RMS Mezzanine, a.s. je průkopníkem na trhu nebankovního financování společností v regionu střední a východní Evropy.

Transkript

1

2 RMS Mezzanine, a.s. je průkopníkem na trhu nebankovního financování společností v regionu střední a východní Evropy. Specializujeme se na poskytování úvěrů malým a středním podnikům, kterým banky z různých důvodů neposkytnou úvěrové financování. Rovněž investujeme do minoritních nebo majoritních podílů společností, u kterých je předpoklad vysokého růstu vnitřní hodnoty. Námi poskytovaný kapitál má zpravidla formu podřízeného dluhu (mezaninu). Akcie společnosti RMS Mezzanine, a.s. jsou kótované na volném trhu Burzy cenných papírů Praha (BCPP). 2

3 OBSAH 1. Shrnutí Komentář předsedy představenstva Údaje o společnosti Popisná část mezitímní zprávy Analyzované investiční projekty v 1. čtvrtletí Příklady transakcí uskutečněných v 1. čtvrtletí Příklady transakcí ukončených v 1. čtvrtletí Hospodářské výsledky a odpovídající srovnání s minulým obdobím Popis pravděpodobného budoucího vývoje podnikatelské činnosti a jeho hospodářských výsledků Ověření čtvrtletní zprávy auditorem Popis transakcí mezi propojenými osobami Příloha Konsolidovaná účetní závěrka RMS Mezzanine, a.s. za období končící Individuální účetní závěrka RMS Mezzanine, a.s. za období končící

4 1. Shrnutí RMS Mezzanine, a.s. (dále i společnost nebo RMS Mezzanine ) je poskytovatelem alternativního financování v regionu střední a východní Evropy. Při své podnikatelské činnosti se zaměřuje na financování podnikatelských subjektů zejména úvěrovými instrumenty v České republice, na Slovensku a v Chorvatsku. Společnost v 1. čtvrtletí roku 2012 (dále i období nebo sledované období ) poskytla financování 5 podnikatelským subjektům, v celkové výši převyšující 700 mil. Kč. Příjemci financování byly především společnosti působící v oblasti nemovitostí (bližší informace v části 4.2. Příklady uskutečněných transakcí). Společnost poskytla zejména překlenovací úvěry a úvěry na rozvoj podnikání. Ve sledovaném období společnost realizovala konsolidovanou ztrátu ve výši (-) tis. Kč, což představuje pokles o tis. Kč oproti stejnému období roku Ztráta byla z podstatné míry způsobena výkyvy měnových kurzů. Konsolidovaná bilanční suma dosáhla k 31. březnu 2012 výše tis. Kč, pokles bilanční sumy je blíže popsán v části 5. této zprávy. Finanční shrnutí V tis Kč. (konsolidovaná data) Čistý úrokový výnos Provozní výnosy a náklady Finanční výnosy a náklady Zisk/ztráta před zdaněním Zisk/ztráta za období Čistý zisk/ztráta na akcii (v Kč) -0,105-0,001 V tis. Kč (konsolidovaná data) Aktiva celkem Vlastní kapitál

5 2. Komentář předsedy představenstva Vážení akcionáři a obchodní partneři, v prvních měsících roku 2012 se vedení společnosti RMS Mezzanine, a.s. aktivně věnovalo dříve deklarovanému záměru posílit ziskovost společnosti o výnosy plynoucí ze správy aktiv třetích stran a z investování prostřednictvím fondových struktur. V roce 2011 byla realizována náročná příprava a koordinace, jejímž výsledkem je finalizace první transakce v rámci fondu Alternative Private Equity FGS, a to v průběhu druhého čtvrtletí roku 2012, v němž je RMS Mezzanine druhým největším podílníkem po státem vlastněné Chorvatské bance pro obnovu a rozvoj. Podstatou zmíněné transakce je kapitálový vstup do Centar Banky jedné z menších chorvatských obchodních bank s bilanční sumou okolo 1,6 mld. HRK (5,3 mld. Kč) s cílem kapitálově vstoupit do dalších obdobných menších bank v Chorvatsku, konsolidovat je a podpořit jejich konkurenceschopnost a stabilitu na konsolidujícím se trhu bankovních služeb. Tuto investici vnímáme jako další krok na cestě směřující k transformaci RMS Mezzanine na finančního investora schopného realizovat své investiční záměry v celém regionu střední a východní Evropy a to i ve spolupráci s veřejným sektorem. Zároveň pečlivě vyhodnocujeme i další příležitosti, které přináší postupný odklon od distribuce podpory podnikatelů z veřejných zdrojů formou nevratných dotací a postupné zaváděních nových finančních nástrojů, které v mnohem vyšší míře zohledňují tržní principy a standardní investiční kritéria. Z našeho pohledu jde o přístup, který přispěje k účelnosti a smysluplnosti vynaložených prostředků a zároveň zmírní často diskutované problémy spojené s financováním malých a středních podnikatelů. V prvním čtvrtletí roku 2012 společnost pokračovala v přímém investování prostředků, které byly společnosti svěřeny jejími akcionáři, popřípadě prostředků, které společnost získala od třetích stran formou úvěru a půjček. V rámci tohoto obchodního segmentu společnost vyhodnotila 27 příležitostí, z nichž vedení společnosti vybralo 5 projektů, do kterých byla investována částka převyšující v souhrnu 700 mil. Kč. Společnost v prvním čtvrtletí roku 2012 vykázala konsolidovanou ztrátu ve výši (-) tis. Kč, což ve srovnání se stejným obdobím předchozího roku představuje pokles o tis. Kč. Tento výsledek je ovlivněn především negativním vývojem směnných kurzů měn euro a americký dolar a dluhovým financováním nákupu dluhopisů realizovaný společností RMS Mezzanine, a.s. a prostřednictvím dceřiné společnosti RMSM1 LIMITED. Ing. Boris Procik Předseda představenstva V Praze, 15. května

6 3. Údaje o společnosti Identifikační údaje: Obchodní firma: RMS Mezzanine, a.s. Sídlo společnosti: Praha 4, Nusle, Hvězdova 1716/2b, PSČ Forma společnosti: akciová společnost IČ: DIČ: CZ Společnost je zapsána v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, v oddíle B, vložka 495. Akcie: Druh akcie: kmenová Forma: na majitele Podoba: zaknihovaná Počet kusů: ISIN: CS Celkový objem emise: ,- Kč Jmenovitá hodnota 0,5 Kč Akcie společnosti jsou veřejně obchodované na těchto regulovaných trzích: - Burza cenných papírů Praha, a.s. - RM-SYSTÉM, česká burza cenných papírů a.s. Orgány společnosti k 31. březnu 2012: Představenstvo působilo ve složení: Mgr. Ing. Boris Procik, předseda představenstva Mgr. Lenka Barteková, místopředsedkyně představenstva Ing. Martin Pardupa Ph.D., člen představenstva Dozorčí rada působila ve složení: Mgr. Martin Bučko, předseda dozorčí rady Ing. Matej Taliga, člen dozorčí rady Ing. Gabriel Ribo, člen dozorčí rady V průběhu období nedošlo ke změnám v personálním složení představenstva ani dozorčí rady. 4

7 4. Popisná část mezitímní zprávy Hlavní podnikatelská činnost RMS Mezzanine, a.s. v prvním čtvrtletí roku 2012 spočívala ve vyhledávání investičních příležitostí a financování vybraných projektů v České republice, Slovensku a Chorvatsku Analyzované investiční projekty v 1. čtvrtletí 2012 V 1. čtvrtletí 2012 Společnost blíže posoudila 39 příležitostí, což je oproti stejnému období předchozího roku o pět projektů méně. Za poklesem stojí menší počet analyzovaných projektů z oblasti energetiky (konkrétně obnovitelných zdrojů) a nemovitostí, což odráží stagnaci, která v těchto segmentech v současné době panuje. Z pohledu sektorového členění byl zaznamenán nárůst žádostí o financování projektů v oblasti informačních a telekomunikačních technologií a spotřebního průmyslu. Analyzované projekty byly rovnoměrně rozděleny mezi Českou republiku (13 projektů), Slovensko (13 projektů) a Chorvatsko (13 projektů). Z pohledu účelu převládaly poptávky na financování rozvoje podnikání, následované financováním odkupů společností a překlenovacími úvěry. 1) Struktura analyzovaných projektů podle sektorů Energetika 1 Materiály 3 Průmysl 11 Spotřebitelský průmysl 6 Maloobchod a potraviny 3 Zdravotnictví 0 Finance 0 Informační technologie 4 Telekomunikace 2 Síťová odvětví 5 Nemovitosti 4 Celkem 39 2) Struktura analyzovaných projektů podle regionů Chorvatsko 13 Česká republika 13 Slovensko 13 Celkem 39 3) Struktura analyzovaných projektů podle účelu Q Q Q Q Q Q Q Akvizice na dluh Manažerské převzetí Rekapitalizace/ překlenovací úvěr Expanze Akvizice Projekty na "zelené louce" Odkup stávajících akcionářů Start up Celkem Příklady transakcí uskutečněných v 1. čtvrtletí ) GRAND HOUSE Společnost v březnu 2012 přefinancovala úvěrové financování přijaté slovenskou společnost GRAND HOUSE, s.r.o., která vlastní a pronajímá komerční nemovitost v širším centru Bratislavy. 2) JOJ Media House CZ Společnost RMS Mezzanine poskytla financování společnosti JOJ Media House a.s. za účelem akvizice cílové společnosti Big Board Praha, a.s., která je jedním z nejvýznamnějších poskytovatelů služeb v oblasti venkovní reklamy v ČR. 3) Projekt Garden Společnost refinancovala v březnu 2012 projekt rekonstrukce a výstavby prémiových rezidencí v historickém centru Prahy. Úvěr byl použit úhradu jiných splatných závazků developera. 5

8 4.3. Příklady transakcí ukončených v 1. čtvrtletí ) ASTOM V lednu 2012 byl zcela splacen krátkodobý překlenovací úvěr, který Společnost poskytla slovenskému provozovateli fotovolta ických elektráren, společnosti ASTOM s.r.o. Tato společnost provozuje elektrárny o celkovém instalovaném výkonu 4 MW. 5. Hospodářské výsledky a odpovídající srovnání s minulým obdobím Společnost RMS Mezzanine, a.s. (dále jen RMS Mezzanine nebo Společnost ) realizovala přeshraniční fúzi sloučením s rozhodným dnem , zapsanou do obchodního rejstříku dne (viz Konsolidovaná výroční zpráva Společnosti za období ). V souvislosti s realizovanou přeshraniční fúzí sloučením Společnost prodloužila účetní období na 24 měsíců ( ). Výše zmíněná fúze byla realizována v souladu s legislativou České republiky a Slovenské republiky, z pohledu Mezinárodních standardů účetního výkaznictví ve znění přijatém Evropskou unií však nepředstavuje podnikovou kombinaci, jelikož společnost RMS Mezzanine, a.s. a SIMFAX TRADING LIMITED (nejvyšší holdingová společnost) k vlastnila podíly a kontrolu na společnostech Investment Finance Group, a.s., INVESTMENT HOLDING, a.s., PROPORTION a.s. a SUPPORT & REAL, a.s., které zanikly bez likvidace a jejich jmění a veškerá práva a povinnosti z pracovněprávních vztahů přešla na společnost RMS Mezzanine, a.s. Předkládaná Konsolidovaná respektive Individuální účetní závěrka za období končící je sestavena v souladu s Mezinárodními standardy účetního výkaznictví ve znění přijatém Evropskou unií. Konsolidovaná respektive Individuální účetní závěrka je sestavena v českých korunách (Kč, popřípadě CZK), zaokrouhlených na tisíce českých korun. Účetní metody byly aplikovány konzistentně a v souladu s minulým účetním obdobím. V souladu s IAS 34.20b vykazujeme v případě Výkazu o úplném výsledku za období končící k , respektive Výkazu o peněžních tocích za období končící k (reprezentující období , dále označováno jako běžné období ) srovnatelné obdobím končícím k (reprezentující období , dále označováno jako minulé období ); v případě Výkazu o finanční pozici k s minulým obdobím k (reflektující stav k s vykázaným výsledkem hospodaření běžného období kumulativně za 24 měsíců (tedy období )). Finanční údaje v předkládané Konsolidované a Individuální účetní závěrce za období končící k reflektují i činnost zřízené organizační složky Společnosti na Slovensku. Společnost zřídila svou organizační složku dne pod názvem RMS Mezzanine, a.s., organizační složka Slovensko se sídlem Dvořákovo nábřežie 10, Bratislava. Vedoucím organizační složky je Mgr. Ing. Boris Procik. Předmět podnikání organizační složky je totožný jakožto u svého zřizovatele, a to poskytování nebankovních půjček. Působnost podnikatelské činnosti organizační složky je vymezena teritoriálně, a to pro všechny země s výjimkou České republiky, Holandska, Německa, Itálie, Francie a Velké Británie. Konsolidovaná účetní závěrka Společnosti za období končící je sestavena za mateřskou společnost RMS Mezzanine, a.s.; stoprocentně vlastněné dceřiné společnosti RMSM1 LIMITED (dříve pod jménem TIPPRA PROPERTIES LIMITED) a RMSM2, s.r.o. (dříve pod jménem Deštné Baude, s.r.o.) za použití metody plné konsolidace; a společně ovládané společnosti ALTERNATIVE PRIVATE EQUITY FGS (open-ended private equity fund with private offering), 43,33% podíl společně ovládaný od za použití ekvivalenční metody. Funkční měnou konsolidovaného celku je česká koruna. K dosáhla společnost RMS Mezzanine, a.s. konsolidované ztráty ve výši (-) tis. Kč, což ve srovnání se stejným obdobím předchozího roku představuje pokles o tis. Kč a individuální ztráty ve výši (-) tis. Kč, což ve srovnání se stejným obdobím předchozího roku představuje pokles o tis. Kč. Tento pokles je způsoben zejména negativním vývojem směnných kurzů měn euro a americký dolar (25,800 CZK/EUR a 19,940 CZK/USD k vůči 24,730 CZK/EUR a 18,521 CZK/USD k ), který se promítnul do Ostatních finančních výnosů a nákladů Společnosti formou kurzových zisků a ztrát, a dluhovým financováním nákupu dluhopisů. Konsolidované úrokové a podobné výnosy se meziročně zvýšily o tis. Kč na částku tis. Kč, konsolidované úrokové a podobné náklady se meziročně zvýšily o tis. Kč na tis. Kč, a tedy čistý konsolidovaný úrokový výnos k činil (-)9 625 tis. Kč v minulém období pak tis. Kč. Pokles čistého úrokového výnosu, jak je zmíněno výše, je způsoben vývojem směnných kurzů a situací, kdy byly dluhově financován nákupy dluhopisů, které jsou součástí realizovatelných finančních aktiv Společnosti, které generují společnosti alikvotní úrokový výnos, který je však klasifikován do ostatních finančních výnosů. Individuální čistý úrokový výnos Společnosti k činil (-)9 744 tis. Kč, vůči tis. Kč za srovnatelné minulé období. Společnost v rámci prvního kvartálu roku 2012 dosáhla netto konsolidovaného provozního výnosu ve výši tis. Kč, vůči netto konsolidované provozní ztrátě ve výši (-)3 145 tis. Kč za první kvartál roku Nejvýznamnějšími položkami konsolidovaných provozních výnosů a nákladů prvního kvartálu roku 2012 je realizovaný zisk z úplatného postoupení pohledávek poskytnutých dvěma kyperským subjektům ve výši tis. Kč, osobní náklady ve výši tis. Kč a ztráta ze snížení hodnoty aktiv ve výši tis. Kč. Netto individuální provozní výnosy Společnosti dosáhly výše tis. Kč v prvním kvartále roku 2012, vůči netto individuálním provozním nákladům ve výši (-)3 118 tis. Kč za srovnatelné minulé období. 6

9 Konsolidované ostatní finanční výnosy Společnosti k dosáhly výše tis. Kč vůči tis. Kč za srovnatelné minulé období. Konsolidované ostatní finanční výnosy jsou tvořeny zejména kurzovými zisky ve výši tis. Kč (z čehož nerealizované kurzové zisky činí tis. Kč), sankční úroky plynoucí z úplatně odkoupených pohledávek ve výši tis. Kč, výnos (alikvotní úrokový výnos) plynoucí z vlastnictví dluhopisů v celkové výši tis. Kč; a výnosy plynoucí z dividendy přijaté od společnosti Pražská teplárenská ve výši 447 tis. Kč. Individuální ostatní finanční výnosy Společnosti k dosáhly výše tis. Kč vůči tis. Kč za srovnatelné minulé období. Konsolidované ostatní finanční náklady Společnosti k dosáhly výše tis. Kč vůči tis. Kč za srovnatelné minulé období. Konsolidované ostatní finanční náklady jsou tvořeny zejména kurzovými ztrátami ve výši tis. Kč (z čehož nerealizované kurzové ztráty činí tis. Kč) a náklady spojenými s uzavřeným měnovým swapem ve výši tis. Kč. Individuální ostatní finanční náklady Společnosti k dosáhly výše tis. Kč vůči tis. Kč za srovnatelné minulé období. Z výše uvedených informací je zřejmé, že výsledek hospodaření Společnosti v běžném období je zásadně ovlivněn nerealizovanými kurzovými zisky a ztrátami, které v netto pozici dosáhly výše (-) tis. Kč. Nejistotu spojenou s vývojem směnných kurzů měn euro a americký dolar chce management Společnosti řešit formou měnových derivátů. V případě konsolidovaného ostatního úplného výsledku jsou nejvýznamnější položkou výnosy plynoucí ze změny realizovatelných finančních aktiv ve výši tis. Kč, což je tvořeno výnosy plynoucí z přecenění akcií společností Tatry mountain resorts, a.s. a Best Hotel Properties a.s., které jsou ve vlastnictví dceřiné společnosti RMSM1 LIMITED v celkové výši tis. Kč. V případě individuálního ostatního úplného výsledku se pak jedná o náklady plynoucí se změny realizovatelných finančních aktiv ve výši (-)1 693 tis. Kč spojené s přeceněním akcií společnosti Pražská teplárenská a.s. Na straně konsolidovaných aktiv došlo k oproti konci roku 2011 ke snížení konsolidovaných aktiv o tis. Kč na částku tis. Kč. Tento pokles je způsoben zejména poklesem konsolidovaných poskytnutých dlouhodobých a krátkodobých úvěrů a půjček mezi obdobími o tis. Kč, což je však kompenzováno nárůstem konsolidovaných finančních realizovatelných nástrojů ve výši tis. Kč (nákup dluhopisů). Individuální aktiva Společnosti k poklesla oproti konci roku 2011 o tis. Kč, a to na částku tis. Kč. Na straně konsolidovaných pasiv došlo k k poklesu konsolidovaného vlastního kapitálu o tis. Kč na částku tis. Kč a poklesem konsolidovaných dlouhodobých a krátkodobých závazků celkem o tis. Kč na částku tis. Kč. Pokles konsolidovaného vlastního kapitálu je způsoben zejména dosaženým výsledkem hospodaření běžného období, pokles konsolidovaných dlouhodobých a krátkodobých závazků celkem pak zejména poklesem přijatých dlouhodobých a krátkodobých úvěrů a půjček celkem o tis. Kč a poklesem obchodních závazků a ostatních pasiv o tis. Kč. Individuální vlastní kapitál Společnosti k poklesl oproti konci roku 2011 o tis. Kč, a to na částku , individuální dlouhodobé a krátkodobé závazky celkem k poklesly oproti konci roku 2011 o tis. Kč, a to na částku tis. Kč. V období mezi datem (k němuž je sestavena Konsolidovaná a Individuální účetní závěrka společnosti RMS Mezzanine, a.s. za období končící ) a datem sestavení této Mezitímní zprávy Společnosti za první čtvrtletí roku 2012 nedošlo k žádným významným změnám s výjimkou skutečnosti, že ve 4/2012 byl Společnosti předčasně uhrazen dlouhodobý úvěr poskytnutý irskému podnikatelskému subjektu v ocenění k datu účetní závěrky ve výši tis. Kč a Společnost zároveň splatila úvěr od společnosti J&T Private Equity B.V. 7

10 6. Popis pravděpodobného budoucího vývoje podnikatelské činnosti a jeho hospodářských výsledků Společnost neočekává zásadní změny v obchodní strategii. Management předpokládá, že i nadále bude činnost společnosti spočívat ve vyhledávání a realizaci vhodných investičních příležitostí na stávajících trzích. V souladu s obchodní strategií společnost předpokládá nadále rostoucí podíl aktivit spojených se správou aktiv třetích stran a s investováním prostřednictvím fondů. 7. Ověření čtvrtletní zprávy auditorem Tato čtvrtletní zpráva není ověřená auditorem. 8. Popis transakcí mezi propojenými osobami V rámci běžného obchodního styku byly učiněny tyto úkony mezi propojenými osobami v rámci prvního čtvrtletí roku 2012: Společnost RMSM2, s.r.o. poskytla za běžných obchodních podmínek v roce 2009 půjčku do společnosti RMS Mezzanine, a.s. ve výši tis. Kč; tato půjčka byla v rámci roku 2010 a následně roku 2011 prolongována; v současnosti je evidována jako půjčka dlouhodobá Společnost RMS Mezzanine, a.s. poskytla v roce 2011 dlouhodobou bezúročnou půjčku dceřiné společnosti RMSM1 LIMITED ve výši tis. Kč ( tis. EUR) na financování respektive refinancování nákupu obchodního podílu ve společnosti Tatry mountain resorts, a.s. Společnost RMS Mezzanine, a.s. poskytla v roce 2011 dlouhodobou bezúročnou půjčku dceřiné společnosti RMSM1 LIMITED ve výši tis. Kč ( tis. EUR) na financování nákupu obchodního podílu ve společnosti Best Hotel Properties, a.s. Společnost RMS Mezzanine, a.s. poskytla v roce 2012 dlouhodobou bezúročnou půjčku dceřiné společnosti RMSM1 LIMITED ve výši tis. Kč (5 000 tis. EUR) na financování nákupu dluhopisů JOJ Media House, a.s. 8

11 9. Příloha 9.1 Konsolidovaná účetní závěrka RMS Mezzanine, a.s. za období končící

12 KONSOLIDOVANÝVÝKAZFINANNÍPOZICEK vtis.k (*) Pozemky,budovyazaízení Goodwill Investicevespolenovládanýchspolenostech Finannínástrojerealizovatelné Poskytnutéúvryapjkydlouhodobé Odloženádaovápohledávka Dlouhodobáaktiva Poskytnutéúvryapjkykrátkodobé Obchodnípohledávkyaostatníaktiva Ostatnídaovépohledávky 3 3 Penízeapenžníekvivalenty Krátkodobáaktiva AKTIVACELKEM Základníkapitál Rezervníaostatnífondy Kumulovanézisky/ztrátyminulýchlet Výsledekhospodaeníbžnéhoobdobí Vlastníkapitálpipadajícíakcionámmateskéspolenosti Nekontrolnípodíly 0 0 Vlastníkapitálcelkem Odloženýdaovýzávazek Pijatéúvryapjkydlouhodobé Dlouhodobézávazky Pijatéúvryapjkykrátkodobé Obchodnízávazkyaostatnípasiva Dazpíjmu Ostatnídaovézávazky Krátkodobézávazky VLASTNÍKAPITÁLAZÁVAZKYCELKEM *Konsolidovanývýkazfinannípozicezaobdobíkonící obsahujeVýsledekhospodaeníbžnéhoobdobíSkupinyza24msícz dvodupeshraninífúzeslouením,detailnpopsánovkonsolidovanévýronízprávspolenostirmsmezzanine,a.s.zaobdobí

13 KONSOLIDOVANÝVÝKAZÚPLNÉHOVÝSLEDKUK vtis.k (za3msíce) (*) (za3msíce) Úrokyapodobnévýnosy Úrokyapodobnénáklady istýúrokovývýnos Ostatníprovoznívýnosyanáklady,netto Osobnínáklady Odpisy 66 8 Ztrátazesníženíhodnotyaktiv Provoznívýnosyanáklady Zisk/ztrátazobchodování Ostatnífinannívýnosy Ostatnífinannínáklady Finannívýnosyanáklady ZISKPEDZDANNÍM Dazeziskusplatná Dazeziskuodložená ZISKZAOBDOBÍ OSTATNÍÚPLNÝVÝSLEDEK: Kurzovérozdílyzpevoduzávrekzahraniníchjednoteknajinoumnu Realizovatelnáfinanníaktiva Dazeziskuvztahujícísekekomponentámostatníhoúplnéhovýsledku Ostatníúplnývýsledekzaobdobícelkem ÚPLNÝVÝSLEDEKZAOBDOBÍCELKEM *ZdvodupeshraninífúzeslouenímbylominuléobdobíSkupiny24msíní( ),detailnpopsánovKonsolidované výroní zpráv spolenosti RMS Mezzanine, a.s. za období ; s ohledem na IAS 34.20b však vykazujeme bžné období za ti msíceroku2012( )sporovnatelnýmminulýmobdobímtechmsícroku2011( ) 11

14 KONSOLIDOVANÝVÝKAZPENŽNÍCHTOKK vtis.k (za3msíce) (za3msíce) Ziskpedzdanním Odpisy 66 8 Nákladové/výnosovéúroky,netto Snížení/zvýšeníistéhopracovníhokapitálu Placenéúroky Placenádazezisku istépenžnítokyzhlavní(provozní)innosti Výdajzanákuppozemk,budovazaízení Pijatýúrok Poízenírealizovatelnýchfinanníchnástroj Pijatédividendy istépenžnítokyzinvestiníinnosti Prostedkyzískanézexterníchpjek istépenžnítokyzfinanníinnosti Nettopírstekpenžníchprostedkapenžníchekvivalent Penžníprostedkyapenžníekvivalentykpoátkuobdobí PENŽNÍPROSTEDKYAPENNŽÍEKVIVALENTYNAKONCIOBDOBÍ *ZdvodupeshraninífúzeslouenímbylominuléobdobíSkupiny24msíní( ),detailnpopsánovKonsolidované výroní zpráv spolenosti RMS Mezzanine, a.s. za období ; s ohledem na IAS 34.20b však vykazujeme bžné období za ti msíceroku2012( )sporovnatelnýmminulýmobdobímtechmsícroku2011( ) 12

15 KONSOLIDOVANÝVÝKAZZMNVEVLASTNÍMKAPITÁLUK (vtis.k) Základní kapitál Rezervní fondy Fondyz pecenní majetku Fondyz pecenní investic Fondyz pepotu cizíchmn Nerozdlený zisk/ztráta Podíl vlastník mateské spolen. Nekontrolní podíly Celkem Stavk Vlivpeshraninífúzeslouením Stavk Zisk/Ztrátazaobdobí Ostatníúplnývýsledek Stavk Zisk/Ztrátazaobdobí Ostatníúplnývýsledek Kurzovérozdílyzpepotuzahraniníchmajetkovýchúastí Zmnahodnotyrealizovatelnýchfinanníchnástroj Dazeziskuvztahujícísekekomponentámostat.úplného výsledku Ostatnízmny Stavk Zisk/Ztrátazaobdobí Ostatníúplnývýsledek Kurzovérozdílyzpepotuzahraniníchmajetkovýchúastí Zmnahodnotyrealizovatelnýchfinanníchnástroj Dazeziskuvztahujícísekekomponentámostat.úplného výsledku Ostatnízmny Stavk Zisk/Ztrátazaobdobí

16 Ostatníúplnývýsledek Kurzovérozdílyzpepotuzahraniníchmajetkovýchúastí Zmnahodnotyrealizovatelnýchfinanníchnástroj Dazeziskuvztahujícísekekomponentámostat.úplného výsledku Ostatnízmny Stavk Zisk/Ztrátazaobdobí Ostatníúplnývýsledek Kurzovérozdílyzpepotuzahraniníchmajetkovýchúastí Zmnahodnotyrealizovatelnýchfinanníchnástroj Dazeziskuvztahujícísekekomponentámostat.úplného výsledku Ostatnízmny Stavk

17 9.2. Individuální účetní závěrka RMS Mezzanine, a.s. za období končící

18 INDIVIDUÁLNÍVÝKAZFINANNÍPOZICEK vtis.k (*) Pozemky,budovyazaízení Úastiskontrolnímpodílem Investicevespolenovládanýchspolenostech Finannínástrojerealizovatelné Poskytnutéúvryapjkydlouhodobé Odloženádaovápohledávka Dlouhodobáaktiva Poskytnutéúvryapjkykrátkodobé Obchodnípohledávkyaostatníaktiva Penízeapenžníekvivalenty Krátkodobáaktiva AKTIVACELKEM Základníkapitál Rezervníaostatnífondy Kumulovanézisky/ztrátyminulýchlet Výsledekhospodaeníbžnéhoobdobí Vlastníkapitálcelkem Odloženýdaovýzávazek 21 9 Pijatéúvryapjkydlouhodobé Dlouhodobézávazky Pijatéúvryapjkykrátkodobé Obchodnízávazkyaostatnípasiva Dazpíjmu Ostatnídaovézávazky Krátkodobézávazky VLASTNÍKAPITÁLAZÁVAZKYCELKEM *Individuálnívýkazfinannípozicezaobdobíkonící obsahujeVýsledekhospodaeníbžnéhoobdobíSpolenostiza24msícz dvodupeshraninífúzeslouením,detailnpopsánovkonsolidovanévýronízprávspolenostirmsmezzanine,a.s.zaobdobí

19 INDIVIDUÁLNÍVÝKAZÚPLNÉHOVÝSLEDKUK vtis.k (za3msíce) (*) (za3msíce) Úrokyapodobnévýnosy Úrokyapodobnénáklady istýúrokovývýnos Ostatníprovoznívýnosyanáklady,netto Osobnínáklady Odpisy 66 8 Ztrátazesníženíhodnotyaktiv Provoznívýnosyanáklady Zisk/ztrátazobchodování 8 0 Ostatnífinannívýnosy Ostatnífinannínáklady Finannívýnosyanáklady ZISKPEDZDANNÍM Dazeziskusplatná Dazeziskuodložená ZISKZAOBDOBÍ OSTATNÍÚPLNÝVÝSLEDEK: Realizovatelnáfinanníaktiva Dazeziskuvztahujícísekekomponentámostatníhoúplnéhovýsledku Ostatníúplnývýsledekzaobdobícelkem ÚPLNÝVÝSLEDEKZAOBDOBÍCELKEM * Z dvodu peshraniní fúze slouením bylo minulé období Spolenosti 24 msíní ( ), detailn popsáno v KonsolidovanévýronízprávspolenostiRMSMezzanine,a.s.zaobdobí ;sohledemnaIAS34.20bvšakvykazujemebžné obdobízatimsíceroku2012( )sporovnatelnýmminulýmobdobímtechmsícroku2011( ) 17

20 INDIVIDUÁLNÍVÝKAZPENŽNÍCHTOKK vtis.k (za3msíce) (za3msíce) Ziskpedzdanním Odpisy 66 8 Nákladové/výnosovéúroky,netto Snížení/zvýšeníistéhopracovníhokapitálu Placenéúroky Placenádazezisku istépenžnítokyzhlavní(provozní)innosti Výdajzanákuppozemk,budovazaízení Pijatýúrok Poízenírealizovatelnýchfinanníchnástroj Pijatédividendy istépenžnítokyzinvestiníinnosti Prostedkyzískanézexterníchpjek istépenžnítokyzfinanníinnosti Nettopírstekpenžníchprostedkapenžníchekvivalent Penžníprostedkyapenžníekvivalentykpoátkuobdobí PENŽNÍPROSTEDKYAPENNŽÍEKVIVALENTYNAKONCIOBDOBÍ * Z dvodu peshraniní fúze slouením bylo minulé období Spolenosti 24 msíní ( ), detailn popsáno v KonsolidovanévýronízprávspolenostiRMSMezzanine,a.s.zaobdobí ;sohledemnaIAS34.20bvšakvykazujemebžné obdobízatimsíceroku2012( )sporovnatelnýmminulýmobdobímtechmsícroku2011( ) 18

21 INDIVIDUÁLNÍVÝKAZZMNVEVLASTNÍMKAPITÁLUK (vtis.k) Základní kapitál Rezervnífondy Fondyz pecenní majetku Fondyz pecenní investic Fondyz pepotucizích mn Nerozdlený zisk/ztráta Celkem Stavk Vlivpeshraninífúzeslouením Stavk Zisk/Ztrátazaobdobí Ostatníúplnývýsledek Ostatnízmny Stavk Zisk/Ztrátazaobdobí Ostatníúplnývýsledek Ostatnízmny Stavk Zisk/Ztrátazaobdobí Ostatníúplnývýsledek Ostatnízmny Stavk Zisk/Ztrátazaobdobí Ostatníúplnývýsledek Ostatnízmny Stavk Zisk/Ztrátazaobdobí Ostatníúplnývýsledek Ostatnízmny Stavk