSOB 15, ,68 11,172 17,07 13,471 22,44 17, ,69 1,034 58,326 Komerční banka 13, ,26 9,475 29,34 13, ,87 11,095 16,16 13,233 61,166 Česká spořitelna 16, ,27 13, ,20 12,048 +1,96 11,816 25,28 15,813 69,718 GE MoneyBank 4,223 2,65 4,388 +7,31 4, ,41 2,254 24,18 2,973 17,877 UniCredit Bank CR* 3, ,48 1,146 61,83 3,002 +8,45 2,768 43,65 4,912 14,985 Hypoteční banka 2,796 +5,81 2, ,91 1, ,05 1, ,62 1,171 9,845 Raiffeisenbank** 1,973 11,13 2, ,84 1,822 8,26 1, ,76 1,401 9,402 ČMZRB*** 0,812 4,36 0,849 0,59 0,854 +4,79 0,815 +1,62 0,802 4,132 PPF Banka 0, ,94 0,606 8,18 0,660 18,62 0, ,36 0,543 3,565 Volksbank CZ (dnes Sberbank CZ) 0,209 39,60 0, ,68 0, ,49 0,185 45,43 0,339 1,350 J&T Banka 1, ,70 0,269 +1,89 0, ,82 0,234 2,90 0,241 2,024 Wüstenrot hypoteční banka 0, ,16 0,038 49,33 0, ,71 0, ,27 0,011 0,200 ČEBxxx 0,083 48,45 0, ,76 0,071 24,47 0,094 51,79 0,195 0,604 LBBW Bank CZ 0, ,67 0, ,00 0,015 0,767 0, Equa Bank (dříve Banco Popolare ČR) 0,444 0,350 0,098 0,072 0,057 1,021 Evropsko ruská banka 0,024 0,038 0,048 0,032 0,005 0,137 Fio banka 0, ,59 0,017 59,52 0,042 0,122 Air Bank 0,323 0,282 0,038 0,642 Podíl pohledávek se selháním na pohledávkách invest. portfolia (v %) Share of Non Performing Receiv.on Receiv.of the Invest. Portfolio (in %) Struktura klasifikovaných úvěrů (vmld. Kč) Structure of Classified Credits (in CZKm) ,37 2,81 4,58 5, sledované/ watched nestandardní/ non-standard pochybné/ doubtful ztrátové/ lossmaking 5, , ZDROJ: ČNB, archiv BaNkOvNictví/sOURcE: cnb, archiveofbankovnictvímonthly ZDROJ: ČNB, archiv BaNkOvNictví/sOURcE: cnb, archiveofbankovnictvímonthly Kapitálová přiměřenost (v %) Capital Adequacy(in %) , ,53 12,33 14,11 15,52 15,27 16, ZDROJ: ČNB, archiv BaNkOvNictví/sOURcE: cnb, archiveofbankovnictvímonthly Úrokové rozpětí mezi náklady na závazky a výnosy pohledávek (v %) Interest Spread Between Costs of Liabilities and Revenues of Receiv.(in %) ,23 1,22 1,17 1,64 1,53 1,94 2,25 3, ZDROJ: ČNB, archiv BaNkOvNictví/sOURcE: cnb, archiveofbankovnictvímonthly 4,17 4,17 4,18 4,71 4,5 5,26 výnosnost pohledávek/ Revenues of receivables Nákladovost závazků/ costs of liabilities 12

13 banky/banks Vývoj vkladů bank v letech Development of Deposits of Banks in Banka Bank Klientské vklady (mld. Kč) Clients Deposits Růst vkladů / (%) Growthofdeposits / (%) Klientské vklady (mld. Kč) Clients Deposits Růst vkladů / (%) Growthofdeposits / (%) Klientské vklady (mld. Kč) Clients Deposits Růst vkladů / (%) Growthofdeposits / (%) Klientské vklady (mld. Kč) Clients Deposits Růst vkladů / (%) Growthofdeposits / (%) Klientské vklady (mld. Kč) Clients Deposits Česká spořitelna 688,622 +4,65 658,016 0,46 661,074 +2,09 647,529 +0,24 645,947 ČSOB 629,622 +2,95 611,569 +2,60 596,078 +4,00 573,147 +9,13 525,200 Komerční banka 579,067 +3,28 560,701 +4,21 538,051 2,49 551,808 0,50 554,570 UniCredit Bank* 195,120 +9,17 178, ,03 146,470 +1,39 144,461 3,01 148,939 Raiffeisenbank** 144,144 +0,17 143, ,26 125,936 3,20 130, ,86 112,283 GE MoneyBank 97,067 9,08 106,757 3,10 110,177 +1,44 108, ,94 71,957 J&T Banka 64, ,37 55, ,48 38, ,98 32,187 +8,15 29,762 PPF Banka 54, ,72 46, ,63 36, ,90 29,562 15,41 34,948 Volksbank CZ (dnes Sberbank CZ) 48, ,74 36,816 +5,86 34, ,19 25, ,48 23,458 ČMZRB*** 86, ,14 26,830 0,91 27,076 8,51 29,594 32,89 44,101 LBBW Bank CZ 20,274 +9,48 18,519 2,34 18,962 +6,64 17,782 3,82 18,489 ČEB*** 4,726 31,11 6, ,14 5, ,89 4, ,40 2,636 Equa Bank (dříve Banco Popolare ČR) 7, ,38 4, ,60 3, ,40 2, ,96 1,145 Wüstenrot hypoteční banka 11, ,44 7, ,17 2, ,17 0, ,70 0,135 Hypoteční banka 0,435 37,50 0, ,97 0,455 7,89 0,494 16,84 0,594 Evropsko ruská banka 2, ,36 1, ,71 n.a. 0,109 0 Fio banka 17, ,99 12, ,57 n.a. Air Bank 30, ,04 2,234 ZDROJ: výročnízprávy, archiv BaNkOvNictví/sOURcE: annual REPORts, archiveofbankovnictvímonthly Poznámky/Notes: tabulka neobsahuje pobočky zahraničních bank scentrálou mimo ČR, které nemusejí publikovat oddělenou bilanční rozvahu za své aktivityvčr./ the table does not contain branches of foreign banks with their headquarters outside the czech Republicwhich do not have to publish their separate balance sheet for their czech activities. *údaje za Unicredit Bank cr jsou pokračováním údajů za spojené hvb Bank cr (hvb) aživnostenskou banku (ŽB)./Data for Unicredit Bank are continuation of merged data for hvb Bank cr (hvb) and Živnostenská banka (ŽB). ** ebanka (EB) se vbřeznu stala součástí Raiffeisenbank (RBcZ), její výsledky za celý rok jsou zahrnuty dočísel za Raiffeisenbank./ ebanka (EB) became part ofraiffeisenbank in March, the results of this bank for the whole are included in the numbers of Raiffeisenbank (RBcZ). *** Českomoravská záruční arozvojová banka (ČMZRB) ačeská exportní banka (ČEB) jsou banky se specifickým účelem astátními akcionáři, nikoli obchodní./ Českomoravská záruční arozvojová banka (ČMZRB) and Česká exportní banka (ČEB) are non commercial banks with aspecific purpose and state shareholders. Nejrychleji rostly vkladyair Bank (14násobně), velká většina bank zaznamenala slušné přírůstky vkladů./ The fastest growth of deposits has been recorded byair Bank (14fold increase), the vast majorityof banks experienced a fair growth of deposits. Vývoj úvěrů bank v letech Development of Loans of Banks in Banka Bank Úvěry klientům (mld. Kč) Loans to Clients Růst úvěrů / (%) Growthofloans / (%) Úvěry klientům (mld. Kč) Loans to Clients Růst úvěrů / (%) Growthofloans / (%) Úvěry klientům (mld. Kč) Loans to Clients Růst úvěrů / (%) Growthofloans / (%) Úvěry klientům (mld. Kč) Loans to Clients ZDROJ: výročnízprávy, archiv BaNkOvNictví/sOURcE:aNNUaL REPORts, archiveofbankovnictvímonthly Poznámky/Notes: tabulka neobsahuje pobočky zahraničních bank scentrálou mimo ČR, které nemusejí publikovat oddělenou bilanční rozvahu za své aktivityvčr./ the table does not contain branches of foreign banks with their headquarters outside the czech Republicwhich do not have to publish their separate balance sheet for their czech activities. *údaje za Unicredit Bank cr jsou pokračováním údajů za spojené hvb Bank cr (hvb) aživnostenskou banku (ŽB)./Data for Unicredit Bank are continuation of merged data for hvb Bank cr (hvb) and Živnostenská banka (ŽB). ** ebanka (EB) se vbřeznu stala součástí Raiffeisenbank (RBcZ), její výsledky za celý rok jsou zahrnuty dočísel za Raiffeisenbank./ ebanka (EB) became part ofraiffeisenbank in March, the results of this bank for the whole are included in the numbers of Raiffeisenbank (RBcZ). *** Českomoravská záruční arozvojová banka (ČMZRB) ačeská exportní banka (ČEB) jsou banky se specifickým účelem astátními akcionáři, nikoli obchodní banky./ Českomoravská záruční arozvojová banka (ČMZRB) and Česká exportní banka (ČEB) are non commercial banks with aspecific purpose and state shareholders. Růst úvěrů až na výjimkyvýrazně zpomalil, někde poklesl./the growth of loans slowed down significantly,with some declines and some exceptions still growing fast. Růst úvěrů / (%) Growthofloans / (%) Úvěry klientům (mld. Kč) Loans to Clients Česká spořitelna 489,103 +1,15 483,552 +5,13 459,975 1,96 469,185 +1,68 461,424 ČSOB 479,916 +6,82 449, ,04 397,445 +2,86 386,390 1,83 393,593 Komerční banka 451,547 +3,95 434, ,95 384,593 +3,30 372,303 +2,27 364,040 UniCredit Bank CR* 184,715 +1,61 181,780 +5,88 171,691 +4,06 164,999 4,80 173,324 Raiffeisenbank** 150,138 5,28 158,507 +7,86 146,950 +6,68 137,748 +1,12 136,225 Hypoteční banka 200, ,43 162, ,21 145,071 +6,08 136, ,14 119,813 GE MoneyBank 101,899 0,26 102,167 0,89 103,080 14,15 120, ,81 85,882 ČEB*** 67,388 +2,95 65, ,62 55, ,28 37, ,87 27,220 Volksbank CZ (dnes Sberbank CZ) 45, ,41 41,611 +6,29 39,147 +2,77 38,093 2,47 39,059 J&T Banka 41, ,06 35, ,24 29, ,22 25,155 15,97 29,936 ČMZRB*** 16,814 8,97 18,470 10,46 20,627 9,55 22,806 11,22 25,688 LBBW Bank CZ 23, ,16 20,117 +4,99 19,161 18,41 23,484 1,42 23,822 PPF Banka 15,133 28,29 21, ,07 18, ,52 13, ,62 11,842 Wüstenrot hypoteční banka 18, ,16 16, ,83 11, ,82 8, ,23 6,715 Equa Bank (dříve Banco Popolare ČR) 5, ,08 2, ,54 2,070 30,30 2, ,31 2,195 Evropsko ruská banka 1, ,12 0, ,93 0,148 0 Fio banka 6, ,35 5, ,78 Air Bank 11,

14 banky/banks Veronika JančoVá ředitelka úseku řízení retailových produktů České spořitelny/ head of section of control of retail products at Česká spořitelna Hypotékám se daří Mortgages are thriving Kombinace výhodných cen nemovitostí a rekordně nízkých úrokových sazeb hypotékám přeje. Poúspěšném loňském roce očekáváme pro letošek trh na úrovni zhruba 131 miliard korun. I přes vývoj ekonomiky, která je stále v recesi, lidé hypotéky poptávají ve zvýšené míře. Svou roli zde hraje spotřeba domácností a vývoj spotřebitelské důvěry. Spotřeba domácností, která byla největší brzdou růstu, se postupně stabilizuje a od příštího roku by měla přispívat pozitivně. Nadějný je v tomto směru právě vývoj spotřebitelské důvěry. Ta se v loňském roce propadla na úrovně nižší, než byla v krizovém roce, kdy ekonomika poklesla o 4,5 %. Od začátku letošního roku se ale důvěra spotřebitelů začala poměrně svižně zvedat. To se dobře projevuje také na poptávce po hypotékách, kdy objem nově schválených úvěrů za první čtyři měsíce vzrostl v meziročním srovnání o 9%. K tomuto přispívají i rekordně nízké úrokové sazby.napodzim loňského roku snížila Česká národní banka sazby na rekordní minimum (základní sazba 0,05%)a podle našich předpokladů by je na této úrovni měla držet minimálně do konce roku Sazby hypoték by se po svém poklesu na rovněž rekordní minima měly podobně držet poblíž stávajících úrovní. Dá se říci, že hypotéky jsou v tuto chvíli poskytovány za jedny z nejnižších sazeb od začátku jejich novodobé historie v České republice.průměrná úroková sazba uhypoték poskytnutých vdubnu 2013 Českou spořitelnou byla 2,78 %. Nízká úroveň sazeb se pro klienty příznivě projevuje i u hypoték navázaných na PRIBOR, kdy hypotéku s proměnnou úrokovou sazbou je možné získat již se sazbou pod dvěma procenty. Kombinace nízkých sazeb a lepšící se důvěry bude tedy pozitivně působit na poptávku po hypotékách i ve zbytku letošního roku. Navíc v jeho druhé polovině očekáváme návrat k mírnému růstu ekonomiky, byť velmi mírnému. Objem nových hypoték by proto mohl být letos opřibližně 8%vyšší, než tomu bylo vloňském roce. Úspěšnému rozvoji hypotečního trhu pomáhá také refinancování. Stále roste absolutní počet poskytnutých hypoték, kterým průběžně končí fixace úrokové sazby, klientům se tak otevírá prostor pro získání velmi výhodných podmínek v situaci mimořádně nízkých úrokových sazeb. Hypotéky rostou, jejich základní profil se však dlouhodobě příliš nemění. Stále vedou hypotéky na nákup bytu či rodinného domu, následované výstavbou a rekonstrukcí, které jsou usnadňovány bezfakturovým čerpáním. Průměrná výše hypotéky byla vloňském roce 1,6 milionu korun. Lidé nejčastěji volí fixaci na 5 let, průměrná splatnost se pohybovala kolem 25 let. Pro lepší představu o významu hypoték pro českou ekonomiku uvádím, že Česká spořitelna jen v loňském roce pomohla k novému či lepšímu bydlení více než 23 tisícům lidí. Pokud zahrneme i další banky působící na hypotečním trhu, dostáváme se každoročně k mnoha desítkám tisíc realizovaných obchodů s nemovitostmi, jejich koupí, výstavbou či rekonstrukcí. m The combination of low property prices and enormously low interest rates is favouring mortgages. After the successful past year we expect this year s market to reach the value of about 131 billion crowns. In spite of the development of economy, which is still in recession, people largely continue creating a demand for mortgages. This is partly due to household consumption and increasing consumer trust. Household consumption, which previously hindered growth the most, has been gradually stabilizing and is expected to contribute positively starting next year. Inthis respect, the development within consumer trust is promising. In the past year, consumer trust dropped to levels below those of when the economy experienced a recession of 4,5%. Starting the beginning of this year, consumer trust nevertheless began rising briskly. This reflects positively in the area of demandfor mortgages,where the volume of newly granted loans during the first four months increased by 9% compared to the previous year. Extremely low interest rates also contributetothis development. The Czech National Bank cut the rates to an unprecedented minimum (key interest rate of 0,05%) last autumn and we anticipate that it should remain at this level at least till the end of After having fallen to their record minimums, the mortgage rates should similarly remain somewhere near their current levels. We could say that mortgages are currently offered at practically the lowest rates in their modern history in the Czech Republic. The average interest rate of mortgages granted by Česká spořitelna in April 2013 amounted to 2,78%. Low interest rates also prove to be positive for mortgages bound to PRIBOR where the mortgages with variable interest rates can be obtained at arate of less than 2per cent. The low interest rates combined with the improved consumer trust will therefore positively influence demand for mortgages for the rest of this year. On top of that, we expect return to a moderate economic growth, though very mild, in the second half of the year.the volume of new mortgages could therefore exceed the one achieved in the past year by some 8%. Successful development of the mortgage market is also supported by refinancing. The absolute number of granted mortgages gradually reaching the end of the interest rate fixation keeps increasing and the clients therefore have an opportunity to acquire remarkably favourable terms and conditions thanks to the extremely low interest rates. Mortgages are on the rise but their profile does not vary much in the long term. Mortgages forpurchase of an apartment or family house are still in the lead, followed by mortgages for building and rebuilding, facilitated by drawing without invoicing. An average mortgage amounted to 1,6 million crowns in the past year. People the most frequently chose a fixation period of 5years and an average maturity was somewhere near 25 years. To get better idea of the importance of mortgages for the Czech economy, let me remark that Česká spořitelna helped over 23 thousand people to get new or better housing during the last year. If we take into account the other banks operating at the mortgage market, we reach tens of thousand concluded transactions including purchase,building or rebuilding of properties. m 14

15 top finance banky/banks Českýtrh hypotečních úvěrů vletech 2006 Czech Mortgage Loans Market in theyears 2006 Rok/Year Počet HÚnabydlení (ks)/ Smluvní jistina HÚ na bydlení (mil. Kč)/ Počet HÚnajiné účely než bydlení (ks)/ Smluvní jistina HÚ na jiné účely než bydlení (mil. Kč)/ Number of housing ML (pieces) Contract principal of housing ML (CZK m) Number of non housing ML (pieces) Contract principal of non housing ML (CZK m) ZDROJ: MiNistERstvOPRO MístNí ROZvOJ,aRchivBaNkOvNictví/sOURcE: MiNistRYfOR REGiONaL DEvELOPMENt, archiveofbankovnictvímonthly Počet smluv hypotečních úvěrů v roce vzrostl, ale smluvní jistina se snížila./number of mortgage loan contracts grew in, but the contract principal amount decreased. Nově poskytnuté hypoteční úvěry fyzickým osobám v letech Newly Granted Mortgage Loans to Natural Persons in Banka/Bank Objem vmld. Kč/ Objem vmld. Kč/ Objem vmld. Kč/ Počet/Number Počet/Number Počet/Number Volume in CZKbn Volume in CZKbn Volume in CZKbn Hypoteční banka (včetně partnerů/including partners) , , ,015 Komerční banka , , ,699 Česká spořitelna , , ,492 Raiffeisenbank , , ,193 UniCredit Bank CR , , ,558 Wüstenrot hypoteční banka , , ,229 GE MoneyBank , , ,510 Volksbank CZ (dnes Sberbank CZ) , , ,076 Celkem , , ,773 Nárůst objemu nově poskytnutých hypotečních úvěrů se výrazně zpomalil./the growth of newly granted mortgage loans slowed down significantly. ZDROJ: hypotečníbanka /source: hypotečníbanka Tržní podíly jednotlivých bank podle objemu nově poskytnutých hypoték (v %) Market Shares of Individual Banks according tovolume of NewlyGranted Mortgage Loans (in %) Banka/Bank Hypoteční banka (včetně partnerů/including partners) 30,0 27,8 31,9 36,2 32,7 Komerční banka 20,9 23,4 23,2 23,1 22,7 Česká spořitelna 28,9 24,3 17,1 18,1 16,5 Raiffeisenbank 5,9 9,3 14,4 9,9 16,8 UniCredit Bank CR 7,1 6,5 6,6 5,3 3,5 Wüstenrot hypoteční banka 3,4 5,3 3,8 4,0 2,8 GE MoneyBank 1,6 2,0 1,8 1,9 5,0 Volksbank CZ (dnes Sberbank CZ) 2,2 1,4 1,3 1,5 Hypoteční banka si udržuje pozici lídra trhu hypoték./hypoteční banka remains market leader in mortgages. ZDROJ: hypotečníbanka /source: hypotečníbanka Hypotéky a stavební spoření: Objem poskytnutých úvěrů (v mld. Kč) Mortgages and Building Savings: Volume of Granted Loans (in CZKbn) ZDROJ: hypotečníbanka, acss.cz, archiv BaNkOvNictví/ source: hypotečníbanka,acss.cz,archive Of BaNkOvNictviMONthLY úvěry ze stavebního spoření/ Building savings loans hypoteční úvěry/ Mortgage loans úvěry na bydlení celkem/ total housing loans Podíly jednotlivých bank na trhu nových hypotečních úvěrů v roce Shares of Individual Banks on the Market of New Mortgage Loans in 5,9 % 28,9 % 7,1 % 1,6 % 3,4 % 2,2 % 30 % 20,9 % ZDROJ: hypotečníbanka, archiv BaNkOvNictví/ source: hypotečníbanka,archive Of BaNkOvNictviMONthLY hypoteční banka (včetně partnerů/ including partners) komerční banka Česká spořitelna Raiffeisenbank Unicredit Bank Wüstenrot hypoteční banka GE Money volksbank cz (dnes sberbank cz) 15

16 banky/banks Jiří Šedivý tajemník asociace českých stavebních spořitelen/ secretary of the czech building society association S loajalitou klientů navzdory tlaku With loyalty despite pressure Vydrží loajalita klientů permanentní tlak z různých stran? To byla v roce zásadní otázka pro stavební spoření. Výsledky ukazují, že si produkt za svou existenci získal tak vysokou prestiž, že ji výrazněji nesrazila ani kritika či zpochybňování zmnoha vlivných stran. Stavební spoření se vypořádalo sdvojím snížením státní podpory,přičemž druhé se týkalo všech existujících smluv.základní ukazatele však reflektují řadu dalších faktorů. Vdobě vyšších úrokových sazeb před pěti lety bylo stavební spoření držákem celého stavebního odvětví. Logicky tak zásadní objem úvěrů neposkytuje v době, kdy jsou sazby na minimu, což je stav několika posledních měsíců. Celkový objem vkladů se dostal na konci roku na 435 miliard Kč, přičemž rozpůjčováno bylo ke stejnému datu 282,2 miliardy, tedy zhruba dvě třetiny vkladů. Je důležité, že celkový objem vkladů se stále zvyšuje. Vroce překročil 400 miliard avloni, navzdory složité situaci, navýšili klienti svá konta odalších 1,6 miliardy Kč. Naproti tomu celkový objem úvěrů mírně klesl, konkrétně za rok onecelých 11 miliard Kč. Vroce poskytly stavební spořitelny 54 %zevšech úvěrů na bydlení, což bylo více než 77 tisíc půjček vobjemu 41,7 miliardy Kč. O pět let dříve byla úvěrová výkonnost sektoru vyšší, ale je také nutné vidět, že za dobu existence stavební spoření poskytlo už více než 2miliony úvěrů vcelkové hodnotě 620 miliard Kč. Zatímco před pěti či sedmi lety stát klientům na podpoře přispíval 15 miliardami Kč, dnes je tento výdaj třetinový. Loňských 5,3 miliardy nepředstavuje ani 0,5% z celkových výdajů státního rozpočtu. Oproti roku 2004, tak klesla zátěž státu příspěvkem na stavební spoření už na čtvrtinu. Klíčový záměr státu se tak plní beze zbytku. Celkem logicky se politici zamýšlejí, zda by fungující sektor mohl financovat vedle bydlení také vzdělání či sociální potřeby,případně zajištění na stáří v rámci penzijní reformy. Pohlížejí také do zemí, kde má stavební spoření větší tradici. U našich sousedů pochopili, že spojení stavební spoření v souvislosti s bydlením jako princip vzniklo,ale nemusí se na něj kvůli názvu dogmaticky omezovat. Moderní evropské státy dnes financují řadu sfér, kde systém dlouhodobě si spořím a pak mám základní kapitál, ke kterému mám nárok inaúvěr dobře funguje, atobez ohledu na pojmenování. Proto vněm střádají na penzi, vzdělání či péči ve stáří. Také podle čísel se české stavební spoření může směle přirovnat k německému a rakouskému. V Rakousku spoří 60 % populace, v Německu více než třetina, v ČR je to 41% obyvatel. Současný tlak však způsobil, že zatímco celý evropský sektor stavebního spoření roste ve všech ukazatelích, Česká republika byla jediná, která vněkterých mírně oslabila. m Will customers loyalty endure permanent pressure from all directions? This was the key question for building society saving in. Results nevertheless show the product has gained during its existence such ahigh prestige that it could not be notably weakened by criticism or questioning from the most influential entities. Building society saving coped with adouble decline in state subsidies, where the second one concerned all existing contracts. The key indices nevertheless reflect a range of other factors. In times of higher interest rates five years ago, building society saving was akind of driver ofthe whole construction industry.itlogically does not provide such significant avolume of loans in times where the interest rates are at their minimum, which has been the situation of the past months. Total deposits amounted to CZK 435 billion in the end of, while the loans to clients reached CZK 282,2 billion as of the same date, which means about two thirds of the amount of total deposits. The important thing is that the total deposits keep increasing. In they got over 400 billion and in the past year, despite the complicated situation, the clients raised their accounts by further CZK 1,6 billion. To the contrary, total loans dropped slightly in, specifically,byjust under CZK 11 billion. In course of building societies granted 54% of all their loans for housing, which meant over 77 thousand loans worth CZK 41,7 billion. The credit-granting performance in the sector was higher five years ago but we should not forget the fact that the building society saving has already granted over 2 million credits worth CZK 620 billion during the whole time of its existence. While five or seven years ago the state subsidies amounted at CZK 15 billion, today this government expenditure totals one third of this amount. The 5,3 billion of the past year represents less than 0,5% of expenditure from the state budget. The burden of the state budget due to the state subsidies for building society saving thus dropped to one fourth compared to The government s key aim has been completely fulfilled. Politicians logically ponder the possibility whether the functioning sector could not, besides housing, also fund education, social needs or retirement pension insurance within the scope of pension reform. They are looking for inspiration from countries with a longer tradition of building society saving. They have understood from the example of our neighbours that the phrase building society saving was originally associated with building but that it does not have to be limited to it, dogmatically, just because of its name. At present, modern European countries are funding a series of areas where the I save in the long term to get nominal capital, giving the right to aloan system works perfectly, no matter what it is called. Within these systems people save for their pensions, education or care in old age. Czech building society saving can now compare itself with the German or Austrian one.about 60% of population is saving in Austria, in Germany it is one third of population and in the Czech Republic 41% of population. The present pressure has nevertheless resulted in the situation where the Czech Republic is the only country slightly weakened in some of the indices, while the remaining European sector of building society saving kept becoming stronger in all of them. m 16

17 banky/banks Vývoj trhu stavebního spoření Development of Building SocietySavings Market Rok/Year 2007 Nově uzavřené smlouvy ostavebním spoření/newly signed building saving contracts Počet/Number Přírůstek/Increment (%) +5,5 23,0 7,4 % 18,5 % +21,7 % +12,3 % Průměrná cílová částka unově uzavřených smluv ostavebním spoření fyzickými osobami občany/ Average target amount for newly signed building saving contracts of natural persons citizens Objem (tis. Kč)/Volume (CZK 000) 366,1 346,2 300,5 308,7 302,8 284,9 Přírůstek/Increment (%) 5,7 15,2 2,7 % +2,0 % +6,3 % +20,8 % Smlouvyostavebním spoření ve fázi spoření/building saving contracts in the saving phase* Počet/Number Přírůstek/Increment (%) 5,1 6,1 1,6 % 2,8 % 1,2 % 3,1 % Vyplacená státní podpora/paid state subsidy Objem (mld. Kč)/Volume 5,290 10,729 11,743 13,262 14,220 14,978 Přírůstek/Increment (%) 50,7 8,6 11,5 % 6,7 % 5,0 % 5,0 % Průměrná státní podpora přiznaná na smlouvu ostavebním spoření za příslušný rok/ Average state subsidy awarded per building saving contract in the corresponding year Objem (Kč)/Volume (CZK) n.a Přírůstek/Increment (%) n.a. 49,7 5,2 5,2 % 5,3 % 2,6 % Naspořená částka/saved amount* Objem (mld. Kč)/Volume 434, , , , , ,88 Přírůstek/Increment (%) +0,4 +0,8 +3,6 % +3,5 % +4,2 % +7,0% Úvěry celkem/loans in total* Počet/Number vtom/out of that: ze stavebního spoření/from building saving Počet/Number překlenovací/bridging** Počet/Number Přírůstek/Increment (%) 6,5 3,7 +0,5 % +1,8 % +3,0 % +4,7 % Úvěry celkem/loans in total* Objem (mld. Kč)/Volume , , , ,301 vtom/out of that: ze stavebního spoření/from building saving Objem (mld. Kč)/Volume 55,709 55,780 53,069 48,899 42,875 38,912 překlenovací/bridging** Objem (mld. Kč)/Volume 226, , , , , ,389 Přírůstek/Increment (%) 3,7 0,1 +9,7 % +17,6 % +26,8 % +32,4 % Úvěry celkem/uspořená částka/loans in total/saved amount Poměr/Ratio (%) 64,9 67,6 68,2 64,4 56,7 46,6 ZDROJ: MiNistERstvO financí ČR /source: MiNistRYOffiNacEcR Poznámky/Notes: *stav ke konci období./end of period. ** úvěrypodle 5odst. 5zákona č. 96/1993 sb., ostavebním spoření astátní podpoře stavebního spoření, ve znění pozdějších předpisů./loans according to 5section 5ofthe 96/1993act. Úspory na maximu, úvěry apočtysmluv klesají, daňoví poplatnící platí méně na dotacích./amount of savings at amaximum, loans and number of contracts lower, taxpayers are paying less in subsidies. Vývoj bilanční sumy stavebních spořitelen Development of Balance SheetTotal of the Building Societies Stavební spořitelna Bilanční suma Meziroční změna Bilanční suma Meziroční změna Bilanční suma Meziroční změna Bilanční suma Meziroční změna Bilanční suma (mld. Kč) / (%) (mld. Kč) / (%) (mld. Kč) / (%) (mld. Kč) / (%) (mld. Kč) Building society Balancesheet total change / (%) Balancesheet total change / (%) Balancesheet total change / (%) Balancesheet total change / (%) Balancesheet total (CZK bn) Českomoravská stavební spořitelna 168,650 1,30 170,878 +1,15 168,936 +4,83 161,157 +3,61 155,537 Stavební spořitelna České spořitelny 103,466 0,24 103,714 +0,66 103,035 +2,18 100,839 +2,64 98,248 Raiffeisen stavební spořitelna* 83,641 +2,59 81,529 1,37 82,660 +0,87 81,947 +2,68 79,812 Modrá pyramida stavební spořitelna 82,147 +2,49 80,172 +4,51 76,715 +0,86 76,062 +7,58 70,705 Wüstenrot stavební spořitelna 41,975 +5,49 39,849 +2,56 38,854 +4,79 37,079 +8,18 34,276 CELKEM/TOGETHER 479,879 +0,78 476,142 +1,26 470,200 +2,87 457,084 +4,22 438,578 ZDROJ: výročnízprávy, archiv BaNkOvNictví/sOURcE: annual REPORts, archiveofbankovnictvímonthly Poznámka/Note: * k7. březnu došlo kakvizici hypo stavební spořitelny Raiffeisen stavební spořitelnou. Novývětší subjekt po spojení vystupuje inadále pod názvem Raiffeisen stavební spořitelna./ as of March 7,, hypo stavební spořitelna building savings bank has been acquired by Raiffeisen stavební spořitelna. the newly enlarged building savings bank retains the name Raiffeisen stavební spořitelna. Přes opětovný pokles dotací z peněz daňových poplatníků sektor stavebních spořitelen dokáže mírně růst./ The sector of building saving societies is able to moderately grow despite continually decreasing subsidies from taxpayers money. Vývoj zisku stavebních spořitelen Development of Profit of the Building Societies Stavební spořitelna Building society Čistýzisk (mld. Kč) Net profit Meziroční změna / (%) change / (%) Čistýzisk (mld. Kč) Net profit Meziroční změna / (%) change / (%) ZDROJ: výročnízprávy, archiv BaNkOvNictví/sOURcE: annual REPORts, archiveofbankovnictvímonthly Poznámka/Note: * k7. březnu došlo kakvizici hypo stavební spořitelny Raiffeisen stavební spořitelnou. Novývětší subjekt po spojení vystupuje inadále pod názvem Raiffeisen stavební spořitelna./ as of March 7,, hypo stavební spořitelna building savings bank has been acquired by Raiffeisen stavební spořitelna. the newly enlarged building savings bank retains the name Raiffeisen stavební spořitelna. Dvěma zpěti stavebních spořitelen vzrostl loni zisk./two of five building saving societies recorded higher earnings last year. Čistýzisk (mld. Kč) Net profit Meziroční změna / (%) change / (%) Čistýzisk (mld. Kč) Net profit (CZK bn) Meziroční změna / (%) change / (%) Čistýzisk (mld. Kč) Net profit Českomoravská stavební spořitelna 1,835 11,48 2,073 +2,07 2, ,82 1, ,97 1,475 Stavební spořitelna České spořitelny 0,789 23,25 1,028 18,86 1,267 15,98 1,508 +2,94 1,465 Modrá pyramida stavební spořitelna 1, ,37 1, ,01 0, ,68 0, ,59 0,580 Raiffeisen stavební spořitelna* 0,551 21,62 0,703 +2,48 0,686 17,94 0, ,00 0,760 Wüstenrot stavební spořitelna 0,251 +2,45 0,245 8,92 0,269 6,27 0, ,87 0,216 CELKEM/TOGETHER 4,649 8,84 5,100 1,60 5,183 +2,59 5, ,37 4,496 17

18 banky/banks Vývojvkladů stavebních spořitelen Development of Deposits of the Building Societies Stavební spořitelna Klientskévklady Meziroční růst Klientskévklady Meziroční růst Klientskévklady Meziroční růst Klientskévklady Meziroční růst Klientskévklady (mld. Kč) / (%) (mld. Kč) / (%) (mld. Kč) / (%) (mld. Kč) / (%) (mld. Kč) Building Society Clients deposits Clients deposits Clients deposits Clients deposits Clients deposits growth growth growth growth / (%) / (%) / (%) / (%) Českomoravská stavební spořitelna 154,420 1,81 157,362 0,03 157,406 +4,38 150,796 +3,90 145,133 Stavební spořitelna České spořitelny 97,744 0,27 98,006 +0,48 97,540 +2,67 94,999 +1,97 93,168 Raiffeisen stavební spořitelna* 76,948 +1,88 75,529 0,76 76,110 0,45 76,454 +2,54 74,559 Modrá pyramida stavební spořitelna 72,679 +0,36 72,418 +4,77 69,119 +2,85 67,202 +2,12 65,805 Wüstenrot stavební spořitelna 38,860 +5,21 36,936 +2,73 35,956 +4,26 34,488 +6,72 32,317 CELKEM/TOGETHER 440,651 +0,09 440,251 +0,94 436,131 +2,88 423,939 +3,15 410,982 ZDROJ: výročnízprávy, archiv BaNkOvNictví/sOURcE: annual REPORts, archiveofbankovnictvímonthly Poznámka/Note: * k7. březnu došlo kakvizici hypo stavební spořitelny Raiffeisen stavební spořitelnou. Novývětší subjekt po spojení vystupuje inadále pod názvem Raiffeisen stavební spořitelna./ as of March 7,, hypo stavební spořitelna building savings bank has been acquired by Raiffeisen stavební spořitelna. the newly enlarged building savings bank retains the name Raiffeisen stavební spořitelna. Klientské vklady stavebního spoření i přes nižší dotace ze státního rozpočtu mírně vzrostly./clients deposits slightly grew despite lower subsidies from the state budget. Vývoj úvěrů stavebních spořitelen Development of Loans of the Building Societies Stavební spořitelna Úvěry klientům Meziroční růst Úvěry klientům Meziroční růst Úvěry klientům Meziroční růst Úvěry klientům Meziroční růst Úvěry klientům (mld. Kč) / (%) (mld. Kč) / (%) (mld. Kč) / (%) (mld. Kč) / (%) (mld. Kč) Building Society Loans to clients Loans to clients Loans to clients Loans to clients Loans to clients growth growth growth growth / (%) / (%) / (%) / (%) Českomoravská stavební spořitelna 126,889 1,58 128,926 0,55 129,644 +9,42 118, ,98 100,423 Modrá pyramida stavební spořitelna 48,478 4,27 50,639 +3,28 49,029 +9,02 44, ,87 38,812 Stavební spořitelna České spořitelny 38,608 5,57 40,886 7,71 44,303 1,66 45,049 +5,86 42,554 Raiffeisen stavební spořitelna* 40,656 +0,62 40,407 +2,09 39, ,16 32, ,75 25,191 Wüstenrot stavební spořitelna 30,275 7,83 32,846 +2,71 31, ,45 27, ,15 21,784 CELKEM/TOGETHER 284,906 3,00 293,704 0,28 294,532 +9,44 269, ,65 228,764 ZDROJ: výročnízprávy, archiv BaNkOvNictví/sOURcE: annual REPORts, archiveofbankovnictvímonthly Poznámka/Note: * k7. březnu došlo kakvizici hypo stavební spořitelny Raiffeisen stavební spořitelnou. Novývětší subjekt po spojení vystupuje inadále pod názvem Raiffeisen stavební spořitelna./ as of March 7,, hypo stavební spořitelna building savings bank has been acquired by Raiffeisen stavební spořitelna. the newly enlarged building savings bank retains the name Raiffeisen stavební spořitelna. Objem úvěrů klesal u pěti stavebních spořitelen, zatímco pouze u jediné došlo kmírnému růstu./the volume of loans decreased in five building saving societies while just one recorded some increase. Stavební spořitelny: Aktiva u bank a základní jmění Building Societies: Assets in Banks and Registered Capital Stavební spořitelna Aktiva ubank Aktiva ubank Aktiva ubank Aktiva ubank Aktiva ubank Aktiva ubank 2007 Základní jmění (mld. Kč) (mld. Kč) (mld. Kč) (mld. Kč) (mld. Kč) (mld. Kč) (mld. Kč) Building Society Assets in banks Assets in banks Assets in banks Assets in banks Assets in banks Assets in banks 2007 Registered Capital Stavební spořitelna České spořitelny 32,877 33,053 29,197 17,476 12,087 6,437 0,750 Českomoravská stavební spořitelna 25,307 25,701 18,736 11,078 11,586 7,592 1,500 Raiffeisen stavební spořitelna 3,257 4,775 7,291 6,600 4,410 2,607 (+1,482 HYPO*) 0,650 Wüstenrot stavební spořitelna 0,130 2,066 0,826 1,455 2,225 2,259 1,070 Modrá pyramida stavební spořitelna 19,890 16,432 13,139 11,468 10,944 15,424 0,563 CELKEM/TOGETHER 81,461 82,027 69,189 48,077 41,252 35,801 4,533 ZDROJ: výročnízprávy, archiv BaNkOvNictví/sOURcE:aNNUaL REPORts, archiveofbankovnictvímonthly Poznámka/Note: * k7. březnu došlo kakvizici hypo stavební spořitelny Raiffeisen stavební spořitelnou. Novývětší subjekt po spojení vystupuje inadále pod názvem Raiffeisen stavební spořitelna./ as of March 7,, hypo stavební spořitelna building savings bank has been acquired by Raiffeisen stavební spořitelna. the newly enlarged building savings bank retains the name Raiffeisen stavební spořitelna. Stavební spořitelny jsou stále důležitými poskytovateli peněz na mezibankovní trh, i když objem těchto prostředků poprvé mírně poklesl./ The building societies are still important suppliers of moneyto the interbankmarket, although thevolume of these assets slightlydecreased for the first time. Stavební spořitelny podle velikosti (suma aktiv v mld. Kč k ) Building Savings Institutions According to Their Size (sum of assets in CZKbnasofDec 31, ) Českomoravská stavební spořitelna stavební spořitelna České spořitelny Raiffeisen stavební spořitelna Modrá pyramida Wüstenrot stavební spořitelna 41,975 83,641 82, , , ZDROJ: výročnízprávy, archiv BaNkOvNictví/ source: annual REPORts, archiveofbankovnictví Výše státní podpory vyplacená v daném roce na platné smlouvy uzavřené v předchozích letech (v mld. Kč) Amount of State Subsidy Paid in the Corresponding Year forvalid Contracts Signed in PreviousYears (in CZKbn) ,978 5,290 10,729 11,743 13,262 14, ZDROJ: MiNistERstvOPRO MístNí ROZvOJ /source: MiNistRYOfREGiONaL DEvELOPMENt 18

19 platební karty /payment cards Miroslav lukeš generální ředitel MasterCard europe pro Českou republiku a slovensko/ general Manager of MasterCard europe for the CzeCh republic and slovakia Trend: bezkontaktní i mobilní Trend: contactless as well as mobile Rok byl svědkem uvedení komerčního provozu mobilních NFC plateb. Na českém trhu tak pokračuje evoluce, která započala roku, kdy MasterCard uvedl první bezkontaktní kartu. Na konci roku již vydávalo nebo spouštělo bezkontaktní karty PayPass dvanáct bank a rozšířil se i počet těch, které vydávají nálepky (sticker). Počet bezkontaktních transakcí roste geometrickou řadou a Česká republika se tak řadí na přední příčky v rozvoji bezkontaktního placení v Evropě. Bezkontaktní placení otevírá dveře mobilním peněženkám. V uplynulém roce byla představena rovnou dvě revoluční řešení s potenciálem masového rozvoje. První z nich je komerční řešení mobilních bezkontaktních plateb pro více typů mobilních telefonů, a to na debetních i kreditních kartách. Toto řešení představila GE Money Bank společně smastercard ao2. Se zvyšujícím se počtem telefonů s NFC roste i počet bank a operátorů, jež v blízké budoucnosti uvažují o zavedení mobilního bezkontaktního placení. Druhým řešením je digitální peněženka MasterCard Mobile, najejímž vývoji se vedle MasterCard podílely také ČSOB, era, Wincor Nixdorf a GPE. MasterCard Mobile je volně k dispozici pro Android i Apple a zaregistruje prakticky jakékoliv platební karty. Následně pak umožňuje pohodlné, rychlé a bezpečné placení, například jednoduchým vyfocením QR kódu nebo přímo vmobilních aplikacích. Odstraňuje se tak (spíše psychologická) bariéra zadávání čísla karty na webu. Především se ale otevírají možnosti nového uplatnění placení. To dokládá i fakt, že aplikace si rychle získala popularitunapříklad pro nákup jízdenek, kde se dříve karty prosazovaly jen stěží. Do budoucna se budou bezkontaktní i digitální platební metody slučovat do jedné peněženky. Pod názvem MasterPass byla uvedena nová akceptační značka, která je určena zejména pro digitální prostředí. Banky budou moci vytvářet své vlastní peněženky a různě je integrovat s MasterPass. Bezkontaktní karty také otevřely nové možnosti v dopravě. Citi uvedla společně s Libercem první hybridní dopravní kartu, která kombinuje placení na terminálech MasterCard s dopravní aplikací uchovávající informaci o předplatných kuponech. Česko se tedy dočkalo své platební dopravní karty, přičemž například Bratislava již podobný karetní systém kombinující platební kartu Maestro s dopravní aplikací úspěšně provozuje více než dva roky.zapojením banky a otevřeného platebního schématu tak došlo k eliminaci nákladů, takže Bratislavu systém nestál prakticky žádné investice. V uplynulém roce nezůstali stranou ani prémioví zákazníci. Pro klienty privátního bankovnictví je u nás již k dispozici nejprestižnější karta World Elite,která nabízí nebývalý rozsah služeb,výhod a zážitků. Držitelé prestižních karet mohou také využít první karetní salonek, konkrétně na Terminálu 1 pražského letiště Václava Havla. Šanci na další úspěšný rozvoj platebních inovací dává i průzkum GfK, podle kterého jsou téměř tři čtvrtiny Čechů otevřeny novým formám placení aktivně je vyhledávají nebo se je chtějí učit využívat. Zcela jistě i letošní rok této skupině nabídne další možnosti. m The year witnessed the launch of the commercial operation of NFC mobile payments. This means that the evolution initiated in, when MasterCard introduced its first contactless card, continued in the Czech market.the contactless PayPass cards were issued or launched by 12 banks and the number of those issuing PayPass stickers increased too, by the end of. Numbers of contactless transactions keeps increasing at ageometric rate and the Czech Republic thus ranks amongst the leaders in development of contactless payments in Europe. The contactless payment opens the door for mobile wallets. In the past year, two revolutionary solutions with a potential for mass development occurred in the market. The first consists of the commercial solution of mobile contactless payments for various types of mobile phones, both for debit and credit cards. This solution was introduced by GE Money Bank together with MasterCard and O2. With the growing number of mobile phone types with an integrated NFCoption there is a rising number of banks and operators considering the introduction of the of the mobile contactless payment service in the near future. The second solution is the Master Card Mobile digital wallet developed in cooperation of MasterCard, CSOB, era, Wincor Nixdorf and GPE. MasterCard Mobile is freely available for Android and Apple alike, and is able to register practically any payment card. Upon registration, the application enables easy, rapid and safe payment, for example by taking asnap of aqrcode or directly in the mobile application. This removes the (mostly psychological) barrier certain consumers feel when entering their card number on the web. Most of all, the new system brings new options for the use of payments. This could be seen, among other things, from the fact that the application quickly gained popularity in the purchase of travel tickets the area where the cards were formerly only taking off with difficulty. In future, contactless and digital payment methods will combine into a single wallet. A new acceptance brand named MasterPass was already introduced. It is designed mainly for the digital environment. The banks will be able to develop their own wallets and integrate them in various ways with the MasterPass. Contactless payment cards have also brought new opportunities in the area of transportation. Citi, in collaboration with the municipal office of Liberec, launched the first hybrid transport card combining payment at MasterCard terminals with a transportation application storing data on season tickets. The Czech Republic thus lived to see its first payment and transportation card, while Bratislava has been successfully operating asimilar system combining the Maestro payment card with atransportation application forover two years already.involvement of the bank and open payment system eliminated expenses, which is why the system cost Bratislava municipal office practically no investment. In the past year, premium customers did not stay onthe sidelines. The most prestigious card, World Elite, offering an unprecedented range of services, benefits and experiences became available to private banking clients in our country. Besides other advantages, the premium card holders may also enjoy the first card lounge in the Terminal 1 of Václav Havel Airport Prague. Further successful development in the field of the payment innovative products is predicted by GfK research, showing that almost three in four Czechs are open to new forms of payment they are actively searching for innovations and are willing to learn how to use them. It is quitecertain that this year will bring new opportunities for this group of people. m 19

20 platební karty /payment cards Vývoj platebních karet včeské republice Development of BankCards in theczech Republic Rok/Year Meziroční změna v%/ Meziroční změna v%/ Meziroční změna v%/ Meziroční změna v%/ Year on year change in % Year on year change in % Year on year change in % Year on year change in % Počet karet (mil. ks)/number of cards (m pcs) 10,173 4,03 10, ,36 9,269 +2,37 9,054 +1,38 8,931 Počet bankomatů/number of ATMs , , , , Objem výběrů zbankomatů (mld. Kč)/ Volume of ATMcash withdrawals 629,5 +0,40 627,0 +8,74 576,6 5,63 611,0 +0,25 609,5 Počet obchodních míst/number of shops , , , , ztoho splatebním terminálem/ out of that terminals , , , , Obrat plateb (mld. Kč)/ Payment turnover(czkbn) , ,37 227,8 +7,86 211,2 +0,38 210,4 Počet karet poprvé za posledních pět let poklesl, objem plateb kartami však i vroce výrazně rostl./ The number of payment cards decreased for the first time in fiveyears, but the card transactionvolume recorded significant growth in. ZDROJ: sdružení PROBaNkOvNíkaRtY ČR /source: BaNk card associationofthe czechrepublic Počet platebních karet včeské republice Number of BankCards in theczech Republic Rok/Year Meziroční změna (v %)/ Year on year change (in %) Meziroční změna (v %)/ Year on year change (in %) Meziroční změna (v %)/ Year on year change (in %) Meziroční změna (v %)/ Year on year change (in %) Počet karet celkem (mil. ks)/number of cards (m pcs) 10,173 4,03 10, ,36 9,269 +2,37 9,054 +1,38 8,931 Ztoho/Out of that: debetní/debit 7,637 +2,44 7,455 +0,73 7,401 +0,39 7,372 +2,11 7,220 kreditní/credit 2,269 20,61 2, ,74 1, ,67 1,225 35,53 1,900 charge karty/charge cards 0,267 6,97 0,287 n.a. n.a. n.a. I když rostl počet debetních karet, kreditní karty a charge karty se postaraly o celkový pokles počtu karet./ Even though the number of debit cards grew,credit cards and charge cardswere the dominant factor in the total card number decrease. ZDROJ: sdružení PROBaNkOvNíkaRtY ČR /source: BaNk card associationofthe czechrepublic Vývoj používání karet na internetu, u obchodníků avbankomatech Development of PaymentCard Usage on the Internet, in Shops andatms Ukazatel/Indicator Počet/suma/ Number/amount Meziroční změna/ Počet/suma/ Meziroční změna/ Počet/suma/ Meziroční změna/ change Number/amount change Number/amount change Používání karet na internetu/payment card usage on the internet Počet transakcí uobchodníků/number of transactions in shops ,65 % ,75 % ,19 % Objem plateb (Kč)/Volume of payments (CZK) ,82 % ,16 % ,78 % Průměrná platba (Kč)/Average payment (CZK) ,61 % ,57 % ,48 % Používání karet uobchodníků/payment card usage in shops Počet transakcí uobchodníků celkem (včetně internetu)/ Number of transactions in shops in total (including web) ,79 % ,52 % ,69 % Objem plateb (Kč)/Volume of payments (CZK) ,12 % ,34 % ,36 % Průměrná platba (Kč)/Average payment (CZK) 924 4,05 % ,58 % 948 8,32 % Používání karet vbankomatech/payment card usage in ATMs Početvýběrů vbankomatech/number of withdrawals in ATMs ,01 % ,83 % ,40 % Objem výběrů vbankomatech (Kč)/Volume of withdrawals in ATMs (CZK) ,60 % ,11 % ,01 % Průměrný výběr (Kč)/Average withdrawal (CZK) ,38 % ,24 % ,35 % ZDROJ: sdružení PROBaNkOvNíkaRtY ČR /source: BaNk card associationofthe czechrepublic Placení kartami vobchodech mimo internet stále výrazně převažuje nad platbami kartou na internetu, i když tyto rostou výrazně rychleji./ Payment card transactions in brick and mortar shops outside internet still significantly prevails over card payments on the web, although the latter grow significantly faster. Vývoj počtu bankomatů Development of the Number of ATMs Vývoj počtu obchodů a platebních terminálů Development of the Number of Shops andterminals Počet obchodních míst/number of shops Počet terminálů/number of terminals ZDROJ: sbk/source: Bca ZDROJ:sBk /source: Bca 20

SKUPINA ČSOB VYKÁZALA ZA ROK 2009 ČISTÝ ZISK 17,368 MLD. KČ 1

SKUPINA ČSOB VYKÁZALA ZA ROK 2009 ČISTÝ ZISK 17,368 MLD. KČ 1 Praha, 11. února 2010 SKUPINA ČSOB VYKÁZALA ZA ROK ČISTÝ ZISK 17,368 MLD. KČ 1 Hlavní informace: Čistý zisk vykázaný: 17,368 Čistý zisk udržitelný: 10,487 (-17 % meziročně) Provozní výnosy udržitelné:

Více

ČISTÝ ZISK 9,188 MLD KČ 1

ČISTÝ ZISK 9,188 MLD KČ 1 Vnitřní informace: Konsolidované neauditované výsledky skupiny ČSOB (IFRS) za 3. čtvrtletí 2009 Praha, 13. listopadu 2009 SKUPINA ČSOB VYKÁZALA ZA DEVĚT MĚSÍCŮ ROKU 2009 ČISTÝ ZISK 9,188 MLD KČ 1 Hlavní

Více

ING Bank, N. V., organizaãní sloïka Zpráva o v sledcích hospodafiení / Economic Results Report

ING Bank, N. V., organizaãní sloïka Zpráva o v sledcích hospodafiení / Economic Results Report ING Bank, N. V., organizaãní sloïka Zpráva o v sledcích hospodafiení / Economic Results Report 2001 Základní údaje o spoleãnosti 5 Informace o hospodafiení banky 6 Obsah / Contents Basic data on the company

Více

Konvenční a nekonvenční měnová politika ČNB Luboš Komárek

Konvenční a nekonvenční měnová politika ČNB Luboš Komárek Konvenční a nekonvenční měnová politika ČNB Luboš Komárek Fakulta ekonomicko-správní Univerzita Pardubice Pardubice, 20. října 2015 Obsah prezentace I. Úvod II. Konvenční měnová politika ČNB III. Rizika

Více

Skupina ČSOB potvrzuje údaje zveřejněné v předběžných výsledcích z 22.1.2009 a doplňuje je podrobnými informacemi.

Skupina ČSOB potvrzuje údaje zveřejněné v předběžných výsledcích z 22.1.2009 a doplňuje je podrobnými informacemi. Praha, 12. února 2009 SKUPINA ČSOB VYKÁZALA ZA ROK 2008 ČISTÝ ZISK 1,034 MLD. KČ 1F Skupina ČSOB potvrzuje údaje zveřejněné v předběžných výsledcích z 22.1.2009 a doplňuje je podrobnými informacemi. Čistý

Více

ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR LISTOPAD. Samostatný odbor finanční stability

ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR LISTOPAD. Samostatný odbor finanční stability ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR LISTOPAD Samostatný odbor finanční stability ZÁTĚŽOVÉ TESTY LISTOPAD ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR (LISTOPAD ) SHRNUTÍ Výsledky zátěžových testů bankovního sektoru

Více

Pololetní zpráva 2009 UniCredit Bank Czech Republic, a.s.

Pololetní zpráva 2009 UniCredit Bank Czech Republic, a.s. Pololetní zpráva 2009 UniCredit Bank Czech Republic, a.s. Vydána dne 28. srpna 2009 UniCredit Bank Czech Republic, a.s. Na Příkopě 858/20 111 21 Praha 1 UniCredit Bank Czech Republic, a.s., IČ 64948242,

Více

Vybrané ukazatele z Výroční zprávy ZVVZ GROUP konsolidované 2010

Vybrané ukazatele z Výroční zprávy ZVVZ GROUP konsolidované 2010 Vybrané ukazatele z Výroční zprávy ZVVZ GROUP konsolidované 2010 Selected data of the annual report of ZVVZ GROUP consolidated 2010 Struktura prodeje Podíl skupin výrobků a montážních prací na celkovém

Více

ČISTÝ ZISK 5,919 MLD. KČ 1

ČISTÝ ZISK 5,919 MLD. KČ 1 Praha, 6. srpna 2009 SKUPINA ČSOB VYKÁZALA ZA 1. POLOLETÍ ROKU 2009 ČISTÝ ZISK 5,919 MLD. KČ 1 Hlavní informace: Čistý zisk vykázaný: 5,919 mld. Kč (+7 % meziročně) Čistý zisk udržitelný: 5,631 mld. Kč

Více

ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR SRPEN. Samostatný odbor finanční stability

ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR SRPEN. Samostatný odbor finanční stability ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR SRPEN Samostatný odbor finanční stability ZÁTĚŽOVÉ TESTY SRPEN ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR (SRPEN ) SHRNUTÍ Výsledky aktuálních zátěžových testů bankovního

Více

ČISTÝ ZISK VE VÝŠI 2,525 MLD. KČ. 1

ČISTÝ ZISK VE VÝŠI 2,525 MLD. KČ. 1 Praha, 15. května 2008 SKUPINA ČSOB V 1. ČTVRTLETÍ 2008 ZAZNAMENALA ČISTÝ ZISK VE VÝŠI 2,525 MLD. KČ. 1 Čistý zisk za 1. čtvrtletí 2008 vykázaný: 2 525 mld. Kč (4% růst) Čistý zisk za 1. čtvrtletí 2008

Více

ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR ÚNOR. Samostatný odbor finanční stability

ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR ÚNOR. Samostatný odbor finanční stability ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR ÚNOR Samostatný odbor finanční stability ZÁTĚŽOVÉ TESTY ÚNOR ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR (ÚNOR ) SHRNUTÍ Výsledky aktuálních zátěžových testů bankovního sektoru

Více

Téma 2: Časová hodnota peněz a riziko. 2. Riziko ve finančním rozhodování. 1. Časová hodnota peněz ve finančním rozhodování podniku

Téma 2: Časová hodnota peněz a riziko. 2. Riziko ve finančním rozhodování. 1. Časová hodnota peněz ve finančním rozhodování podniku Téma 2: Časová hodnota peněz a riziko ve finančním rozhodování 1. Časová hodnota peněz ve finančním rozhodování podniku 2. Riziko ve finančním rozhodování - rizika systematická a nesystematická - podnikatelské

Více

Československá obchodní banka, a. s. Radlická 333/150 150 57 Praha 5 tel.: +420 224 111 111

Československá obchodní banka, a. s. Radlická 333/150 150 57 Praha 5 tel.: +420 224 111 111 Praha, 12. května 2010 SKUPINA ČSOB VYKÁZALA ZA 1. ČTVRTLETÍ 2010 ČISTÝ ZISK 3,880 MLD. KČ 1 Hlavní informace: Čistý zisk vykázaný: 3,880 mld. Kč (+26 % meziročně) Čistý zisk udržitelný 2 : 3,615 mld.

Více

ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR LISTOPAD. Samostatný odbor finanční stability

ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR LISTOPAD. Samostatný odbor finanční stability ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR LISTOPAD Samostatný odbor finanční stability 0 ZÁTĚŽOVÉ TESTY LISTOPAD 0 ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR (LISTOPAD 0) SHRNUTÍ Výsledky zátěžových testů bankovního

Více

RESEARCH TRH REZIDENČNÍCH NEMOVITOSTÍ V PRAZE

RESEARCH TRH REZIDENČNÍCH NEMOVITOSTÍ V PRAZE RESEARCH TRH REZIDENČNÍCH NEMOVITOSTÍ V PRAZE 14 5 7 8 9 1 11 1 13 14 Leden 14 Únor 14 Březen 14 Duben 14 Květen 14 Červen 14 Červenec 14 Srpen 14 Září 14 Říjen 14 Listopad 14 Prosinec 5 7 8 9 1 11 1 13

Více

Souhrnný monitoring médií CFA Society Forecasting Dinner. Sledované období: Zpracováno dne:

Souhrnný monitoring médií CFA Society Forecasting Dinner. Sledované období: Zpracováno dne: Souhrnný monitoring médií CFA Society Forecasting Dinner Sledované období: 27. 2. 28. 3. 2013 Zpracováno dne: 29. 3. 2013 Obsah: 1. Investujeme.cz Pomůže Temelín růstu a II. pilíř půstu?...3 2. Měšec.cz

Více

ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR LISTOPAD Samostatný odbor finanční stability

ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR LISTOPAD Samostatný odbor finanční stability ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR LISTOPAD Samostatný odbor finanční stability ZÁTĚŽOVÉ TESTY LISTOPAD SHRNUTÍ Výsledky zátěžových testů bankovního sektoru v ČR, které byly provedeny na datech ke konci

Více

Téma 8. Náklady kapitálu. Kapitálová struktura a její optimalizace

Téma 8. Náklady kapitálu. Kapitálová struktura a její optimalizace Téma 8. Náklady kapitálu. Kapitálová struktura a její optimalizace 1. Náklady kapitálu a jejich kvantifikace 2. Kapitálová struktura podniku 3. Působení finanční páky 4. Optimální kapitálová struktura

Více

ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČESKÉ REPUBLIKY LISTOPAD Samostatný odbor finanční stability

ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČESKÉ REPUBLIKY LISTOPAD Samostatný odbor finanční stability ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČESKÉ REPUBLIKY LISTOPAD 01 Samostatný odbor finanční stability 01 ZÁTĚŽOVÉ TESTY LISTOPAD 01 SHRNUTÍ Výsledky zátěžových testů bankovního sektoru v ČR, které byly provedeny

Více

Vybrané ukazatele z výroční zprávy. Selected Data of the Balance Sheet

Vybrané ukazatele z výroční zprávy. Selected Data of the Balance Sheet Vybrané ukazatele z výroční zprávy 25 Selected Data of the Balance Sheet Vybrané ukazatele z výroční zprávy 25 Struktura prodeje: Srtructure of Sales: Podíl skupin výrobků a montážních prací na celkovém

Více

UDRŽITELNÝ ČISTÝ ZISK VE VÝŠI 3,7 MLD. KČ NEJVYŠŠÍ ČTVRTLETNÍ UDRŽITELNÝ ZISK VŮBEC

UDRŽITELNÝ ČISTÝ ZISK VE VÝŠI 3,7 MLD. KČ NEJVYŠŠÍ ČTVRTLETNÍ UDRŽITELNÝ ZISK VŮBEC Praha, 12. květen 2011 Hospodářské výsledky skupiny ČSOB za 1. čtvrtletí 2011 1 : UDRŽITELNÝ ČISTÝ ZISK VE VÝŠI 3,7 MLD. KČ NEJVYŠŠÍ ČTVRTLETNÍ UDRŽITELNÝ ZISK VŮBEC V 1. čtvrtletí 2011 udržitelný čistý

Více

ROZVAHA V PLNÉM ROZSAHU KE DNI 31. 12. 2006 (V CELÝCH TISÍCÍCH KČ)

ROZVAHA V PLNÉM ROZSAHU KE DNI 31. 12. 2006 (V CELÝCH TISÍCÍCH KČ) ROZVAHA V PLNÉM ROZSAHU KE DNI 31. 12. 2006 (V CELÝCH TISÍCÍCH KČ) Minimální závazný výčet informací podle vyhlášky č. 500/2002 Sb., ve znění pozdějších předpisů. AKTIVA Běžné účetní období Minulé úč.

Více

VYSOKÁ ŠKOLA HOTELOVÁ V PRAZE 8, SPOL. S R. O.

VYSOKÁ ŠKOLA HOTELOVÁ V PRAZE 8, SPOL. S R. O. VYSOKÁ ŠKOLA HOTELOVÁ V PRAZE 8, SPOL. S R. O. Návrh konceptu konkurenceschopného hotelu v době ekonomické krize Diplomová práce 2013 Návrh konceptu konkurenceschopného hotelu v době ekonomické krize Diplomová

Více

Očekávaný vývoj světové ekonomiky

Očekávaný vývoj světové ekonomiky Očekávaný vývoj světové ekonomiky Jan Frait člen bankovní rady ČNB Brno, Holiday Inn, 4. října 2006 Očekávaný vývoj a příležitosti rozvoje cestovního ruchu" Centráln lní banka a cestovní ruch? Co má společného

Více

Průzkum makroekonomických prognóz

Průzkum makroekonomických prognóz Průzkum makroekonomických prognóz MF ČR provádí dvakrát ročně průzkum (tzv. Kolokvium), jehož cílem je zjistit názor relevantních institucí na budoucí vývoj české ekonomiky a vyhodnotit základní tendence,

Více

Pololetní zpráva. Pioneer Funds. (neauditovaná) 30. června 2006. A Luxembourg Investment Fund (FONDS COMMUN DE PLACEMENT)

Pololetní zpráva. Pioneer Funds. (neauditovaná) 30. června 2006. A Luxembourg Investment Fund (FONDS COMMUN DE PLACEMENT) Pololetní zpráva (neauditovaná) 30. června 2006 Pioneer Funds A Luxembourg Investment Fund (FONDS COMMUN DE PLACEMENT) Obsah Pololetní komentář k finančním trhům...1 VÝPIS VLASTNÍHO KAPITÁLU KE DNI 30.

Více

ČISTÝ ZISK VE VÝŠI 11,2 MLD. KČ: VYŠŠÍ OBJEMY A ZISKY

ČISTÝ ZISK VE VÝŠI 11,2 MLD. KČ: VYŠŠÍ OBJEMY A ZISKY Praha, 9. únor 2012 Hospodářské výsledky skupiny ČSOB za rok 2011 1 : ČISTÝ ZISK VE VÝŠI 11,2 MLD. KČ: VYŠŠÍ OBJEMY A ZISKY Z ÚVĚRŮ A DEPOZIT, NIŽŠÍ NÁKLADY NA RIZIKO V roce 2011 vykázaný zisk skupiny

Více

Fio Banka, a.s. V Celnici 1028/10 117 21 Praha 1 IČO : 61858374 Výkazy k 30.6.2013

Fio Banka, a.s. V Celnici 1028/10 117 21 Praha 1 IČO : 61858374 Výkazy k 30.6.2013 Fio Banka, a.s. V Celnici 1028/10 117 21 Praha 1 IČO : 61858374 Výkazy k 30.6.2013 Základní rozvaha - RIS15_01 - Aktiva vykazujícího subjektu v základním členění Údaj nekompenzo vaný o opravné položky

Více

Průzkum makroekonomických prognóz

Průzkum makroekonomických prognóz Průzkum makroekonomických prognóz MF ČR provádí dvakrát ročně průzkum (tzv. Kolokvium), jehož cílem je zjistit názor relevantních institucí na budoucí vývoj české ekonomiky a vyhodnotit základní tendence,

Více

Výkaz zisků a ztrát. 3.čtvrtletí 2001. Změna ROZVAHA KOMERČNÍ BANKY PODLE CAS

Výkaz zisků a ztrát. 3.čtvrtletí 2001. Změna ROZVAHA KOMERČNÍ BANKY PODLE CAS Komerční banka dosáhla podle mezinárodních účetních standardů za tři čtvrtletí roku 2002 nekonsolidovaného čistého zisku ve výši 6 308 mil. Kč. Návratnost kapitálu (ROE) banky činila 30,7 %, poměr nákladů

Více

TRH REZIDENČNÍCH NEMOVITOSTÍ V PRAZE

TRH REZIDENČNÍCH NEMOVITOSTÍ V PRAZE RESEARCH TRH REZIDENČNÍCH NEMOVITOSTÍ V PRAZE 15/H1 5 7 8 9 1 11 1 13 1 Leden 1 Únor 1 Březen 1 Duben 1 Květen 1 Červen 1 Červenec 1 Srpen 1 Září 1 Říjen 1 Listopad 1 Prosinec 15 Leden 15 Únor 15 Březen

Více

Ekonomický výhled v kontextu dnešní nejistoty

Ekonomický výhled v kontextu dnešní nejistoty Ekonomický výhled v kontextu dnešní nejistoty Patria Finance, a.s., Jungmannova 24, 11 Praha 1, Česká Republika, tel.: +42 221 424 111, fax: +42 221 424 196, e-mail: marek@patria.cz Obsah Nestabilita na

Více

Česká ekonomika na ivení. Miroslav Singer

Česká ekonomika na ivení. Miroslav Singer Česká ekonomika na začátku oživeno ivení Miroslav Singer guvernér, r, Česká národní banka Očekávaný vývoj automobilového průmyslu v ČR a střední Evropě Holiday Inn, Brno, 23. října 213 M. Singer Česká

Více

Vánoční sety Christmas sets

Vánoční sety Christmas sets Energy news 7 Inovace Innovations 1 Vánoční sety Christmas sets Na jaře tohoto roku jste byli informováni o připravované akci pro předvánoční období sety Pentagramu koncentrátů a Pentagramu krémů ve speciálních

Více

ČISTÝ ZISK VE VÝŠI 8,9 MLD. KČ: VYŠŠÍ OBJEMY A ZISKY Z ÚVĚRŮ A DEPOZIT, NIŽŠÍ NÁKLADY NA RIZIKO

ČISTÝ ZISK VE VÝŠI 8,9 MLD. KČ: VYŠŠÍ OBJEMY A ZISKY Z ÚVĚRŮ A DEPOZIT, NIŽŠÍ NÁKLADY NA RIZIKO Praha, 10. listopad 2011 Hospodářské výsledky skupiny ČSOB za tři čtvrtletí 2011 1 : ČISTÝ ZISK VE VÝŠI 8,9 MLD. KČ: VYŠŠÍ OBJEMY A ZISKY Z ÚVĚRŮ A DEPOZIT, NIŽŠÍ NÁKLADY NA RIZIKO Za tři čtvrtletí 2011

Více

Banking Executive Survey 2014 Výsledky za Českou republiku

Banking Executive Survey 2014 Výsledky za Českou republiku Výsledky za Českou republiku Zdeněk Tůma, Partner odpovědný za služby pro finanční sektor, KPMG Česká republika Praha 2014 1 Ačkoli se ekonomická situace zlepšila, jsou čeští bankéři konzervativnější než

Více

PRVNÍ TŘI ČTVRTLETÍ ROKU 2008: SKUPINA ČSOB VYKÁZALA 2,8 MLD. KČ ČISTÉHO ZISKU 1F

PRVNÍ TŘI ČTVRTLETÍ ROKU 2008: SKUPINA ČSOB VYKÁZALA 2,8 MLD. KČ ČISTÉHO ZISKU 1F Praha, 6. listopadu 2008 PRVNÍ TŘI ČTVRTLETÍ ROKU 2008: SKUPINA ČSOB VYKÁZALA 2,8 MLD. KČ ČISTÉHO ZISKU 1F Objem prostředků svěřených do péče Skupiny ČSOB: 714,1 mld. Kč (10% růst) Objem úvěrů poskytnutých

Více

B. DLOUHODOBÝ MAJETEK

B. DLOUHODOBÝ MAJETEK 50 Rozvaha v plném rozsahu Běžné účetní období Minulé úč. obd. 2008 Minulé úč. obd. 2007 Brutto Korekce Netto Netto Netto AKTIVA CELKEM 106 5-30 315 72 229 695 620 7 931 A. POHLEDÁVKY ZA UPSANÝ ZÁKL. KAPITÁL

Více

Stav Půjčky Splátky Kurzové Změna Stav

Stav Půjčky Splátky Kurzové Změna Stav II. Státní dluh 1. Vývoj státního dluhu V 2013 došlo ke zvýšení celkového státního dluhu o 47,9 mld. Kč z 1 667,6 mld. Kč na 1 715,6 mld. Kč. Znamená to, že v průběhu 2013 se tento dluh zvýšil o 2,9 %.

Více

1 Regional Economics and Policy

1 Regional Economics and Policy Regional Economics and Policy Jméno, příjmení, tituly:................................................................................. Datum:.................................................................................................................

Více

Československá obchodní banka, a. s. Na Příkopě 854/14 115 20 Praha 1 Nové Město tel.: +420 261 351 111

Československá obchodní banka, a. s. Na Příkopě 854/14 115 20 Praha 1 Nové Město tel.: +420 261 351 111 V Praze, 21. března 2006 Čistý zisk Skupiny ČSOB v roce 2005 vyšší o 17% oproti roku 2004 (konsolidované, IFRS, auditované výsledky) Skupina ČSOB uzavřela rok 2005 se ziskem ve výši 10,3 miliardy Kč. Čistý

Více

Valeo má za sebou rekordní pololetí

Valeo má za sebou rekordní pololetí Valeo má za sebou rekordní pololetí Za první pololetí stouply meziročně tržby o 11 % na 8,1 miliardy eur Ve druhém čtvrtletí 2016 prudce rostly tržby o 13 % Provozní zisk se zvýšil o 20 % na 647 milionů

Více

Czech Republic. EDUCAnet. Střední odborná škola Pardubice, s.r.o.

Czech Republic. EDUCAnet. Střední odborná škola Pardubice, s.r.o. Czech Republic EDUCAnet Střední odborná škola Pardubice, s.r.o. ACCESS TO MODERN TECHNOLOGIES Do modern technologies influence our behavior? Of course in positive and negative way as well Modern technologies

Více

Informace o ekonomické situaci UniCredit Bank Czech Republic, a.s. ke dni 30. 9. 2011

Informace o ekonomické situaci UniCredit Bank Czech Republic, a.s. ke dni 30. 9. 2011 Informace o ekonomické situaci UniCredit Bank Czech Republic, a.s. ke dni 30. 9. 2011 Vydáno dne 15. listopadu 2011 UniCredit Bank Czech Republic, a.s. Na Příkopě 858/20 111 21 Praha 1 Informace o ekonomické

Více

Průzkum makroekonomických prognóz

Průzkum makroekonomických prognóz Průzkum makroekonomických prognóz Makroekonomický scénář Konvergenčního programu, makroekonomické rámce státního rozpočtu a rozpočtového výhledu a predikce MF ČR jsou pravidelně srovnávány s výsledky šetření

Více

Český finanční sektor: jakou má strukturu a jak je velký?

Český finanční sektor: jakou má strukturu a jak je velký? Český finanční sektor: jakou má strukturu a jak je velký? Jan Frait ředitel samostatného odboru finanční stability Prezentace při příležitosti emise zlaté pamětní mince Žďákovský most Vystrkov, 5. května

Více

Rozvaha obchodníka s cennými papíry

Rozvaha obchodníka s cennými papíry ČESKÁ NÁRODNÍ BANKA Výkaz: OCP (ČNB) 10-04 / ROCOS10 Rozvaha obchodníka s cennými papíry Část 1: Základní rozvaha Datová oblast: RIS15_01 Aktiva vykazujícího subjektu v základním členění nekompenzov aný

Více

Rozvaha obchodníka s cennými papíry

Rozvaha obchodníka s cennými papíry ČESKÁ NÁRODNÍ BANKA Výkaz: OCP (ČNB) 10-04 / ROCOS10 Rozvaha obchodníka s cennými papíry Část 1: Základní rozvaha Datová oblast: RIS15_01 Aktiva vykazujícího subjektu v základním členění nekompenzov aný

Více

Tisková zpráva. Skupina Komerční banky vykázala za první pololetí roku 2010 čistý zisk 6 482 milionů Kč

Tisková zpráva. Skupina Komerční banky vykázala za první pololetí roku 2010 čistý zisk 6 482 milionů Kč Skupina Komerční banky vykázala za první pololetí roku 2010 čistý zisk 6 482 milionů Kč Praha, 4. srpna 2010 Skupina Komerční banky vytvořila za prvních šest měsíců roku 2010 čistý zisk ve výši 6 482 milionů

Více

FINANČNÍ TRH místo, kde se D x S po VOLNÝCH finančních prostředcích, instrumentech, produktech

FINANČNÍ TRH místo, kde se D x S po VOLNÝCH finančních prostředcích, instrumentech, produktech FINANČNÍ TRH místo, kde se D x S po VOLNÝCH finančních prostředcích, instrumentech, produktech - fce: alokační, redistribuční (soustřeďuje, přerozděluje, rozmisťuje) - peněžní: KRÁTKODOBÉ peníze, fin.

Více

Průzkum makroekonomických prognóz

Průzkum makroekonomických prognóz Průzkum makroekonomických prognóz MF ČR provádí dvakrát ročně průzkum (tzv. Kolokvium), jehož cílem je zjistit názor relevantních institucí na budoucí vývoj české ekonomiky a vyhodnotit základní tendence,

Více

II. Vývoj státního dluhu

II. Vývoj státního dluhu II. Vývoj státního dluhu V 2015 došlo ke snížení celkového státního dluhu z 1 663,7 mld. Kč na 1 663,1 mld. Kč, tj. o 0,6 mld. Kč, přičemž vnitřní státní dluh se zvýšil o 1,6 mld. Kč, zatímco korunová

Více

Průzkum prognóz makroekonomického vývoje ČR

Průzkum prognóz makroekonomického vývoje ČR Průzkum prognóz makroekonomického vývoje ČR MF ČR provádí dvakrát ročně průzkum (tzv. Kolokvium), jehož cílem je zjistit názor relevantních institucí na budoucí vývoj české ekonomiky a vyhodnotit základní

Více

Pololetní zpráva Raiffeisenbank a.s. za první pololetí roku 2006

Pololetní zpráva Raiffeisenbank a.s. za první pololetí roku 2006 Pololetní zpráva za první pololetí roku 2006 Komentář k výsledkům k 30.6.2006 v prvním pololetí zaznamenala rekordní hospodářské výsledky výrazný nárůst zisku a růst aktiv způsobený především pozitivním

Více

Výhled na rok 2016. Generali Investments CEE, investiční společnost, a.s. Martin Pohl, Patrik Hudec 06.01.2016

Výhled na rok 2016. Generali Investments CEE, investiční společnost, a.s. Martin Pohl, Patrik Hudec 06.01.2016 Výhled na rok 2016 Generali Investments CEE, investiční společnost, a.s. Martin Pohl, Patrik Hudec 06.01.2016 Výhled na letošní rok 2 Klíčové aspekty globálního vývoje FED a americká ekonomika Potíže rozvíjejících

Více

Konsolidované neauditované finanční výsledky za první čtvrtletí 2007

Konsolidované neauditované finanční výsledky za první čtvrtletí 2007 Konsolidované neauditované finanční výsledky za první čtvrtletí 2007 30. květen 2007 PEGAS NONWOVENS SA s potěšením oznamuje své konsolidované neauditované finanční výsledky za první čtvrtletí roku 2007

Více

ŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK ŘÍJEN

ŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK ŘÍJEN ŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK ŘÍJEN Samostatný odbor finanční stability Sekce měnová a statistiky Odbor měnové politiky a fiskálních analýz 14 ŘÍJEN 14 1 I. ÚVOD A SHRNUTÍ Šetření úvěrových podmínek

Více

Pololetní zpráva 2008

Pololetní zpráva 2008 Pololetní zpráva 2008 Pololetní zpráva 2008 0 Raiffeisenbank a.s Obsah Obsah Komentář k výsledkům Raiffeisenbank a.s. a ebanky, a.s. k 30.6.2008 2 Finanční výsledky Raiffeisenbank a.s. za 1. pololetí roku

Více

Šetření prognóz. makroekonomického vývoje ČR. Ministerstvo financí odbor Hospodářská politika

Šetření prognóz. makroekonomického vývoje ČR. Ministerstvo financí odbor Hospodářská politika šetření prognóz makroekonomického vývoje v ČR, HDP zemí EA9, cena ropy Brent, M PRIBOR, výnos do splatnosti R státních dluhopisů, měnový kurz CZK/EUR, měnový kurz USD/EUR, hrubý domácí produkt, příspěvek

Více

Měnová politika České národní banky v období nulových úrokových sazeb. Luboš Komárek Ostrava, 18. listopadu 2014

Měnová politika České národní banky v období nulových úrokových sazeb. Luboš Komárek Ostrava, 18. listopadu 2014 Měnová politika České národní banky v období nulových úrokových sazeb Luboš Komárek Ostrava, 18. listopadu 2014 Úvod Před listopadem 2013 Česká národní banka (ČNB) používala k uvolnění měnových podmínek

Více

Národní informační den společných technologických iniciativ ARTEMIS a ENIAC

Národní informační den společných technologických iniciativ ARTEMIS a ENIAC Národní informační den společných technologických iniciativ ARTEMIS a ENIAC 21. března 2011, Praha Pravidla a podmínky účasti v projektech ARTEMIS a ENIAC v ČR Úvod k finančním pravidlům JTIs (ARTEMIS

Více

TISKOVÁ ZPRÁVA. Banka ČSOB dosáhla v 1. pololetí 2005 zisku 6,2 mld. Kč

TISKOVÁ ZPRÁVA. Banka ČSOB dosáhla v 1. pololetí 2005 zisku 6,2 mld. Kč Československá obchodní banka, a. s. Na Příkopě 854/14 115 20 Praha 1 Nové Město tel: +420 261 351 111 internet: www.csob.cz V Praze dne 29.7.2005 TISKOVÁ ZPRÁVA Banka ČSOB dosáhla v 1. pololetí 2005 zisku

Více

Prague Residential Report

Prague Residential Report Prague Residential Report Q3 / 2015 Základní údaje - ČR / Basic data - CZ Meziroční srovnání v % / year comparison %: HDP / GDP +4,5% míra inflace / inflation rate +0,3% cena stavebních prací / price of

Více

Československá obchodní banka, a. s. Radlická 333/150 150 57 Praha 5 tel.: +420 224 111 111

Československá obchodní banka, a. s. Radlická 333/150 150 57 Praha 5 tel.: +420 224 111 111 Praha, 8. srpna 2008 PRVNÍ POLOLETÍ 2008: SKUPINA ČSOB ROSTE A POSILUJE SVOU POZICI NA TRHU. 1F Objem prostředků svěřených do péče Skupiny ČSOB: 697 mld. Kč (11% růst) Objem úvěrů poskytnutých Skupinou

Více

Why PRIME? 20 years of Erasmus Programme Over 2 million students in total Annually

Why PRIME? 20 years of Erasmus Programme Over 2 million students in total Annually What is PRIME? Problems of Recognition In Making Erasmus European-wide research project Conducted by ESN with the support of the European Commission Two editions: 1 st in 2009 Follow-up in 2010 Why PRIME?

Více

ŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK ŘÍJEN

ŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK ŘÍJEN ŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK ŘÍJEN Samostatný odbor finanční stability Sekce měnová a statistiky Odbor měnové politiky a fiskálních analýz 213 ŘÍJEN 213 1 I. ÚVOD A SHRNUTÍ Šetření úvěrových podmínek

Více

Abychom věděli, o čem mluvíme

Abychom věděli, o čem mluvíme Abychom věděli, o čem mluvíme Rut Bízková S využitím dat a prezentací EK, ČSÚ, TA ČR Seminář O cílech a podmínkách podpory výzkumu a vývoje v Česku PSP ČR, Praha 3. listopadu 2016 Tržní kapitalizace firem

Více

PPF banka v roce 2013: bilanční suma poprvé v historii banky přesáhla 100 miliard korun

PPF banka v roce 2013: bilanční suma poprvé v historii banky přesáhla 100 miliard korun MÍSTO / DATUM Praha /18. 4. 2014 PPF banka v roce 2013: bilanční suma poprvé v historii banky přesáhla 100 miliard korun Shrnutí: Bilanční suma PPF banky vzrostla v roce 2013 o 28 mld. Kč a ke k 31. 12.

Více

Československá obchodní banka, a. s. 2. DODATEK ZÁKLADNÍHO PROSPEKTU

Československá obchodní banka, a. s. 2. DODATEK ZÁKLADNÍHO PROSPEKTU Základní prospekt pro nabídkový program investičních certifikátů navázaných na index 2. DODATEK ZÁKLADNÍHO PROSPEKTU Tento dokument (dále jen "2. Dodatek Základního prospektu") aktualizuje Základní prospekt

Více

ŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK DUBEN

ŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK DUBEN ŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK DUBEN Samostatný odbor finanční stability Sekce měnová a statistiky Odbor měnové politiky a fiskálních analýz 214 DUBEN 214 1 I. ÚVOD A SHRNUTÍ Šetření úvěrových podmínek

Více

Rozvaha a podrozvaha ČESKÁ NÁRODNÍ BANKA. Část 1: Základní rozvaha k 30.9.2014 Datová oblast: FIS10_11 Aktiva v základním členění

Rozvaha a podrozvaha ČESKÁ NÁRODNÍ BANKA. Část 1: Základní rozvaha k 30.9.2014 Datová oblast: FIS10_11 Aktiva v základním členění ČESKÁ NÁRODNÍ BANKA Výkaz: FIS (ČNB) 10-12 / FISIFE10 Rozvaha a podrozvaha Část 1: Základní rozvaha k 30.9.2014 Datová oblast: FIS10_11 Aktiva v základním členění P0186 [24] - Účetní FIN0001 - Aktiva celkem

Více

ský ČNB Miroslav Singer viceguvernér, V. Finanční fórum Zlaté koruny Praha, 23. září 2009

ský ČNB Miroslav Singer viceguvernér, V. Finanční fórum Zlaté koruny Praha, 23. září 2009 Aktuáln lní hospodářský ský vývoj v ČR R očima o ČNB Miroslav Singer viceguvernér, r, Česká národní banka V. Finanční fórum Zlaté koruny Praha, 23. září 2009 Krize ve světě Příčiny krize: dlouhodobý souběh

Více

Průzkum makroekonomických prognóz

Průzkum makroekonomických prognóz Průzkum makroekonomických prognóz Ministerstvo financí pořádá již od roku 1996 dvakrát ročně průzkum prognóz makroekonomického vývoje České republiky, tzv. Kolokvium. Cílem Kolokvia je získat představu

Více

Pololetní zpráva 2007 CAC LEASING, a.s.

Pololetní zpráva 2007 CAC LEASING, a.s. Pololetní zpráva 2007 CAC LEASING, a.s. CAC LEASING, a.s. Radlická 14 / 3201 150 00 Praha 5 Člen skupiny UniCredit Group Společnost CAC LEASING, a.s., IČ 15886492, se sídlem Radlická 14/3201, Praha 5 předkládá,

Více

OMEZÍ REÁLNOU EKONOMIKU ZHORŠUJÍCÍ SE PŘÍSTUP K FINANCOVÁNÍ?

OMEZÍ REÁLNOU EKONOMIKU ZHORŠUJÍCÍ SE PŘÍSTUP K FINANCOVÁNÍ? OMEZÍ REÁLNOU EKONOMIKU ZHORŠUJÍCÍ SE PŘÍSTUP K FINANCOVÁNÍ? Pavel Řežábek ředitel útvaru Analýzy trhu a prognózy, ČEZ, a.s. CFO club Diskuse na téma Prognóza ekonomického vývoje v roce 2012 a ohlédnutí

Více

ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR ÚNOR. Samostatný odbor finanční stability

ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR ÚNOR. Samostatný odbor finanční stability ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR ÚNOR Samostatný odbor finanční stability 0 ZÁTĚŽOVÉ TESTY ÚNOR 0 ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR (ÚNOR 0) SHRNUTÍ Výsledky zátěžových testů bankovního sektoru

Více

Tisková zpráva Praha, 28. dubna 2011

Tisková zpráva Praha, 28. dubna 2011 Tisková zpráva Praha, 28. dubna 2011 Konsolidovaný čistý zisk (IFRS) České spořitelny za 1. čtvrtletí 2011 meziročně vzrostl o 20,7 % na 3,8 mld. Kč, provozní zisk zůstal na úrovni kolem 6,6 mld. Kč Česká

Více

Přetrvávající nízkoúrokové prostředí v ČR

Přetrvávající nízkoúrokové prostředí v ČR Přetrvávající nízkoúrokové prostředí v ČR Vladimíra Bartejsová, Manažerka investičních produktů Praha, 2. květen 2016 Agenda dnešního online semináře Přetrvávající nízkoúrokové prostředí v ČR 1. Politika

Více

Údaje k uveřejnění z účetní závěrky

Údaje k uveřejnění z účetní závěrky Údaje k uveřejnění z účetní závěrky Rozvaha AKTIVA 1-14 Aktiva celkem 55 300 710 1. Pokladní hotovost a pohledávky vůči centrálním bankám 9 186 602 2. Finanční aktiva k obchodování 3 319 428 2.1 Deriváty

Více

Zkrácená verze výroční zprávy 2012

Zkrácená verze výroční zprávy 2012 2012 Zkrácená verze výroční zprávy 2012 Penzijní fond České spořitelny, a. s. Zkrácená verze výroční zprávy 2012 Úvodní slovo předsedy představenstva a generálního ředitele Vážené dámy, vážení pánové,

Více

O D B O R O V Ý S V A Z K O V O

O D B O R O V Ý S V A Z K O V O Solidarity and Cooperation Against Misusing Global Crisis Current information OS KOVO Czech Republic European Employee Network Agricultural Machinery Workshop February 24, 2010 Praha, Hotel Artemis Josef

Více

Výhled české ekonomiky na období 2011-2012. Pavel Mertlík hlavní ekonom

Výhled české ekonomiky na období 2011-2012. Pavel Mertlík hlavní ekonom Výhled české ekonomiky na období 2011-2012 Pavel Mertlík hlavní ekonom 14.10.2010 Globální výhled: růstová pauza prudké zpomalení hospodářského růstu v USA a v eurozóně v druhém pololetí r. 2010 prvním

Více

E M B A R G O do 7.30

E M B A R G O do 7.30 Tisková zpráva Praha, 30.dubna 2009 E M B A R G O do 7.30 Provozní zisk České spořitelny za 1. čtvrtletí 2009 meziročně vzrostl o více než 10 % na 6,27 mld. Kč, konsolidovaný čistý zisk mírně klesl o necelých

Více

Čtvrtý Pentagram The fourth Pentagram

Čtvrtý Pentagram The fourth Pentagram Energy News 4 1 Čtvrtý Pentagram The fourth Pentagram Na jaře příštího roku nabídneme našim zákazníkům již čtvrtý Pentagram a to Pentagram šamponů. K zavedení tohoto Pentagramu jsme se rozhodli na základě

Více

Metodický list pro 1. - 5. soustředění kombinovaného bakalářského studia předmětu BK_AAJ_3

Metodický list pro 1. - 5. soustředění kombinovaného bakalářského studia předmětu BK_AAJ_3 Metodický list pro 1. - 5. soustředění kombinovaného bakalářského studia předmětu BK_AAJ_3 1. SOUSTŘEDĚNÍ 1. Bridging the culture gap 2. City description 3. Money. Functions of money. Evolution of money.,

Více

Finanční regulace v EU - aktuální vývoj, rizika a pozice ČNB

Finanční regulace v EU - aktuální vývoj, rizika a pozice ČNB Finanční regulace v EU - aktuální vývoj, rizika a pozice ČNB Vladimír Tomšík viceguvernér ČNB ŠKODA AUTO Vysoká škola 21. října 2011 Osnova Úvod Teoretické základy regulace Regulace finančního trhu v EU

Více

AMOSDESIGN CESTA K ÚSPĚCHU THE ROAD TO SUCCESS

AMOSDESIGN CESTA K ÚSPĚCHU THE ROAD TO SUCCESS AMOSDESIGN CESTA K ÚSPĚCHU 1 / Moravská galerie Brno UPM expozice 2 / Soukromá rezidence Brno postel / Corian / Mendelova univerzita v Brně velká aula 4 / Soukromá rezidence Brno kuchyňský ostrov / Corian

Více

ŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK DUBEN

ŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK DUBEN ŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK DUBEN Samostatný odbor finanční stability Sekce měnová Odbor měnové politiky a fiskálních analýz 2015 DUBEN 2015 1 I. ÚVOD A SHRNUTÍ Šetření úvěrových podmínek bank zachycuje

Více

Otázka č. 2: Ekonomická analýza banky, analýza aktiv, pasiv, nákladů a výnosů.

Otázka č. 2: Ekonomická analýza banky, analýza aktiv, pasiv, nákladů a výnosů. Otázka č. 2: Ekonomická analýza banky, analýza aktiv, pasiv, nákladů a výnosů. je součástí kontrolního systému v bankách a podstatná část bank. řízení je kontrola průběhu bankovních činností z ekonomického

Více

Česká ekonomika v roce 2013 očima nové prognózy ČNB. Miroslav Singer

Česká ekonomika v roce 2013 očima nové prognózy ČNB. Miroslav Singer Česká ekonomika v roce 2013 očima nové prognózy ČNB Miroslav Singer guvernér, Česká národní banka CFO Club Praha, 20. února 2013 Stávající situace čs. ekonomiky Česká ekonomika se nachází již zhruba rok

Více

Aktuální makroekonomická prognóza a výhled měnové politiky

Aktuální makroekonomická prognóza a výhled měnové politiky Aktuální makroekonomická prognóza a výhled měnové politiky Rozpočet a finanční vize měst a obcí 11. září 14 Praha Autoklub ČR Smetanův sál Petr Král Ředitel odboru měnové politiky a fiskálních analýz Sekce

Více

Litosil - application

Litosil - application Litosil - application The series of Litosil is primarily determined for cut polished floors. The cut polished floors are supplied by some specialized firms which are fitted with the appropriate technical

Více

Výroční zpráva 2008 návrh účetní závěrky a informace pro členy

Výroční zpráva 2008 návrh účetní závěrky a informace pro členy 1.TZ, družstevní záložna Hasskova 22, 674 01 Třebíč Telefon a fax: 568 847 717 IČO: 63 49 25 55, zapsané v obchodním rejstříku Krajského soudu v Brně v odd. Dr, vl. č.2708 Výroční zpráva 2008 návrh účetní

Více

Měsíční statistika Leden 2013 Monthly Statistics January 2013

Měsíční statistika Leden 2013 Monthly Statistics January 2013 Měsíční statistika Leden 2013 Monthly Statistics January 2013 Burzovní indexy v hodnoceném měsíci Exchange Indices in the Month under Review Index Hodnota (konec měsíce) Value (End of Month) Měsíční změna

Více

GUIDELINES FOR CONNECTION TO FTP SERVER TO TRANSFER PRINTING DATA

GUIDELINES FOR CONNECTION TO FTP SERVER TO TRANSFER PRINTING DATA GUIDELINES FOR CONNECTION TO FTP SERVER TO TRANSFER PRINTING DATA What is an FTP client and how to use it? FTP (File transport protocol) - A protocol used to transfer your printing data files to the MAFRAPRINT

Více

II. Vývoj státního dluhu

II. Vývoj státního dluhu II. Vývoj státního dluhu V 1. čtvrtletí 2014 došlo ke zvýšení celkového státního dluhu z 1 683,3 mld. Kč na 1 683,4 mld. Kč, což znamená, že v průběhu 1. čtvrtletí 2014 se tento dluh prakticky nezměnil.

Více

Opravné položky a oprávky. Údaj nekompenzova ný o opravné položky a oprávky. Údaj kompenzovaný o opravné položky a oprávky

Opravné položky a oprávky. Údaj nekompenzova ný o opravné položky a oprávky. Údaj kompenzovaný o opravné položky a oprávky Datová oblast: RIS15_01 Aktiva vykazujícího subjektu v základním členění Opravné kompenzovaný o opravné Rezidenti Nerezidenti Rezidenti Nerezidenti Všechny měny A B 1 2 3 4 5 10 Aktiva 1 3478 3478 Pokladní

Více

3. Přednáška Bankovní bilance, základní zásady řízení banky, vybrané ukazatele činnosti banky

3. Přednáška Bankovní bilance, základní zásady řízení banky, vybrané ukazatele činnosti banky 3. Přednáška Bankovní bilance, základní zásady řízení banky, vybrané ukazatele činnosti banky Bilance banky, výkaz zisků a ztrát, podrozvahové položky Bilance banky - bilanční princip: AKTIVA=PASIVA bilanční

Více

Konsolidované neauditované hospodářské výsledky skupiny AAA AUTO za první čtvrtletí roku 2011 (OPRAVA)

Konsolidované neauditované hospodářské výsledky skupiny AAA AUTO za první čtvrtletí roku 2011 (OPRAVA) 1 z 6 27.5.2011 10:22 AAA AUTO Úvod» IR zprávy a oznámení (vnitřní informace)» Konsolidované neauditované hospodářské výsledky skupiny AAA AUTO za první čtvrtletí roku 2011 (OPRAVA) Konsolidované neauditované

Více