hospodářský rok 2012 výroční zpráva Toyota Financial Services Czech s.r.o.

hospodářský rok 2012 výroční zpráva Toyota Financial Services Czech s.r.o.

Toyota Financial Services Czech s.r.o. 2 výroční zpráva 2012

Obsah Úvod 4 Společnost 6 Vznik společnosti a její historie 7 Produkty a služby 8 Retail 9 Wholesale 15 Pojištění 16 Technologie a internet 18 Řízení rizik 19 Strategie pro hospodářský rok 2013 19 Zpráva nezávislého auditora 21 Účetní závěrka 25 Rozvaha k 31. březnu 2012 26 Výkaz zisku a ztráty za rok končící 31. března 2012 28 Přehled o změnách vlastního kapitálu 29 Přehled o peněžních tocích za rok končící 31. března 2012 30 1. Všeobecné informace 31 2. Účetní postupy 32 3. Dlouhodobý nehmotný majetek 34 4. Dlouhodobý hmotný majetek 35 5. Pohledávky 37 6. Vlastní kapitál 38 7. Rezervy 38 8. Závazky 39 9. Bankovní úvěry 39 10. Finanční deriváty 40 11. Daň z příjmů 40 12. Časové rozlišení 41 13. Členění výnosů podle odvětví 41 14. Zaměstnanci 42 15. Transakce se spřízněnými stranami 43 16. Odměna auditorské společnosti 44 17. Smluvní závazky 44 18. Potenciální závazky 44 19. Přehled o peněžních tocích 44 20. Následné události 44 Schválení účetní závěrky 44 Zpráva o vztazích mezi propojenými osobami 45 www.toyotafinance.cz 3

Toyota Financial Services Czech s.r.o. Úvod Vážené dámy, vážení pánové, vážení přátelé, jestliže fiskální rok 2011 (hospodářský rok končící 31. března 2011) byl v řadě ohledů rokem přelomovým, fiskální rok 2012 se pak do historie naší společnosti zapíše jako rok, kdy jsme bojovali s několika negativními faktory a i přes to jsme zvládli udržet plánovanou hodnotu zisku. A čemu jsme čelili? Těch nepříznivých věcí bylo několik. Předně nás zasáhla pokračující krize. Ta se projevila sníženým zájmem financujících zákazníků obecně o naše produkty. K tomu se přidala krize Toyoty způsobená živelnou katastrofou v Japonsku mající přímý vliv na zpoždění dodávek vozidel Toyota a Lexus svým zákazníkům. To se následně projevilo poklesem financovaných aktiv naší společnosti. Naší reakcí bylo prodloužení kampaně Toyota Genio 50/50, od kterého jsme si slibovali zvýšení zájmu zákazníků o financování a zvýšení tak našeho tržního podílu na prodaných vozech. Rovněž tak jsme ve spolupráci s dovozcem vozů Toyota a Lexus do České republiky společností TOYOTA MOTOR CZECH spol. s r.o. spustili do té doby v České republice nepoužitou kampaň na podporu prodeje nové generace vozů Toyota Yaris (kampaň Toyota Genio 5 555 s tzv. price walks blíže viz. kapitola Retail akční nabídky této zprávy). Obě kampaně nám pomohly, jakkoliv se propad financovaných aktiv zastavit zcela nepodařilo. Pozitivní ale byl vývoj v pro nás stále nové oblasti Toyota Pojištění zprostředkovávaného zákazníkům pořizujícím si svá vozidla za hotové nebo cestou jiné finanční instituce. Zde náš podíl dále rostl a u nových vozidel tak dosáhl hodnoty 17,6 % (17,6 % nových vozidel bylo pojištěno touto formou). To pak v kombinaci s naším tržním podílem (penetrací) v oblasti financování ve výši 26,3 % činilo celkem podíl ve výši 43,9 %. Nebo-li: 43,9 % zákazníků, kteří si pořídili nový vůz Toyota nebo Lexus mělo nějaký (přímý nebo nepřímý) smluvní vztah s naší společností. Tato hodnota pak potvrzuje správnost v námi zvolené strategii, kterak oslovit i pro nás do té doby neznámé zákazníky (zákazníky pořizující si své vozy za hotové) a rovněž tak i fakt, že námi nastavené produkty jsou konkurenceschopné s možností dalšího rozvoje. Tomuto faktu jsme podřídili i své další konání a uvedli další verzi Toyota Pojištění na trh. Tato produktová řada je tak nově rozšířena o pojištění GAP, o pojištění s 0% spoluúčastí atd. více v části zprávy nazvané Pojištění. 4 výroční zpráva 2012

Kromě pojištění jsme se věnovali zákaznické retenci a udržení, resp. zvýšení spokojenosti našich partnerů otevřeli jsme program školení, vylepšili funkcionality systému TFS ONLINE atd. I přes pokračující pokles aktiv jsme nakonec fiskální rok 2012 uzavřeli se ziskem, jehož výše překročila naše plány, a v oblasti delikvence (pohledávky po splatnosti) se naše portfolio úvěrových a leasingových smluv pohybovalo okolo 1 % (na bázi pohledávek po splatnosti 31+). již máme v portfoliu, a i nadále se budeme snažit o další růst našeho tržního podílu v oblasti zprostředkovaného pojištění (zákazníci, kteří si pořizují svá vozidla za hotové). Nový hospodářský rok opět nebude jednoduchý, pevně však věřím, že se nám naše plány podaří realizovat. S úctou I přes těžkosti způsobené vnějšími vlivy jsme splnili většinu sledovaných klíčových ukazatelů. Toho bychom nedosáhli bez podpory mých kolegyň a kolegů našich zaměstnanců. Za tom jim všem opět děkuji. Dále pak děkuji vedení a zaměstnancům našich partnerů - prodejní síti Toyota a Lexus, distributorovi vozů Toyota a Lexus TOYOTA MOTOR CZECH spol. s r.o. a oběma pojišťovnám Allianz pojišťovně, a.s. a Kooperativa pojišťovně, a.s., Vienna Insurance Group. Nadcházející fiskální rok se pak opět budeme snažit zabránit dalšímu poklesu financovaných aktiv cestou udržení našeho tržního podílu na financovaných vozech. Zaměříme se na naše zákazníky, jejichž smlouvy Ing. Aleš Kamarýt jednatel V Praze, 21. června 2012 www.toyotafinance.cz 5

Toyota Financial Services Czech s.r.o. Výroční zpráva za hospodářské období končící 31. března 2012 Společnost Základní údaje Název: Toyota Financial Services Czech s.r.o. IČO: 65413261 Sídlo: Bavorská 2662/1, 155 00 Praha 5-Stodůlky Datum vzniku: 30. dubna 1996 Právní forma: společnost s ručením omezeným Majetková účast: TOYOTA FINANCIAL SERVICES (UK) plc 100 % Základní kapitál: Statutární orgán: 44 000, splaceno Ing. Aleš Kamarýt jednatel Společnost Toyota Financial Services Czech s.r.o. je členem České leasingové a finanční asociace. 6 výroční zpráva 2012

Vznik společnosti a její historie Společnost Toyota Financial Services Czech s.r.o. vznikla v roce 2000 jako nástupce původní BB-Leasing s.r.o. (založena v roce 1996), a to na základě převzetí 100 % obchodního podílu původní společnosti BB-Leasing s.r.o. novým vlastníkem společností TOYOTA FINANCIAL SERVICES (UK) plc z Velké Británie. Milníky hospodářského roku 2012 Květen 2011 Česká kapitálová informační agentura (ČEKIA) zařadila v hodnocení firem společnost Toyota Financial Services Czech s.r.o. do skupiny nejstabilnějších společností v ČR s ratingovým oceněním A (slovně Výborný) Listopad 2011 V rámci nadační činnosti byl ve spolupráci s Českým rybářským svazem zakoupen plůdek pro znovuobnovení populace lososa v českých řekách Prosinec 2011 Zahájení distribuce věrnostních karet Sphere pro stálé zákazníky v rámci spuštění první fáze projektu CRM Únor 2012 Spuštěna nová verze portálu TFS ONLINE s vylepšenou funkcionalitou Březen 2012 Rozšíření značkového Toyota Pojištení o pojištění GAP a další nadstandardní prvky www.toyotafinance.cz 7

Toyota Financial Services Czech s.r.o. Produkty a služby Obchodní činnost společnosti Toyota Financial Services Czech s.r.o. (dále jen TFSCZ ) je realizována ve třech základních produktových rovinách. Jednotlivé produktové řady se navzájem doplňují a vytvářejí tak celek, který umožňuje našim zákazníkům i spolupracujícím partnerům využít maximální nabídky portfolia finančních a pojišťovacích služeb. Retail Oblast poskytování finančních služeb koncovým zákazníkům, kteří mají záměr pořídit si (tj. profinancovat) vozy Toyota a Lexus nebo manipulační techniku Toyota a BT. Wholesale Část produktového portfolia TFSCZ určená na podporu sítě autorizovaných prodejců Toyota a Lexus. Pojištění Je poskytováno jak pro zákazníky využívající některou z finančních služeb, tak i pro zákazníky pořizující si vozidla v hotovosti. 8 výroční zpráva 2012

Retail Retail popis produktů a služeb Portfolio finančních služeb, které bylo zejména v posledních třech letech s ohledem na novely Zákona o daních z příjmů, Zákona o dani z přidané hodnoty a Zákona o spotřebitelském úvěru zásadně modifikováno, je v současné době schopné plně uspokojit širokou škálu zákaznických potřeb a očekávání. Jsou v něm zastoupeny jak leasingové tak i úvěrové produkty. www.toyotafinance.cz 9

Toyota Financial Services Czech s.r.o. Toyota Leasing Jednoduché řešení pro všechny typy podnikání. Díky němu zákazníka čekají nízké měsíční splátky, které nezatíží domácí nebo firemní rozpočet. Produkt je založen na principech finančního leasingu s předem stanovenou odkupní cenou. Toyota Kredit Rozsahem nabídky možných variant je Toyota Kredit bezkonkurenčně nejvyužívanějším produktem našeho portfolia. Navíc je často základem speciálních akčních nabídek. Základem produktu je úvěr pro spotřebitele, ale i živnostníky a firmy. Toyota Vario Speciálním rysem, který odlišuje tento úvěrový produkt od jiných, je volba poslední zvýšené splátky. Ta umožňuje zákazníkovi dosáhnout velmi příznivé měsíční platby a navíc rozhodnout o způsobu ukončení smlouvy až v průběhu financování. Základem je klasické úvěrové schéma doplněné o zvýšený zůstatek jistiny na konci smluvního vztahu. Produkt je určen pro všechny skupiny zákazníků. Toyota Genio Skutečně velmi snadná cesta k pořízení nového vozidla Toyota. Výhody úvěrové smlouvy umožní pořídit si nový vůz při zachování nízkých vstupních i pravidelných měsíčních výdajů. Zároveň v produktu nabízíme velkou flexibilitu pro pravidelnou obměnu starého vozidla za nové. Jedná se o úvěr s delší splatností, konkrétně 72 měsíců. Produkt je i základem velmi úspěšných akčních nabídek, jako např. Genio 50/50 a je určen pro všechny skupiny zákazníků. 10 výroční zpráva 2012

Toyota Rent Výhody pronájmu bez nutnosti řešit otázku jak naložit s vozidlem po ukončení nájemní smlouvy, nabízí produkt postavený na základech operativního leasingu (pronájmu). Podnikatelé a obchodní společnosti u tohoto produktu oceňují zejména příznivou měsíční splátku ( jež je daňově uznatelným nákladem v plné výši), sníženou administrativu spojenou s provozem vozidla a zajištění pravidelné obměny vozového parku. Základem produktu je operativní leasing. Toyota Rent Plus Toyota Rent Plus je nejnovějším produktem v nabídce naší společnosti určené živnostníkům a firmám. Standardní operativní leasing Toyota Rent doplňuje o další užitečné položky tak, aby se zákazníkovi zjednodušila agenda s vedením vozového parku. Navíc služby, které v rámci produktu nabízíme, jsou za příznivou cenu. Sjednáváme je totiž ve velkých objemech, proto i s malou flotilou může zákazník využít ceny určené mnohem větším korporacím. Toyota Forklift Leasing Financování manipulační techniky Toyota a BT má již tradiční místo v nabídce našich služeb. Řešení vzniklo ve spolupráci s výhradním distributorem obou značek a dokládá, že i tradiční produkt může mít nadstandardní podmínky. Základem produktu je finanční leasing. Toyota Forklift Kredit Pro okamžité pořízení stroje bez použití všech vlastních finančních prostředků, nabízíme produkt založený na principu úvěrového financování. Toyota Forklift Kredit je vhodný pro podnikatele, kteří mají zájem o variabilní financování s neměnnou splátkou při využití všech daňových výhod, které úvěrové produkty nabízí. Toyota Forklift Rent Společně s výhradním distributorem vysokozdvižných vozíků a manipulační techniky značky Toyota a BT nabízíme nejnovější řešení financování strojového parku pro podnikatele a firmy. Na rozdíl od finančního leasingu umožňuje Toyota Forklift Rent manipulační techniku pouze pronajmout a snížit si tak okamžité měsíční výdaje na minimum. Po ukončení pronájmu se stroj jednoduše vrací s možností obměny za předmět nový. www.toyotafinance.cz 11

Toyota Financial Services Czech s.r.o. Retail vývoj a srovnání V hospodářské roce 2012 nedošlo k výrazným změnám v zastoupení jednotlivých retailových produktů u nových obchodních případů. Tak jako v minulých letech dominovaly především úvěrové produkty následované operativním a finančním leasingem. Zesílil tlak na cenu a to nejen v oblasti financování, ale zejména pojištění. V následujícím grafu je zobrazena struktura nově uzavíraných obchodních smluv dle produktových řad za poslední 3 hospodářské roky. Rozdělení produktů je velmi stabilní s mírným posílením produktů na bázi operativního leasingu. Graf č. 1 Vývoj struktury nově uzavíraných obchodních smluv dle produktových řad Operativní leasing 5 % Finanční leasing 5 % Úvěr 90 % FY 2010 Operativní leasing 7 % FY 2011 Finanční leasing 2 % Úvěr 91 % Operativní leasing 8 % Finanční leasing 3 % Úvěr 89 % FY 2012 Výše uvedeným vývojem je ovlivněna i struktura současného portfolia. Preferencí úvěrových produktů je potlačena historická dominance finančního leasingu i v oblasti stávajícího portfolia, jak je vidět z grafu č. 2. 12 výroční zpráva 2012

Úvěr 68 % Graf č. 2 Vývoj struktury portfolia dle produktových řad Operativní leasing 14 % FY 2010 Operativní leasing 11 % Finanční leasing 18 % Naše obchodní aktivity se na základě zkušeností z posledních let primárně soustřeďují na úvěrové produkty, případně produkty operativního leasingu, kam směřuje i zájem zákazníků. Ve spolupráci se společností TOYOTA MOTOR CZECH spol. s r.o. se nám podařilo realizovat několik velmi úspěšných kampaní (některé z nich podrobněji popsány v následující části výroční zprávy), které pozitivně ovlivnily vývoj počtu nově realizovaných obchodních případů. Po novelách daňových zákonů v roce 2008 a zejména vlivem finanční krize v letech 2008 2009 je nicméně oblast financování pod tlakem vzrůstajícího podílu hotovosti, tzn. nákupů realizovaných za hotové, nikoliv prostřednictvím finančních služeb. Jestliže ještě před několika lety financování automobilů tvořilo 70 % nákupů, dnes jednoznačně dominuje podílem 70 % 80 % hotovostní pořízení. Zákazníci z obavy před další vlnou finanční krize, daňových úprav, růstu nezaměstnanosti a dalších hrozeb upřednostňují okamžité vlastnictví vozu před jeho financováním. Z tohoto důvodu se i penetrace financování dlouhodobě snižuje a její jednorázová zvýšení způsobují finanční kampaně, které umožní konvertovat zákazníky z hotovosti do finančních služeb. V období bez finanční kampaně pak penetrace financování klesá na 10 % 20 %. Podobnou situaci dnes lze sledovat prakticky na celém trhu financování vozidel. Graf č. 3 Vývoj počtu financovaných vozidel (nově uzavřené obchodní případy) a dosažené penetrace Počet vozidel Penetrace Úvěr 79 % Finanční leasing 10 % FY 2011 Operativní leasing 11 % Hospodářský rok Úvěr 79 % Finanční leasing 10 % Počet nově financovaných vozů (ks) Dosažená penetrace FY 2012 www.toyotafinance.cz 13

Toyota Financial Services Czech s.r.o. Retail akční nabídky Pro podporu prodeje finančních služeb pro koncové zákazníky došlo během hospodářského roku k několika kampaňovým nabídkám, z nichž některé pozitivně ovlivnily trh finančních služeb v České republice. Hospodářský rok byl zahájen prodlouženou nabídkou kampaně Toyota Genio 50/50, která byla přenesena z fiskálního roku 2011 a stala se tak nejúspěšnější finanční kampaní v historii společnosti. Důvodem bylo zejména velmi jednoduché a snadno srozumitelné sdělení pro zákazníka, a také zaměření na konverzi hotovostních zákazníků do finančních služeb. V létě 2011 byla uvedena na trh kampaň na podporu uvedení nové generace modelu Toyota Yaris. Kampaň s názvem Toyota Genio 5 555 byla zaměřena na zvýšení dostupnosti modelu pro širokou veřejnost včetně podnikatelů a firem. Podstatou kampaně byla shodná platba předem a následná měsíční splátka včetně pojištění ve výši 5 555 Kč měsíčně. Kampaň Toyota Genio 5 555 Cílová skupina: soukromá i firemní klientela Základní rysy: - platba předem 5 555 Kč - měsíční splátka vč. pojištění 5 555 Kč - bez poplatku za uzavření smlouvy - doba trvání smlouvy 72 měsíců - možnost předčasného ukončení bez sankcí V rámci kampaně Toyota Genio 5 555 byla uvedena na trh v České republice absolutní novinka tzv. price walks. V podstatě jde o jednoduchou myšlenku komunikace ceny vyšších výbav/motorizací a paketů formou splátky jako příplatku k zákazníkem vybrané platbě 5 555 Kč měsíčně. Vše je jednoduché a srozumitelné, navíc zákazník k tomu, aby si spočítal příplatek k měsíční splátce za lépe vybavený vůz nebo auto se silnějším motorem, nepotřebuje žádný kalkulátor. Plně postačuje speciální leták, který obdrží u prodejce. Informace tak má k dispozici prakticky okamžitě. Price walks byly následně s úspěchem použity i v zákaznických cenících nejen u modelu Yaris, ale i dalších modelových řad Toyota. Dalším příkladem společné iniciativy TFSCZ a distributora vozidel Toyota do České republiky byla kampaň, která nabízela v případě pořízení modelů Avensis a Verso prostřednictvím finančních služeb kartu na až 1 000 litrů paliva zdarma. Kampaň byla zaměřena převážně na firemní klientelu, ale podařilo se ji s úspěchem aplikovat i na soukromé osoby. 14 výroční zpráva 2012

Wholesale Wholesale stručná historie vývoje produktu Naše společnost již od roku 2000, kdy zahájila svou činnost na českém trhu, podporuje prodej vozů značky Toyota a Lexus také poskytováním finanční pomoci autorizovaným prodejcům těchto značek při pořízení skladových zásob nových i ojetých vozů, předváděcích vozidel a poskytováním účelových finančních úvěrů. V únoru 2003 jsme nabídli dealerům v reakci na jejich potřeby nové schéma podpory, které přineslo rozšířené možnosti a pro naši společnost také efektivnější zajištění a sledování portfolia produktů podpory. Schéma bylo následně upraveno v říjnu 2005, kdy byly do schématu implementovány nové prvky zajištění, došlo k restrukturalizaci limitů a zásadní úpravě schématu pro financování předváděcích vozů. Produkt byl dále přizpůsoben novým tržním podmínkám, nový ceník nabyl platnosti od 1. března 2009. Nově jsme od prosince 2009 nabídli také plně automatizované uvolňování skladových vozidel dealerem přímo z objednávacího systému TOYOTA MOTOR CZECH spol. s r.o. To umožňuje dealerům flexibilně reagovat na měnící se požadavky zákazníků a zajistit financování skladu na konkrétní vozidlo i mimo řádnou provozní dobu kanceláře naší společnosti. Wholesale produkty a služby Nabízené wholesale produkty mají svá logická pojmenování: Toyota New SF financování skladů nových vozidel Toyota Used SF financování skladů ojetých vozidel Toyota Demo financování skladů předváděcích vozidel Toyota Financing I/C financování formou investičních úvěrů Toyota Financing W/C financování provozního kapitálu Navíc nabízíme i financování v rámci finančního či operativního leasingu, kdy parametry těchto produktů jsou velmi podobné produktům retailovým (Toyota Leasing a Toyota Rent), liší se pouze některými detaily. Součástí schématu dealerské podpory je i záměr spolupodílení se naší společnosti na reklamních aktivitách jednotlivých prodejců a odměňovací schéma. Pro všechny výše uvedené produkty jsou pak nastavovány produktové limity, ty se liší podle bonity jednotlivých partnerů, jejich požadavků a dalších parametrů je ovlivňujících. Wholesale vývoj Zájem dealerů o finanční podporu poskytovanou naší společností neklesá. Nicméně vlivem počtu prodaných vozidel oficiálním dovozcem a poklesem pořizovacích hodnot nově prodávaných vozů klesá i celková financovaná částka. Na číslech uvedených v grafu č. 4 se zcela markantním způsobem podílelo zejména financování v rámci produktu Toyota New SF (financování skladů nových vozidel), díky kterému jsme i nepřímo urychlovali dodávku vozidel pro koncové zákazníky mezi sklady distributora vozidel Toyota v České republice společností TOYOTA MOTOR CZECH spol. s r.o. (dále jen TMCZ ) a jednotlivými autorizovanými prodejci. Na větším významu rovněž nabylo financování předváděcích vozů (Toyota Demo), kdy požadavky dealerů v rámci jejich potřeb na předváděcí vozy se snažíme pokrýt ze 100 %. Pokles financované hodnoty je způsoben zejména nižším prodejem vozidel Toyota a Lexus v posledních letech, ale i snižující se cenou nových automobilů. Pro porovnání uvádíme, že prodejní ceny nových vozů se na českém trhu snížili za poslední 2 roky o více než 17,6 % (dle statistiky Eurostat)! Graf č. 4 Vývoj financované hodnoty wholesale v jednotlivých hospodářských letech 1 800 1 500 1 200 900 600 300 0 www.toyotafinance.cz 15

Toyota Financial Services Czech s.r.o. Pojištění Nedílnou součástí nabídky TFSCZ je také pojištění. Zejména pak ty druhy pojištění, která kryjí rizika provozu vozidel (tj. pojištění odpovědnosti za škody způsobené provozem motorového vozidla, havarijní pojištění, doplňková havarijní pojištění, apod.). Většina zákazníků využívá námi zprostředkované pojištění již jako součást leasingových nebo úvěrových splátek. TFSCZ zprostředkovává pojištění jak pro své koncové zákazníky, tak i pro obchodní partnery dealery. Novinky v oblasti pojištění Pojištění zprostředkované zákazníkům bez financování Pro ty zákazníky, kteří nefinancují svá vozidla některým z produktů z nabídky TFSCZ, je od roku 2008 nabízeno naší firmou Toyota Pojištění. Prodej Toyota Pojištění bez vazby na financování od TFSCZ je zajišťováno autorizovanými partnery Toyota nebo cestou webového řešení (TFS ONLINE Kalkulace pojištění). Následující graf popisuje vývoj prodeje Toyota Pojištění, kde byla touto řadou pojištěna nová vozidla pořízená za hotové. Penetrace v grafu odpovídá podílu uzavřených smluv Toyota Pojištění vůči oficiálnímu prodeji nových vozidel Toyota, či Lexus na trhu České republiky. Graf č. 6 Vývoj penetrace Toyota Pojištění pro hotovostní zákazníky TFSCZ se zaměřuje především na rozšíření nabídky značkového Toyota Pojištění, které již dnes využívá více než polovina všech zákazníků pořizujících si nové vozidlo. V uplynulém hospodářském roce došlo k dalšímu posílení nabídky prostřednictvím několika velmi zajímavých prvků. Především došlo k implementaci rozšířeného krytí prostřednictvím balíčků Basic a Plus, které již v základu kryjí např. náklady na náhradní vozidlo v případě opravy při poškození vozu až na 30 dnů zdarma, rozšířené krytí o všechna rizika živelních pohrom, poškození zvířetem (např. překousaná elektroinstalace hlodavcem), garanci mobility ( jednorázové odškodné a renta pro řidiče), 0% spoluúčast u škod do 100 000 Kč (u varianty Plus se spoluúčastí 1 %, min. 1 000 Kč). Absolutní novinkou na trhu je pojištění GAP s možností krytí rozdílu mezi pořizovací cenou vozu a jeho tržní cenou v okamžiku, kdy dojde k totální škodě nebo odcizení vozidla a to až na dobu 6 let (v případě financování vozidla přes TFSCZ). 20 % 18 % 12,8 % 17,6 % Pojištění pro koncové zákazníky Pojištění zprostředkované ke smlouvě o financování Pojištění nabízené v rámci leasingových, či úvěrových splátek lze sjednat jako Toyota Pojištění, nebo pojištění od Kooperativa pojišťovny, a.s., Vienna Insurance Group. Následující graf popisuje popularitu pojištění, které klienti uzavírají spolu se smlouvou o financování. Penetrace zde označuje podíl pojištění uzavřeného spolu se smlouvou o financování bez ohledu na finanční produkt nebo typ vozidla. Prodej tohoto typu pojištění je zajišťován dealery přímo při prodeji vozidel. Mírný pokles je způsoben již zmíněným tlakem trhu i v oblasti ceny pojištění, kdy jsou zákazníci přímo oslovováni zprostředkovateli pojišťoven. Rozhodujícím parametrem je v poslední době v této oblasti zejména cena, proto i přes nespornou výhodu rozšířeného krytí mnohdy prodejce neuspěje s nabídkou Toyota Pojištění (případně pojištění Kooperativa). Pro další informace je přiložen graf č. 7, který zobrazuje vývoj poměru poptávky pojištění ve vazbě na subjektivitu klienta v posledních třech letech. Grafy popisují mírný růst poptávky ze strany firemní klientely za poslední tři hospodářské roky. Graf č. 5 Vývoj penetrace pojištění ve financování 86,6 % 16 výroční zpráva 2012

Graf č. 7 Rozdělení zákazníků hotovostního Toyota Pojištění dle typu subjektu Soukromé 79 % FY 2010 Firemní 21 % Pojištění zprostředkované zákazníkům při ukončení smlouvy o financování Zákazníci s končící smlouvou o financování mají možnost využít výhody pojištění zprostředkovaného TFSCZ. Nabídka Toyota Pojištění v této oblasti je koncipována jako přímý prodej pojištění zákazníkovi, jehož smlouva, na základě které je financováno vozidlo, se nachází v závěrečné fázi své životnosti, a klient tak bez nutnosti návštěvy jakékoliv pojišťovny může využít nabídky TFSCZ a korespondenčně uzavřít novou pojistnou smlouvu. Výhodou je rozsah a kvalita nabídky pro zákazníka a individuálně postavená kalkulace reflektující zákazníkovu loajalitu. V následujícím grafu je možné vidět vývoj penetrace tohoto typu pojištění, tedy podílu uzavřených smluv vůči končícím smlouvám o financování. Přes určitý pokles v hospodářském roce 2010 lze konstatovat, že úspěšnost prodeje tohoto produktu má vzrůstající úroveň. Graf č. 8 Vývoj penetrace Toyota Pojištění pro zákazníky končící smlouvy Soukromé 78 % Firemní 22 % 25 % 20 % 15 % 19,9 % 18,4 % FY 2011 10 % 5 % 12,5 % 0 % Soukromé 76 % FY 2012 Firemní 24 % Pojištění vozidel financovaných produkty wholesale Oblast pojištění je aplikována i na vozidla financovaná prostřednictvím dealerské podpory (wholesale). Pojištění je nabízeno v různých formách dle požadavků na provoz a rizika spojená s umístěním a použitím automobilů. Pojistné podmínky pokrývají jak případy, kdy vozidlo je vedeno jako skladové (bez pohybu), tak i speciální možnosti používání vozidel pro předváděcí účely. Samostatnou kategorií jsou pak pojištění sjednaná pro dealerské půjčovny a systémy náhradních aut. V oblasti wholesale je nabízeno pouze značkové Toyota Pojištění. Ostatní pojištění Pojistné produkty jsou nabízeny i jako součást ucelené nabídky produktů určené pro podporu prodeje manipulační techniky. Jedná se zejména o pojištění odpovědnosti z provozu a strojní pojištění. Administrace smluv pojištění manipulační techniky je zajišťována přímo pracovníky TFSCZ. www.toyotafinance.cz 17

Toyota Financial Services Czech s.r.o. Technologie a internet Přístup Toyota Financial Services Czech s.r.o. k technologiím na bázi internetu je definován vizí společnosti a v tuto chvíli jej reprezentují tato řešení: A. webové stránky (www.toyotafinance.cz) - obsahují informace týkající se společnosti, jí nabízených produktů, poskytují informace pro stávající zákazníky společnosti, kterak postupovat v případě jakékoliv potřeby řešit cokoliv v rámci již uzavřených smluv atd., - obsahují dvě jazykové mutace českou a anglickou, - jsou vstupní branou do jednotlivých součástí TFS ONLINE Můj účet, Kalkulace splátek, Kalkulace pojištění B. portál TFS ONLINE (www.tfsonline.cz, nebo přes www.toyotafinance.cz) Skládá se ze dvou základních sekcí: B1. Klientské centrum a B2. Dealerské centrum B1. Klientské centrum To je tvořeno těmito součástmi: Můj účet: zobrazuje: detaily uzavřených leasingových či úvěrových smluv, včetně aktualizovaných platebních kalendářů, umožňuje: interaktivní komunikaci s TFS formou požadavků, či oznámení, způsob vyřizování požadavků je možno sledovat, informuje: o nabídce produktů, kontaktech, nabízí: možnost kalkulace splátek, či pojištění aktualizace 24 hodin, možnost oslovování vybraných klientů (na základě filtru) operátorem TFSCZ systém pracuje v zabezpečené zóně (protokol https), přihlášení do systému: kombinace uživatelského jména a hesla Kalkulace pojištění: historicky první webová aplikace (v rámci leasingových společností) určená pouze pro pojištění, určeno pro hotovostní zákazníky mající zájem si pojistit, či přepojistit své nové, či ojeté vozidlo v rámci řady Toyota Pojištění, cíl portálu informovat zákazníka o nabídce pojištění a umožnit mu udělat si představu o ceně pojištění, případně - možnost pojistnou smlouvu přímo uzavřít Aplikace Decision Maker: je historicky první dealerský POS (front- -end) systém od TFSCZ na webovém principu, určen pro nabídku a uzavření leasingových/úvěrových produktů a smluv, pojistných produktů a smluv dvě možnosti využití: 1. uzavření leasingové/úvěrové smlouvy na základě předschválení (vyplnění dat zákazníkem) ve webové Kalkulaci splátek (Klientské centrum) v rámci procesu předschválení smlouvy a pojistné smlouvy na základě požadavku z webové Kalkulace pojištění (Klientské centrum) 2. uzavření leasingové/úvěrové smlouvy/pojistné smlouvy s příchozím zákazníkem na showroom Systém pracuje na principu dynamického propojení mezi Aplikací Decision Maker a produkčním systémem TFSCZ reálné hodnoty, bez chyb způsobených odlišným způsobem výpočtu, či zaokrouhlení a je postaven na intuitivním ovládání nevyžaduje dlouhá školení. Součástí je napojení na externí konektory NRKI, kontrolu občanských průkazů, systém sledování vazeb a dalších 18 19 zdrojů. Aukce vozidel: systém umožňující elektronickou aukci vrácených, či odebraných vozidel v reálném čase Encore: systém na podporu zákaznické retence (návratnosti zákazníků), umožňuje dealerovi oslovovat koncové zákazníky TFSCZ na základě předem definovaných pravidel a lhůt předem definovaným způsobem Ve fiskálním roce 2012 došlo na základě požadavku našich obchodních partnerů k další investici do úpravy Aplikace Decison Maker, kdy cílem nové verze systému bylo zlepšení některých funkcionalit systému s ohledem na jednodušší obsluhu. Ve fiskálním roce 2013 pak společnost plánuje zásadní úpravu Klientského centra a to v oblasti Kalkulace pojištění a Kalkulace splátek, kde dojde k propojení těchto aplikací s databázemi používaných dovozcem vozidel Toyota a Lexus do České republiky. Kalkulace splátek: historicky první webový portál (v rámci leasingových společností) umožňující kromě konkrétní kalkulace splátek i tzv. předschválení leasingové/úvěrové smlouvy pro zákazníka, určen pro všechny zákazníky Toyota mající zájem financovat své nové vozidlo, cíl portálu umožnit zákazníkovi Toyota si udělat představu o finanční nabídce, případně mít rovnou možnost si na základě vybrané nabídky nechat předschválit smlouvu, předschválení smlouvy po výběru konkrétní finanční nabídky, zadání dat o zákazníkovi a splnění interní systémové strategie klient obdrží certifikát s jedinečným kódem, kdy tento kód odpovídá kódu v aplikaci, kterou používá dealer pro uzavírání smluv v rámci dealerství B2. Dealerské centrum Má odlišnou strukturu a sice tuto: Můj účet: zobrazuje: limity a detaily uzavřených rámcových smluv, úvěrových smluv a retailových smluv, umožňuje interaktivní komunikaci s TFSCZ formou požadavků nad rámcovými smlouvami (např. žádost o změnu limitu), dílčími smlouvami (žádost o zaslání TP, žádost o prodloužení smlouvy, žádost o vrácení přeplatku atp.), žádosti o poskytnutí úvěru (oblast úvěrové smlouvy) atp., kaskádovité zobrazování umožňuje průchod přes limity až na jednotlivé dílčí smlouvy formou proklikání přes různé úrovně, informuje: o nabídce produktů (retail i wholesale) a pohledávkách po splatnosti, předkládá relevantní dokumenty na měsíční bázi, na základě kterých jsou požadovány úhrady atp., aktualizace 24 hodin, možnost oslovování vybraných dealerů (na základě filtru) operátorem TFSCZ, systém pracuje v zabezpečené zóně (protokol https) 18 výroční zpráva 2012

Řízení rizik Úvěrové riziko Úvěrové riziko vyplývá zejména z pohledávek z leasingových a úvěrových smluv a je z velké části zajištěno financovanými předměty, které jsou v případě nesplácení odebrány a poté zpeněženy. V rámci procesu snížení tohoto rizika společnost již v roce 2006 přistoupila do Nebankovního registru klientských informací (NRKI), prostřednictvím kterého se nebankovní subjekty informují o bonitě, důvěryhodnosti a platební morálce jejich klientů. Prostřednictvím NRKI se zároveň uskutečňuje i výměna příslušných dat s Bankovním registrem klientských informací. Za využití nástrojů specializovaných externích firem společnost rovněž na denní bázi monitoruje stav současných klientů. Úvěrové riziko je vyhodnocováno měsíčně a to na základě sledování výše jednotlivých pohledávek a opravných položek. Společnost vymáhá své pohledávky v návaznosti na upomínkové řízení probíhající ve třech etapách (e-mailové, písemné a telefonické upomínky). Pokud klient ani po těchto výzvách své závazky neuhradí, společnost od smlouvy odstupuje, resp. předčasně ji ukončuje a klient je vyzván k přistavení financovaného předmětu. V případě, kdy závazky klient neuhradí a financovaný předmět nepřistaví, předává pracovník správy portfolia podklady se smlouvou a vyčíslenou dlužnou částkou smluvní inkasní agentuře, která zajišťuje vymáhaní dluhu a případně odebrání financovaného předmětu. Výtěžkem z prodeje odebraného předmětu společnost uspokojí své pohledávky a případný zbývající dluh předává smluvní právní kanceláři, která vymáhá dluh právní cestou, nejčastěji prostřednictvím exekučního řízení. Strategie pro hospodářský rok 2013 Naše strategie pro nadcházející období jsou tyto: 1. Udržení podílu finančních služeb na financování vozů Toyota a Lexus Cíl: udržení financovaných aktiv a ziskovosti 2. Pokračování v maximalizaci tržního podílu u Toyota Pojištění pro hotovostní zákazníky Cíl: zvýšení zákaznické spokojenosti a spokojenosti spolupracujících prodejců 3. Doplnění schématu oslovování stávajících zákazníků (zákaznická retence) Cíl: zvýšení zákaznické spokojenosti a udržení zákazníků (zvýšení aktiv) 4. Úprava systému TFS ONLINE o nové kalkulátory splátek a pojištění Cíl: zvýšení zákaznické spokojenosti, zlepšení dostupnosti finančních a pojišťovacích služeb společnosti Likvidní riziko Riziko likvidity představuje riziko neschopnosti společnosti plnit své závazky z důvodu nedostatku finančních prostředků. Dostatečné množství likvidních prostředků je zajišťováno řízením hotovostních toků, které eliminuje nečekané nároky na peněžní zdroje. K zajištění likvidního rizika společnost spolupracuje s bankovními ústavy s vysokým ratingovým hodnocením stanoveným mezinárodními ratingovými agenturami, vyšším počtem spolupracujících bank, stanoveným limitem čerpání úvěrových linek (maximální čerpání ve výši 75 % celkové linky), zastoupením dlouhodobých úvěrů (až 75 % z celkové hodnoty čerpaných úvěrů). Úrokové riziko Úrokové riziko představuje změna tržních úrokových sazeb aplikovaných na refinanční zdroje. Cílem řízení úrokového rizika je dosáhnout stabilních úrokových nákladů prostřednictvím minimalizace dopadů změn tržních úrokových sazeb. K zajištění tohoto cíle využívá společnost finanční deriváty, úrokové swapy, kterými fixuje úrokové sazby finančních zdrojů. www.toyotafinance.cz 19

Toyota Financial Services Czech s.r.o. 20 výroční zpráva 2012

Zpráva nezávislého auditora rok končící 31. března 2012 www.toyotafinance.cz 21

Toyota Financial Services Czech s.r.o. Zpráva nezávislého auditora 22 výroční zpráva 2012

Zpráva nezávislého auditora (pokračování) www.toyotafinance.cz 23

Toyota Financial Services Czech s.r.o. Zpráva nezávislého auditora (pokračování) Zpráva nezávislého auditora společníkovi společnosti Toyota Financial Services Czech s.r.o. Ověřili jsme přiloženou účetní závěrku společnosti Toyota Financial Services Czech s.r.o., identifikační číslo 654 13 261, se sídlem Praha 5 - Stodůlky, Bavorská 2662/1 (dále Společnost ), tj. rozvahu k 31. březnu 2012, výkaz zisku a ztráty, přehled o změnách vlastního kapitálu a přehled o peněžních tocích za rok končící 31. března 2012 a přílohu, včetně popisu podstatných účetních pravidel (dále účetní závěrka ). Odpovědnost statutárního orgánu Společnosti za účetní závěrku Statutární orgán Společnosti odpovídá za sestavení účetní závěrky podávající věrný a poctivý obraz v souladu s českými účetními předpisy a za takové vnitřní kontroly, které považuje za nezbytné pro sestavení účetní závěrky tak, aby neobsahovala významné nesprávnosti způsobené podvodem nebo chybou. Úloha auditora Naší úlohou je vydat na základě provedeného auditu výrok k této účetní závěrce. Audit jsme provedli v souladu se zákonem o auditorech platným v České republice, Mezinárodními standardy auditu a souvisejícími aplikačními doložkami Komory auditorů České republiky. V souladu s těmito předpisy jsme povinni dodržovat etické požadavky a naplánovat a provést audit tak, abychom získali přiměřenou jistotu, že účetní závěrka neobsahuje významné nesprávnosti. Audit zahrnuje provedení auditorských postupů, jejichž cílem je získat důkazní informace o částkách a informacích uvedených v účetní závěrce. Výběr auditorských postupů závisí na úsudku auditora, včetně posouzení rizika významné nesprávnosti údajů uvedených v účetní závěrce způsobené podvodem nebo chybou. Při posuzování těchto rizik auditor zohledňuje vnitřní kontroly relevantní pro sestavení účetní závěrky podávající věrný a poctivý obraz. Cílem tohoto posouzení je navrhnout vhodné auditorské postupy, nikoli vyjádřit se k účinnosti vnitřních kontrol. Audit též zahrnuje posouzení vhodnosti použitých účetních pravidel, přiměřenosti účetních odhadů provedených vedením i posouzení celkové prezentace účetní závěrky. Jsme přesvědčeni, že získané důkazní informace poskytují dostatečný a vhodný základ pro vyjádření našeho výroku. Výrok Podle našeho názoru účetní závěrka podává věrný a poctivý obraz finanční pozice Společnosti k 31. březnu 2012, jejího hospodaření a peněžních toků za rok končící 31. března 2012 v souladu s českými účetními předpisy. 4. června 2012 PricewaterhouseCoopers Audit, s.r.o. zastoupená Paul Inman Ing. Kristina Vančurová ředitel statutární auditorka, oprávnění č. 2085 PricewaterhouseCoopers Audit, s.r.o., Kateřinská 40/466, 120 00 Praha 2, Česká republika T: +420 251 151 111, F: +420 251 156 111, www.pwc.com/cz 24 PricewaterhouseCoopers Audit, s.r.o., se sídlem Kateřinská 40/466, 120 00 Praha 2, IČ: 40765521, zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl C, vložka 3637 a v seznamu auditorských společností u Komory auditorů České republiky pod oprávněním číslo 021. výroční zpráva 2012

Účetní závěrka www.toyotafinance.cz 25

Toyota Financial Services Czech s.r.o. Účetní závěrka Rozvaha k 31. březnu 2012 Pozn. přílohy Brutto 31. března 2012 31. března 2011 Korekce AKTIVA B. Dlouhodobý majetek 523 622 375 592 148 030 218 086 B. I. Dlouhodobý nehmotný majetek 3 15 127 11 014 4 113 4 856 B. I. 1 Software 15 127 11 014 4 113 4 856 B. II. Dlouhodobý hmotný majetek 4 508 495 364 578 143 917 213 230 B. II. 3 Samostatné movité věci a soubory movitých věcí 506 083 364 280 141 803 210 997 B. II. 6 Jiný dlouhodobý hmotný majetek 2 412 298 2 114 2 233 C. Oběžná aktiva 1 030 774 9 211 1 021 563 1 146 270 C. I. Zásoby 174 0 174 158 C. I. 5 Zboží 174 0 174 158 C. II. Dlouhodobé pohledávky 5 418 290 1 500 416 790 631 119 C. II. 1 Pohledávky z obchodních vztahů 334 790 213 334 577 549 673 C. II. 7 Jiné pohledávky 83 500 1 287 82 213 81 446 C. III. Krátkodobé pohledávky 5 442 041 7 711 434 330 439 396 C. III. 1 Pohledávky z obchodních vztahů 255 629 5 144 250 485 278 940 C. III. 6 Stát daňové pohledávky 17 0 17 0 C. III. 7 Krátkodobé poskytnuté zálohy 378 0 378 667 C. III. 8 Dohadné účty aktivní 12 556 0 12 556 19 906 C. III. 9 Jiné pohledávky 173 461 2 567 170 894 139 883 C. IV. Krátkodobý finanční majetek 170 269 0 170 269 75 597 C. IV. 1 Peníze 63 0 63 69 C. IV. 2 Účty v bankách 170 206 0 170 206 75 528 D. I. Časové rozlišení 742 0 742 396 D. I. 1 Náklady příštích období 742 0 742 396 AKTIVA CELKEM 1 555 138 384 803 1 170 335 1 364 752 Netto Netto 26 výroční zpráva 2012

Rozvaha k 31. březnu 2012 (pokračování) Pozn. přílohy 31. března 2012 31. března 2011 PASIVA A. Vlastní kapitál 6 176 400 186 106 A. I. Základní kapitál 44 000 44 000 A. I. 1 Základní kapitál 44 000 44 000 A. II. Kapitálové fondy 28 000 28 000 A. II. 2 Ostatní kapitálové fondy 28 000 28 000 A. III. Rezervní fondy, nedělitelný fond a ostatní fondy 4 400 4 400 A. III. 1 Zákonný rezervní fond 4 400 4 400 A. IV. Výsledek hospodaření minulých let 82 133 82 133 A. IV. 1 Nerozdělený zisk minulých let 82 133 82 133 A. V. Výsledek hospodaření běžného účetního období 17 867 27 573 B. Cizí zdroje 978 751 1 155 243 B. I. Rezervy 7 4 682 8 184 B. I. 4 Ostatní rezervy 4 682 8 184 B. II. Dlouhodobé závazky 8 156 545 160 209 B. II. 9 Jiné závazky 150 000 150 000 B. II. 10 Odložený daňový závazek 6 545 10 209 B. III. Krátkodobé závazky 8 47 524 220 302 B. III. 1 Závazky z obchodních vztahů 34 980 44 136 B. III. 5 Závazky k zaměstnancům 676 760 B. III. 6 Závazky ze sociál. zabezpečení a zdravotního pojištění 532 481 B. III. 7 Stát daňové závazky a dotace 2 045 10 109 B. III. 10 Dohadné účty pasivní 3 792 5 959 B. III. 11 Jiné závazky 5 499 158 857 B. IV. Bankovní úvěry a výpomoci 9 770 000 766 548 B. IV. 1 Bankovní úvěry dlouhodobé 400 000 200 000 B. IV. 2 Běžné bankovní úvěry 370 000 566 548 C. I. Časové rozlišení 12 15 184 23 403 C. I. 1 Výdaje příštích období 1 914 2 071 C. I. 2 Výnosy příštích období 13 270 21 332 PASIVA CELKEM 1 170 335 1 364 752 Netto Netto www.toyotafinance.cz 27

Toyota Financial Services Czech s.r.o. Výkaz zisku a ztráty za rok končící 31. března 2012 Pozn. přílohy 2012 rok končící 31. března 2011 I. Tržby za prodej zboží 13 2 413 2 746 A. Náklady vynaložené na prodané zboží 2 413 2 746 + Obchodní marže 0 0 II. Výkony 13 169 478 261 462 II. 1 Tržby za prodej vlastních výrobků a služeb 169 478 261 462 B. Výkonová spotřeba 29 603 32 990 B. 1 Spotřeba materiálu a energie 1 338 1 404 B. 2 Služby 28 265 31 586 + Přidaná hodnota 139 875 228 472 C. Osobní náklady 14 19 159 18 107 C. 1 Mzdové náklady 13 525 13 466 C. 2 Odměny členům orgánů společnosti a družstva 811 0 C. 3 Náklady na sociální zabezpečení a zdravotní pojištění 4 452 4 263 C. 4 Sociální náklady 371 378 D. Daně a poplatky 351 375 E. Odpisy dlouhodobého nehmotného a hmotného majetku 3, 4 98 653 154 560 III. Tržby z prodeje dlouhodobého majetku a materiálu 13 41 864 51 229 III. 1 Tržby z prodeje dlouhodobého majetku 41 854 51 228 III. 2 Tržby z prodeje materiálu 10 1 F. Zůstatková cena prodaného dlouhodobého majetku a materiálu 40 341 49 565 F. 1 Zůstatková cena prodaného dlouhodobého majetku 40 341 49 565 G. Změna stavu rezerv a opravných položek v provozní oblasti 4, 5, 7-9 781 7 155 IV. Ostatní provozní výnosy 13 28 356 29 383 H. Ostatní provozní náklady 19 352 24 061 * Provozní výsledek hospodaření 42 020 55 261 IX. Výnosy z přecenění derivátů 10 3 761 9 964 L. Náklady z přecenění derivátů 10 10 789 14 417 X. Výnosové úroky 9 348 7 244 N. Nákladové úroky 21 035 22 975 XI. Ostatní finanční výnosy 220 679 O. Ostatní finanční náklady 602 1 121 * Finanční výsledek hospodaření -19 097-20 626 Q. Daň z příjmů za běžnou činnost 11 5 056 7 062 Q. 1 - splatná 8 720 10 280 Q. 2 - odložená -3 664-3 218 ** Výsledek hospodaření za běžnou činnost 17 867 27 573 *** Výsledek hospodaření za účetní období 17 867 27 573 *** Výsledek hospodaření před zdaněním 22 923 34 635 28 výroční zpráva 2012

Přehled o změnách vlastního kapitálu za rok končící 31. března 2012 Pozn. přílohy Základní kapitál Ostatní kapitálové fondy Zákonný rezervní fond Nerozdělený zisk Celkem Zůstatek k 1. dubnu 2010 44 000 28 000 4 400 102 952 179 352 Vyplacené dividendy 6 0 0 0-20 819-20 819 Výsledek hospodaření za účetní období 6 0 0 0 27 573 27 573 Zůstatek k 31. březnu 2011 44 000 28 000 4 400 109 706 186 106 Vyplacené dividendy 6 0 0 0-27 573-27 573 Výsledek hospodaření za účetní období 6 0 0 0 17 867 17 867 Zůstatek k 31. březnu 2012 44 000 28 000 4 400 100 000 176 400 www.toyotafinance.cz 29

Toyota Financial Services Czech s.r.o. Přehled o peněžních tocích za rok končící 31. března 2012 2012 rok končící 31. března Peněžní toky z provozní činnosti Účetní zisk z běžné činnosti před zdaněním 22 923 34 635 A.1 Úpravy o nepeněžní operace: A.1.1 Odpisy stálých aktiv 98 653 154 560 A.1.2 Změna stavu opravných položek a rezerv -9 781 7 155 A.1.3 Zisk z prodeje stálých aktiv -1 523-1 664 A.1.5 Vyúčtované nákladové (+) a výnosové (-) úroky 11 687 15 730 A.1.6 Úpravy o ostatní nepeněžní operace -3 510-9 645 A* Čistý peněžní tok z provozní činnosti před zdaněním, změnami pracovního kapitálu 118 449 200 771 A.2 Změny stavu nepeněžních složek pracovního kapitálu: A.2.1 Změna stavu pohledávek a přechodných účtů aktiv 224 851-122 480 A.2.2 Změna stavu krátkodobých závazků a přechodných účtů pasiv -170 564-21 737 A.2.3 Změna stavu zásob -16 1 094 A** Čistý peněžní tok z provozní činnosti před zdaněním 172 720 57 648 A.3 Úroky vyplacené -21 192-22 974 A.4 Úroky přijaté 9 348 7 244 A.5 Zaplacená daň z příjmů za běžnou činnost -15 486-359 A*** Čistý peněžní tok z provozní činnosti 145 390 41 559 Peněžní toky z investiční činnosti B.1 Výdaje spojené s nabytím stálých aktiv -68 461-69 498 B.2 Příjmy z prodeje stálých aktiv 41 864 51 229 B*** Čistý peněžní tok z investiční činnosti -26 597-18 269 Peněžní toky z finanční činnosti C.1 Změna stavu dlouhodobých a krátkodobých závazků 3 452-72 936 C.2 Změna stavu vlastního kapitálu: C.2.6 Vyplacené dividendy -27 573-20 819 C*** Čistý peněžní tok z finanční činnosti -24 121-93 755 Čisté zvýšení / snížení peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů 94 672-70 465 Stav peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů na počátku roku 75 597 146 062 Stav peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů na konci roku 170 269 75 597 2011 30 výroční zpráva 2012

1. Všeobecné informace 1.1. Základní informace o Společnosti Toyota Financial Services Czech s.r.o. (dále Společnost ) byla zapsána do obchodního rejstříku dne 30. dubna 1996 a její sídlo je v ulici Bavorská 2662/1, 155 00 Praha 5, Stodůlky. Identifikační číslo Společnosti je 654 13 261. Hlavním předmětem podnikání Společnosti jsou: Předmětem podnikání Společnosti jsou: - leasing; - koupě zboží za účelem jeho dalšího prodeje a prodej; - pronájem průmyslového zboží; - poradenská činnost v oblasti obchodu a služeb; - zprostředkovatelská činnost v oblasti obchodu a služeb; - poskytování půjček. Jediným společníkem ve Společnosti je: TOYOTA FINANCIAL SERVICES (UK) plc Yew Tree Bottom Road, Great Burgh, Burgh Heath Epsom, Surrey KT18 5UZ Spojené království Velké Británie a Severního Irska Vklad v celkové výši 44 000 byl splacen v plné výši. Jednatelem k 31. březnu 2012 a 2011 byl Ing. Aleš Kamarýt. Hospodářský rok Společnosti začíná vždy 1. dubna a končí 31. března následujícího kalendářního roku. Tato účetní závěrka k 31. březnu 2012 tedy zahrnuje období dvanácti měsíců, tj. od 1. dubna 2011 do 31. března 2012 ( 2011/12 ). www.toyotafinance.cz 31

Toyota Financial Services Czech s.r.o. 2. Účetní postupy 2.1. Základní zásady zpracování účetní závěrky Účetní závěrka je sestavena v souladu s účetními předpisy platnými v České republice a je sestavena v historických cenách. Deriváty jsou vykázány v reálné hodnotě. Částky v účetní závěrce a v příloze jsou zaokrouhleny na tisíce českých korun, není-li uvedeno jinak. 2.2. Dlouhodobý nehmotný majetek Nehmotný majetek, jehož doba použitelnosti je delší než 1 rok a pořizovací cena převyšuje 60 za položku, je považován za dlouhodobý nehmotný majetek. Nehmotný majetek, jehož pořizovací cena nepřevyšuje 60 za položku, je účtován do nákladů při pořízení. Pro nehmotný majetek pořízený do roku 2005 Společnost uplatňuje tyto roční odpisové sazby: v prvním roce odepisování v následujících letech pro zvýšenou vstupní cenu Software 14,20 % 28,60 % 25,00 % Od 1. ledna 2006 Společnost uplatňuje měsíční odpisy ve výši podílu vstupní ceny a doby sjednané smlouvou v případě softwaru, ke kterému má Společnost právo užívání na dobu určitou. V ostatních případech Společnost odpisuje software rovnoměrně po dobu 36 měsíců. Odpisy jsou stanoveny s přesností na celé měsíce počínaje následujícím měsícem po dni, v němž byly splněny podmínky pro odepisování, tzn. software byl zaevidován v majetku účetní jednotky a uveden do užívání. Pokud zůstatková hodnota aktiva přesahuje jeho odhadovanou zpětně získatelnou částku, je jeho zůstatková hodnota snížena na tuto částku prostřednictvím opravné položky. Zpětně získatelná částka je stanovena na základě očekávaných budoucích peněžních toků generovaných daným aktivem. Náklady na opravy a údržbu dlouhodobého hmotného majetku se účtují přímo do nákladů. Technické zhodnocení dlouhodobého hmotného majetku přesahující 40 000 Kč za rok za položku je aktivováno. Hmotný majetek, jehož pořizovací cena nepřevyšuje 40 000 Kč za položku, je považován za zásoby a je účtován do nákladů při spotřebě. Dlouhodobý hmotný majetek pronajímaný formou finančního leasingu pořízený po 31. březnu 2005 odepisuje účetní jednotka s přesností na dny počínaje dnem, v němž byly splněny podmínky pro odepisování, tzn. majetek byl zaevidován v majetku účetní jednotky a pronajatá věc byla předána nájemci v souladu se smlouvou o finančním pronájmu s následnou koupí najaté věci nebo ve stavu způsobilém smluvenému nebo obvyklému užívání. Dlouhodobý majetek pronajímaný formou finančního leasingu, pořízený do 31. března 2005 odepisuje účetní jednotka s přesností na celé měsíce, počínaje následujícím měsícem po dni, v němž byly splněny podmínky pro odepisování. Odpisy předmětů finančního leasingu jsou vypočteny jako lineární odpis pořizovací ceny do výše zůstatkové ceny dohodnuté v leasingové smlouvě po dobu trvání leasingové smlouvy. Účetní odpisy dlouhodobého majetku pronajímaného formou operativního leasingu se stanoví rovnoměrně podle doby trvání smlouvy o operativním leasingu s přesností na celé měsíce počínaje měsícem, v němž byly splněny podmínky pro odepisování, tzn. majetek byl zaevidován v majetku účetní jednotky a pronajatá věc byla předána nájemci v souladu se smlouvou o operativním leasingu ve stavu způsobilém smluvenému nebo obvyklému užívání. Odpisy předmětů operativního leasingu jsou vypočteny jako lineární odpis pořizovací ceny do výše očekávané zůstatkové ceny po dobu trvání leasingové smlouvy. Pokud zůstatková hodnota aktiva přesahuje jeho odhadovanou zpětně získatelnou částku, je jeho zůstatková hodnota snížena na tuto částku prostřednictvím opravné položky. Zpětně získatelná částka je stanovena na základě očekávaných budoucích peněžních toků generovaných daným aktivem. 2.3. Dlouhodobý hmotný majetek Hmotný majetek, jehož doba použitelnosti je delší než 1 rok a pořizovací cena převyšuje 40 000 Kč za položku, je považován za dlouhodobý hmotný majetek. Nakoupený dlouhodobý hmotný majetek je prvotně vykázán v pořizovacích cenách, které zahrnují cenu pořízení a náklady s jeho pořízením související. Společnost uplatňuje u neleasingového majetku tyto roční odpisové sazby: v prvním roce odepisování v následujících letech pro zvýšenou vstupní cenu Inventář 11,00 % 22,25 % 20,00 % Přístroje a zařízení 20,00 % 40,00 % 33,30 % Osobní vozidla 14,20 % 28,60 % 25,00 % Technické zhodnocení budovy 2,15 % 5,15 % 5,00 % 32 výroční zpráva 2012