Překlad z německého jazyka Zjednodušený prospekt ESPA BOND DANUBIA Podílový fond podle rakouského zákona o fondech kolektivního investování (InvFG) z roku 2011 v platném znění Fond byl schválen Úřadem pro dohled nad finančním trhem podle ustanovení rakouského zákona o fondech kolektivního investování (InvFG). ISIN: A AT0000831409, T AT0000812946, VT (EUR) AT0000673199, (CZK) AT0000639398, (HUF) AT0000A00GD6, (USD) AT0000A015B8 1. Stručný popis fondu 1.1. Datum založení fondu Fond byl založen 2.7.1997. Jedná se přitom o podílový fond v souladu se směrnicí podle InvFG 2011 v platném znění. 1.2. Údaje o investiční společnosti vykonávající správu fondu Fond ESPA BOND DANUBIA je obhospodařován společností ERSTE-SPARINVEST Kapitalanlagegesellschaft m.b.h., Habsburgergasse 1a, 1010 Vídeň. 1.3. Činnosti svěřené třetím osobám Společnost ERSTE-SPARINVEST Kapitalanlagegesellschaft m.b.h. delegovala níže uvedenou činnost na třetí osobu: žádnou 1.4. Depozitář Erste Group Bank AG, Graben 21, 1010 Vídeň. 1.5. Auditor Ernst & Young Wirtschaftsprüfungsgesellschaft m.b.h., Wagramer Straße 19, 1220 Vídeň. 1.6. Finanční skupina nabízející podílový fond Výplatním, doručovacím a kontaktním místem pro fond ESPA BOND DANUBIA je Erste Group Bank AG, Vídeň. Další země, ve kterých se prodávají podílové listy fondu, další výplatní a prodejní místa: Německo: HSBC Trinkaus & Burkhardt AG, Königsallee 21 23, 40212 Düsseldorf Rumunsko: Banca Comerciala Romana S.A., Bld. Regina Elisabeta No. 5, sector 3, Bukurešť a S.A.I. Erste Asset Management S.A., Str. Uruguay 14, 011445 Bukurešť Švýcarsko: VP Bank (Švýcarsko) AG, Bahnhofstrasse 3, CH-8022 Curych Slovensko: Slovenská Spořitelna a.s., Suché Mýto 4, 816 07 Bratislava 1 Španělsko: Landwell-PricewaterhouseCoopers Tax & Legal Services, S.L. Calle Torrelaguna, 75 28027 Madrid Česká rep.: Česká Spořitelna a.s., Olbrachtova 1929/62, 14000 Praha 4 Maďarsko: Erste Bank Investment Hungary Ltd., Madach Imre ut 13-15, 1075 Budapešť Ve výplatních a prodejních místech v Německu mohou být vyplaceny částky při odkupu podílů fondu ESPA BOND DANUBIA stejně jako výplaty a jiné platby podílníkům na přání v hotovosti v místní měně. Zároveň je možné ve výplatních a prodejních místech v Německu obdržet všechny potřebné informace pro podílníky a to jak před tak po uzavření smlouvy. K dispozici jsou tyto dokumenty: - statuty fondu - prospekt fondu a zjednodušený prospekt fondu - pololetní a výroční zprávy fondů - emisní a odkupní cena. Navíc vedle výše uvedených dokumentů je k nahlédnutí ve výplatních a prodejních místech v Německu k dispozici také Dohoda o výplatních a prodejních místech, uzavřená mezi ERSTE-SPARINVEST Kapitalanlagegesellschaft m.b.h., Vídeň a HSBC Trinkaus & Burkhardt AG, Düsseldorf. Zjednodušený prospekt fondu ESPA BOND DANUBIA 1 20. 4. 2012
Podle 122 odst. 1 německého investičního zákona (InvG) mají investoři právo na informace prostřednictvím trvalého datového nosiče definovaného v 42a (InvG) o 1. pozastavení zpětného odkupu podílů na investičním majetku, 2. výpovědi správy investičního majetku nebo jeho likvidaci 3. změně smluvních podmínek, které nejsou v souladu s dosavadními investičními zásadami, které souvisejí s významnými právy investorů, nebo které se týkají odměn nebo úhrady nákladů, jež mohou být financovány z investičního majetku, včetně informací o důvodu změn, stejně tak jako o změně smluvních podmínek, které souvisejí s právy investorů, přičemž tyto informace musejí být podány ve srozumitelné podobě; zároveň musí být uvedeno, kde a jakým způsobem mohou investoři získat další informace 4. rozmělnění investičního majetku, přičemž poskytnuté informace musejí odpovídat článku 43 směrnice 2009/65/ES a 5. převodu investičního majetku do feeder fondu (standardního podřízeného fondu) nebo o změně master fondu (standardního řídícího fondu), přičemž poskytnuté informace musejí odpovídat článku 64 směrnice 2009/65/ES. 2. Investiční informace 2.1. Stručná definice investičního cíle / investičních cílů fondu Fond ESPA BOND DANUBIA je dluhopisový fond, který se orientuje na dosahování vysokého zhodnocení vloženého kapitálu při odpovídající míře rizika. 2.2. Investiční strategie fondu a krátké posouzení rizikového profilu fondu ESPA BOND DANUBIA investuje převážně do státních dluhopisů zemí přistupujících do Evropské unie a zemí konvergujících k euru, do dluhopisů úvěrových institucí a do podnikových dluhopisů emitovaných firmami se sídlem v těchto zemích nebo v Evropě. Podílové listy fondů smějí být do fondu nabývány až do výše 10% hodnoty majetku fondu. Nástroje finančních derivátů smějí být používány nejen k zajištění majetkových hodnot investičního fondu, ale i jako součást investiční strategie. Fond je spravován aktivně, s důrazem na vyváženou diverzifikaci rizika. 2.3. Posouzení rizikového profilu fondu Na základě investování převážné části majetku fondu do dluhopisů hrozí u tohoto typu fondu zvýšené riziko změny úroků, které se může negativně odrazit na hodnotě podílu. Nastat mohou však i jiná rizika jako např. měnové riziko, riziko emitenta, tržní riziko, úvěrové riziko, ale i riziko likvidity. Podrobný popis jednotlivých druhů rizik je uveden v prospektu fondu. Vývoj hodnoty podílů je ovlivněn investiční politikou fondu a vývojem na trhu jednotlivých majetkových hodnot ve fondu a nemůže být proto předem stanoven. V této souvislosti je třeba upozornit na skutečnost, že hodnota podílových listů fondu ESPA BOND DANUBIA může vůči emisní hodnotě stoupat nebo klesat. Důsledkem toho se za určitých okolností může stát, že investor dostane zpět méně peněz, než investoval. Investiční společnost smí obchodovat s produkty finančních derivátů nejen za účelem zajištění majetku fondu, ale i jako součást své investiční strategie. Tím se může přinejmenším dočasně u majetkových hodnot fondu zvýšit riziko ztráty. Při investování do nástrojů OTC navíc vzniká kreditní riziko spojené s protistranou. Podrobná informace o využívání produktů finančních derivátů je uvedena v prospektu fondu. Zjednodušený prospekt fondu ESPA BOND DANUBIA 2 20. 4. 2012
2.4. Dosavadní vývoj hodnoty podílového fondu 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011-20,00% -15,00% -10,00% -5,00% 0,00% 5,00% 10,00% 15,00% 20,00% 25,00% 2011 2010 2009 2008 2007 2006 2005 2004 2003 2002 Fonds -3,04% 12,14% 19,23% -14,54% 7,23% 4,03% 9,52% 16,37% -3,62% 10,17% Vývoj výnosů p.a. 3 roky 9,04% 5 let 3,50% 10 let 5,27% U všech hodnot vývoje výnosu mohou na druhé pozici za desetinnou čárkou vzniknout v důsledku zaokrouhlování rozdíly. Vývoj hodnoty v minulosti nelze považovat za spolehlivý základ pro odhad budoucího vývoje hodnoty podílového fondu. Vývoj hodnoty v procentech (bez poplatků) s přihlédnutím k výplatám. Poplatky za emisi a zpětný odkup nejsou zahrnuty. 2.5. Profil typického investora Doporučený investiční horizont: Fondy peněžního trhu Dluhopisové fondy v EUR Dluhopisové fondy s cizí měnou, bonita Akciové fondy, smíšené fondy, fondy se zvláštním zajišťovacím konceptem I II III 1 rok 3 roky 5 let 15 let Zjednodušený prospekt fondu ESPA BOND DANUBIA 3 20. 4. 2012
Zkušenost investora: Fondy peněžního trhu Dluhopisové fondy v EUR Akciové fondy A B C D E Nezkušený investor Dluhopisové fondy v cizí měně nebo s průměrnou bonitou Smíšené fondy, fondy se speciálním konceptem zajištění Zkušený investor Tolerance rizika ze strany investora: Fondy peněžního trhu Dluhopisové fondy Akciové fondy 1 2 3 4 5 6 7 8 9 Konzervativní Smíšené fondy Fondy se speciálním konceptem zajištění Riskující Investice s nízkou až středně vysokou volatilitou Investice se středně vysokou až vysokou volatilitou Investice s vysokou až velmi vysokou volatilitou Pro tento fond platí: Doporučený investiční horizont: III Zkušenost investora: C-D Tolerance rizika ze strany investora: 4 Vysvětlení k toleranci rizika: Stupeň 1: Stupeň 2: Stupeň 3: Stupeň 4: Stupeň 5: Stupeň 6: Stupeň 7: Stupeň 8: Stupeň 9: Fondy peněžního trhu a blízké peněžnímu trhu Speciální fondy peněžního trhu a blízké peněžnímu trhu Dluhopisové fondy (bez cizí měny) Dluhopisové fondy (s cizí měnou nebo průměrnou bonitou), smíšené fondy s 35 % podílem akcií Fondy se speciálním konceptem zajištění Dluhopisové fondy (s výrazně horší bonitou), smíšené fondy s 35-70 % podílem akcií Smíšené fondy se 70 % a vyšším podílem akcií Akciové fondy standardní, investice s velkými výkyvy kurzů Akciové fondy progresivní, investice s velmi velkými výkyvy kurzů Vysvětlení k investičnímu horizontu: Stupeň I: Stupeň II: Stupeň III: nejméně 1 3 roky nejméně 3 5 let 5 let a více Vysvětlení ke zkušenosti: Stupeň A: Stupeň B,C,D: Stupeň E: Nezkušený investor Investor s přibývajícími zkušenostmi Zkušený investor Zjednodušený prospekt fondu ESPA BOND DANUBIA 4 20. 4. 2012
3. Hospodářské informace 3.1. Platné daňové předpisy pro investory podléhající v Rakousku neomezeně daňové povinnosti Fond sám nepodléhá žádným daním z majetku nebo výnosu. Vyplacené výnosy (i průběžně), řádně reinvestované výnosy (úrokové výnosy, dividendy) a určité mimořádné reinvestované výnosy (realizované kurzové zisky z prodeje cenných papírů a derivátových instrumentů) podléhají u soukromého investora dani z kapitálových výnosů ve výši 25 % a jsou zdaněny s konečnou platností. U podílů pořízených před 1.1.2011 platí jednoletá spekulační lhůta. Podíly pořízené po 1.1.2011 podléhají při zpětném odkupu dani z realizovaného růstu hodnoty. Při zpětném odkupu po 1. říjnu 2011 je zdanění prováděno prostřednictvím míst vykonávajících funkci depozitáře, která s konečnou platností zdaní rozdíl mezi pořizovací hodnotu a tržbou z prodeje podílu daní z kapitálových výnosů ve výši 25 %. Budou-li podíly pořízené po 1.1.2011 zpětně odkoupeny před 1.10.2011, platí pro ně jednoletá spekulační lhůta. Zdanění výnosů fondu (u osob s daňovým domicilem v zahraničí) se řídí podle příslušných národních daňových předpisů. Doporučujeme využít služeb daňového poradce. 3.2. Vstupní a výstupní poplatky 3.2.1. Náklady, které jsou podílníkovi účtovány přímo při prodeji nebo zpětném odkupu podílového listu Vstupní poplatek na úhradu prodejních nákladů činí 3,5 % 3.2.2. Náklady, které jsou hrazeny z majetku fondu Náklady, které se zúčtují určitou procentuální sazbou v poměru k hodnotě majetku fondu (zejména poplatek za správu fondu, poplatek depozitáři): až do výše 0,72 % Poplatek za správu fondu v sobě zahrnuje kromě manažerského poplatku i případné prodejní náklady a služby cizích manažerů. Náklady, které jsou účtovány v určitých částkách na vrub majetku fondu (náklady na auditora, informační povinnost a ostatní podobné poplatky) 0,03 % Informace o ukazateli TER (Total Expense Ratio) 0,80 % Informace o ukazateli PTR (Portfolio Turnover Ratio) 10,24 % Total Expense Ratio (TER): Ukazatel celkových nákladů TER vyjadřuje sumu nákladů a poplatků fondu s výjimkou transakčních a jim podobných nákladů ve formě procentní částky z průměrného objemu fondu za obchodní rok. Ukazatel je zjišťován na základě údajů z poslední auditované výroční zprávy. Informace k aktuální/historické hodnotě TER naleznete na našich internetových stránkách www.sparinvest.com v podrobných údajích o fondu.. Portfolio Turnover Ratio (PTR): Ukazatel obrátkovosti portfolia PTR udává objem transakcí na úrovni portfolia fondu a je zjišťován jednou za rok. Hodnota ukazatele PTR, která se blíží nule, udává, že byly provedeny transakce za účelem investování, popř. deinvestování přílivu, popř. odlivu prostředků z nákupů, popř. prodejů podílových listů. Pozitivní ukazatel PTR naznačuje, že objem transakcí s cennými papíry byl vyšší než objem transakcí s podílovými listy. Informace k aktuální/historické hodnotě PTR naleznete na našich internetových stránkách www.sparinvest.com v podrobných údajích o fondu. Zjednodušený prospekt fondu ESPA BOND DANUBIA 5 20. 4. 2012
4. Informace o obchodování s podíly 4.1. Způsob nabývání podílů Počet vydaných podílů a odpovídajících podílových listů zásadně není omezen. Podíly lze získat na výplatních a doručovacích (nebo prodejních) místech uvedených v bodě 1.6. Investiční společnost si vyhrazuje právo vydávání podílů dočasně nebo zcela zastavit. Fond ESPA BOND DANUBIA může být také součástí spořícího plánu do podílových fondů. Podílové listy s úplnou reinvesticí výnosů jsou vydávány výhradně osobám, které v Rakousku nepodléhají daňové povinnosti. Ohledně omezení prodeje fondu americkým státním občanům viz příslušné informace v prospektu fondu. 4.2. Způsob prodeje podílů Podílníci mohou kdykoliv požadovat zpětné odkoupení podílů tak, že předloží své podílové listy nebo udělí příkaz depozitáři ke zpětnému odkupu. Investiční společnost je povinna tyto podíly na účet fondu vykoupit, a to vždy za aktuální platnou odkupní cenu, která odpovídá hodnotě podílu. Vyplácení odkupní ceny a její výpočet a zveřejňování může být dočasně zastaveno za současného oznámení této skutečnosti Úřadu pro dohled nad finančním trhem a odpovídajícího zveřejnění podle 10 statutů fondu a podmíněno prodejem majetku podílového fondu, jakož i obdržením výtěžku z prodeje, pokud nastanou mimořádné okolnosti, které si tento postup vyžádají na základě oprávněných zájmů podílníků. Opětovné zahájení odkupu podílových listů musí být investorům rovněž oznámeno podle 10. Více o způsobu stanovení hodnoty podílu a ohodnocování majetkových hodnot najdete v prospektu fondu (bod 13). 4.3. Četnost, místo a způsob zveřejňování, popř. poskytování informací o cenách podílů Zveřejňování prodejních a odkupních cen Prodejní a odkupní cenu vypočítává depozitář každý burzovní den a zveřejňuje ji v dostatečně rozšířeném hospodářském deníku nebo novinách vydávaných v tuzemsku nebo elektronickou formou na internetové stránce emitující investiční společnosti. Německo: http://de.sparinvest.com (stejně tak jako www.fundinfo.com ) ostatní informace: Elektronischer Bundesanzeiger, Kolín Švýcarsko: www.fundinfo.com Španělsko: www.erstesparinvest.com, www.fundinfo.com Česká rep.: Hospodářské noviny Maďarsko: Magyar Tökepiac Rumunsko: BURSA www.erstesparinvest.com Slovensko: Hospodárské noviny Zjednodušený prospekt fondu ESPA BOND DANUBIA 6 20. 4. 2012
5. Další informace 5.1. Upozornění, že o bezplatné poskytnutí úplného prospektu a výročních a pololetních zpráv je možné požádat před uzavřením smlouvy i po něm Zjednodušený prospekt obsahuje souhrn nejdůležitějších informací o podílovém fondu. Podrobné informace jsou uvedeny v prospektu fondu. Zájemci o investování do fondu je před uzavřením smlouvy zdarma nabízen aktuální Zjednodušený prospekt, popř. je mu poskytnut po uzavření smlouvy. Zájemci o investování je navíc před i po uzavření smlouvy poskytován zdarma aktuální prospekt společně se Všeobecným a Zvláštním statutem fondu. Přílohu prospektu tvoří vždy aktuální výroční zpráva. Pokud je rozhodný den výroční zprávy starší než osm měsíců, je zájemci o investování předána i pololetní zpráva. 5.2. Úřad vykonávající dohled Úřad pro dohled nad finančním trhem, Otto-Wagner-Platz 5, 1090 Vídeň. 5.3. Kontaktní místo, kde je možné případně získat další informace ERSTE-SPARINVEST Kapitalanlagegesellschaft m.b.h., Habsburgergasse 1a, 1010 Vídeň Internet: www.sparinvest.com E-mail: erste@sparinvest.com 5.4. Investiční společnost delegovala následující aktivity na třetí osoby: Compliance: Erste Group Bank AG Mzdové účetnictví: Erste Bank der oesterreichischen Sparkassen AG Účetnictví: Erste Bank Beteiligunsservice GmbH Interní kontrolní systém( 15 InvFG 2011): RINGTURM Kapitalanlagegesellschaft m.b.h. 5.5. Datum zveřejnění zjednodušeného prospektu 19. dubna 2012 Spravující investiční společnost spolu s Úřadem pro dozor nad finančním trhem tímto upozorňuje na skutečnost, že 1. 9. 2011 vstupuje v platnost zákon o fondech kolektivního investování (InvFG) 2011. Odkazy na zákon uvedené ve statutech fondu se vztahují k InvFG 1993, jelikož statuty byly schváleny na základě právní úpravy platné v době registrace fondu. Zjednodušený prospekt fondu ESPA BOND DANUBIA 7 20. 4. 2012