Pololetní zpráva emitenta za období společnosti Credium, a.s. (konsolidovaná)

Transkript

1 Pololetní zpráva emitenta za období společnosti Credium, a.s. (konsolidovaná) 1

2 OBSAH 1. Základní údaje o emitentovi Obchodní firma Datum vzniku společnosti a registrace Identifikační údaje Právní forma Předmět podnikání Emitovaný cenný papír Práva, výnosy a splatnost dluhopisů Základní kapitál společnosti Počet kmenových akcií na jméno Základní kapitál Statutární a dozorčí orgány k Představenstvo Dozorčí rada Podnikatelská činnost společnosti Stav a vývoj podnikatelské činnosti v 1. pololetí Srovnání s rokem Důležité faktory ovlivňující podnikatelskou činnost Předpokládaný vývoj podnikání v druhém pololetí roku Ostatní informace - ČEKIA STABILITY AWARD Finanční část Konsolidovaná mezitímní účetní závěrka Přijaté úvěry a půjčky Řízení o konkurzu či vyrovnání Pozastavení činnosti společnosti úředním rozhodnutím Soudní a obchodní spory, jejichž předmětem je hodnota, která přesahuje 5 % čistého obchodního majetku (vlastního kapitálu) emitenta Osoba odpovědná za pololetní zprávu Prohlášení...8 2

3 1. Základní údaje o emitentovi 1.1. Obchodní firma Credium, a.s. Ulice: Bucharova 2657/12 Obec: Praha 13 PSČ: Datum vzniku společnosti a registrace 27. června 1997 Společnost je registrována v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl B., vložka Identifikační údaje IČ: DIČ: CZ Právní forma akciová společnost 1.5. Předmět podnikání Předmětem podnikání podle zápisu do obchodního rejstříku je: - výroba, obchod a služby neuvedené v přílohách 1 až 3 živnostenského zákona, - leasing spojený s financováním, - poskytování úvěrů z vlastních zdrojů Emitovaný cenný papír ISIN: CZ Jmenovitá hodnota: ,- Kč Datum emise: Doba splatnosti: 5 let Úrokový výnos: 4,39 % p.a. Podoba: zaknihovaná Forma: na doručitele Objem emise: ,- Kč Počet kusů: kusů 3

4 1.7. Práva, výnosy a splatnost dluhopisů Prospekt včetně emisních podmínek dluhopisů byl schválen Českou národní bankou dne pod č.j. Sp/544/445/ /20966/540. Z emise je upsáno ks obligací v nominální hodnotě Kč. Emise tohoto cenného papíru bude splacena Základní kapitál společnosti 2.1. Počet kmenových akcií na jméno kusů Jmenovitá hodnota: 1.000,- Kč 2.2. Základní kapitál ,- Kč Základní kapitál byl zcela splacen. 3. Statutární a dozorčí orgány k Představenstvo Předseda: Luděk Keltyčka, Rokycany, Na Husinci 1150 Člen: Ing. Miroslav Halička Rudná, Hořelické náměstí 1263 Člen: Bruno Regis Claude Lombard, rue Jean Macé 15, 75011, Paříž, Francie 3.2. Dozorčí rada Předseda: Amir DJOURABTCHI, Rue Boileau 38, Paříž, Francie Člen: Valérie Raymonde Renée Calvet, avenue de Saint Mandé 81, Paříž, Francie Člen: Ing. Leoš Sypták, Mukařov - Srbín, Fialková 334 4

5 4. Podnikatelská činnost společnosti 4.1. Stav a vývoj podnikatelské činnosti v 1. pololetí 2010 Oproti stejnému období roku 2009 si Credium nejen udrželo, ale ještě více posílilo 3. místo na trhu financování osobních a užitkových vozů do 3,5 tuny. Credium vykázalo nárůst o 8 %, což je ve srovnání s celým trhem vynikající výsledek. Současné výsledky Credia a trend jsou dobré a odpovídají dosavadnímu vývoji na trhu. Na celkový výsledek společnosti měly významnější vliv některé vnější faktory, jako např. stagnace až velice pomalý rozjezd obchodů od počátku roku daný mimo jiné dopady finanční krize, menší ochotou domácností se zadlužovat a s tím související zvýšenou předlužeností českých domácností, stejně jako ne nevýznamně se na menších prodejích aut podepsalo dlouhé zimní období a neopadávající sníh. Pozitivně se projevilo na výsledku společnosti zejména snížení režijních nákladů vlivem zavedení úsporných opatření napříč celou firmou, nižší úrokové sazby na trhu, a rozvoj nových produktů spotřebitelského financování, jako jsou Nejlevnější půjčka a Splátkový úvěr. Za první pololetí roku 2010 Credium, a.s. uzavřel nových smluv v celkovém objemu 2,6 mld. Kč vyjádřeno v pořizovacích cenách bez DPH v oblasti financování produktů automotive (financování dopravní techniky) a v objemu 60 mil. Kč ve financované částce v oblasti spotřebitelského financování. Financování bylo realizováno především formou spotřebitelských úvěrů na auta, tento produkt již tvoří drtivou většinu nové produkce. V oblasti spotřebitelského financování se osvědčil nový produkt Internet loan (internetová půjčka), který odstartoval v závěru roku Tabulka č. 1 Nové obchody v 1. pololetí roku 2010 a srovnání se stejným obdobím roku 2009 (v tis. Kč) Automotive Financovaná částka Počet smluv 1-6/ / / /2010 Finanční leasing Operativní leasing Spotřebitelský úvěr Splátkový prodej Technologie CELKEM Spotřebitelské financování Financovaná částka Počet smluv 1-6/ / / /2010 Internet Loan Splátkový prodej Kreditní karty CELKEM

6 4.2. Srovnání s rokem 2009 Srovnání meziročních výsledků se nachází v tabulce Nové obchody v 1. pololetí roku 2010 a srovnání se stejným obdobím roku Společnost zaznamenala v prvním pololetí roku 2010 pokles objemu obchodů v oblasti automotive produktů o 6% měřeno v pořizovacích cenách bez DPH, a pokles počtu smluv o 3%. V oblasti spotřebitelského financování byl zaznamenán růst objemu obchodů o 432% ve financované částce, který byl způsoben zejména novými produkty Internet loan a Splátkový úvěr, měřeno počtem smluv došlo k nárůstu o 79% Důležité faktory ovlivňující podnikatelskou činnost V 1. pololetí 2010 byly nebankovní finanční produkty nabízeny v podmínkách mírného ekonomického oživení. Poptávku po nebankovních finančních produktech stále ovlivňuje doznívající ekonomická recese, zejm. pokud jde o pokračující omezování spotřebitelských výdajů. Omezená poptávka vedla k dalšímu meziročnímu poklesu leasingu a spotřebitelských úvěrů. Po meziročním zvýšení HDP v 1. čtvrtletí o 1,1% se v dalších měsících dále mírně zvyšovalo tempo ekonomického růstu. Nezastavil se však pokles výdajů domácností. Nezaměstnanost, která ovlivňuje především poptávku a rizika ve spotřebitelských úvěrech a ve spotřebitelském leasingu, dosáhla v červnu ,5 %. Podíl nesplácených úvěrů domácností u bank a u nebankovních finančních institucí se zvýšil z 3,8 % v listopadu 2009 na 4,5 % v červnu Předpokládaný vývoj podnikání v druhém pololetí roku 2010 Ve druhém pololetí je očekáván pozvolný návrat ekonomického růstu, což je zásadní faktor, který by mohl pozitivně ovlivnit trh financování dopravní techniky a trh spotřebitelského financování. Zároveň je možné počítat s určitým zpožděním v ovlivnění poptávky po finančních produktech, která bude závislá i na dalších faktorech, jako je míra nezaměstnanosti, inflace apod. Ve druhém pololetí roku 2010 je rovněž možné podle určitých náznaků očekávat zvyšování úrokových sazeb na trhu. V tomto období očekáváme v oblasti automotive další posilování produktu Spotřebitelský úvěr zejména na úkor produktu finanční leasing. V oblasti spotřebitelského financování očekáváme další nárůsty všech nabízených produktů. Tabulka č. 2 Nové obchody v 1. pololetí 2010 a srovnání s plánem E2 (v tis. Kč) Automotive Financovaná částka v 1. pololetí 2010 Plán Skutečnost Finanční leasing Operativní leasing Spotřebitelský úvěr Splátkový prodej Technologie CELKEM

7 Spotřebitelské financování Financovaná částka v 1. pololetí 2010 Plán Skutečnost Internet Loan Splátkový prodej Kreditní karty CELKEM Hospodářský výsledek společnosti za 1. pololetí roku 2010 ve výši 83 mil. Kč se zatím vyvíjí lépe než bylo plánováno. Největší podíl na něm má portfolio leasingových smluv a smluv o spotřebitelském úvěru, a z nich generované výnosy a náklady, na straně nákladů mají výrazný pozitivní vliv nižší skutečné nákladové sazby z úvěrů, než byly naplánované. I ve 2. pololetí roku by se měl hospodářský výsledek vyvíjet podle očekávání v souladu s plánem Ostatní informace - ČEKIA STABILITY AWARD V ekonomicky nelehké době se stále hovoří o stabilitě či nestabilitě trhu respektive firem. A právě na tomto poli Credium uspělo, což dokladuje udělení ratingového hodnocení A výborný. Tímto ratingovým hodnocením se Credium řadí mezi nejstabilnější firmy v České republice. 5. Finanční část Konsolidovaná mezitímní účetní závěrka Mezitímní konsolidovaná účetní závěrka zpracovaná za období končící 30. června 2010 v souladu s Mezinárodními standardy účetního výkaznictví ve znění přijatém Evropskou unií je přílohou této pololetní zprávy. Přiložené pololetní výkazy jsou konsolidované a jsou sestaveny v souladu s IFRS. Pololetní výkazy nejsou ověřeny auditorem společnosti. 6. Přijaté úvěry a půjčky Ke dni činila nesplacená jistina přijatých úvěrů a půjček mil. CZK, z toho mil. CZK jsou půjčky v měně CZK a 16,400 mil. EUR jsou půjčky v měně EUR. Společnost splácí veškeré přijaté úvěry a půjčky spolu s jejich příslušenstvím v souladu se stanovenými splátkovými kalendáři. 7. Řízení o konkurzu či vyrovnání Společnost není v řízení o konkurzu či vyrovnání. 8. Pozastavení činnosti společnosti úředním rozhodnutím Společnosti nebyla pozastavena činnost úředním rozhodnutím. 7

8 9. Soudní a obchodní spory, jejichž předmětem je hodnota, která přesahuje 5 % čistého obchodního majetku (vlastního kapitálu) emitenta Společnost nevede žádný takovýto soudní nebo obchodní spor. 10. Osoba odpovědná za pololetní zprávu Osobou zodpovědnou za pololetní zprávu společnosti je předseda představenstva společnosti, pan Luděk Keltyčka. 11. Prohlášení Prohlašujeme, že žádný z členů představenstva, dozorčí rady a ředitelů společnosti nebyl odsouzen pro trestný čin majetkové povahy. Prohlašujeme, že údaje uvedené v této pololetní zprávě odpovídají skutečnosti a žádné podstatné okolnosti, které by mohly ovlivnit přesné a správné posouzení emitenta a jím vydaných cenných papírů, nebyly vynechány. V Praze dne Luděk Keltyčka předseda představenstva Credium, a.s. 8

9 Příloha Pololetní zprávy společnosti Credium, a.s. za období CREDIUM, A.S. Mezitímní konsolidovaná účetní závěrka zpracovaná za období končící 30. června 2010 v souladu s Mezinárodními standardy účetního výkaznictví ve znění přijatém Evropskou unií 9

10 Mezitímní konsolidovaný výkaz úplného výsledku 30. června června 2009 Výnosy z úroků a podobné výnosy Náklady na úroky a podobné náklady Čisté úrokové výnosy Ztráty ze snížení hodnoty a odepsané pohledávky Čisté úrokové výnosy po odečtení ztrát ze snížení hodnoty Výnosy z poplatků, provizí a operativního leasingu Náklady na poplatky, provize a operativní leasing Čisté výnosy z poplatků, provizí a operativního leasingu Čistá ztráta z prodeje pozemků, budov a zařízení Čisté ostatní provozní výnosy Rozpuštění rezerv 0 0 Správní náklady Zisk před zdaněním Daň z příjmů Čistý zisk Ostatní úplný výsledek Kurzové rozdíly z přecenění na vykazovací měnu Daň z příjmů vztahující se ke kurzovým rozdílům Úplný výsledek za rok celkem

11 Mezitímní konsolidovaný výkaz finanční pozice 30. června prosince 2009 AKTIVA Dlouhodobý nehmotný majetek Pozemky, budovy a zařízení Čisté investice do finančního leasingu Úvěry a pohledávky Zásoby Ostatní aktiva Peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty Goodwill Aktiva celkem VLASTNÍ KAPITÁL A ZÁVAZKY Závazky Půjčky Odložený daňový závazek Splatný daňový závazek Ostatní závazky Rezervy na závazky Závazky celkem Vlastní kapitál Základní kapitál Nerozdělený zisk Rezervní fondy Fond z přecenění Vlastní kapitál celkem Vlastní kapitál a závazky celkem

12 Mezitímní konsolidovaný výkaz peněžních toků Peněžní toky z provozní činnosti: 30. června června 2009 Zisk před zdaněním Úpravy pro odsouhlasení čistého zisku a čisté hotovosti z provozní činnosti: Odpisy Kurzové zisky Ztráta z prodeje pozemků, budov a zařízení a nehmotných aktiv Výnosy z úroků Náklady na úroky Ztráty ze snížení hodnoty Rozpuštění rezerv Změny v provozních aktivech a pasivech: Čisté investice do finančního leasingu Zásoby Úvěry a pohledávky Ostatní aktiva Ostatní závazky a rezervy Přijaté úroky Zaplacené úroky Zaplacená daň z příjmů Čisté peněžní toky z provozní činnosti Peněžní toky z investiční činnosti: Nákup pozemků, budov a zařízení a nehmotných aktiv Příjmy z prodeje pozemků, budov a zařízení a nehmotných aktiv Akvizice Credium Slovakia a navýšení kapitálu Čisté peněžní toky z investiční činnosti Peněžní toky z finanční činnosti: Zvýšení/(snížení) půjček v rámci úvěrových linek Vyplacené dividendy Navýšení základního kapitálu Čisté peněžní toky z finanční činnosti Čisté snížení/zvýšení peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů Peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty na začátku roku Dopad změn ve směnném kurzu na peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty Peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty na konci roku

13 Mezitímní konsolidovaný výkaz změn vlastního kapitálu Pozn. Základní kapitál Ostatní rezervní fondy Nerozdělený zisk Fond z přecenění Celkem Zůstatek k 1. lednu Zisk po zdanění za dané období Ostatní úplný výsledek Úplný výsledek celkem Příděl do zákonného rezervního fondu Dividendy Navýšení základního kapitálu Zůstatek k 31. prosinci Zisk po zdanění za dané období Ostatní úplný výsledek Úplný výsledek celkem Příděl do zákonného rezervního fondu Dividendy Navýšení základního kapitálu Zůstatek k 30. červnu

14 Základní zásady sestavení mezitímní konsolidované účetní závěrky Společnost Credium, a.s. ( Společnost ) jako emitent kótovaných dluhopisů obchodovaných na veřejném trhu cenných papírů aplikuje v souladu s 19 odst. (9) zákona č. 563/1991 Sb, o účetnictví pro sestavení konsolidované mezitímní účetní závěrky Mezinárodní standardy finančního výkaznictví upravené právem Evropského společenství. Mezitímní účetní závěrka konsolidačního celku Credium k 30. červnu 2010 je sestavena ve zkrácené podobě umožněné standardem IAS 34. Částky v mezitímní účetní závěrce jsou uvedeny v tisících korun českých (tis. Kč), není-li uvedeno jinak. Mezitímní konsolidovaná účetní závěrka zahrnuje všechny významné subjekty, které tato Společnost kontrolovala k 30. červnu 2010 (společně označované jako Skupina ). Mezitímní konsolidovaná účetní závěrka obsahuje v rámci procesu konsolidace následující dceřiné podniky: 1/ Credium Slovakia, a.s., Einsteinova 21, Bratislava, Slovensko 2/ OPTIMALIT, spol. s.r.o., Bucharova 2657/12, Office Park, Praha 13, Česká Republika 3/ Optimalit Slovakia, s.r.o., Einsteinova 21, Bratislava, Slovensko Při sestavení mezitímní účetní závěrky Skupiny k 30. červnu 2010 stejně jako pro zjištění srovnatelných údajů předchozího období byly v zásadě použity stejné účetní metody a postupy, jakož i konsolidační zásady jako v konsolidované účetní závěrce za rok končící dnem 31. prosince Jejich podrobný popis je uveden ve Výroční zprávě Credium 2009 v příloze konsolidované účetní závěrky 2009.

15 Další finanční informace Čisté úrokové výnosy Výnosy z úroků a podobné výnosy 30. června června 2009 Finanční leasing Spotřebitelské úvěry Úvěry a zálohy prodejcům vozidel Výnosy z kreditních karet Vklady v bankách a jiných finančních institucích Internetové půjčky Náklady na úroky a podobné náklady 30. června června 2009 Úvěry Ztráty ze snížení hodnoty a odepsané pohledávky Souhrn pohybů opravných položek k pohledávkám z finančního leasingu, pohledávkám z obchodního styku, zásobám a obchodním úvěrům a zálohám prodejcům vozidel je uveden v následující tabulce: 30. června června 2009 Čisté zvýšení/(snížení) opravných položek Pohledávky z obchodního styku odpis Credium, a.s. Pololetní zpráva za období

16 Správní náklady 30. června června 2009 Mzdové náklady Sociální a zdravotní pojištění Příspěvek zaměstnavatele na penzijní připojištění zaměstnanců Nájemné Ostatní náklady související s nájmem Odborné služby Telekomunikační a informační služby Odpisy předmětů operativního leasingu a provozního majetku Reklama a marketing Kancelářské potřeby Pohonné hmoty a jiné náklady související s provozem vlastních vozidel Pojištění Opravy a údržba Ostatní nepřímé daně Cestovné Ostatní Čisté investice do finančního leasingu Jednotlivé položky investic do finančního leasingu jsou následující: 30. června prosince 2009 Pohledávka z minimálních leasingových splátek (hrubá investice do leasingu) mínus: výnosy příštích období Čisté investice do finančního leasingu mínus: ztráty ze snížení hodnoty (poznámka 9) Čisté investice do finančního leasingu mínus ztráty ze snížení hodnoty Pohledávka z budoucích minimálních leasingových splátek, výnosy příštích období a čisté investice do finančního leasingu podle splatnosti k 30. červnu 2010 lze analyzovat následovně: Hrubá investice Výnosy příštích období Investice do leasingu a dále Pohledávka z budoucích minimálních leasingových splátek, výnosy příštích období a čisté investice do finančního leasingu podle splatnosti k 31. prosinci 2009 lze analyzovat následovně: Hrubá investice Výnosy příštích období Investice do leasingu a dále Credium, a.s. Pololetní zpráva za období

17 Úvěry a pohledávky Rozdělení úvěrů a pohledávek lze analyzovat následovně: 30. června prosince 2009 Úvěry a zálohy prodejcům vozidel Spotřebitelské úvěry Kreditní karty Pohledávky z obchodního styku Obchodní zálohy Internetové půjčky Hrubá výše Ztráty ze snížení hodnoty úvěrů a pohledávek (poznámka 9) Čistá výše Zásoby Vrácené předměty leasingu pocházejí z předčasně ukončených leasingových smluv a smluv o spotřebitelském úvěru, kdy bude předmět leasingu buď prodán, nebo znovu poskytnut jinému zákazníkovi. 30. června prosince 2009 Vozy vrácené z leasingu Ztráty ze snížení hodnoty (poznámka 9) Půjčky Skupina má pro české a slovenské podniky následující půjčky: 30. června prosince 2009 Credium, a.s. Česká republika Credium Slovakia, a.s. Slovensko Detail jednotlivých půjček je níže uvedený jak pro Credium, a.s., tak pro Credium Slovakia, a.s. Credium, a. s. Úroková sazba Záruka 30. června prosince 2009 Zajištěné bankovní úvěry a kontokorentní rámce Dle podmínek stanovených smlouvou Záruka SOFINCO S.A Dlouhodobé úvěry a půjčky na peněžním trhu od SOFINCO S.A. Fixní Žádné Celkem Credium, a.s. Pololetní zpráva za období

18 Credium Slovakia, a. s. Úroková sazba Záruka 30. června prosince 2009 Zajištěné bankovní úvěry a kontokorentní rámce Podle podmínek stanovených smlouvou Záruka SOFINCO S.A. a OTP Bank Nyrt.bank (2008) Dlouhodobé úvěry a půjčky na peněžním trhu od SOFINCO S.A. Fixní Žádné Celkem Úvěry třetích stran se používají na financování smluv o finančním leasingu, spotřebitelských úvěrů, úvěrů z kreditních karet a jiných úvěrů poskytovaných prodejcům vozidel a jsou zajištěny zárukami poskytnutými akcionářem SOFINCO S.A. a předcházejícím akcionářem Credium Slovakia, a.s. OTP Bank, jak je uvedeno v předcházející tabulce. Informace o segmentech Management nahlíží na podnikání na základě zpráv předkládaných managementu, která slouží jako podklad pro strategická rozhodnutí. Skupina je situovaná ve dvou zeměpisných oblastech (Česká republika a Slovenská republika). Za období končící 30. června 2010 Informace o segmentech poskytované vedení Skupiny za reportované segmenty za období končící 30. června 2010 jsou následující: Česká republika Slovensko Celkem Úrokové výnosy a podobné výnosy Úrokové náklady a podobné náklady Čistý úrokové výnosy Ztráty ze snížení hodnoty a odpis pohledávek Čistý úrokový výnos po odečtení ztrát ze snížení hodnoty Výnosy z poplatků, provizí, pojištění a operativního leasingu Náklady z poplatků, provizí a pojištění a operativního leasingu Čisté výnosy z poplatků, provizí a operativního leasingu Čistá ztráta z prodeje pozemků, budov a zařízení Čisté ostatní provozní výnosy Správní náklady Zisk před zdaněním Daň z příjmů Čistý zisk a úplný výsledek celkem Credium, a.s. Pololetní zpráva za období

19 Rozdělení aktiv dle segmentů je následující: Česká republika Slovensko Celkem Nehmotná aktiva Pozemky, budovy a zařízení Čisté investice do finančního leasingu Úvěry a pohledávky Zásoby Goodwill Ostatní aktiva Peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty Celková aktiva Za období končící 30. června 2009 Informace o segmentech poskytované vedení Skupiny za reportované segmenty za období končící 30. června 2009 jsou následující: Česká republika Slovensko Celkem Úrokové výnosy a podobné výnosy Úrokové náklady a podobné náklady Čistý úrokové výnosy Ztráty ze snížení hodnoty a odpis pohledávek Čistý úrokový výnos po odečtení ztrát ze snížení hodnoty Výnosy z poplatků, provizí, pojištění a operativního leasingu Náklady z poplatků, provizí a pojištění a operativního leasingu Čisté výnosy z poplatků, provizí a operativního leasingu Čistá ztráta z prodeje pozemků, budov a zařízení Čisté ostatní provozní výnosy Pohyb v rezervách na závazky Správní náklady Zisk před zdaněním Daň z příjmů Čistý zisk a úplný výsledek celkem Credium, a.s. Pololetní zpráva za období

20 Za období končící 30. června 2009 Rozdělení aktiv dle segmentů je následující: Česká republika Slovensko Celkem Nehmotná aktiva Pozemky, budovy a zařízení Čisté investice do finančního leasingu Úvěry a pohledávky Zásoby Goodwill Ostatní aktiva Peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty Celková aktiva Základní kapitál, nerozdělený zisk a rezervní fond Nekonsolidovaný čistý zisk ve výši tis. Kč za rok 2009 uvedený v individuální účetní závěrce Společnosti, byl schválen a rozdělen rozhodnutím jediného akcionáře takto: tis. Kč jako příděl do zákonného rezervního fondu a částka tis. Kč byla vyplacena akcionáři. Dne 25. února 2010 Skupina navýšila kapitálové fondy společnosti Credium Slovakia prostřednictvím peněžního vkladu do těchto fondů ve výši tis EUR. Credium, a.s. Pololetní zpráva za období