ROZUMÍME ÚČETNÍ ZÁVĚRCE PODNIKATELŮ

ROZUMÍME ÚČETNÍ ZÁVĚRCE PODNIKATELŮ Hana Březinová Rozvaha Výsledovka Cash Flow Příloha k účetní závěrce Zpráva o vztazích Výroční zpráva Přehled o změnách vlastního kapitálu

ROZUMÍME ÚČETNÍ ZÁVĚRCE PODNIKATELŮ Ukázka knihy z internetového knihkupectví www.kosmas.cz

HODNOTOVÝ MANAGEMENT VE FINANČNÍM ŘÍZENÍ Rozumíme účetní závěrce podnikatelů Hodnota versus finance HANA BŘEZINOVÁ Pavel Marinič

Vzor citace: BŘEZINOVÁ, H. Rozumíme účetní závěrce podnikatelů. Praha: Wolters Kluwer, 2014. 224 s. KATALOGIZACE V KNIZE - NÁRODNÍ KNIHOVNA ČR Březinová, Hana Rozumíme účetní závěrce podnikatelů / Hana Březinová. -- Vyd. 1. -- Praha : Wolters Kluwer, 2014. -- 224 s. ISBN 978-80-7478-640-2 (brož.) 657 * (437.3) - účetnictví -- Česko - příručky 657 - Účetnictví [4] Recenze: prof. Ing. Libuše Müllerová, CSc. Hana Březinová, 2014 ISBN: 978-80-7478-640-2 (brož.) 978-80-7478-641-9 (e-pub.) 978-80-7478-642-6 (mobi.) 978-80-7478-643-3 (pdf.)

OBSAH Seznam zkratek...14 Seznam zkratek některých použitých právních předpisů...15 Poděkování...16 Úvod...17 Motto...17 1 Účetnictví...18 1.1 Účetnictví jako informační systém...19 1.2 Vývoj účetnictví...19 1.3 Přístupy účetnictví...23 1.4 Kvalitativní charakteristiky...25 1.5 Podstata podvojného účetnictví...25 1.5.1 Aktiva...26 1.5.2 Pasiva...27 1.5.3 Bilanční rovnice...28 1.5.4 Změny položek rozvahy a výsledovky...28 1.5.5 Změny položek rozvahy, výsledovky a cash flow...29 1.5.6 Účty...31 1.6 Shrnutí...32 2 Všeobecné účetní zásady (principy)...33 2.1 Věrné a poctivé zobrazení...33 2.2 Zásada účetní jednotky...34 2.3 Zásada neomezené doby trvání účetní jednotky...34 2.4 Zásada periodicity...35 2.5 Stálost účetních metod...36 2.6 Oceňování...36 2.7 Zásada opatrnosti...36 2.8 Zásada konzistence mezi obdobími...36 2.9 Věcná (materiální) zásada...37 2.10 Přednost obsahu před formou...37 2.11 Akruální princip...37 2.12 Zákaz kompenzace...38 2.13 Zásada vymezení okamžiku realizace...38 2.14 Shrnutí...39 5

3 Účetní metody...40 3.1 Oceňování...40 3.1.1 Oceňování k okamžiku uskutečnění účetního případu...40 3.1.2 Oceňování k okamžiku sestavení účetní závěrky (k rozvahovému dni)...42 3.2 Odpisování...44 3.3 Shrnutí...45 4 Mezinárodní regulace účetnictví...47 4.1 Přístupy ke členění účetních systémů...49 4.2 Všeobecně uznávané zásady (GAAP US GAAP)...51 4.2.1 Fundamentální postuláty...53 4.2.2 Ucelený teoretický základ...54 4.2.3 Základní elementy účetních výkazů...55 4.3 Směrnice EU...63 4.4 Mezinárodní účetní standardy IAS/IFRS...68 4.5 Shrnutí...69 5 Vymezení účetních výkazů...71 5.1 Systém účetních výkazů...72 5.2 Rozvaha (bilance)...73 5.2.1 Podstata rozvahy...73 5.2.2 Vertikální členění rozvahy...73 5.2.3 Horizontální členění rozvahy...74 5.2.4 Druhy rozvahy...75 5.3 Výkaz zisku a ztráty (výsledovka)...76 5.3.1 Podstata výkazu zisku a ztráty...76 5.3.2 Vertikální členění výsledovky...77 5.3.3 Horizontální členění výsledovky...78 5.4 Přehled o peněžních tocích (cash flow)...78 5.4.1 Podstata cash flow...78 5.4.2 Vertikální členění cash flow...79 5.4.3 Horizontální členění cash flow...80 5.5 Přehled o změnách vlastního kapitálu...80 5.5.1 Podstata přehledu o změnách vlastního kapitálu...80 5.5.2 Vertikální členění přehledu o změnách vlastního kapitálu...81 5.5.3 Horizontální členění přehledu o změnách vlastního kapitálu...81 5.6 Shrnutí...81 6

OBSAH 6 Základní prvky rozvahy...83 6.1 Aktiva celkem...83 6.1.1 Pohledávky za upsaný základní kapitál (A.)...84 6.1.2 Dlouhodobý majetek (B.)...85 6.1.3 Dlouhodobý nehmotný majetek (B.I.)...85 6.1.4 Dlouhodobý hmotný majetek (B.II.)...91 6.1.5 Dlouhodobý finanční majetek (B.III.)...96 6.1.6 Oběžná aktiva (C.)...100 6.1.7 Zásoby (C.I.)...100 6.1.8 Dlouhodobé pohledávky (C.II.)...103 6.1.9 Krátkodobé pohledávky (C.III.)...105 6.1.10 Krátkodobý finanční majetek (C.IV.)...106 6.1.11 Časové rozlišení (D.I.)...108 6.2 Pasiva celkem...109 6.2.1 Základní kapitál (A.I.)...110 6.2.2 Kapitálové fondy (A.II.)...113 6.2.3 Fondy ze zisku (A.III.)...115 6.2.4 Výsledek hospodaření minulých let (A.IV.)...116 6.2.5 Výsledek hospodaření běžného účetního období ( A.V.)...118 6.2.6 Rezervy (B.I.)...119 6.2.7 Dlouhodobé závazky (B.II.)...121 6.2.8 Krátkodobé závazky (B.III.)...123 6.2.9 Bankovní úvěry a výpomoci (B.IV.)...123 6.2.10 Časové rozlišení (C.I.)...124 6.3 Shrnutí...125 7 Základní prvky Výkazu zisku a ztráty...126 7.1 Druhové členění výsledovky...126 7.1.1 Tržby za prodej zboží (I.)...126 7.1.2 Náklady vynaložené na prodané zboží (A.)...126 7.1.3 Obchodní marže (+)...127 7.1.4 Výkony (II.)...127 7.1.5 Výkonová spotřeba (B.)...127 7.1.6 Přidaná hodnota (+)...128 7.1.7 Osobní náklady (C.)...128 7.1.8 Daně a poplatky (D.)...128 7.1.9 Odpisy dlouhodobého nehmotného a hmotného majetku (E.)... 129 7.1.10 Tržby z prodeje dlouhodobého majetku a materiálu (III.)...129 7

ROZUMÍME ÚČETNÍ ZÁVĚRCE PODNIKATELŮ 7.1.11 Zůstatková cena prodaného dlouhodobého majetku a materiálu (F.)...130 7.1.12 Změna stavu rezerv a opravných položek v provozní oblasti a komplexních nákladů příštích období (G.)...130 7.1.13 Ostatní provozní výnosy (IV.)...130 7.1.14 Ostatní provozní náklady (H.)...131 7.1.15 Převod provozních výnosů (V.)...132 7.1.16 Převod provozních nákladů (I.)...132 7.1.17 Provozní výsledek hospodaření (*)...132 7.1.18 Tržby z prodeje cenných papírů a podílů (VI.)...132 7.1.19 Prodané cenné papíry a podíly (J.)...133 7.1.20 Výnosy z dlouhodobého finančního majetku (VII.)...133 7.1.21 Výnosy z krátkodobého finančního majetku (VIII.)...133 7.1.22 Náklady z finančního majetku (K.)...133 7.1.23 Výnosy z přecenění cenných papírů a derivátů (IX.)...134 7.1.24 Změna stavu rezerv a opravných položek ve finanční oblasti (M.)...134 7.1.25 Výnosové úroky (X.)...134 7.1.26 Nákladové úroky (N.)...134 7.1.27 Ostatní finanční výnosy (XI.)...135 7.1.28 Ostatní finanční náklady (O.)...135 7.1.29 Převod finančních výnosů (XII.)...135 7.1.30 Převod finančních nákladů (P.)...135 7.1.31 Finanční výsledek hospodaření (*)...135 7.1.32 Daň z příjmů z běžné činnosti (Q.)...135 7.1.33 Výsledek hospodaření za běžnou činnost (**)...136 7.1.34 Mimořádné výnosy (XIII.)...136 7.1.35 Mimořádné náklady (R.)...136 7.1.36 Daň z příjmů z mimořádné činnosti (S.)...136 7.1.37 Mimořádný výsledek hospodaření (*)...136 7.1.38 Převod podílu na výsledku hospodaření společníkům (T.)...137 7.1.39 Výsledek hospodaření za účetní období (***)...137 7.1.40 Výsledek hospodaření před zdaněním (****)...137 7.2 Účelové členění výsledovky...137 7.2.1 Tržby z prodeje výrobků, zboží a služeb (I.)...138 7.2.2 Náklady prodeje (A.)...138 7.2.3 Hrubý zisk nebo ztráta (*)...138 7.2.4 Odbytové náklady (B.)...139 7.2.5 Správní režie (C.)...139 7.2.6 Jiné provozní výnosy (II.)...139 8 Ukázka knihy z internetového knihkupectví www.kosmas.cz

OBSAH 7.2.7 Jiné provozní náklady (D.)...139 7.2.8 Provozní výsledek hospodaření (*)...139 7.3 Shrnutí...140 8 Základní prvky Přehledu o peněžních tocích (cash flow)...141 8.1 Metody sestavení cash flow...141 8.2 Možné řešení cash flow dle ČÚS č. 023...142 8.2.1 Matematický vzorec cash flow...142 8.2.2 Stav peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů na začátku účetního období (P)...143 8.2.3 Účetní zisk nebo ztráta z běžné činnosti před zdaněním (Z)... 143 8.2.4 Úpravy o nepeněžní operace (A.1.)...144 8.2.4.1 Odpisy dlouhodobého majetku (A.1.1.)...144 8.2.4.2 Změna stavu opravných položek a rezerv (A.1.2.)...144 8.2.4.3 Zisk (ztráta) z prodeje dlouhodobého majetku (A.1.3.)...145 8.2.4.4 Výnosy z podílů na zisku (A.1.4.)...145 8.2.4.5 Vyúčtované nákladové úroky a vyúčtované výnosové úroky (A.1.5.)...145 8.2.4.6 Případné úpravy o ostatní nepeněžní operace (A.1.6.)...146 8.2.5 Čistý peněžní tok z provozní činnosti před zdaněním, změnami pracovního kapitálu a mimořádnými položkami (A.*)...146 8.2.6 Změny stavu nepeněžních složek pracovního kapitálu (A.2.)... 146 8.2.6.1 Změna stavu pohledávek z provozní činnosti, aktivních účtů časového rozlišení a dohadných účtů aktivních (A.2.1.)...146 8.2.6.2 Změna stavu krátkodobých závazků z provozní činnosti, pasivních účtů časového rozlišení a dohadných účtů pasivních (A.2.2.)...147 8.2.6.3 Změna stavu zásob (A.2.3.)...147 8.2.6.4 Změna stavu krátkodobého finančního majetku (A.2.4.)...147 8.2.7 Čistý peněžní tok z provozní činnosti před zdaněním a mimořádnými položkami (A.**)...148 8.2.8 Vyplacené úroky s výjimkou kapitalizovaných úroků (A.3.)... 148 8.2.9 Přijaté úroky (A.4.)...148 9

ROZUMÍME ÚČETNÍ ZÁVĚRCE PODNIKATELŮ 8.2.10 Zaplacená daň z příjmů za běžnou činnost a za doměrky daně za minulá období (A.5.)...148 8.2.11 Příjmy a výdaje spojené s mimořádnými účetními případy, které tvoří mimořádný výsledek hospodaření včetně uhrazené splatné daně z příjmů z mimořádné činnosti (A.6.)...148 8.2.12 Přijaté podíly na zisku (A.7.)...149 8.2.13 Čistý peněžní tok z provozní činnosti (A.***)...149 8.2.14 Výdaje spojené s nabytím stálých aktiv (B.1.)...149 8.2.15 Příjmy z prodeje stálých aktiv (B.2.)...149 8.2.16 Zápůjčky a úvěry spřízněným osobám (B.3.)...149 8.2.17 Čistý peněžní tok vztahující se k investiční činnosti (B.***)...150 8.2.18 Dopady změn dlouhodobých závazků, popřípadě takových krátkodobých závazků, které spadají do oblasti finanční činnosti (C.1.)...150 8.2.19 Dopady změn vlastního kapitálu na peněžní prostředky a peněžní ekvivalenty (C.2.)...150 8.2.20 Čistý peněžní tok vztahující se k finanční činnosti (C.***)...151 8.2.21 Čisté zvýšení nebo snížení peněžních prostředků (F)...151 8.2.22 Stav peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů na konci účetního období (R)...151 8.3 Shrnutí...152 9 Základní prvky přehledu o změnách vlastního kapitálu...153 9.1 Základní kapitál (zapsaný do veřejného rejstříku)...153 9.2 Změny základního kapitálu (Základní kapitál nezapsaný do veřejného rejstříku)...153 9.3 Vlastní akcie a vlastní obchodní podíly...154 9.4 Změny základního kapitálu...154 9.5 Ážio...154 9.6 Ostatní kapitálové fondy...155 9.7 Oceňovací rozdíly z přecenění majetku a závazků...156 9.8 Oceňovací rozdíly z přecenění při přeměnách obchodních korporací, Rozdíly z přeměn obchodních korporací a Rozdíly z ocenění při přeměnách obchodních korporací...156 9.9 Rezervní fond...156 9.10 Statutární a ostatní fondy...156 9.11 Výsledek hospodaření minulých let...156 10

OBSAH 9.12 Výsledek hospodaření běžného účetního období...157 9.13 Shrnutí...157 10 Příloha jako komentář k účetním výkazům a nositel dalších podstatných informací pro uživatele...158 10.1 Obecné údaje...158 10.1.1 Identifikační údaje...158 10.1.2 Údaje o postavení účetní jednotky...159 10.1.3 Údaje o zaměstnancích a jiných osobách...160 10.2 Obecné účetní zásady, používané účetní metody, odchylky...161 10.3 Doplňující údaje k rozvaze a výkazu zisku a ztráty...162 10.4 Informace, které nejsou v rozvaze a ve výkaze zisků a ztráty...164 10.5 Shrnutí...165 11 Účetní závěrka...167 11.1 Pojetí účetní závěrky...167 11.2 Základní vymezení účetní závěrky...167 11.3 Druhy účetní závěrky...168 11.3.1 Řádná účetní závěrka...168 11.3.2 Mimořádná účetní závěrka...168 11.3.3 Mezitímní účetní závěrka...169 11.3.4 Konsolidovaná účetní závěrka...169 11.3.5 Finanční výkaznictví...169 11.4 Proces účetní závěrky...170 11.4.1 Vytvoření předpokladů pro vedení účetnictví...170 11.4.2 Otevření účetních knih...170 11.4.3 Průběžné účtování...170 11.4.4 Inventarizace...171 11.4.5 Účetní uzávěrka...171 11.4.6 Sestavení účetních výkazů...172 11.4.7 Audit účetní závěrky...172 11.4.8 Schválení účetní závěrky...176 11.4.9 Zveřejnění účetní závěrky...176 11.5 Shrnutí...176 12 Výroční zpráva...178 12.1 Obsah výroční zprávy...178 12.2 Zpráva o vztazích...180 12.3 Shrnutí...181 11

ROZUMÍME ÚČETNÍ ZÁVĚRCE PODNIKATELŮ 13 Aplikace finanční analýzy...182 13.1 Metody finanční analýzy...182 13.2 Analýza absolutních (extenzivních) ukazatelů...183 13.2.1 Horizontální analýza analýza trendů...183 13.2.2 Vertikální analýza procentní podíly...184 13.3 Analýza fondů finančních prostředků (rozdílové ukazatele)...185 13.3.1 Čistý pracovní kapitál...185 13.3.2 Čisté pohotové prostředky (peněžní finanční fond)...186 13.3.3 Čisté peněžně-pohledávkové finanční fondy (čistý peněžní majetek)...187 13.4 Poměrové ukazatele...187 13.4.1 Ukazatele likvidity...187 13.4.2 Ukazatel běžné likvidity (Current Ratio)...188 13.4.3 Ukazatel pohotové likvidity (Quick Ratio)...189 13.4.4 Okamžitá likvidita peněžní, hotovostní likvidita (Cash Ratio)...189 13.4.5 Ukazatele rentability výnosnosti (ukazatele míry zisku)...190 13.4.6 Rentabilita úhrnných vložených prostředků rentabilita aktiv (Return on Assets)...190 13.4.7 Rentabilita vlastního kapitálu (Return on Equity)...191 13.4.8 Rentabilita dlouhodobého kapitálu (Return on Cupital Employed)...191 13.4.9 Rentabilita tržeb (Return on Sales)...192 13.4.10 Rentabilita nákladů...193 13.4.11 Ukazatele zadluženosti a finanční struktury...193 13.4.12 Ukazatel věřitelského rizika (Debt ratio)...194 13.4.13 Kvóta vlastního kapitálu (Equity Ratio)...195 13.4.14 Ukazatel finanční páky (Financial Gearing, Financial Leverage)...195 13.4.15 Stupeň zadluženosti (Debt-Equity Ratio)...196 13.4.16 Míra finanční samostatnosti...196 13.4.17 Míra úrokového krytí (Interest Coverage, Times Interest Earned)...196 13.4.18 Míra zadluženosti vlastního kapitálu...196 13.4.19 Ukazatele aktivity...197 13.4.20 Ukazatel obratu celkových aktiv...197 13.4.21 Ukazatel obratu stálých aktiv...197 13.4.22 Ukazatel obratu zásob...198 13.4.23 Doba obratu pohledávek...198 13.4.24 Doba obratu závazků...198 12

OBSAH 13.5 Komplexní charakteristiky finančního zdraví...199 13.5.1 Altmanovo Z-Score...199 13.5.2 Altmanův model upravený manželi Neumaierovými...200 13.5.3 Tamariho model...201 13.6 Shrnutí...202 Summary...203 Literatura...204 Použité předpisy...206 Seznam obrázků, tabulek a grafů...207 Přílohy...208 O autorce...216 Věcný rejstřík...217 13

SEZNAM ZKRATEK A ČNB ČR EHS EU FIFO IAS IASB IASC IFRIC IFRS LIFO N např. OSVČ P Př SEC SFAS USA US GAAP V VK Výd Z Aktiva Česká národní banka Česká republika Evropské hospodářské společenství Evropská unie First In, First Out International Accounting Standards International Accounting Standards Board International Accounting Standards Committee International Financial Reporting Interpretations Committee International Financial Reporting Standards Last In, First Out Náklady například Osoba samostatně výdělečně činná Pasiva Příjmy Securities and Exchange Commission Statement of Financial Accounting Standards Spojené státy americké United States Generally Accepted Accounting Principle Výnosy Vlastní kapitál Výdaje Závazky 14 Ukázka knihy z internetového knihkupectví www.kosmas.cz

SEZNAM ZKRATEK NĚKTERÝCH POUŽITÝCH PRÁVNÍCH PŘEDPISŮ IZ NOZ zákon č. 182/2006 Sb., o úpadku a způsobech jeho řešení (insolvenční zákon), ve znění pozdějších předpisů zákon č. 89/2012, občanský zákoník Obchodní zákoník zákon č. 513/1991 Sb., obchodní zákoník Vyhláška 500 ZDP ZDPH ZOK ZÚ vyhláška č. 500/2002 Sb., kterou se provádějí některá ustanovení zákona č. 563/1991 Sb., o účetnictví, ve znění pozdějších předpisů, pro účetní jednotky, které jsou podnikateli účtujícími v soustavě podvojného účetnictví, ve znění pozdějších předpisů zákon č. 586/1992 Sb., o daních z příjmů, ve znění pozdějších předpisů zákon č. 235/2004 Sb., o dani z přidané hodnoty, ve znění pozdějších předpisů zákon č. 90/2012 Sb., o obchodních společnostech a družstvech (zákon o obchodních korporacích) zákon č. 563/1991 Sb., o účetnictví, ve znění pozdějších předpisů 15