Pololetní zpráva 2017

Transkript

1 Pololetní zpráva 2017 UNIPETROL, a.s. UNIPETROL, a.s. Na Pankráci 127, Praha 4, IČ: , DIČ: CZ , DIČ pro DPH: CZ , Bankovní spojení: Česká spořitelna, a.s., č.ú /0800 Zápis v OR: Společnost je zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl B, vložka 3020

2 Pololetní zpráva 2017 Obsah Obchodní činnosti a finanční výsledky za 1. pololetí Hlavní finanční a nefinanční data... 3 Úvod... 4 Downstream segment... 5 Maloobchodní segment... 5 CAPEX, peněžní toky a finanční zadluženost... 6 Očekávaný vývoj obchodních aktivit ve 2. pololetí Informace o osobách odpovědných za Pololetní zprávu Vysvětlení používání alternativních výkonnostních ukazatelů... 9 Finanční výkazy Konsolidované finanční výkazy sestavené k 30. červnu 2017 včetně přílohy Zpráva o prověrce mezitímních finančních informací Individuální finanční výkazy sestavené k 30. červnu Zpráva o prověrce mezitímních finančních informací

3 Pololetní zpráva 2017 Obchodní činnosti a finanční výsledky za 1. pololetí 2017 Hlavní finanční a nefinanční data v milionech Kč 6M M 2017 Tržby Hrubý zisk EBITDA LIFO 1, LIFO efekt (114) (134) EBITDA EBIT LIFO 1, EBIT Downstream segment EBITDA LIFO LIFO efekt (114) (134) EBITDA EBIT LIFO EBIT Maloobchodní segment EBITDA LIFO LIFO efekt - - EBITDA EBIT LIFO EBIT Korporátní funkce EBITDA 27 (35) EBIT 2 (68) Čisté finanční výnosy / náklady 100 (734) Zisk / ztráta před zdaněním Daň z příjmů (896) (1 540) Čistý zisk Zisk na akcii (Kč) 16,99 35,30 Peněžní tok z provozní činnosti Peněžní tok z investiční činnosti (4 026) (9 637) CAPEX Volný peněžní tok (FCF) (1 322) Čistý pracovní kapitál Čistý dluh / (čistá hotovost) 1 (6 648) (1 413) Míra finančního zadlužení 1 (18,0 %) (3,0 %) Čistý dluh / EBITDA LIFO 1 (0,8) (0,1) 3

4 Pololetní zpráva 2017 tis. tun 6M M 2017 Rafinérské prodeje, včetně maloobchodu Petrochemické prodeje Viz definice na straně 9. 2 EBITDA LIFO = Downstream segment EBITDA LIFO + Maloobchodní segment EBITDA LIFO + Korporátní funkce EBITDA 3 EBIT LIFO = Downstream segment EBIT LIFO + Maloobchodní segment EBIT LIFO + Korporátní funkce EBIT Úvod Všeobecné makroprostředí bylo pro Unipetrol v 1. pololetí 2017 příznivé. HDP České republiky i eurozóny v 1. čtvrtletí roku 2017 nadále rostly o 3,0 %, resp. 1,9 % meziročně, podle zveřejněných dat OECD. Data za 2. čtvrtletí ještě nebyla před datem publikování k dispozici, nicméně i v druhém pololetí roku 2017 se očekává pokračování solidního růstu. Co se týče makroprostředí segmentu downstream, cena ropy Brent (Brent Dated) vzrostla meziročně o 30 % ze 40 USD/barel v 1. pololetí 2016 na 52 USD/barel v 1. pololetí V porovnání se stejným obdobím v loňském roce modelová rafinérská marže mírně vzrostla z hodnoty 3,4 USD/barel v 1. pololetí 2016 na hodnotu 3,9 USD/barel v 1. pololetí Petrochemické marže v druhé polovině roku 2016 klesly, nicméně v první polovině roku 2017 se opět zotavily. Modelová kombinovaná petrochemická marže poklesla o 5 % meziročně z velmi vysoké úrovně 881 EUR/tunu v 1. pololetí 2016 na 834 EUR/tunu v 1. pololetí roku Tržby byly významně vyšší o 60 %, v prvním pololetí 2017 dosahovaly hodnoty 61,0 mld. Kč, což bylo zejména vlivem vyšších cen ropy a také obnovení výroby etylenové jednotky a kralupské rafinerie po mimořádných událostech z poloviny srpna 2015, resp. z poloviny května Provozní zisk EBITDA LIFO vzrostl z úrovně mil. Kč v 1. pololetí 2016 na úroveň mil. Kč v 1. pololetí Tomu odpovídá nárůst ukazatele EBITDA z mil. Kč na mil. Kč a ukazatele EBIT z mil. Kč na mil. Kč. Čistý zisk vzrostl z mil. Kč v 1. pololetí 2016 na mil. Kč v 1. pololetí Nicméně finanční ukazatele za 1. pololetí 2016 obsahují obdrženou platbu za pojistnou událost související s mimořádnou událostí na etylenové jednotce v částce mil. Kč zaúčtovanou v ostatních provozních výnosech a ukazatele za 1. pololetí 2017 zahrnují potvrzené platby za pojistnou událost související s mimořádnou událostí na etylenové jednotce v částce mil. Kč a za pojistnou událost související s mimořádnou událostí na jednotce fluidního katalytického krakování v částce mil. Kč zaúčtovanou v ostatních provozních výnosech. 15. března 2017 byla představena Strategie skupiny Unipetrol, jež obsahuje strategii a cíle pro roky 2017 a Pro období , je plánováno dosažení provozního zisku EBITDA LIFO na úrovni téměř 19,7 mld. Kč. Nicméně po započítání následně dohodnutých plateb za pojistné události související s etylenovou jednotkou a jednotkou fluidního katalytického krakování (FCC) ve výši 4,1 mld. Kč již zahrnutých ve finančních výkazech za první pololetí roku 2017, dosahuje projektovaná EBITDA LIFO téměř 24 mld. Kč. Ve stejném období skupina plánuje značné investice do nových technologií. Investice by měly přesáhnout 16 mld. Kč, klíčovou investicí je dokončení výstavby nové etylenové jednotky PE3 v litvínovském chemickém komplexu. Skupina se zaměří na inovace, a také na vlastní výzkum a vývoj, jež bude hrát mnohem významnější roli. V maloobchodním segmentu se Unipetrol zaměří na upevnění vedoucí pozice sítě čerpacích stanic Benzina na českém trhu a na nárůst jejího tržního podílu nad 20 %. 4

5 Pololetní zpráva 2017 Downstream segment Makroekonomické prostředí v segment downstream bylo v 1. pololetí 2017 poměrně příznivé, a to díky vyšším rafinérským a petrochemickým maržím, které po poklesu ve 2. pololetí 2016 začaly opět růst. Modelová rafinérská marže díky rostoucím cenám ropy mírně vzrostla, a to z 3,4 USD/ barel v 1. pololetí 2016 na 3,9 USD/barel v 1. pololetí Brent-Ural diferenciál meziročně klesl o téměř 31 %, a to z 2,6 USD/barel v 1. pololetí 2016 na 1,8 USD/barel v 1. pololetí Modelová kombinovaná petrochemická marže klesla meziročně o 5 % z 881 EUR/tunu v 1. pololetí 2016 na 834 EUR/tunu v 1. pololetí 2017 vlivem poklesu spreadů na polyetylenu i polypropylenu. Z hlediska výroby byla kapacita výrobních jednotek využívána standardně s výjimkou krátké odstávky etylenové jednotky v únoru 2017 z důvodu údržby, která trvala 14 dní. Přestože petrochemické marže meziročně klesly, ziskovost segmentu downstream se zlepšila. Hlavními příčinami tohoto zlepšení bylo výrazné zvýšení prodejních objemů vlivem obnovené výroby etylenové jednotky v Litvínově a jednotky FCC v Kralupech nad Vltavou po mimořádných událostech a potvrzených plateb za pojistné události v souvislosti s těmito mimořádnými událostmi. Provozní zisk EBITDA LIFO výrazně vzrostl ze mil. Kč v 1. pololetí 2016 CZK na mil. Kč v 1. pololetí Vedení společnosti se domluvilo s pojistitelem na konečném vypořádání pojistné události na jednotce FCC. Celková částka obdržená od pojistitele dosahuje výše 1,3 mld. Kč a byla již plně zohledněna ve finančních výkazech za první pololetí roku Co se týče pojistné události na etylenové jednotce, společnost odhaduje, že by měla získat od pojistitele 13,5 mld. Kč, z čehož částka 7,9 mld. Kč již byla vykázána ve finančních výkazech za rok 2016 a 2,8 mld. Kč ve finančních výkazech za první pololetí roku Prodejní objemy rafinérských produktů, včetně prodejů maloobchodních sítě čerpacích stanic Benzina, meziročně vzrostly o 11 % z tis. tun v 1. pololetí 2016 na tis. tun v 1. pololetí 2017 vlivem vyššího využití rafinérských kapacit umožněném obnovením provozu etylenové jednotky a kralupské rafinerie po mimořádných událostech. Prodejní objemy petrochemických produktů dosáhly úrovně 956 tis. tun v 1. pololetí 2017, což je o 128 % více než v 1. polovině 2016, kdy prodeje dosahovaly 420 tis. tun. Tento významný meziroční nárůst prodejních objemů petrochemických produktů byl způsobem obnovením provozu etylenové jednotky po mimořádné události. Společnosti SPOLANA a.s. byla povolena změna integrovaného povolení a zároveň bylo schváleno prodloužení povolení k provozu amalgámové elektrolýzy k výrobě chlóru a louhu sodného do 30. listopadu Maloobchodní segment Maloobchodní segment zaznamenal výrazné meziroční zlepšení ziskovosti o 81 %. Indikátor EBITDA LIFO vzrostl z 376 mil. Kč v 1. pololetí 2016 na 681 mil. Kč v 1. pololetí 2017, a to díky vyšším palivovým i nepalivovým prodejům Benziny. Vyšších prodejů paliv bylo dosaženo díky řadě aktivit v oblasti prodeje, marketingu a zvyšování standardů, dobré dynamice české ekonomiky a pokračujícímu přebírání čerpacích stanic od OMV. Lepší výkonnost nepalivového segmentu byla podpořena lepší nabídkou v oblasti občerstvení a obchodu. Tržní podíl Benziny meziročně vzrostl o zhruba 1,9 procentního bodu z 16,8 % v 1. pololetí 2016 na 18,7 % v 1. pololetí 2017 (hodnota za 1. pololetí 2017 je na základě posledních dostupných oficiálních statistických dat z konce dubna 2017). 5

6 Pololetní zpráva 2017 Benzina uvedla na trh nová moderní paliva EFECTA 95 a EFECTA Diesel. Ta nahradila tradiční paliva Natural 95 a Diesel Top Q, která společnost řidičům dříve nabízela. Paliva nové generace mají výjimečné a na českém trhu zcela unikátní čistící vlastnosti, díky nimž se z motoru odstraňují usazeniny, a prodlužuje se jeho životnost. CAPEX, peněžní toky a finanční zadluženost Investiční výdaje (CAPEX) v 1. pololetí 2017 dosáhly výše mil. Kč ve srovnání s mil. Kč v 1. pololetí Hlavní část investic v první polovině roku 2017 směřovala do segmentu downstream. Klíčové projekty souvisely především s petrochemickou částí pokračování ve výstavbě polyetylenové jednotky a další kroky v instalaci denitrifikační technologie v teplárně v Litvínově byly hlavním zaměřením. Další projekty byly méně složité a zahrnovaly investice do společnosti Spolana zejména granulace síranu amonného a další modernizační a obnovovací projekty. V rámci maloobchodního segmentu bylo nejvíce investičních výdajů (CAPEX) vynaloženo na nákup a rebranding čerpacích stanic převzatých od OMV. Peněžní tok z provozní činnosti vzrostl z mil. Kč za 1. pololetí 2016 na mil. Kč za 1. pololetí 2017, a to díky obnovenému provozu etylenové jednotky a kralupské rafinerie po mimořádných událostech. Peněžní tok z investiční činnosti byl za 1. pololetí 2017 negativní na úrovni mil. Kč v porovnání s úrovní mil. Kč za 1. pololetí 2016, což bylo způsobeno zejména rozsáhlými investičními výdaji (CAPEX). Ze stejného důvodu se volný peněžní tok, definovaný jako součet provozního a investičního peněžního toku, meziročně snížil z mil. Kč v 1. pololetí 2016 na mil. Kč v 1. pololetí Čistý dluh byl ke dni 30. června 2017 na negativní úrovni mil. Kč, čemuž odpovídá čistá hotovost. V důsledku toho byla míra finančního zadlužení ke dni 30. června 2017 rovněž na negativní úrovni -3 %. 6

7 Pololetní zpráva 2017 Očekávaný vývoj obchodních aktivit ve 2. pololetí 2017 Očekává se, že si HDP jak v České republice, tak v eurozóně, udrží solidní dynamiku i v průběhu 2. pololetí 2017 s tím, že za celý rok 2017 se v současnosti očekává meziroční růst zhruba o 2,8 %, resp. 1,8 % (Bloomberg). Podle dat Českého statistického úřadu byla důvěra spotřebitelů a podnikatelů v českou ekonomiku v červnu na relativně vysoké úrovni, což také naznačuje mírně optimistický výhled na druhou polovinu roku Pokud jde o cenu ropy Brent, lze očekávat její úroveň kolem 50 USD/barel, nicméně nelze podcenit skutečnost, že ceny ropy závisí také na geopolitických rizicích. Co se týče rafinérských a petrochemických marží, očekává se pokračování současných úrovní, které podpoří relativně vysoká poptávka po palivech a petrochemických produktech a také stabilní dynamika HDP v Evropě. Vedení společnosti se zaměří na dosažení dohody o konečném vypořádání pojistné události související s etylenovou jednotkou. Společnost odhaduje, že by mohla získat ještě dodatečných 2,8 mld. Kč, nicméně konečná částka závisí na finální dohodě s pojistitelem. Co se týče investičních výdajů v druhé polovině roku 2017, petrochemická část segmentu downstream zůstane hlavní oblastí investic s pokračováním nejvýznamnějšího projektu nové polyetylenové jednotky (PE3) jako klíčové aktivity. Výběrové řízení na novou kotelnu pro etylenovou jednotku by mělo být dokončeno v druhé polovině roku Společnost Spolana by měla dokončit projekt granulace síranu amonného a investice související s pokračováním výroby PVC poté co bude uzavřena elektrolýza. Proběhne i řada dalších méně komplexních modernizačních a obnovovacích projektů. V rámci maloobchodního segmentu bude Benzina pokračovat v přebírání čerpacích stanic od OMV a v jejich rebrandingu a také zahájí rozsáhlou rekonstrukci svých čerpacích stanic včetně uvedení konceptu Stop Café 2.0. Vedení společnosti se bude i nadále zaměřovat na plnění cílů stanovených v nedávno zveřejněné Strategii skupiny Unipetrol a dále pak na pokračující realizaci interních iniciativ vedoucích k efektivitě (Provozní dokonalosti) napříč všemi segmenty. 7

8 Pololetní zpráva 2017 Informace o osobách odpovědných za Pololetní zprávu 2017 Andrzej Mikołaj Modrzejewski, předseda představenstva společnosti Unipetrol, a Mirosław Kastelik, místopředseda představenstva společnosti Unipetrol, prohlašují, že podle jejich nejlepšího vědomí podávají Pololetní zpráva a Konsolidované a Individuální finanční výkazy sestavené k 30. červnu 2017 ve všech aspektech věrný a poctivý obraz o finanční situaci, podnikatelské činnosti a výsledcích hospodaření emitenta a jeho konsolidačního celku za 1. pololetí 2017 a o vyhlídkách budoucího vývoje finanční situace, podnikatelské činnosti a výsledků hospodaření. Andrzej Mikołaj Modrzejewski Předseda představenstva Mirosław Kastelik Místopředseda představenstva 8

9 Pololetní zpráva 2017 Vysvětlení používání alternativních výkonnostních ukazatelů Indikátor Definice Účel Sesouhlasení EBITDA EBITDA LIFO Provozní hospodářský zisk/(ztráta) + odpisy a amortizace Provozní hospodářský zisk/(ztráta) + odpisy a amortizace + LIFO efekt Indikátor ukazuje provozní výkonnost společnosti. Umožňuje porovnání s jinými společnostmi, protože nesouvisí s metodou účetního odpisování, kapitálovou strukturou ani daňovým režimem. Indikátor ukazuje provozní výkonnost společnosti a navíc zachycuje vliv změny ceny ropy. S využitím metodiky LIFO pro oceňování zásob (Last-In-First-Out). viz bod 3. Provozní segmenty Přílohy ke konsolidované účetní závěrce v mil. Kč 6M16 6M17 EBITDA LIFO efekt EBITDA LIFO EBIT EBIT LIFO Provozní hospodářský zisk/(ztráta) Provozní hospodářský zisk/(ztráta) + LIFO efekt Indikátor měří provozní výkonnost společnosti bez vlivu kapitálové struktury společnosti a zdanění. Umožňuje sledovat tržby a náklady na provozní úrovni. Indikátor měří provozní výkonnost společnosti bez vlivu kapitálové struktury společnosti a zdanění a navíc zachycuje vliv změny ceny ropy. S využitím metodiky LIFO pro oceňování zásob (Last-In-First-Out). viz bod 3. Provozní segmenty Přílohy ke konsolidované účetní závěrce v mil. Kč 6M16 6M17 EBIT LIFO efekt EBIT LIFO Volný peněžní tok (FCF) Čistý pracovní kapitál (NWC) Čistý dluh / (čistá hotovost) Čistý peněžní tok z provozní činnosti + čistý peněžní tok z investiční činnosti Zásoby + pohledávky z obchodních vztahů a ostatní pohledávky - závazky z obchodních vztahů a jiné závazky Dlouhodobé úvěry a jiné zdroje financování + krátkodobé úvěry a jiné zdroje financování + závazky z cash poolu - peníze a peněžní Indikátor měří finanční výkonnost společnosti. Ukazuje, jakou hotovost je společnost schopna vygenerovat po odečtení investičních výdajů. Indikátor ukazuje, kolik provozních prostředků zůstane společnosti k dispozici, když uhradí všechny své krátkodobé závazky. Umožňuje měřit krátkodobé finanční zdraví společnosti. Indikátor ukazuje stav finančního dluhu společnosti snížený o peníze a peněžní ekvivalenty. Umožňuje posouzení celkového zadlužení společnosti, tj. schopnost společnosti splatit všechny své dluhy, pokud by byly splatné současně za použití pouze disponibilních peníze a peněžních ekvivalentů. viz Konsolidovaný přehled o peněžních tocích viz Konsolidovaný výkaz o finanční pozici v mil. Kč 6M16 6M17 Dlouhodobé úvěry a jiné zdroje financování 0 0 Krátkodobé úvěry a jiné zdroje financování 0 0 Závazky z cash poolu

10 Pololetní zpráva 2017 ekvivalenty Peníze a peněžní ekvivalenty Čistý dluh / (čistá hotovost) (6 648) (1 413) Míra finančního zadlužení Čistý dluh / (vlastní kapitál celkem fond zajištění) x 100 % Indikátor ukazuje stav finančního dluhu společnosti v poměru k vlastnímu kapitálu upraveného o fond zajištění (výše fondu je výsledkem změny reálné hodnoty derivátů splňujících požadavky cash flow zajišťovacího účetnictví). Umožňuje monitorovat, jak je společnost zatížená dluhem. Vlastní kapitál viz Konsolidovaný výkaz o finanční pozici Fond zajištění viz Konsolidovaný výkaz o finanční pozici Čistý dluh / EBITDA LIFO(upravená EBITDA LIFO za 4 předchozí čtvrtletí) Čistý dluh / EBITDA LIFO, kde indikátor EBITDA LIFO je EBITDA LIFO za 4 předchozí čtvrtletí upraven o mimořádné (jednorázové) položky, které nesouvisejí s běžnou hospodářskou činností společnosti. Indikátor měří schopnost společnosti splatit své dluhy. Indikátor přibližně vyjadřuje, za jak dlouhou dobu je společnost schopná splatit všechny své dluhy za použití svého běžného zdroje provozního peněžního toku. v mil. Kč 6M16 6M17 EBITDA LIFO (za 4 předchozí čtvrtletí) indikátor upraven o: zisk z výhodné koupě (429) - snížení hodnoty etylenové jednotky rozpuštění opravné položky k aktivům segmentu downstream - (1 919) EBITDA LIFO (za 4 předchozí čtvrtletí) Čistý dluh (6 648) (1 413) Čistý dluh / EBITDA LIFO (0,8) (0,1) CAPEX Pořízení pozemků, budov a zařízení a nehmotných aktiv. Indikátor ukazuje přírůstky dlouhodobého majetku společnosti za období. Umožňuje sledovat investiční činnost společnosti. viz bod 3. Provozní segmenty Přílohy ke konsolidované účetní závěrce 10

11 KONSOLIDOVANÁ POLOLETNÍ ÚČETNÍ ZÁVĚRKA ZA 1. POLOLETÍ 2017 SESTAVENÁ DLE MEZINÁRODNÍCH STANDARDŮ ÚČETNÍHO VÝKAZNICTVÍ VE ZNĚNÍ PŘIJATÉM EVROPSKOU UNIÍ

12 KONSOLIDOVANÁ ÚČETNÍ ZÁVĚRKA ZA 1. POLOLETÍ 2017 Obsah POLOLETNÍ KONSOLIDOVANÉ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU SESTAVENÉ PODLE MEZINÁRODNÍCH STANDARDŮ ÚČETNÍHO VÝKAZNICTVÍ VE ZNĚNÍ PŘIJATÉM EVROPSKOU UNIÍ... 4 Konsolidovaný výkaz zisku nebo ztráty a ostatního úplného výsledku... 4 Konsolidovaný výkaz o finanční pozici... 5 Konsolidovaný přehled pohybů ve vlastním kapitálu... 6 Konsolidovaný přehled o peněžních tocích... 7 PŘÍLOHA K POLOLETNÍM KONSOLIDOVANÝM FINANČNÍM VÝKAZŮM VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU Charakteristika mateřské společnosti Pravidla pro sestavení účetní závěrky Provozní segmenty Ostatní komentáře Výnosy Provozní náklady Opravné položky k zásobám v reálné hodnotě Opravné položky k majetku Ostatní provozní výnosy a náklady Finanční výnosy a finanční náklady Daň z příjmů Pozemky, budovy a zařízení Ostatní finanční aktiva Rezervy Ostatní finanční závazky Metody použité při stanovení reálných hodnot (hierarchie reálné hodnoty) Budoucí závazky z uzavřených investičních smluv Nerozdělený zisk a dividendy Garance Informace o spřízněných osobách Podmíněná aktiva Podmíněné závazky Účetní principy Změny ve struktuře Skupiny Následné události po datu účetní závěrky Schválení účetní závěrky ZPRÁVA O PROVĚRCE MEZITÍMNÍCH FINANČNÍCH INFORMACÍ PRO AKCIONÁŘE SPOLEČNOSTI UNIPETROL, a.s

13 NEAUDITOVANÉ POLOLETNÍ KONSOLIDOVANÉ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU ZA 6 A 3 MĚSÍCE KONČÍCÍ 30. ČERVNA 2017 SESTAVENÉ PODLE MEZINÁRODNÍCH STANDARDŮ ÚČETNÍHO VÝKAZNICTVÍ VE ZNĚNÍ PŘIJATÉM EVROPSKOU UNIÍ

14 - UNIPETROL, a.s. POLOLETNÍ KONSOLIDOVANÉ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU POLOLETNÍ KONSOLIDOVANÉ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU SESTAVENÉ PODLE MEZINÁRODNÍCH STANDARDŮ ÚČETNÍHO VÝKAZNICTVÍ VE ZNĚNÍ PŘIJATÉM EVROPSKOU UNIÍ Konsolidovaný výkaz zisku nebo ztráty a ostatního úplného výsledku Bod Výkaz zisků nebo ztráty Výnosy Náklady na prodej 4.2. (54 367) (27 823) (36 422) (19 698) Hrubý zisk Distribuční náklady (1 375) (698) (1 283) (639) Administrativní náklady (776) (373) (684) (361) Ostatní provozní výnosy Ostatní provozní náklady 4.5. (65) (37) (189) (62) Provozní hospodářský výsledek Finanční výnosy Finanční náklady 4.6. (920) (793) (152) (66) Čisté finanční výnosy/(náklady) (734) (701) Zisk před zdaněním Daň z příjmů 4.7. (1 540) (1 071) (896) (756) Čistý zisk Ostatní úplný výsledek položky, které budou reklasifikované do výkazu zisku nebo ztráty při splnění určitých podmínek Efektivní část změn reálné hodnoty instrumentů zajištění peněžních toků (616) 188 Kurzové rozdíly z konsolidace zahraničních společností (2) (2) 1 - Odložená daň (220) (137) 117 (36) (498) 152 Úplný výsledek celkem Zisk připadající na vlastníky mateřské společnosti nekontrolní podíly (2) (2) (1) (1) - Úplný výsledek celkem připadající na vlastníky mateřské společnosti nekontrolní podíly (2) (2) (1) (1) Základní a zředěný zisk na akcii náležící vlastníkům mateřské společnosti (v Kč na akcii) Nedílnou součástí konsolidované účetní závěrky je příloha na stranách KONSOLIDOVANÉ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ ROKU

15 POLOLETNÍ KONSOLIDOVANÉ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU Konsolidovaný výkaz o finanční pozici AKTIVA Bod 31/12/2016 (auditováno) Dlouhodobá aktiva Pozemky, budovy a zařízení Investice do nemovitostí Nehmotný majetek Finanční majetek držený k prodeji 1 2 Odložená daňová pohledávka Ostatní dlouhodobá aktiva Krátkodobá aktiva Zásoby Pohledávky z obchodních vztahů a ostatní pohledávky Ostatní krátkodobá finanční aktiva Pohledávka z titulu daně z příjmu Peníze a peněžní ekvivalenty Aktiva celkem VLASTNÍ KAPITÁL A ZÁVAZKY VLASTNÍ KAPITÁL Základní kapitál Fondy tvořené ze zisku Fond zajištění 673 (263) Fond změny reálné hodnoty Fond rozdílů z konsolidace zahraničních společností Nerozdělený zisk Vlastní kapitál náležející vlastníkům mateřské společnosti Nekontrolní podíly (11) (9) Vlastní kapitál celkem ZÁVAZKY Dlouhodobé závazky Rezervy Odložený daňový závazek Ostatní dlouhodobé závazky Krátkodobé závazky Závazky z obchodních vztahů a ostatní závazky Úvěry a jiné zdroje financování - 1 Daňové závazky Rezervy Výnosy příštích období Ostatní finanční závazky Závazky celkem Vlastní kapitál a závazky celkem Nedílnou součástí konsolidované účetní závěrky je příloha na stranách KONSOLIDOVANÉ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ ROKU

16 POLOLETNÍ KONSOLIDOVANÉ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU Konsolidovaný přehled pohybů ve vlastním kapitálu Základní kapitál Fondy tvořené ze zisku Vlastní kapitál připadající na vlastníky společnosti Fond zajištění Fond rozdílů z konsolidace zahraničních společností Fond změny reálné hodnoty Nerozdělený zisk Celkem Nekontrolní podíly 01/01/ (263) (9) Čistý zisk (2) Položky ostatního úplného výsledku (2) - (0) Úplný výsledek celkem (2) (2) Dividendy (1 505) (1 505) - (1 505) (11) /01/ (9) Čistý zisk (1) Položky ostatního úplného výsledku - - (499) (498) - (498) Úplný výsledek celkem - - (499) (1) Dividendy (1 001) (1 001) - (1 001) Vlastní kapitál plynoucí z akvizice pod společnou kontrolou (53) (53) - (53) (10) Vlastní kapitál celkem Nedílnou součástí konsolidované účetní závěrky je příloha na stranách KONSOLIDOVANÉ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ ROKU

17 POLOLETNÍ KONSOLIDOVANÉ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU Konsolidovaný přehled o peněžních tocích Provozní činnost Zisk před zdaněním Úpravy: Odpisy a amortizace Kurzové (zisky)/ztráty (1) (2) Úroky a dividendy netto (12) (10) 3 3 (Zisk)/Ztráta z investiční činnosti (45) (140) Změna stavu rezerv (26) 69 Změna stavu pohledávek a závazků z pojištění * (1 696) (2 962) (18) (2 232) Ostatní úpravy včetně změny z finančních nástrojů a změny výnosů příštích období (476) Změna stavu pracovního kapitálu (159) (1 649) Zásoby (1 877) (2 702) Pohledávky* (268) 199 (1 029) (1 770) Závazky (546) Zaplacená daň z příjmů (318) (151) (72) (33) Čistý peněžní tok z provozní činnosti Investiční činnost Pořízení pozemků, budov a zařízení a nehmotných aktiv (3 403) (2 152) (5 939) (3 830) Příjmy z prodeje pozemků, budov a zařízení a nehmotných aktiv Pořízení Spolany - - (27) (27) Peníze a peněžní ekvivalenty pořízené akvizicí Spolany Vypořádání finančních derivátů (629) (516) Změny stavu v cash poolových aktivech (5 611) (6 725) Ostatní (4) (6) - 1 Čistý peněžní tok z investiční činnosti (9 637) (9 390) (4 026) (3 001) Finanční činnost Změny stavu úvěrů a jiných zdrojů financování Změny stavu v cash poolových závazcích Zaplacené úroky (1) - (1) - Zaplacené dividendy (3) (3) - - Ostatní (3) - (5) (6) Čistý peněžní tok z finanční činnosti Čisté zvýšení/(snížení) peněz a peněžních ekvivalentů (1 176) (3 049) (2 497) Efekt změn kurzových sazeb na peněžních prostředcích v cizích měnách (17) (13) (3) - Peníze a peněžní ekvivalenty na začátku období Peníze a peněžní ekvivalenty na konci období (2 497) * Skupina rozhodla o vykázání pohledávek a závazků z pojistných událostí na samostatném řádku. Tyto pohledávky a závazky byly v pololetní konsolidované účetní závěrce ve zkráceném rozsahu roku 2016 vykázány na řádku Změna stavu pohledávek. Částka ve výši mil. Kč byla reklasifikována do srovnávacích údajů za 6 a roku 2016 konsolidovaného přehledu o peněžních tocích z pozice Změna pohledávek do Změny stavu pohledávek z pojištění. Nedílnou součástí konsolidované účetní závěrky je příloha na stranách KONSOLIDOVANÉ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ ROKU

18 POLOLETNÍ KONSOLIDOVANÉ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU PŘÍLOHA K POLOLETNÍM KONSOLIDOVANÝM FINANČNÍM VÝKAZŮM VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU 1. CHARAKTERISTIKA MATEŘSKÉ SPOLEČNOSTI Založení a vznik mateřské společnosti UNIPETROL, a.s. ( Společnost, Matka, Mateřská společnost ) je akciová společnost, která byla založena Fondem národního majetku České republiky zakladatelskou listinou ze dne 27. prosince 1994 a vznikla dne 17. února 1995 zápisem do Obchodního rejstříku u Krajského obchodního soudu v Praze. Společnost je kótována a registrována na Burze cenných papírů Praha. Identifikační číslo Společnosti Sídlo Společnosti UNIPETROL, a.s. Na Pankráci Praha 4 Česká republika Hlavní aktivity Společnost působí jako holdingová společnost zastřešující a spravující skupinu společností ( Skupina ). Hlavními aktivitami společností konsolidačního celku jsou zpracování ropy a ropných produktů, výroba komoditních petrochemických produktů, polymerních materiálů, minerálních mazacích olejů, plastických maziv, silničních a izolačních bitumenů, speciálních rafinérských a petrochemických výrobků. Dále se Skupina zabývá distribucí pohonných hmot a provozováním čerpacích stanic. Mimo uvedené hlavní činnosti se Skupina zabývá činnostmi, které svou povahou vycházejí ze zabezpečování nebo realizace hlavních výrobních činností, jako je výroba, rozvod a prodej tepla a elektrické energie, provozování dráhy a drážní dopravy, poradenské služby v oblasti výzkumu a vývoje, ochrana životního prostředí, poradenské služby v oblasti hardwaru a softwaru a ostatní služby. Vlastníci Společnosti Akcionáři Společnosti k 30. červnu 2017 jsou: Počet akcií Nominální hodnota podílu (v Kč) Podíl na základním kapitálu POLSKI KONCERN NAFTOWY ORLEN S.A % PAULININO LIMITED* % Investiční fondy a ostatní menšinoví akcionáři % % * Podle výpisu z evidence zaknihovaných akcií Společnosti ke dni 31. května Struktura konsolidované skupiny Společnosti pod rozhodujícím a podstatným vlivem a společné podniky tvořící skupinu UNIPETROL, a.s. a podíl mateřské společnosti na jejich základním kapitálu držený buď přímo, nebo nepřímo prostřednictvím dceřiných společností jsou prezentovány v konsolidovaných finančních výkazech Skupiny za rok 31. prosince Změny ve struktuře Skupiny, k nimž došlo v průběhu 30. června 2017, jsou popsány v bodu Statutární a dozorčí orgány Členové představenstva a dozorčí rady k 30. červnu 2017 byli následující: Pozice Jméno Představenstvo Předseda Andrzej Mikołaj Modrzejewski Místopředseda Mirosław Kastelik Místopředseda Krzysztof Zdziarski Člen Tomáš Herink Člen Andrzej Kozłowski Člen Robert Dominik Małłek Dozorčí rada Předseda Wojciech Jasiński Místopředseda Ivan Kočárník Místopředseda Sławomir Jędrzejczyk Člen Piotr Kearney Člen Zdeněk Černý Člen Krystian Pater Člen Grażyna Baka Člen Zbigniew Leszczyński Člen Rafał Maciej Pasieka Změny v představenstvu za 30. června 2017 byly následující: Pozice Jméno Změna Datum změny Člen Tomáš Herink Zvolen do funkce 14. března 2017 Člen Lukasz Piotrowski Uplynulo funkční období 11. června 2017 Změny v dozorčí radě za 30. června 2017 byly následující: Pozice Jméno Změna Datum změny Člen Bogdan Dzudzewicz Odstoupil z funkce s účinností od 18. ledna 2017 Člen Piotr Kearney Odstoupil z funkce s účinností od 30. června 2017 Člen Rafał Maciej Pasieka Zvolen do funkce s účinností od 7. června 2017 Místopředseda Sławomir Jędrzejczyk Zvolen do funkce jako člen s účinností od 7. června 2017 Člen Jacek Marek Kosuniak Zvolen do funkce s účinností od 2. července 2017 Člen Sławomir Jędrzejczyk Odstoupil z funkce s účinností od 29. července 2017 KONSOLIDOVANÉ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ ROKU

19 POLOLETNÍ KONSOLIDOVANÉ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU 2. PRAVIDLA PRO SESTAVENÍ ÚČETNÍ ZÁVĚRKY 2.1. Prohlášení o shodě a hlavní účetní postupy Konsolidovaná účetní závěrka Společnosti za období 30. června 2017 zahrnuje Společnost a její dceřiné společnosti (společně dále jen Skupina ) a Skupinou spoluovládané jednotky. Tato konsolidovaná mezitímní účetní závěrka ve zkráceném rozsahu byla sestavena v souladu s Mezinárodním standardem účetního výkaznictví (IFRS) IAS 34 Mezitímní účetní výkaznictví. Neobsahuje veškeré informace vyžadované pro úplnou roční účetní závěrku a měla by proto být čtena společně s konsolidovanou účetní závěrkou Skupiny pro rok 31. prosince Tato konsolidovaná mezitímní účetní závěrka ve zkráceném rozsahu byla sestavena na základě předpokladu časově neomezeného trvání podniku. Ke dni schválení tohoto prohlášení neexistují žádné náznaky, že Skupina nebude moci pokračovat ve své činnosti v dohledné budoucnosti. Finanční výkazy, s výjimkou přehledu o peněžních tocích, jsou připraveny na akruální bázi účetnictví Informace o sezónnosti a cykličnosti činnosti Skupiny v uvedeném období Skupina nemá žádné významné sezónní nebo opakující se činnosti. 3. PROVOZNÍ SEGMENTY Provozní činnost Skupiny se dělí na následující segmenty: downstream segment, který zahrnuje integrovanou výrobu rafinérské a petrochemické produkce a výrobu energií, maloobchodní segment zahrnující prodej na čerpacích stanicích, a korporátní funkce, které jsou sjednocující a zahrnují činnosti spojené se správou, administrativou a dalšími podpůrnými činnostmi, stejně jako činnosti nezařazené v žádném jiném segmentu. Rozdělení společností do provozních činností je uvedeno v konsolidované účetní závěrce Skupiny za rok 31. prosince Během 30. června 2017 nedošlo k žádným změnám v rozdělení společností do provozních segmentů. Finanční výsledky a investiční výdaje dle provozních segmentů za 30. června 2017 Bod Downstream Maloobchodní segment Korporátní funkce Úpravy Celkem Celkové externí výnosy Výnosy v rámci segmentů (5 367) - Celkové segmentové výnosy (5 367) Provozní náklady (55 725) (5 593) (567) (56 518) Ostatní provozní výnosy Ostatní provozní náklady 4.5. (43) (1) (21) - (65) Provozní hospodářský zisk/(ztráta) (68) Čisté finanční náklady 4.6. (734) Zisk před zdaněním Daň z příjmů 4.7. (1 540) Zisk za období Odpisy (1 156) (164) (33) - (1 353) EBITDA* (35) CAPEX** za 30. června 2017 Bod Downstream Maloobchodní segment Korporátní funkce Úpravy Celkem Celkové externí výnosy Výnosy v rámci segmentů (2 759) - Celkové segmentové výnosy (2 759) Provozní náklady (28 473) (2 886) (294) (28 894) Ostatní provozní výnosy Ostatní provozní náklady 4.5. (20) (1) (16) - (37) Provozní hospodářský zisk/(ztráta) (39) Čisté finanční náklady 4.6. (701) Zisk před zdaněním Daň z příjmů 4.7. (1 071) Zisk za období Odpisy (608) (84) (18) - (710) EBITDA* (21) CAPEX** KONSOLIDOVANÉ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ ROKU

20 POLOLETNÍ KONSOLIDOVANÉ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU 3. PROVOZNÍ SEGMENTY (POKRAČOVÁNÍ) za 30. června 2016 Bod Downstream Maloobchodní segment Korporátní funkce Úpravy Celkem Celkové externí výnosy Výnosy v rámci segmentů (3 614) - Celkové segmentové výnosy (3 614) Provozní náklady (37 794) (3 802) (407) (38 389) Ostatní provozní výnosy Ostatní provozní náklady 4.5. (167) (5) (17) - (189) Provozní hospodářský zisk Čisté finanční náklady Zisk před zdaněním Daň z příjmů 4.7. (896) Zisk za období Odpisy (762) (155) (25) - (942) EBITDA* CAPEX** za 30. června 2016 Bod Downstream Maloobchodní segment Korporátní funkce Úpravy Celkem Celkové externí výnosy Výnosy v rámci segmentů (2 107) - Celkové segmentové výnosy (2 107) Provozní náklady (20 401) (2 190) (214) (20 698) Ostatní provozní výnosy Ostatní provozní náklady 4.5. (47) (4) (11) - (62) Provozní hospodářský zisk Čisté finanční náklady Zisk před zdaněním Daň z příjmů 4.7. (756) Zisk za období Odpisy (395) (79) (13) - (487) EBITDA* CAPEX** * Provozní hospodářský zisk/(ztráta) + odpisy a amortizace. ** Přírůstky dlouhodobého majetku (investiční výdaje na pořízení pozemků, budov a zařízení + investiční výdaje na pořízení nehmotných aktiv investiční výdaje na pořízení CO 2 emisních povolenek). Aktiva dle provozních segmentů 31/12/2016 Downstream segment Maloobchodní segment Segmentová aktiva Korporátní funkce Úpravy (91) (258) OSTATNÍ KOMENTÁŘE 4.1. Výnosy Čisté výnosy z prodeje hotových výrobků a služeb Čisté výnosy z prodeje zboží a materiálu Provozní náklady Náklady na prodej Náklady na prodané hotové výrobky a služby (52 697) (26 752) (30 421) (15 317) Náklady na prodané zboží a materiál (1 670) (1 071) (6 001) (4 381) (54 367) (27 823) (36 422) (19 698) KONSOLIDOVANÉ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ ROKU

21 POLOLETNÍ KONSOLIDOVANÉ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU 4.2. Provozní náklady (pokračování) Náklady podle druhu Materiál a energie (46 862) (23 318) (24 960) (11 971) Náklady na prodané zboží a materiál (1 670) (1 071) (6 001) (4 381) Externí služby (2 999) (1 510) (2 729) (1 418) Zaměstnanecké benefity (1 672) (843) (1 425) (719) Odpisy a amortizace (1 353) (710) (942) (486) Daně a poplatky (203) (95) (143) (60) Ostatní (475) (244) (507) (234) (55 234) (27 791) (36 707) (19 269) Změna stavu zásob (1 349) (1 140) (2 060) (1 680) Náklady na produkty a služby pro vlastní spotřebu Náklady celkem (56 583) (28 931) (38 578) (20 760) Distribuční náklady Administrativní náklady Ostatní provozní náklady Náklady na prodej (54 367) (27 823) (36 422) (19 698) 4.3. Opravné položky k zásobám v reálné hodnotě Zvýšení (345) (330) (440) (79) Snížení Opravné položky k majetku Pozemky, budovy a zařízení Tvorba (4) (2) (13) (13) Rozpuštění Pohledávky Tvorba (11) (1) (2) (2) Rozpuštění Tvorba a rozpuštění opravných položek bylo zaznamenáno v souvislosti s pohledávkami po splatnosti, nedobytnými pohledávkami a pohledávkami u soudu Ostatní provozní výnosy a náklady Ostatní provozní výnosy Výnosy z přijatých sankcí a náhrad Zisk z prodeje dlouhodobých nefinančních aktiv Rozpuštění rezerv Zúčtování opravných položek k pohledávkám Zúčtování opravných položek k pozemkům, budovám a zařízením a nehmotnému majetku Přecenění rezervy na CO 2 emisní povolenky Ostatní V průběhu 6 a 3 měsíců 30. června 2017 Skupina zaúčtovala náhradu z pojištění ve výši mil. Kč v souvislosti s havárií na etylenové jednotce. V průběhu stejného období roku 2016 Skupina zaúčtovala náhradu z pojištění ve výši mil. Kč a mil. Kč. Další informace týkající se havárie etylenové jednotky, pojistné události a pojistného plnění jsou uvedeny v bodu 4.17 a konsolidované účetní závěrky za rok Ve 2. čtvrtletí roku 2017 se Skupině podařilo dohodnout s pojistitelem konečné vypořádání pojistné události na jednotce fluidního krakování za poškození majetku a ztrát z ušlého zisku z podnikání (přerušení provozu) ve výši mil. Kč. Tato částka byla vykázána v ostatních provozních výnosech za 30. června 2017 (3 měsíce 30. června 2017: 297 mil. Kč). K 30. červnu Skupina obdržela mil. Kč, částka 297 mil. Kč je uvedena v pohledávkách z obchodních vztahů a ostatních pohledávkách v konsolidovaném výkazu o finanční pozici a v ostatních úpravách v provozní činnosti konsolidovaného výkazu o peněžních tocích k datu 30. června Informace týkající se havárie na jednotce fluidního krakování, pojistné události a pojistného plnění jsou uvedeny v bodě konsolidované účetní závěrky za rok KONSOLIDOVANÉ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ ROKU

22 POLOLETNÍ KONSOLIDOVANÉ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU 4.5. Ostatní provozní výnosy a náklady (pokračování) Ostatní provozní náklady Penále, škody a kompenzace (20) (16) (138) (39) Ztráta z prodeje dlouhodobých nefinančních aktiv (17) (17) (2) (2) Tvorba rezerv (5) - (6) (5) Tvorba opravných položek k pohledávkám (11) (1) (2) (2) Snížení hodnoty pozemků, budov a zařízení a nehmotného majetku (4) (2) (13) (13) Dary (1) (1) (2) (1) Ostatní (7) - (26) - (65) (37) (189) (62) Ostatní provozní náklady zahrnuté do řádku penále, škody a kompenzace vzniklé v souvislosti s nehodou na etylénové jednotce, ke které došlo v Chemparku Záluží v Litvínově dne 13. srpna 2015, dosáhly částky 17 mil. Kč a 12 mil. Kč v průběhu 6 a 3 měsíců 30. června 2017 (138 mil. Kč a 39 mil. Kč v průběhu 6 a 3 měsíců 30. června Finanční výnosy a finanční náklady Finanční výnosy Úrokové výnosy Čisté kurzové zisky Vypořádání a přecenění finančních nástrojů Finanční náklady Úrokové náklady - - (1) (1) Čisté kurzové ztráty (25) (118) - (52) Vypořádání a přecenění finančních nástrojů (880) (669) (137) (6) Ostatní (15) (6) (14) (7) (920) (793) (152) (66) 4.7. Daň z příjmů Splatná daň (1 218) (808) (332) (319) Odložená daň (322) (263) (564) (437) (1 540) (1 071) (896) (756) 4.8. Pozemky, budovy a zařízení V období 30. června 2017 byly hlavními přírůstky dlouhodobého majetku výstavba části nové jednotky PE3 ve výši mil. Kč a pořízení čerpacích stanic ve výši 175 mil. Kč. Částky ostatních investičních projektů nepřesáhly 100 mil. Kč. V roce 2016 byly hlavními přírůstky dlouhodobého majetku kapitalizované náklady na likvidaci následků havárie etylénové jednotky z roku 2015 ve výši mil. Kč, stavba nové jednotky PE3 ve výši mil. Kč a kapitalizované výdaje spojené s periodickou zarážkou v areálu Litvínov ve výši mil. Kč Ostatní finanční aktiva 31/12/2016 Cash flow zajišťovací nástroje měnové forwardy komoditní swapy Deriváty neurčené pro zajišťovací účetnictví měnové forwardy - 33 Cash pool Pohledávky z vypořádání derivátů KONSOLIDOVANÉ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ ROKU

23 POLOLETNÍ KONSOLIDOVANÉ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU Rezervy Dlouhodobé Krátkodobé Celkem 31/12/ /12/ /12/2016 Rezerva na ekologické škody Rezerva na odměny při odchodu do důchodu a jubileích Rezerva na CO 2 povolenky Ostatní rezervy Rezerva na CO 2 emisní povolenky je tvořena na základě odhadované emise CO 2 za období 30. června 2017 a 31. prosince Ostatní finanční závazky 31/12/2016 Cash flow zajišťovací nástroje komoditní swapy Deriváty neurčené pro zajišťovací účetnictví měnové forwardy Cash pool Závazky z vypořádání derivátů Metody použité při stanovení reálných hodnot (hierarchie reálné hodnoty) Metody uplatňované při stanovení reálné hodnoty byly popsány v konsolidované účetní závěrce za rok 2016 v bodu V porovnání s předchozím sledovaným obdobím Skupina nezměnila metody oceňování týkající se derivátových nástrojů a investic do nemovitostí. Reálná hodnota akcií kótovaných na aktivních trzích je stanovena na základě tržních kotací (tzv. úroveň 1). V ostatních případech je reálná hodnota stanovena na základě jiných vstupních dat, než jsou tržní kotace, které je možné přímo nebo nepřímo pozorovat (tzv. úroveň 2), nebo nezjistitelných tržních údajů (tzv. úroveň 3). 31/12/2016 Úroveň 2 Úroveň 3 Úroveň 2 Úroveň 3 Finanční aktiva Derivátové instrumenty v reálné hodnotě Investice do nemovitostí Finanční závazky Derivátové instrumenty v reálné hodnotě Během 30. června 2017 a v roce 2016 nebyly provedeny žádné převody mezi úrovní 1, 2 a 3 hierarchie reálné hodnoty Budoucí závazky z uzavřených investičních smluv K 30. červnu 2017 a k 31. prosinci 2016 činila hodnota budoucích závazků z uzavřených investičních smluv Skupiny mil. Kč, respektive mil. Kč Nerozdělený zisk a dividendy V souladu s českými právními předpisy mohou být dividendy vyplaceny z nekonsolidovaného zisku mateřské společnosti. Dne 7. června 2017 valná hromada společnosti Unipetrol rozhodla o vyplacení dividendy v celkové výši mil. Kč (představující 8.30 Kč na akcii Společnosti. Dividenda je splatná 7. září Garance Pro zajištění celního dluhu, spotřební daně u Celního úřadu a jiné účely byly na žádost Skupiny vydány bankovní garance. K 30. červnu 2017 činil celkový zůstatek garancí celního dluhu a spotřební daně mil. Kč (31. prosince 2016: mil. Kč) a zůstatek garancí pro jiné účely 107 mil. Kč (31. prosince 2016: 105 mil. Kč). Skupina přijala záruky v hodnotě 558 mil. Kč k 30. červnu 2017 (31. prosince 2016: 770 mil. Kč). KONSOLIDOVANÉ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ ROKU

24 POLOLETNÍ KONSOLIDOVANÉ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU Informace o spřízněných osobách Významné transakce uzavřené společnostmi Skupiny se spřízněnými osobami Během 30. června 2017 a 2016 nebyly Skupinou uzavřeny transakce se spřízněnými subjekty za jiných než tržních podmínek. Transakce se členy klíčového vedení Během 30. června 2017 a 2016 společnosti Skupiny neposkytly klíčovým členům vedení ani jejich spřízněným osobám žádné zálohy, půjčky, úvěry, záruky ani s nimi neuzavřely smlouvy poskytující služby Skupiny a spřízněných osob. Během 30. června 2017 a 2016 nebyly uzavřeny žádné významné transakce se členy představenstva a dozorčí rady Společnosti, ani jejich rodinnými příslušníky či jinak spřízněnými osobami. Transakce se spřízněnými osobami uzavřené klíčovými členy vedení společností Skupiny Během 30. června 2017 a 2016 klíčoví zaměstnanci mateřské společnosti a společností Skupiny na základě zaslaných deklarací neuzavřeli žádné obchody se spřízněnými osobami. Mateřská společnost a konečná ovládající osoba Během let 2017 a 2016 byla většina (62.99%) akcií Společnosti vlastněna společností POLSKI KONCERN NAFTOWY ORLEN S.A. (PKN Orlen). PKN Orlen Společné operace Společnosti pod rozhodujícím nebo podstatným vlivem PKN Orlen za Výnosy Nákupy Finanční výnosy Finanční náklady PKN Orlen Společné operace Společnosti pod rozhodujícím nebo podstatným vlivem PKN Orlen za Výnosy Nákupy Finanční výnosy Finanční náklady PKN Orlen Společné operace Společnosti pod rozhodujícím nebo podstatným vlivem PKN Orlen 31/12/ /12/ /12/2016 Ostatní finanční aktiva Pohledávky z obchodních vztahů a ostatní pohledávky Závazky z obchodních vztahů a ostatní závazky Podmíněná aktiva Podmíněná aktiva Havárie na etylénové jednotce Jako důsledek havárie etylénové jednotky, která se stala dne 13. srpna 2015 v areálu Chempark Záluží v Litvínově, Skupina zaúčtovala ve 3. čtvrtletí 2015 snížení hodnoty majetku ve výši 597 mil. Kč v souvislosti s poškozením majetku. V průběhu 4. čtvrtletí 2016 byla jednotka uvedena do normálního provozního režimu. Skupina má majetek pojištěn proti poškození a stejně tak proti ztrátě z ušlého zisku (přerušení provozu) a usiluje o náhradu škod u pojistitele. Skupina předpokládá, že na základě podmínek uvedených v pojistné smlouvě a interních odhadů provedených ke konci června 2017, by měla mít nárok získat zpět náklady na opravu škod na majetku a ušlý obchodní zisk v odhadované výši přibližně 13.5 mld. Kč. Z těchto částek Skupina již vykázala 7.9 mld. Kč v ostatních provozních výnosech z roku 2016 a 2.8 mld. Kč v ostatních provozních výnosech 2. čtvrtletí roku Výše 2.8 mld. Kč je uvedena v pohledávkách z obchodních vztahů a ostatních pohledávkách v konsolidovaném výkazu o finanční pozici a v ostatních úpravách v provozní činností konsolidovaného přehledu o peněžních tocích k 30. červnu Skupina odhaduje hodnotu podmíněného aktiva z pojistné události k 30. červnu 2017 na 2.8 mld. Kč. Finální výše kompenzace bude záviset na konečné dohodě s pojistiteli. Daňové řízení Žaloby jsou popsány v konsolidované účetní závěrce Skupiny za rok 31. prosince Během 30. června 2017 nedošlo k žádným materiálním změnám v tomto případu. Žaloba na vydání bezdůvodného obohacení vůči ČEZ Distribuce, a.s. Žaloby jsou popsány v konsolidované účetní závěrce Skupiny za rok 31. prosince Během 30. června 2017 nedošlo k žádným materiálním změnám v tomto případu. KONSOLIDOVANÉ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ ROKU

25 POLOLETNÍ KONSOLIDOVANÉ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU Podmíněné závazky Podmíněné závazky týkající se nákupu akcií společnosti PARAMO, a.s. jsou popsány v konsolidované účetní závěrce Skupiny za rok 31. prosince Během 30. června 2017 nedošlo k žádným materiálním změnám v tomto případu. Žaloby týkající se odměny zaměstnancům za vynález Žaloby jsou popsány v konsolidované účetní závěrce Skupiny za rok 31. prosince Během 30. června 2017 nedošlo k žádným materiálním změnám v tomto případu. Žaloby na náhradu škody podané společností I.P. 95, s.r.o. vůči společnosti UNIPETROL RPA, s.r.o. Žaloby jsou popsány v konsolidované účetní závěrce Skupiny za rok 31. prosince Během 30. června 2017 nedošlo k žádným materiálním změnám v tomto případu Účetní principy Používané účetní postupy a IFRS změny Skupina použila během přípravy těchto mezitímních finančních výkazů ve zkráceném rozsahu stejné účetní postupy a metody výpočtu, jaké byly popsané v bodu 33 v jejích konsolidovaných finančních výkazech za rok 31. prosince Při přípravě konsolidované mezitímní účetní závěrky ve zkráceném rozsahu byla významná rozhodnutí provedená vedením při aplikování účetních postupů Skupiny a odborných odhadů a předpokladů stejných jako ty, které byly popsané v bodu 34 konsolidované účetní závěrky za rok 31. prosince Skupina přijme nové standardy, dodatky a interpretace existujících standardů, které byly publikovány, ale nejsou účinné k datu sestavení této mezitímní zkrácené konsolidované účetní závěrky, po jejich přijetí ze strany Evropské komise v souladu s datem jejich účinnosti. Možný dopad nových standardů, jejich změn a interpretací na budoucí konsolidované účetní závěrky Skupiny byl popsán v bodu 33.1 konsolidované účetní závěrky Skupiny za rok 31. prosince K 30. červnu 2017, ve vztahu k IFRS 15 Výnosy ze smluv s odběrateli očekává Skupina, že výsledky analýzy budou k dispozici ve druhé polovině roku Funkční a prezentační měna Tato konsolidovaná účetní závěrka je prezentována v českých korunách (Kč), které jsou prezentační měnou Skupiny a funkční měnou Společnosti. Všechny finanční informace prezentované v Kč byly zaokrouhleny na celé miliony. Metody aplikované při přepočtu finančních údajů pro účely konsolidace Finanční výkazy zahraničních společností byly pro účely konsolidace přepočteny na Kč s použitím následujících metod: - aktiva a pasiva všech prezentovaných výkazů o finanční pozici jsou přepočteny kurzem zveřejněným Českou národní bankou (ČNB) na konci účetního období; - jednotlivé položky výkazu zisku nebo ztráty a ostatního úplného výsledku a výkazu o peněžních tocích jsou přepočteny průměrným kurzem zveřejněným ČNB. Kurzové rozdíly z výše uvedených přepočtů jsou vykázány ve vlastním kapitálu jako kurzové rozdíly z konsolidace zahraničních společností. Průměrný kurz za účetní období Kurz na konci účetního období Měna 31/12/ /12/2016 CZK/EUR CZK/USD Změny ve struktuře Skupiny Fúze společnosti UNIPETROL RPA, s.r.o. a ČESKÁ RAFINÉRSKÁ, a.s. Dne 21. září 2016 byla schválena valnými hromadami společností UNIPETROL RPA, s.r.o. a ČESKÁ RAFINÉRSKÁ, a.s. fúze sloučením s právním nástupnictvím společnosti UNIPETROL RPA, s.r.o. Právní účinky fúze nastaly 1. ledna Během 30. června 2017 nedošlo k žádným jiným změnám ve struktuře Skupiny Následné události po datu účetní závěrky Vedení Skupiny si není vědomo žádných skutečností, které se staly po datu účetní závěrky a které by měly významný dopad na finanční výkazy k 30. červnu KONSOLIDOVANÉ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ ROKU

26 POLOLETNÍ KONSOLIDOVANÉ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU Schválení účetní závěrky Výše uvedená účetní závěrka za období 30. června 2017 byla schválena představenstvem dne 19. července Podpis statutárního orgánu Andrzej Mikołaj Modrzejewski Předseda představenstva Mirosław Kastelik Místopředseda představenstva KONSOLIDOVANÉ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ ROKU

27

28 INDIVIDUÁLNÍ POLOLETNÍ ÚČETNÍ ZÁVĚRKA ZA 1. POLOLETÍ 2017 SESTAVENÁ DLE MEZINÁRODNÍCH STANDARDŮ ÚČETNÍHO VÝKAZNICTVÍ VE ZNĚNÍ PŘIJATÉM EVROPSKOU UNIÍ

29 INDIVIDUÁLNÍ ÚČETNÍ ZÁVĚRKA ZA 1. POLOLETÍ 2017 Obsah POLOLETNÍ INDIVIDUÁLNÍ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU SESTAVENÉ PODLE MEZINÁRODNÍCH STANDARDŮ ÚČETNÍHO VÝKAZNICTVÍ VE ZNĚNÍ PŘIJATÉM EVROPSKOU UNIÍ... 4 Individuální výkaz zisku nebo ztráty a ostatního úplného výsledku... 4 Individuální výkaz o finanční pozici... 5 Individuální přehled pohybů ve vlastním kapitálu... 6 Individuální přehled o peněžních tocích... 7 PŘÍLOHA K POLOLETNÍM INDIVIDUÁLNÍM FINANČNÍM VÝKAZŮM VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU Charakteristika Společnosti Pravidla pro sestavení účetní závěrky Ostatní komentáře Výnosy Provozní náklady Finanční výnosy a finanční náklady Daň z příjmů Ostatní finanční aktiva Nerozdělený zisk a dividendy Rezervy Závazky z obchodních vztahů a ostatní závazky Ostatní finanční závazky Metody použité při stanovení reálných hodnot (hierarchie reálné hodnoty) Garance Informace o spřízněných osobách Podmíněné závazky Účetní principy Změny ve struktuře Skupiny Následné události po datu účetní závěrky Schválení finančních výkazů ZPRÁVA O PROVĚRCE MEZITÍMNÍCH FINANČNÍCH INFORMACÍ PRO AKCIONÁŘE SPOLEČNOSTI UNIPETROL, a.s

30 NEAUDITOVANÉ POLOLETNÍ INDIVIDUÁLNÍ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU ZA 6 a 3 MĚSÍCE KONČÍCÍ 30. ČERVNA 2017 SESTAVENÉ PODLE MEZINÁRODNÍCH STANDARDŮ ÚČETNÍHO VÝKAZNICTVÍ VE ZNĚNÍ PŘIJATÉM EVROPSKOU UNIÍ

31 POLOLETNÍ INDIVIDUÁLNÍ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU POLOLETNÍ INDIVIDUÁLNÍ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU SESTAVENÉ PODLE MEZINÁRODNÍCH STANDARDŮ ÚČETNÍHO VÝKAZNICTVÍ VE ZNĚNÍ PŘIJATÉM EVROPSKOU UNIÍ Individuální výkaz zisku nebo ztráty a ostatního úplného výsledku Bod Výkaz zisků nebo ztráty Výnosy Náklady na prodej 3.2. (40) (20) (36) (18) Hrubý zisk Administrativní náklady 3.2. (46) (28) (42) (25) Ostatní provozní náklady (1) (1) - - Provozní hospodářský výsledek (13) (13) (11) (10) Finanční výnosy Finanční náklady 3.3. (79) (77) (3) (2) Čisté finanční výnosy Zisk před zdaněním Daň z příjmů 3.4. (3) 1 (9) (4) Čistý zisk Úplný výsledek celkem Základní a zředěný zisk na akcii náležící akcionářům mateřské společnosti (v Kč na akcii) Nedílnou součástí individuální účetní závěrky je příloha na stranách INDIVIDUÁLNÍ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ

32 POLOLETNÍ INDIVIDUÁLNÍ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU Individuální výkaz o finanční pozici Bod 31/12/2016 (auditováno) AKTIVA Dlouhodobá aktiva Pozemky, budovy a zařízení 9 9 Investice do nemovitostí Podíly ve spřízněných společnostech Krátkodobá aktiva Pohledávky z obchodních vztahů a ostatní pohledávky Ostatní krátkodobá finanční aktiva Peníze a peněžní ekvivalenty Aktiva celkem VLASTNÍ KAPITÁL A ZÁVAZKY VLASTNÍ KAPITÁL Základní kapitál Fond změny reálné hodnoty Nerozdělený zisk Vlastní kapitál celkem ZÁVAZKY Dlouhodobé závazky Rezervy Odložený daňový závazek Krátkodobé závazky Závazky z obchodních vztahů a jiné závazky Daňové závazky 1 1 Ostatní finanční závazky Závazky celkem Vlastní kapitál a závazky celkem Nedílnou součástí individuální účetní závěrky je příloha na stranách INDIVIDUÁLNÍ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ

33 POLOLETNÍ INDIVIDUÁLNÍ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU Individuální přehled pohybů ve vlastním kapitálu Základní kapitál Fond změny reálné hodnoty Nerozdělený zisk Vlastní kapitál celkem 01/01/ Čistý zisk Úplný výsledek celkem Dividendy - - (1 505) (1 505) /01/ Čistý zisk Úplný výsledek celkem Dividendy - - (1 001) (1 001) Nedílnou součástí individuální účetní závěrky je příloha na stranách INDIVIDUÁLNÍ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ

34 POLOLETNÍ INDIVIDUÁLNÍ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU Individuální přehled o peněžních tocích Provozní činnost Zisk před zdaněním Úpravy: Kurzové (zisky)/ztráty (1) (1) Úroky a dividendy netto (114) (104) (51) (36) (Zisk)/Ztráta z investiční činnosti (1) Změna stavu pracovního kapitálu 10 (46) 12 (43) Pohledávky (2) (65) 19 (32) Závazky (7) (11) Zaplacená daň z příjmů (2) (2) 8 9 Čistý peněžní tok z provozní činnosti - (60) 7 (46) Investiční činnost Přijaté dividendy Přijaté úroky Změny stavu v poskytnutých úvěrech (1 198) (2 421) (329) (284) Změny stavu v poskytnutých cash poolových aktivech 927 (508) (2 515) Ostatní - 1 (1) (1) Čistý peněžní tok z investiční činnosti (150) (2 823) (2 761) Finanční činnost Změny stavu v cash poolových závazcích (1 179) (36) Zaplacené dividendy (3) (3) - - Ostatní (3) (1) (3) (3) Čistý peněžní tok z finanční činnosti (1 185) (40) Čisté zvýšení/(snížení) peněz a peněžních ekvivalentů (1 335) (2 923) (2 533) Efekt změn kurzových sazeb na peněžních prostředcích v cizích měnách (4) Peníze a peněžní ekvivalenty na začátku období Peníze a peněžní ekvivalenty na konci období Nedílnou součástí individuální účetní závěrky je příloha na stranách INDIVIDUÁLNÍ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ

35 POLOLETNÍ INDIVIDUÁLNÍ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU PŘÍLOHA K POLOLETNÍM INDIVIDUÁLNÍM FINANČNÍM VÝKAZŮM VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU 1. CHARAKTERISTIKA SPOLEČNOSTI Založení a vznik Společnosti UNIPETROL, a.s. ( Společnost, Unipetrol ) je akciová společnost, která byla založena Fondem národního majetku České republiky zakladatelskou listinou ze dne 27. prosince 1994 a vznikla dne 17. února 1995 zápisem do Obchodního rejstříku u Krajského obchodního soudu v Praze. Společnost je kótována a registrována na Burze cenných papírů Praha. Identifikační číslo Společnosti Sídlo Společnosti UNIPETROL, a.s. Na Pankráci Praha 4 Česká republika Hlavní aktivity Společnost působí jako holdingová společnost zastřešující a spravující skupinu společností ( Skupina ). Hlavními aktivitami společností konsolidačního celku jsou zpracování ropy a ropných produktů, výroba komoditních petrochemických produktů, polymerních materiálů, minerálních mazacích olejů, plastických maziv, silničních a izolačních bitumenů, speciálních rafinérských a petrochemických výrobků. Dále se Skupina zabývá distribucí pohonných hmot a provozováním čerpacích stanic. Mimo uvedené hlavní činnosti se Skupina zabývá činnostmi, které svou povahou vycházejí ze zabezpečování nebo realizace hlavních výrobních činností, jako je výroba, rozvod a prodej tepla a elektrické energie, provozování dráhy a drážní dopravy, poradenské služby v oblasti výzkumu a vývoje, ochrana životního prostředí, poradenské služby v oblasti hardwaru a softwaru a ostatní služby. Vlastníci Společnosti Akcionáři Společnosti k 30. červnu 2017 jsou: Počet akcií Nominální hodnota podílu (v Kč) Podíl na základním kapitálu POLSKI KONCERN NAFTOWY ORLEN S.A % PAULININO LIMITED* % Investiční fondy a ostatní menšinoví akcionáři % % * Podle výpisu z evidence zaknihovaných akcií Společnosti ke dni 31. května Statutární a dozorčí orgány Členové představenstva a dozorčí rady k 30. červnu 2017 byli následující: Pozice Jméno Představenstvo Předseda Andrzej Mikołaj Modrzejewski Místopředseda Mirosław Kastelik Místopředseda Krzysztof Zdziarski Člen Tomáš Herink Člen Andrzej Kozłowski Člen Robert Dominik Małłek Dozorčí rada Předseda Wojciech Jasiński Místopředseda Ivan Kočárník Místopředseda Sławomir Jędrzejczyk Člen Piotr Kearney Člen Zdeněk Černý Člen Krystian Pater Člen Grażyna Baka Člen Zbigniew Leszczyński Člen Rafał Maciej Pasieka Změny v představenstvu za 30. června 2017 byly následující: Pozice Jméno Změna Datum změny Člen Tomáš Herink Zvolen do funkce 14. března 2017 Člen Lukasz Piotrowski Uplynulo funkční období 11. června 2017 Změny v dozorčí radě za 30. června 2017 byly následující: Pozice Jméno Změna Datum změny Člen Bogdan Dzudzewicz Odstoupil z funkce s účinností od 18. ledna 2017 Člen Piotr Kearney Odstoupil z funkce s účinností od 30. června 2017 Člen Rafał Maciej Pasieka Zvolen do funkce s účinností od 7. června 2017 Místopředseda Sławomir Jędrzejczyk Zvolen do funkce jako člen s účinností od 7. června 2017 Člen Jacek Marek Kosuniak Zvolen do funkce s účinností od 2. července 2017 Člen Sławomir Jędrzejczyk Odstoupil z funkce s účinností od 29. července 2017 INDIVIDUÁLNÍ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ

36 POLOLETNÍ INDIVIDUÁLNÍ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU 2. PRAVIDLA PRO SESTAVENÍ ÚČETNÍ ZÁVĚRKY 2.1. Prohlášení o shodě a hlavní účetní postupy Tato individuální účetní závěrka byla sestavena v souladu s Mezinárodním standardem účetního výkaznictví (IFRS) IAS 34 Mezitímní účetní výkaznictví. Neobsahuje veškeré informace vyžadované pro úplnou roční účetní závěrku a měla by proto být čtena společně s individuální účetní závěrkou Společnosti pro rok 31. prosince Tato individuální mezitímní účetní závěrka byla sestavena na základě předpokladu časově neomezeného trvání podniku. Ke dni schválení tohoto prohlášení neexistují žádné náznaky, že Společnost nebude moci pokračovat ve své činnosti v dohledné budoucnosti. Finanční výkazy, s výjimkou přehledu o peněžních tocích, jsou připraveny na akruální bázi účetnictví Informace o sezónnosti a cykličnosti činnosti Společnosti v uvedeném období Společnost nemá žádné významné sezónní nebo opakující se činnosti. 3. OSTATNÍ KOMENTÁŘE 3.1. Výnosy Poplatky za využití pozemků Výnosy z prodeje služeb Provozní náklady Náklady na prodej Náklady na prodané služby (40) (20) (36) (18) (40) (20) (36) (18) Náklady podle druhu Externí služby (31) (20) (27) (14) Zaměstnanecké benefity (42) (21) (36) (21) Daně a poplatky (10) (5) (9) (4) Ostatní (4) (3) (6) (4) Náklady celkem (87) (49) (78) (43) Administrativní náklady Ostatní provozní náklady Náklady na prodej (40) (20) (36) (18) 3.3. Finanční výnosy a finanční náklady Finanční výnosy Úrokové výnosy Dividendy Ostatní Finanční náklady Tvorba opravné položky k finanční investici v PARAMO, a.s. (67) (67) - - Čisté kurzové ztráty (8) (8) (1) (1) Ostatní (4) (2) (2) (1) (79) (77) (3) (2) INDIVIDUÁLNÍ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ

37 POLOLETNÍ INDIVIDUÁLNÍ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU 3.4. Daň z příjmů Splatná daň - 4 (2) - Odložená daň (3) (3) (7) (4) (3) 1 (9) (4) 3.5. Ostatní finanční aktiva 31/12/2016 Poskytnuté úvěry Cash pool Nerozdělený zisk a dividendy V souladu s českými právními předpisy mohou být dividendy vyplaceny z nekonsolidovaného zisku mateřské společnosti. Dne 7. června 2017 valná hromada společnosti Unipetrol rozhodla o vyplacení dividendy v celkové výši mil. Kč (představující 8.30 Kč na akcii Společnosti). Výplata dividendy je ve výši 47 mil. Kč ze zisku společnosti UNIPETROL, a.s. za rok 2016 a mil. Kč z nerozděleného zisku Společnosti. Dividenda je splatná 7. září Rezervy Dlouhodobé Krátkodobé Celkem 31/12/ /12/ /12/2016 Rezerva na ekologické škody Závazky z obchodních vztahů a ostatní závazky 31/12/2016 Závazky z obchodních vztahů Závazky z titulu dividend Ostatní Finanční závazky Závazky z titulu osobních nákladů 4 4 Závazky z daně z přidané hodnoty - 4 Ostatní daně, cla a závazky ze sociálního zabezpečení a ostatních benefitů 2 8 Výdaje příštích období 7 14 mzdové náklady 7 13 ostatní - 1 Nefinanční závazky Vedení je toho názoru, že účetní hodnota závazků z obchodních vztahů a jiných závazků a výdajů příštích období odpovídá jejich reálné hodnotě Ostatní finanční závazky 31/12/2016 Cash pool Metody použité při stanovení reálných hodnot (hierarchie reálné hodnoty) Metody uplatňované při stanovení reálné hodnoty byly popsány v individuální účetní závěrce za rok 2016 v bodu V porovnání s předchozím sledovaným obdobím Společnost nezměnila metody oceňování týkající se derivátových nástrojů a investic do nemovitostí. Reálná hodnota akcií kótovaných na aktivních trzích je stanovena na základě tržních kotací (tzv. úroveň 1). V ostatních případech je reálná hodnota stanovena na základě jiných vstupních dat, než jsou tržní kotace, které je možné přímo nebo nepřímo pozorovat (tzv. úroveň 2), nebo nezjistitelných tržních údajů (tzv. úroveň 3). 31/12/2016 Úroveň 2 Úroveň 3 Úroveň 2 Úroveň 3 Finanční aktiva Investice do nemovitostí Během 30. června 2017 a v roce 2016 nebyly ve Společnosti provedeny žádné převody mezi úrovní 1, 2 a 3 hierarchie reálné hodnoty. INDIVIDUÁLNÍ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ

38 POLOLETNÍ INDIVIDUÁLNÍ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU Garance Pro zajištění celního dluhu, spotřební daně u Celního úřadu a jiné účely byly na žádost Společnosti vydány bankovní garance. Celková výše bankovních záruk k zajištění spotřební daně dosáhla mil. Kč k 30. červnu 2017 (31. prosince 2016: mil. Kč) a pro ostatní účely ve výši 104 mil. Kč (31. prosince 2016: 82 mil. Kč). Dále společnost UNIPETROL, a.s. vystavila záruku za společnost UNIPETROL RPA, s.r.o., ve prospěch společnosti ČEPRO, a.s. k zajištění spotřební daně ve výši 150 mil. Kč, a ve prospěch společnosti UNIPETROL RPA, s.r.o. ve výši mil. Kč Informace o spřízněných osobách Významné transakce uzavřené Společností se spřízněnými osobami Během 30. června 2017 a 2016 nebyly Společností uzavřeny transakce se spřízněnými subjekty za jiných než tržních podmínek. Transakce se členy klíčového vedení Během 30. června 2017 a 2016 Společnost neposkytla klíčovým členům vedení ani jejich spřízněným osobám žádné zálohy, půjčky, úvěry, záruky ani s nimi neuzavřela smlouvy poskytující služby Společnosti a spřízněných osob. Během 30. června 2017 a 2016 nebyly uzavřeny žádné významné transakce se členy představenstva a dozorčí rady Společnosti ani jejich rodinnými příslušníky či jinak spřízněnými osobami. Transakce se spřízněnými osobami uzavřené klíčovými členy vedení Společnosti Během 30. června 2017 a 2016 členové klíčového vedení Společnosti, na základě zaslaných deklarací, neuzavřeli žádné obchody se spřízněnými osobami. Mateřská a konečná ovládající osoba Během let 2017 a 2016 byla většina (62.99%) akcií Společnosti vlastněna společností POLSKI KONCERN NAFTOWY ORLEN S.A. (PKN Orlen). PKN Orlen Společnosti pod rozhodujícím nebo podstatným vlivem UNIPETROL, a.s. Společnosti pod rozhodujícím nebo podstatným vlivem PKN Orlen za Výnosy Nákupy Finanční výnosy, zahrnující dividendy PKN Orlen Společnosti pod rozhodujícím nebo podstatným vlivem UNIPETROL, a.s. Společnosti pod rozhodujícím nebo podstatným vlivem PKN Orlen za Výnosy Nákupy Finanční výnosy, zahrnující dividendy PKN Orlen Společnosti pod rozhodujícím nebo podstatným vlivem UNIPETROL, a.s. Společnosti pod rozhodujícím nebo podstatným vlivem PKN Orlen 31/12/ /12/ /12/2016 Krátkodobá finanční aktiva Pohledávky z obchodních vztahů a ostatní pohledávky Závazky z obchodních vztahů a jiné závazky, úvěry Podmíněné závazky Podmíněné závazky týkající se nákupu akcií společnosti PARAMO, a.s. jsou popsány v individuální účetní závěrce Společnosti za rok 31. prosince Během 30. června 2017 nedošlo k žádným materiálním změnám v tomto případu Účetní principy Používané účetní postupy a IFRS změny Společnost použila během přípravy těchto mezitímních finančních výkazů stejné účetní postupy a metody výpočtu, jaké byly popsané v bodu 25 v jejích individuálních finančních výkazech za rok 31. prosince Při přípravě individuální mezitímní účetní závěrky byla významná rozhodnutí provedená vedením při aplikování účetních postupů Společnosti a odborných odhadů a předpokladů stejných jako ty, které byly popsané v bodu 26 individuální účetní závěrky za rok 31. prosince Společnost přijme nové standardy, dodatky a interpretace existujících standardů, které byly publikovány, ale nejsou účinné k datu sestavení této mezitímní zkrácené individuální účetní závěrky, po jejich přijetí ze strany Evropské komise v souladu s datem jejich účinnosti. Možný dopad nových standardů, jejich změn a interpretací na budoucí individuální účetní závěrky Společnosti byl popsán v bodu individuální účetní závěrky Skupiny za rok 31. prosince Funkční a prezentační měna Tato individuální účetní závěrka je prezentována v českých korunách (Kč), které jsou prezentační měnou a funkční měnou Společnosti. Všechny finanční informace prezentované v Kč byly zaokrouhleny na celé miliony. INDIVIDUÁLNÍ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ

39 POLOLETNÍ INDIVIDUÁLNÍ FINANČNÍ VÝKAZY VE ZKRÁCENÉM ROZSAHU Změny ve struktuře Skupiny Fúze společnosti UNIPETROL RPA, s.r.o. a ČESKÁ RAFINÉRSKÁ, a.s. Dne 21. září 2016 byla schválena valnými hromadami společností UNIPETROL RPA, s.r.o. a ČESKÁ RAFINÉRSKÁ, a.s. fúze sloučením s právním nástupnictvím společnosti UNIPETROL RPA, s.r.o. Právní účinky fúze nastaly 1. ledna Během 30. června 2017 nedošlo k žádným dalším změnám ve struktuře Skupiny Následné události po datu účetní závěrky Vedení Společnosti si není vědomo žádných skutečností, které se staly po datu účetní závěrky a které by měly významný dopad na finanční výkazy k 30. červnu Schválení finančních výkazů Tato individuální účetní závěrka za období 30. června 2017 byla schválena představenstvem dne 19. července Podpis statutárního orgánu Andrzej Mikołaj Modrzejewski Předseda představenstva Mirosław Kastelik Místopředseda představenstva INDIVIDUÁLNÍ ÚČETNÍ VÝKAZY ZA 1. POLOLETÍ

40