KOLIK SI VYDĚLÁTE V ZAHRANIČÍ 11/06. Číslo 11 vychází 6. listopadu 2006 49,90 Kč 69 Sk ČASOPIS, SE KTERÝM BUDETE MÍT VÍC PENĚZ

KOLIK SI VYDĚLÁTE V ZAHRANIČÍ 11/06 SOUTĚŽ PRO FOTOGRAFY Číslo 11 vychází 6. listopadu 2006 49,90 Kč 69 Sk ČASOPIS, SE KTERÝM BUDETE MÍT VÍC PENĚZ www.finexpert.cz KOLIK STOJÍ BEZPEČÍ Možnosti zabezpečení domu, bytu i automobilu Stavební spoření jako investice Volejte levněji přes internet Registrační pokladny: strašák podnikatelů

Společnost BGS LEVI Czech, a. s. doporučuje systém Windows XP Professional. Mnohonásobně více zážitků Užijte si mnohem více digitální zábavy s novými dvoujádrovými procesory Intel Pentium D v sestavě LYNX PowerMedia XL.211 LYNX PowerMedia XL.211 Procesor Intel Pentium D 805 (2 x 2,66GHz, 2x1MB L2 cache, 533MHz FSB, LGA775) OS Originální Windows XP Home Edition CZ cena bez monitoru vč. OS 13.500,- 16.065,- včetně DPH/ již od 803,- měsíčně (prodejní kód: LYN4093M) Procesor Intel Pentium D 805 (2 x 2,66GHz, 2x1MB L2 cache, 533MHz FSB,LGA775) Operační systém Originální Windows XP Home Edition CZ Základní deska M/B ASUS P5L-MX/VGA/ 4SATA/PCIe/GL,775/1066,i945G Chipset Intel 945G Grafická karta integrovaná Intel GMA 950 Síťová karta Intel Gigabit Ethernet Controller Zvuková karta integr. Realtek ALC 882 High Definition Audio 8-channel (7.1), S/PDIF digital audio Paměť 2x 256MB DDRII 533 KINGMAX (duální paměť. řadič) Pevný disk Western Digital 80GB, 8MB, 7200 ot.,sata Optická mechanika DualLayer DVD+/-R/RW/RAM LG GSA-4167RBB, black Myš Logitech S96 black Optical, scroll wheel, USB Klávesnice Logitech deluxe keyboard black PS/2 CZ Čtečka karet All in 1 Konektory 4X USB 2.0, sériový port, paralelní port, 4x Serial ATA, 2x Parallel ATA IDE, PS/2, myš Skříň miditower ML 5454 Black,PFC, 400W, CE(SB) LYNX TECHNOLOGY FIRST Intel, Intel logo, Intel Inside, Intel Inside logo, Intel Centrino, Intel Centrino logo, Celeron, Intel Xeon, Intel SpeedStep, Itanium, Pentium, and Pentium III Xeon jsou ochrannými nebo registrovanými známkami společnosti Intel Corporation nebo jejich poboček ve Spojených Státech a ostatních zemích. www.lynx.cz LYNX_OF_10_06.indd 1 26.10.2006 13:54:32

EDITORIAL Osobní finance 11/06 Pojítkem několika témat letošního předposledního čísla Osobních financí je jistota. Jistota, že jste udělali vše pro zabezpečení svého majetku, a pokud o něj cizím zaviněním nebo i vlastní vinou přijdete, že to nebude znamenat nezvládnutelné finanční problémy. Možností, jak uchránit před zloději svůj byt nebo dům, je mnoho, metody zabezpečení jsou stále dokonalejší. Stejně tak metody ochrany automobilu proti krádeži jsou velmi propracované. I tak jich ale mnoho lidí nevyužívá. Ve dvou článcích samostatně zaměřených na ochranu vašeho nemovitého a movitého majetku se dozvíte, jak se bránit a na kolik vás taková ochrana přijde. No a co když svůj majetek před cizími nenechavci přece jen neuhlídáte? Odpověď nabízí téma o pojištění, které by mělo být základním stavebním prvkem finančního plánu právě proto, že zabezpečí váš majetek a příjmy. Přinášíme stručný přehled toho, co všechno si můžete běžně pojistit a co vás může na pojistném trhu překvapit. V sekci Peníze najdete kromě článku o pojištění ještě dva tématické texty. Dá se říct, že první pojednává o jednom takřka starobylém a druhý o zcela novém finančním nástroji. Článek o šecích vás možná přesvědčí, že jejich používání je stále v mnoha situacích výhodné. Text o službě cashback, která byla v Česku zprovozněna před pár týdny, mimo jiné zhodnotí její užitečnost a vyhlídky do budoucnosti. Řešíte otázku, jak nejlépe zhodnotit volné finanční prostředky? Nevíte si rady s výběrem nejvhodnějšího investičního nástroje? Ukážeme vám, které investiční produkty můžete využít a jaký výnos lze očekávat. V sekci investování najdete i článek o největších propadech akciových trhů a mnoho pravidelných zpravodajsko-poradenských rubrik. Ty, kdo zvažují své investiční záměry a možné produkty, je určena i analýza stavebního spoření jako čistě investičního nástroje. Pro živnostníky přinášíme zhodnocení stavu, v jakém se ocitl zákon o zavedení registračních pokladen, a ti, kdo uvažují o práci v zahraničí, určitě uvítají článek právě o této problematice. Předplatitelé pak v čísle najdou knihovničku na téma Bydlení a paragrafy. Marek Telička LISTOPAD 2006 OSOBNÍ FINANCE 3

OBSAH 11/2006 6 Peníze 6 Co všechno lze pojistit 10 Jak zacházet s šeky 16 Profi l: Citibank 17 Tipy a rady 20 Investování 20 Burzovní vzestupy a pády 22 Jak nejlépe zhodnotit peníze 26 Modelové portfolio z fondů Raiffeisen 28 S bonus certifikáty neproděláte 30 Komodity: Bavlna 31 Představení společnosti: Raiffeisenbank 32 Zahraničním akciím se daří 34 Nárůst pražské burzy 36 Jak vydělávaly podílové fondy 38 Bydlení 38 Je stavební spoření vhodná investice? 42 Chraňte domov před zloději 44 Jaký úvěr na rekonstrukci 46 Živnost 46 Vše o zprovoznění registračních pokladen 49 Tipy a rady 50 Zaměstnanci 50 Vyplatí se práce v zahraničí? 54 Rekvalifikací proti nezaměstnanosti 56 Tipy a rady 58 Autorevue 58 Pod ochranou povinného ručení 61 Nenechte si ukrást auto 63 Na auto leasing nebo úvěr? 68 Život 68 Nový typ mobilních tarifů 70 Volání přes internet 72 Cestování 72 Za kulturou Hradce Králové a okolí 74 Kambodža: Království s temnou minulostí 76 Mozaika 76 Dopisy čtenářů 77 O fi nancích s Natálií Kocábovou 80 Finanční střípky 81 Tipy k nákupu knih 4 OSOBNÍ FINANCE LISTOPAD 2006 WWW.FINEXPERT.CZ 10 30 46 61 74 Šeky málo používané, ale mnohdy praktické Obchodování s bavlnou je pořád výnosné Registrační pokladny: Zásah do podnikání Mechanická i elektronická zabezpečení auta Poznejte krásu Kambodžského království

Děláte opravdu všechno proto, aby Váš PIN byl v bezpečí? Internetoví špióni Vás sledují každý den. Jejich nástrojem jsou špionážní programy tzv. spyware. Díky spyware vědí jaký počítač používáte, jaké aplikace a dokumenty otevíráte. Největší nebezpečí však představují programy, které dokáží zcizit Vaše důvěrná data jako přístupová hesla, PINy nebo čísla kreditních karet a způsobit Vám tak přímé finanční ztráty. CHRAŇTE SVÁ DŮVĚRNÁ DATA S AVG ANTI-SPYWARE NOVINKA jen AVG Anti-Spyware nabízí: 24/7 telefonickou podporu v češtině zdarma denní aktualizace databáze komfortní a snadné ovládání www.avgantispyware.cz advas_200x270_of_cz_z0777_1a.indd 1 20.10.2006 9:52:29

PENÍZE CO UMÍ POJIŠŤOVNY Pojištění je základním stavebním prvkem fi nančního plánu, neboť zabezpečí váš majetek a příjmy. Objevují se zcela nové produkty a rizika, která dříve patřila k bezpodmínečným výlukám, se dnes stávají běžně krytými událostmi. Přinášíme stručný přehled toho, co všechno si můžete běžně pojistit a co vás může na pojistném trhu překvapit. Kateřina Droščínová Produkty na pojistném trhu jsou rozděleny do základních oblastí životního a neživotního pojištění. První skupina nabízí mnoho variant, jak si pojistit život nebo zdraví, ve druhé oblasti najdete SKLADBA TRHU PODLE POJIŠTĚNÍ Pojištění odpovědnosti z provozu vozidla 21,6 mld. Kč. (18,7 %) Pojištění majetku 17,2 mld. Kč (14,9 %) Havarijní pojištění pozemních vozidel kromě kolejových 15,0 mld. Kč (13 %) Ostatní (6,5 %) Životní pojištění Celkem 44,9 mld. Kč. (38,8 %) Pojištění odpovědnosti za škodu (3,9 %) Zákonné pojištění odpovědnosti zaměstnavatele (4,2 %) Zdroj: Česká asociace pojistitelů produkty, s nimiž lze pojistit prakticky veškerý movitý i nemovitý majetek, stejně tak svou odpovědnost pro případ, že způsobíte škodu druhým. Pojistit se mohou jak běžní občané a domácnosti, tak podnikatelé a firmy, a to nejen dobrovolně, ale v některých případech i ze zákona povinně. Z majetku takřka cokoli» Svatební pojištění vašeho potomka před následky nezdařeného manželství neochrání, může mu ale zajistit finančně bezstarostnější vstup do života V rámci majetkového pojištění je možné pojistit prakticky vše, záleží jen na tom, kolik jste ochotni za pojistku zaplatit. Běžně lze uzavřít pojištění na auto, nemovitost nebo vybavení domácnosti, ale i jiný majetek. Můžete si připojistit nejen drahé vybavení, jako je audiovizuální technika, starožitnosti, umělecké předměty, drahokamy, hudební nástroje nebo kožešiny, ale i exotická zvířata a rostliny, šekové knížky, platební karty, cenné papíry nebo lovecké, golfové i jiné sportovní vybavení. Pojistnou částku si tak můžete sjednat v libovolné výši, pouze cenu, na kterou mají být drahé předměty pojištěny, doložíte fakturou, znaleckým posudkem nebo jiným dokladem. Pojišťovny myslí skutečně na veškerý váš majetek, i na hroby. Pokud se hřbitovem například přežene větrná smršť a zanechá po sobě zničené náhrobky, můžete se sice obrátit na správce hřbitova, který škodu nahlásí jako pojistnou událost své pojišťovně, ale ne vždy vám škodu ze svého pojištění odpovědnosti uhradí. Některá rizika, jako třeba právě živelní pohromy, totiž nemusí jeho smlouva obsahovat, a proto je vhodné zvážit, jestli si raději takové pojištění soukromě neuzavřít. Pronajatý hrob je vlastně vaším majetkem, a můžete si jej proto pojistit nejen na pohromy způsobené počasím, ale třeba i vandalismem. Cena pojistky záleží na výši pojistné částky, pokud si hrob pojistíte například na 20 000 Kč, zaplatíte na pojistném zhruba 500 600 Kč ročně. Pojištění nebo spoření V nabídkách pojišťoven v sekci životního pojištění najdete tři různé produkty rizikové, kapitálové a investiční. Pokud požadujete pouze pojistnou ochranu pro případ nečekané životní situace, bude pro vás vhodným řešením rizikové životní pojištění. S pojistkou ale můžete i spořit, a to s produkty kapitálového a investičního pojištění, které kombinují pojistnou ochranu se spořením. Než sbalíte kufry V případě zranění na území ČR jsou náklady lékařské péče hrazeny z povinného zdravotní- 6 OSOBNÍ FINANCE LISTOPAD 2006 WWW.FINEXPERT.CZ

Co všechno lze pojistit ho pojištění. Pokud ale utrpíte úraz v zahraničí, budete si muset lékařské ošetření zaplatit sami. Většina pojišťoven pro tento případ nabízí cestovní pojištění, které vás bude stát jen několik desítek korun denně a případné výdaje za lékařské ošetření v zahraničí vám pojišťovna proplatí. Ještě před uzavřením Jak na škody zákazníka Nejen občan se pojišťuje proti škodám, které může napáchat svému okolí. Také firmy mohou při své činnosti škodit, a proto si i ony pořizují pojistku odpovědnosti z podnikání. Může jít o kadeřnici, která je pojištěna pro Některá rizika, která dřív patřila mezi výluky z pojistného plnění, dnes naopak zakládají právo na výplatu odškodnění smlouvy je ale důležité podrobně si prostudovat pojistné podmínky, zda rozsah krytých rizik odpovídá vašim potřebám. Kromě cestovního pojištění výloh je možné uzavřít i další pojištění, a to úrazové pojištění, pojištění odpovědnosti, pojištění ztráty zavazadel, pojištění zrušení zájezdu apod. Pojistka proti hlouposti Tak se lidově říká pojištění odpovědnosti v běžném životě, tedy pojistce, která chrání vaši neopatrnost nebo nešikovnost. Může být velmi užitečná a přitom je poměrně levná pojistné vás přijde na pár stokorun ročně a sjednává se jako součást pojištění domácnosti. Navíc se nevztahuje pouze na jednu osobu, která pojištění uzavřela, ale na celou domácnost, většinou včetně studujících dětí a jednoho psa. Takže pokud k vám například přijde návštěva, které váš pes rozkouše boty, dítě odře lak na autě a manželka polije omáčkou drahý oděv, můžete se obrátit na pojišťovnu, která situaci posoudí a měla by vaši návštěvu odškodnit. Podobně jako v běžném životě i v zaměstnání můžete napáchat nemalé škody a pojišťovny na to ve svých nabídkách pamatují. V případě, že svému zaměstnavateli způsobíte škodu třeba na služebním vozidle nebo notebooku a máte sjednánu pojistku odpovědnosti, bude se pojišťovna na úhradě následků vaší nešikovnosti nebo neopatrnosti podílet. případ, že své zákaznici omylem obarví kromě vlasů i část oblečení, čistírnu oděvů, jež vrátí kabát čistý, ale o dvě čísla menší, nebo třeba o majitele restaurace, který se pojistí z obavy před možným rozšířením nákazy salmonelózy mezi hosty. Předepsané zákonem Většinou jen na vás záleží, zda se pojistíte nebo ne. Některá pojištění jsou ale ze zákona povinná. Jedná se především o povinné ručení, tedy pojištění odpovědnosti z provozu inzerce Česká pojišťovna nabízí klientům i exotická a netradiční pojištění Všechno jde, je to jen otázka peněz, říká se nejen při obchodních transakcích, ale i v celé řadě obyčejných životních situací, kdy je člověk právě kvůli penězům ochoten i nezdravě zariskovat. V pojišťovnictví toto rčení zcela jednoznačně neplatí. Některá rizika jsou prostě tak značná, že za ně nestojí ani velké peníze vybrané na pojistném. Proto zůstávají nepojistitelná. Kromě obecných výluk, které vesměs uplatňují pojišťovny na celém světě, jako jsou válečný konflikt, terorismus, stávky či škody vzniklé jadernou reakcí nebo zásahem státní moci, existují u různých typů pojištění výluky speciální. Na druhé straně existují také speciální, exotická pojištění, kterými lze pojistit i netradiční předměty a činnosti. Ochránit lze drahé zdravotní pomůcky či exotické rostliny Z majetkového pojištění lze pojistit prakticky vše. U České pojišťovny jsou standardními produkty pojištěny například obrazy, starožitnosti, vzácný nábytek či hudební nástroje, umělecké předměty, drahokamy nebo drahá elektronika, zvířata a rostliny, šekové knížky, platební karty, cenné papíry, lovecké, golfové i jiné sportovní vybavení, rogala nebo malotraktory. Kromě standardních produktů lze sjednat atypická pojištění, a tím vyhovět zcela individuálním požadavkům klientů. Příkladem toho je speciální pojištění elektrotechniky, optiky, pojištění invalidních vozíků nebo jiných pomůcek pro zdravotně postižené občany, ale i domácí vinotéky nebo sbírky starých vláčků či autíček. I odpovědnost má své výjimečnosti Každý z nás je v běžném denním životě plně odpovědný za škody, které způsobí další osobě, byť neúmyslně. Právě pro tyto situace existuje pojištění odpovědnosti za škodu občanů, které ochrání před jejími případnými finančními důsledky. Lidé se obávají škod, které mohou vzniknout při vedení a provozu domácnosti, rekreaci, rekreačních sportech nebo zábavě, ale většinou si neuvědomují, že mohou nastat situace i velmi nestandardní, kdy se jim odpovědnostní pojištění může hodit. Mezi exotická pojištění v rámci odpovědnosti patří mimo jiné odpovědnost vlastníka nebo opatrovatele koní, z níž jsou hrazeny škody, které by jeho kůň způsobil například náhodnému chodci poté, co utekl z ohrady. Pojistit lze nejenom odpovědnost majitelů běžných domácích mazlíčků, ale i exotických zvířat hadů, ještěrek, pavouků a jiných. Také za leteckého modeláře odškodníme zranění další osoby způsobené modelem letadla, nad kterým ztratil kontrolu. Život opravdu dokáže vykouzlit i případy, které by člověk ani v nejbujnější fantazii nevymyslel. Proto je lepší být přípraven na vše s Českou pojišťovnou.

PENÍZE POJIŠTĚNÍ PRO PŘÍPAD SMRTI KAPITÁLOVÉ ŽIVOTNÍ POJIŠTĚNÍ DŮCHODOVÉ POJIŠTĚNÍ POJIŠTĚNÍ PRO DĚTI A MLÁDEŽ INVESTIČNÍ ŽIVOTNÍ POJIŠTĚNÍ RAZOVÉ POJIŠTĚNÍ KOMBINOVANÉ POJIŠTĚNÍ SKUPINOVÉ POJIŠTĚNÍ POJIŠTĚNÍ LÉČEBNÝCH VÝLOH V ZAHRANIČÍ POJIŠTĚNÍ VÁŽNÝCH CHOROB POJIŠTĚNÍ V PŘÍPADĚ HOSPITALIZACE POJIŠTĚNÍ V PŘÍPADĚ NEMOCI ÚVĚROVÉ POJIŠTĚNÍ JINÁ POJIŠTĚNÍ HAVARIJNÍ POJIŠTĚNÍ MOTOROVÝCH VOZIDEL POJIŠTĚNÍ ODPOVĚDNOSTI Z PROVOZU VOZIDLA POJIŠTĚNÍ ODPOVĚDNOSTI ZA ŠKODU ZPŮSOBENOU PŘI VÝKONU POVOLÁNÍ JINÁ POJIŠTĚNÍ ODPOVĚDNOSTI ZA ŠKODU POJIŠTĚNÍ DOMÁCNOSTI POJIŠTĚNÍ REKREAČNÍ DOMÁCNOSTI POJIŠTĚNÍ STAVEB POJIŠTĚNÍ PRO CESTY A POBYT POJIŠTĚNÍ PRÁVNÍ OCHRANY JINÁ MAJETKOVÁ POJIŠTĚNÍ Allianz AMCICO AIG Life AVIVA Česká podnikatelská pojišťovna Česká pojišťovna ČP ZDRAVÍ ČSOB Pojišťovna Generali Pojišťovna Hasičská vzájemná pojišťovna Komerční pojišťovna Kooperativa Pojišťovna České spořitelny UNIQA VICTORIA VOLKSBANKEN Wüstenrot Zdroj: Česká asociace pojišťoven vozidla, které každý motorista zná a ocení většinou až v okamžiku, kdy svým vozidlem způsobí škodu jiným osobám. Pro zaměstnavatele ale ještě existuje povinnost platit pojištění odpovědnosti pro případ vzniku pracovního úrazu zaměstnance nebo nemoci z povolání. Pojišťovna pak zaplatí bolestné, ztížení společenského uplatnění, náklady na léčení, náhradu ztráty na výdělku i věcnou škodu. Tato povinnost vyplývá přímo ze zákoníku práce a pojistné zaměstnavatelé odvádějí buď České pojišťovně nebo Kooperativě. Možná vás překvapí Nabídka pojišťoven je ale samozřejmě mnohem bohatší, možná budete překvapeni, co všechno se dá ještě pojistit. Tak například i zvířata mají své pojistky, a to nejen domácí psi a kočky, které lze zahrnout do pojištění domácnosti pro rizika uhynutí a utracení. Největší část zvířat je pojišťována v rámci zemědělského pojištění, které kryje rizika chovů skotu, prasat, ovcí, drůbeže, koní, případně chovné stáje dostihových koní. Tím však možnosti pojištění zvířat rozhodně nekončí. Například u České pojišťovny mají svou pojistnou smlouvu mnohdy i netradiční a exotické druhy zvířat obývající zoologické zahrady, nejčastěji králíci, poštovní holubi, pštrosi, daňci a další jelenovitá zvířata. Pojištěni jsou také kapři chovaní v jihočeských, jihomoravských a dalších rybnících i pstruzi ve speciálních rybochovných zařízeních. Svou pojistku mají i dravci, kteří jsou používáni jako tzv. biologická ochrana letiště. Jsou to především speciálně vycvičení a sokolnicky vedení orli, sokoli a jestřábi, jejichž úkolem je eliminovat výskyt nežádoucího ptactva v okolí letiště a zabránit tak nebezpečí střetu ptáka s letadlem. Ani pojištění rostlin se nezaměřuje pouze na zemědělské plodiny a lesní porosty. Pojištěny jsou i rostliny ve sklenících, okrasné keře a stromy v parcích, ovocné školky, plantáže vánočních stromků nebo trávníky golfových hřišť. Na základě pravidel o poskytování státních dotací z veřejných zdrojů nebo prostředků EU musí být pojištěn i takto dotovaný majetek, a proto má svou pojistku například i veřejná zeleň. Pojistky se sjednávají i na některé sportovní a kulturní události. V případě zrušení akce z důvodu překážky sjednané ve smlouvě se pojišťovna podílí na finančních ztrátách pořadatelů. Pro vstup do manželství V nabídkách pojišťoven najdete i svatební pojištění. Představa, že byste se mohli pojistit například proti nevyvedené svatbě nebo vůbec nepovedenému manželství, je možná nezvyklá, ale tento produkt spadá spíše do kategorie 8 OSOBNÍ FINANCE LISTOPAD 2006 WWW.FINEXPERT.CZ

Co všechno lze pojistit kapitálových životních pojištění. Jeho cílem je finančně zabezpečit potomka při vstupu do života. Pojištěný, nejčastěji rodič, platí pojistné a v případě sňatku (nebo v jinou stanovenou dobu) je synovi nebo dceři vyplacena sjednaná pojistná částka. Produkt se však nevyplatí sjednat, pokud chcete dítěti pouze spořit k tomu slouží mnohem výhodnější finanční produkty. Svatební pojištění ale skutečně kryje i některá rizika, například invaliditu nebo úmrtí pojištěného rodiče. V takovém případě převezme pojišťovna břemeno placení pojistného na sebe. Nezvyklé, ale možné Některá rizika, která dřív patřila mezi výluky z pojištění, jako například adrenalinové sporty včetně těch skutečně extrémních, jako je bungee jumping nebo seskoky padákem, dnes už pojistit lze. V nabídkách cestovního pojištění se objevují i produkty, které kryjí rizika teroristických útoků nebo škody způsobené u nás neznámými živly, jako jsou hurikán nebo tsunami. Mezi kuriozity ale stále patří pojistky sjednané pouze na některé části těla, které se v České republice běžně sjednat nedají. Pokud byste ale o takovou pojistku stáli a byli ochotni za ni zaplatit vysoké pojistné, můžete si i takovou smlouvu nechat sestavit na základě individuálního jednání s pojišťovnou. Tyto pojistky si sjednávají většinou lidé, kterým jejich ruce, nohy nebo třeba hlas zajišťují opravdu vysoké výdělky. Co vám nikdo nepojistí Navzdory široké nabídce pojistných produktů jsou situace nebo události, které pro jejich zvýšenou rizikovost žádná z pojišťoven nepojistí. Může se jednat například o nemovitost KONTAKTY NA POJIŠŤOVNY Telefon stojící v rizikové povodňové oblasti, kterou jsou pojišťovny ochotny pojistit pouze za zvýšenou sazbu pojistného, nebo ji dokonce nepojistí vůbec. Uzavřít životní pojištění nemůže člověk, který je ještě před podpisem pojistné smlouvy těžce nemocen. Při sjednání pojištění domácnosti musí zabezpečení vašeho bytu splňovat určitý stupeň bezpečnosti předepsaný pojišťovnou. Podobně i auto s vyšší pořizovací cenou většinou pojistíte pouze tehdy, pokud jeho zabezpečení splňuje požadovaná kritéria. Podobných omezení je mnoho a naleznete je u každého pojistného produktu. Jsou překážky, které s jinou pojišťovnou snadno překonáte, v některých případech ale nikde na pojistném trhu nepořídíte. Nebo sice pojištění máte, ale pouze na určitá rizika. Pojišťovny ve svých výlukách například stále uvádějí škody způsobené následkem jaderné reakce, jaderného záření nebo radioaktivní kontaminace. Mezi výluky dále Pojistitel obvykle patří válečné události, vzpoury, povstání nebo jiné hromadné násilné nepokoje, stávky, teroristické útoky nebo zásahy státní či úřední moci. Výluk, které byste možná ani nečekali, je v pojistných podmínkách uváděno mnoho, a proto je důležité si je vždy důkladně prostudovat. Často záleží i na maličkostech, které uvedete do hlášení o pojistné události. Nekupujte zajíce v pytli Ať už se chcete pojistit na cokoliv, pamatujte, že před uzavřením smlouvy je důležité si vždy pečlivě prostudovat pojistné podmínky. Zabráníte tak vašemu rozčarování v případě, kdy až po nahlášení pojistné události obdržíte místo očekávaného pojistného plnění pouze zamítavý dopis s odkazem na výluku z pojištění. Každá pojišťovna má stanoveny nejen rozdílné sazby pojistného, ale především i často zcela odlišné podmínky pro splnění nároku na výplatu odškodnění. Události a podmínky, které má jedna pojišťovna na seznamu výluk z plnění, může jiná pojišťovna řadit mezi rizika, která jsou smlouvou kryta. Internetové stránky E-mail Allianz 800 170 000 www.allianz.cz klient@allianz.cz AMCICO AIG Life 227 111 000 www.amcico.cz amcico@amcico.cz AVIVA 800 128 482 www.avivazp.cz info@avivazp.cz Česká podnikatelská pojišťovna 841 444 555 www.cpp.cz pojistovna@cpp.cz Česká pojišťovna 841 114 114 www.cpoj.cz klient@cpoj.cz ČP ZDRAVÍ 841 111 132 www.zdravi.cz pojistovna@zdravi.cz ČSOB Pojišťovna 800 100 777 www.csobpoj.cz info@csobpoj.cz Generali Pojišťovna 800 150 155 www.generali.cz servis@generali.cz Hasičská vzájemná pojišťovna 844 114 411 www.hvp.cz info@hvp.cz Komerční pojišťovna 222 095 999 www.komercpoj.cz servis@komercpoj.cz Kooperativa 800 105 105 www.koop.cz info@koop.cz Pojišťovna České spořitelny 800 207 207 www.pojistovnacs.cz pojistovnacs@pojistovnacs.cz UNIQA 800 120 020 www.uniqa.cz uniqa@uniqa.cz VICTORIA VOLKSBANKEN 800 200 150 www.victoria.cz victoria@victoria.cz Wüstenrot životní pojišťovna 800 225 555 www.wuestenrot.cz pojistovna@wuestenrot.cz inzerce Generální partner českého f ilmu Maharal Tajemství talismanu

PENÍZE ŠEKY NEJSOU MRTVÝ NÁSTROJ Přestože šek je pro většinu z nás téměř archaický až neznámý platební nástroj, existují situace, kdy je jeho použití výhodné. Základní informace o tom, jak šeky používat, najdete v tomto článku. Dalibor Chvátal První historicky doložené použití šeku pochází z 15. století z Nizozemí. Obchodníci si ukládali u bankéřů své peníze a jako potvrzení vkladu od nich dostávali stvrzenky. Uložené peníze bylo možné použít k placení obchodních závazků. Tak vznikly první ručně psané šeky. Předložit je třeba včas Právní režim šeků, operace s nimi a jejich používání se v ČR řídí zákonem č.191 /1950 Sb., zákonem směnečným a šekovým. V současnosti je princip šeku zachován. Jeho výstavce (majitel účtu) přikazuje šekovníkovi (tj. peněžnímu ústavu, u kterého má veden účet) vyplatit uvedenou částku osobě na šeku uvedené (nebo osobě uvedené na řadu šeku nebo doručiteli šeku). V případě bankovního šeku jsou výstavcem a šekovníkem dvě různé banky nebo dvě organizační jednotky téže banky. Šek je zároveň platebním příkazem a úvěrovým nástrojem krátkodobého charakteru, který má ze zákona definované parametry. Šek je krátkodobým cenným papírem, což vyplývá jednak z charakteru tohoto platebního nástroje, jednak ze zákonem upravených (relativně) krátkých lhůt pro předložení šeku k proplacení. Lhůty jsou různé podle příslušnosti země výstavce. V oblasti tzv. Ženevské konvence (v zásadě kontinentální Evropa) je potřeba šek vystavený a splatný v téže zemi prezentovat k placení do 8 dnů od data vystavení. V různých státech téhož kontinentu je lhůta do 20 dnů, v různých světadílech do 70 dnů. V oblasti anglo-americké (USA, Kanada, Anglie, Austrálie, Nový Zéland, Jihoafrická republika) mají šeky jako jedinou lhůtu k proplacení tzv. rozumný čas, který je definován jako 90 dnů, pokud není šekovou doložkou stanoveno jinak. Bankovní nebo soukromé Existují tři druhy šeků. Cestovní, soukromé a bankovní. Cestovní šeky, které byly uměle vytvořeny pro potřeby cestovního ruchu, necháme pro účely tohoto článku bokem a zaměříme se pouze na druhé dva typy. Šeky bankovní vystavuje banka nebo jiná finanční společnost na žádost svého klienta. Šek je bankou plně krytý a banka ho nevystaví dříve, než za něj klient zaplatí. Částka se mu zpravidla strhne z účtu anebo za šek zaplatí v hotovosti. Šek poté dostane fyzicky do ruky nebo může banku požádat o jeho doručení příjemci (za poplatek). Šeky soukromé vystavuje soukromá osobaklient, který má v bance vedený účet. Soukromý šek je nejčastěji vystavován na předtištěném formuláři v tzv. šekové knížce. Jak inkasovat šek I v dnešní době můžete šek obdržet. Velmi rádi je posílají do zahraničí především Němci, Američané a Angličané, ostatní většinou preferují zahraniční bankovní převod. Pro obdržení šeku nemusíte zrovna s někým obchodovat, stačí např. úspěšně vyřízená reklamace zboží/služby, kdy vám protistrana vrátí peníze touto formou. Šeky zasílá třeba i platební portál moneybookers.com, pokud chcete peníze vybrat (je to jedna z možností). Šeky vystavené kvalitními renomovanými bankami a šeky vystavené v téže bance, kde je chcete proplatit, banka většinou okamžitě uhradí, resp. připíše na účet. Pokud má však jakékoliv obavy o krytí šeku anebo jeho pravost, šek od vás převezme k tzv. nezávaznému inkasu a odešle jej do banky výstavce. Ta ověří jeho krytí a informuje vaši banku, že šek je krytý. Banky se poté mezi sebou dohodnou na způsobu vypořádání peněz za výplatu šeku. Po ověření krytí se z účtu výstavce odečte částka uvedená na šeku a příjemci se připíše nebo vyplatí podle kurzu dané banky, je-li měna šeku odlišná. Může ovšem nastat situace, že jedna z bank částku odešle jako zahraniční platbu, poté jedna ze stran zaplatí poplatky za zahraniční platbu. Tyto poplatky může platit příjemce i výstavce šeku. Obecně platným pravidlem ovšem je, že pokud si kte- 10 OSOBNÍ FINANCE LISTOPAD 2006 WWW.FINEXPERT.CZ

Jak používat šeky rákoliv banka naúčtuje poplatek s použitím šeku, zaplatí ho výstavce šeku (i zpětně). Šek k inkasu Šeky jsou propláceny zpravidla do 5 až 30 pracovních dnů po jejich převzetí k inkasu. Délka této doby závisí především na měně šeku, jeho kvalitě a místu splatnosti. Pokud je na šeku uvedeno časové omezení platnosti (např. valid for 180 days = platný 180 dní), musí být předložen k inkasu před uplynutím této lhůty. Datum vystavení je na šeku uvedeno a lhůta pro předložení v bankovní praxi obvykle nepřesahuje 1 rok od vystavení šeku. K nezávaznému inkasu lze převzít i starší šeky, pravděpodobnost jejich proplacení šekovníkem je však nízká. Jestliže banka doložkou Jen k zúčtování. Takto označený soukromý šek uhradí banka výlučně bezhotovostním převodem ve prospěch účtu, jehož číslo včetně kódu banky majitel šeku bance sdělí. Na šek zaslaný do zahraničí musíte navíc slovně uvést účel platby a v případě zaslání šeku příjemci může plátce doplnit bližší identifikaci účelu platu (např. číslo faktury), to se uvádí na rubu šeku. Výhody soukromých šeků Mít soukromé šeky znamená, že jste vždy solventní, i když u sebe nemáte potřebnou hotovost nebo platební kartu. Typickou situací je porouchané vozidlo v zahraničí, pomoc cizí osoby, která měla s vámi další výdaje, odměna či dar atd. Své závazky takto můžete uhradit bez nutnosti návštěvy banky a do doby předložení šeku je částka šeku úročena na vašem účtu. Pokud k účtu není zřízeno samostatné dispoziční právo další osobě, je soukromý šek jediným možným prostředkem k výběru hotovosti z účtu. Rovněž mezi dvěma fyzickými osobami je někdy převod finančních prostředků problematický, zvláště pokud druhou stranu neznáte. Zahraniční převod je drahý a s platební kartou u běžného občana neuspějete, pokud se bavíme o převodu peněz. Šek může posloužit jako platební nástroj, kterým prezentujete svoji bonitu, ale přitom nepošlete fyzické peníze. Identitu příjemce pak za vás ověří banka. Pokud si zvolíte správnou banku, máte v soukromých šecích dobrého partnera, jak zůstat vždy solventní. Jednou ze zásadních výhod soukromých šeků je jejich cena, patří mezi nejlevnější platební prostředky. Výhody bankovních šeků Bankovní šek je plně krytý bankou výstavce, a proto může být bez obav odkoupen kteroukoliv bankou. Lze ho vystavit na národní měnu i na volně směnitelné měny. Ostatní výhody jsou podobné jako u soukromých šeků s tím rozdílem, že pro šek si musíte zajít do banky a předem ho zaplatit. Většinou ho nedostanete na počkání. Soukromé šeky jsou možností platby například v zahraničí, kdy nemáte potřebnou hotovost ani platební kartu obdrží zprávu od zahraniční nebo tuzemské banky o neproplacení šeku šekovníkem, předá tuto informaci klientovi a šek mu neproplatí, případně stornuje již provedenou úhradu. Všechny výlohy bank, které se podílejí na inkasu šeku, jdou k tíži majitele šeku. Pokud od někoho dostanete šek, doporučuji vám, abyste si zkontrolovali, zda šek obsahuje všechny náležitosti. Největší jistotu proplacení představuje bankovní šek. Přitom je nejvýhodnější nechat si vystavit šek v národní měně země, ve které je splatný. V takovém případě je inkaso šeku rychlejší a většinou bez výloh zahraniční banky. V praxi to znamená, že například německý partner by měl vystavit šek na eura, nikoli na koruny či jinou měnu. Jak vystavit šek Tiskopisy soukromých šeků můžete vyplňovat podle svých potřeb až do výše disponibilního zůstatku účtu, ke kterému vám byly vydány. Soukromý šek vystavuje zpravidla majitel účtu (výstavce) k úhradě šekové částky příjemci, nebo k výběru hotovosti ze svého účtu. Šekem může disponovat i další osoba, je-li uvedena na podpisovém vzoru. Šek lze vystavit na kteroukoliv platnou měnu k bezhotovostní platbě za služby, zboží, předplatné a jiné poplatky nebo za účelem výběru hotovosti. Mezi výhody soukromého i bankovního šeku patří, že šek lze vystavit i v případě, že neznáte bankovní spojení příjemce platby. Můžete ho totiž poslat poštou na adresu kamkoliv na světě. Jako výstavce šeku můžete zakázat proplacení šeku v hotovosti. V tomto případě označíte lícní stranu soukromého šeku SOUKROMÉ ŠEKY V ČESKÉ REPUBLICE Banka Česká spořitelna Vydání tiskopisu šeku 3 Kč Dispozice k vystavení bankovního šeku obsahuje bankovní spojení plátce, měnu a částku šeku (slovně i číselně), jméno a plnou adresu plátce, příp. údaj na řad (komu má být placeno) a jméno a adresu eventuálního příjemce, způsob vystavení a způsob doručení šeku, účel platby, datum vystavení dispozice, kontaktní spojení na plátce a podpis plátce v souladu s podpisovým vzorem. Nevýhody šeků Šeky se nehodí k platbám, které mají být připsány netto, tj. v čisté částce, protože s při- Platba šekem v tuzemsku, poplatky pro výstavce šeku Příjemce obdrží hotovost v bance výstavce 53 Kč pro částky do 15 000 Kč a nad 500 000 Kč, mezi nimi 23 Kč Příjemce si připíše částku na účet ve své bance (požádá o inkaso šeku) 10 Kč 1) ČSOB 5 Kč 30 Kč 9 Kč 1) Platba šekem do zahraničí Poplatky pro výstavce šeku GE Money Bank 5 Kč 60 Kč nelze nelze HVB Bank 8 10 Kč 30 Kč 5 Kč 0,9% min. 500, max. 2 400 Kč Komerční banka Raiffeisenbank im Stiftland Volksbank Všeobecná úverová banka Waldviertler Sparkasse von 1842 2 Kč 60 Kč do 10 000, 45 Kč od 10 001 do 100 000, 110 Kč nad 100 000 2 Kč 7 Kč 7 Kč 3 Kč 200 Kč (šeková knížka) zdarma do 250 000 Kč, poté 0,1 %, max. 1 000 Kč 20 Kč 1) 0,50 % min. 250, max. 1 200 Kč pro platby v EU, 0,50 % min. 450, max. 1 800 Kč pro ostatní země 1 % min. 100, max. 1 000 Kč 1 % min. 500, max. 1 700 Kč n/a n/a n/a 2 Kč 8 Kč 4 Kč 1 % min. 150, max. 1 500 Kč (za platbu v USD příplatek 7 EUR) 1) Zdarma, ale mohou být účtovány výlohy zahraniční banky, naúčtuje-li je bance v České republice; n/a = údaj se nepodařilo spolehlivě ověřit Více informací najdete na www.finexpert.cz/default.aspx?section=17&server=1&article=17755 11

PENÍZE Receiver pays the fee. Die Gebühr wird vom Empfänger gezahlt. La taxe est payée par l accepteur psáním či inkasem šeku vždy minimálně jedna strana musí zaplatit poplatek. Rovněž dlouhá doba připsání šeku je nevýhodná především pro příjemce platby. Než je šek proplacen, může uběhnout i několik týdnů. To je samozřejmě výhodné pro výstavce šeku, který mezitím může peníze použít na další účely anebo se mu jednoduše na účtu nadále úročí. Soukromé šeky např. pro jejich složitost při inkasu i riziko podvodu či zneužití lze doporučit jen pro strany, které si navzájem důvěřují anebo se přímo znají. Vystavení nekrytého šeku je sice trestný čin, ale než bude výstavce postižen, uběhnou při současném stavu českého práva roky. Šek lze převést i prodat Protože šek je cenný papír, lze s ním jako s cenným papírem zacházet. Šeky na doručitele se převádějí snadno, z ruky do ruky. Kdo ho má, je majitelem. Převod šeku na řad, tj. s určeným majitelem, je složitější a lze ho provést výhradně rubopisem (indosamentem) zapsaným na šeku na opačné straně šeku, než je vyznačen platební příkaz. Je potřeba napsat slova na řad, poté uvést jméno nabyvatele šeku (indosatáře) a samozřejmě i podpis osoby, která šek převádí (indosanta). Pokud BANKOVNÍ ŠEKY V ČESKÉ REPUBLICE Banka se nový nabyvatel šeku také podepíše pod původního majitele, je šek v podstatě totéž co bankovka a může ho kdokoliv chtít proplatit (blankoindosament). Poplatky jsou i u šeků Je-li vystavený šek uhrazován příjemci do zahraničí a neurčí-li výstavce šeku jinak, nese výlohy spojené s převodem částky šeku ve smyslu 10 zákona č. 124/2002 Sb., o platebním styku. V případě, že výstavce šeku uvede na úzké straně rubu šeku text Poplatek hradí příjemce v jazyce, ve kterém byl šek sepsán, výlohy spojené s převodem částky šeku budou přeneseny na příjemce šeku. Šetřete za zahraniční platbu Bankovní šek spolehlivě nahradí zahraniční platbu, kde není známé číslo účtu, ale jen adresa, poplatky jsou však srovnatelné se zahraničním převodem. Bankovní šek pro tuzemské obchody se vyplatí jen při vysokých částkách (např. prodej nemovitosti). Naproti tomu soukromými šeky můžete ušetřit u zahraničních plateb a v případě neočekávaných výdajů můžete vystavením šeku ihned prostředky uhradit i v tuzemsku. A můžete si zároveň vyzkoušet, nakolik vám protistrana důvěřuje, protože i když šeky jsou pořád používaným platebním nástrojem, v Česku se jim moc nevěří a příjemce může trvat na platbě v hotovosti. Pak můžete mít u sebe klidně pět zlatých platebních karet a dvě šekové knížky a budete vypadat jako finanční bezdomovec. To už je však spíše o lidech a jejich znalostech, což je jiná kapitola. Vystavení šeku převodem z účtu Inkaso (proplacení) šeku na bankovní účet v téže bance Proplacení šeku v hotovosti (i pro neklienty banky) platba po ČR platba do zahraničí tuzemský šek zahraniční šek tuzemský šek zahraniční šek BAWAG Bank 1 % min. 500, max. 3 000 Kč 1 % min. 500, max. 3 000 Kč 0,25 % min. 500, max. 2 000 Kč 0,5 % min. 700, max. 3 000 Kč n/a n/a 500 Kč Citibank nelze nelze 650 Kč 650 Kč 650 Kč 650 Kč n/a Česká spořitelna 50 Kč (při platbě v hotovosti 100 Kč) 1 % min. 150, max. 1 500 Kč (při platbě v hotovosti 1% min. 300, max. 3 000 Kč) 1 % min. 80, max. 3 000 Kč (pro šeky ČS 1 % min. 25, max. 1 000 Kč 1 % min. 100, max. 3 000 Kč ČSOB 1 % min. 150, max. 3 000 Kč 1 % min. 150, max. 3 000 Kč 1 % min. 150, max. 3 000 Kč 1 % min. 150, max. 3 000 Kč Commerzbank 1 % min. 500, max. 3 000 Kč + 500 Kč za vystavení šeku 1 % min. 500, max. 3 000 Kč + 500 Kč za vystavení šeku 1 % min. 100, max. 2 000 Kč 1 % min. 1 000, max. 3 000 Kč + poštovné 150 Kč 3 % min. 100, max. 5 000 Kč (pro šeky ČS 25 Kč) 2 % min. 300, max. 4 000 Kč 3 % min. 100, max. 5 000 Kč 2 % min. 300, max. 4 000 Kč Neúspěšné inkaso šeku 100 Kč 100-200 Kč nelze nelze 300 Kč ebanka nelze nelze 1 % min. 50, max. 1 500 Kč 1 % min. 50, max. 1 500 Kč nelze nelze 200 Kč GE Money Bank 1 % min. 750, max. 3 000 Kč 1 % min. 750, max. 3 000 Kč 60 Kč 1,5 % min. 700, max. 4 000 Kč nelze nelze 300 Kč HVB Bank Komerční banka 200 Kč 40 Kč (při platbě v hotovosti 50 Kč) 0,9 % min. 500, max. 2 400 Kč 1 % min. 200, max. 1 500 Kč 100 Kč Oberbank nelze nelze 0,5 % min. 250, max. 900 Kč Poštovní spořitelna Raiffeisenbank im Stiftland Raiffeisenbank Volksbank Všeobecná úverová banka Waldviertler Sparkasse von 1842 Živnostenská banka 0,9 % min. 500, max. 2 400 Kč ( 350 Kč při hodnotě šeku v ekvivalentu 2 000 Kč, zdarma jsou šeky v rámci skupiny HVB Bank) 1 % min. 50, max. 1 500 Kč 1 % min. 50, max. 1 500 Kč 70 Kč 0,5 % min. 250, max. 900 Kč (+ 200 Kč, je-li platba v USD, + 650 Kč, je-li měna šeku odlišná od národní měny státu, ve kterém se šek proplácí nelze nelze 800 Kč 3 % min. 100, max. 5 000 Kč 0 Kč nelze nelze n/a 1 % min. 100, max. 2 000 Kč 1 % min. 100, max. 2 000 Kč 1 % min. 50, max. 3 000 Kč 1 % min. 50, max. 3 000 Kč nelze nelze 100 200 Kč nelze nelze 0,25 % min. 50, max. 1 500 Kč 0,25 % min. 50, max. 1 500 Kč nelze nelze n/a 1% min. 500 Kč (při platbě v hotovosti 2 % min. 500 Kč) 0,5 % min. 500, max. 5 000 Kč 1% min. 500 Kč (za hotovost 2 % min. 500 Kč) 0,5 % min. 500, max. 5 000 Kč + 500 Kč při platbě v USD 0,25 % min. 500 Kč 1 % min. 500 Kč 1 000 Kč 2 % min. 1 000 Kč 1 000 Kč 1 % min. 500, max. 2 000 Kč 1 % min. 500, max. 2 000 Kč nelze nelze 500 Kč nelze nelze 1 % min. 200, max. 2 000 Kč 1 % min. 200, max. 2 000 Kč nelze 1 % min. 200, max. 2 000 Kč n/a = údaj se nepodařilo spolehlivě ověřit nelze 1 % min. 200, max. 2 000 Kč 1 % min. 150, max. 1 500 Kč (za platbu v USD příplatek 7 EUR) 1% min. 50, max. 2 000 Kč 1 % min. 150, max. 1 500 Kč (za platbu v USD příplatek 7 EUR) ZÁKONNÉ PARAMETRY ŠEKU Onačení šek v textu listiny v jazyce, ve kterém je šek vystaven, bezpodmínečný příkaz zaplatit určitou peněžní částku, jméno toho, kdo má platit (šekovníka), datum a místo vystavení pokud není uvedeno místo, považuje se za ně místo u jména výstavce, podpis výstavce, místo, kde má být placeno není-li uvedeno, je šek splatný v místě u jména šekovníka Pokud listina neobsahuje některou z podstatných náležitostí, není šekem. 200 Kč + skutečné náklady s jeho provedením 200 Kč + skutečné náklady s jeho provedením n/a nelze nelze n/a 1% min. 50, max. 2 000 Kč nelze nelze 100 Kč 12 OSOBNÍ FINANCE LISTOPAD 2006 WWW.FINEXPERT.CZ

NOVINKY Pojistka pro staré plechy UNIQA POJIŠŤOVNA Povinné ručení UNIQA pojišťovny zvýhodňuje staré vozy vyrobené do roku 1996. Tato vozidla budou mít v ceně rovněž kryta rizika škody na vlastním vozidle vzniklé jeho odcizením nebo požárem. Ze slevy na pojistném se mohou dále těšit lékaři, invalidní občané a řidiči starší 55 let. Rozsah krytí povinného ručení je ve třech úrovních: 18/35, 50/60 nebo 100/100 milionů korun pro škody na majetku/zdraví osob. Součástí povinného ručení jsou i asistenční služby pro toho, kdo nehodu způsobil. Hodnocení Pro motoristy se staršími vozidly nabídka stojí za zvážení. Konkurenční Kooperativa nabízí živelní pojištění v ceně povinného ručení, ale bez odcizení. Nezapomeňte však, že při odcizení staršího vozidla pojišťovna nevyplatí plnou částku, ale jen obecnou cenu po odečtení všech odpočtů. Pro věčné studenty POŠTOVNÍ SPOŘITELNA Pro úvěr na vzdělání si mohou nově do Poštovní spořitelny přijít mladí vysokoškoláci i lidé v průběhu ekonomicky aktivního věku. Půjčka je určená nejen na studium či jazykové kurzy, ale oproti konkurenci ji lze užít i na rekvalifikační kurzy. Nabídka je určena lidem od 18 do 55 let. úroková sazba je pevná ve výši 8,8 % ročně. Splátku jistiny lze o pět let odložit a správa a vyřízení úvěru jsou zdarma. úvěr lze čerpat jednorázově nebo i v průběhu studia. Banka půjčí studentům VŠ (VOŠ) max. 200 000 Kč (státní i soukromé od 2. ročníku) až na 10 let, na jazykové kurzy max. 100 000 Kč (libovolný institut) až do 5 let, zahraniční jazykové kurzy max. 100 000 Kč (vždy individuální posouzení) až do 5 let a rekvalifikace je možné úvěrovat max. 50 000 Kč až do 5 let. Zbavte se špatných půjček GE MONEY BANK Jestli máte úvěr s nevýhodnou úrokovou sazbou, vysokými poplatky anebo máte více různých úvěrů, může vám pomoci tzv. konsolidace úvěrů od GE Money Bank. Banka slibuje přefinancování všech spotřebitelských úvěrů do jednoho úvěru, a to do 40 minut od dodání podkladů. Na základě plné moci sama Hodnocení Studenti mladšího věku si mohou vybrat i z konkurenčních nabídek České spořitelny, Komerční banky a Oberbank, které mají zpravidla nižší úrokovou sazbu. Pro starší studenty a rekvalifikanty je nabídka PS jedinou na trhu, jelikož banky se do podobných úvěrů příliš nehrnou. zajistí jejich splacení a ukončení. U bankovních úvěrů stačí doložit jen smluvní dokumentaci, informaci o splátkách banka zjistí z bankovního registru. U nebankovních úvěrů musíte doložit i doklady o splácení (např. výpis z účtu). Konsolidovaný úvěr lze poskytnout od 30 do 200 000 Kč (pro nové klienty jen do 150 000 Kč), doba splácení je od 24 do 120 měsíců a úroková sazba začíná od 9,98 % p.a. jako u Expres půjčky. Za vedení úvěru zaplatíte 40 Kč měsíčně a podmínkou je účet u GE Money bank. Hodnocení Jediným konkurentem je BAWAG Bank, která rovněž umožňuje přefinancování nevýhodných půjček, její nabídku v případě zájmu nevynechejte. Pro GE hovoří rychlost i jednoduchost, s jakou se starých úvěrů zbavíte. Banka má navíc políčeno i na firmy poskytující rychlé půjčky do domu, takže cesta z bludného kruhu již existuje. Další hypotéka naruby RAIFFEISENBANK Nejprve dostanete peníze a až poté hledáte svoji nemovitost. Hypotéku naruby banka poskytne na koupi nemovitosti, případně kombinovanou s rekonstrukcí nebo dostavbou nemovitosti. O hypotéku se žádá standardním způsobem, tj. doložením žádosti o úvěr a příjmů. Za schválení hypotéky si účtuje 0,8 % z výše úvěru, min. 6 000 Kč, max. 29 000 Kč. Vedení hypotečního úvěru včetně balíčku Hypoteční Kompletkonto stojí 150 Kč měsíčně. Pokud nechcete platit poplatek za schválení hypotéky, máte možnost si připlatit za vedení účtu, to vás pak přijde na 450 Kč měsíčně po dobu pěti let. Poté zaplatíte standardní sazbu. Pomocí hypotéky lze nově zpětně refinancovat i vlastní investované prostředky. Opatrní buďte v případě, že uvažujete o možnosti z již uzavřené smlouvy vycouvat i tak totiž zaplatíte poplatek za schválení hypotéky. Hodnocení Hypotéka odbourává nutnost vyhledat nemovitost předem, ale jinak má srovnatelné parametry konkurenčních nabídek. Nezanedbatelnou výhodou je vedení běžného účtu zdarma, protože i tato položka v dlouhodobém horizontu znamená nemalé náklady. Raiffeisenbank vám garantuje úrokovou sazbu po dobu 6 měsíců, to může být při stoupajícím trendu úrokových sazeb půjček zajímavou pobídkou. Stránku zpracoval Dalibor Chvátal LISTOPAD 2006 OSOBNÍ FINANCE 13

NOVÉ TRHÁKY Speciální program pojistných produktů se zvýhodněnými sazbami a podmínkami pro občany se zdravotním postižením připravila pojišťovna Kooperativa. V pojištění motorových vozidel je to například sleva 10 % na povinné ručení a k tomu zdarma rozšířené asistenční služby. V pojištění domácnosti získají držitelé průkazu ZTP a ZTP-P slevu 10 % z ročního pojistného a zároveň platnost pojištění invalidního vozíku a dalších pomůcek na území celé ČR. Další výhody se vztahují např. k pojištění vodicího psa, dopravních mechanismů připojených k budově apod. Nové úrazové pojištění Premiant Plus od Victoria Volksbanken pojišťovny je určeno pro děti od narození do 18 let. Produkt nabízí krytí nákladů na záchranu, léčbu, bolestné a obsahuje i složku spoření. Při ukončení doby pojištění může být pojistka plně vyplacena, nebo může být vyplácena doživotní renta. Bleskový úvěr je nový typ spotřebitelského úvěru, který svým klientům nabízí Volksbank CZ, a to do 24. listopadu 2006. Banka klientům zaručuje vyřízení žádosti o úvěr do 24 hodin od dodání podkladů. V případě kladného vyřízení poputují peníze na klientův účet ještě týž kalendářní den. Výše úvěru se může pohybovat v rozmezí 30 90 tisíc Kč, jeho úroková sazba je 10 % p.a. a mohou o něj požádat jak stávající, tak potenciální klienti Volksbank CZ. Formulář žádosti o bleskový úvěr je volně ke stažení i na internetových stránkách www.volksbank.cz. Jednorázové investiční životní pojištění s garantovanou návratností minimálně 120 % z vloženého pojistného nabízí od října pojišťovna Allianz. Prostřednictvím pojištění klient investuje do cenného papíru na dobu 10 let a na konci pojištění je mu ke vkladu vyplaceno minimálně 20% zhodnocení. Minimální výše pojistného je stanovena na 2 000 eur. Investice je složena z kombinace investování do dluhopisů a opce na akciový index Dow Jones Euro Stoxx 50. V případě úmrtí pojištěné osoby bude vyplaceno maximum ze zaplaceného pojistného a 105 % hodnoty fondu. PENÍZE DO OBCHODU NEJEN PRO NÁKUP Pomocí platební karty se dnes k hotovosti nedostanete jen prostřednictvím bankomatu. Hotovost už obdržíte i na pokladně obchodníka. Čtěte, jak doopravdy vypadá služba cashback v Česku jen pár týdnů po zprovoznění a jaké jsou její vyhlídky do budoucnosti. Anglický výraz cashback, který by se dal volně přeložit jako hotovost nazpět, se pomalu vžívá. Služba je rozšířená hlavně v USA, Kanadě, severských státech Evropy, Velké Británii a Jižní Africe. V letošním roce však byla spuštěna i v Itálii (hnacím motorem byly olympijské hry) a Polsku. Možnost cashback využít je vždy dostupná u obchodníků, kde je velká selekce zákazníků a předpoklad jejich velké frekvence. Mezi takováto místa patří hypermarkety, supermarkety, obchody s potravinami a různé hobby obchody. Ovšem nabídnout tuto službu může v podstatě kdokoliv a získat zajímavou konkurenční výhodu. Nijak zářivá Aura V České republice jako první ohlásila spuštění služby cashback společnost Datart ve spolupráci s firmou Cetelem, která je vydavatelem úvěrových karet Aura (MasterCard Unembossed). V tomto konkrétním případě se ale nejedná o cashback v pravém slova smyslu. Spíše jde o vylepšení služby pro zákazníky Datartu a zároveň držitele jeho kreditních karet. Přitom v době spuštění služby Datart žádné kreditní karty neměl, resp. jeho cobrandovaná karta se společností Cetelem byla úvěrová karta Aura se všemi (ne)výhodami. Teprve od října Cetelem vydává plnohodnotné kreditní karty s bezúročným obdobím, takže i cobrandovaná karta s Datartem je nyní opravdu kreditní kartou. Takzvaný cashback v prodejnách Zda bude v budoucnosti v ČR zaveden cashback všude za stejných podmínek, bude záviset jen na schopnosti domluvy mezi pěticí bank Datartu mohou využít výhradně držitelé těchto cobrandovaných karet, ostatní držitelé karet Aura, resp. karet bankovních asociací si o výběru hotovosti v Datartu mohou nechat jen zdát. Služba je tedy dostupná velmi omezenému množství zákazníků. Pokud máte cobrandovanou kartu Aura Datart/Cetelem, můžete v prodejnách Datartu vybírat hotovost v částkách od 200 do 5 000 Kč a mělo by se jednat o násobky 200 korun. Výběr hotovosti není podmíněný nákupem zboží, což výrazně odlišuje tuto službu od klasického cashbacku. Hotovost obdržíte zdarma, ale výběr je ihned úročený podle standardní úrokové sazby Cetelemu, nevztahuje se na něj bezúročné období. Aura karta nepatří mezi nejlevnější kreditní 14 OSOBNÍ FINANCE LISTOPAD 2006 WWW.FINEXPERT.CZ

Jedná se hlavně o klienty IC Banky, Oberbank, PPF Banky, Waldviertler Sparkasse von 1842, Raiffeisenbank im Stiftland a Volksbank. karty. Její vydání sice stojí jen 150 Kč ročně, pokud ji ale budete používat, zaplatíte za každý výpis z karty 36 Kč. Ročně tak může přijít na 582 Kč. Jako kreditní karta je Aura karta nevýhodná, u konkurenčních bank ji seženete podstatně levněji a výhodněji. Nejspíše tedy osloví hlavně současné zákazníky Datartu a Cetelemu. Skutečný start s ČSOB Československá obchodní banka se pro spuštění služby dohodla s obchodním řetězcem Ahold, který provozuje prodejny Albert a Hypernova. Společnost Ahold už nějakou dobu přijímá k platbě za zboží platební karty a jejich zpracovatelem je právě ČSOB. Proto jsou náklady na tuto službu minimální, veškeré karetní transakce cashbacku jsou vypořádány uvnitř ČSOB a banka z nich nemusí odvádět další poplatky jiným vydavatelům karet. Služba je ovšem dostupná pouze držitelům karet, které vydala sama ČSOB. Klienti bank, které vydávají platební karty prostřednictvím ČSOB, zatím tuto službu nebudou mít přístupnou, banka však jedná o využití služby i pro ně. Výjimkou je Fio, družstevní záložna, kde je cashback přístupný už nyní (zřejmě do té doby, než Fio bude mít vlastní platební karty). Držitelé karet vydaných mimo ČSOB musejí počkat až na plošné zavedení služby ze stran karetních asociací. Za tři sta až patnáct set Jak přesně cashback přes ČSOB funguje? Před platbou v obchodě Albert a Hypernova požádáte pokladní o výdej hotovosti v částce od 100 do 1 500 Kč (v násobcích sta). Jedinou podmínkou je utratit za zboží aspoň 300 Kč, jinak cashback využít nemůžete. Služba je prozatím zdarma a je vnímána jako platba kartou, tj. ne výběr hotovosti. Dostupná je pro držitele kreditních i debetních karet.» Cashback Princip cashbacku je prostý zaplatíte kartou nákup zboží v alespoň určité minimální výši a můžete si nechat přímo na pokladně vyplatit hotovost Od 1. srpna 2007 bude pro debetní karty nadále zdarma, ale u kreditních karet bude zpoplatněna částkou 5 Kč + 1 % z částky, tj. jako při výběru z bankomatu. Ovšem srpen je daleko a ještě může nastat změna. Bezpečnost především Při využití cashbacku od ČSOB musíte vždy zadat PIN. Tento požadavek bude platný i pro nečipové karty. Zamezí se tak případným podvodům se ztracenými a ještě nezablokovanými kartami, které nevyžadují zadání PIN, těch už ale ČSOB moc nemá. Cashback je nyní dostupný pouze v prodejně Albert v Praze-Roztylech a hypermarketu Hypernova v Brně-Modřicích. Ostrý provoz cashbacku u pokladen všech 297 Hypernov a Albertů chce Ahold zahájit v průběhu listopadu. Cashback podle karetních asociací Karetní asociace MasterCard a Visa letos avizovaly, že službu v Česku připravují. MasterCard zatím podrobnosti tají. Visa oznámila, že se již s bankami dohodla na konkrétních podmínkách služby Visa Cashback, která by měla být zavedena v průběhu roku 2007. Podmínky pro využití cashbacku budou obdobné jako u ČSOB, tj. nákup nad 300 Kč a možnost výběru hotovosti od 100 do 1 500 Kč. Služba bude dostupná všem držitelům karet asociace VISA bez ohledu na vydávající banku. Problém se zavedením služby může nastat, pokud se banky provádějící acquiring (příjem platebních karet) mezi sebou nedohodnou na podmínkách pro vypořádání těchto karetních transakcí. Jedná se o Českou spořitelnu, ČSOB, ebanku, HVB Bank a Komerční banku. Pak by mohla nastat paradoxní situace, kdy budeme mít v Česku různé typy cashbacku: cashback jen pro držitele karet České spořitelny u jejích obchodníků (např. Interspar), cashback pro držitele karet Komerční banky jen u jejích obchodníků (např. Tesco) atd. Doufejme, že banky najdou společné řešení. Plošné spuštění užitečné služby lze reálně očekávat zhruba do tří let. Pro obchodníka to rovněž není nevýhodné: snižuje objem hotovosti přímo na pokladnách, a tím riziko krádeže nebo loupeže, a zvyšuje zájem o nákup ve svých prodejnách. Dalibor Chvátal ZMĚNA JE ŽIVOT Novinku v podobě bezplatných výběrů hotovosti přináší program Mini od Poštovní spořitelny. Účet je určen pro mladé lidi do 15 let. Od října klienti získají pět výběrů z bankomatů zdarma a nově si mohou zřídit také internetové bankovnictví Max Internetbanking Poštovní spořitelny. Novinkou je i snížení vstupního vkladu z předchozích 200 Kč na 50 Kč. Bezpečnostním systémem obarvování bankovek budou od října postupně vybavovány bankomaty České spořitelny. Systém automaticky znehodnotí bankovky ve chvíli, kdy se zloděj pokusí s bankomatem manipulovat nebo jej vyloupit. Při běžné obsluze bankomatu aktivace systému nehrozí. Bankomaty vybavené novým bezpečnostním systémem budou viditelně označeny speciálním štítkem. Finanční rezervu až 20 000 Kč studentům nabízí Komerční banka prostřednictvím kreditní karty VISA. Kreditní karta je určena všem studentům vyšších odborných škol a vysokých škol, výše limitu záleží na stupni studia. Bezúročné období, které lze využít jak pro přímé platby u obchodníka, tak pro výběr hotovosti z bankomatu, trvá 45 dní. Klient pak měsíčně splácí 5 % z vyčerpané částky úvěru, příslušný úrok a měsíční poplatek za vedení karty ve výši 5 Kč. Ohodnotit zůstatkovou cenu vozidla již při sjednání leasingu nově nabízí Renault Leasing prostřednictvím služeb Renault EASY a Dacia EASY. Novinka spočívá v garanci budoucí hodnoty vozidla ve formě zůstatkové ceny, tedy poslední navýšené splátky, a to již při podpisu smlouvy o financování. Navýšením poslední splátky dojde ke snížení pravidelných měsíčních splátek. Garantovaná budoucí hodnota je nastavena pro jednotlivé modely podle délky splácení a dohodnutého celkového nájezdu kilometrů v průběhu financování. Klient má na výběr ze tří možností ukončení leasingu: poslední navýšenou splátku může doplatit nebo ji financovat další dva roky, případně lze požádat o zpětný odkup vozidla. LISTOPAD 2006 OSOBNÍ FINANCE 15

PENÍZE PROFIL: Citibank POPLATKY ZA VYBRANÉ SLUŽBY Služba CityOne běžný účet OBR Z NEW YORKU Citibank působí na českém bankovním trhu již více jak 15 let a svým klientům má stále co nabídnout. Kvalitu služeb dokazuje i vysoké hodnocení renomované agentury Standard & Poor s. Velmi silnou pozici má banka především v podnikovém segmentu. Citibank byla založena v roce 1812 v New Yorku a již roku 1890 se stala největší americkou bankou. Dnes je celá skupina Citigroup jednou z největších finančních institucí vůbec, která působí ve 106 zemích celého světa a poskytuje své služby osobního bankovnictví více než 55 milionům klientů. Koncem 80. let vstoupila Citibank i do střední a východní Evropy. Jako jedna z mála bank se může pyšnit i stabilním ratingem AA renomované agentury Standard & Poor s. Citibank je v České republice přítomna od roku 1991. Ve svých počátcích se zaměřovala převážně na poskytování bankovních služeb nadnárodním korporacím, velkým českým podnikům a finančním institucím. V roce 1999 zahájila svoji činnost CitiBusiness, divize plně specializovaná na segment malých a středních podniků (SME), a v roce 2001 začala Citibank nabízet také služby osobního bankovnictví. Z prvních let si Citibank udržela pověst velmi drahé banky, ale opak je pravdou. Pro velmi bonitní klientelu poskytuje služby CitiGold, ty jsou v naprosté většině zcela bez poplatku. Účet u Citibank je zdarma pro každého při zůstatku nad 100 000 Kč (včetně spořících produktů). Citibank má od počátku jako jedna z mála bank jasné a zcela transparentní ceny. Unikátní a jediná na českém trhu je u služby příchozích plateb, které jsou vždy zcela zdarma, a to i ze zahraničí. Banka má silné postavení v oblasti kreditních karet, které patří mezi špičku na našem karetním trhu. Jejich obsluha je možná i přes internet bez nutnosti vedení účtu a nabízejí široký rozsah služeb. Do povědomí spotřebitelů se Citibank dostala i cobrandovanými kartami se společnostmi ČSA a Telefónica O2. Po letošních medializovaných pokusech o zneužití přístupu internetového bankovnictví některých českých bank zavádí Citibank od ledna 2007 povinně pro své klienty autentizační kalkulátor, který se řadí mezi nejlepší způsoby v oblasti zabezpečení účtu. Nabídku spotřebitelských úvěrů má velmi pestrou, hypotéční úvěry pak pocházejí z dílny Hypoteční banky. Úvěr od Citibank nezískáte snadno, Citibank nejdříve korunu dvakrát obrátí, než vám ji půjčí. Ale jakmile jste její klient, máte vyhráno. Mezi nevýhody Citibank patří někdy amatérský a nejasný přístup operátorů telefonního bankovnictví CitiPhone a občasný pocit, že pokud nevlastníte velké jmění, banku moc nezajímáte. Dalibor Chvátal Vedení účtu měsíčně 0 Kč / 250 Kč Příkaz k úhradě přes internet do jiné banky 6 Kč Trvalý příkaz k úhradě do jiné banky (realizace) 6 Kč Inkaso z jiné banky 6 Kč Příchozí platba z jiné banky 0 Kč Výběr z bankomatu 15 Kč, první dva zdarma Výběr z bankomatu v zahraničí 100 Kč + 0,5 % Cash Advance v ČR 15 Kč Cash Advance v zahraničí 100 Kč + 0,5 % Zahraniční příkaz k úhradě přes internet v EU 1 % min. 300 Kč, max. 2 000 Kč Zahraniční příkaz k úhradě přes internet mimo EU 1 % min. 300 Kč, max. 2 000 Kč Příchozí platba ze zahraničí v rámci EU 0 Kč Příchozí platba ze zahraničí mimo EU 0 Kč Vklad hotovosti na účet 0 Kč Výběr hotovosti z účtu 18 Kč Bankovní šek v zahraniční měně nelze Soukromý šek nelze Inkaso šeku 650 Kč Měsíční výpis z účtu 0 Kč Pozn.: Vedení účtu je zdarma při souhrnném zůstatku na všech účtech včetně termínovaných vkladů a investic do podílových fondů nad 100 000 Kč ZÁKLADNÍ ÚDAJE Název banky Citibank a. s. Sídlo Evropská 423/178, Praha 6, 166 40 IČ, DIČ 16190891, CZ16190891 Telefon na centrálu / fax 233 061 111 / 233 062 959 Informační linka 844 844 844 E-mail banka nemá kontaktní e-mail Web www.citibank.cz Akcionář Citibank Overseas Investment Corporation (100 %) Dlouhodobý rating AA (Standard & Poor s) Aktiva celkem 77 798 618 000 Kč Dceřiné společnosti CitiLeasing Počet klientů banky nezveřejňuje Počet poboček 7 poboček, 1 prodejní centrum Průměrný počet zaměstnanců 748 Počet vydaných karet nezjištěno Počet bankomatů nemá (využívá služby sítě Euronet) Bankovní služby plný rozsah bankovních služeb pro klienty všech skupin Vydávané platební karty debetní, kreditní Podporované asociace MasterCard (pro retailovou klientelu), Visa (pro korporátní klientelu) Číslo pro blokace karet vydaných Citibank 233 062 222 Přímé bankovnictví internetové, telefonní Vydávané šeky žádné hypotéční, spotřebitelské, podnikatelské, provozní Typy úvěrů a investiční úvěry. Banka nemá kontokorent pro občany, pouze pro fi rmy Typy účtů běžný, spořící, podnikatelský, korporátní Pozn.: daje jsou k datu 30. 9. 2006 16 OSOBNÍ FINANCE LISTOPAD 2006 WWW.FINEXPERT.CZ

JAK DANÍ STUDENT?Jsem student vysoké školy a o prázdninách jsem příležitostně pracoval a dosud pracuji na základě dohody o provedení práce. Nyní zároveň vypomáhám ještě ve firmě svého známého. Zajímá mě, jaká je hranice výdělku studenta, aby nemusel podávat daňové přiznání, a jaké jsou srážky z vydělaných peněz. Při zdaňování příjmů je student ve stejném postavení jako každý jiný poplatník. Jeho výhodou je navíc možnost uplatnit tzv. slevu na dani na studenta, která činí 2 400 Kč za rok. Musí ale splnit podmínky 38ba zákona o daních z příjmů (slevu může uplatnit například student denního studia vysoké školy do věku 26 let). Slevu na dani může student uplatňovat ve výši 1/12, tj. 200 Kč už u zaměstnavatele, pokud u něj podepsal tzv. prohlášení k dani. Zaměstnavatel pak sráží z příjmu studenta zálohy na daň z příjmů, u kterých mu zohlední slevu na studenta a slevu na poplatníka (ta činí 600 Kč měsíčně). Zjednodušeně se dá říci, že pokud základ pro výpočet zálohy na daň studenta bude činit měsíčně cca 6 700 Kč, nebude ji platit. Výše zálohy by sice byla cca 800 Kč (6 700 0,12 při 12% sazbě daně), ale protože i sleva na dani činí celkem 800 Kč (600+200), je nakonec vypočtena záloha ve výši 0 Kč. Pokud student u zaměstnavatele prohlášení k dani nepodepsal, protože to je například už jeho druhé souběžné zaměstnání u jiného zaměstnavatele na základě jiné dohody, nemohou se mu už podruhé slevy na dani zohlednit. Pokud zde výše příjmu nepřesáhne v kalendářním měsíci 5 000 Kč, srazí zaměstnavatel z tohoto příjmu srážkovou daň ve výši 15 %. I při podávání daňového přiznání je student ve stejném postavení jako každý jiný poplatník. To znamená, že i pro něj platí ustanovení 38g odst. 2 zákona o daních z příjmů, kde je uvedeno, že: Daňové přiznání není povinen podat poplatník, který má příjmy ze závislé činnosti a funkční požitky podle 6 pouze od jednoho a nebo postupně od více plátců daně včetně doplatků mezd od těchto plátců ( 38ch odst. 4), pokud neuplatňuje výpočet daně ze společného základu daně manželů podle 13a. Podmínkou je, že poplatník podepsal u všech těchto plátců daně na příslušné zdaňovací období prohlášení k dani podle 38k a vyjma příjmů od daně osvobozených a příjmů, z nichž je vybíráná daň zvláštní sazbou daně, nemá jiné příjmy podle 7 až 10 vyšší než 6 000 Kč. Rovněž není povinen podat daňové přiznání poplatník, jemuž plynou pouze příjmy ze závislé činnosti a funkčních požitků ze zahraničí, které jsou podle 38f vyjmuty ze zdanění. Miloš Hovorka daňový poradce JAK SPOČÍTAT STAROBNÍ DŮCHOD?Zajímá mě, jak se počítá výše starobního důchodu a jaké částky tedy bude dosahovat důchod v mém případě. Jsem muž, narodil jsem se v dubnu roku 1945, nárok na odchod do důchodu mi tedy vzniká v prosinci letošního roku. Do té doby získám celkem 45 let pojištění, můj průměrný měsíční příjem za posledních 20 let činí 21 600 Kč. Výše starobního důchodu se skládá ze základní výměry a z procentní výměry. Základní výměra je pro všechny druhy důchodů stejná a v roce 2006 je to 1 470 Kč měsíčně. Procentní výměra se stanovuje individuálně procentní sazbou z výpočtového základu podle získané doby pojištění. Za každý rok důchodového pojištění náleží 1,5 % výpočtového základu. Pro stanovení výpočtového základu je důležitý osobní vyměřovací základ, který je tvořen měsíčním průměrem všech příjmů za rok dosažených v rozhodném období. V roce 2006 je to období let 1986 až 2005, z něhož se stanoví důchod. Průměr ročních příjmů se navyšuje o koeficienty, které se odvozují od průměru dosažených příjmů všech pojištěnců. Koeficienty stanovuje každý rok vláda svým nařízením. Do důchodu se započítávají všechny příjmy, z nichž je odváděno pojistné na sociální zabezpečení. Nezapočítává se příjem z dohody o provedení práce, protože ta nezakládá účast na nemocenském pojištění. Nyní přejdeme k výpočtu vašeho důchodu. Výpočtový základ se stanoví z osobního vyměřovacího základu 21 600 Kč následujícím způsobem: částka 9 100 Kč se započítává plně, přičte se 30 % z částky nad 9 100 Kč do vypočítaného měsíčního průměrného příjmu, tj. do 21 600 Kč, tedy 30 % z 12 500 Kč = 3 750 Kč. Výpočtový základ činí celkem 12 850 Kč. Za každý rok pojištění náleží 1,5 % výpočtového základu, za 45 let pojištění vám tedy náleží procentní výměra starobního důchodu ve výši 67,5 % výpočtového základu z 12 850 Kč, tj. 8 674 Kč. Procentní výměra starobního důchodu tedy činí 8 674 Kč, po přičtení základní výměry ve výši 1 470 Kč činí výše vašeho starobního důchodu 10 144 Kč. TIPY A RADY LISTOPAD 2006 OSOBNÍ FINANCE 17

TIPY A RADY FINANČNÍ PLÁN MŮŽE MÍT MNOHO VARIANT?V Osobních financích č. 9/2006 jste v článku Na co myslet při finančním plánu sestavili finanční plán pro modelový příklad manželů Kalových, jejichž cílem je v horizontu cca 5 měsíců koupit byt v hodnotě cca 1 500 000 Kč. Ve spolupráci s finančním poradcem jste došli k závěru, že s pořízením bytu by mladí manželé měli počkat až do doby ukončení smluv o stavebním spoření, vybrat tyto peníze v hotovosti, použít je na částečnou úhradu kupní hodnoty bytu a zároveň vyřídit hypoteční úvěr. S tímto doporučením nesouhlasím. Mladý pár by měl naopak investovat do bydlení co nejdříve. V oblasti financí není nic jednoznačně správně ani špatně. Doporučení ohledně řešení a postupů, které by měl klient následovat, je tak vždy jen jednou z možných cest. Pokud je klientův cíl realizovatelný, není důvod jej měnit, pouze je třeba porovnat různé možnosti financování v průběhu následujících měsíců. Ve zmíněném článku byla finanční situace Jana a Petry Kalových popsána takto: Dvojice bydlí v podnájmu, vlastní vozidlo v tržní hodnotě cca 100 000 Kč, na účtu mají rezervu 30 000 Kč. Janova průměrná měsíční mzda je 17 000 Kč čistého, Petřina 14 000 Kč čistého. Petra je ve 2. měsíci těhotenství, takže tento plat bude mít již jen 7 měsíců, pak bude pobírat mateřskou a ještě později rodičovský příspěvek. Měsíční výdaje: nájem cca 9 000 Kč, na jídlo a běžnou potřebu cca 13 000 Kč, k tomu 2 stavební spoření 1 500 Kč (staré smlouvy, zatím běží 4 roky), 4 000 Kč vkládají na spořicí účet, zbylé 2 000 Kč nechávají na účtu na nepředvídatelné výdaje. Na spořicím účtu je v současnosti 170 000 Kč. Cílem manželů je přestěhovat se do většího bytu dříve, než přijde na svět miminko, a to by měl poradce respektovat. Je ale potřeba zdůraznit, že v případě, že by manželé mohli bytovou situaci dočasně řešit jinak (což pravděpodobně byl předpoklad poradce), nebylo by navrhované řešení vyloženě špatné. O dalších cílích se rodina nezmiňovala, a jelikož se nachází ve zlomovém období a v nepříznivé finanční situaci, není momentálně vhodné vedle bydlení aktivně řešit jakékoliv další cíle, kromě nejnutnějšího zajištění. Jestliže bychom tedy brali požadavek manželů na brzké přestěhování jako hlavní a neměnný, mohlo by řešení situace vypadat následovně. Při zachování dnešních podmínek příjmu a dávek by se rodina dostala v nejhorším období na příjem zhruba 20 700 Kč. Náklady se sníží o nájemné, ale přibudou energie a povinné (popř. také nepovinné) pojištění. Dnešních 13 000 Kč měsíčně na běžnou spotřebu je hodnota snadno dostačující i pro tříčlennou rodinu. Výše budoucích výdajů včetně nezbytných pojištění je asi 17 000 Kč. Celý současný příjem p. Kaly se tedy použije na všechny ostatní výdaje a na hypotéku zbude pouze rodičovský příspěvek, při současném nastavení dávek tedy pouze cca 3 700 Kč. Tato rezerva by přitom měla činit min. 7 300 Kč (na splátku hypotečního úvěru, který popíšu níže). Zvýšení rodičovských dávek v kombinaci s mírným uskrovněním (z 13 000 Kč pro 2 dospělé na 12 000 Kč pro 2 dospělé a 1 kojence) by tedy bylo řešením. Otázka však je, zda můžeme s vyšším rodičovským příspěvkem počítat. Pokud by ke zvýšení dávky nedošlo, musel by si p. Kala najít přivýdělek, jinak by se životní úroveň rodiny výrazně snížila. Řešení: 1 Co nejrychleji najít nemovitost do 1 500 000 Kč 2 Vyřídit hypoteční úvěr na 1 400 000 Kč s roční fixací a dobou splácení 30 let, měsíční splátka bude 7 300 Kč. Částku 100 000 Kč zaplatit z účtu, 70 000 Kč použít na provizi realitní kanceláři apod. 3 Zajištění živitele (měsíční pojistné 850 Kč) DAŇOVÉ PŘIZNÁNÍ SPOLUVLASTNÍKŮ?Prodali jsme se sestrou byt, který byl v našem společném vlastnictví, a ve smlouvě o prodeji jsme uvedeni oba jako prodejci bytu. Jak to teď bude s podáním daňového přiznání z převodu nemovitosti? Musíme je podat každý zvlášť, nebo stačí jen jedno daňové přiznání za oba? Z vašeho dotazu jsem vyrozuměl, že vy a vaše sestra jste podílovými spoluvlastníky bytu. V 8 odst. 2 zákona č. 357/1992 Sb., o dani dědické, dani darovací a dani z převodu nemovitostí, ve znění pozdějších předpisů, je stanoveno, že v případě podílových spoluvlastníků je každý spoluvlastník samostatným poplatníkem a platí daň podle velikosti svého podílu. Znamená to tedy, že daňové přiznání k dani z převodu nemovitostí jste povinen podat jak vy, tak vaše sestra. Miloš Hovorka, daňový poradce 4 Místo stavebního spoření dále ukládat prostředky na spořící účet, protože ze stavebního spoření budou dostupné za delší dobu. Toto by mělo být po dobu 1 roku pro Kalovy únosné. Za rok může být úvěr částečně splacen ze stavebního spoření, případně změněna fixace. Je třeba to předem dobře načasovat, aby prostředky ze stavebního spoření byly již k dispozici. Splátka zbývajícího úvěru pak bude cca 6 500 Kč, což je při rodičovském příspěvku 3 700 Kč příliš mnoho a Kalovi by museli najít další zdroj příjmů. Při příspěvku 7 000 Kč by to bylo v pořádku. Vít Kalvoda nezávislý finanční konzultant vit.kalvoda@gmail.com 18 OSOBNÍ FINANCE LISTOPAD 2006 WWW.FINEXPERT.CZ

POZOR NA ZÁLOHY?Společenství vlastníků panelových domů, jejímž jsem předsedou, vloni uzavřelo se stavební společností smlouvu o opravě dvou domů, zahrnující výměnu oken, opravu střechy a fasády. Na zálohových fakturách družstvo zaplatilo zhruba 2 300 000 Kč. Pak ale práce na opravách přestaly probíhat podle dohodnutých podmínek. Na naše písemné upozornění na tuto skutečnost nám bylo odpovězeno, že jeden ze dvou společníků stavební společnost vytuneloval a údajně odcestoval. Společnost proto nyní nemá finanční prostředky na dokončení celé opravy, ovšem hodnota dosud provedených prací je odhadována na pouhých 1 200 000 Kč. Jako předseda výboru společenství vlastníků jsem podal na stavební společnost trestní oznámení, případem se tedy bude zabývat policie. Prosím o radu, jak by bylo možné nastalou situaci co nejrychleji vyřešit. Udělali jste obrovskou chybu, že jste zálohou vyplatili celou předpokládanou cenu opravy. V těchto případech je nejlépe zhotoviteli vyplácet zálohu jen ve výši, která pokryje jeho náklady, a to ještě pokud možno po etapách a až po zhotovení předchozí části stavby (např. zálohu na výměnu oken zaplatit až ve chvíli, kdy je hotová oprava střechy). Trestní oznámení bylo dobrým krokem, ale samo o sobě váš problém nevyřeší. Nyní máte dvě možnosti: Pokud policie zjistí, že došlo ke spáchání trestného činu, bude zhotovitel (popř. oba společníci) postaven před trestní soud a vy se budete moci v tzv. adhezním řízení připojit s nárokem na náhradu způsobené škody. Pravomocný trestní rozsudek vám umožní podat návrh na nařízení exekuce a v jejím rámci se domoci alespoň částečného uspokojení pohledávky. Druhou možností je podat občanskoprávní žalobu na zhotovitele, v níž budete požadovat uhrazení částky odpovídající rozdílu zaplacené zálohy a skutečné hodnoty provedených prací. Ocenění práce musí provést soudní znalec v oboru staveb. Za podání občanskoprávní žaloby ale bude nutné zaplatit soudní poplatek ve výši 4 % žalované sumy. V obou případech však bude trvat nejméně rok, než bude vynesen pravomocný rozsudek. Navíc případná exekuce s velkou pravděpodobností nebude příliš úspěšná. Nyní je pro vás nejdůležitější sledovat a kontrolovat postup Policie ČR a snažit se podporovat její aktivitu při vyšetřování. Státní zástupce může např. zablokovat peníze na bankovních účtech. To je zřejmě jediná cesta. Bohužel vámi zvolený postup při realizaci stavby byl velmi nešťastný a není mnoho cest, jak se dostat zpátky k vašim penězům. Vít Doležálek CHCEME ÚVĚR NA BYDLENÍ?Jsme čtyřčlenná rodina a budeme stavět rodinný dům. Náš měsíční příjem je 23 000 Kč. Chceme si vzít úvěr ve výši 900 000 Kč a splácet jej co nejdéle, asi 25 let. Nemovitost k zástavě máme od rodičů. U Českomoravské stavební spořitelny (ČMSS) máme uzavřeno stavební spoření s cílovou částkou 600 000 Kč, naspořeno je 50 000 Kč. V ČMSS nám nabídli meziúvěr a s úrokem 4,4 % dospořit 35 % z cílové částky, pak úvěr se 4,8% úrokem. Druhá nabídka je od České spořitelny na typ úvěru Šampion se 4,99% úrokem u meziúvěru, dospořit 5 % z cílové částky a úrok u úvěru taky 4,99 %. Která ze dvou variant bude výhodnější? Na otázku, jakým způsobem ve vašem případě financovat nemovitost, lze přesněji odpovědět v případě, že budeme znát o vaší finanční situaci více informací. Důležité je především vědět, jaké jsou vaše měsíční náklady, zda je pro vás prioritou nízká splátka nebo spíše nižší celkové náklady, případně jakým způsobem již máte vyřešeno nebo budete řešit zajištění příjmu. Vzhledem k poměrně nižším příjmům a předpokládaným vyšším nákladům vaší rodiny bych možná ze dvou vámi uvedených variant nezvolil ani jednu. Z obou meziúvěrů je splátka u ČMSS nižší (cca 5 100 Kč) a pravděpodobně bude tento meziúvěr i méně nákladný, což ale bude záviset na vývoji sazby, která je v uvažovaném meziúvěru garantována jen na 6 let. Ještě nižší splátky byste ale dosáhli u hypotečního úvěru na 30 let, který bude zřejmě nákladnější, ale splátka bude o něco nižší. V první fázi hypotečního úvěru na 900 000 Kč by výše splátky byla asi 4 700 Kč, s tříletou fixací, aby bylo možné v roce 2009 část úvěru splatit ze stavebního spoření a měsíční splátku tak ještě trochu snížit. Vít Kalvoda, nezávislý finanční konzultant vit.kalvoda@gmail.com TIPY A RADY LISTOPAD 2006 OSOBNÍ FINANCE 19

INVESTOVÁNÍ NEBEZPEČÍ SPEKULATIVNÍCH BUBLIN Prudké propady akciových trhů jsou méně častým burzovním jevem, se kterým je však třeba neustále počítat. Nákupní euforie investorů může vést k prudkému růstu kurzu akcií, který bývá vystřídán strmým pádem. Podívejme se do historie, jak bubliny vznikaly a proč na jejich splasknutí investoři neradi vzpomínají. Podobně jako na ostatních trzích, tak i na kapitálovém trhu je cena akcií určována aktuální poptávkou a nabídkou na trhu. Investoři se orientují především na akcie společností, u kterých je očekáván růst. Pokud společnost pravidelně vykazuje rostoucí zisky, může dlouhodobý investor počítat s případnou dividendou i rostoucí tržní cenou akcie. S rostoucím zájmem investorů o vybraný titul roste i jeho kurz. Přehnaná očekávání a optimismus však mohou vést ke vzniku tzv. spekulativní bubliny. Historie nám již několikrát ukázala, jak mohou přehnaná očekávání vyhnat ceny akcií vysoko nad jejich skutečnou hodnotu. Následné splasknutí bubliny přivede mnoho investorů do ztráty, navíc může prudký pokles na akciovém trhu odstartovat hospodářskou recesi. Vzestup a pád akciového trhu Někdy se může stát, že kurzy akcií začnou bez jakéhokoliv důvodu výrazně růst. Na trhu nejsou žádné informace, které by dostatečně vysvětlovaly strmý růst kurzů. Pro méně zkušené investory je nebezpečný především výrazný a rychlý růst kurzů akcií. Vysoké zhodnocení investice během několika málo týdnů nebo měsíců je velmi lákavé a kdo by se nechtěl podílet na vysokém zhodnocení, které kapitálový trh nabízí. Proč kurzy akcií prudce rostou? Příčinou může být nákupní euforie investorů, kteří nakupují již nadhodnocené akcie, čímž tlačí jejich tržní ceny ještě výše. I přes jejich vysokou cenu očekávají budoucí kapitálový výnos. Cena je však již velmi vysoko (skutečná hodnota akcie je nižší) a dříve či později se investoři začnou těchto akcií zbavovat. Mezi impulsy, které spolehlivě odstartují lavinu prodejních příkazů, můžeme zařadit zprávu o nízkém zisku společnosti, zpomalení ekonomického růstu apod. Při vysokých cenách se již na trhu nenachází dostatek kupujících, kteří by byli ochotni za aktuální cenu akcie nakupovat, a nastává hromadný výprodej. Převaha prodávajících sráží ceny akcií velmi rychle dolů. V praxi mají investoři nastaveny minimální ceny akcií, při poklesu pod stanovenou hranici jsou automaticky aktivovány prodejní příkazy, které propad urychlí. Výjimkou nejsou ani 10% propady trhu během jediného dne. Historické burzovní krachy V historii najdeme hned několik případů výrazného poklesu celého akciového trhu o několik desítek procent (reprezentovaného akciovým indexem). Pokud je propad akciového trhu doprovázen makroekonomickými a mikroekonomickými problémy, které ovlivní po určité období chod celé ekonomiky, můžeme hovořit o skutečném burzovním krachu. Ukážeme si několik případů výrazných poklesů akciového trhu, jejichž důvodem byla přehnaná očekávání investorů. Nákupní euforie v USA Na začátku minulého století se začínaly uplatňovat nové technologie, rostla průmyslová produkce a převládal všeobecný optimismus v budoucí růst americké ekonomiky, která se právě nacházela ve fázi hospodářské expanze. Nákup akcií se stal masovou záležitostí, akcie nakupovali jak soukromí, tak i institucionální investoři. Ekonomický růst byl podpořen levnými úvěry. Nákup akcií byl ve velké míře financován právě úvěry. V závěru dvacátých let minulého století však začala americká ekonomika stagnovat a nedosahovala výkonnosti, kterou investoři předpokládali. I přesto věřili, že investice do akcií amerických společností povede ke zhodnocení prostředků. Index Dow Jones Industrial Average (DJIA), reprezentující akcie třiceti nejvýznamnějších společností, vzrostl z hodnoty 100 bodů v roce 1920 až na hodnotu 380 bodů v říjnu roku 1929. Ve středu 28. října 1929 poklesla hodnota indexu o 5,9 %, o den později o 3,2 %. Tento pokles byl natolik nečekaný a ve své době silný, že uvedl mnoho investorů do platební neschopnosti a odstartoval hospodářskou krizi ve 30. letech. Kurzy amerických akcií klesaly až do července roku 1932, kdy se index DJIA zastavil na hodnotě 41 bodů. Hospodářská krize si vybrala svou daň došlo ke krachu řady podniků a bank, hrubý domácí produkt klesl o 30 % a nezaměstnanost překonávala 20% hranici. V této době neměli investoři na růžích ustláno, trh pouze bral a všichni realizovali obrovské ztráty. Během hospodářské deprese byly odstraněny nedostatky v americkém finančním a ekonomickém systému. Díky ozdravení již další podobné zakolísaní akciového trhu nevedlo k takto závažným ekonomickým problémům USA. Hranici tří set bodů překonal index až v roce 1954. Následujících 20 let vykazovaly americké akcie růst. Býčí trend byl zakončen ropnými šoky v roce 1973 a 1979, které poslaly nejen americké akciové trhy opět směrem dolů. V tomto případě došlo k poklesu akciového trhu díky skokovému růstu cen ropy. V současné době dosahuje nejstarší index DJIA historických maxim (přes 12 000 bodů) a nabízí se otázka, zda v blízké době nedojde ke změně trendu. Jednoznačná odpověď neexistuje, můžeme jen doporučit zvážení této možnosti před konečným rozhodnutím o nákupu. Nadhodnocené technologie rychle splaskly Další spekulativní bublinu můžete vidět u technologického titulu Nasdaq. Od konce roku 1999 prudce rostou kurzy akcií zahrnuté do tohoto indexu. Příkladem mohou být 20 OSOBNÍ FINANCE LISTOPAD 2006 WWW.FINEXPERT.CZ