Evropský orgán pro bankovnictví (EBA) Česká národní banka 19. března 2012

Transkript

1 Evropský orgán pro bankovnictví (EBA) Česká národní banka 19. března 2012

2 Osnova I. EBA obecný úvod Reforma regulace a dohledu nad finančním trhem Vazba na ESFS a ESAs Vnitřní organizace Základní funkce II. Regulatorní pravomoci EBA Koncept single rulebook Závazné technické standardy Obecné pokyny a doporučení III. Dohledové pravomoci EBA Opatření při porušení práva EU Urovnávání sporů Opatření v krizových situacích 2

3 Reforma regulace a dohledu nad FT ECOFIN 2000 výbor moudrých A. Lamfalussy => tzv. Lamfalussyho proces = regulatorní mechanismus 1) Přijímání sekundárních předpisů evropského práva 2) Přijímání prováděcí opatření 3) Vzájemná spolupráce s dohledovými orgány členských států (Výbory třetí úrovně: CESR, CEBS a CEIOPS) 4) Následná kontrola a vymáhání ECOFIN 2008 skupina na vysoké úrovni J. de Larosière => tzv. de Larosièrova zpráva (únor 2009) Základ pro novou architekturu dohledu v EU Mikro a makroobezřetnostní dohled 3

4 ESFS 1. ledna 2011 vznik ESFS = Evropský systém dohledu nad finančním trhem Mikro obezřetnostní dohled EBA ESMA (společně ESAs) + Národní orgány dohledu (NOD) EIOPA Makro obezřetnostní dohled ESRB + Národní orgány dohledu 4

5 ESAs ESAs = European Supervisory Authorities CEBS => EBA; CESR => ESMA, CEIOPS => EIOPA Vlastní právní subjektivita Autonomní administrativně i finančně Odpovědnost vůči Radě a EP Nezávislost, objektivnost, v zájmu EU 5 zřizovacích nařízení: EBA, ESMA, EIOPA, 2x ESRB Zřizovací nařízení EBA : nařízení EP a Rady č. 1093/2010 Vnitřní organizace, mandát, úkoly, pravomoci, zdroje 5

6 EBA vnitřní organizace Základní orgány Board of Supervisors Členové s hlasovacími právy: hlavy NOD Členové bez hlas. práv: ESMA, EIOPA, ESRB, ECB, EK Management Board SE, FI, DE, FR, HU, CZ Chairperson (IT) Executive Director (HU) + Banking Stakeholder Group (BSG) ESAs společné orgány: Board of Appeal Joint Committee 6

7 EBA vnitřní organizace (2) Vnitřní členění Standing Committees SC on Regulation and Policy SC on Accounting, Reporting and Auditing SC on Oversight and Practices SC on Operations and IT SC for Financial Innovation The Review Panel Impact Study Group 7

8 EBA - základní funkce koordinace, spolupráce sledování a posuzování tržního vývoje a vývoje v oblasti regulace shromažďování informací stanoviska orgánům EU srovnávací hodnocení činnosti NOD (peer reviews) vytváření společné unijní kultury dohledu a jednotných zásad dohledu úkoly v oblasti systémového rizika, spolupráce s ESRB zlepšování ochrany spotřebitele vydávání obecných pokynů a doporučení tvorba návrhů závazných technických standardů role při porušení práva EU opatření v mimořádných situacích urovnávání sporů mezi NOD 8

9 Regulatorní pravomoci EBA Závazné technické standardy = Binding technical standards (BTS) Obecné pokyny = Guidelines (GL) Doporučení = Recommendations 9

10 Základní právní akty EU Směrnice Nařízení Rozhodnutí Osobní působnost Závazná pro členské státy (ne pro FO a PO, až na výjimky) Obecná působnost = Erga omnes (i pro FO a PO) Adresnost Věcná působnost Závazná, pokud jde o výsledek, jehož má být dosaženo, přičemž volba formy a prostředků se ponechává Závazné v celém svém rozsahu, tedy nejen pokud jde o výsledek, jehož má být dosaženo, ale rovněž co se týče volby formy a prostředků jeho dosažení Závazné v celém svém rozsahu vnitrostátním orgánům Způsob aplikace Nutná transpozice do právních řádů členských států Přímo použitelné (bezprostředně aplikovatelné) ve všech členských státech; implementace členským státem není požadována ani dovolena (až na výjimky) Přímo použitelné bez nutnosti implementace 10

11 Koncept Single rulebook Pojem není definován Příklon k nařízení (a tedy k maximální harmonizaci) Eliminace národních výjimek a diskrecí Stanoviska EBA orgánům EU Vytváření prováděcí legislativy Obecné pokyny a doporučení Závazné technické standardy 11

12 Závazné technické standardy U BTS není přímá regulatorní pravomoc EBA EBA vytváří návrhy BTS Návrhy BTS schvaluje EK ve formě přímo použitelných nařízení, příp. rozhodnutí Zřizovací nařízení EBA zmocňuje EBA k vypracovávání BTS obecně čl nařízení EP a Rady č. 1093/2010 V každém jednotlivém případě je však navíc nutné konkrétní zmocnění sektorovou směrnicí Omnibus I, CRD/CRR IV, DGSD, směrnice o krizovém řízení 12

13 Druhy BTS Shall x may BTS EBA shall / may develop draft RTS on Regulační x prováděcí technické standardy Regulatory TS (RTS) a Implementing TS (ITS) Souvisí se změnami, které zavedla Lisabonská smlouva Před Lisabonskou smlouvou a) základní akty b) všechna další prováděcí opatření přijatá formou komitologie Po Lisabonské smlouvě a) základní akty b) delegované (delegated) akty podkategorií jsou RTS c) prováděcí (implementing) akty podkategorií jsou ITS 13

14 Systematika aktů EU 14

15 Rozdíl mezi RTS a ITS Co je RTS a ITS rozhodnuto aktéry legislativního procesu a uvedeno v rámci zmocnění v základním aktu Rozdíl spočívá v procesu jejich přijímání (tedy po vytvoření na úrovni EBA) RTS = Akty delegované na EBA (a EK) EU legislativci (Rada a EP) => možnost Rady a EP uplatnit proti přijatým RTS námitky; možnost Rady či EP přenesení pravomoci na EBA (a EK) zrušit; pokud EK neschválí nebo změní RTS, může být příslušný komisař předvolán do Rady či EP k podání vysvětlení) ITS = Akty delegované na EBA (a EK) členskými státy standardně by se uplatnila pro přijímání komitologie nicméně tato byla nahrazena zapojením národních orgánů dohledu do vytváření návrhu v rámci EBA považováno za dostatečný způsob kontroly členskými státy 15

16 Proces přijímání BTS 1) EBA návrh, konzultace, včetně BSG, analýza nákladů a přínosů 2) EBA předloží návrh BTS EK (ta předá EP a Radě) 3) EK návrh BTS a) schválí b) neschválí c) schválí částečně (vyžadují-li to zájmy EU) d) změní (vyžadují-li to zájmy EU) 4) Pokud b), c) a d), EK vrátí EBA návrh BTS s odůvodněním 5) EBA a) předloží znovu pozměněný návrh BTS ve formě formálního stanoviska b) předloží pozměněný návrh BTS ve formě formálního stanoviska, ale návrh je pozměněn jinak, než požadovala EK c) nepředloží návrh BTS 6) Pokud b) a c), EK návrh BTS změní, jak uzná za vhodné, nebo jej odmítne 7) EK přijme BTS ve formě nařízení nebo rozhodnutí 8) Zveřejnění BTS v ÚV EU a vstup BTS v platnost 16

17 Obecné pokyny a doporučení Pravomoc EBA v oblastech, na které se nevztahují BTS Adresáti: Národní orgány dohledu Finanční instituce Proces vzniku: EBA vypracuje návrh (včetně případné analýzy nákladů a přínosů) EBA zpravidla zveřejní návrh ke konzultaci EBA návrh přijme 17

18 Obecné pokyny a doporučení (2) Právně nezávazné akty Nicméně adresáti jsou povinni vynaložit veškeré úsilí, aby se jimi řídili Princip comply or explain Národní orgány dohledu Do 2 měsíců od vydání informují EBA, zda se jimi řídí EBA zveřejní ty orgány dohledu, které se jimi neřídí EBA může zveřejnit také důvody tohoto non-compliance Finanční instituce Informují EBA, zda se jimi řídí, pokud jim to GL a R ukládají 18

19 Pracovní program EBA Pracovní program EBA pro rok Annex-(EBA-work-programme-for-2012).pdf CRD/CRR IV Dva legislativní návrhy EK (směrnice a nařízení) z 20. července 2011, nyní v EU legislativním procesu Není novelou CRD, ale kompletním přepracováním regulace v oblasti bankovnictví (směrnic 2006/48/ES a 2006/49/ES) Zapracovává Basel III Kromě dalších úkolů pro EBA obsahují více než 100 zmocnění pro EBA k vydání BTS Z toho 2/3 RTS a 1/3 ITS a 20 zmocnění k vydání GL 19

20 Konkrétní příklady EBA návrh ITS k reportingu velkých angažovaností ITS-on-reporting-of-LE.pdf EBA GL k internal governance final-(EBA-Guidelines-on-Internal-Governance)-(2)_1.pdf EBA doporučení k rekapitalizaci bank AL.pdf 20

21 Dohledové pravomoci EBA Nepřímé Přispívání ke společné kultuře dohledu Vytváření jednotných zásad dohledu Srovnávací hodnocení činnosti NOD (peer reviews) Role EBA ve vztahu ke kolegiím orgánů dohledu Zajišťování jednotných postupů a přístupů v oblasti dohledu Delegování úkolů a povinností mezi NOD, ale i na EBA Přímé Pravomoci EBA při porušení práva EU Pravomoci EBA v mimořádných situacích Urovnávání sporů mezi NOD V budoucnu možný také přímý dohled nad institucemi nebo infrastrukturami s celoevropskou působností (jako ESMA ve vztahu k ratingovým agenturám) 21

22 Porušení práva EU Třístupňový mechanismus pro řešení případů neuplatňování nebo nesprávného uplatňování práva EU národními orgány dohledu Aplikuje se pouze v oblastech, kde právní předpisy EU stanoví jednoznačné a nepodmíněné povinnosti Postup 1) EBA vyšetřuje + vydá doporučení NOD 2) EK vydá formální stanovisko NOD 3) EBA vydá individuální rozhodnutí vůči finanční instituci 22

23 Porušení práva EU (2) Individuální rozhodnutí vůči FI Pouze co se týče povinností stanovených přímo použitelnými akty = nařízeními Mohou vyžadovat Přijetí nezbytných opatření ke splnění povinností stanovených právem EU finanční institucí Ukončení konkrétního jednání finanční institucí Mají přednost před veškerými předchozími rozhodnutími přijatými NOD v téže věci Při přijímání následných opatření musí NOD tato rozhodnutí respektovat = rozhodnutí NOD s nimi musí být slučitelná Pravomoci EK dle čl. 258 SFEU (řízení pro porušení Smlouvy) nejsou dotčeny 23

24 Opatření v mimořádných situacích I. Fáze Crisis situation nepříznivý vývoj vážně ohrožujícího řádné fungování a integritu finančních trhů nebo stabilitu celého finančního systému EU nebo jeho části EBA má podpůrnou a koordinační roli pro NOD 2. Fáze Emergency situation 1) Rada EU přijme rozhodnutí o mimořádné situaci Podkladem může být důvěrné doporučení EBA nebo ESRB, případně žádost EK Rada o rozhodnutí informuje EK a EP 2) EBA přijme rozhodnutí požadující po NOD přijetí opatření k nápravě mimořádné situace 3) EBA přijme individuální rozhodnutí vůči FI K individuálnímu rozhodnutí vůči FI viz porušení práva EU 24

25 Urovnávání sporů mezi NOD I. Fáze: smírné urovnávání sporů V přeshraničních situacích, když NOD nesouhlasí s postupem obsahem opatření či nečinností jiného NOD z vlastní iniciativy EBA EBA stanoví lhůtu a působí jako mediátor II. Fáze: tzv. závazná mediace 1) EBA přijme na návrh binding mediation panelu závazné rozhodnutí požadující, aby příslušné NOD přijaly konkrétní opatření nebo se zdržely jednání 2) EBA přijme individuální rozhodnutí vůči FI K individuálnímu rozhodnutí vůči FI viz porušení práva EU 25

26 Ochranná opatření Rozhodnutí EBA vůči NOD v mimořádných situacích a při urovnávání sporů by neměla nijak zasahovat do fiskálních pravomocí členských států Vytvořen mimořádný mechanismus ochranné opatření Možnost NOD neuplatňovat rozhodnutí EBA Pouze pokud má rozhodnutí EBA significant or material finanční dopad NOD neuplatňování oznámí (a odůvodní) EBA a EK Rozhodnutí EBA je pozastaveno Postup se liší rozhoduje EBA nebo Rada EU Avšak konečné potvrzení rozhodnutí EBA je v pravomoci Rady EU 26

27 Přezkum nařízení EK má povinnost přezkoumat nařízení o zřízení EBA Obecná zpráva První zpráva do začátku 2014 Pak každé 3 roky Obsahem kromě zhodnocení zkušeností získaných z činnosti EBA a uplatňování pravidel upravených nařízením také zhodnocení, zda nesloučit EBA, ESMA a EIOPA případně nesloučit ESAs do jednoho sídla nezměnit strukturu ESFS je vhodný twin peaks model uspořádání dohledu Každoroční zpráva o nutnosti svěřit EBA další pravomoci přímého dohledu nad institucemi nebo infrastrukturami s celoevropskou působností 27

28 Seznam zkratek BSG Banking Stakeholders Group BTS závazné technické standardy DGSD směrnice o systémech pojištění vkladů EBA Evropský orgán dohledu pro bankovnictví EIOPA Evropský orgán dohledu pro pojišťovnictví a zaměstnanecké penzijní pojištění EK Evropská komise EP Evropský parlament ESAs Evropské orgány dohledu ESFS Evropský systém dohledu nad finančním trhem ESMA Evropský orgán dohledu pro cenné papíry a trhy ESRB Evropská rada pro systémová rizika FI finanční instituce GL obecná doporučení ITS prováděcí technické standardy NOD národní orgány dohledu RTS regulatorní technické standardy SFEU Smlouva o fungování Evropské unie 28

29 Děkuji za pozornost Zdeňka Faulhamerová sekce dohledu nad finančním trhem