výroční ZpRáva 2011 RWE energie

výroční ZpRáva 2011 RWE energie

Vybrané ukazatele (dle CAS) 2011 Tržby (mil. Kč) 14 405 EBITDA (mil. Kč) 455 Provozní zisk (mil. Kč) 427 Zisk před zdaněním (mil. Kč) 2 103 Zisk po zdanění (mil. Kč) 2 009 Zisk po zdanění připadající na 1 akcii (Kč) 1 948 Investice (mil. Kč) 3,1 Zaměstnanci 26 Termínem Společnost nebo RWE Energie se v textu nahrazuje obchodní firma RWE Energie, a.s.

RWE Energie VÝROČNÍ ZPRÁVA 2011 3 Obsah 1 Úvodní slovo předsedy představenstva 6 2 Zpráva dozorčí rady o kontrolní činnosti v roce 2011 9 3 Zpráva představenstva o podnikatelské činnosti Společnosti a stavu jejího majetku v roce 2011 12 3.1 Ekonomické výsledky 12 3.2 Strategie a obchodní aktivity 13 3.3 Marketingové a komunikační aktivity 15 3.4 Lidské zdroje 17 3.5 Informační technologie 18 3.6 Ochrana životního prostředí 19 3.7 Následné události 19 3.8 Výhled 19 4 Finanční část 22 4.1 Účetní závěrka 22 4.2 Příloha účetní závěrky 27 5 ZPRÁVA NEZÁVISLÉHO auditora 48 5.1 Zpráva auditora k účetní závěrce 48 5.2 Zpráva auditora k výroční zprávě a zprávě o vztazích mezi propojenými osobami Společnosti 50 6 Zpráva představenstva společnosti RWE Energie, a.s., o vztazích mezi propojenými osobami k 31. prosinci 2011 52

RADA RWE nyní nově nabízí bezplatné poradenství týkající se nastavení nejvýhodnějšího tarifu pro odběr elektřiny. Služba je určena pro nové i stávající zákazníky.

6 ÚVOdNÍ slovo PřEdsEdy PřEdstAVENstVA 1 ÚvODní slovo předsedy představenstva Vážené dámy a pánové, rok 2011 přinesl několik zásadních událostí, které výrazně ovlivnily situaci v energetice. Březnová havárie atomové elektrárny Fukušima vyvolala celosvětovou debatu o úloze jaderné energetiky. následné rozhodnutí německé vlády o postupném ukončení výroby elektřiny v atomových elektrárnách negativně ovlivnilo situaci na trhu s elektřinou v celé Evropě. na domácím trhu pokračuje příprava nové energetické koncepce české republiky. Snažíme se maximálně aktivním přístupem o posílení pozice zemního plynu v budoucím energetickém mixu v čr. Stále také probíhají jednání s ruskou stranou o nastavení nákupních smluv. Podmínky dlouhodobého kontraktu neodpovídají současné tržní realitě a skupina RWE na to, na trhu se zemním plynem, značně doplácí. Za této situace jsme na trhu s plynem v uplynulém roce ztratili více než sto tisíc, zejména retailových, zákazníků. S tímto stavem se však nehodláme smířit. V průběhu roku 2011 jsme proto přišli s nabídkou nových služeb a produktů s cílem udržet stávající zákazníky, a také získat zpět ty, kteří již odešli. Věřím, že aktivní přístup ke všem zákaznickým segmentům přispěje v blízké budoucnosti ke stabilizaci pozice RWE na trhu se zemním plynem v české republice. Velmi pozitivně mohu hodnotit naše působení na trhu s elektřinou. Tuto komoditu nabízíme retailovým zákazníkům teprve druhým rokem, a přesto mohu konstatovat, že velice úspěšně. jednoznačně se ukazuje, že umíme připravit zajímavou nabídku, která oslovuje naše stávající i potenciální zákazníky. S dobrými výsledky jsme si v loňském roce otestovali spolupráci s externími partnery. Úspěšné byly rovněž naše mediální kampaně zaměřené na získávání nových klientů. Ke konci roku 2011 tak téměř padesát tisíc zákazníků odebírá elektřinu od RWE Energie. A to je jistě velmi dobrý výsledek.

RWE Energie VÝROČNÍ ZPRÁVA 2011 7 jménem celého představenstva RWE Energie mi dovolte, abych poděkoval našim zákazníkům a obchodním partnerům za důvěru, kterou nám v roce 2011 věnovali. Velmi si jí vážíme. V roce 2012 si společně připomeneme deset let působení RWE na českém trhu. jsem přesvědčen o tom, že právě důsledné dodržování základních hodnot RWE, jako jsou důvěra, spolehlivost a zákaznická orientace, nám přinese úspěchy i v druhé desetiletce. Poděkování patří i všem zaměstnancům RWE Energie za jejich pracovní nasazení a iniciativu v roce 2011. Ing. Roman Budinský předseda představenstva

8 Úvodní slovo předsedy představenstva Složení představenstva k 31. prosinci 2011 Složení představenstva k 31. prosinci 2011 Ing. Roman Budinský předseda představenstva Datum narození: 24. července 1954 Vzdělání: České vysoké učení technické v Praze, Fakulta elektrotechnická Členství v orgánech jiných obchodních společností: jednatel RWE Key Account CZ, s.r.o. Jiná podnikatelská činnost: nevykonává Ing. Lukáš Roubíček, Ph.D. místopředseda představenstva Datum narození: 25. února 1971 Vzdělání: Vysoká škola báňská v Ostravě, Fakulta ekonomická Členství v orgánech jiných obchodních společností: místopředseda představenstva Východočeská plynárenská, a.s., a Severomoravská plynárenská, a.s., jednatel RWE Gas Slovensko, s.r.o. Jiná podnikatelská činnost: nevykonává Ing. David Konvalina člen představenstva Datum narození: 24. října 1976 Vzdělání: Vysoká škola ekonomická v Praze Členství v orgánech jiných obchodních společností: člen představenstva Východočeská plynárenská, a.s., a Severomoravská plynárenská, a.s. Jiná podnikatelská činnost: nevykonává

RWE Energie VÝROČNÍ ZPRÁVA 2011 9 2 Zpráva dozorčí rady o kontrolní činnosti v roce 2011 Dozorčí rada v roce 2011 dohlížela na výkon působnosti představenstva při uskutečňování podnikatelské činnosti Společnosti a kontrolovala, zda představenstvo postupuje v souladu s obecně závaznými předpisy, stanovami a usneseními valných hromad Společnosti. Dozorčí rada pracovala v roce 2011 v tříčlenném složení. Dozorčí rada jednala v roce 2011 na čtyřech řádných a jednom mimořádném zasedání a byla vždy usnášeníschopná. Představenstvo pravidelně informovalo dozorčí radu o aktuálním dění ve Společnosti, o hospodářských výsledcích a finančním stavu Společnosti. K tomu představenstvo předkládalo písemné materiály, které byly při projednávání dozorčí radou vždy doplněny slovním komentářem členů představenstva. Kontrolní činnost dozorčí rady byla v uplynulém období zaměřena zejména na: hospodářské výsledky, včetně průběžně zpřesňovaných prognóz pro rok 2011 vyhodnocování a sledování negativního vývoje počtu zákazníků na trhu se zemním plynem, který je způsoben sílící konkurencí na liberalizovaném energetickém trhu v ČR sledování vývoje pohledávek a závazků přípravu podkladů pro rozhodnutí jediného akcionáře při výkonu působnosti valné hromady v roce 2011 Dozorčí rada konstatuje, že činnost představenstva byla vždy v souladu se stanovami a ostatními obecně závaznými předpisy. Na svém zasedání dne 7. března 2011 dozorčí rada vzala na vědomí návrh představenstva na určení auditora řádné účetní závěrky Společnosti k 31. prosinci 2011. Jako auditor byla navržena společnost PricewaterhouseCoopers Audit, s.r.o., která byla následně schválena rozhodnutím jediného akcionáře v působnosti valné hromady Společnosti dne 30. května 2011. Dne 6. března 2012 přezkoumala dozorčí rada zprávu představenstva zpracovanou dle 66a odst. 9 obchodního zákoníku. K úplnosti a obsahu této zprávy neměla žádné výhrady. Na tomto zasedání dozorčí rada rovněž projednala a přezkoumala řádnou účetní závěrku Společnosti k 31. prosinci 2011, včetně auditorské zprávy a návrhu představenstva na rozdělení zisku za rok 2011. Ve shodě s auditorem dospěla dozorčí rada k závěru, že předkládaná účetní závěrka podává věrný a poctivý obraz finanční pozice Společnosti k 31. prosinci 2011, jejího hospodaření a peněžních toků za rok 2011 v souladu s českými účetními předpisy.

10 Zpráva dozorčí rady o kontrolní činnosti v roce 2011 Dozorčí rada doporučuje jedinému akcionáři schválit řádnou účetní závěrku k 31. prosinci 2011 a návrh na rozdělení zisku za rok 2011 předkládaný představenstvem. Dozorčí rada děkuje všem zaměstnancům za práci vykonanou pro Společnost v roce 2011. 6. března 2012 Martin Herrmann předseda dozorčí rady

RWE Energie VÝROČNÍ ZPRÁVA 2011 11 Dozorčí rada k 31. prosinci 2011 Martin Herrmann předseda dozorčí rady Datum narození: 3. července 1967 Vzdělání: Westfälische Wilhelms-Universität, Münster, ekonomie Členství v orgánech jiných obchodních společností: předseda představenstva RWE Transgas, a.s., jednatel RWE East, s.r.o., předseda dozorčí rady Jihomoravská plynárenská, a.s., Severomoravská plynárenská, a.s., Východočeská plynárenská, a.s., a RWE Gas Storage, s.r.o., člen dozorčí rady NET4GAS, s.r.o., RWE Supply & Trading GmbH, Budapesti Elektromos Müvek Nyrt. a ÉMÁSz Nyrt. Jiná podnikatelská činnost: nevykonává Ing. Vladimír Vurm, CSc. místopředseda dozorčí rady Datum narození: 19. září 1946 Vzdělání: České vysoké učení technické v Praze, Fakulta strojní Členství v orgánech jiných obchodních společností: místopředseda dozorčí rady Jihomoravská plynárenská, a.s., Severomoravská plynárenská, a.s., a Východočeská plynárenská, a.s. Jiná podnikatelská činnost: nevykonává Ing. Pavel Zajíc člen dozorčí rady Datum narození: 14. srpna 1970 Vzdělání: Vysoká škola chemicko technologická v Pardubicích Členství v orgánech jiných obchodních společností: není členem Jiná podnikatelská činnost: nevykonává

12 Zpráva představenstva o podnikatelské činnosti Společnosti a stavu jejího majetku v roce 2011 Ekonomické výsledky 3 Zpráva představenstva o podnikatelské činnosti Společnosti a stavu jejího majetku v roce 2011 3.1 Ekonomické výsledky V roce 2011 byla činnost Společnosti zaměřena na obchod se zemním plynem a elektřinou. Výnosy, náklady, zisk Hospodářský výsledek před zdaněním dosáhl za rok 2011 hodnoty 2 102 731 tis. Kč. Po zdanění vykázala Společnost zisk ve výši 2 008 962 tis. Kč. Výsledky byly negativně ovlivněny zejména odchody zákazníků ke konkurenčním obchodníkům a vysokými průměrnými teplotami na konci roku. Tržby z prodeje zemního plynu dosáhly objemu 13 906 303 tis. Kč, což představuje v meziročním porovnání pokles o 30,4 %. Současně poklesly i náklady na jeho pořízení, a to o 29,1 %. Struktura aktiv Celková hodnota aktiv Společnosti k 31. prosinci 2011 byla 15 880 636 tis. Kč. V porovnání s rokem 2010 se jedná o snížení o 7 802 718 tis. Kč. Došlo ke snížení hodnoty majetku o 5 257 303 tis. Kč z důvodu snížení podílu na vlastním kapitálu dceřiné společnosti RWE GasNet ve výši 5 200 000 tis. Kč. Krátkodobé pohledávky zaznamenaly v meziročním srovnání pokles o 2 542 312 tis. Kč, z toho dohadné položky nevyfakturovaného plynu o 1 914 327 tis. Kč a transfer zisku dceřiné společnosti o 569 031 tis. Kč. Struktura pasiv Na straně pasiv klesla v průběhu roku hodnota vlastního kapitálu o 4 842 617 tis. Kč, a to především vyplacením podílu na vlastním kapitálu jedinému společníkovi ve výši 3 826 000 tis. Kč, dále vlivem nižšího zisku (pokles o 1 019 107 tis. Kč). V porovnání s rokem 2010 došlo ke snížení rezerv o 213 351 tis. Kč, a to zejména rezervy na daň z příjmu v částce 210 396 tis. Kč. Krátkodobé závazky se snížily o 2 745 922 tis. Kč, zejména v závazcích cash-poolingu ve výši 822 275 tis. Kč, v závazcích z obchodních vztahů ve výši 799 221 tis. Kč a v krátkodobých přijatých zálohách ve výši 770 645 tis. Kč. Investice Ve Společnosti byl v průběhu roku pořízen majetek v celkové hodnotě 3 085 tis. Kč, a to do rekonstrukcí budov. Všechny investiční akce byly realizovány v tuzemsku a financovány výhradně z vlastních zdrojů. Do pořízení akcií a dluhopisů jiných emitentů Společnost neinvestovala. Rozsah plánovaných finančních objemů vynaložených na investice je optimalizován z hlediska potřeb a zdrojů s výhledem do roku 2014. Roční výše plánovaných přírůstků majetku v letech 2012 až 2014 má mírně klesající tendenci v rozmezí 4 780 tis. Kč až 3 840 tis. Kč.

RWE Energie VÝROČNÍ ZPRÁVA 2011 13 Řízení rizik Veškerá rizika jsou evidována v katalogu rizik. Všechna jsou dále zanesená do matice rizik, která umožňuje identifikovat ta nejzávažnější z pohledu pravděpodobnosti jejich výskytu a velikosti možné škody. Ve Společnosti funguje výbor pro řízení rizik, který je složen ze zástupců managementu. Od roku 2010 je vykazováno riziko flexibility v souvislosti s novým nákupním systémem (riziko vyplývající z kalkulace rozdílných flexibilit na straně nákupu a na straně prodeje v rámci Společnosti). Informace o aktivitách v oblasti výzkumu a vývoje Společnost neprovádí výzkum a vývoj nových výrobků. Organizační složky Společnosti v zahraničí Společnost nemá ve výpisu z obchodního rejstříku zapsány žádné organizační složky v tuzemsku ani v zahraničí. 3.2 Strategie a obchodní aktivity Strategické priority obchodu Společnosti v roce 2011 navazovaly na cíle předchozího období. Zaměřily se jak na udržení tržního podílu v oblasti prodeje zemního plynu, tak na dynamický růst na trhu s elektřinou, kam RWE Energie vstoupila v roce 2010. Situace na spotových trzích stále umožňuje konkurenčním obchodníkům nabízet nižší ceny zemního plynu, a to hlavně z důvodu velkého rozdílu cen tržních a cen z dlouhodobých nákupních kontraktů. Společnost se snaží sílící konkurenci aktivně čelit a v průběhu roku 2011 přišla s výraznými inovacemi produktů a služeb určených segmentu domácností i podnikatelů. Jejich cílem bylo zvýšit spokojenost zákazníků s aktuální nabídkou plynu a elektřiny. V průmyslovém segmentu se obchodní aktivity zaměřily na nabídky strukturovaných produktů a řešení šitá na míru největším odběratelům. Součástí této strategie bylo také oslovení zákazníků v oblastech mimo původní zónu působnosti RWE Energie. Z hlediska teplotního průběhu byl rok 2011 s průměrnou teplotou 8,8 C oproti roku 2010 (průměrná teplota 7,3 C) teplejší. Teplotně ho můžeme označit jako rok nadprůměrný ve vztahu k dlouhodobému teplotnímu normálu, který je 7,5 C. Nákup zemního plynu V roce 2011 byl nákup zemního plynu realizován od společnosti RWE Transgas v objemu 12 217 847 MWh, 15 200 MWh od společnosti Severomoravská plynárenská, 52 800 MWh od společnosti Jihomoravská plynárenská, 29 600 MWh od společnosti Východočeská plynárenská, 344 069 MWh od společnosti RWE Key Account CZ a 152 907 MWh od ostatních dodavatelů. Celkový nákup v roce 2011 činil 12 812 423 MWh a jedná se o pokles nákupu o 8 181 698 MWh proti roku 2010.

14 Zpráva představenstva o podnikatelské činnosti Společnosti a stavu jejího majetku v roce 2011 Strategie a obchodní aktivity Prodej zemního plynu V roce 2011 Společnost prodala 12 754 063 MWh zemního plynu, z toho 11 706 203 MWh svým konečným zákazníkům. Oproti roku 2010 došlo k poklesu prodeje o 8 233 439 MWh. Pokles byl zaznamenán u kategorie Velkoodběratel (o 65,3 %), kategorie Maloodběratel (o 28,7 %) i Domácnost (o 25,1 %). U kategorie Velkoodběratel je hlavním důvodem poklesu prodeje převod nejvýznamnějších zákazníků do společnosti RWE Key Account CZ. Snížený prodej v kategoriích Maloodběratel a Domácnost je z důvodu odchodu zákazníků ke konkurenci a vlivem nepříznivých klimatických podmínek, kdy se teploty pohybovaly nad dlouhodobým teplotním normálem. Nákup a prodej zemního plynu (MWh) 2011 2010 Nákup 12 812 423 20 994 121 Prodej Velkoodběratelé 3 353 113 9 648 275 Maloodběratelé 2 496 452 3 498 779 Domácnosti 5 856 638 7 816 648 Ostatní obchodníci 1 047 861 23 800 Prodej celkem 12 754 063 20 987 502 Zákazníci zemní plyn K 31. prosinci 2011 Společnost evidovala 644 009 zákazníků s meziročním poklesem 122 690 zákazníků. Vývoj počtu zákazníků Rok 2011 2010 Velkoodběratelé 1 052 1 420 Maloodběratelé 41 863 49 645 Domácnosti 601 094 715 634 Celkem 644 009 766 699 Obchod s elektrickou energií V roce 2011 Společnost úspěšně pokračovala ve vstupu na trh s elektrickou energií ve všech zákaznických segmentech. Cílem RWE Energie je a bude nabízet kompletní dodávky plynu a elektřiny, a to v plné škále požadavků našich zákazníků. Rok 2011 byl zaměřen na akvizici nových zákazníků a také na vývoj produktů. Nákup elektřiny Koncept nákupu elektřiny je navržen obdobně jako v zemním plynu. Od dodavatele RWE Key Account CZ, který nakupuje elektřinu na volném trhu, nakupuje Společnost již strukturovanou elektřinu pro zajištění dodávek konečným zákazníkům. Od společností ČEZ Distribuce, E.ON Distribuce a PRE distribuce nakupuje Společnost službu distribuce elektřiny pro zajištění sdružené dodávky. V roce 2011 Společnost nakoupila 135 075 MWh elektřiny.

RWE Energie VÝROČNÍ ZPRÁVA 2011 15 Prodej elektřiny Prodej elektřiny je realizován třem základním segmentům zákazníků. Nejvýznamnější je segment Maloodběratel obyvatelstvo (MOO), následuje segment Maloodběratel podnikatel (MOP). Třetím segmentem je prodej Velkoodběratel (VO). Společnost prodala v roce 2011 svým koncovým zákazníkům celkem 134 003 MWh elektřiny. Nejvíce nových akvizic bylo realizováno v segmentu MOO, a to 35 637 koncových zákazníků. Nákup a prodej elektřiny (MWh) 2011 2010 Nákup 135 075 5 021 Prodej Velkoodběratelé 29 279 0 Maloodběr podnikatel 42 655 777 Maloodběr obyvatelstvo 62 069 4 244 Prodej celkem 134 003 5 021 Zákazníci elektřina K 31. prosinci 2011 Společnost evidovala 48 412 zákazníků. Vývoj počtu zákazníků Rok 2011 2010 Velkoodběratelé 34 0 Maloodběr podnikatel 7 798 309 Maloodběr obyvatelstvo 40 580 4 943 Celkem 48 412 5 252 3.3 Marketingové a komunikační aktivity Marketingové aktivity Marketingové aktivity se v roce 2011 soustředily na udržení existujícího portfolia zákazníků RWE s odběrem zemního plynu v kategorii Domácnost a Maloodběratel a na dynamický nárůst počtu nových odběratelů elektřiny. Dosažení těchto cílů bylo založeno jak na tvorbě nových produktů, tak na neustálém zkvalitňování zákaznických služeb a obsluhy.

16 Zpráva představenstva o podnikatelské činnosti Společnosti a stavu jejího majetku v roce 2011 Marketingové a komunikační aktivity V oblasti prodeje elektřiny byly v průběhu roku 2011 představeny nové produkty umožňující fixaci cen za komoditu. Nadále byla také podporována kontinuální nabídka produktu RWE Standard. Zákazníci pozitivně přijali nově zavedenou službu tarifního poradenství, která umožňuje optimalizaci distribuční sazby podle výše odběru. Úspěch zaznamenala také pokračující nabídka finančního bonusu za uzavření smlouvy na více odběrných míst. Související marketingová komunikace se setkala s významným ohlasem nejen napříč klasickými médii, ale i v sociálních sítích, kde ji zhlédly nebo komentovaly desetitisíce uživatelů. Ve srovnání s předchozím obdobím se Společnost více zaměřila na oblast zemního plynu a vývoje nových, cenově atraktivních nabídek. Úspěšná byla nabídka produktů umožňujících fixaci ceny zemního plynu na období až dvou let. Dalším rozvojem a inovacemi prošla bezplatná internetová aplikace RWE ONLINE SERVIS. Statisícům uživatelů nabízí správu všech záležitostí spojených se zemním plynem a elektřinou z pohodlí domova nebo kanceláře, či možnost kontaktovat RWE prostřednictvím NONSTOP zákaznické linky nebo široké sítě zákaznických center. Významnou roli plnil i v roce 2011 věrnostní program RWE PREMIUM. Jeho součástí je nabídka trvale nejnižší ceny více než 4 tisíc položek spotřebního zboží renomovaných značek, slevových poukázek na plynové spotřebiče Viessmann či stavebních materiálů od společnosti DEKTRADE. Společnost nezapomínala ani na tématiku racionálního využití energie a podporovala veškeré aktivity spojené s tímto tématem. Dokladem toho jsou speciální internetové stránky setrimenergii.cz, které nabízejí stovky rad a tipů, jak ušetřit v domácnosti za energii. Komunikační aktivity Za deset let působení RWE v České republice vzrostlo povědomí o značce z nuly na dnešních téměř 100 %. Výrazný podíl na tomto výsledku a na pozitivním vnímání značky RWE mají komunikační aktivity, které pro většinu společností skupiny RWE koordinuje a zabezpečuje RWE Transgas. Díky tomuto uspořádání komunikace je zajištěna jednotná prezentace skupiny RWE v ČR, jejích služeb a postojů. Výhody jednotné komunikační strategie jsou nejvíce patrné v oblasti mediální komunikace. V té si v roce 2011 společnosti skupiny RWE v ČR kladly za cíl profilovat se jako zákaznicky orientovaní, významní dodavatelé zemního plynu a elektřiny. Po vstupu RWE na trh s elektřinou a ve snaze udržet si současné postavení na trhu se zemním plynem byly komunikační aktivity v loňském roce více než v předchozích letech využívány na získání nových a udržení stávajících zákazníků. RWE Energie k tomu účinně využívala zavedených sponzoringových projektů RWE energie českého filmu a RWE energie českého lyžování.

RWE Energie VÝROČNÍ ZPRÁVA 2011 17 Úspěšnou se stala RWE KARTA, díky které mohou zákazníci RWE v partnerských multiplexech čerpat slevy na české filmy a v partnerských lyžařských střediscích zase slevy na skipasy. Společenskou angažovanost zaměstnanců podpořil projekt RWE COMPANIUS, iniciativa zaměřená na finanční a organizační podporu dobrovolné činnosti zaměstnanců RWE v jejich volném čase. RWE Energie věnuje také velkou pozornost podpoře regionálních projektů. Snahu přispět k rozvoji regionu severních, středních a západních Čech dokládá podpora vybraných veřejně prospěšných aktivit v oblastech charity, školství, zdravotnictví, ekologie, kultury i sportu. Společnost věnovala na tyto účely v roce 2011 finanční dary ve výši 3 160 tis. Kč. 3.4 lidské zdroje Vývoj počtu zaměstnanců 29 26 rok 2010 2011 Pohyb zaměstnanců RWE Energie byl způsoben zejména projektem new SAlES (realizován od 1. 4. 2011), který vedl k nové segmentaci zákazníků a v návaznosti na to i k nové segmentaci obchodních manažerů. Byly vytvořeny nové útvary, které byly centralizovány v RWE Transgas, a do nich přešli někteří zaměstnanci Divize obchodu. odbor prodeje Business byl zrušen a nahrazen odborem Individual sales. Aktivity obchodníků v oblasti péče o nejvýznamnější klienty byly přesunuty do společnosti RWE Key Account CZ. Mzdy Vývoj průměrné mzdy byl ovlivněn zejména změnou profesní a organizační struktury Společnosti v daném roce a výší valorizace mezd v souladu s vývojem inflace v roce 2011.

18 ZPRÁVA PřEdstAVENstVA O POdNikAtElské ČiNNOsti společnosti A stavu jejího majetku V ROcE 2011 informační technologie Odborná příprava a rozvoj V roce 2011 vynaložila firma 1,63 % mzdových nákladů na vzdělávání a rozvoj zaměstnanců. Průměrné roční výdaje na jednoho zaměstnance činily 11 777 Kč. Sociální politika Pracovní podmínky a zaměstnanecké výhody jsou garantované zejména Kolektivní smlouvou skupiny RWE v čr sjednanou na roky 2010 a 2011. Zaměstnavatel podporoval sportovní, kulturní a vzdělávací aktivity zaměstnanců a jejich rodinných příslušníků. V rámci benefitního programu poskytoval příspěvek na penzijní připojištění, životní pojištění a poukázky Flexi Pass. Struktura zaměstnanců dle ukončeného vzdělání 56 % 44 % Středoškolské Vysokoškolské 3.5 Informační technologie Služby informačních technologií byly smluvně zajištěny servisní společností RWE Interní služby. Z důvodů optimalizace procesů, flexibility a profesionalizace přistoupila společnost RWE Interní služby k outsourcování části služeb. od poloviny roku 2011 poskytuje služby v oblasti logistiky koncových IT zařízení společnost hewlett-packard. Významným krokem bylo vybudování nové páteřní sítě pro společnosti RWE v české republice a spuštění nového Proxy serveru, kterým byla zvýšena bezpečnost připojení k internetu a interním sítím RWE.

RWE Energie VÝROČNÍ ZPRÁVA 2011 19 3.6 Ochrana životního prostředí Společnost svým charakterem činností přináší jen minimum negativních vlivů na životní prostředí. Naopak, aktivní podporou využívání zemního plynu přispívá ke snižování zátěže na životní prostředí. Strategie RWE Energie je prioritně orientována na dodržování legislativy ve všech sférách ochrany životního prostředí s cílem minimalizovat případná ekologická rizika. Společnost v tomto směru pokračovala v zavádění systému environmentálního managementu dle ISO 14 001, kde se zavázala plnění legislativních požadavků a rovněž ke zvyšování povědomí svých zaměstnanců o významu ochrany životního prostředí. Aktivní podporou řešení odstranění starých ekologických zátěží se Společnost snaží maximálně zmírnit negativní dopad bývalé výroby svítiplynu v jednotlivých lokalitách, kde tato výroba probíhala. Jedná se o dlouhodobý proces, který je realizován ve spolupráci s Ministerstvem životního prostředí, Ministerstvem financí a Českou inspekcí životního prostředí. V roce 2011 nebyla ze strany správních úřadů vůči Společnosti uplatněna žádná sankční opatření. 3.7 Následné události Po rozvahovém dni nedošlo k žádným významným událostem. 3.8 Výhled V roce 2012 bude RWE Energie pokračovat ve zkvalitňování produktů a služeb. Na trhu se zemním plynem bude v rostoucí konkurenci hlavním cílem stabilizovat tržní podíly. Na trhu s elektřinou se ve všech segmentech zaměříme na akvizice nových zákazníků.

20 KAPITOLA Podkapitola

RWE Energie VÝROČNÍ ZPRÁVA 2011 21 Důvěra Spolehlivost našich služeb potvrzuje fakt, že RWE dodává v České republice zemní plyn pro více než 2 miliony koncových zákazníků.

22 Finanční část Příloha účetní závěrky 4 FINANČNÍ ČÁST 4.1 Účetní závěrka ROZVAHA (v celých tisících Kč) 31. 12. 2011 31. 12. 2010 Označení AKTIVA Brutto Korekce Netto Netto AKTIVA CELKEM 17 552 309-1 671 673 15 880 636 23 682 354 B. Dlouhodobý majetek 8 581 087-1 043 939 7 537 148 12 794 450 B. I. Dlouhodobý nehmotný majetek 338 989-338 587 402 764 B. I. 1. Software 311 963-311 963 0 26 2. Ocenitelná práva 23 037-23 037 0 12 3. Jiný dlouhodobý nehmotný majetek 3 989-3 587 402 726 B. II. Dlouhodobý hmotný majetek 1 080 316-705 352 374 964 431 904 B. II. 1. Pozemky 57 179 0 57 179 58 173 2. Stavby 883 914-577 306 306 608 344 510 3. Samostatné movité věci a soubory movitých věcí 138 675-128 046 10 629 28 044 4. Jiný dlouhodobý hmotný majetek 490 0 490 490 5. Nedokončený dlouhodobý hmotný majetek 58 0 58 687 B. III. Dlouhodobý finanční majetek 7 161 782 0 7 161 782 12 361 782 B. III. 1. Podíly ovládaná osoba 7 161 782 0 7 161 782 12 361 782 C. Oběžná aktiva 8 971 183-627 734 8 343 449 10 887 802 C. II. Dlouhodobé pohledávky 79 541 0 79 541 83 828 C. II. 1. Dlouhodobě poskytnuté zálohy 21 033 0 21 033 20 553 2. Odložená daňová pohledávka 58 508 0 58 508 63 275 C. III. Krátkodobé pohledávky 8 887 102-627 734 8 259 368 10 801 680 C. III. 1. Pohledávky z obchodních vztahů 772 555-611 994 160 561 266 307 2. Pohledávky ovládaná nebo ovládající osoba 51 961 0 51 961 2 727 3. Stát daňové pohledávky 191 609 0 191 609 167 931 4. Krátkodobé poskytnuté zálohy 1 315 983 0 1 315 983 1 523 000 5. Dohadné účty aktivní 6 498 076-11 159 6 486 917 8 812 960 6. Jiné pohledávky 56 918-4 581 52 337 28 755 C. IV. Krátkodobý finanční majetek 4 540 0 4 540 2 294 C. IV. 1. Peníze 30 0 30 27 2. Účty v bankách 4 510 0 4 510 2 267 D. I. Časové rozlišení 39 0 39 102 D. I. 1. Náklady příštích období 11 0 11 81 2. Příjmy příštích období 28 0 28 21

RWE Energie VÝROČNÍ ZPRÁVA 2011 23 ROZVAHA pokračování (v celých tisících Kč) Označení PASIVA 31. 12. 2011 31. 12. 2010 PASIVA CELKEM 15 880 636 23 682 354 A. Vlastní kapitál 7 679 864 12 522 481 A. I. Základní kapitál 1 031 131 1 031 131 A. I. 1. Základní kapitál 1 031 131 1 031 131 A. II. Kapitálové fondy 2 692 818 2 692 818 A. II. 1. Ostatní kapitálové fondy 122 762 122 762 2. Oceňovací rozdíly z přecenění majetku a závazků 2 570 056 2 570 056 A. III. Rezervní fondy a ostatní fondy ze zisku 1 944 046 3 920 587 A. III. 1. Zákonný rezervní fond 512 003 512 003 2. Statutární a ostatní fondy 1 432 043 3 408 584 A. IV. Výsledek hospodaření minulých let 2 907 1 849 877 A. IV. 1. Nerozdělený zisk minulých let 2 907 1 849 877 A. V. Výsledek hospodaření běžného účetního období 2 008 962 3 028 068 B. Cizí zdroje 8 200 428 11 159 378 B. I. Rezervy 61 097 274 448 B. I. 1. Rezerva na daň z příjmů 0 210 396 2. Ostatní rezervy 61 097 64 052 B. II. Dlouhodobé závazky 5 253 4 931 B. II. 1. Dlouhodobé přijaté zálohy 24 24 2. Jiné závazky 5 229 4 907 B. III. Krátkodobé závazky 8 134 078 10 879 999 B. III. 1. Závazky z obchodních vztahů 401 642 1 200 862 2. Závazky ovládaná nebo ovládající osoba 1 184 168 2 006 443 3. Závazky ke společníkům a k účastníkům sdružení 0 2 366 4. Závazky k zaměstnancům 1 178 980 5. Závazky ze sociálního zabezpečení a zdravotního pojištění 490 467 6. Stát daňové závazky a dotace 11 511 18 379 7. Krátkodobé přijaté zálohy 5 264 473 6 035 118 8. Dohadné účty pasivní 1 270 441 1 614 179 9. Jiné závazky 175 1 205 C. I. Časové rozlišení 344 495 C. I. 1. Výdaje příštích období 344 495

24 Finanční část Příloha účetní závěrky VÝKAZ ZISKU A ZTRÁTY (v celých tisících Kč) Skutečnost v účetním období Označení TEXT 2011 2010 II. Výkony 14 404 833 20 056 250 II. 1. Tržby za prodej vlastních výrobků a služeb 14 404 833 20 056 250 B. Výkonová spotřeba 13 880 863 18 798 273 B. 1. Spotřeba materiálu a energie 10 309 946 14 033 600 2. Služby 3 570 917 4 764 673 + Přidaná hodnota 523 970 1 257 977 C. Osobní náklady 32 631 24 700 C. 1. Mzdové náklady 24 505 17 607 2. Odměny členům orgánů společnosti a družstva 1 070 1 080 3. Náklady na sociální zabezpečení a zdravotní pojištění 6 892 5 864 4. Sociální náklady 164 149 D. Daně a poplatky 9 469 10 057 E. Odpisy dlouhodobého nehmotného a hmotného majetku 28 374 39 564 III. Tržby z prodeje dlouhodobého majetku a materiálu 52 344 61 386 III. 1. Tržby z prodeje dlouhodobého majetku 52 344 61 386 F. Zůstatková cena prodaného dlouhodobého majetku a materiálu 29 914 32 988 F. 1. Zůstatková cena prodaného dlouhodobého majetku 29 914 32 988 G. Zvýšení (+) / snížení (-) rezerv a opravných položek v provozní oblasti -13 298 199 853 IV. Ostatní provozní výnosy 61 110 58 436 H. Ostatní provozní náklady 123 753 63 692 * Provozní výsledek hospodaření 426 581 1 006 945 VII. Výnosy z dlouhodobého finančního majetku 1 651 407 2 220 439 VII. 1. Výnosy z podílů v ovládaných osobách a v účetních jednotkách pod podstatným vlivem 1 651 407 2 220 439 IX. Výnosy z přecenění cenných papírů a derivátů 48 685 82 335 L. Náklady z přecenění cenných papírů a derivátů 19 031 5 252 X. Výnosové úroky 1 608 403 N. Nákladové úroky 20 931 33 615 XI. Ostatní finanční výnosy 29 531 14 491 O. Ostatní finanční náklady 15 119 76 370 * Finanční výsledek hospodaření 1 676 150 2 202 431 Q. Daň z přijmů za běžnou činnost 93 769 181 308 Q. 1. splatná 89 002 210 396 2. odložená 4 767-29 088 ** Výsledek hospodaření za běžnou činnost 2 008 962 3 028 068 *** Výsledek hospodaření za účetní období 2 008 962 3 028 068 *** Výsledek hospodaření před zdaněním 2 102 731 3 209 376

RWE Energie VÝROČNÍ ZPRÁVA 2011 25 PŘEHLED O ZMĚNÁCH VLASTNÍHO KAPITÁLU Rok končící 31. prosince 2011 Základní kapitál Rezervní fondy a ostatní fondy ze zisku Kapitálové fondy Nerozdělený zisk Celkem Zůstatek k 1. lednu 2010 1 031 131 3 921 213 2 692 818 3 639 920 11 285 082 Vyplacené dividendy 0 0 0-1 790 043-1 790 043 Čerpání sociálního fondu 0-626 0 0-626 Výsledek hospodaření za účetní období 0 0 0 3 028 068 3 028 068 Zůstatek k 31. prosinci 2010 1 031 131 3 920 587 2 692 818 4 877 945 12 522 481 Vyplacené dividendy 0 0 0-3 027 401-3 027 401 Promlčené dividendy 0 0 0 2 363 2 363 Výplata fondů ze zisku 1 0-1 976 000 0-1 850 000-3 826 000 Čerpání sociálního fondu 0-541 0 0-541 Výsledek hospodaření za účetní období 0 0 0 2 008 962 2 008 962 Zůstatek k 31. prosinci 2011 1 031 131 1 944 046 2 692 818 2 011 869 7 679 864 1 Viz poznámka 7 Vlastní kapitál.

26 Finanční část Příloha účetní závěrky PŘEHLED O PENĚŽNÍCH TOCÍCH Rok končící 31. prosince 2011 2011 2010 Peněžní toky z provozní činnosti Účetní zisk z běžné činnosti před zdaněním 2 102 731 3 209 376 A.1 Úpravy o nepeněžní operace A.1.1 Odpisy stálých aktiv 28 374 39 564 A.1.2 Změna stavu opravných položek a rezerv -13 298 199 853 A.1.3 Zisk z prodeje stálých aktiv -22 430-28 398 A.1.4 Výnosy z dividend a podílů na zisku -1 651 407-2 220 439 A.1.5 Vyúčtované nákladové úroky 19 323 33 212 A.1.6 Změna reálné hodnoty derivátů -29 654-77 083 A.1.7 Úpravy o ostatní nepeněžní operace 95 244 49 964 A* Čistý peněžní tok z provozní činnosti před zdaněním, změnami pracovního 528 883 1 206 049 kapitálu a mimořádnými položkami A.2 Změny stavu nepeněžních složek pracovního kapitálu A.2.1 Změna stavu pohledávek a přechodných účtů aktiv 1 993 069-446 533 A.2.2 Změna stavu krátkodobých závazků a přechodných účtů pasiv -1 920 798-199 002 A** Čistý peněžní tok z provozní činnosti před zdaněním a mimořádnými položkami 601 154 560 514 A.3 Úroky vyplacené -21 082-33 499 A.4 Úroky přijaté 1 600 447 A.5 Vratka na dani -323 995 0 A*** Čistý peněžní tok z provozní činnosti 257 677 527 462 Peněžní toky z investiční činnosti B.1 Výdaje spojené s nabytím stálých aktiv -3 085-1 884 B.2 Příjmy z prodeje stálých aktiv 52 344 61 386 B.3 Přijaté podíly na zisku 2 220 439 1 344 184 B.4 Snížení vlastního kapitálu dceřiné společnosti 1 5 200 000 0 B*** Čistý peněžní tok z investiční činnosti 7 469 698 1 403 686 Peněžní toky z finanční činnosti C.1 Změna stavu dlouhodobých a krátkodobých závazků -849 678-206 366 C.2 Změna stavu vlastního kapitálu C.2.2 Výplata fondů ze zisku jedinému společníkovi 2-3 826 000 0 C.2.5 Přímé platby na vrub fondů -541-626 C.2.6 Vyplacené dividendy -3 027 401-1 790 043 C*** Čistý peněžní tok z finanční činnosti -7 703 620-1 997 035 Čisté zvýšení / snížení peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů 23 755-65 887 Stav peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů na počátku roku -201 422-135 535 Stav peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů na konci roku -177 667-201 422 1 Viz poznámka 5 Podíly v ovládaných a řízených osobách. 2 Viz poznámka 7 Vlastní kapitál.

RWE Energie VÝROČNÍ ZPRÁVA 2011 27 4.2 Příloha účetní závěrky Rok končící 31. prosince 2011 1 Všeobecné informace 1.1 Základní informace o Společnosti RWE Energie, a.s., (dále Společnost ) byla zapsána do obchodního rejstříku vedeného Krajským soudem v Ústí nad Labem v oddílu B, vložce 515 dne 1. ledna 1994 a její sídlo je v Ústí nad Labem, Klíšská 940, PSČ 401 17, Česká republika. Předmětem podnikání Společnosti je obchod s plynem a elektřinou. Identifikační číslo Společnosti je 49903209. Společnost je plně vlastněna RWE Gas International N.V., zapsanou v Nizozemském království a mateřská společnost celé skupiny je RWE Aktiengesellschaft, zapsaná ve Spolkové republice Německo. Společnost k 1. lednu 2007 vyčlenila na základě požadavků směrnice Evropské unie a novely energetického zákona část svých činností a vložila část podniku související s distribucí zemního plynu do dceřiné společnosti SČP Net, s.r.o. Společnost vlastní 100% podíl SČP Net, s.r.o. SČP Net, s.r.o., změnila s účinností od 1. října 2009 obchodní jméno na RWE GasNet, s.r.o., (viz poznámka 6 Podíly v ovládaných a řízených osobách). V souladu s českými účetními předpisy Společnost nesestavuje konsolidovanou účetní závěrku, jelikož je sama ovládanou osobou zahrnutou do konsolidačního celku mateřské společnosti, a to RWE Aktiengesellschaft se sídlem Opernplatz 1, 45128 Essen, Spolková republika Německo, která pro sestavení konsolidované účetní závěrky používá Mezinárodní standardy účetního výkaznictví. Složení představenstva k 31. prosinci 2011 a 2010 bylo následující: Funkce Poznámka Ing. Roman Budinský předseda znovu jmenován 1. dubna 2009 Ing. Lukáš Roubíček, Ph.D. místopředseda jmenován 22. ledna 2008 Ing. David Konvalina člen jmenován 1. srpna 2009

28 Finanční část Příloha účetní závěrky Složení dozorčí rady k 31. prosinci 2011 a 2010 bylo následující: Funkce Poznámka Martin Herrmann předseda znovu jmenován 28. června 2010 Ing. Vladimír Vurm, CSc. místopředseda znovu jmenován 28. června 2010 Ing. Pavel Zajíc člen jmenován 26. června 2010 Správa Společnosti se člení do dvou divizí: Divize obchodu a Divize služeb. 2 Účetní postupy 2.1 Základní zásady zpracování účetní závěrky Účetní závěrka je sestavena v souladu s účetními předpisy platnými v České republice. Účetní závěrka je sestavena v historických cenách. Deriváty a cenné papíry (mimo podílů v ovládaných a řízených osobách nebo účetních jednotkách s podstatným vlivem) jsou vykázány v reálné hodnotě. Podíly v ovládaných a řízených osobách jsou oceněny ekvivalencí. 2.2 Dlouhodobý nehmotný majetek Nakoupený dlouhodobý nehmotný majetek je vykázán v pořizovacích cenách. Za dlouhodobý nehmotný majetek Společnost považuje nehmotný majetek, jehož pořizovací cena je vyšší než 60 tis. Kč a doba použitelnosti je delší než jeden rok. Dlouhodobý nehmotný majetek je odpisován metodou rovnoměrných odpisů na základě jeho předpokládané doby životnosti následujícím způsobem: Dlouhodobý nehmotný majetek Software Ocenitelná práva Jiný dlouhodobý nehmotný majetek Předpokládaná doba životnosti 3 5 let 5 6 let 5 6 let Odpisový plán je v průběhu používání dlouhodobého nehmotného majetku aktualizován na základě očekávané doby životnosti. Pokud zůstatková hodnota aktiva přesahuje jeho odhadovanou zpětně získatelnou částku, je jeho zůstatková hodnota snížena na tuto částku prostřednictvím opravné položky. Zpětně získatelná částka je stanovena na základě očekávaných budoucích peněžních toků generovaných daným aktivem.

RWE Energie VÝROČNÍ ZPRÁVA 2011 29 2.3 Dlouhodobý hmotný majetek Nakoupený dlouhodobý hmotný majetek je vykázán v pořizovacích cenách, které zahrnují cenu, za kterou byl majetek pořízen, a náklady s jeho pořízením související. Dlouhodobý hmotný majetek vytvořený vlastní činností se oceňuje vlastními náklady. Za dlouhodobý hmotný majetek Společnost považuje hmotný majetek, jehož pořizovací cena je vyšší než 10 tis. Kč a doba použitelnosti je delší než jeden rok. Dlouhodobý hmotný majetek je odpisován metodou rovnoměrných odpisů na základě jeho předpokládané doby životnosti následujícím způsobem: Dlouhodobý hmotný majetek Pozemky Budovy a stavby Stroje a zařízení, inventář Motorová vozidla Předpokládaná doba životnosti neodepisují se 14 50 let 3 15 let 3 8 let Odpisový plán je v průběhu používání dlouhodobého hmotného majetku aktualizován na základě očekávané doby životnosti. Pokud zůstatková hodnota aktiva přesahuje jeho odhadovanou zpětně získatelnou částku, je jeho zůstatková hodnota snížena na tuto částku prostřednictvím opravné položky. Zpětně získatelná částka je stanovena jako vyšší částka z částky na základě očekávaných budoucích peněžních toků generovaných daným aktivem nebo na základě aktuálních znaleckých posudků. Náklady na opravy a údržbu dlouhodobého hmotného majetku se účtují přímo do nákladů. Technické zhodnocení dlouhodobého hmotného majetku přesahující 40 tis Kč za rok je aktivováno. Hmotný majetek v pořizovací ceně od 2 tis Kč do 10 tis Kč za položku je považován za zásoby a účtován do nákladů při spotřebě. 2.4 Podíly v ovládaných a řízených osobách Podíly v ovládaných a řízených osobách představují majetkové účasti v podnicích, které jsou ovládané nebo řízené Společností (dále též dceřiná společnost ). Podíly v dceřiných společnostech jsou oceněny metodou ekvivalence. Podle této metody je majetková účast při pořízení oceněna pořizovací cenou, která je upravována na hodnotu odpovídající míře účasti Společnosti na vlastním kapitálu v dceřiné společnosti k rozvahovému dni. Přecenění podílu metodou ekvivalence je účtováno proti vlastnímu kapitálu Společnosti.

30 Finanční část Příloha účetní závěrky 2.5 Pohledávky Pohledávky jsou vykázány v nominální hodnotě snížené o opravnou položku k pochybným pohledávkám. Opravná položka k pochybným pohledávkám je vytvořena na základě věkové struktury pohledávek a individuálního posouzení bonity dlužníků. Společnost nevytváří opravné položky k pohledávkám za spřízněnými stranami. 2.6 Peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty Peněžní prostředky jsou peníze v hotovosti včetně cenin a peněz na účtu. Peněžními ekvivalenty se rozumí krátkodobý likvidní finanční majetek, který je snadno a pohotově směnitelný za předem známou částku peněžních prostředků a u tohoto majetku se nepředpokládají významné změny hodnoty v čase. Za peněžní ekvivalenty jsou považovány peněžní úložky s nejvýše tříměsíční výpovědní lhůtou a likvidní dluhové cenné papíry k obchodování na veřejném trhu. V rámci skupiny Společnost využívá tzv. cash-pooling. Pohledávka, resp. závazek, vzniklá(ý) z titulu cash-poolingu, je vykazován(a) v rámci přehledu o peněžních tocích jako součást položky Peníze a peněžní ekvivalenty. V případě, že závazek vzniklý z titulu cash-poolingu představuje formu financování Společnosti, není pro účely přehledu o peněžních tocích považován za peníze a peněžní ekvivalenty. Společnost sestavila přehled o peněžních tocích s využitím nepřímé metody. 2.7 Přepočet cizích měn Transakce prováděné v cizích měnách jsou přepočteny a zaúčtovány devizovým kursem platným v den transakce. Zůstatky peněžních aktiv, pohledávek a závazků vedených v cizích měnách byly přepočteny devizovým kursem zveřejněným Českou národní bankou k rozvahovému dni. Všechny kurzové zisky a ztráty z přepočtu peněžních aktiv, pohledávek a závazků jsou účtovány do výkazu zisku a ztráty. 2.8 Finanční deriváty Finanční deriváty zahrnující měnové obchody, měnové swapy a ostatní finanční deriváty jsou nejprve zachyceny v rozvaze v pořizovací ceně a následně přeceňovány na reálnou hodnotu. Reálné hodnoty jsou odvozeny z tržních cen a z modelů diskontovaných peněžních toků. Všechny deriváty jsou vykazovány v položce jiné pohledávky, mají-li pozitivní reálnou hodnotu, nebo v položce jiné závazky, je-li jejich reálná hodnota pro Společnost záporná. Deriváty vložené do jiných finančních nástrojů nejsou samostatně vykazovány. Změny reálné hodnoty finančních derivátů k obchodování jsou vykázány jako výnosy či náklady z přecenění cenných papírů a derivátů.

RWE Energie VÝROČNÍ ZPRÁVA 2011 31 2.9 Výnosy Výnosy z prodejů zboží a služeb se vykazují bez daně z přidané hodnoty, bez slev a časově rozlišené. a) Výnosy z prodeje a distribuce zemního plynu Výnosy z prodeje plynu na liberalizovaném trhu, který je od 1. ledna 2007 podle ustanovení 55 zákona č. 458/2000 Sb., plně otevřen, vycházejí z ocenění komodity na základě principu zohlednění nákladů na pořízení zemního plynu a hrubé marže, která slouží k pokrytí nákladů obchodu a oprávněného zisku a dále ostatních energetických služeb sloužících pro dodávku plynu zákazníkovi v požadovaném množství a v požadovaném čase. Cena pro konečné zákazníky se skládá z ceny za odebraný zemní plyn a ostatní služby dodávky (přeprava, uskladnění a služby obchodu) a ceny distribuce. Cena za odebraný zemní plyn a ostatní služby dodávky se skládá z komoditní složky a stálého měsíčního platu nebo platby za kapacitu (v závislosti na velikosti zákazníka). V případě Domácností a Maloodběratelů se jedná o cenu pevnou, s délkou platnosti nejčastěji jedno čtvrtletí. Pro Střední odběratele a Velkoodběratele platí možnost buď stanovit cenu jako pevnou o délce platnosti měsíc, anebo využít některého z nabízených produktů. Mezi ně patří například: cenový vzorec (vázaný na kotace referenčních paliv a směnných kurzů), fixní cena nebo jednosložková cena zahrnující komoditní i kapacitní složku. Cena za přepravu podléhá regulaci ze strany Energetického regulačního úřadu. Cena distribuce má tři složky: pevnou cenu za odebraný zemní plyn, stálý měsíční plat nebo platbu za kapacitu (v závislosti na velikosti zákazníka) a poplatek za službu operátora trhu. Všechny distribuční složky ceny podléhají regulaci ze strany Energetického regulačního úřadu. Dodávky a distribuce zemního plynu pro kategorii Velkoodběratelé ( VO ) a Střední odběratelé ( SO ) jsou fakturovány měsíčně na základě provedených měření spotřeby. Dodávky zemního plynu v kategorii Maloodběratelé ( MO ) a Domácnosti ( DOM ) jsou fakturovány na periodické bázi, kdy je odečet u každého odběrného místa prováděn periodicky alespoň jednou za 18 měsíců. Výnosy v kategorii MO a DOM se skládají z tržeb získaných skutečnou fakturací a z tržeb za tzv. nevyfakturovaný plyn. Hodnota nevyfakturovaného plynu je stanovena výpočtem z celkového objemu nakoupeného plynu v daném roce na základě předchozího spotřebitelského chování jednotlivých zákazníků, rozdělena do období na základě tzv. typových diagramů dodávky (TDD) a oceněna ve vazbě na platný ceník zveřejněný Společností.

32 Finanční část Příloha účetní závěrky b) Výnosy z prodeje a distribuce elektrické energie Výnosy z prodeje elektrické energie na liberalizovaném trhu, který je od 1. ledna 2006 podle ustanovení zákona č. 458/2000 Sb., plně otevřen, vycházejí z ocenění komodity na základě principu zohlednění nákladů na pořízení elektrické energie a hrubé marže, která slouží k pokrytí nákladů obchodu a oprávněného zisku a dále ostatních energetických služeb sloužících pro dodávku elektrické energie zákazníkovi v požadovaném množství a v požadovaném čase. Pro významné konečné zákazníky je stanovena individuální fixní cena na základě předpokládaného diagramu dodávky. U ostatních zákazníků je cena stanovena jako pevná na předem dané období v závislosti na zvoleném produktu dle platných ceníků Společnosti. Energetická činnost zohledněná v konečné ceně dodávky elektrické energie je distribuce a pevná cena za službu operátora trhu. Ceny distribuce jsou regulovány ze strany Energetického regulačního úřadu. Dodávky a distribuce elektrické energie pro kategorii Velkoodběratelé ( VO ) jsou fakturovány měsíčně na základě provedených měření spotřeby. Dodávky elektrické energie v kategorii Maloodběratelé ( MOP ) a Domácnosti ( MOO ) jsou fakturovány na periodické bázi, kdy je odečet u každého odběrného místa prováděn periodicky alespoň jednou za 18 měsíců. Výnosy v kategorii MOP a MOO se skládají z tržeb získaných skutečnou fakturací a z tržeb za tzv. nevyfakturovanou elektrickou energii. Hodnota nevyfakturované elektrické energie je stanovena výpočtem z celkového objemu nakoupené elektrické energie v daném roce na základě tzv. typových diagramů dodávky (TDD), do kterých jsou zákazníci zařazeni, a je oceněna ceníkem platným v době podpisu smlouvy o dodávce, příp. o sdružené dodávce. c) Ostatní výnosy Ostatní výnosy Společnosti se vykazují podle následujících pravidel: příjmy z úroků jsou časově rozlišeny příjmy z dividend/podílů na zisku v okamžiku, kdy vznikne právo Společnosti na přijetí platby výnosy na základě smluv o poskytování služeb (SLA) společnostem ve skupině jsou zaúčtovány k datu poskytnutí služeb 2.10 Leasing Pořizovací cena majetku získaného formou finančního nebo operativního leasingu není aktivována do dlouhodobého majetku a je účtována do nákladů rovnoměrně po celou dobu trvání leasingu. Budoucí leasingové splátky, které nejsou k rozvahovému dni splatné, jsou vykázány v příloze k účetní závěrce, ale nejsou zachyceny v rozvaze.

RWE Energie VÝROČNÍ ZPRÁVA 2011 33 2.11 Rezervy Společnost tvoří rezervy na krytí svých závazků nebo výdajů, u nichž je pravděpodobné, že nastanou, je znám jejich účel, avšak není přesně známa jejich výše, nebo časový rozvrh úhrady. Rezervy však nejsou tvořeny na běžné provozní výdaje nebo na výdaje přímo související s budoucími příjmy. 2.12 Zaměstnanecké požitky Na odměny a bonusy zaměstnancům Společnost vytváří dohadnou položku pasivní. Při tvorbě dohadné položky pasivní Společnost zohledňuje očekávaný průměrný celoroční poměr odvodů na sociální a zdravotní pojištění vůči mzdovým nákladům. K financování státního důchodového pojištění hradí Společnost pravidelné odvody do státního rozpočtu. Společnost také poskytuje svým zaměstnancům penzijní připojištění prostřednictvím příspěvků do nezávislých penzijních fondů. 2.13 Úrokové náklady Veškeré úrokové náklady jsou účtovány do nákladů. 2.14 Odložená daň Odložená daň se vykazuje u všech přechodných rozdílů mezi zůstatkovou hodnotou aktiva nebo pasiva v rozvaze a jejich daňovou hodnotou. Odložená daňová pohledávka je zaúčtována, pokud je pravděpodobné, že ji bude možné daňově uplatnit v budoucnosti. 2.15 Spřízněné strany Spřízněnými stranami Společnosti se rozumí: akcionáři, kteří přímo nebo nepřímo mohou uplatňovat podstatný nebo rozhodující vliv u Společnosti, a společnosti, kde tito akcionáři mají rozhodující vliv členové statutárních, dozorčích a řídících orgánů Společnosti nebo její mateřské společnosti a osoby blízké těmto osobám, včetně podniků, kde tito členové a osoby mají podstatný nebo rozhodující vliv, dceřiná společnost Významné transakce a zůstatky se spřízněnými stranami jsou uvedeny v poznámce 14 Transakce a zůstatky se spřízněnými stranami. 2.16 Následné události Dopad událostí, které nastaly mezi rozvahovým dnem a dnem sestavení účetní závěrky, je zachycen v účetních výkazech v případě, že tyto události poskytly doplňující informace o skutečnostech, které existovaly k rozvahovému dni. V případě, že mezi rozvahovým dnem a dnem sestavení účetní závěrky došlo k významným událostem představujícím skutečnosti, které nastaly po rozvahovém dni, jsou důsledky těchto událostí popsány v příloze účetní závěrky, ale nejsou zaúčtovány v účetních výkazech.

34 Finanční část Příloha účetní závěrky 3 Dlouhodobý nehmotný majetek Pořizovací cena 1. ledna 2011 Přírůstky / přeúčtování Vyřazení 31. prosince 2011 Software 312 361 0 398 311 963 Ocenitelná práva 23 106 0 69 23 037 Jiný dlouhodobý nehmotný majetek 6 052 0 2 063 3 989 Celkem 341 519 0 2 530 338 989 Oprávky 1. ledna 2011 Přírůstky Vyřazení 31. prosince 2011 Software 312 335 27 399 311 963 Ocenitelná práva 23 094 11 68 23 037 Jiný dlouhodobý nehmotný majetek 5 326 324 2 063 3 587 Celkem 340 755 362 2 530 338 587 Zůstatková hodnota 764 402 Pořizovací cena 1. ledna 2010 Přírůstky / přeúčtování Vyřazení 31. prosince 2010 Software 328 812 0 16 451 312 361 Ocenitelná práva 23 163 0 57 23 106 Jiný dlouhodobý nehmotný majetek 7 228 0 1 176 6 052 Celkem 359 203 0 17 684 341 519 Oprávky 1. ledna 2010 Přírůstky Vyřazení 31. prosince 2010 Software 328 725 61 16 451 312 335 Ocenitelná práva 23 140 12 58 23 094 Jiný dlouhodobý nehmotný majetek 5 902 595 1 171 5 326 Celkem 357 767 668 17 680 340 755 Zůstatková hodnota 1 436 764

RWE Energie VÝROČNÍ ZPRÁVA 2011 35 4 Dlouhodobý hmotný majetek Pořizovací cena 1. ledna 2011 Přírůstky / přeúčtování Vyřazení 31. prosince 2011 Pozemky 58 173 14 1 008 57 179 Budovy a stavby 919 143 2 989 38 218 883 914 Samostatné movité věci a soubory movitých věcí 284 087 711 146 123 138 675 Jiný dlouhodobý hmotný majetek 490 0 0 490 Nedokončený majetek 687-629 0 58 Celkem 1 262 580 3 085 185 349 1 080 316 Oprávky a opravné položky 1. ledna 2011 Přírůstky Vyřazení 31. prosince 2011 Budovy a stavby 357 933 18 667 18 094 358 506 Samostatné movité věci a soubory 256 043 8 985 136 982 128 046 movitých věcí Celkem 613 976 27 652 155 076 486 552 Opravná položka 216 700 2 100 0 218 800 Zůstatková hodnota 431 904 374 964 Opravná položka k dlouhodobému hmotnému majetku ve výši 218 800 tis. Kč (k 31. prosinci 2010: 216 700 tis. Kč) vyjadřuje snížení zůstatkové hodnoty aktiv na zpětně získatelnou hodnotu, která je určena na základě aktuálních znaleckých posudků.