VÝROČNÍ ZPRÁVA ZA ROK 2008 OLMA, a.s. strana 1 (celkem 49)
OBSAH OBSAH,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,, 2 ÚVODNÍ SLOVO,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,, 3 PROFIL SPOLEČNOSTI,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,, 4 VRCHOLOVÉ ORGÁNY,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,, 4 ZPRÁVA O PODNIKATELSKÉ ČINNOSTI,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,, 7 NÁVRH PŘEDSTAVENSTVA NA ZPŮSOB ÚHRADY ZTRÁTY,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,, 15 ZPRÁVA DOZORČÍ RADY,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,16 ZPRÁVA NEZÁVISLÉHO AUDITORA PRO AKCIONÁŘE SPOLEČNOSTI,,,,,,,,,,,,,,,,,,,, 17 ROZVAHA,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,, 19 VÝKAZ ZISKU A ZTRÁT,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,, 21 PŘÍLOHA ÚČETNÍ UZÁVĚRKY ZA ROK 2008,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,, 22 ZPRÁVA O VZTAZÍCH MEZI OVLÁDAJÍCI A OVLÁDANOU OSOBOU ZA ROK 2008,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,, 43 KONTAKTY,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,, 49 strana 2 (celkem 49)
strana 3 (celkem 49)
PROFIL SPOLEČNOSTI obchodní firma: OLMA, a.s. právní forma: akciová společnost datum vzniku: 1. 1. 1994 sídlo: Pavelkova 18, Olomouc IČ: 47675730 základní kapitál: 236.214.000,- Kč VRCHOLOVÉ ORGÁNY Složení vrcholových orgánů od 1.1.2008 do 18.12.2008 Ing. Jiří Gavenda, předseda představenstva Bydliště: Slavkov, Olomoucká 395, okr. Opava Mgr. Jan Vařeka, místopředseda představenstva Bydliště: Olomouc, Křelov, Nová 2 Ing. Ivo Škrabal, člen představenstva Bydliště: Příkazy č. 174, okr. Olomouc Ing. Dušan Schreier, člen představenstva Bydliště: Opava Kylešovice, Hlavní 40 Ing. Zbyněk Ságner, člen představenstva Bydliště: Praha 1, Nerudova 240/33 Ing. Jan Richter, člen představenstva Bydliště: Srch, Krátká 273 Dozorčí rada Ing. Miroslav Konečný, předseda dozorčí rady Bydliště: Luhačovice, Hrazanská 1038, okr. Zlín Ing. Tomáš Vymětal, člen dozorčí rady Bydliště: Pardubice, G.Svobody 615 Eva Rašková, člen dozorčí rady Bydliště: Kralice na Hané, Kraličky 36 strana 4 (celkem 49)
Složení vrcholových orgánů k 31.12.2008 Představenstvo PhDr. Simona Sokolová, předseda představenstva Bydliště: Olomouc Slavonín, Klostermannova 364/12 Členství v dalších orgánech: PROFROST a.s. IČ: 27771245, místopředseda představenstva MILKAGRO a.s. IČ: 47677198, místopředseda představenstva Mgr. Pavel Piňos, místopředseda představenstva Bydliště: Přerov Žerotínovo nám.1864/41 Členství v dalších orgánech: MARINARIUS a.s. IČ: 27798828, člen dozorčí rady ARBITRÁŽNÍ UNIE, a.s. IČ: 25838385, člen představenstva MILKAGRO MAJETKOVÁ a.s. IČ: 28566734, předseda představenstva Energy produkt a.s. IČ: 28089880, předseda dozorčí rady Ing. Jan Hanč, člen představenstva Bydliště: Pardubice 1 Bílé Předměstí, Na Ležánkách 61 Členství v dalších orgánech: Eligo a.s., IČ: 60914211, Statutární orgán člen představenstva Dozorčí rada Zdenek Wagner, předseda dozorčí rady Bydliště: U Cukrovaru 581/42 Členství v dalších orgánech: Jesenické Mlékárny, a.s. IČ: 47674962, místopředseda dozorčí rady Mlékárna Jeseníky, a.s. IČ: 25844873, člen dozorčí rady MILKAGRO MAJETKOVÁ a.s. IČ:28566734, člen dozorčí rady Ing. Tomáš Vymětal, člen dozorní rady Bydliště: Pardubice, G.Svobody 615 Členství v dalších orgánech: Synergy Pardubice s.r.o., IČ: 25271580, společník Statutární orgán - jednatel Eva Rašková, člen dozorčí rady Bydliště: Kralice na Hané, Kraličky 36 Dne 6.3.2009 rozhodla mimořádná valná hromada o následující změně v orgánech společnosti. strana 5 (celkem 49)
Složení vrcholových orgánů (aktuální stav v době vydání výroční zprávy) Představenstvo PhDr. Simona Sokolová, předseda představenstva Bydliště: Olomouc Slavonín, Klostermannova 364/12 Členství v dalších orgánech: PROFROST a.s. IČ: 27771245, místopředseda představenstva MILKAGRO a.s. IČ 47677198, místopředseda představenstva Ing. Martin Krystián, místopředseda představenstva Bydliště: Šlapanice u Brna, Seifertova 1727/17 Členství v dalších orgánech: PROFROST a.s. IČ: 27771245, člen představenstva ZZN POMORAVÍ a.s. IČ: 46900845, předseda dozorčí rady OSEVA, a.s. IČ: 47912430, předseda dozorčí rady ZZN Pelhřimov a.s. IČ: 46678140, člen dozorčí rady AGF Osiva, a.s. IČ: 27741516, předseda dozorčí rady NAVOS, a.s. IČ: 47674857, člen dozorčí rady MILKAGRO a.s. IČ: 47677198, místopředseda dozorčí rady Ing. Jaroslav Faltýnek, člen představenstva Bydliště: Prostějov Vinklerova 23 Členství v dalších orgánech: Agrární regionální komora IČ: 15526313, tajemník A.S.A. TS Prostějov, s.r.o. IČ: 26224178, dozorčí rada Vodovody a kanalizace Prostějov, a.s. IČ: 49451723, člen představenstva ZZN Polabí, a.s. IČ: 45148210, místopředseda představenstva AGROTEC a.s. IČ: 544957, předseda představenstva AGRI CS a.s. IČ: 26243334, předseda představenstva AGROFERT HOLDING, a.s. IČ: 26185610, člen představenstva AGF Osiva, a.s. IČ: 27741516, místopředseda představenstva OSEVA, a.s. IČ: 47912430, předseda představenstva ZZN Pelhřimov a.s. IČ: 46678140, místopředseda představenstva ZENZA Znojmo, a.s. IČ: 228320, předseda dozorčí rady Agrární komora České republiky, IČ: 47674768, člen představenstva ZZN Pardubice, a.s. IČ: 46504940, předseda dozorčí rady NAVOS, a.s. IČ: 47674857, předseda dozorčí rady MILKAGRO a.s. IČ: 47677198, předseda představenstva Dozorčí rada Mgr. Libor Němeček, předseda dozorčí rady Bydliště: Praha 5 Kodymova 2536/14 Členství v dalších orgánech: AGROFERT HOLDING, a.s. IČ: 26185610, člen představenstva MILKAGRO a.s. IČ: 47677198, předseda dozorčí rady Fatra, a.s., IČ: 27465021, člen představenstva strana 6 (celkem 49)
Ing. Roman Beneš, člen dozorčí rady Bydliště: Klopotovice 93 Členství v dalších orgánech: MILKAGRO MAJETKOVÁ a.s.ič: 28566734, člen představenstva Prostějov venkov o.p.s. IČ: 27693058, společník Eva Rašková, člen dozorčí rady Bydliště: Kralice na Hané, Kraličky 36 Management PhDr. Simona Sokolová - generální ředitelka Ing. Martin Krystián finanční ředitel Ing. Vladimír Raška obchodní ředitel MVDr. Jiří Malý - výrobní ředitel Ing. Milan Zadražil - technický ředitel RNDr. Dana Dvořáková - vedoucí útvaru vývoje a řízení jakosti ZPRÁVA O PODNIKATELSKÉ ČINNOSTI Představenstvo společnosti se pravidelně na všech svých zasedáních zabývalo průběžnými výsledky hospodaření společnosti, podrobně hodnotilo výsledky činnosti a ukládalo úkoly managementu. Přijatá opatření byla průběžně vyhodnocována a úkoly byly podle potřeby aktualizovány. Převážná část stanovených úkolů ve výrobní oblasti stanovených pro rok 2008 byla splněna. Nepodařilo se však naplnit cíle v obchodní a finanční oblasti. Výroba V roce 2008 byla dokončena reklamační řízení na plnící linku PET lahví od fy KOSME. Tato linka byla na náklady dodavatele nahrazena v období duben květen novou linkou od fy KRONES. Tímto krokem se dosáhlo na tomto úseku výroby stabilních výkonů a mohli jsme vykrývat naše odběratele v požadovaném množství. V tomto období bylo nutné přesunout výrobu čerstvého mléka do Olomouce, což mělo za následek snížení výroby kysaných mléčných výrobků. Ve sledovaném roce došlo v této provozovně k instalaci zařízení, které umožňuje zachytávání mléka, které by jinak bylo znehodnoceno. Toto mléko je následně vráceno zpět na další efektivní zpracování. V průběhu roku došlo k výraznému snížení produkce sušeného mléka v provozovně Zábřeh. Na základě této skutečnosti byly pozastaveny některé investiční akce, které byly spojeny se sušárenskou výrobou. Vzhledem k propojení sušárenské a mlékárenské výroby bude mít tato vynucená skutečnost za následek nové investice, které se ale projeví až v roce 2009. V provozu v Olomouci byla v průběhu roku 2008 dokončena kompletní rekonstrukce střediska propagace, kde byla firmou VPS Hradec Králové dodána nová výrobní technologie, která umožní dosáhnout vyšší kvalitu na tomto úseku výroby. Současně byla instalována zařízení na rozpouštění tuků. V oblasti výroby kysaných mléčných výrobků došlo v roce 2008 k meziročnímu navýšení výroby. Na základě této skutečnosti na sklonku roku začaly přípravy na investiční akci vedoucí k posílení procesní linky. Tato investiční akce bude dokončena v roce 2009. strana 7 (celkem 49)
Nákup mléčné suroviny a výroba mléčných produktů Ukazatel jedn.mn. 2008 2007 Rozdíl Index 2008/2007 Nákup mléka tis. lt 258 461 280 808-22 347 92.04 Výroba: Konzumní mléka tis. lt 38 728 40 426-1 698 95.80 Trvanlivá mléka tis. lt 40 757 55 928-15 171 72.87 Smetany tis. lt 4 226 3 972 +254 106.39 Jogurty tis. lt 25 163 23 227 +1 936 108.34 Zakysané výrobky tis. lt 14 462 12 710 +1 752 113.78 Sýry t 23.6 42.6-19 55.40 Tvaroh t 742 1 220-478 60.82 Másla a tuky t 10 358 11 312-954 91.57 Pudingy t 7 158 8 579-1 421 83.44 Sušené výrobky t 13 887 14 533-646 95.55 Obchodní činnost OLMA, a.s patří mezi významné výrobce mlékárenských výrobků v České republice a z toho titulu mezi její hlavní odběratelé patří převážně nadnárodní obchodní řetězce, které působí na trhu v ČR již několik let a podíl prodejů přes tyto odběratele se nadále zvyšuje a na celkovém prodeji společnosti v roce 2008 se již podíleli cca 75%. Čerstvé mléko, čerstvé smetany, kysané výrobky a jogurty jsou pro společnost OLMA, a.s. rozhodující součástí prodejního sortimentu u většiny významných prodejců v ČR. Společnost OLMA, a.s. nakoupila v roce 2008 celkem 258 mil. litrů syrového mléka, což představuje 10,9% z celkové produkce syrového kravského mléka v ČR. Velmi významné postavení společnost dále posiluje v kategorii zakysaných mléčných výrobků, jogurtů a čerstvého mléka. Sortiment kysaných výrobků včetně jogurtů, čerstvého mléka a čerstvých smetan se bude v nejbližších letech významně rozvíjet. OLMA, a.s. plánuje posílení své pozice na tuzemském i zahraničním trhu okolních států, především Polska a Slovenska, zvláště se zaměřením na zvýšení prodeje čerstvých konzumních výrobků a bio produktů. U kysaných výrobků bude i nadále pokračovat trend zdravé výživy s výrobou probiotických výrobků. V roce 2008 se bohužel nepodařilo udržet růst tržeb a zvyšující se podíl exportu a to především z důvodů snížení výroby trvanlivého mléka a z důvodu poklesu ceny hlavního vývozního artiklu, kterým je sušené mléko. Celkové tržby za vlastní výrobky v roce 2008 klesly na 4 092 410 tis. Kč, tj ve srovnání s rokem 2007 pokles o téměř 10%, z toho export se snížil o 21,9%. Tržby za zboží vykazují i v roce 2008 klesající tendenci a to na částku 68 660 tis. Kč, jelikož se společnost prioritně zaměřuje na prodej vlastních výrobků. Lidské zdroje V daleko větší míře než v předchozích letech se společnost věnuje otázkám lidských zdrojů, neboť tyto budou jedním z limitujících faktorů rozvoje OLMA, a.s. Průběžně jsou řešeny organizační změny, jež reagují na změny v organizaci práce a změny především v oblasti výroby. Rok 2008 znamenal nárůst v počtu zaměstnanců především v provozu Zábřeh, i když v porovnání s rokem 2005 průměrný počet zaměstnanců je stále nižší. Nedostatek kvalifikovaných pracovních sil se projevuje i ve společnosti OLMA, a.s. a jen díky aktuálnímu podchycení uchazečů o zaměstnání, jejich kvalitnímu výběru a dalším novým motivačním programům se jej alespoň částečně daří řešit. V období celého roku je zvyšována kvalifikace zaměstnanců formou kurzů, školení a výcviků. strana 8 (celkem 49)
Přehled počtu pracovníků podle zařazení Rok 2006 2007 2008 Zaměstnanci celkem 516 561 571 Z toho THP 140 141 140 POP OH 3 3 3 Dělníci výrobní 215 248 257 Dělníci dopravní - - - Dělníci údržboví 53 59 61 Dělníci ostatní 105 110 110 Investice Investiční činnost ve společnosti OLMA, a.s. byla v roce 2008 převážně zaměřena na dokončení modernizace mlékárenské části provozu Zábřeh. V Olomouci byly investice směřovány na zvýšení jakosti vyráběných výrobků a rozšíření sortimentu. V roce 2008 byly investice v provozu Zábřeh částečně dotovány z dotačního programu Ministerstva zemědělství České republiky. V rámci dotačního programu č.13 Podpora zpracování zemědělských produktů a zvyšování konkurenceschopností potravinářského průmyslu byl realizován projekt s názvem Modernizace výroby zakysaných mléčných výrobků v provozu OLMA a.s. Zábřeh. Celkem bylo v roce 2008 proinvestováno v OLMA, a.s. Olomouc 49 788 933,-- Kč. - z toho v provozu Olomouc 11 785 732,-- Kč - z toho v provozu Zábřeh 38 003 201,-- Kč V roce 2008 byly v OLMA, a.s. realizovány následující významné investiční akce: Hlavní investiční akce pořízené nebo zahájené v roce 2008: - rekonstrukce výroby kysaných výrobků v provozu Zábřeh 10 601 tis. Kč - rekonstrukce příjmových tanků v provozu Zábřeh 4 891 tis. Kč - intenzifikace výroby ledové vody v provozu Zábřeh 3 907 tis. Kč - rekonstrukce propagace v Olomouci 2 650 tis. Kč - dokončení studeného odstřeďování v provozu Zábřeh 2 535 tis. Kč - dokončení rekonstrukce CIP v provozu Zábřeh 2 354 tis. Kč - velko-objemové balení sušeného mléka BIG BAG v Olomouci 2 265 tis. Kč Komentář k vybraným investičním akcím: 1. Rekonstrukce výroby kysaných výrobků v provozu Zábřeh Jednalo se o nejvýznamnější investici v OLMA, a.s. v roce 2008, která umožnila lepší využití linek na plnění a balení tekutých výrobků v provozu Zábřeh. Vlastní investice spočívala v pořízení nové linky na výrobu tekutých kysaných výrobků včetně propojení na stávající technologické zařízení. Na investici byla poskytnuta dotace Mze ČR strana 9 (celkem 49)
2. Rekonstrukce příjmových tanků v provozu Zábřeh V roce 2008 byla dokončena modernizace příjmu mléka v mlékárenské části provozu Zábřeh. Jednalo se o nahrazení nevyhovujících příjmových tanků za nové tanky o kapacitě 2x90 000 litrů. Přínosem akce bylo zvýšení jakosti nakupovaného syrového mléka a především snížení energetických nákladů na další technologické operace. Na investici byla poskytnuta dotace Mze ČR. 3. Intenzifikace výroby ledové vody v provozu Zábřeh V rámci projektu Modernizace výroby zakysaných mléčných výrobků v provozu OLMA,a.s. Zábřeh byla dokončena rekonstrukce výroby ledové vody pro potřeby mlékárenské části Zábřeh. Součástí této akce bylo přesunutí čpavkových kompresorů včetně příslušenství na místo, kde neovlivňují okolí nadměrným hlukem. Na investici byla částečně poskytnuta dotace Mze ČR. 4. Rekonstrukce propagace v Olomouci Investiční akce byla zaměřena na výměnu nevyhovujících tanků na výrobu provozního zákysu pro výrobu másla. Realizace investice došlo k výraznému zlepšení jakosti vyráběného polotovaru. Ekologie a ochrana životního prostředí V roce 2008 bylo společností OLMA, a.s. v Olomouci uděleno nové integrované povolení provozu zařízení. Původní povolení z roku 2005 již neodpovídá skutečnosti. Aktivity v oblasti ochrany životního prostředí se soustředily významnou měrou na provozovnu Zábřeh a to především na snižování emisí hluku, budováním protihlukových opatření v provozu a bylo tak dosaženo limitů pro chráněný venkovní prostor staveb. Tím bylo splněno integrované povolení o nadměrných emisích hluku, které mělo platnost do 01.08.2008. Realizace studeného odstřeďování mléka na sušárně provozovny v Zábřehu došlo ke snížení spotřeby elektrické energie na provozu OLMA Zábřeh a.s. o 7%. V oblasti snižování míry znečištění odpadních vod byly prováděny zkoušky používání enzymatických přípravků na ČOV na provozovně Olomouc. Na provozovně v Zábřehu bylo dosaženo snížení míry znečištění odpadních vod jímáním mléčných splachů před čištěním. Na KÚOK byla nahlášena investiční akce Modernizace plynové kotelny, která by díky nižší spotřebě plynu měla vést k úspoře jak ve spotřebě, tak v produkci emisí. Ekonomika Ekonomické výsledky společnosti v roce 2008 byly zásadním způsobem ovlivněny negativním vývojem na trhu mléčných výrobků. Po poměrně pozitivním vývoji začátku roku, došlo v pololetí k výraznému propadu cen sušených výrobků, trvanlivého mléka a másla, tedy komoditních výrobků tvořících podstatnou část realizovaných tržeb. Společnost nedokázala na změnu tržních podmínek reagovat dostatečně rychle tak, aby se snížené ceny na výstupu projevily co nejrychleji poklesem nákladových cen na vstupu a to zvlášť v hlavní nákladové položce, kterou je nákup syrového kravského mléka. Výroba komoditních výrobků se tak stala v závěru roku vysoce ztrátovou. Jako ne zrovna šťastné se v tomto světle zdá dřívější rozhodnutí o maximalizaci výkupu a zpracování syrového mléka, jelikož hlavní podíl na vyrobených produktech pak dosáhly právě výrobky zasažené nejvyšším poklesem cen a které ve svém důsledku zapříčinily hluboce ztrátové hospodaření společnosti. Např. u sušeného mléka došlo od začátku roku k poklesu prodejní ceny o téměř 50%. Vzhledem k přetrvávající celosvětové hospodářské krizi bude rozhodující, jak firma v roce 2009 dokáže transformovat výrobu do svých perspektivních segmentů, jako jsou jogurty, zakysané výrobky a bio produkty a jak razantně omezí výrobu nerentabilních výrobků typu sušeného mléka a UHT, kde v nejbližší době nelze očekávat zásadní zvýšení cen. Ve srovnání s rokem 2007 bylo zpracováno syrového kravského mléka o 7,96% méně. Výkony meziroční poklesy o 7,3% zatímco výkonová spotřeba se snížila pouze o 4,5%. Nicméně pozitivním jevem je skutečnost, že u profitabilních segmentů došlo k nárůstu výroby nebo byl objem výroby na úrovni roku 2007. Skutečně dosažené výsledky za rok 2008 nelze porovnávat s plánem, jelikož dramatický vývoj na trhu v průběhu roku zapříčinil významné změny v hospodaření společnosti. strana 10 (celkem 49)
Rozvaha v plném rozsahu V rozvaze jsou uspořádány položky dlouhodobého majetku, oběžných aktiv, závazků jak dlouhodobých a krátkodobých, tak bankovních úvěrů, položky vlastního kapitálu, jiných aktiv a pasiv. V roce 2008 došlo k nárůstu dlouhodobého hmotného majetku oproti roku 2007 a to v pořizovacích cenách o 32 566 tis. Kč. Procento odepsanosti dlouhodobého hmotného majetku pak činí k 31.12.2008 (počítáno bez pozemků) 57,4%. Investiční aktivita v roce 2008 byla oproti minulým letům nižší a pohybovala se cca na polovině výdajů roku 2007, kdy byl pořízen majetek za více než 100 mil. Kč. To se projevilo v poklesu zůstatkové hodnoty celkového dlouhodobého majetku v absolutním vyjádření o 89 381 tis. Kč. Většina investic do majetku byla v roce 2008 realizována v mlékárenském provozu Zábřeh s cílem snížení nákladů a zvýšení jakosti výrobků. U dlouhodobého finančního majetku byl k 31.12.2008 přeceněn ekvivalencí majetkový podíl na společnosti Senická mliekareň a.s. z účetní hodnoty 17 596 tis.kč na hodnotu 3 533 tis. Kč. Ostatní majetkové podíly v dceřiných společnostech byly již dříve přeceněny na nulovou hodnotu. V oblasti oběžných aktiv došlo k podstatnějšímu pohybu na účtech zásob, především na účtu vlastních výrobků. Z důvodů nepříznivého cenového vývoje sušených produktů došlo na konci roku ke zvýšení stavu těchto zásob s očekáváním pozdějšího zlepšení prodejních cen. Z důvodů opatrnosti byly k datu účetní závěrky vytvořeny opravné položky k zásobám ve výši 83 811 tis. Kč přeceněním na očekávanou reálnou tržní hodnotu. Přesto je netto stav zásob k 31.12.2008 vyšší o 41 543 tis. Kč oproti stavu k 31.12.2007. U dlouhodobých pohledávek přibyla pohledávka ve výši 8 528 tis. Kč z titulu odložené daně. K 31.12.2008 činí hodnota krátkodobých pohledávek z obchodních vztahů brutto 436 377 tis. Kč, z toho po lhůtě splatnosti pak 88 298 tis. Kč, přičemž většina pohledávek po splatnosti spadá do kategorie 0-30 dnů a mají hodnotu 54 815 tis. Kč. Krátkodobé pohledávky po lhůtě splatnosti nad 365 dnů činí v brutto hodnotě 16 282 tis. Kč. K těmto pohledávkám je provedena korekce opravnou položkou ve výši 100%. Pokles brutto hodnoty pohledávek po splatnosti nad jeden rok je dán odpisem části starého bloku pohledávek ve výši 14 476 tis. Kč. Ve složkách vlastního kapitálu společnosti, který poklesl na 14 192 tis. Kč se na jeho zásadním snížení podílel záporný hospodářský výsledek ve výši - 214 032 tis. Kč a vyšší záporný oceňovací rozdíl z přecenění majetku a závazků, z důvodu přecenění podílu na společnosti Senická mliekáreň a.s. Celkové cizí zdroje k 31.12.2008 zvýšily o 110 425 tis. Kč na částku 1 485 028 tis. Kč, což je způsobeno nedostatkem vlastních zdrojů následkem dosažené ztráty, která je kryta růstem krátkodobých závazků a bankovních úvěrů. Dlouhodobé závazky se z důvodů odúčtování odloženého daňového závazku snížily na nulovou hodnotu. Krátkodobé závazky jsou k 31.12.2008 vyšší o 112 973 tis. Kč a dosáhly částky 734 551 tis. Kč. Z toho 277 883 tis. Kč činí závazky po lhůtě splatnosti, což je bohužel zásadní meziroční nárůst o více než 170 mil Kč. Bankovní úvěry vykázaly mírný nárůst a zvýšily se k 31.12.2008 o 8 809 tis. Kč oproti stavu ke konci roku 2007. V roce 2008 tedy došlo ke zvýšení zadluženosti (měřeno ukazatelem cizí zdroje na celková aktiva) a to až na hodnotu 98,93%. Společnost se tak nachází na hranici 100% zadluženosti. Nepodařilo se tak dosáhnout cílu vytýčených v roce 2007. Cestou ke snížení zadluženosti je pouze dosažení ziskového hospodaření firmy, případně příspěvek akcionářů do vlastního kapitálu společnosti. Výkaz zisku a ztráty v plném rozsahu Ve výkazu zisku a ztráty jsou uspořádány položky nákladů a výnosů a výsledku hospodaření. V roce 2008 došlo v hospodaření společnosti k těmto zásadním skutečnostem: Tržby za vlastní výrobky a služby poklesly o 451 966 tis. Kč na hodnotu 4 122 606 tis. Kč, především z důvodu nižších prodejních cen výrobků a z důvodů nižších prodejů sušeného mléka, které se v závěru roku vyrábělo na sklad, což se projevilo ve vyšší změně stavu zásob, která vzrostla o 117 963 tis. Kč. Celosvětová finanční a hospodářská krize, která sužuje evropské ekonomiky od druhé poloviny loňského roku, se také podepsala na rapidním poklesu cen v jeho závěru a vytvořená přidaná hodnota strana 11 (celkem 49)
tak klesla o 147 893 tis. Kč. Podíl přidané hodnoty na dosažené tržby je 5,8%, v roce 2007 činil tento ukazatel 8,4%. Tato přidaná hodnota byla vytvořena s vyšším průměrným počtem zaměstnanců jak v roce 2007. Ukazatel přidané hodnoty na jednoho pracovníka tak dává hodnotu: v roce 2007 byla dosažena hodnota 702 tis. Kč na jednoho pracovníka v roce 2008 byla dosažena hodnota 431 tis. Kč na jednoho pracovníka u tohoto ukazatele došlo tedy k poklesu o 38,6%. Z významných operací ovlivňujících provozní hospodářský výsledek je třeba zmínit vyšší osobní náklady o 12 082 tis. Kč a tvorbu opravných položek k zásobám a pohledávkám ve výši 92 285 tis. Kč. Všechny výše uvedené skutečnosti měly za následek dosažení provozního hospodářského výsledku na úrovni ztráty 172 478 tis. Kč. Hospodářský výsledek před zdaněním vykázal ztrátu 233 916 tis. Kč. V porovnání s předchozím rokem kde byl dosažen zisk ve výši 34 899 tis. Kč došlo tedy k výraznému zhoršení hospodaření společnosti. Povinnost na daní z příjmů právnických osob za rok 2008 společnosti tím pádem nevznikne a do kumulativní v budoucnosti uplatnitelné daňové ztráty se v roce 2008 přičte částka 145 727 tis. Kč. Kontrola byla provedena na dani z přidané hodnoty, na dani ze závislé činnosti, na dani vybírané srážkou a na dani silniční. Na těchto daních proběhla kontrola bez doměření. Přehled o peněžních tocích Přehled o peněžních tocích je rozpisem vybraných položek majetku a podává informaci o přírůstcích (příjmech) a úbytcích (výdajích) peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů v členění na provozní, investiční a finanční činnost v průběhu účetního období. Stav peněžních prostředků na konci účetního období je vyšší proti stavu peněžních prostředků na konci roku 2008. V porovnání s předchozím rokem má krátkodobý finanční majetek hodnotu vyšší o 13 321 tis. Kč a činí celkem 16 641 tis. Kč., nejde však o zlepšené cash-flow, nýbrž o dočasnou změnu na úkor zvýšení cizích zdrojů. Přehled o změnách vlastního kapitálu Přehled o změnách vlastního kapitálu z rozvahy (bilance) podává informaci o uspořádání jeho položek, které vyjadřují jeho celkovou změnu za účetní období. Rozhodující skutečnost, která se do změny hodnoty vlastního kapitálu pomítla je vytvořený hospodářský výsledek (ztráta) v celkové výši 214 032 tis. Kč. Hodnota vlastního kapitálu tedy k 31.12.2008 činí 14 192 tis. Kč. Neuhrazená ztráta tak kumulativně dosáhne částky 240 570 tis. Kč a přesáhne tak základní kapitál vložený akcionáři, kteří činí 236 214 tis. Kč. Cíl hospodaření Zisk ve výši 29 803 tis. Kč nebyl z výše uvedených důvodů splněn, avšak společnost řádně splácela své závazky vůči bankám, leasingovým společnostem a řádně plnila své závazky vůči zdravotním pojišťovnám a závazky ze sociálního zabezpečení. Snížily se pohledávky o 61 622 tis. Kč, závazky z obchodních vztahů se zvýšily o 116 536 tis. Kč. Záměry činnosti pro rok 2009 Zásadním cílem činnosti je snižování režijních nákladů, energetické náročnosti, zvýšení obratu, zvýšení prodejů nových variant výrobků a zvýšení prodejů rentabilních výrobků. Podstatná je i snaha o zlepšení komunikace se zákazníky. strana 12 (celkem 49)
Významné události od 1. ledna 2008 do data vydání výroční zprávy Společnosti OLMA a.s. se zařadila do skupiny firem ovládaných společností AGROFERT HOLDING, a.s. Došlo k několika změnám na vedoucích pozicích managementu, především na pozici generálního ředitele, finančního ředitele a obchodního ředitele. Dne 6. března 2009 se konala mimořádná valná hromada, která schválila změnu stanov společnosti a zvolila nové členy statutárních orgánů. Na základě smlouvy o půjčce ze dne 4. 2. 2009 společnost OLMA, a.s. obdržela finanční prostředky ve výši 100 000 tis. Kč od společnosti AGROFERT HOLDING, a.s. na stabilizaci finanční situace. Na základě smlouvy o půjčce ze dne 25.3.2009 poskytla společnost AGROFERT HOLDING, a.s. firmě OLMA, a.s. půjčku ve výši 800.000,- EUR. Na základě smlouvy o půjčce ze dne 30.3.2009 poskytla společnost AGROFERT HOLDING, a.s. firmě OLMA, a.s. půjčku ve výši 40.000 tis. Kč. strana 13 (celkem 49)
ZÁKLADNÍ UKAZATELE jednotka 2008 2007 Základní ukazatele Tržby z prodeje zboží, výrobků a služeb '000' Kč 4 191 266 4 673 001 Přidaná hodnota '000' Kč 246 162 394 055 Osobní náklady '000' Kč 205 475 193 393 Tržby z prodeje dlouhodobého majetku a materiálu '000' Kč 7 134 8 852 Změna stavu rezerv a opravných položek v provozní oblasti '000' Kč 74 066-120 495 Provozní výsledek hospodaření '000' Kč -172 478 69 787 Zisk před zdaněním '000' Kč -233 916 34 899 Čistý zisk '000' Kč -214 032 25 607 Stálá aktiva '000' Kč 781 314 870 695 Oběžná aktiva '000' Kč 711 144 709 374 Vlastní kapitál '000' Kč 14 192 244 217 Základní kapitál '000' Kč 236 214 236 214 Zákonný rezervní fond '000' Kč 44 134 42 854 Cizí zdroje '000' Kč 1 485 028 1 374 603 Provozní ukazatele Průměrný počet zaměstnanců počet os. 571 561 Tržby na pracovníka (roční tržby/počet pracovníků) '000' Kč/os. 7 340 8 330 Přidaná hodnota na pracovníka (přidaná hodnota/počet pracovníků) '000' Kč/os. 431 702 Provozní hospodářský výsledek na pracovníka (PHV/počet pracovníků) '000' Kč/os. -302 124 Osobní náklady na pracovníka / měsíc ((osobní náklady/počet pracovníků)/12) '000' Kč/os. 30 29 Analytické ukazatele Ukazatele rentability Sazba daně z příjmů právnických osob % 21 24 ROA - Rentabilita celkových vlož. prostředků (čistý zisk/celková aktiva) % -14,27 1,58 ROA-EBT - Rentabilita celkových vložených prostředků (čistý zisk+daň/celková aktiva) % -15,60 2,16 ROA-EBIT - Rentabilita celkových vložených prostředků (čistý zisk+daň+úroky/celková aktiva) % -12,38 4,90 Ukazatele aktivity Relativní vázanost stálých aktiv (stálá aktiva/roční tržby) % 18,64 18,60 Obrátka pohledávek k tržbám (krátkodobé pohledávky/(roční tržby/360)) den 36,01 37 Obrátka závazků k nákladům (krátkodobé závazky/(roční náklady/360)) den 62 51 Obrátka zásob k tržbám (zásoby/(roční tržby/360)) den 21 17 Ukazatele zadluženosti Zadluženost 1 gearing (dlouhodobé úvěry/vlastní kapitál) % 1 115,09 86,66 Zadluženost 2 gearing (dlouhodobé úvěry/(vlastní kapitál+dlouhodobé úvěry)) % 91,77 46,437 Zadluženost 3 (cizí zdroje/celková aktiva) % 99,04 84,91 Ukazatele likvidity Běžná likvidita (oběžná aktiva/(krátkodobé závazky + krátkodobé úvěry)) % 53,60 61,60 Pohotová likvidita ((oběžná aktiva-zásoby)/(krátkodobé závazky + krátkodobé úvěry)) % 32,92 42,12 Okamžitá likvidita (finanční majetek/krátkodobé závazky) % 2,13 0,50 strana 14 (celkem 49)
strana 15 (celkem 49)
strana 16 (celkem 49)
strana 17 (celkem 49)
strana 18 (celkem 49)
ROZVAHA (v tis. Kč) Rok 2008 2007 Brutto Korekce Netto Netto Aktiva celkem 2 614 914-1 115 418 1 499 496 1 618 820 B. Dlouhodobý majetek 1 792 024-1 010 710 781 314 870 695 B. I. Dlouhodobý nehmotný majetek 58 790-56 848 1 942 3 068 I. 3. Software 23 793-21 851 1 942 3 068 I. 6. Jiný dlouhodobý nehmotný majetek 34 997-34 997 B. II. Dlouhodobý hmotný majetek 1 729 701-953 862 775 839 850 031 II. 1. Pozemky 69 019 69 019 69 019 II. 2. Stavby 503 603-102 214 401 389 408 583 II. 3. Samostatné movité věci a soubory movitých věcí 1 145 983-845 447 300 536 366 966 II. 6. Jiný dlouhodobý hmotný majetek 6 912-6 201 711 1 794 II. 7. Nedokončený dlouhodobý hmotný majetek 3 832 3 832 2 268 II. 8. Poskytnuté zálohy na dlouhodobý hmot. majetek 352 352 1 421 B. III. Dlouhodobý finanční majetek 3 533 3 533 17 596 III. 2. Podíly v účet. jednot. pod podstatným. vlivem 3 533 3 533 17 596 C. Oběžná aktiva 815 852-104 708 711 144 709 374 C. I. Zásoby 354 306-88 426 265 880 224 337 I. 1. Materiál 110 790-4 615 106 175 109 278 I. 2. Nedokončená výroba a polotovary 33 012-7 137 25 875 55 696 I. 3. Výrobky 210 189-76 674 133 515 58 445 I. 5. Zboží 315 315 918 C II Dlouhodobá pohledávka 8 528 8 528 C II 8 Odložená daňová povinnost 8 528 8 528 C. III. Krátkodobé pohledávky 436 377-16 282 420 095 481 717 III. 1. Pohledávky z obchodních vztahů 400 948-16 282 384 666 440 318 III. 6. Stát daňové pohledávky 16 899 16 899 29 538 III. 7. Krátkodobé poskytnuté zálohy 18 062 18 062 10 538 III. 8. Dohadné účty aktivní 872 III. 9. Jiné pohledávky 468 468 451 C. IV. Krátkodobý finanční majetek 16 641 16 641 3 320 IV. 1. Peníze 326 326 314 IV. 2. Účty v bankách 16 315 16 315 3 006 I. Časové rozlišení 7 038 7 038 38 751 D. I. 1. Náklady příštích období 7 038 7 038 38 751 strana 19 (celkem 49)
Rok 2008 2007 (v tis. Kč) Pasiva celkem 1 499 496 1 618 820 A. Vlastní kapitál 14 192 244 217 A. I. Základní kapitál 236 214 236 214 I. 1. Základní kapitál 236 214 236 214 A. II. Kapitálové fondy -25 846-11 784 II. 3. Oceňovací rozdíly z přecenění majetku a závazků -25 846-11 784 A. III. Rezervní fondy a ostatní fondy ze zisku 44 394 43 474 III. 1. Zákonný rezervní fond 44 134 42 854 III. 2. Statutární a ostatní fondy 260 620 A. IV. Výsledek hospodaření minulých let -26 538-49 294 IV. 1. Nerozdělený zisk minulých let IV. 2. Neuhrazená ztráta minulých let -26 538-49 294 A. V. Výsledek hospodaření běžného účetního období -214 032 25 607 B. Cizí zdroje 1 485 028 1 374 603 B. II. Dlouhodobé závazky 11 357 II. 10. Odložený daňový závazek 11 357 B. III. Krátkodobé závazky 781 365 668 392 III. 1. Závazky z obchodních vztahů 734 551 618 015 III. 5. Závazky k zaměstnancům 9 761 9 205 III. 6. Závazky ze sociálního zabezpečení a zdravotního pojištění 4 822 4 886 III. 7. Stát daňové závazky a dotace 999 1 201 III. 10. Dohadné účty pasivní 31 232 34 929 III. 11. Jiné závazky 156 B. IV. Bankovní úvěry a výpomoci 703 663 694 854 IV. 1. Bankovní úvěry dlouhodobé 158 254 211 648 IV. 2. Bankovní úvěry krátkodobé 545 409 483 206 C. I. Časové rozlišení 276 I. 1. Výdaje příštích období 276 I. 2. Výnosy příštích období strana 20 (celkem 49)