Statut Dynamický účastnický fond Conseq důchodové penzijní společnosti, a.s.

Transkript

1 OBSAH Statut Dynamický účastnický fond Conseq důchodové penzijní společnosti, a.s. VYMEZENÍ POJMŮ... 3 ČLÁNEK I. ZÁKLADNÍ ÚDAJE O ÚČASTNICKÉM FONDU Název Fondu Rozhodnutí o povolení Fondu Informace o Fondu Údaje o osobě auditora Fondu Dálkový přístup k informacím Historické údaje o statusových věcech..8 ČLÁNEK II. INFORMACE O PENZIJNÍ SPOLEČNOSTI Údaje o osobě Penzijní společnosti Základní kapitál Datum vzniku Penzijní společnosti Rozhodnutí o povolení k činnosti Seznam vedoucích osob Penzijní společnosti a jejich funkce, včetně činností vykonávaných mimo Penzijní společnost Údaje o předmětu podnikání Penzijní společnosti Informace o konsolidačním celku Seznam fondů obhospodařovaných Penzijní společností... 9 ČLÁNEK III. INVESTIČNÍ CÍLE A ZPŮSOB INVESTOVÁNÍ Informace o investičních cílech Fondu Informace o způsobu investování Fondu Omezení nakládání s majetkem ve Fondu Investiční nástroje a jejich limity Dočasné výjimky z limitů investování Specifické investiční limity Investiční limity vůči jedné osobě ČLÁNEK IV. RIZIKOVÝ PROFIL FONDU Informace o rizicích Informace o rizikovém profilu Fondu Způsob výpočtu syntetického ukazatele Fondu Změna kategorie rizikovosti Fondu ČLÁNEK V. INFORMACE O HISTORICKÉ VÝKONNOSTI FONDU ČLÁNEK VI. ZÁSADY HOSPODAŘENÍ S MAJETKEM FONDU Pravidla jednání Penzijní společnosti při obhospodařování majetku Fondu

2 6.2. Vymezení účetního období Pravidla pro vedení účetnictví Fondu Pravidla a lhůty pro oceňování majetku a závazků Pravidla pro výpočet aktuální hodnoty penzijní jednotky Pravidla pro připisování a odepisování penzijních jednotek ČLÁNEK VII. INFORMACE O ÚPLATĚ PENZIJNÍ SPOLEČNOSTI A DALŠÍCH POPLATCÍCH Úplata za obhospodařování majetku Úplata za zhodnocení majetku Jednorázové poplatky placené účastníkem ČLÁNEK VIII. INFORMACE O DEPOZITÁŘI FONDU Údaje o osobě depozitáře Popis základních charakteristik činnosti depozitáře a vymezení jeho odpovědnosti Údaje o osobách, kterým depozitář svěřil úschovu nebo kontrolu majetku ve Fondu26 ČLÁNEK IX. INFORMACE O ČINNOSTI VYKONÁVANÉ PROSTŘEDNICTVÍM JINÉ OSOBY Identifikační údaje obhospodařovatele a rozsah svěřeného majetku Označení hlavních činností obhospodařovatele ČLÁNEK X. INFORMACE O STATUTU Pravidla pro přijímání a změny Statutu a způsob uveřejňování Statutu a jeho změn Sdělení klíčových informací Označení orgánu, do jehož působnosti náleží schvalování Statutu a jeho změn Datum podpisu platného znění Statutu statutárním orgánem ČLÁNEK XI. DOPLŇUJÍCÍ INFORMACE O ÚČASTNICKÉM FONDU Zrušení Fondu a postup při zrušení Fondu Sloučení Fondu a postup při sloučení Fondu Převod Fondu a postup při převodu Fondu Práva účastníků na informace Kontaktní místo Základní informace o daňovém režimu Uveřejňování zpráv o hospodaření Fondu Údaje o orgánu dohledu Upozornění účastníkům doplňkového penzijního spoření Závěrečná ustanovení PŘÍLOHY

3 Představenstvo Conseq důchodové penzijní společnosti, a.s. vydává v souladu se zákonem č. 427/2011 Sb., o doplňkovém penzijním spoření, ve znění pozdějších předpisů tento Statut Dynamického účastnického fondu Conseq důchodové penzijní společnosti, a.s. VYMEZENÍ POJMŮ Následující pojmy mají ve Statutu tento význam: Statutem se rozumí tento Statut Dynamického účastnického fondu Conseq důchodové penzijní společnosti, a.s. Statut je dokument, který obsahuje ve srozumitelné podobě informace o způsobu investování Fondu, rizicích a další informace nezbytné pro účastníka k posouzení jeho rozhodnutí o umístění svých prostředků do Fondu. Sdělením klíčových informací se rozumí dokument obsahující stručné základní charakteristiky systému doplňkového penzijního spoření a Fondu nezbytné pro účastníky k odpovědnému posouzení povahy a rizik Fondu, který je jim nabízen, zpracované formou pro průměrného účastníka. Penzijní společností se rozumí Conseq důchodová penzijní společnost, a.s., se sídlem Burzovní palác, Rybná 682/ Praha 1, IČ: , zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze v oddíle B, vložka Fondem se rozumí účastnický fond popsaný v článku I Statutu. Depozitářem se rozumí Česká spořitelna, a.s., se sídlem Olbrachtova 1929/62, , Praha 4, IČ: Správcem cenných papírů se rozumí zahraniční správci cenných papírů, na které depozitář delegoval úschovu investičních nástrojů Fondu koupených v zahraničí. ČNB se rozumí Česká národní banka, která vykonává dohled nad doplňkovým penzijním spořením. MF se rozumí Ministerstvo financí České republiky, které vykonává státní dozor vůči Penzijní společnosti nad dodržováním povinností v souvislosti s poskytováním a vracením státního příspěvku. 3

4 Fondovým vlastním kapitálem se rozumí rozdíl mezi hodnotou aktiv a hodnotou závazků, přičemž hodnota aktiv se stanoví jako součet reálné hodnoty aktiv, které souvisejí s investiční činností, a hodnoty ostatních aktiv zjištěné podle zákona upravujícího účetnictví; hodnota závazků se stanoví jako součet reálné hodnoty závazků, které souvisejí s investiční činností, a hodnoty ostatních závazků zjištěné podle zákona upravujícího účetnictví. Standardními náklady ovlivňující Fondový vlastní kapitál se rozumí úplata podle 60 zákona o doplňkovém penzijním spoření a očekávaná daňová povinnost ke dni výpočtu reálné hodnoty majetku a závazků. Majetkem pro účely výpočtu limitu stanoveného pro investování Fondu se rozumí aktiva. Strategií spoření se rozumí způsob rozložení prostředků účastníka v účastnických fondech. Spořící dobou se rozumí doba placení příspěvku účastníka nebo příspěvku placeného za účastníka zaměstnavatelem. Prostředky účastníka se rozumí příspěvky účastníka, příspěvky za účastníka placené jeho zaměstnavatelem, státní příspěvky a jejich zhodnocení a znehodnocení. Účastníkem se rozumí fyzická osoba starší 18 let, která uzavřela s Penzijní společností smlouvu o doplňkovém penzijním spoření. Repo obchodem se rozumí repo nebo reverzní repo. Repem se rozumí převedení cenných papírů za peněžní prostředky se současným závazkem převzít tyto cenné papíry ke stanovenému datu za částku rovnající se původním peněžním prostředkům a úroku; repem se rozumí rovněž prodej se současným sjednáním zpětného nákupu nebo poskytnutí půjčky cenných papírů zajištěné peněžními prostředky. Reverzním repem se potom rozumí nabytí cenných papírů za peněžní prostředky se současným závazkem převést tyto cenné papíry ke stanovenému datu za částku rovnající se převedeným peněžním prostředkům a úroku; reverzním repem se rozumí rovněž nákup se současným sjednáním zpětného prodeje nebo přijetí půjčky cenných papírů zajištěné peněžními prostředky. Investičním fondem se rozumí investiční fond podle zákona o investičních společnostech a investičních fondech. 4

5 Standardním fondem se rozumí investiční fond, který splňuje požadavky směrnice Evropského parlamentu a Rady 2009/65/ES o koordinaci právních a správních předpisů týkajících se subjektů kolektivního investování do převoditelných cenných papírů. Speciálním fondem se rozumí fond, který nesplňuje požadavky směrnice Evropského parlamentu a Rady 2009/65/ES o koordinaci právních a správních předpisů týkajících se subjektů kolektivního investování do převoditelných cenných papírů. Renomovanou ratingovou agenturou se rozumí všeobecně známá ratingová agentura, jíž vydávané ratingy se obvykle používají jako reference na mezinárodních finančních trzích, a která je vedena na seznamu renomovaných ratingových agentur, který ČNB uveřejňuje na svých internetových stránkách. Uznanou ratingovou agenturou se rozumí ratingová agentura, která je zapsána do seznamu ratingových agentur uznaných ČNB nebo která má povolení nebo je certifikována podle přímo použitelného předpisu Evropské unie o ratingových agenturách. Finančním derivátem se rozumí i) opce, futures, swapy, forvardy, a jiné nástroje, jejichž hodnota se vztahuje ke kurzu nebo hodnotě cenných papírů, měnovým kurzům, úrokové míře nebo úrokovému výnosu, jakož i jiným derivátům, finančním indexům či finančním kvantitativně vyjádřeným ukazatelům, a ze kterých vyplývá právo na vypořádání v penězích nebo právo na dodání majetkové hodnoty, k níž se jejich hodnota vztahuje, ii) nástroje umožňující přenos úvěrového rizika, iii) finanční rozdílové smlouvy. Cenným papírem se rozumí rovněž zaknihovaný cenný papír. Investičním cenným papírem se rozumí investiční cenný papír obchodovatelný na kapitálovém trhu, a to: 1. akcie nebo obdobné cenné papíry představující podíl na společnosti nebo jiné právnické osobě, 2. dluhopisy nebo obdobné cenné papíry představující právo na splacení dlužné částky, 3. cenné papíry opravňující k nabytí nebo zcizení investičních cenných papírů uvedených v bodech 1. a 2. Penzijní jednotkou se rozumí podíl na majetku ve Fondu. 5

6 Zákonem o doplňkovém penzijním spoření se rozumí zákon č. 427/2011 Sb., o doplňkovém penzijním spoření, ve znění pozdějších předpisů. Zákonem o investičních společnostech a investičních fondech se rozumí zákon č. 240/2013 Sb., o investičních společnostech a investičních fondech, ve znění pozdějších předpisů. 6

7 ČLÁNEK I. ZÁKLADNÍ ÚDAJE O ÚČASTNICKÉM FONDU 1.1. Název Fondu Název Fondu zní Dynamický účastnický fond Conseq důchodové penzijní společnosti, a.s Rozhodnutí o povolení Fondu ČNB vydala rozhodnutí, kterým bylo uděleno povolení k vytvoření účastnického fondu AEGON Dynamický účastnický fond AEGON Penzijní společnosti, a.s., dne , pod č.j. 2013/3562/570, které nabylo právní moci dne Informace o Fondu Fond je účastnickým fondem podle zákona o doplňkovém penzijním spoření, který není samostatnou právnickou osobou. Fond je obhospodařován Conseq důchodovou penzijní společností, a.s., vlastním jménem a na účet účastníků. Majetek ve Fondu není součástí majetku Conseq důchodové penzijní společnosti, a.s., která jej obhospodařuje. Fond je souborem majetku, který náleží všem účastníkům a jiným osobám, na které přešlo právo na vyplacení prostředků účastníka, a to v poměru podle počtu penzijních jednotek. Účastník ani jiná osoba nemá právo požadovat rozdělení majetku ve Fondu ani zrušení Fondu Údaje o osobě auditora Fondu Auditorem Fondu je společnost KPMG Česká republika Audit, s.r.o., se sídlem Pobřežní 648/1a, Praha 8, , IČO: , zapsaná v obchodním rejstříku vedeném u Městského soudu v Praze, oddíl C, vložka Dálkový přístup k informacím Fond uveřejňuje informace podle zákona o doplňkovém penzijním spoření způsobem umožňujícím dálkový přístup prostřednictvím internetové adresy Historické údaje o statusových věcech Rozhodnutím ČNB ze dne , č.j. 2014/2122/570, které nabylo právní moci dne , byla schválena změna statutu, která spočívala ve změně názvu Fondu a Penzijní společnosti, změně údaje o obhospodařovateli a změně dalších údajů (název internetových stránek, informace o konsolidačním celku ad.). 7

8 ČLÁNEK II. INFORMACE O PENZIJNÍ SPOLEČNOSTI 2.1. Údaje o osobě Penzijní společnosti Majetek Fondu obhospodařuje Conseq důchodová penzijní společnost, a.s., se sídlem Burzovní palác, Rybná 682/ Praha 1, IČ: , zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze v oddíle B, vložka Základní kapitál Základní kapitál Penzijní společnosti činí Kč a byl plně splacen Datum vzniku Penzijní společnosti Penzijní společnost vznikla transformací AEGON Penzijního fondu, a.s Rozhodnutí o povolení k činnosti ČNB udělila AEGON Penzijnímu fondu, a.s., povolení k činnosti dne pod č.j. Sp/541/115/2007/10, evid. č. 2007/9139/540. Na základě zákona o doplňkovém penzijním spoření získal AEGON Penzijní fond, a.s., dne pod č.j. 2012/9793/570 povolení k činnosti Penzijní společnosti, které nabylo právní moci dne s účinností rozhodnutí od Kromě transformace podle článku 2.3. Statutu, ČNB udělila předchozí souhlas společnosti Conseq Investment Management, a.s. k nabytí kvalifikované účasti, která dosáhne nebo překročí 50 % základního kapitálu nebo hlasovacích práv Penzijní společnosti, ze dne , č.j.: 2013/13803/570, které nabylo právní moci dne Seznam vedoucích osob Penzijní společnosti a jejich funkce, včetně činností vykonávaných mimo Penzijní společnost Seznam vedoucích osob Penzijní společnosti tvoří přílohu č. 1 Statutu Údaje o předmětu podnikání Penzijní společnosti Předmětem podnikání Penzijní společnosti je vytváření a obhospodařování účastnických fondů a s tím související shromažďování příspěvků účastníka, příspěvků zaměstnavatele a státních příspěvků podle zákona o doplňkovém penzijním spoření za účelem jejich umísťování do účastnických fondů a vyplácení dávek doplňkového penzijního spoření a provozování penzijního připojištění prostřednictvím transformovaného fondu. 8

9 2.7. Informace o konsolidačním celku Penzijní společnost patří do konsolidačního celku společnosti Conseq Investment Management, a.s., se sídlem Praha 1, Rybná 682/14, PSČ , IČ: , zapsané v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl B, vložka Seznam fondů obhospodařovaných Penzijní společností Obhospodařované účastnické fondy Povinný konzervativní účastnický fond Conseq důchodové penzijní společnosti, a.s. Dynamický účastnický fond Conseq důchodové penzijní společnosti, a.s. Obhospodařovaný transformovaný fond Conseq Transformovaný fond Conseq důchodové penzijní společnosti, a.s. ČLÁNEK III. INVESTIČNÍ CÍLE A ZPŮSOB INVESTOVÁNÍ 3.1. Informace o investičních cílech Fondu Cílem investiční politiky Fondu a investičním cílem je zhodnocování shromážděných peněžních prostředků účastníků v dlouhodobém časovém horizontu nad běžnou úroveň výnosů dosahovaných u dlouhodobých dluhových cenných papírů s fixním úrokovým výnosem při dodržení zásad rozložení rizika podle zákona o doplňkovém penzijním spoření a udržování stanovené likvidity za podmínky, že rizikový profil Fondu minimalizuje (nikoli však vylučuje) možnost ztráty. Investičního cíle je dosahováno investicemi do široce diverzifikovaného portfolia investičních nástrojů, které se skládá z akcií převážně rozvinutých regulovaných trhů a trhů regionu CEE, doplněných o vybrané akcie rozvíjejících se trhů, a dále z dluhových nástrojů s fixním nebo variabilním úrokovým výnosem doplněných o nástroje peněžního trhu. Investiční nástroje a jejich limity jsou definovány v bodě 3.4. Fond je určen pro takové typické účastníky doplňkového penzijního spoření, kteří mají dostatečné znalosti o investování na finančním trhu a jsou si vědomi možných důsledků kolísání finančních trhů na hodnotu jejich penzijních jednotek, mají obecně menší averzi k riziku (tolerují vyšší míru podstupovaného rizika) při zhodnocování prostředků Fondu v dlouhodobém investičním horizontu. Investice do Fondu je ovlivněna investičním horizontem a není vhodná pro krátkodobou spekulaci. 9

10 Vzhledem k nepředvídatelným výkyvům a událostem na finančních trzích nemůže Penzijní společnost plně zaručit dosažení stanoveného investičního cíle. Penzijní společnost nemůže vyloučit pokles hodnoty majetku ve Fondu. Fondu nejsou poskytnuty žádné záruky třetích osob Informace o způsobu investování Fondu Fond je účastnickým fondem doplňkového penzijního spoření podle zákona o doplňkovém penzijním spoření, přičemž se jedná o dynamický účastnický fond. Fond je charakterizován jako globální, který nekoncentruje své investice v určitém hospodářském odvětví, státě či regionu. Fond je nezajištěný a nekopíruje aktivně žádný index. Finanční deriváty Penzijní společnost využívá pouze za předpokladu, že slouží k efektivnímu obhospodařování majetku Fondu. Používáním těchto technik a nástrojů se Fond nesmí odchýlit od způsobu investování, uvedeném v tomto Statutu. Výpočet otevřené pozice Fondu z finančních derivátů se provádí alespoň jednou týdně standardní závazkovou metodou. Derivát obsažený v nástroji peněžního trhu je součástí výpočtu otevřené pozice z finančních derivátů. Měnové zajišťovací deriváty, které mají znaky zajišťovacího derivátu podle mezinárodních účetních standardů upravených právem Evropské unie, nejsou součástí výpočtu otevřené pozice. Penzijní společnost nesmí investovat majetek Fondu do investičních cenných papírů vydaných obhospodařující Penzijní společností nebo osobou patřící do stejného koncernu jako tato Penzijní společnost Omezení nakládání s majetkem ve Fondu Fond může přijmout úvěr nebo půjčku se splatností nejdéle 6 měsíců, a to pouze při zajišťování opatření k nápravě, pokud Penzijní společnost není schopna nebo způsobilá krýt nároky na dávky doplňkového penzijního spoření, přičemž nesmí přijmout úvěr nebo půjčku za účelem umožnění nákupu investičního nástroje. Souhrn všech přijatých úvěrů a půjček nesmí překročit 5 % hodnoty majetku ve Fondu. Penzijní společnost nesmí použít majetek Fondu k poskytnutí půjčky nebo úvěru, daru, zajištění závazku třetí osoby nebo k úhradě závazku, který nesouvisí s obhospodařováním majetku ve Fondu. Tím nejsou dotčeny 100 až 102 zákona o doplňkovém penzijním spoření. Penzijní společnost nesmí na účet Fondu uzavřít smlouvu o prodeji investičního nástroje, který není v majetku Fondu. 10

11 3.4. Investiční nástroje a jejich limity Fond investuje pouze do následujících aktiv, přičemž pro jednotlivé druhy aktiv se aplikují dále uvedené limity. Vymezení druhů přípustných aktiv a) investiční cenné papíry nebo nástroje peněžního trhu, které jsou přijaty k obchodování (na těchto převodních místech): na evropském regulovaném trhu nebo v mnohostranném obchodním systému provozovatele se sídlem v členském státě, nebo na trhu obdobném regulovanému trhu se sídlem ve státě, který není členským státem, nebo se s nimi obchoduje na trhu obdobném regulovanému trhu se sídlem ve státě, který není členským státem, jestliže tyto trhy jsou uvedeny v seznamu zahraničních trhů obdobných regulovanému trhu se sídlem ve státě, který není členským státem, vedeném ČNB, přičemž, z toho: akcie a obdobné cenné papíry, představující podíl na společnosti nebo jiné právnické osobě, dluhové a obdobné cenné papíry, představující právo na splacení dlužné částky b) investiční cenné papíry z nové emise, jestliže emisní podmínky obsahují závazek, že bude podána žádost o jejich přijetí k obchodování na některém z převodních míst uvedených v článku III, bodu 3.4, písm. a) výše a tato žádost bude podána tak, aby byly tyto investiční cenné papíry přijaty k obchodování nejpozději do 1 roku ode dne emise, jinak je Fond povinen do 3 měsíců tyto cenné papíry prodat. c) cenné papíry vydávané standardním fondem nebo srovnatelným zahraničním investičním fondem, pokud podle statutu tohoto investičního fondu může být investováno nejvýše 10 % hodnoty jeho majetku do cenných papírů vydávaných: standardním fondem, zahraničním investičním fondem srovnatelným se standardním fondem, speciálním fondem nebo srovnatelným zahraničním investičním fondem, který splňuje podmínky uvedené níže v tabulce Podmínky speciálních podílových fondů, Investiční limit % podíl z hodnoty majetku ve Fondu (*resp. % podíl z hodnoty fondového vlastního kapitálu) Minimální % Maximální % 70% 30% 20% 100% 100% 60% 0% 5% 0% 35% d) cenné papíry vydávané speciálním fondem nebo srovnatelným zahraničním investičním fondem, pokud tento fond splňuje podmínky uvedené níže v tabulce Podmínky speciálních podílových fondů. 0% 5% Podmínky speciálních podílových fondů investuje do stejných druhů aktiv jako standardní fond a rozkládá riziko spojené s investováním, odkupuje cenné papíry, které vydal, nebo zajišťuje, že se kurz nebo cena těchto cenných papírů na evropském regulovaném trhu významně neliší od jejich aktuální hodnoty, a jím vydávané cenné papíry jsou veřejně nabízeny v České republice podle zákona upravujícího kolektivní investování, má povolení orgánu dohledu státu, ve kterém má sídlo, podléhá dohledu, který ČNB banka považuje za rovnocenný dohledu členského státu, a je zajištěna spolupráce mezi ČNB a tímto orgánem dohledu, ochrana vlastníků cenných papírů vydávaných tímto fondem je rovnocenná ochraně poskytované vlastníkům 11

12 cenných papírů vydávaných standardním fondem; tento speciální fond nebo srovnatelný zahraniční investiční fond musí zejména dodržovat ustanovení o omezení s nakládáním majetkem a jeho majetek musí být účetně oddělen ve smyslu zákona upravujícího investiční společnosti a investiční fondy, vypracovává a uveřejňuje pololetní zprávu a výroční zprávu obdobně jako standardní fond a jeho statut umožňuje investovat nejvýše 10 % hodnoty jeho majetku do cenných papírů vydávaných standardním fondem nebo srovnatelným zahraničním investičním fondem, speciálním fondem nebo srovnatelným zahraničním investičním fondem, který současně splňuje podmínky uvedené v této tabulce Podmínky speciálních podílových fondů. e) vklady, se kterými je možno volně nakládat, nebo termínované vklady se lhůtou splatnosti nejdéle 2 roky u regulované banky f) finanční deriváty (1. 3.), 1. opce, futures, swapy, forvardy a jiné nástroje, jejichž hodnota se vztahuje ke kurzu nebo hodnotě cenných papírů, měnovým kurzům, úrokové míře nebo úrokovému výnosu, jakož i jiným derivátům, finančním indexům či finančním kvantitativně vyjádřeným ukazatelům, a ze kterých vyplývá právo na vypořádání v penězích nebo právo na dodání majetkové hodnoty, k níž se jejich hodnota vztahuje, 2. nástroje umožňující přenos úvěrového rizika, 3. finanční rozdílové smlouvy za dodržení podmínek, kdy se: jedná se o finanční deriváty, které jsou přijaty k obchodování na některém z převodních míst uvedených v článku III, bodu 3.4, písm. a) výše, nebo se jedná o finanční deriváty, které nejsou přijaty k obchodování na výše uvedených trzích a splňují následující podmínky: podkladovou hodnotou těchto derivátů jsou investiční nástroje uvedené výše v článku III., bodě 3.4. Statutu, písm. a) až d), nebo písm. g), finanční deriváty přijaté k obchodování podle písm. f) na trzích uvedených v článku III, bodu 3.4, písm. a) výše, dále finanční indexy, úrokové sazby, měnové kurzy nebo měny, tento derivát je sjednán s přípustnou protistranou podle nařízení vlády č. 243/2013 Sb. a tato protistrana podléhá dohledu České národní banky nebo orgánu dohledu jiného státu, a tyto finanční deriváty jsou denně oceňovány spolehlivým a ověřitelným způsobem a fond má možnost je kdykoliv zpeněžit nebo uzavřít za částku, které lze dosáhnout mezi informovanými stranami za obvyklých tržních podmínek. Jednotlivá rizika spojená s investicemi jsou popsaná v rizikovém profilu fondu. g) nástroje peněžního trhu, které nejsou přijaty k obchodování na některém z převodních míst uvedených v článku III, bodu 3.4, písm. a) výše, za předpokladu, že regulace jejich emise nebo emitenta zabezpečuje ochranu investorů nebo úspor, a že jejich emitentem je členský stát nebo členský stát Organizace pro ekonomickou spolupráci a rozvoj (OECD) a jejichž rating, popřípadě rating jejich emitenta, patří mezi 5 nejlepších ratingových kategorií dlouhodobých závazků v investičním stupni renomované ratingové agentury nebo mezi srovnatelné ratingové kategorie jiné uznané ratingové agentury a je vydán uznanou ratingovou agenturou, nebo centrální banka takového státu; členský stát nebo členský stát Organizace pro ekonomickou spolupráci a rozvoj (OECD) a jejichž rating, popřípadě rating jejich emitenta, patří mezi ratingové kategorie krátkodobých závazků v investičním stupni renomované ratingové agentury nebo mezi srovnatelné ratingové kategorie jiné uznané ratingové agentury a je vydán uznanou ratingovou agenturou, nebo centrální banka takového státu, 0% 100% * % z hodnoty Fondového vlastního kapitálu 0% * % z hodnoty Fondového vlastního kapitálu 80% (maximální limit otevřené pozice vztahující se k finančním derivátům) (výpočet se provádí alespoň jednou týdně) 0% 100% h) Repo obchody a reverzní repo obchody, za dodržení podmínek, kdy: lze sjednání repo obchodu řádně doložit, 12

13 je protistranou instituce, která podléhá dohledu a patří do některé z kategorií institucí schválených ČNB a uvedených v seznamu ČNB a, cenné papíry, které jsou předmětem reverzního repa, odpovídají způsobu investování a rizikovému profilu Fondu, peněžní prostředky získané z repa jsou investovány pouze do vysoce likvidních aktiv, která Fond následně nepoužije pro další repo obchod, a to tak, že očekávaný výnos z investovaných peněžních prostředků přijatých v rámci repa je vyšší než náklad vynaložený na přijetí těchto peněžních prostředků. Fond po dobu trvání reverzního repa cenné papíry, které jsou jeho předmětem, neprodá nebo nepůjčí dříve, než protistrana využije svého práva na zpětnou koupi nebo vrácení cenných papírů, případně dříve, než uplyne termín pro zpětnou koupi nebo vrácení, může svěřit pouze třetí osobě nezávislé na protistraně, Fond zajistí, že cenné papíry, které jsou předmětem reverzního repa, jsou vysoce likvidní a Fond zajistí, že hodnota poskytnutých peněžních prostředků v rámci reverzního repa není vyšší než reálná hodnota předmětných cenných papírů. 0% dle podkladového aktiva dle bodů a) až d) a g) viz výše 3.5. Dočasné výjimky z limitů investování Výše uvedenými limity není dotčena povinnost aplikovat pro příslušná aktiva specifické zpřísňující limity uvedené dále v tomto Statutu a naopak, pokud by z jiných částí tohoto Statutu vyplýval mírnější limit ve smyslu obecnějšího aktiva, uplatní se na specifické aktivum dané třídy aktiv případný přísnější limit. Fond nemusí dodržet skladbu majetku podle tohoto Statutu při uplatňování přednostního práva na upisování investičních cenných papírů a nástrojů peněžního trhu, které jsou v majetku Fondu. Fond se při dodržení principu rozložení rizika spojeného s investováním může odchýlit od omezení stanovených Statutem na dobu nejdéle 24 měsíců ode dne nabytí právní moci rozhodnutí o udělení povolení k vytvoření Fondu nebo do doby, než hodnota majetku ve Fondu přesáhne Kč, pokud tato skutečnost nastane dříve (dále jen startovací období ). Na samotném počátku startovacího období investuje Fond pouze do následujících aktiv: Druhy aktiv Investiční limit % podíl z hodnoty majetku ve Fondu vklady, se kterými je možno volně nakládat, nebo termínované vklady se lhůtou splatnosti nejdéle 2 roky u regulované banky 30% 100% nástroje peněžního trhu, které jsou přijaty k obchodování (na těchto převodních místech): o o na evropském regulovaném trhu nebo v mnohostranném obchodním systému provozovatele se 0% 70% 13

14 o sídlem v členském státě, nebo na trhu obdobném regulovanému trhu se sídlem ve státě, který není členským státem, nebo se s nimi obchoduje o na trhu obdobném regulovanému trhu se sídlem ve státě, který není členským státem, jestliže tyto trhy jsou uvedeny v seznamu zahraničních trhů obdobných regulovanému trhu se sídlem ve státě, který není členským státem, vedeném ČNB, přičemž platí, že: - nezainvestované prostředky shromažďované na pořízení investic budou umístěny na účtech u depozitáře, - termínované vklady budou umístěny alespoň u 2 regulovaných bank, schválených depozitářem, - v případě nástrojů peněžního trhu budou prostředky umístěny alespoň u 3 emitentů nástrojů peněžního trhu. Fond v průběhu startovacího období, pokud majetek ve Fondu nepřesáhne Kč, dodržuje princip rozložení rizika spojeného s investováním rozložením investic alespoň do 3 různých cenných papírů vydaných standardními fondy, přičemž do jednoho cenného papíru vydaného standardním fondem bude investovat maximálně 50 % majetku ve Fondu. Obdobně se princip rozložení rizika spojeného s investováním uplatňuje u ostatních aktiv, do kterých Fond investuje v průběhu startovacího období. Výše uvedená omezení v tomto článku se nevztahují na limit na dluhopisy a nástroje peněžního trhu, jejichž emitentem je Česká republika nebo ČNB. Fond v průběhu startovacího období postupně přizpůsobuje investování do finančních aktiv požadavkům stanoveným Statutem, a to s přihlédnutím k zájmům účastníků. Pokud majetek ve Fondu přesáhne Kč, Fond přizpůsobí investování do finančních aktiv požadavkům stanoveným Statutem s tím, že jednotlivé hodnoty limitů uvedené v článku 3.4. mohou být překročeny maximálně o 20 procentních bodů. Pokud majetek ve Fondu přesáhne Kč, Fond přizpůsobí investování do finančních aktiv požadavkům stanoveným Statutem s tím, že jednotlivé hodnoty limitů uvedené v článku 3.4. mohou být překročeny maximálně o 10 procentních bodů. Na konci startovacího období Fond zajistí, že struktura aktiv je plně v souladu s limity stanovenými tímto Statutem. V průběhu startovacího období může Fond, za podmínek stanovených tímto Statutem, využívat také Repo obchodů a finančních derivátů. 14

15 3.6. Specifické investiční limity Definují se následující specifické investiční limity: Specifické investiční limity Investiční limit % podíl z celkové jmenovité hodnoty nebo z celkového počtu Minimální % Maximální % Celková jmenovitá hodnota celková jmenovitá hodnota nebo celkový počet akcií nebo obdobných cenných papírů představujících podíl na společnosti nebo jiné právnické osobě, které vydal jeden emitent a s nimiž nejsou spojena hlasovací práva, celková jmenovitá hodnota nebo celkový počet dluhopisů nebo obdobných cenných papírů představujících právo na splacení dlužné částky, které vydal jeden emitent, celková jmenovitá hodnota nebo celkový počet cenných papírů vydaných jedním fondem kolektivního investování nebo jedním zahraničním investičním fondem srovnatelným s fondem kolektivního investování, celková jmenovitá hodnota nebo celkový počet nástrojů peněžního trhu vydaných jedním emitentem. 0% 10% Nová emise investiční cenné papíry z nové emise (za podmínky pořízení maximálně 10% z celkového objemu nové emise) Podíly na jiných osobách akcie nebo obdobné cenné papíry, představující podíl na právnické osobě (včetně majetku v Penzijní společnosti) % podíl z hodnoty majetku ve Fondu 0% podíl na základním kapitálu emitenta (nebo hlasovacích právech) 0% % podíl z hodnoty majetku ve Fondu 5% podíl na základním kapitálu emitenta (nebo hlasovacích právech) 5% 3.7. Investiční limity vůči jedné osobě Definují se následující investiční limity vůči jedné osobě, přičemž za jednu osobu se níže považují i osoby tvořící koncern: Investiční limity vůči jedné osobě Investiční limit % podíl z hodnoty majetku ve Fondu Minimální % Maximální % Celkový investiční limit vůči jedné osobě Součet hodnot investic Fondu v níže definovaných obchodech 2) až 7) Součet hodnot investic Fondu v níže definovaných obchodech 2) až 5) 0% 0% 35% 10% 15

16 1) dluhopisy a nástroje peněžního trhu, jejichž emitentem je Česká republika nebo ČNB; 0% 100% 2) investiční cenné papíry a nástroje peněžního trhu vydané jednou osobou; 0% 5% 3) vklady u jedné regulované banky; 0% 10% 4) riziko spojené s druhou smluvní stranou při operacích s finančními deriváty, které nejsou přijaty k obchodování dle článku III., bodu 3.4., písm. f) Statutu, kde druhou stranou je regulovaná banka; 0% 10% 5) riziko spojené s druhou smluvní stranou při operacích s finančními deriváty, které nejsou přijaty k obchodování dle článku III., bodu 3.4. písm. f) Statutu, kde druhou stranou je jiná osoba než regulovaná banka; 0% 5% 6) investiční cenné papíry a nástroje peněžního trhu vydané jednou osobou, která nepatří do stejného koncernu jako Penzijní společnost obhospodařující Fond; s výjimkou emitentů: Evropský fond finanční stability, Evropská centrální banka, Evropská investiční banka, Světová banka, Mezinárodní měnový fond nebo jiná mezinárodní finanční instituce, jejíž závazky jsou zaručeny státy, které jsou jejími členy, a kterou ČNB zapíše do seznamu, který vede 0% 0% 10% 40% 7) dluhopisy nebo obdobné cenné papíry představující právo na splacení dlužné částky a nástroje peněžního trhu vydané jednou osobou, za podmínky, že: tyto investiční nástroje vydal nebo za ně převzal záruku emitent, kterým není Česká republika nebo ČNB a je jím: o o o členský stát nebo členský stát Organizace pro ekonomickou spolupráci a rozvoj (OECD) a jejichž rating, popřípadě rating jejich emitenta, patří mezi 5 nejlepších ratingových kategorií dlouhodobých závazků v investičním stupni renomované ratingové agentury nebo mezi srovnatelné ratingové kategorie jiné uznané ratingové agentury a je vydán uznanou ratingovou agenturou, nebo centrální banka takového státu, členský stát nebo členský stát Organizace pro ekonomickou spolupráci a rozvoj (OECD) a jejichž rating, popřípadě rating jejich emitenta, patří mezi ratingové kategorie krátkodobých závazků v investičním stupni s výjimkou dvou nejhorších ratingových kategorií krátkodobých závazků v investičním stupni renomované ratingové agentury nebo mezi srovnatelné ratingové kategorie jiné uznané ratingové agentury a je vydán uznanou ratingovou agenturou, nebo centrální banka takového státu, Evropský fond finanční stability, Evropská centrální banka, Evropská investiční banka, Světová banka, Mezinárodní měnový fond nebo jiná mezinárodní finanční instituce, jejíž závazky jsou zaručeny státy, které jsou jejími členy, a kterou ČNB zapíše do seznamu, který vede 0% 20% 8) cenné papíry vydávané jedním standardním fondem nebo jedním srovnatelným zahraničním investičním fondem; 0% 10% 16

17 4.1. Informace o rizicích ČLÁNEK IV. RIZIKOVÝ PROFIL FONDU Potenciální účastníci Fondu by měli zvážit všechna rizika spojená s investicí do Fondu. Obecně by měli zvážit především zejména následující podstatné rizikové faktory, se kterými se můžou setkat v souvislosti se svou investicí do Fondu. Kategorie podstatných rizik (rizikové faktory) Měnové riziko Úvěrové (kreditní) riziko Riziko vypořádání Tržní riziko Úrokové riziko Riziko dluhových cenných papírů Riziko akcií a obdobných cenných papírů Riziko nedostatečné likvidity Operační riziko Riziko možné ztráty majetku Riziko zrušení Fondu Popis podstatných rizik Riziko pohybu kurzu měny vznikající v důsledku investic do cizoměnových aktiv. Hodnota penzijní jednotky vyjádřená v CZK může vlivem měnového kurzu kolísat, pokud portfolio Fondu obsahuje nástroje denominované v cizí měně. Riziko, že emitent nebo protistrana nedodrží zcela nebo částečně svůj závazek. Riziko vypořádání spojené s tím, že vypořádání transakce neproběhne tak, jak se předpokládalo z důvodu, že protistrana nezaplatí nebo nedodá Fondem nakupovaná aktiva ve stanovené lhůtě (např. v případě repo obchodů). Penzijní společnost uzavírá obchody s prověřenými protistranami. Vliv změn vývoje celkového trhu na ceny a hodnoty jednotlivých druhů majetku ve Fondu. Cena penzijní jednotky může vlivem změny tržních úrokových sazeb kolísat, pokud portfolio Fondu obsahuje nástroje, jejichž tržní cena je závislá na úrovni tržních úrokových sazeb. Riziko, že může dojít ke zhoršení schopnosti emitenta provádět platby úroků a jistiny, zejména je-li emitent více zadlužen a může dojít ke změnám úrokové míry a v reakci na to k poklesu nebo nárůstu ceny dluhových cenných papírů. Ceny dluhopisů a jiných obdobných cenných papírů s fixním příjmem mohou stoupat nebo klesat v reakci na úrokové míry, přičemž růst úrokové míry vede k poklesu ceny dluhopisu. Tržní ceny dluhopisů a jiných obdobných cenných papírů s fixním příjmem jsou také ovlivňovány kreditními riziky, jako je riziko nesplacení emitentem a riziko likvidity. Riziko změny cen akcií a obdobných cenných papírů, které může být vyšší v porovnání s rizikem změny cen dluhových cenných papírů. Pravděpodobnost, že v případě potřeby promptní přeměny aktiv v majetku Fondu do peněžních prostředků je tato transakce zatížena dodatečnými transakčními náklady nebo ji nelze provést v požadovaném termínu, případně pouze za cenu realizace ztráty z vynuceného prodeje majetku. Potenciální ztráta způsobená vlivem nedostatků či selhání vnitřních procesů nebo lidského faktoru anebo vlivem vnějších událostí. Potenciální ztráta majetku svěřeného do úschovy nebo jiného opatrování, která může být zapříčiněna zejména insolventností, nedbalostním nebo úmyslným jednáním osoby, která má v úschově nebo jiném opatrování majetek ve Fondu. Riziko zrušení Fondu z důvodů uvedených v zákoně o doplňkovém penzijním spoření, jako je odnětí povolení k vytvoření Fondu, žádosti o odnětí povolení Fondu, zrušení Penzijní společnosti s likvidací nebo rozhodnutím soudu. Penzijní společnost má vytvořený vnitřní kontrolní systém, který monitoruje dodržování limitů daných zákonem o doplňkovém penzijním spoření a tímto Statutem. 17

18 Kontrolní činnost ve vztahu k Fondu vykonávají odborné útvary Penzijní společnosti. Činnost Penzijní společnosti rovněž průběžně kontroluje depozitář. Penzijní společnost při obhospodařování majetku ve Fondu vynakládá veškerou odbornou péči a postupuje tak, aby minimalizovala rizika při dané investiční strategii. K zajištění odborné péče využívá odborných znalostí a zkušeností svých zaměstnanců, o jejichž profesionální úroveň neustále pečuje. Penzijní společnost upozorňuje účastníky, že hodnota penzijní jednotky může klesat i stoupat, přičemž není zaručena návratnost vložených prostředků Informace o rizikovém profilu Fondu Rizikový profil Fondu vychází z poměru rizika a výnosů dosažitelných v souladu se způsobem investování Fondu uvedeném v článku III. Statutu a je vyjádřen především syntetickým ukazatelem, podle jehož výše je Fond zařazen do příslušné kategorie vyjadřující rizikovost Fondu. Rizikovost Intervaly volatility Fondu rovno /více než méně než 1 0 % 0,5 % 2 0,5 % 2 % 3 2 % 5 % 4 5 % 10 % 5 10 % 15 % 6 15 % 25 % 7 25 % Rizikový profil Fondu, který je novým fondem, vychází při zahájení činnosti Fondu z odhadované výkonnosti referenčního modelového portfolia a odhadované roční volatility Fondu, vypočtené pomocí standardní metody pro výpočet volatility, a to na základě definovaného investičního cíle, způsobu investování a strategické alokace aktiv, schvalované představenstvem společnosti. Výchozí vypočtená hodnota rizikového profilu Fondu odpovídá rizikovosti 6 na následující sedmibodové stupnici rizik: Obvykle nižší výnos Nižší riziko Obvykle vyšší výnos Vyšší riziko

19 4.3. Způsob výpočtu syntetického ukazatele Fondu Syntetický ukazatel pro vyjádření rizikovosti Fondu vychází z těchto kritérií: je založen na volatilitě (kolísavosti) historické výkonnosti Fondu, historická výkonnost je počítána v týdenních nebo měsíčních intervalech alespoň po dobu posledních 5 let existence Fondu, volatilita se vypočítá a přepočte na roční bázi pomocí standardní metody určené vyhláškou ČNB č. 57/2012 Sb., o minimálních náležitostech statutu účastnického fondu a statutu důchodového fondu Změna kategorie rizikovosti Fondu Zařazení Fondu do příslušné kategorie rizikovosti Fondu se může měnit. Změna zařazení Fondu na stupnici pro syntetický ukazatel se provede, pokud: a) interval volatility Fondu byl mimo příslušnou kategorii vyjadřující rizikovost Fondu na základě každého týdenního, nebo měsíčního referenčního výpočtu volatility v průměru posledních 4 měsíců, b) změna rizikovosti Fondu je výsledkem rozhodnutí Penzijní společnosti o změně investičních cílů a způsobů investování Fondu nebo rizikového profilu Fondu. Pokud volatilita Fondu v průběhu posledních 4 měsíců odpovídá na stupnici více skupinám rizikovosti, uvede se příslušná kategorie, která koresponduje většině týdenních, nebo měsíčních referenčních výpočtů volatility během posledních 4 měsíců. ČLÁNEK V. INFORMACE O HISTORICKÉ VÝKONNOSTI FONDU Informace o historické výkonnosti fondu tvoří přílohu č. 2 Statutu. Použité údaje týkající se minulosti a výkonnost Fondu dosažená v minulosti nejsou spolehlivým ukazatelem budoucích výnosů. Investice do Fondu v sobě obsahuje riziko výkyvů aktuální hodnoty penzijní jednotky a není zaručena návratnost původní investované částky. ČLÁNEK VI. ZÁSADY HOSPODAŘENÍ S MAJETKEM FONDU 6.1. Pravidla jednání Penzijní společnosti při obhospodařování majetku Fondu 19

20 Majetek Fondu obhospodařuje Penzijní společnost. Při obhospodařování majetku ve Fondu Penzijní společnost jedná s odbornou péčí a dává přednost zájmům účastníků před vlastními zájmy a zájmy třetích osob. Penzijní společnost při výkonu své činnosti a obhospodařovaní jedná kvalifikovaně, čestně, spravedlivě a v nejlepším zájmu účastníků, zejména plní tyto povinnosti: řádně a bez zbytečného odkladu umisťuje příspěvky účastníků, jejich zaměstnavatelů a státní příspěvky do Fondu, provádí bezhotovostní platby, pokud to nevylučuje povaha věci, nemanipuluje s trhem, nezneužívá vnitřní informace a zamezuje přístup k vnitřním informacím, nešíří nesprávné nebo zavádějící informace, nenarušuje celistvost trhu, nenabízí výhody, jejichž spolehlivost nelze zaručit, provádí obchody za nejlepších podmínek, zpracovává obchody spravedlivě a bez zbytečných průtahů, dokumentuje způsob provedení obchodu, kontroluje objektivnost evidovaných údajů a předchází riziku finančních ztrát, provádí analýzy ekonomické výhodnosti obchodů z veřejně přístupných informací, neprovádí nadbytečné obchody bez ohledu na nejlepší zájmy účastníků, porovnává kurzy nebo ceny jednotlivých nákupů a prodejů vzájemně mezi sebou a s vývojem kurzů a cen uveřejněných na regulovaných trzích Vymezení účetního období Účetní období ve Fondu začíná 1. ledna a končí 31. prosince každého kalendářního roku Pravidla pro vedení účetnictví Fondu Penzijní společnost účtuje o stavu a pohybu majetku a jiných aktiv, závazků a jiných pasiv, dále o nákladech a výnosech a o výsledku hospodaření s majetkem ve Fondu odděleně od předmětu účetnictví svého a od předmětu účetnictví ostatních fondů, které Penzijní společnost obhospodařuje. Penzijní společnost zajišťuje v souladu s účetními metodami podle zákona upravujícího účetnictví účtování o předmětu účetnictví v účetních knihách vedených odděleně pro jednotlivé fondy, jejichž majetek obhospodařuje, tak, aby jí to umožnilo sestavení samostatné účetní závěrky za každý fond. Roční účetní závěrka Fondu musí být ověřena auditorem Pravidla a lhůty pro oceňování majetku a závazků Fond oceňuje v průběhu účetního období svůj majetek a závazky alespoň ke dni stanovení aktuální hodnoty penzijní jednotky, a to bez sestavení účetní závěrky. Fond oceňuje investiční nástroje ve svém majetku jednou týdně, a to vždy ke druhému 20

21 pracovnímu dni každého týdne. Není-li den 30.6., resp druhým pracovním dnem týdne, provede se ocenění majetku Fondu rovněž k tomuto dni. Ostatní majetek s výjimkou investičních nástrojů a závazky plynoucí ze smluv uzavřených na účet Fondu jsou oceňovány nejméně jedenkrát ročně. V případě významných změn kurzů a hodnot investičních nástrojů, kdy by hrozilo poškození zájmů účastníků, může Fond ocenit majetek i mimo výše uvedené oceňovací termíny. Majetek a závazky plynoucí z obhospodařování majetku ve Fondu se oceňují reálnou hodnotou, způsob stanovení reálné hodnoty majetku a závazků stanoví prováděcí právní předpis Pravidla pro výpočet aktuální hodnoty penzijní jednotky Aktuální hodnotu penzijní jednotky stanovuje Penzijní společnost v pravidelných intervalech jednou týdně, a to vždy ke druhému pracovnímu dni každého týdne. V případě, že 30.6., resp není druhým pracovním dnem týdne, stanoví se aktuální hodnota penzijní jednotky Fondu rovněž k tomuto dni. Období platnosti aktuální hodnoty jednotky začíná pracovním dnem následujícím po dni, ke kterému byla tato aktuální hodnota stanovena, a končí dnem, ke kterému byla stanovena následující aktuální hodnota jednotky. V případě významných změn kurzů a hodnot investičních nástrojů, kdy by hrozilo poškození zájmů účastníků, může Penzijní společnost stanovit mimořádný den, ke kterému stanoví aktuální hodnotu penzijní jednotky a umožní připisování a odepisování penzijních jednotek Fondu. Aktuální hodnota penzijní jednotky se stanoví jako hodnota Fondového vlastního kapitálu Fondu, ve které se zohlední odpovídající část standardních nákladů ovlivňujících Fondový vlastní kapitál, ke dni stanovení aktuální hodnoty jednotky dělená počtem všech penzijních jednotek evidovaných na osobních penzijních účtech všech účastníků ve vztahu k Fondu ke dni stanovení aktuální hodnoty. Hodnota penzijní jednotky se vyjadřuje v českých korunách a určuje se s přesností na čtyři desetinná místa Pravidla pro připisování a odepisování penzijních jednotek Penzijní společnost vede pro každého účastníka nebo jiného příjemce dávky osobní penzijní účet, na kterém eviduje prostředky účastníka a penzijní jednotky účastníka v jednotlivých účastnických fondech. Penzijní společnost připíše prostředky účastníka ve prospěch peněžního podúčtu osobního penzijního účtu účastníka ke dni, kdy byly připsány na účet k uložení peněžních prostředků fondu vedený depozitářem. Penzijní společnost ke dni připsání prostředků na účet Fondu připíše na majetkový podúčet počet penzijních jednotek odpovídajících podílu hodnoty připsaných prostředků a aktuální hodnoty penzijní jednotky platné ke dni připsání jednotek a z peněžního podúčtu odepíše peněžitou částku odpovídající počtu připsaných penzijních 21

22 jednotek násobenou aktuální hodnotou penzijní jednotky Fondu platné ke dni připsání jednotek. Aktuální hodnotu penzijní jednotky zveřejní Penzijní společnost na svých webových stránkách Penzijní společnost odepíše z majetkového podúčtu účastníka penzijní jednotky a na peněžní podúčet účastníka připíše peněžitou částku odpovídající počtu odepsaných penzijních jednotek násobenému aktuální hodnotou penzijní jednotky platné ke dni odepsání jednotek, a to ke dni výplaty splátky starobní penze na určenou dobu nebo invalidní penze na určenou dobu, doručení žádosti o výplatu dávky, doručení žádosti o převod prostředků účastníka k jinému účastnickému fondu téže Penzijní společnosti, zániku doplňkového penzijního spoření určeného v dohodě účastníka a Penzijní společnosti, doručení výpovědi, kdy se Penzijní společnost dozvěděla o povinnosti vrátit MF státní příspěvek, rozhodnutí Penzijní společnosti o výplatě neoprávněně zaslaných peněžních prostředků. ČLÁNEK VII. INFORMACE O ÚPLATĚ PENZIJNÍ SPOLEČNOSTI A DALŠÍCH POPLATCÍCH Úplata Penzijní společnosti je tvořena úplatou za obhospodařování majetku Fondu a úplatou za zhodnocení majetku ve Fondu. Účastník není zatížen žádnými dalšími náklady s výjimkou dále uvedených jednorázových poplatků, protože z úplaty přijaté Penzijní společností za obhospodařování majetku Fondu a za zhodnocení majetku ve Fondu se hradí veškeré náklady třetím stranám, které hradí přímo Penzijní společnost v souvislosti se svým podnikáním v doplňkovém penzijním spoření Úplata za obhospodařování majetku Úplata Penzijní společnosti za obhospodařování majetku Fondu činí nejvýše 0,8 % z průměrné roční hodnoty Fondového vlastního kapitálu ve Fondu. Takto stanovená úplata se sníží o náklady na nákup, prodej a držení cenných papírů vydávaných investičním fondem nebo zahraničním investičním fondem. Průměrná roční hodnota Fondového vlastního kapitálu ve Fondu se stanoví k poslednímu dni příslušného období jako prostý aritmetický průměr hodnot Fondového vlastního kapitálu Fondu za každý den příslušného období. O výši úplaty za obhospodařování majetku Fondu v příslušném období rozhoduje představenstvo Penzijní společnosti. Úhrada odpovídající alikvotní části úplaty ve prospěch Penzijní společnosti probíhá měsíčně. 22

23 7.2. Úplata za zhodnocení majetku Úplata Penzijní společnosti za zhodnocení majetku ve Fondu činí nejvýše 10 % z rozdílu průměrné hodnoty penzijní jednotky v příslušném období a nejvyšší průměrné roční hodnoty penzijní jednotky v letech předcházejících příslušnému období od vzniku Fondu vynásobené průměrným počtem penzijních jednotek v příslušném období. O výši úplaty za zhodnocení majetku ve Fondu v příslušném období rozhoduje představenstvo Penzijní společnosti. Úhrada úplaty za zhodnocení probíhá ročně a je splatná ke konci prvního čtvrtletí následujícího po ukončení kalendářního roku, za který se úplata počítá. Penzijní společnost nemá nárok na úplatu za zhodnocení majetku v případě, že průměrná roční hodnota penzijní jednotky Fondu v příslušném období byla rovna nebo nižší než nejvyšší průměrná roční hodnota penzijní jednotky v letech předcházejících příslušnému období od vzniku Fondu. Průměrná hodnota penzijní jednotky Fondu se stanoví k poslednímu dni příslušného období jako prostý aritmetický průměr hodnot penzijních jednotek Fondu za každý den příslušného období Jednorázové poplatky placené účastníkem Vedle úplaty za obhospodařování majetku Fondu a úplaty za zhodnocení majetku ve Fondu má Penzijní společnost nárok pouze na jednorázové poplatky od účastníka, účelně vynaložené na provedení úkonů v následující zákonem o doplňkovém penzijním spoření definované struktuře: Druh poplatku změna strategie spoření jednou za kalendářní rok Druhá a další změna strategie spoření za kalendářní rok změna strategie spoření, požádá-li o ně účastník do uplynutí 6 měsíců ode dne nabytí právní moci rozhodnutí o: schválení změny Statutu Fondu, zrušení Fondu, povolení sloučení účastnických fondů, povolení k převodu obhospodařování všech účastnických fondů, nařízení převodu obhospodařování Fondu, schválení sloučení penzijních společností Výše poplatku (Kč) zdarma maximálně 500 Kč zdarma převod prostředků k jiné penzijní společnosti uskutečněný po 60 měsících od uzavření smlouvy zdarma převod prostředků k jiné penzijní společnosti uskutečněný dříve než 60 měsíců od uzavření smlouvy maximálně 800 Kč (splatný výhradně při podání žádosti o převod, nelze započíst proti převáděným prostředkům účastníka) 23

24 (výjimky z placení poplatků za převod prostředků jsou stanoveny zákonem o doplňkovém penzijním spoření) převod prostředků k jiné penzijní společnosti, požádá-li o něj účastník do uplynutí 6 měsíců ode dne nabytí právní moci rozhodnutí o: schválení změny Statutu Fondu, zrušení Fondu, povolení sloučení účastnických fondů, povolení k převodu obhospodařování všech účastnických fondů, nařízení převodu obhospodařování Fondu, schválení sloučení penzijních společností pozastavení výplaty dávky druhé a každé další odeslání výpisu doplňkového penzijního spoření v kalendářním roce jiný způsob výplaty dávky než vnitrostátním bankovním převodem (tzn. převodem na účet příjemce) poskytování informací jiným způsobem než stanoví zákon o doplňkovém penzijním spoření zdarma 50 Kč 20 Kč vícenáklady jiného způsobu výplaty, tj. rozdíl mezi náklady vnitrostátního bankovního převodu a náklady příjemcem zvoleného způsobu výplaty. (úhrada vícenákladů Penzijní společnosti se provede započtením vůči vyplácené dávce příjemce) 50 Kč ČLÁNEK VIII. INFORMACE O DEPOZITÁŘI FONDU 8.1. Údaje o osobě depozitáře Funkci depozitáře vykonává pro Fond Česká spořitelna, a.s., se sídlem Praha 4, Olbrachtova 1929/62, , IČ: Popis základních charakteristik činnosti depozitáře a vymezení jeho odpovědnosti Na výkon funkce depozitáře byla mezi Penzijní společnosti a depozitářem uzavřena depozitářská smlouva, na základě které depozitář dohlíží na činnost Fondu ve smyslu zákona o doplňkovém penzijním spoření. Depozitář eviduje stav a pohyb veškerého majetku Fondu a kontroluje, zda Fond nakládá s majetkem v souladu se zákonem o doplňkovém penzijním spoření, smlouvami s účastníky a tímto Statutem. Depozitář vykonává svou činnost také ve vztahu k příspěvkům účastníků, státním příspěvkům a příspěvkům zaměstnavatelů před jejich přidělením Fondu. Depozitář zejména: 24