24. řádná valná hromada. VIENNA INSURANCE GROUP AG Wiener Versicherung Gruppe. Vídeň, 29. května 2015

Transkript

1 DVATISÍCE JISTĚ

2 24. řádná valná hromada VIENNA INSURANCE GROUP AG Wiener Versicherung Gruppe Vídeň, 29. května 2015

3 Bod programu 1. Předložení koncernové závěrky za rok 2014 včetně situační zprávy za koncern, předložení schválené závěrky za rok 2014 včetně situační zprávy, zprávy dozorčí rady a zprávy o Corporate Governance 3

4 Jasná strategie s důrazem na Rakousko a země SVE Základní pilíře podnikové strategie Základní činnost pojišťovnictví Strategie více značek Multikanálový odbyt Konzervativní umisťování Lokální podnikaní 4

5 VIG Value Inspired Growth Za 25 let z Rakouska na 25 trhů střední a východní Evropy Pojistné 1,0 mld. EUR Pojistné 9,1 mld. EUR Zisk 76 mil. EUR Zisk 518 mil. EUR Pracovníci Pracovníci Společnosti 2 Společnosti ~

6 Špičkové postavení na trzích Rakouska a zemí SVE PŘEDNÍ POJIŠŤOVATEL Vynikající pozice na trzích Rakouska a zemí SVE Č. 1 TOP 3 TOP 5 TOP 10 Rakousko Bulharsko Polsko Maďarsko Česká republika Slovensko Ukrajina Albánie Chorvatsko Srbsko Bosna a Hercegovina Rumunsko Gruzie Makedonie Stěžejní trhy Další trhy VIG Zdroj: lokální zprávy o trhu, databáze za 4. čtvrtletí 2014 s výjimkou Slovenska (údaje za 3. čtvrtletí 2014) 6

7 Tržní podíl podle pojistného v % Podíl na trhu VIG jasnou jedničkou na stěžejních trzích 20% 18% 16% 17,5% 17,3% 17,7% 18,9% 17,9% 18,5% VIG 14% 12% 10% 8% Italská konkurence Rakouská konkurence Německá konkurence 6% * Stěžejní trhy: Rakousko, Česká republika, Slovensko, Polsko, Rumunsko, Bulharsko, Chorvatsko, Srbsko, Ukrajina, Maďarsko; údaje za rok 2014 Konkurence údaje za 3. čtvrtletí

8 S jasnou strategií k úspěchu KONZERVATIVNÍ UMISŤOVÁNÍ VIG celkem 31.1 mld. EUR* Míra Solvency I - > 200% Obligace 71,0% Půjčky 10,0% Nemovitosti 6,3% Depozitní pohledávky/pohledávky na účtech a pokladniční hotovost 6,0% Akcie 3,6% Podíly 3,1% 83% obligací s ratingem AAA, AA, A * Bez investičního a indexového životního pojištění včetně platebních prostředků; (číslo v závorkách zodpovídá podílu v procentech) 8

9 S jasnou strategií k úspěchu STRATEGIE VÍCERO ZNAČEK 9

10 S jasnou strategií k úspěchu MULTIKANÁLOVÝ ODBYT Rakousko Široká diverzifikace různých distribučních metod Česká rep. Slovensko Polsko Rychlá reakce na změny zákaznických preferenci v odbytu Rumunsko Ostatní trhy Obchodní služba/exluzivní agenti Banky Makléři/Agenti Jiní Péče o nově vzniklou střední třídu Strategické partnerství s ERSTE GROUP od roku

11 S jasnou strategií k úspěchu LOKÁLNÍ PODNIKÁNÍ 11

12 Plochá hierarchie ŠTÍHLÝ HOLDING Corporate Governance žádná hierarchická úroveň mezi lokálním výkonným představenstvem a představenstvem holdingu Posílení lokálního podnikání Poměr holdingu a lokálních pracovníků 1:100 etc. Předpoklad ziskového růstu na malých trzích

13 Employer of Choice Employer of Choice VIG Corporate University: Programy v oblasti Leadership & Management 13

14 VIENNA INSURANCE GROUP POHLED NA ROKY 2014/2015 Rating Vstup na trh Akvizice Opatření Nízké úroky Obligace Ocenění Výsledek koncernu a aktuality 14

15 Rating Standard & Poor's opět potvrdil rating VIG A+ se stabilním výhledem VIG je nadále podnik s nejlepším ratingem v ATX Capital adequacy is excellent, exceeding the benchmark for the AAA rating VIG will sustain its very strong competitive position in Austria and its leading market position in CEE Výňatek ze zveřejněné ratingové zprávy z 31. července

16 Vstup na trh Završení koupě pojišťovny Donaris Moldávie pokryta jako poslední země SVE 25. ZEMĚ 16

17 Akvizice (završené) VIG pevně zakotvena ve 25 zemích PL Fúze (životní pojišťovny) HU 17

18 Rumunsko: Akční plán prokázal účinnost Přijatá opatření Zisk před zdaněním v mil. EUR Další restrukturalizace portfolia produktů ,1 Zastavení produktu Employment Benefit (Životní) Stálé zvyšování průměrného pojistného pro motorová vozidla Řízení nákladů Nasazení Group Task Force ,

19 Itálie: Akční plán prokázal účinnost Přijatá opatření Personální úpravy v managementu v Itálii Pokračující sanace portfolia produktů; mimořádně konzervativní politika tvorby rezerv Posílení identifikace a zabraňování podvodům Stálé zvyšování pojistného Povolání manažéra pro sanaci Restrukturalizace odbytové sítě (ukončení spolupráce s 202 agenturami) Snížení pravomoci k poskytování rabatů Posílení interní likvidatury; výměna externích likvidátorů 19

20 Kmenové pojistné v Itálii v mil. EUR ,7% 28 IT

21 Prostředí s nízkými úroky & zaručená úroková míra 21

22 Výzva (vývoj úrokové míry centrálních bank) do roku 1998 diskontní sazba, poté repo sazba (v %) Nejnižší úročení za posledních 190 let Zdroje: Rakouská národní banka, ECB

23 EIOPA Stress Test Včetně VIG Japonský scénář 35 34,1% ,8% <50% 12,6% 50-99% % 25,7% % 25,7% >200% Dlouhotrvající fáze nízkých úroků v důsledku stagnace hospodářství Stress Test: Core: (Unweighted) Distribution of pre-stress SCR ratios VIG se na základě míry solvability umístila v horním středu top 30 pojišťovacích koncernů a společnosti VIG obstály ve všech testovaných stresových scénářích (včetně japonského ) VIG je dobře připravená! 23

24 VIENNA INSURANCE GROUP Výzvy prostředí s nízkými úroky pro životní pojištění Zaručená úroková míra: Jedinečnost pojišťovny Dlouhodobé konzervativní umisťování a dobrý Asset Liability Management jako nutný předpoklad Vhodně složené portfolio v rozpětí mezi zaručenou úrokovou mírou a produktem životního pojištění (pojištění rizika, investiční a indexové životní pojištění) 24

25 Životní pojištění Vývoj kmene, počet smluv Tradiční důchodové pojištění a kapitálové pojištění Pojištění rizika ,3% ,9% Investiční a indexové životní pojištění Stav k Stav k ,0% Rozdíly ze zaokrouhlení 25

26 Obligace 2015 VIG: Úspěšná emise dluhopisů posílila kapitálovou strukturu Úročení p.a. 3,75 pevně na 11 let 400 mil. EUR Splatnost 31 let Zpětný odkup - 1. tranše hybridních dluhopisů z roku 2008 a - v roce 2005 vydaných podřízených dluhopisů na roky

27 Ocenění za rok 2014 Vybrané příklady PL oceněny certifikátem Company worth recommendation za profesionální řízení společnosti, inovativní distribuční metody a výraznou orientaci na klienty. SK AT získala jako jeden ze dvou podniků cenu Slovak Gold Exclusive a obdržela potřetí Recommender Award v kategorii Bankopojištění za lojálnost vůči klientům i za jejich spokojenost....v rámci Zlatého hřebu 4 ocenění za komunikační projekty. 27

28 Ocenění za rok 2014 Vybrané příklady Kooperativa je 6. nejobdivovanějším podnikem v České republice a na 1. místě v oblasti finančnictví. V rámci Zlaté koruny získala Kooperativa 7 z celkově 9 cen, zbývající 2 připadly PČS. CZ HU RO Romanian Insurance Market Awards Gala Omniasig podruhé vyhlášena Pojišťovnou roku v neživotním pojištění. Asirom získal zvláštní cenu Trofeul za zásluhy o pojistný trh. Pojišťovny Union a Vienna Life oceněny v soutěži o Nejlepší investiční fond 2014 finančního poradce MoneyMoon. 28

29 KONCERNOVÝ VÝSLEDEK ZA ROK 2014

30 VIENNA INSURANCE GROUP NEJDŮLEŽITĚJŠÍ ÚDAJE ZA ROK 2014 Objem pojistného Combined Ratio Zisk před zdaněním Výsledek na akcii Návrh dividendy* 9,1 mld. EUR (-0,8%) Po očištění o vliv měnových kurzů +0,9% Combined Ratio sníženo na velmi dobrých 96,7% (-3,9 proc. bodu) 518 mil. EUR (+46,0%) Zisk po zdanění a odečtení menšinových podílů 367 mil. EUR (+56,5%) Výsledek na akcii 2,75 EUR Nárůst o 75 % Zvýšení dividendy na akcii o 10 centů na 1,40 EUR * Za podmínky souhlasu příslušných grémií 30

31 PŘIJATÉ POJISTNÉ

32 Faktory ovlivňující vývoj pojistného v mil. EUR Objem pojistného 2013 Vlivy měnových kurzů Krátkodobé jednorázově placené pojistné v Polsku Donau - Itálie Prvotní konsolidace společností Vienna Life (Maďarsko), Skandia (Polsko) Organický růst Objem pojistného 2014 Rozdíly ze zaokrouhlení 32

33 Pojistné Předepsané pojistné podle obchodních oblastí, IFRS, v mil. EUR +0,9% Růst pojistného po očištění o vliv měnových kurzů -0,8% navzdory -1,3% ,1% optimalizačním opatřením v Itálii vlivům měnových kurzů snížení jednorázově placeného pojištění s nízkou marží v Polsku -2,9% Neživotní/Úrazové Životní Zdravotní VIG Rozdíly ze zaokrouhlení 33

34 Pojistné Předepsané pojistné podle regionů, IFRS, v mil. EUR STABILNÍ VÝŠE 9,1 mld. EUR Ostatní trhy opět potěšitelně rostly ,8% +0,1% ,5% ,4% ,5% ,1% ,9% Rakousko Česká republika Slovensko Polsko Rumunsko Ostatní trhy* VIG * AL, BA, BG, DE, EE, FL, GE, HR, HU, LT, LV, MD (k ), MK, RS, TR, UA 34

35 SVE Motor růstu 2014 Pobaltí +23% Výrazný růst po celá léta Předepsané pojistné Ostatní trhy SVE v mil. EUR +26% +36% Maďarsko+11% očištěno o měnové vlivy Albánie +41% Makedonie +24% Bulharsko Životní pojištění +18% 35

36 Úspěšná spolupráce s Erste Group Výrazný růst v zemích SVE již po léta Potěšitelný vývoj Sparkassen Versicherung v zemích SVE Pojistné v mil. EUR ,3% 617 CZ SK AT HR HU RO PCS (CZ), PSLSP (SK), ESB (HU), BCR Životní (RO), ESO (HR) 36

37 Ostatní trhy * Přijaté pojistné 2014 (2013) Podíl na pojistném podle odvětví Zdravotní Podíl na pojistném podle regionů* Rozdíly ze zaokrouhlení 4,2% SVE 51% 18,7% 11,5% 12,8% 8,0% 3,8% RO SK PL CZ 45,9% 49,9% Životní Neživotní/Úrazové ,2% 54,8% Rakousko Mimo Rakousko 2013: 50,1% 45,6% 4,3% 2013: 44,5% 19,3% 11,6% 12,5% 8,1% 4,0% * Bez zohlednění Centrálních funkcí a Konsolidace / ** AL, BA, BG, DE, EE, FL, GE, HR, HU, KO, LT, LV, MD (k ), ME, MK, RS, TR, UA 37

38 COMBINED RATIO

39 Combined Ratio Netto, v % -3,9 proc. bodu Výrazné zlepšení Combined Ratio Region SVE 93,4% 98,4 96,8 96,7 100,6 96, Podíl živelných pohrom tvoří 3,7 proc. bodu 39

40 ZISK PŘED ZDANĚNÍM

41 Vliv HETA (bývalá banka Hypo Alpe Adria) na VIG Odpisy ve výši 79 mil. EUR, s účinkem na EGT ve výši 72 mil. EUR Podřízené bondy se zárukou spolkové země Korutany Senior bondy se zárukou spolkové země Korutany 55 ~50% 50-50%

42 Zisk před zdaněním Podle obchodních odvětví, IFRS, v mil. EUR Pozitivní ve všech segmentech Významné zlepšení výsledku za rok ,0% navzdory >100% ,3% ,6% opravným položkám na banku Hypo Alpe Adria měnovým vlivům živelným pohromám Neživotní/Úrazové Životní Zdravotní VIG Rozdíly ze zaokrouhlení 42

43 Zisk před zdaněním Podle regionů, IFRS, v mil. EUR Pozitivní ve všech regionech Česká republika poprvé předčila Rakousko Rumunsko: návrat do zóny zisku Rekordní výsledek v celé řadě zemí +46,0% ,8% ,1% ,6% +9,8% +5,4% VIG -99 Rakousko Česká republika Slovensko Polsko Rumunsko Ostatní trhy* VIG 2013 upraveno 2014 * AL, BA, BG, DE, EE, FL, GE, HR, HU, LT, LV, MD (k ), MK, RS, TR, UA 43

44 Vývoj v zemích SVE Výrazný Zisk před zdaněním SVE v mil. EUR Zisk před zdaněním Ostatní trhy SVE v mil. EUR růst již +42% x11 po léta upraveno upraveno

45 Zisk před zdaněním 2014 (2013 upraveno) Podíl na EGT podle obchodního odvětví Podíl na EGT podle regionu Zdravotní 9,1% Mimo SVE 36,1% 31,2% Životní 59,7% Neživotní/Úrazové 63,9% SVE* 2013 (upraveno): 15,1% 74,9% 10,0% 2013 (upraveno): 65,5% 34,5% * AL, BA, BG, CZ, EE, GE, HR, HU, LT, LV, MD (k ), ME, MK, PL, RO, RS, SK, TR, UA 45

46 EMBEDDED VALUE

47 Group Embedded Value 2014 Zvyšování hodnoty navzdory nízkým úrokům na trzích Marže nového obchodu SVE 6,5% v mil. EUR mil. EUR (+2,0%) Return on Group Embedded Value 2013* 2014 *Adjusted Group Embedded Value 47

48 DIVIDENDA

49 Trvalý růst dividendy +3,8 %* Výnosnost dividendy +10 centů na akcii +7,7% 0,9 1,0 1,1 1,2 1,3 1,4 115,2 128,0 140,8 153,6 166,4 179, ** ** Dividenda na akcii v EUR Vyplacená dividenda celkem, v mil. EUR *Na konci roku cena v roce 2014 na báz, ** Za podmínky souhlasu příslušných grémií 49

50 CORPORATE SOCIAL RESPONSIBILITY

51 Social Active Day 2014 Sociální angažovanost Žít zodpovedně znamená projevit sociální angažovanost Počet účastníků Odpracované hodiny Zúčastněné země Zúčastněné společnosti

52 Social Active Day 2014 Příklady aktivit / Momentky Momentky Česká republika Pomocné tlapky Výcvik asistenčních psů pro tělesně postižené osoby Slovensko Back to Life Pomoc obětem násilí při návratu do života Podpora školy Şehit Üstteğmen Ali Büyük pro děti se speciálními potřebami Turecko Maďarsko Bátor Tábor Prázdninový tábor pro chronicky nemocné děti Rozdání 1800 reflexních náramků ke zlepšení dopravní bezpečnosti dětí Polsko Vybudování zahrady v rámci základní školy Radojica Perovic v hlavním městě Podgorica, s podporou společnosti Wiener Städtische Osiguranje Černá Hora 52

53 Kids Camp 2014 Příklady VIG Kids Camp podporuje interkulturální komunikaci Zúčastnilo se 500 dětí našich pracovnic a pracovníků z více než 20 zemí Mohli si vybrat ze 3 táborů Byla to již 5. akce tohoto druhu Tyto aktivity umožňuje zejména hlavní akcionář Wiener Städtische Versicherungsverein. 53

54 KONCERNOVÝ VÝSLEDEK ZA 1. ČTVRTLETÍ 2015

55 Pojistné Předepsané pojistné podle obchodních odvětví, IFRS, v mil. EUR Solidní vstup do roku ,9% +1,4% ,4% ,8% Neživotní/Úrazové Životní Zdravotní VIG

56 Pojistné Předepsané pojistné podle regionů, IFRS, v mil. EUR NÁRŮST NA 2,8 mld. eur Ostatní trhy s dvouciferným přírůstkem +0,9% -2,5% ,8% ,7% ,6% ,7% ,9% Rakousko Česká republika Slovensko Polsko Rumunsko Ostatní trhy* VIG * AL, BA, BG, DE, EE, FL, GE, HR, HU, LT, LV, MD (od ), MK, RS, TR, UA 56

57 Zisk před zdaněním Podle obchodních odvětví, IFRS, v mil. EUR -15,2% Nízké úrokové míry zatěžují řádné finanční výnosy Živelné pohromy -16,4% 94 Tvorba záloh na personální rezervy v Rakousku ,6% ,9% 12 Prvotní úrokové výdaje na podřízené dluhopisy vydané v únoru 2015 a náklady zpětného odkupu Neživotní/Úrazové Životní Zdravotní VIG upraveno

58 Děkujeme Vám za pozornost!