VÝROČNÍ ZPRÁVA společnosti OHL ŽS, a.s.

Transkript

1 VÝROČNÍ ZPRÁVA společnosti OHL ŽS, a.s V Brně dne 14. dubna 2008

2 Obsah OBSAH 01 Základní údaje o společnosti Významné momenty roku 2007 a 2008 do uzávěrky výroční zprávy Historie společnosti Slovo předsedy představenstva a generálního ředitele ing. michala štefla Údaje o statutárních orgánech, dozorčích orgánech a vedoucích pracovnících Organizační struktura Organizační složky Zpráva představenstva společnosti o podnikatelské činnosti a stavu majetku Tržby společnosti v posledních třech obdobích Informace o emitovaných dluhopisech Výše zisku a dividendy na akcii Návrh na rozdělení zisku Investiční činnost Informace o soudních, správních nebo rozhodčích řízeních Aktivity v oblasti životního prostředí Principy odměňování členů představenstva, členů dozorčí rady a vedoucích osob společnosti Příjmy přijaté v roce 2007 členy představenstva, členy dozorčí rady a ostatními vedoucími osobami společnosti Akcie společnosti OHL ŽS, a.s. ve vlastnictví členů představenstva, členů dozorčí rady a ostatních vedoucích osob Odměny vyplacené auditorům za účetní období roku Předpokládaný vývoj Obchodní činnost Obchodní cíle Zpráva auditora pro akcionáře společnosti OHL ŽS, a.s Vyjádření dozorčí rady Odpovědnost za sestavení výroční zprávy Roční samostatná účetní závěrka OHL ŽS, a.s Roční konsolidovaná účetní závěrka Zpráva o vztazích Seznam vybraných pojmů a zkratek

3 Základní údaje o společnosti 01 ZÁKLADNÍ ÚDAJE O SPOLEČNOSTI Obchodní firma společnosti OHL ŽS, a.s. Sídlo společnosti Burešova 938/17 Brno-střed PSČ: Společnost zapsána Obchodní rejstřík Krajského soudu v Brně Oddíl B, vložka 695 Datum založení společnosti Společnost byla založena rozhodnutím zakladatele Federálního fondu národního majetku se sídlem v Praze 7, nábřeží kpt. Jaroše 1000, dne Původní název společnosti při jejím založení byl Železniční stavitelství Brno, a.s. Z rozhodnutí společnosti došlo ke změně názvu na ŽS Brno, a.s. a změna byla povolena usnesením Okresního soudu Brno - venkov zn.: Firm 7190/93/RG B 695/4/5/140 ze dne Toto usnesení nabylo právní moci dne Dne přijala mimořádná valná hromada společnosti usnesení o změně obchodní firmy společnosti na OHL ŽS, a.s. Tato změna je platná dnem jejího zápisu do obchodního rejstříku, ke kterému došlo dne Právní předchůdce Železniční stavitelství Brno, státní podnik založen v roce 1952 IČ DIČ CZ Základní kapitál Základní kapitál společnosti je ve výši ,- Kč. Základní kapitál je plně splacen. Základní kapitál je rozdělen do kusů akcií znějících na majitele. Akcie jsou vydány v zaknihované podobě. Jmenovitá hodnota každé akcie je 1 000,- Kč. ISIN: CS Ve smyslu ustanovení 66 a) obchodního zákoníku č. 513/1991 Sb. v platném znění je společnost součástí koncernu, a to z titulu své pozice jako osoby ovládané, tak i z pozice osoby ovládající. V souladu s ustanovením odstavce 9 citovaného paragrafu byla zpracována Zpráva o vztazích mezi ovládající a ovládanou osobou a o vztazích mezi ovládanou osobou a ostatními osobami ovládanými stejnou ovládající osobou, která je přílohou této výroční zprávy

4 Základní údaje o společnosti PŘEDMĚT PODNIKÁNÍ SPOLEČNOSTI - DLE ZÁPISU V OBCHODNÍM REJSTŘÍKU: 1. Kovářství 2. Zámečnictví 3. Stavba strojů s mechanickým pohonem 4. Opravy karoserií 5. Zednictví 6. Tesařství 7. Pokrývačství 8. Klempířství 9. Štukatérství 10. Podlahářství 11. Čištění fasád a pomníků 12. Projektování elektrických zařízení 13. Výroba, instalace a opravy elektrických strojů a přístrojů 14. Automatizované zpracování dat 15. Poskytování software 16. Provádění trhacích prací 17. Montáž technologických zařízení a souborů 18. Povrchové úpravy technologických zařízení 19. Návrhová činnost v oblasti interiérové tvorby 20. Tryskání 21. Ubytování v rekreačním zařízení turistická ubytovna 22. Práce se stavebními mechanizmy 23. Potrubářství 24. Zprostředkovatelská činnost 25. Obstaravatelská činnost 26. Obchodní živnost - koupě zboží za účelem jeho dalšího prodeje a prodej 27. Opravy mechanických částí strojů a zařízení 28. Montáž a servis oken a dveří 29. Čalounictví 30. Překladatelství a tlumočnictví 31. Dlaždičské práce 32. Výroba a montáž automobilových doplňků a příslušenství 33. Kompletace různých druhů výrobků 34. Montáž a výroba ocelových konstrukcí, technologií, potrubních rozvodů včetně opláštění 35. Zhotovování dokumentace ocelových konstrukcí 36. Svářečské práce 37. Impregnační a ochranné nástřiky stavebních a ocelových konstrukcí 38. Výroba a montáž plastových oken 39. Provoz mycí linky 40. Montáž nábytku 41. Montáže a demontáže jeřábových drah 42. Skladové služby 43. Výroba a pokládka asfaltu 44. Provozování odst. ploch pro motorová vozidla včetně poskytování jiných základních služeb 45. Výroba a montáž přístrojů a rozvaděčů vysokého napětí a velmi vysokého napětí 46. Výkon zeměměřičských činností 47. Provozování drážní dopravy 48. Provozování dráhy vlečky 49. Poskytování technických služeb k ochraně majetku a osob 50. Zřizování, montáž, údržba a servis zařízení jednotné telekomunikační sítě v rozsahu : - drátová telekomunikační vedení v místních sítích včetně navazujících kabelových souborů, - kabelová vedení s optickými vlákny 51. Výroba ostatních motorových dopravních prostředků 52. Izolatérství 53. Obstarávání služeb spojených se správou, údržbou a pronájmem nemovitostí 54. Pořádání sportovních akcí 55. Kovoobráběčství 56. Opravy silničních vozidel 57. Vodoinstalatérství, topenářství 58. Projektová činnost ve výstavbě 59. Provádění staveb, jejich změn a odstraňování 60. Výroba rozvaděčů nízkého napětí 61. Montáž, opravy a revize vyhrazených elektrických zařízení - 4 -

5 Základní údaje o společnosti 62. Montáž, údržba a servis telekomunikačních zařízení 63. Opravy ostatních dopravních vozidel 64. Silniční motorová doprava nákladní vnitrostátní a mezinárodní 65 Reklamní činnost a marketing 66. Pořádání výstav, veletrhů, přehlídek a obdobných akcí 67. Distribuce elektřiny 68. Hornická činnost v rozsahu podle 2 zák.č. 61/1988 Sb. ve znění z.č. 542/1991 Sb.: a) vyhledávání a průzkum ložisek vyhrazených nerostů c) zřizování, zajišťování a likvidace důlních děl a lomů d) úprava a zušlechťování nerostů prováděné v souvislosti s jejich dobýváním g) zajišťování a likvidace starých důlních děl 69. Činnost prováděná hornickým způsobem v rozsahu podle 3 zák. ČNR č. 61/1988 Sb. o hornické činnosti, výbušninách a o státní báňské správě, v úplném znění: c) práce k zajištění stability podzemních prostorů (podzemní sanační práce), e) zemní práce prováděné za použití strojů a výbušnin, pokud se na jedné lokalitě přemísťuje více než m krychlových horniny, s výjimkou zakládání staveb, f) vrtání vrtů s délkou nad 30 m pro jiné účely než k činnostem uvedeným v 2 a 3, h) práce na zpřístupnění starých důlních děl nebo trvale opuštěných důlních děl a práce na jejich udržování v bezpečném stavu, i) podzemní práce spočívající v hloubení důlních jam a studní, v ražení štol a tunelů, jakož i ve vytváření podzemních prostorů o objemu větším než 300 m krychlových horniny, 70. Realitní činnost 71. Výroba, instalace a opravy elektronických zařízení 72. Montáž měřidel 73. Inženýrská činnost v investiční výstavbě 74. Činnost pro ČD, a.s. v rozsahu: 1. Opravy a provádění schválených změn na drážních vozidlech, jejichž podstatou je zásah do konstrukce vozidla, znamenající odchylku od schváleného stavu podle 62 Vyhlášky č.173/1995 Sb. v současně platném znění u speciálních železničních kolejových vozidel dále uvedených řad, zařazených u ČD, a.s. nebo v majetku ČD, a.s. vyjma činností, uvedených v seznamu kooperací v Příloze č. 1 Certifikátu, a to: a) speciálních hnacích vozidel typu MUV 69 včetně modifikací, b) přívěsných vozíků řad PV a PVK. 2. Povrchové úpravy speciálních hnacích vozidel typu MUV 69 včetně modifikací v rozsahu LAK I, LAK II a LAK III dle schválených nátěrových postupů. 3. Povrchové úpravy přívěsných vozíků řad P a PVK v rozsahu LAK I dle schválených nátěrových postupů. 75. Silniční motorová doprava osobní příležitostná vnitrostátní a mezinárodní provozovaná autobusem 76. Obchod s elektřinou 77. Podnikání v oblasti nakládaní s nebezpečnými odpady 78. Nakládání s odpady (vyjma nebezpečných) 79. Montáž a opravy vyhrazených plynových zařízení 80. Nákup, prodej a skladování paliv a maziv včetně jejich dovozu s výjimkou provozování čerpacích stanic a výhradního nákupu, prodeje a skladování paliv a maziv ve spotřebitelském balení do 50 kg na jeden kus balení 81. Vedení účetnictví, vedení daňové evidence 82. Architektonické studie 83. Pronájem a půjčování věcí movitých 84. Překladiště nákladů 85. Činnost podnikatelských finančních, organizačních a ekonomických poradců 86. Provádění technických prohlídek a zkoušek určených technických zařízení drah železničních, tramvajových a trolejbusových v rozsahu: - zařízení elektrická: a) elektrické sítě a elektrické rozvody drah, b) elektrická rozvodová zařízení drah a elektrické stanice drah, c) trakční napájecí a spínací stanice, d) elektrická zařízení napájená z trakčního vedení, e) elektrická zařízení drážních vozidel, f) silnoproudá zařízení drážní zabezpečovací, sdělovací, požární, signalizační a výpočetní techniky, g) náhradní zdroje elektrické energie pro provozování dráhy, h) zkušebny elektrických zařízení drah, - zařízení pro ochranu před účinky atmosférické a statické elektřiny - zařízení pro ochranu před negativními účinky zpětných trakčních proudů 87. Přípravné práce pro stavby 88. Poskytování služeb pro zemědělství a zahradnictví 89. Malířství, lakýrnictví a natěračství 90. Sklenářství - 5 -

6 Základní údaje o společnosti Hlavní činností společnosti jsou komplexní dodávky stavebních prací v oboru železničních staveb, silničních a inženýrských staveb, pozemních staveb a sanací. Ve sledovaném období bylo 42,2 % firemní produkce realizováno formou železničních zakázek

7 Významné momenty 02 VÝZNAMNÉ MOMENTY ROKU 2007 A 2008 DO UZÁVĚRKY VÝROČNÍ ZPRÁVY Únor 2007 Duben 2007 Únor 2008 v návaznosti na rozhodnutí představenstva společnosti dne byla s účinností aktualizována organizační struktura společnosti. Změny spočívají v transformaci: - tři stávající odborných úseků na ředitelství společnosti do úseků dvou: úsek Marketing a obchod, úsek Finanční a ekonomický - organizační útvar dopravní stavby na závod Dopravní stavby, čím zanikly závody Železniční stavitelství a MOSAN, jako samostatné závody. v souvislosti s podporou naplnění strategických cílů společnosti byly ke dni z rozhodnutí dozorčí rady společnosti odvolání členové představenstva (Ing. Ladislav Patlich a Manuel Viciana) a zvoleni nový dva zástupci ze společnosti Obrascón Huarte Lain, S.A. (Antonio Jané Rodríguez, Carmen Escribano Guzmán) dne založena společnost OHL Pozemní stavby, a.s. na Slovensku, následně byla společnost zapsána do obchodního rejstříku v Bratislavě. Společnost má základní kapitál ,- slovenských korun. Podíl OHL ŽS, a.s. na základním kapitálu je 100 %. Celý vklad byl v lednu 2008 splacen. Úkolem společnosti je zajištění pozice skupiny OHL na trhu pozemních staveb na Slovensku - 7 -

8 Historie společnosti 03 HISTORIE SPOLEČNOSTI Akciová společnost OHL ŽS, a.s. je přímým nástupcem státního podniku Železniční stavitelství Brno. Tento podnik vznikl v roce 1952 a jeho posláním bylo zajišťovat stavební práce pro tehdejší Československé státní dráhy; tedy výstavbu, rekonstrukce a opravy železničních tratí a budov. V roce 1971 byl podnik začleněn do výrobně-hospodářské jednotky Železničné stavebníctvo se sídlem v Bratislavě. Uprostřed roku 1991 byla tato jednotka zrušena a po devíti měsících fungování samostatného podniku byl státní podnik Železniční stavitelství Brno ke dni 1. dubnu 1992 transformován na akciovou společnost. Ta po ukončení první vlny kupónové privatizace získala své první vlastníky. V roce 1992 měla společnost okolo 4200 vlastníků, v současné době jich má 548. Majoritním vlastníkem je velká španělská stavební společnost Obrascón Huarte Lain, S.A., která částečně přímo a hlavně prostřednictvím české stavební společnosti ŽPSV a.s. vlastní 97,71% akcií OHL ŽS, a.s. Vnitřní organizace společnosti zaznamenala od doby privatizace bouřlivý rozvoj. Od 35 podnikatelských středisek ( ) přes 17 divizí ( ) a čtyři závody ( ) dospěla k současné struktuře obsluhy dvou velkých segmentů trhu dopravních staveb a pozemních staveb. Celofiremní funkce, především strategické, finanční, metodické a kontrolní, plní ředitelství společnosti. Bouřlivý byl i obchodní vývoj společnosti. V roce 1992 zde byla stavební společnost s ročním obratem okolo 500 mil. Kč, v současné době je OHL ŽS, a.s. šestou největší stavební společností v České republice s obratem 10,2 miliardy Kč, realizující stavby nejen v České republice a na Slovensku, ale i v Bulharsku, Maďarsku, Chorvatsku, Černé Hoře a Ázerbájdžánu. Podle dříve aplikovaných českých standardů dosáhla produkce firmy 13 miliard Kč. Výnosy dle českých standardů (mil. CZK)

9 Slovo předsedy představenstva a Výroční zpráva 2007 generálního ředitele Ing. Michala Štefla 04 SLOVO PŘEDSEDY PŘEDSTAVENSTVA A GENERÁLNÍHO ŘEDITELE ING. MICHALA ŠTEFLA Vážení obchodní partneři, vážení akcionáři, vážení spolupracovníci, rok 2007 přinesl další dynamiku do rozvoje naší společnosti. OHL ŽS, a.s. zaznamenala poměrně razantní nárůst především v oboru pozemního stavitelství. Nicméně i dopravní stavby, které se objemově udržovaly na úrovni roku 2006, výrazně diversifikovaly do zahraničí. V zemích Balkánu zaznamenal náš závod dopravních staveb značné úspěchy, stejně jako na území Slovenska a Maďarska. Domníváme se, že společnost tímto naplňuje svoji misi, tzn. aktivně se podílet na budování dopravních sítí v zemích střední a východní Evropy a na reálném rozšiřování Evropské unie nejen v segmentu budování infrastruktury především dopravní, ale i ekologické. Celkový růst výnosů o 15 % je tedy v situaci, kdy průměrně stavebnictví roste řádově o 5 %, více než trojnásobné. Naše společnost při zvyšování svého podílu na trhu těží z několika faktorů. Zaprvé je to referenční a garanční podpora našeho strategického partnera Obrascón Huarte Lain, S.A. Dále je to podpora českých institucí, jako je společnost ČEB, EGAP a MPO ČR a jiné, se kterými připravujeme a realizujeme projekty v zahraničí. Roli hraje i renomé seriozního partnera, které jsme získali v regionech, ve kterých reálně působíme. Vedle nárůstu výnosů a zvýšení tržního podílu se poměrně dobře vyvíjí i ekonomické parametry, a to i přes skutečnost, že oproti minulému roku došlo k mírné stagnaci tvorby zisku. Rok 2007 v ekonomických parametrech, v úrovních rentability a obrátkovosti splnil očekávání akcionářů. Prodejem zbytného majetku se nám podařilo zvyšovat pracovní kapitál firmy. Je potřeba konstatovat, že vlastní kapitál společnosti plně kryje stálá aktiva a dokonce je začal převyšovat. Je to výsledkem vlivu strategického partnera, který má zájem společnost budovat a rozvíjet, tzn. že umožňuje vedení firmy soustřeďovat zdroje na další akvizice připravované především v silničním oboru a akvizice k pokrytí dalších regionů. V oblasti personální došlo při navýšení produktivity práce k mírnému poklesu počtu zaměstnanců. Zajímavý je poměrně vytrvalý růst průměrné mzdy, který je samozřejmě velmi pozitivní z hlediska přínosu pro naše spolupracovníky. I přesto, že řadu let po sobě zaznamenáváme růst produktivity práce a průměrné mzdy, je nutno konstatovat, že se držíme na spodním okraji benchmarkingového srovnání s dalšími firmami z první šestky stavebních firem v České republice. V této souvislosti překročení hranice 10 mld. Kč obratu dle mezinárodního standardu IFRS a překročení hranice 13 mld. Kč obratu dle českého výkaznictví znamená rovněž upevnění pozice šesté největší stavební firmy na území České republiky. Obavy, které jsme měli v minulých letech, že na konci roku 2007 dojde k určitému útlumu v možnostech financování dopravních investic, se neukázaly jako reálné. Státní fond dopravní infrastruktury, který přinesl svá pozitiva především v oblasti zajištění kontinuity provádění dlouhodobých dopravních projektů, jako je výstavba dálnic a železničních koridorů, je v současné době financován nejen ze zdrojů státního rozpočtu, ale i z evropských kohezních fondů, které umožňují další akceleraci objemu prací zejména v této sedmileté periodě, ve které čeká Českou republiku a především pak české stavebnictví, velmi zajímavý rozvoj. Strategie dalšího vývoje společnosti podléhá každý rok aktualizaci, na kterou bezprostředně navazuje i proces tvorby plánu pro další období. Cíle stanovené na rok 2008 jsou ještě ambicióznější, než byly na rok Z větší části je zásoba práce na další období zabezpečena jak v oblasti dopravních staveb, tak v oblasti pozemního stavitelství. Systémy řízení jakosti, oblast řízení bezpečnosti práce, naše cílená opatření v ekologické oblasti, jakož i ochraně informací nás dovedly k integrovanému systému řízení, který před několika lety naše společnost implantovala. V současné době ho rozšiřujeme o bloky otázek společenské odpovědnosti firmy a zajišťování tak přínosu nejen pro akcionáře, ale i celospolečensky - v oblasti sponzoringu rozmanitých sportovní projektů a činností, kulturních a uměleckých podniků v regionech a především v oblasti charitativních aktivit, zdravotnictví, v oblastech zaměřených na vědu a výzkum, na spolupráci s univerzitami a vysokými školami (např. MU v Brně, VUT v Brně, VŠB-TU v Ostravě, ČVUT v Praze) a dalšími aktivitami. Řada pracovníků naší firmy se angažuje rovněž ve strukturách zajišťujících koordinaci zájmů podnikatelů i ve společenském životě. Chtěl bych poděkovat všem spolupracovníkům za jejich plně vynaložené úsilí v roce 2007, které vedlo k dosažení pozitivních výsledků, rovněž bych rád poděkoval i našim obchodním partnerům za důvěru, kterou věnovali naší firmě a také akcionářům za strategický a dlouhodobý přístup k naší společnosti, díky kterému jsme schopni plnit své poslání, tzn. budovat jednu z největších stavebních firem v České republice

10 Údaje o statutárních orgánech, dozorčích Výroční zpráva 2007 orgánech a vedoucích pracovnících 05 ÚDAJE O STATUTÁRNÍCH ORGÁNECH, DOZORČÍCH ORGÁNECH A VEDOUCÍCH PRACOVNÍCÍCH PŘEDSTAVENSTVO Představenstvo se skládá ze 7 členů, kteří volí ze svých členů předsedu, prvního a druhého místopředsedu. Funkční období členů představenstva je 5 let. Opětovná volba je možná. Představenstvo je statutárním orgánem společnosti, jenž řídí činnost společnosti, jedná jejím jménem a zabezpečuje obchodní vedení společnosti včetně řádného vedení účetnictví společnosti. Člen představenstva nesmí být zároveň členem dozorčí rady společnosti. Členové představenstva jsou voleni a odvolávání dozorčí radou společnosti. Ing. Michal Štefl předseda představenstva Pracovní adresa: OHL ŽS, a.s., Burešova 938/17, Brno-střed Činnosti vykonávané mimo činnost pro OHL ŽS, a.s., jestliže mohou být pro emitenta OHL ŽS, a.s. významné: Železničné stavebníctvo Bratislava, a.s., IČ předseda dozorčí rady SLOVENSKÉ TUNELY a.s., IČ předseda dozorčí rady PARKING CZ, a.s., IČ předseda dozorčí rady BRNO PARKING, a.s., IČ člen dozorčí rady Traťová strojní společnost, a.s., IČ člen dozorčí rady Ing. František Ledabyl 1. místopředseda představenstva Pracovní adresa: OHL ŽS, a.s., Burešova 938/17, Brno-střed Činnosti vykonávané mimo činnost pro OHL ŽS, a.s., jestliže mohou být pro emitenta OHL ŽS, a.s. významné: ŽS Brno, a.s., IČ předseda dozorčí rady Paolo Bee 2. místopředseda představenstva Pracovní adresa: OHL ŽS, a.s., Burešova 938/17, Brno-střed Činnosti vykonávané mimo činnost pro OHL ŽS, a.s., jestliže mohou být pro emitenta OHL ŽS, a.s. významné: OHL Central Europe, a.s., IČ finanční ředitel ŽPSV a.s., IČ člen představenstva Ing. Josef Martinovský člen představenstva a výkonný ředitel pro Pozemní stavby Pracovní adresa: OHL ŽS, a.s., Olšanská 2643/1a, Praha 3 Činnosti vykonávané mimo činnost pro OHL ŽS, a.s., jestliže mohou být pro emitenta OHL ŽS, a.s. významné: nejsou vykonávány Václav Bartoněk člen představenstva a výkonný ředitel pro Dopravní stavby Pracovní adresa: OHL ŽS, a.s., Burešova 938/17, Brno-střed Činnosti vykonávané mimo činnost pro OHL ŽS, a.s., jestliže mohou být pro emitenta OHL ŽS, a.s. významné: TOMI-REMONT a.s., IČ místopředseda představenstva Železničné stavebníctvo Bratislava, IČ místopředseda představenstva Traťová strojní společnost, a.s., IČ člen dozorčí rady

11 Údaje o statutárních orgánech, dozorčích Výroční zpráva 2007 orgánech a vedoucích pracovnících Antonio Jané Rodríguez člen představenstva Pracovní adresa: OHL Central Europe, a.s., Olšanská 2643/1a, Praha 3 Činnosti vykonávané mimo činnost pro OHL ŽS, a.s., jestliže mohou být pro emitenta OHL ŽS, a.s. významné: Železničné stavebníctvo Bratislava, IČ místopředseda dozorčí rady ŽPSV a.s., IČ předseda představenstva Rentia Invest, a.s., IČ předseda představenstva OHL Central Europe, a.s., IČ člen představenstva OHL Central Europe, a.s., IČ generální ředitel ŽPSV Čaňa, a.s., IČ: člen představenstva Obrascón Huarte Lain, S.A. ředitel mezinárodní oblasti 4 (střední a východní Evropa Carmen Escribano Guzmán člen představenstva Pracovní adresa: Obrascón Huarte Lain, S.A., Gobelas 35-37, El Plantío, Madrid, Španělské království Činnosti vykonávané mimo činnost pro OHL ŽS, a.s., jestliže mohou být pro emitenta OHL ŽS, a.s. významné: Obrascón Huarte Lain, S.A. obchodní ředitel Mezinárodního stavitelství DOZORČÍ RADA Dozorčí rada má 6 členů. Z tohoto počtu čtyři členy volí valná hromada a dva členy volí zaměstnanci společnosti. Členové dozorčí rady jsou voleni na dobu pěti let. Opětovná volba je možná. Dozorčí rada volí ze svých členů předsedu. Dozorčí rada je kontrolní orgán společnosti, dohlíží na výkon působnosti představenstva a uskutečňování podnikatelské činnosti společnosti. Dozorčí rada přezkoumává řádnou, mimořádnou a konsolidovanou, popřípadě i mezitímní účetní závěrku a návrh na rozdělení zisku nebo úhradu ztráty a předkládá své vyjádření valné hromadě. Svolává valnou hromadu, jestliže to vyžadují zájmy společnosti, a na takto svolané valné hromadě navrhuje potřebná opatření. Projednává podnikatelské záměry společnosti včetně finančních plánů, rozpočtů, organizační struktury a jejich změn. Vyžaduje si informace od představenstva. Je oprávněna nahlížet do všech dokladů a záznamů týkajících se činnosti společnosti. Vyjadřuje se ke zprávě o podnikatelské činnosti společnosti a stavu jejího majetku za uplynulý rok, kterou předkládá představenstvo valné hromadě. Je povinna seznámit valnou hromadu s výsledky své kontrolní činnosti ve formě zprávy o kontrolní činnosti dozorčí rady. Kontroluje, zda účetní zápisy jsou řádně vedeny v souladu se skutečností. Kontroluje, zda se podnikatelská činnost společnosti uskutečňuje v souladu s právními předpisy, stanovami a pokyny valné hromady. Dohlíží na výkon působnosti představenstva. Odvolává a volí členy představenstva, schvaluje smlouvy o výkonu funkce členů představenstva. Účastní se valné hromady. Schvaluje úkony představenstva. Přezkoumává zprávu o vztazích mezi ovládající osobou a ovládanou osobou a o vztazích mezi ovládanou osobou a ostatními osobami ovládanými stejnou ovládající osobou zpracovanou představenstvem společnosti a o přezkoumání informuje valnou hromadu. Schvaluje všeobecné zásady odměňování zaměstnanců společnosti. Schvaluje přijímaní a odvolání a odměňování vedoucích pracovníků společnosti, kteří jsou přímo podřízení generálnímu řediteli společnosti. Francisco Marín Andrés Pracovní adresa: předseda dozorčí rady Obrascón Huarte Lain, S.A., Gobelas 35-37, El Plantío, Madrid, Španělské království

12 Údaje o statutárních orgánech, dozorčích Výroční zpráva 2007 orgánech a vedoucích pracovnících Činnosti vykonávané mimo činnost pro OHL ŽS, a.s., jestliže mohou být pro emitenta OHL ŽS, a.s. významné: ŽPSV a.s., IČ předseda dozorčí rady Rentia Invest, a.s., IČ předseda dozorčí rady OHL Central Europe, a.s., IČ předseda dozorčí rady Obrascón Huarte Lain, S.A. generální ředitel Mezinárodního stavitelství Ing. Jaroslav Šandr člen dozorčí rady Pracovní adresa: OHL ŽS, a.s., Burešova 938/17, Brno-střed Činnosti vykonávané mimo činnost pro OHL ŽS, a.s., jestliže mohou být pro emitenta OHL ŽS, a.s. významné: nejsou vykonávány Ing. Vojtěch Knop-Kostka člen dozorčí rady Pracovní adresa: Politických vězňů 736/1a, Olomouc Činnosti vykonávané mimo činnost pro OHL ŽS, a.s., jestliže mohou být pro emitenta OHL ŽS, a.s. významné: ŽPSV a.s., IČ asistent Generálního ředitel Arturo Agulló Jaramillo člen dozorčí rady Pracovní adresa: Obrascón Huarte lain, S.A., Gobelas 35-37, El Plantío, Madrid, Španělské království Činnosti vykonávané mimo činnost pro OHL ŽS, a.s., jestliže mohou být pro emitenta OHL ŽS, a.s. významné: ŽPSV a.s., IČ člen dozorčí rady Rentia Invest, a.s., IČ člen dozorčí rady OHL Central Europe, a.s., IČ člen dozorčí rady Obrascón Huarte Lain, S.A. vedoucí právního úseku Mezinárodního stavitelství Ignacio Martinez Esteban člen dozorčí rady Pracovní adresa: Obrascón Huarte lain, S.A., Gobelas 35-37, El Plantío, Madrid, Španělské království Činnosti vykonávané mimo činnost pro OHL ŽS, a.s., jestliže mohou být pro emitenta OHL ŽS, a.s. významné: ŽPSV a.s., IČ člen dozorčí rady Rentia Invest, a.s., IČ člen dozorčí rady OHL Central Europe, a.s., IČ člen dozorčí rady Obrascón Huarte Lain, S.A. ekonomický a finanční ředitel Mezinárodního stavitelství Jiří Cenek člen dozorčí rady Pracovní adresa: OHL ŽS, a.s., Burešova 938/17, Brno-střed Činnosti vykonávané mimo činnost pro OHL ŽS, a.s., jestliže mohou být pro emitenta OHL ŽS, a.s. významné: nejsou vykonávány

13 Údaje o statutárních orgánech, dozorčích Výroční zpráva 2007 orgánech a vedoucích pracovnících VEDENÍ SPOLEČNOSTI V čele společnosti stojí generální ředitel, který přímo řídí - odborné ředitele, kterými jsou: finanční ředitel řídí úsek Finanční a ekonomický marketingový a obchodní ředitel řídí úsek Marketing a obchod Se změnou organizační struktury společnosti platnou od byla zrušena funkce Personálního a správního ředitele. - výkonné ředitele, kterými jsou: výkonný ředitel pro pozemní stavby pověřený řízením závodu Pozemní stavitelství výkonný ředitel pro dopravní stavby pověřený řízením závodu Dopravní stavby Generální ředitel, odborní ředitelé řídící úseky ředitelství společnosti a výkonní ředitelé tvoří vrcholové vedení společnosti: Ing. Michal Štefl Ing. František Ledabyl Paolo Bee Ing. Josef Martinovský Václav Bartoněk generální ředitel marketingový a obchodní ředitel zaměstnanec společnosti OHL Central Europe, a.s. pověřený řízením Finančního a ekonomického úseku společnosti OHL ŽS, a.s. dne se stal zaměstnancem společnosti OHL ŽS, a.s. a současně byl jmenován generálním ředitelem společnosti do funkce finančního ředitele výkonný ředitel pro Pozemní stavby výkonný ředitel pro Dopravní stavby Členové představenstva, dozorčí rady a členové vrcholového vedení společnosti OHL ŽS, a.s. oznámili emitentovi OHL ŽS, a.s., že si nejsou vědomi možných střetů zájmů soukromé činnosti vykonávanou pro emitenta

14 Organizační struktura 06 ORGANIZAČNÍ STRUKTURA VALNÁ HROMADA DOZORČÍ RADA PŘEDSTAVENSTVO ÚSEK GŘ úsek Finanční a ekonomický úsek Marketing a obchod organizační útvar DOPRAVNÍ STAVBY organizační útvar POZEMNÍ STAVBY závod 20 závod 40 DOPRAVNÍ STAVBY POZEMNÍ STAVITELSTVÍ

15 Organizační složky 07 ORGANIZAČNÍ SLOŽKY ZÁVOD DOPRAVNÍ STAVBY V návaznosti na rozhodnutí představenstva společnosti dne byla s účinností od aktualizována organizační struktura. Jednou ze zásadních změn, vyplývajících z tohoto rozhodnutí, byl zánik samostatných závodů, tj. Železniční stavitelství a MOSAN, a vznik nové organizační jednotky závod Dopravní stavby. Základní organizační skladbu závodu tvoří: - management a správa závodu: výkonný ředitel, útvar Systémy řízení, útvar Vnitřní audit, úsek Ekonomického náměstka a úsek Obchodního náměstka, - úsek výrobní: sekce Železnice, sekce Silnice a Mosty. Statut závodu Dopravní stavby - živnostenské listy opravňující k podnikání v činnostech: - práce se stavebními mechanizmy - provádění železničního spodku a svršku - provozování drážní dopravy - provozování dráhy - vlečky - opravy silničních vozidel - opravy ostatních motorových dopravních prostředků - silniční motorová doprava nákladní vnitrostátní a mezinárodní - opravy a rekonstrukce speciálních hnacích vozidel typu MUV 69, MUV 80, MUV 90 - svařování kolejových vozidel a vyhrazených kolejových zařízení v dopravě - opravy karoserií - opravy ostatních dopravních vozidel - montáž, opravy, údržba a revize vyhrazených el. zařízení a výroba rozváděčů nízkého napětí - výroba, instalace a opravy el. strojů a přístrojů - montáž a opravy měřicí a regulační techniky - montáž technologických zařízení a souborů - výroba a montáž přístrojů a rozváděčů vysokého napětí a velmi vysokého napětí - výroba, montáž, opravy a rekonstrukce technických dopravních zařízení elektro - kompletace různých druhů výrobků - provádění staveb včetně jejich změn, udržovacích prací na nich a jejich odstraňování, - ověřování výsledků zeměměřických činností, - pronájem stavebních a demoličních strojů a zařízení, - provádění tepelných a hlukových izolací, - čištění fasád a pomníků, - dlaždičské práce, - montáž a demontáž jeřábových drah, - montáž a výroba ocelových konstrukcí, technologií, potrubních rozvodů, včetně opláštění, - svářečské práce, - zámečnictví, - kovoobrábění, - impregnační a ochranné nástřiky stavebních a ocelových konstrukcí, - tryskání, - a dalších činnostech dle výpisu z Obchodního rejstříku. Podnikatelské aktivity závodu byly zaměřeny nejen do oblastí budování infrastruktury - zejména železniční koridorové stavby, silniční a dálniční síť, ale i na rekonstrukce částí vodních děl a v neposlední řadě také do oblastí pozemního stavitelství například rekonstrukce výrobních hal, sanace panelových domů

16 Organizační složky Hlavními partnery závodu v obchodním styku byli zákazníci - investoři v oblasti veřejných zakázek, zejména České dráhy, a.s.; Správa železniční dopravní cesty, státní organizace; Ředitelství silnic a dálnic ČR; obecní úřady a magistráty měst; obchodní společnosti a jiné právnické osoby, fyzické osoby a zahraniční investoři. sekce Železnice Základní činnost sekce Železnice zahrnovala: - komplexní stavby a rekonstrukce železničního svršku a spodku, - stavby a rekonstrukce tramvajových drah a kolejových vleček, - engineering pro železniční stavby, zpracování technicko provozní dokumentace zakázky, zavádění moderních, progresivních technologií železničního svršku a spodku, - výkony a pronájem široké palety silniční mechanizace a traťových strojů, včetně jejich servisu, - speciální technologické postupy železničního svršku a spodku, - opravy motorových vozidel, drobných mechanizovaných stavebních a traťových strojů, - dodávky staveb, včetně vývoje a realizace elektrotechnologií, - řídící systémy elektro, - elektromontážní práce, - výrobu rozvaděčů. Podnikatelský záměr sekce byl orientován na : tuzemský trh segment železniční stavby: - modernizace železničních koridorů. - rekonstrukce železničních tratí, segment ostatní stavební: - tramvajové tratě. - vlečky, segment elektro: - napájecí systémy pro železnice a dopravní podniky. - úsporné energetické programy, zahraniční trh segment železniční stavby: - rekonstrukce železničních tratí, segment elektro: - napájecí systémy. sekce Silnice a Mosty Základní činnost sekce Silnice a Mosty zahrnovala: - výstavbu železobetonových a ocelových mostů, - dodávky silničních staveb a komunikací, - výstavbu kanalizací a vodohospodářských staveb, - sanace a rekonstrukce staveb a celou řadu speciálních technologií - např. provádění injektážních prací, demolice konstrukcí, odstraňování starých nátěrů a zdrsňování povrchů vysokotlakým vodním paprskem, stříkané betony, zesilování konstrukcí, hydroizolace mostů, střech a spodních staveb, - výrobu a montáž ocelových konstrukcí, - zpracování a dodávka betonářské oceli, - výstavbu a pronájem provizorních mostních konstrukcí MS a TMS

17 Organizační složky Při řízení závodu je plně uplatňován integrovaný systém řízení (ISŘ) založený na certifikovaných systémech v těchto oblastech (subsystémech): - managementu jakosti (QMS) dle ČSN EN ISO 9001, - environmentálního managementu (EMS) dle ČSN EN ISO , rozšířeného o Program EMAS, - managementu bezpečnosti a ochrany zdraví při práci (MBP) dle OHSAS 18001, podporovaného Programem Bezpečný podnik, a to v oborech činností závodu. Závod, resp. jeho organizační složky získaly v minulosti celou řadu ocenění, jako např. výrobkovou značku CZECH MADE, Národní cenu ČR za jakost (rok 2003) či Uznání za excelenci v Evropě (rok 2004). Závod splňuje veškeré náležitosti nařízení Evropského parlamentu a Rady (ES) č.761/2001 o dobrovolné účasti organizací v systému řízení podniků a auditu z hlediska ochrany životního prostředí a je zaregistrován v Programu EMAS pod registračním číslem CZ Kontakt: OHL ŽS, a. s., závod Dopravní stavby, Burešova 938/17, Brno-střed, Česká republika tel.: , ds_20@ohlzs.cz, zeleznice@ohlzs.cz, silnice.mosty@ohlzs.cz ZÁVOD POZEMNÍ STAVITELSTVÍ Závod Pozemní stavitelství vznikl novým organizačním uspořádáním společnosti k datu , a to sloučením tří divizí Stavitelství Ostrava, Stavitelství Olomouc a Pozemní stavitelství Brno. Od byla k závodu přičleněna divize 406 Podzemní stavitelství Brno (dříve součást závodu MOSAN). Závod je rozdělen do šesti divizí : - divize Pozemní stavitelství Brno - divize Stavitelství Olomouc - divize Stavitelství Ostrava - divize Stavitelství Praha - divize Podzemní stavitelství Brno - divize STAVIN Hlavní náplní činnosti závodu Pozemní stavitelství je: vyšší dodavatelství projektový management, engineering a kompletace nadzemních i podzemních staveb v oborech pozemního, vodohospodářského a inženýrského stavitelství, řízení a realizace stavebních děl pozemního stavitelství a stavebních děl v oborech inženýrského a vodohospodářského stavitelství včetně tzv. ekologických staveb, staveb kanalizací, čistíren odpadních vod, ekologických skládek, odstraňování ekologických zátěží, stavební konstrukce a práce, zejména: - zemní práce a konstrukce zakládání staveb, - železobetonové monolitické konstrukce, - železobetonové montované konstrukce, - zděné konstrukce, - konstrukce střech a opláštění staveb, - technika prostředí staveb a trubní části inženýrských sítí, - výroba a montáž ocelových a zámečnických konstrukcí. pozemní doprava, výkony a pronájem mechanizace včetně jejich servisu

18 Organizační složky hornická činnost a činnost prováděná hornickým způsobem podle zákona 61/1988 Sb. 2 a 3. Statut závodu Pozemní stavitelství - živnostenské listy opravňující k podnikání v činnostech: - provádění staveb včetně jejich změn, udržovacích prací na nich a jejich odstraňování - impregnační a ochranné nástřiky stavebních a ocelových konstrukcí - montáž a výroba ocelových konstrukcí, technologií, potrubních rozvodů včetně opláštění - výkon zeměměřických činností - ověřování výsledků zeměměřických činností - práce se stavebními mechanizmy - pronájem stavebních a demoličních strojů a zařízení - zednictví - vodoinstalatérství - tesařství - obkladačské práce - klempířství - kovářství - pokrývačství - provádění tepelných a hlukových izolací - čištění fasád a pomníků - truhlářství - montáž a servis oken a dveří - malířství, lakýrnictví a natěračství - dlaždičské práce - montáž a demontáž jeřábových drah - svářečské práce - zámečnictví - kovoobrábění - tryskání - a dalších činnostech dle výpisu z Obchodního rejstříku. Koncese: Provádění trhacích prací odpovědná osoba Ing. Zdeněk Stojan Oprávnění státní báňské správy k činnosti prováděné hornickým způsobem pod odborným vedením: Ing. Petr Mičunek kvalifikace: vedoucí zaměstnanec, projektant Ing. Vladimír Král kvalifikace: vedoucí zaměstnanec a dalších zaměstnanců uvedených na oprávnění vydaném Obvodním báňským úřadem Brno. Hlavními partnery závodu v obchodním styku jsou zákazníci - investoři v oblasti veřejných zakázek, zejména České dráhy, a.s.; obecní úřady a magistráty měst, především v regionech Brno, Olomouc, Ostrava a Praha; dále obchodní společnosti nebo jiné právnické osoby, fyzické osoby a zahraniční investoři. Při řízení závodu je plně uplatňován integrovaný systém řízení (ISŘ) založený na certifikovaných systémech v těchto oblastech (subsystémech): - managementu jakosti (QMS) dle ČSN EN ISO 9001, - environmentálního managementu (EMS) dle ČSN EN ISO , rozšířeného o Program EMAS, - managementu bezpečnosti a ochrany zdraví při práci (MBP) dle OHSAS 18001, podporovaného Programem Bezpečný podnik, a to v oborech činností závodu

19 Organizační složky Závod splňuje veškeré náležitosti nařízení Evropského parlamentu a Rady (ES) č.761/2001 o dobrovolné účasti organizací v systému řízení podniků a auditu z hlediska ochrany životního prostředí a je zaregistrován v Programu EMAS pod registračním číslem CZ Kontakt: OHL ŽS, a. s., závod Pozemní stavitelství, Burešova 938/17, Brno-střed, Česká republika tel.: , fax: ORGANIZAČNÍ SLOŽKY V ZAHRANIČÍ Stavební společnost OHL ŽS, a.s. aktivně proniká na zahraniční trhy. A v rámci zjednodušení činností na zahraničních stavebních zakázkách společnost otevírá na jednotlivých územích organizační složky. Slovensko Organizační složka: OHL ŽS, a.s., organizačná zložka se sídlem v Bratislavě zřízena v březnu roku 2004 v souvislosti s účastí na stavbách slovenských koridorů Bulharsko Organizační složka: OHL ŽS AD - Klon se sídlem v Sofii byla zřízena v souvislosti se zakázkami pro bulharské železnice. Složka funguje od listopadu 2000 Chorvatsko Organizační složka: OHL ŽS, a.s. Podružnica Zagreb se sídlem v Zagrebu byla zřízena v říjnu roku 2003 v rámci zakázky pro chorvatské železnice Maďarsko Organizační složka: OHL ŽS, a.s., Magyarországi Szolgáltató, Kereskedelmi és Termelö Fióktelepe se sídlem v Budapešti zřízena v září roku 2005 v souvislosti s pracemi pro maďarskou železnici Černá Hora Organizační složka: DIO STRANOG DRUŽSTVA OHL ŹS, A.S., CRNA GORA DANILOVGRAD zřízena v březnu roku 2006 Ázerbájdžán Organizační složka: OHL JS, a.s. şirkətinin Azərbaycam Respublikansindaki filiali se sídlem v Baku byla zřízena v dubnu 2006 v souvislosti se zakázkami pro Ministerstvo dopravy Ázerbájdžánu

20 Organizační složky Organizační složky v zahraničí

21 Zpráva představenstva 08 ZPRÁVA PŘEDSTAVENSTVA SPOLEČNOSTI O PODNIKATELSKÉ ČINNOSTI A STAVU MAJETKU Rok 2007 byl pro společnost rokem dalšího mohutného rozvoje a společnost tak upevnila svoji pozici na českém trhu mezi největšími firmami oboru stavebnictví. Objem tržeb podle mezinárodních účetních standardů přesáhl hranici 10 miliard korun, dle českých účetních standardů překročil hranici 13 miliard korun českých. Výnosy v zahraničí dosáhly výše 2,5 miliardy korun českých dle mezinárodních účetních standardů. Zásoba práce se na podzim dostala na metu 18 miliard korun českých. Pokud není uvedeno jinak, jsou následující údaje dle nekonsolidovaných výkazů sestavených dle mezinárodních účetních standardů. OBCHOD Z obchodního hlediska můžeme rok 2007 označit rokem velmi úspěšným. Podařilo se zajistit velké zakázky, které mají navíc potřebnou oborovou a oblastní skladbu. Je velmi cenné, že se velké dopravní stavby vrátily na domovské území firmy Moravu. Byla zahájena první etapa přestavby brněnského odstavného železničního nádraží, dále se realizují stavby Rekonstrukce železničního uzlu Břeclav, 1. stavba, na severní Moravě zakázka Optimalizace trati státní hranice Slovenské republiky Mosty u Jablunkova - Bystřice na Olší. Úspěšný průnik na zahraniční trh potvrzuje i nově realizovaný velký projekt na území Maďarska Rekonstrukce traťového úseku Mezötúr (vč) Gyoma (vč.). Významnou pozici firma stabilizovala na trhu vodohospodářských staveb. Mezi nejvýznamnější stavby daného segmentu patří Karviná rozšíření kanalizace, dále stavební objekty na českých řekách - projekty Čistá Horní Úpa, čištění a odkanalizování odpadních vod, Šlapanicko Čistá Říčka a Rakovec, Protipovodňová zeď a Hořínský potok zvětšení kapacity a stabilizace koryta. V oboru ekologických staveb je největší novou zakázkou stavba objektů firmy DIAMO, státní podnik Zpracování matečných louhů. Pevné místo v segmentu pozemních staveb si firma zajistila získáním zakázky Oprava a rekonstrukce budovy Českého rozhlasu II. etapa, Vinohradská 12. Závod se také podílí na realizaci projektu Soubor staveb Městského okruhu v Praze, stavba č Špejchar Pelc Tyrolka. VÝROBA Tržby společnosti se proti roku 2006 zvýšily o tis. Kč, což představuje nárůst 16,3 %. Klíčovým segmentem jsou již řadu let železniční stavby, s realizací 42,2 % firemní produkce, na kterém byly soustředěny největší firemní stavby: Optimalizace trati Plzeň Stříbro, přestavba Stanice Cegléd v Maďarsku, Modernizace žel. trati Trnava Nové mesto nad Vahom, úsek Trnava-Piešťany, Modernizace trati Veselí nad Lužnicí Tábora, 1. část, úsek Doubí u Tábora Tábor a Modernizace železniční tratě Trnava Nove Mesto nad Vahom v km 47, ,500, pre tratovú rýchlost do 160 km/h, II.etapa Druhým nejvýznamnějším oborovým segmentem se stal segment inženýrských staveb a silnic s podílem 30,2 %. Ten zaznamenal velký nárůst z tis. Kč v roce 2006 na letošních tis. Kč, v procentním vyjádření 63,0 %. Největších tržeb bylo dosaženo na projektech v Ázerbájdžánu Dálnice Baku hranice Ruské federace, na pražských stavbách Praha, Nové spojení, Výstavba metra IV.C2 (Ládví Letňany), Soubor staveb Městského okruhu v Praze, stavba č Špejchar Pelc Tyrolka a dále na brněnských stavbách Projekt E III 13 Silnice I/12, VMO, MÚK Hlinky a Silnice I/42 Brno, VMO Dobrovského. Ze druhého na třetí místo firemního stavebního žebříčku se dostal s hodnotou 26,1 % segment pozemních staveb, ve kterém je největší stavbou Univerzitní kampus Bohunice, Stavba AVVA Modrá etapa v Brně. Další velké projekty segmentu představují rekonstrukce historické stavby Oprava a rekonstrukce budovy Českého rozhlasu II. etapa, Vinohradská 12, dále pak Výstavba skladu leteckého paliva na letecké základně Čáslav a Sklad LPH na LZ Náměšť nad Oslavou a také práce na Vysoké škole báňské Aula a Centrum informačních technologií VŠB TU Ostrava a v Praze Výstavba Národní technické knihovny

22 Zpráva představenstva výroba ,2% 42,2% železniční stavby 26,1% pozemní stavby inženýrské stavby a silnice EKONOMIKA Rok 2007 znamenal pro ekonomiku firmy nárůsty především u tržeb, ukazatele zisku před zdaněním a po zdanění jsou nižší než loni. Snížení zisku je však v porovnáním s loňským rokem pouze relativní. Hospodářský výsledek roku 2006 byl totiž ovlivněn mimořádnou událostí, a to vkladem do společnosti TSS Pardubice. Na ne příliš příznivém vývoji rentability se také odrazila změna struktury prací v České republice a zvýšení objemu zahraničních, nákladově náročnějších prací (Ázerbájdžán, Černá Hora). tržby společnosti Bilanční suma narostla o tis. Kč. Významným zdrojem zvyšování bilanční sumy je růst obratu, který má svůj odraz nejen ve výsledovce, ale i v rozvaze. Největší nárůst v rozvaze ve výši tis. Kč registrujeme u krátkodobých pohledávek

23 Zpráva představenstva FINANCOVÁNÍ Dlouhodobý problém s financováním provozu se společnosti podařilo vyřešit vydáním obligací v celkové výši 600 mil. Kč v červnu Od tohoto okamžiku nastává obrat ve vnitřním i vnějším životě společnosti, z firmy se znovu stal kvalitní a vyhledávaný obchodní partner. Významným způsobem se podařilo navýšit bankovní rámce na bankovní produkty. Ke konci roku 2007 měla společnost sjednán přístup k finančním nástrojům bankovního trhu (kontokorentní úvěry, revolvingové úvěry, závazné úvěrové přísliby, bankovní záruky a závazné přísliby poskytnutí bankovních záruk, dokumentární akreditivy, forfaiting) v celkové výši mil. Kč. vývoj bankovních rámců ORGANIZACE A ŘÍZENÍ V roce 2007 nedošlo k žádným významným změnám v oblasti organizace a řízení. Trvalý nárůst produkce bylo nutno podpořit stabilizací obou rozhodujících segmentů trhu dopravního i pozemního stavitelství. Konkrétně jde o zajištění současného a budoucího výrobního programu, aplikování potřebných metod řízení a zajištění přípravy a obsluhy výroby. Systém řízení byl zajištěn především prostřednictvím metody řízení APO, kterou ve společnosti prosazuje prostřednictvím svých zástupců ve statutárních orgánech majoritní vlastník. Prozatím nebyl systém aplikován v nestavební výrobě. Přísnému řízení je podroben vývoj správní režie. Proběhly rozsáhlé přípravy na zavedení nového informačního systému. První etapa tohoto systému bude implementována v roce 2008 a ostrý start se předpokládá od počátku roku HLAVNÍ INVESTICE A JEJICH FINANCOVÁNÍ Společnost eviduje pozemky, budovy a zařízení ve výši tis. Kč, investice do nemovitostí ve výši tis. Kč a majetek určený k prodeji ve výši tis. Kč. Celková hodnota výše uvedeného majetku tis. Kč je o tis. Kč nižší než ke konci roku Jde o důsledek dlouhodobě realizovaného programu postupného odprodeje zbytného majetku. Převážná většina majetku byla pořízena z vlastních zdrojů. Z výše uvedeného majetku tvoří majetek pořízený formou finančního leasingu hodnotu tis. Kč, což je o tis. Kč více než na konci roku Dochází ke stupňování nároků na pružnost investičního procesu vzhledem k růstu počtu realizovaných staveb a potřeby nasazení stejných zařízení v různých oborech činnosti společnosti nebo potřeba strojů a mechanizace pro konkrétní zakázku

24 Zpráva představenstva Výraznou změnu zaznamenává i stavební investiční majetek - provádí se opravy, modernizace, které jsou zaměřeny zejména na snižování energetické náročnosti a zlepšení životního prostředí. Velmi výrazné finanční prostředky jsou vkládány do informační soustavy a výpočetní techniky. NEMOVITOSTI Společnost vlastní nemovitý majetek v celkové účetní hodnotě tis. Kč. Z této hodnoty tvoří pozemky hodnotu tis. Kč a stavby tis. Kč. Dále eviduje výše zmíněné investice do nemovitostí ve výši tis. Kč a majetek určený k prodeji ve výši tis. Kč. VÝZKUM A VÝVOJ V oblasti dopravních a inženýrských staveb dochází v souladu se strategií firmy k rozvoji kapacit. Vývoj a návrh technologií provádění stavebních prací je podpořen výrazným nárůstem investic, které nám umožňují zvládat rozsáhlé a technicky náročné stavby. Divize Mosty realizuje ojedinělou stavbu mostu jehož nosným prvkem je ocelový trámový oblouk s betonovým táhlem z předpjatého betonu a extrémně tenkou mostovkou. Společně s odborníky z Vysokého učení technického Brno se podílí na zkoušení betonu dynamickými metodami. Pomocí magnetické rezonance a ultrazvuku je stanoven statický modul pružnosti a jsou sledovány změny těchto veličin v průběhu zmrazovacích cyklů. Společnost OHL ŽS, a.s. se aktivně podílí na zlepšování stavu životního prostředí a odstraňování následků souvisejících s dřívější průmyslovou výrobou a těžbou nerostných surovin. Projekt realizovaný divizí Stavitelství Praha,,Zpracování matečných louhů je součástí komplexu sanačních technologií pro řešení likvidace následků chemické těžby uranu. Technologie zpracování matečných louhů je originální technologií, která byla navržena a experimentálně odzkoušena. Tímto způsobem je možné zvětšit objem prováděných sanací kontaminace oproti stávajícím technologiím. Použitím této technologie bude možné dodržet plánovanou dobu sanace bez zvýšení potřebných finančních prostředků, které by byly nutné v případě prodloužení doby sanace. V roce 2007 rozšířila divize Technologie závodu Dopravní stavby své portfolio o dodávky technologií pro elektrická předtápěcí zařízení (dále jen EPZ). Jedná se o soubor sofistikovaných rozváděčových technologií, který slouží pro vytápění nebo klimatizování dočasně odstavených vlakových souprav. Vývojem těchto specifických technologií reagovala divize na poptávku uživatelů po nabídce moderně koncipovaných zařízení, které by nabízely vyšší míru bezpečnosti provozu a přitom vyžadovaly minimální nároky na obsluhu a údržbu. Kompletní sestava zařízení EPZ byla dodána a je v současnosti provozována v železničních stanicích Prešov a Poprad ve Slovenské republice. Na stavbě Opravárenského centra pro opravy letadel v Mošnově se divize Stavin podílela na návrhu a realizovala vytápění tohoto objektu. Zdrojem tepla je energeticky úsporné spojení plynových kondenzačních kotlů o výkonu 1765 kw s tepelnými čerpadly vzduch-voda o výkonu 562 kw, která slouží jako hlavní zdroj až do venkovní teploty +5 C. Samotné vytápění hangáru je řešeno nízkoteplotním podlahovým vytápěním umístěným v předpjaté betonové desce o ploše m2. Celková délka potrubí činila m

25 Tržby společnosti 09 TRŽBY SPOLEČNOSTI V POSLEDNÍCH TŘECH OBDOBÍCH Poslední léta jsou charakterizována významnými meziročními nárůsty produkce v roce 2005 to bylo tis. Kč, v roce 2006 už tis. Kč a v roce 2007 dalších tis. Kč. Všechny tyto nárůsty proběhly při současné změně v oblastní struktury produkce. OBOROVÉ SEGMENTY oborový segment změna 07/06 změna % železniční stavby ,0 % inženýrské stavby a silnice ,0 % pozemní stavby ,4 % nestavební produkce ,5 % celkem ,3 % oborový segment železniční stavby 53,9 % 51,1 % 42,2 % inženýrské stavby a silnice 17,2 % 21,6 % 30,2 % pozemní stavby 26,9 % 25,7 % 26,1 % nestavební produkce 2,1 % 1,7 % 1,5 % 2,10% 1,70% 1,50% 0 26,90% 25,70% 26,10% ,90% ,10% ,20% 17,20% 21,60% 30,20% oborová struktura tržeb železniční stavby inženýrské stavby a silnice pozemní stavby nestavební produkce Segment železničních staveb zůstal stejně jako v předchozích letech klíčovým producentem tržeb. Největší hodnoty jsou vykázány na stavbách Optimalizace trati Plzeň Stříbro ( tis. Kč), Modernizace žel. trati Trnava Nové mesto nad Váhom, úsek Trnava-Piešťany ( tis. Kč), Modernizace trati Veselí nad Lužnicí Tábora, 1. část, úsek Doubí u Tábora Tábor ( tis. Kč), Modernizace železniční tratě Trnava Nove Mesto nad Váhom v km 47, ,500, pre tratovú rýchlost do 160 km/h, II.etapa ( tis. Kč) a Černá Hora, Nikšič Podgorica ( tis. Kč). Druhou největší stavbou tohoto segmentu trhu byla přestavba Stanice Cegléd v Maďarsku ( tis. Kč). Oborový segment inženýrské stavby a silnice zaznamenává 63,0% nárůst produkce. Největší výkony byly odvedeny v Ázerbajdžádnu na stavbách silnice Dálnice Baku hranice Ruské Federace (tři etapy celkem tis. Kč), Praha, Nové spojení ( tis. Kč), Výstavba stanice Prosek I. Metra IV. CZ (Ládví Leťnany) ( tis. Kč) a objektech Zlepšení kvality odpadních vod v oblasti soutoku řek Bečvy a Moravy ( tis. Kč). U pozemních staveb registrujeme další zvýšení objemu produkce. V tomto segmentu byly stavbami o největším objemu tržeb Brno Univerzitní kampus Bohunice, Stavba AVVA Modrá etapa ( tis. Kč), Praha

26 Tržby společnosti Výstavba národní technické knihovny ( tis. Kč), Ostrava Aula a Centrum informačních technologií VŠB TU Ostrava ( tis. Kč) a dále Sklad LPH na LZ Náměšť nad Oslavou ( tis. Kč), Výstavba skladu paliva na letecké základně Čáslav ( tis. Kč). ZÁKAZNICKÉ SEGMENTY zákaznický segment změna 07/06 změna % Česká republika, veřejné ,9 % Česká republika, soukromé ,5 % zahraniční, veřejné ,8 % nestavební ,5 % celkem ,3 % zákaznický segment Česká republika, veřejné 84,8 % 71,2 % 69,2 % Česká republika, soukromé 3,3 % 1,7 % 4,2 % zahraniční, veřejné 9,9 % 25,4 % 25,1 % nestavební 2,1 % 1,7 % 1,5 % 9,9% 2,1% 1,7% 1,5% 3,3% 25,4% 25,1% ,7% ,2% ,2% 69,2% 84,8% zákaznická struktura tržeb Česko, veřejný sektor zahraničí veřejný sektor Česko, soukromý sektor nestavební produkce Podíl prací financovaných z veřejných prostředků se vrátil na úroveň roku O mírnou změnu podílu v segmentu Česko, soukromý sektor se postaraly stavební zakázky v Praze ( Rezidenční čtvrť ČERVENÁ SKÁLA v obci Řez u Prahy, Praha, Rezidence Riegrovy sady ) a v Olomouci ( Olomouc, bytový dům obytného souboru Okružní-Hněvotínská-OBJ 12 ). Jinak ale platí, že vysoký podíl státních zakázek je obecným trendem u velkých stavebních firem, daný snahou státu o investice na zlepšení dopravní infrastruktury a schopností velkých firem tyto zakázky komplexně realizovat. OBLASTNÍ STRUKTURA VÝNOSŮ oblast změna 07/06 změna % Česká republika ,0 % Slovensko ,5 %

27 Tržby společnosti Maďarsko ,8 % Ázerbájdžán ,8 % Bulharsko ,8 % Chorvatsko ,7 % Černá Hora ,2 % celkem ,3 % oblast Česká republika 90,1 % 74,4 % 74,9 % Slovensko 6,9 % 14,5 % 10,3 % Maďarsko 0,9 % 1,8 % 5,4 % Ázerbájdžán 0,0 % 4,1 % 5,2 % Bulharsko 0,4 % 0,4 % 0,4 % Chorvatsko 1,6 % 0,2 % 0,2 % Černá Hora 0,2 % 4,5 % 3,5 % 9,90% 25,60% 25,10% ,40% 74,90% 90,10% oblastní struktura tržeb Česká republika zahraničí Oblastní struktura tržeb je podobná struktuře roku 2006, kdy došlo k největšímu rozmachu prací v zahraničí. Pro práci v zahraničí je mimořádně důležitá schopnost orientace v prostředí společensky odlišném od České republiky a schopnost orientace v jiné legislativní oblasti (prostředí zákonů obecných a zejména ekonomických). oblastní struktura tržeb rok 2007 Černá Hora 3,50% Chorvatsko 0,20% Bulharsko 0,40% Ázerbájdžán 5,20% Maďarsko 5,40% Slovensko 10,30% Česko 74,90% 0,00% 10,00% 20,00% 30,00% 40,00% 50,00% 60,00% 70,00% 80,00%

28 Emitované dluhopisy 10 INFORMACE O EMITOVANÝCH DLUHOPISECH V říjnu 2004 schválila Komise pro cenné papíry Dluhopisový program a Prospekt emitenta pro Dluhopisový program v objemu nesplacených dluhopisů vydaných v rámci Dluhopisového programu tis. Kč. Doba trvání Dluhopisového programu je 5 let. V rámci Dluhopisového programu byly dne upsány a zároveň i uhrazeny dluhopisy v celkovém objemu tis. Kč. Dluhopisy (ISIN CZ ) jsou vydány v zaknihované podobě ve formě na doručitele s pevným úrokovým výnosem ve výši 4,8% p.a. Dnem konečné splatnosti dluhopisů je Dluhopisy se obchodují na volném trhu Burzy cenných papírů Praha. V souladu se schváleným účelem emise byly získané prostředky použity na restrukturalizaci pasiv, zejména na splacení existujících krátkodobých závazků za účelem zvýšení podílu dlouhodobých pasiv na financování společnosti. Byly dodrženy všechny závazky emitenta OHL ŽS, a.s. stanovené emisními podmínkami Dluhopisového programu včetně jeho doplňku a změnou doplňku Dluhopisového programu. K datu společnost nakoupila ks vlastních dluhopisů. Záměrem vedení společnosti je držet tyto dluhopisy do splatnosti

29 Výše zisku a dividendy na akcii 11 VÝŠE ZISKU A DIVIDENDY NA AKCII období celkový počet akcií zisk za období v tis. Kč zisk na jednu akcii v Kč dividenda na jednu akcii v Kč zisk na jednu akcii v Kč

30 Návrh na rozdělení zisku 12 NÁVRH NA ROZDĚLENÍ ZISKU Dne dozorčí rada projednala návrh představenstva a souhlasí s návrhem představenstva na rozdělní zisku ve výši Kč následovně: příděl do statutárního fondu ,- - Kč Zaúčtování do nákladů (dle IFRS) příděl do fondu sociálních výhod ,-- Kč tantiémy členům orgánů společnosti ,-- Kč a dává valné hromadě doporučení tento návrh rovněž takto schválit

31 Investiční činnost 13 INVESTIČNÍ ČINNOST Disponibilní zdroje a limity investičních prostředků schválené řídícími orgány společnosti pro rok 2007 umožnily plně krýt potřebu modernizace a pořízení hmotného a nehmotného majetku v závislosti na podmínkách trhu uplatnění nových technologií, nových pracovních postupů a stále náročnějších požadavků na informační technologie. Struktura skutečného použití investic přímo odráží zakázkovou náplň společnosti v roce 2007 a také předpoklad průběžné doby realizace jednotlivých zakázek. Skladba kontraktů v roce 2007 ovlivnila, že některé významné investice byly přesunuty do roku INVESTICE DO HMOTNÉHO A NEHMOTNÉHO MAJETKU - tuzemsko Významná část finančních prostředků byla čerpána formou technického zhodnocení dlouhodobého hmotného majetku. V oblasti vlastních budov pokračovala výrazná obnovou funkčnosti a vyššího standardu užití výrobních, kancelářských a sociálních prostor, s ohledem na snižování energetické náročnosti. Společnost OHL ŽS, a.s. pokračuje v realizaci strategických záměru rozvoje a připravenosti technologií strojního vybavení. Hlavní tendence jsou v postupném snižování průměrného stáří strojů a stavební techniky, a v potřebné vybavenosti stavenišť k realizaci potřeby našich stavebníků a montážníků na stavbách. Pro zlepšení vyšší vybavenosti a obnovy movitými věcmi společnosti jako strojů a zařízení, mechanizace a dopravní techniky byla vynaložena největší část celkových investovaných prostředků. Při pořizování nových strojů a zařízení je dbáno na snižování energetické náročnosti a dodržování zásad pro ochranu životního prostředí, veškeré hydraulické systémy našich strojů a zařízení jsou vybavovány ekologickými náplněmi. Značné investiční prostředky byly použity do informačního systému včetně jeho pořízení a zhodnocení. Vedle vlastních finančních zdrojů z celkové skutečné potřeby investic, která činí 59 %, společnost využívání ve značném rozsahu financování formou finančního leasingu. - zahraničí Společnost provádí významné zakázky i v zahraničí a to na Slovensku, v zemích bývalé Jugoslávie, Maďarsku a Ázerbájdžánu. Žádné investice do zahraničí však v roce 2007 nebyly realizovány. Jednalo se pouze o obchodní případy, kdy prostředky (dopravní technika) byly vyvezeny do zahraničí a po ukončení výstavby jsou přemístěny zpět na stavby realizované na území České republiky. Ovšem se stále rostoucí expanzí a následné upevnění pozic na zahraničních trzích je nutné v budoucnu počítat i s nutnou potřebou zahraničních investic. Údaje o budoucích investicích OHL ŽS, a.s. Vývoj v dalších letech bude pokračovat v zabezpečení rozvoje rozhodujících činností společnosti. Největší objem prostředků bude již tradičně směřován do další vybavenosti stroji a technologiemi potřebné ke zvýšení výrobní kapacity v segmentu pozemního a dopravního stavitelství. Nemalá část investic bude směřovat i na obnovu budov a funkčního vybavení jednotlivých staveb. Významná část schválených prostředků bude použita na informační technologie a zabezpečení nového informačního systému společnosti. Na rok 2008 je předpokládán podíl vlastních zdrojů na pořízení investic v poměru okolo 60 %, zbývající část bude pořízena formou finančního leasingu

32 Investiční činnost INVESTICE DO FINANČNÍHO MAJETKU Dne byla uzavřena Smlouva o převodu 100 % obchodního podílu společnosti OHL ŽS, a.s. ve společnosti Investmanagement s.r.o. Smlouva nabyla účinnosti dnem jejího podpisu. Dne byla uzavřena Smlouva o úplatném převodu cenných papírů. Na základě této smlouvy byl odprodán celý podíl společnosti OHL ŽS, a.s ve společnosti ZSB ELLAS, A.E., tj. 680 ks akcií. V souladu s rozhodnutím představenstva společnosti a dozorčí rady byla dne uzavřena Smlouva o převodu celého obchodního podílu OHL ŽS, a.s. (49 %) ve společnosti SANRE, spol. s r.o. Kupní cena za převáděný obchodní podíl byla zaplacena a Smlouva o převodu obchodního podílu nabyla účinnosti. Přehled o stavech, přírůstcích a úbytcích hmotného, nehmotného a finančního majetku za uplynulá dvě účetní období uvádí Roční nekonsolidovaná účetní závěrka OHL ŽS, a.s. zpracovaná k uvedené pod bodem 26. výroční zprávy

33 Informace o soudních, správních Výroční zpráva 2007 nebo rozhodčích řízeních 14 INFORMACE O SOUDNÍCH, SPRÁVNÍCH NEBO ROZHODČÍCH ŘÍZENÍCH V rámci uplynulého účetního období nebyla zaznamenána žádná soudní, správní ani rozhodčí řízení, která by mohla mít podstatný vliv na finanční situaci emitenta OHL ŽS, a.s. nebo skupiny

34 Aktivity v oblasti životního prostředí 15 AKTIVITY V OBLASTI ŽIVOTNÍHO PROSTŘEDÍ Vztah společnosti k ochraně životního prostředí je popsán řídící normou společnosti Řád ekologie a dále blíže specifikován pro závod Dopravní stavby v normě Řízení zakázky ve vztahu k životnímu prostředí a pro závod Pozemní stavitelství v normě Pravidla řízení staveb. Volně na tuto problematiku navazuje ŘNS Envi účetnictví řešící environmentální náklady a také ŘNS Identifikace a hodnocení environmentálních aspektů a dopadů. Všechny tyto interní dokumenty vycházejí z legislativních požadavků shrnutých v Registru právních požadavků a závazků vyplývajících z certifikovaných systému EMS a EMAS. Situace ve společnosti ve vztahu k jednotlivým složkám životního prostředí je následující: ODPADOVÉ HOSPODÁŘSTVÍ Odpadové hospodářství je zajišťováno dle řídící normy Řád ekologie pověřenými pracovníky odpadového hospodářství případně vedoucími zaměstnanci v jednotlivých lokalitách. O produkci odpadů je vedena průběžná evidence v místě vzniku odpadů a evidence v databázi informačního systému. Prostřednictvím envi účetnictví jsou každoročně vyhodnocovány náklady vynaložené v této oblasti. Celkově lze konstatovat, že produkce odpadů je závislá na druhu prováděných stavebních projektů, ale také, že se nám daří udržovat nízkou míru nebezpečných odpadů, což je zřejmé z přiložené tabulky. K tomuto efektu dochází mimo jiné i díky zvýšené míře využívání zpětného odběru použitých výrobků. Přibližné údaje za rok Veškerý odpad (t) Nebezpečný odpad (t) CHEMICKÉ HOSPODÁŘSTVÍ Nakládání s nebezpečnými chemickými látkami a přípravky (NCHLP) je dle Řádu ekologie zajišťováno pracovníky chemického hospodářství. Veškeré nebezpečné chemické látky a přípravky jsou evidovány, sklady a pracoviště s těmito látkami jsou vybaveny platnými bezpečnostními listy, případně pravidly pro nakládání s nimi a ostatními náležitostmi, které zabezpečují bezpečné zacházení vzhledem ke zdraví zaměstnanců a šetrné nakládání vzhledem k životnímu prostředí. Současně dochází k tvorbě centrální firemní databáze bezpečnostních listů a pravidel na portále společnosti. Při rekonstrukcích v minulých letech byly nahrazeny kondenzátory z obsahem PCB a v praxi by se již neměly vyskytovat. Celkovým trendem ve společnosti v oblasti používání NCHLP je postupné nahrazování těchto látek látkami šetrnějšími ke zdraví zaměstnanců a životnímu prostředí. OVZDUŠÍ V současné době má společnost pouze malé stacionární zdroje znečištění ovzduší. Kotelna na tuhá paliva v Olomouci na Sibiřské byla v loňském roce vybavena novým efektivnějším kotlem adekvátního výkonu. Další plynové kotelny v areálu Brno Slatina, u kterých byly naplánovány a provedeny drobné opravy k zajištění

35 Aktivity v oblasti životního prostředí splnění předpisů týkajících se spalinových cest. Střední zdroj znečištění ovzduší v podobě plynové kotelny v Brně na ulici Heršpická (BAUHAUS), již není v majetku společnosti. Uvedené zdroje znečištění ovzduší jsou pravidelně hlášeny a jsou za ně hrazeny poplatky stanovené legislativou, pokud jsou vyměřeny. Na ostatní provozované malé zdroje se nevztahuje oznamovací povinnost, provádí se pouze kontrola spalinových cest a měření účinnosti spalování. VODNÍ HOSPODÁŘSTVÍ Oblast ochrany vod je zajišťována dle Řádu ekologie prostřednictvím pověřených pracovníků vodního hospodářství. Na všech stálých základnách firmy je nakládání s odpadními vodami řešeno prostřednictvím společností Vodovody a kanalizace v jednotlivých lokalitách nebo prostřednictvím specializovaných firem zajišťujících nakládání s odpadními vodami a kaly ze septiků. Tam, kde je to nutné jsou prováděny pravidelné rozbory odpadních vod, případně kontroly těsnosti kanalizačních jímek (Areál Brno Slatina). V areálu Brno Maloměřice proběhla revize Havarijního plánu a jeho schválení věcně a místně příslušným vodoprávním orgánem, byla provedena školení a zavedení tohoto havarijního plánu do praxe. VZDĚLÁVÁNÍ ZAMĚSTNANCŮ, SANKCE ZA POŠKOZENÍ ŽP, CERTIFIKACE V roce 2007 proběhlo pravidelné roční školení vedoucích zaměstnanců a dalších profesí prostřednictvím něhož byli mistři a stavbyvedoucí a další výrobní technici proškoleni z organizace ochrany životního prostředí v naší společnosti a ze všech environmentálních právních předpisů potřebných pro výkon funkce. Společnosti OHL ŽS, a.s. byla v roce 2007 uložena Českou inspekcí životního prostředí pokuta za poškození kořenového systému některých lip na stavbě Rekonstrukce kanalizace Olomouc sběrač E, kde byla zanedbána příprava projektu, při realizaci pak nebyla uplatněna platná technická norma stanovující provádění prací v těsné blízkosti dřevin a v prostoru jejich kořenových systémů, následkem čehož došlo k uvedenému poškození. Jako reakce na tuto skutečnost, bylo do stávajícího systému školení zařazena také podrobnější pasáž upozorňující na danou problematiku s cílem předejít v budoucnu podobnému pochybení. V rámci certifikovaného systému ISO , proběhl v loňském roce dozorový audit bez zjištění závážnějších nedostatků

36 Principy odměňování 16 PRINCIPY ODMĚŇOVÁNÍ ČLENŮ PŘEDSTAVENSTVA, ČLENŮ DOZORČÍ RADY A VEDOUCÍCH OSOB SPOLEČNOSTI Systém odměňování společnosti OHL ŽS, a.s. upravuje příloha č. 3 Soubor pravidel odměňování, která je součástí Kolektivní smlouvy a je závazná pro všechny zaměstnance společnosti. Schvaluje ji představenstvo společnosti a Odborové sdružení železničářů. S vedoucími osobami společnosti je uzavřena dohoda o smluvní mzdě, která je součástí uzavřených manažerských smluv. Vedoucím osobám společnosti lze poskytnout roční prémie. Výše prémie a podmínky její výplaty jsou součástí manažerské smlouvy a stanovených prémiových ukazatelů. Generálnímu řediteli byla za r.2007 přiznána základna pro výpočet prémií jako násobek skutečného čistého zisku společnosti za r Tato hodnota je korigována podle skutečného plnění plánu čistého zisku společnosti za r.2007 a plnění jmenovitých prémiových ukazatelů. Výkonným ředitelům byla na r.2007 přiznána základna pro výpočet prémií jako násobek skutečného čistého zisku společnosti za r Tato hodnota je korigována podle skutečného plnění plánu čistého zisku společnosti za r a plnění jmenovitých prémiových ukazatelů. Marketingovému a obchodnímu řediteli i Finančnímu řediteli byla přiznána základna pro výpočet prémií maximálně do výše součtu stanovených měsíčních mezd po dobu trvání pracovního poměru v roce Tato základna je korigována podle výsledků plnění závazných prémiových ukazatelů stanovených na r Ředitelům závodů a ředitelům sekcí je stanovena maximální výše prémie procentuálně ze základny, přičemž základnou pro výpočet prémií je výše součtu stanovených měsíčních mezd po dobu trvání pracovního poměru v roce Generálnímu řediteli určuje prémiové ukazatele a příslušnou výši prémie představenstvo společnosti. Odborným ředitelům, výkonným ředitelům a ředitelům závodů nebo sekcí určuje prémiové ukazatele a příslušnou výši prémie generální ředitel. Výplatu prémií za splnění jmenovitých prémiových ukazatelů, které mají termín splnění v průběhu roku, lze realizovat ihned po jejich splnění, a to maximálně do výše stanovené procentuálně v Souboru pravidel odměňování. Prémie, závislé na hospodářském výsledku společnosti, se vyplácí po vyhodnocení hospodářského výsledku organizační jednotky, resp. společnosti a jeho schválení valnou hromadou. Stanovy společnosti OHL ŽS, a.s. určují v 31 principy odměňování členů představenstva a dozorčí rady společnosti. Členům představenstva a dozorčí rady mohou být během jejich funkce vypláceny odměny za jejich činnost, a to na základě rozhodnutí valné hromady. Valná hromada rozhodne o výši těchto odměn a způsobu výplaty vždy po následujícím období s platností do dalšího konání řádné valné hromady, která bude schvalovat rozdělení zisku. Ohledně činnosti členů představenstva a dozorčí rady a vyplácení odměn budou uzavřeny smlouvy mezi členem a společností, tzn. Smlouvy o výkonu funkce, která schvaluje pro členy představenstva dozorčí rada a pro členy dozorčí rady valná hromada společnosti. Členům představenstva a dozorčí rady může příslušet tantiéma, jejíž výši schvaluje valná hromada. Tantiémy jsou splatné do 3 měsíců po konání valné hromady. O výši připadající na jednotlivé členy rozhodné v rámci částky určené valnou Hromadou příslušný orgán společnosti na svém nejbližším zasedání po této valné hromadě, a to představenstvo pro členy představenstva a dozorčí rada pro členy dozorčí rady

37 Příjmy přijaté v roce 2007 členy představenstva, Výroční zpráva 2007 dozorčí rady a ostatními vedoucími osobami 17 PŘÍJMY PŘIJATÉ V ROCE 2007 ČLENY PŘEDSTAVENSTVA, ČLENY DOZORČÍ RADY A OSTATNÍMI VEDOUCÍMI OSOBAMI SPOLEČNOSTI A) od společnosti OHL ŽS, a.s. Výše peněžitých příjmů Popis peněžitých příjmů Výše naturálních příjmů Popis naturálních příjmů (v tis. Kč) (v tis. Kč) členové představenstva mzda, odměny, prémie, tantiémy členové dozorčí rady mzda, odměny, prémie, tantiémy navýšení základu daně za užívání motorového vozidla, příspěvky na důchodové a životní pojištění, ostatní 345 navýšení základu daně za užívání motorového vozidla, příspěvky na důchodové a životní pojištění ostatní vedoucí osoby mzda, odměny, prémie 270 navýšení základu daně za užívání motorového vozidla, příspěvky na důchodové a životní pojištění, ostatní B) za společnosti, které jsou součástí konsolidovaného celku Výše peněžitých příjmů Popis peněžitých příjmů Výše naturálních příjmů Popis naturálních příjmů Železničné stavebníctvo Bratislava, a.s. (v tis. SK) členové představenstva 719 odměny, tantiémy ostatní vedoucí osoby 160 tantiémy ŽS Brno, a.s. (v tis. Kč) členové představenstva 96 odměny, tantiémy

38 Akcie OHL ŽS, a.s. ve vlastnictví členů představenstva, Výroční zpráva 2007 dozorčí rady a ostatními vedoucími osobami 18 AKCIE SPOLEČNOSTI OHL ŽS, A.S. VE VLASTNICTVÍ ČLENŮ PŘEDSTAVENSTVA, ČLENŮ DOZORČÍ RADY A OSTATNÍCH VEDOUCÍCH OSOB Osoby stav k Počet akcií OHL ŽS, a.s. ve vlastnictví členové představenstva 0 členové dozorčí rady 2 ostatní vedoucí osoby 0 Dle oznámení členů představenstva, členů dozorčí rady a ostatních vedoucích osob společnosti OHL ŽS, a.s. k datu : - nevlastnily osoby blízké členům představenstva, členům dozorčí rady a ostatním vedoucím osobám žádné akcie společnosti OHL ŽS, a.s. - nebyly uzavřeny žádné opční a obdobné smlouvy, jejichž podkladových aktivem jsou akcie společnosti OHL ŽS, a.s. a jejichž smluvními stranami jsou uvedené osoby nebo jsou uzavřeny ve prospěch uvedených osob

39 Odměny vyplacené auditorům 19 ODMĚNY VYPLACENÉ AUDITORŮM ZA ÚČETNÍ OBDOBÍ ROKU 2007 A) za emitenta OHL ŽS, a.s. v tis. Kč audit společnosti v tis. Kč jiné služby jiné služby - popis poradenství 740 ostatní B) za společnosti, které jsou součástí konsolidovaného celku v tis. Kč audit společnosti v tis. Kč jiné služby jiné služby - popis daňové poradenství

40 Předpokládaný vývoj 20 PŘEDPOKLÁDANÝ VÝVOJ Pro rok 2008 se předpokládá další radikální růst objemu produkce. Jestliže v roce 2007 byly výnosy přes 10,2 mld. Kč, v roce 2008 je před firmu postaven úkol dosahující hranice 12,7 mld. Kč. V dopravním stavitelství je předpoklad dosáhnout 8,1 mld. Kč ( v roce 2007 bylo 5,9 mld. Kč), v pozemním stavitelství je předpoklad 4,6 mld. Kč ( v roce 2007 byly 4,2 mld. Kč). K mírné změně dochází v oblastní struktuře působení společnosti OHL ŽS, a.s. firma se ve větší míře vrací do domovského teritoria, tedy na drážní zakázky na území Moravy (brněnské a břeclavské nádraží, Bystřice nad Olší). V rozvaze budou pokračovat trendy, nastavené přibližně v roce Největší důraz bude kladen na zajištění dostatečné masy provozního kapitálu a vyrovnané pozice dlouhodobých aktiv a vlastního kapitálu. V oblasti provozního kapitálu došlo ke zlomu v polovině roku 2005 vydáním obligací a od tohoto okamžiku je výroba, přes vysoký meziroční růst, velmi dobře finančně zajištěna. V roce 2008 budou intenzívně probíhat procesy implementace nového informačního systému, u kterého je předpoklad plného provozu od

41 Obchodní činnost 21 OBCHODNÍ ČINNOST Rok 2007 byl pokračováním směru nastoupeného v posledních letech. úspěšná obchodní činnost se odrazila v nárůstu zásoby práce, která ke konci roku přesáhla hranici 18 mld. Kč a je nejvyšší v dosavadní historii firmy. Stěžejním trhem je trh České republiky, jehož základem je orientace na velké státní zakázky v oblasti dopravní infrastruktury a stále výrazněji i na zakázky v oboru pozemních a ekologických staveb. Segment dopravních staveb v České republice byl v roce 2007 poznamenán posunem doby výstavby z důvodu zpoždění financování staveb ze strany Státního fondu dopravní infrastruktury až do II. pololetí roku. Časový posun se tak odrazil ve výnosech a nepodařilo se jej plně nahradit zahraničními stavbami. Obor železničních staveb v České republice lze hodnotit z hlediska obchodní činnosti jako velmi úspěšný. Ve sdružení byla uzavřena smlouva o dílo na stavební zakázce III.železničního koridoru Optimalizace trati státní hranice Slovenské republiky Mosty u Jablunkova - Bystřice na Olší, dále uzavřena smlouva o dílo na přestavbu brněnského železničního uzlu ČD Brno 1. část odstavného nádraží, smlouva o díla Rekonstrukce železničního uzlu Břeclav, 1. stavba v celkové hodnotě našeho podílu mil Kč. V oblasti silniční infrastruktury se podařilo získat několik menších staveb, úspěchem však je účast ve vítězném sdružení na zakázku Dálnice D47,stavba 47091/2 Hrušov-Bohumín,2.stavba celkové hodnotě našeho podílu cca 300 mil. Kč. Nadále se nám daří neustále posilovat naši pozici v segmentu pozemních a ekologických staveb na území České republiky. Z ekologických staveb je třeba zmínit získané zakázky: Projekt Břeclavsko část A a část B v celkové hodnotě 850 mil. Kč, Šlapanicko čistá Říčka a Rakovec v hodnotě 290 mil. Kč, Karviná-rozšíření kanalizace za 327 mil. Kč a pro státní podnik DIAMO Zpracování matečných louhů za mil. Kč. Z pozemních staveb byla uzavřena smlouva o dílo na stavbu Oprava a rekonstrukce budovy Českého rozhlasu II. etapa, Vinohradská 12 za 268 mil. Kč. Specifickou stavbou v daném segmentu je dílo Soubor staveb Městského okruhu v Praze, stavba č Špejchar Pelc Tyrolka v hodnotě mil. Kč, kde vystupuje společnost OHL ŽS, a.s. jako subdodavatel. Makroekonomické podmínky podnikání ve stavebnictví v tuzemsku jsou nadále příznivé. V roce 2008 můžeme očekávat pokračující ekonomický růst, a z hlediska stavebnictví pak potvrzení priority investice do dopravní infrastruktury. Hlavní zdroje investic budou nadále představovat státní zakázky financované prostřednictvím Státního fondu dopravní infrastruktury s maximálním využití zdrojů EU. Další významné investice ve stavebnictví se předpokládají do oblastí školství, zdravotnictví, ekologických staveb se zaměřením zejména na čistotu vod. Naší firmě se na vysoce konkurenčním trhu české republiky daří dlouhodobě udržovat konstantní podíl (5 % na trhu) a v oblasti pozemních a ekologických staveb dokonce i náš podíl stále roste. Cílem firmy je jeho další zvyšování a tím i upevnění pozic společnosti OHL ŽS, a.s. mezi předními stavebními firmami působící na českém trhu. Loňský rok potvrdil také dlouho deklarovanou skutečnost, že průnik na zahraniční trhy nebyl pouze jednorázový stav, ale podařilo se posílit náš podíl na zahraničních trzích, zvláště pak v Maďarsku. Důkazem je realizace stavby Rekonstrukce traťového úseku Mezötúr (vč.) Gyoma (vč.) v hodnotě podílu mil. Kč. První vodohospodářskou stavbu se podařilo získat na trhu v Bulharsku, a to Rekonstrukce a prodloužení vodovodní a kanalizační sítě v městě Ruse, Bulharsko za 227 mil. Kč. Mezi zahraniční trhy, na kterých naše společnost působí, patří: - Slovensko - Chorvatsko - Černá Hora - Bosna a Hercegovina - Bulharsko - Maďarsko - Ázerbájdžán Tyto země skýtají velký tržní potenciál, který se odvíjí od potřeby vybudovat dopravní infrastrukturu nezbytnou pro růst hospodářství. Naše aktivity v těchto zemích jsou soustředěny jak na železniční, tak na silniční stavby. Ale velké možnosti spatřujeme v oblasti vodohospodářských staveb, charakteru čistíren odpadních vod a kanalizací

42 Obchodní cíle 22 OBCHODNÍ CÍLE Cílem společnosti je upevnit svou pozici důvěryhodného a spolehlivého obchodního partnera plnícího své závazky. Ve střednědobém hledisku se firma se řídí schválenou a pravidelně aktualizovanou strategií společnosti Jejím hlavním cílem je být ekonomicky silnou, stabilní a plně konkurenceschopnou společností s pevným místem mezi šesti největšími stavebními společnostmi působící na Českém stavebním trhu a dále pak také mezinárodně působící společností, aktivně se zapojující do infrastrukturálních stavebních projektů v zemích východní a střední Evropy, přičemž budou výrazně posíleny regionální i nadnárodní aktivity a poroste i počet zemí se stálou přítomností naší společnosti. Společnost chce zabezpečovat komplexní realizaci velkých stavebních děl, jejich modernizaci, rekonstrukci a údržbu dle potřeb a přání našich zákazníků v oborech: - dopravní stavby - vodohospodářské stavby - inženýrské stavby - pozemní stavby. Významné je neustálé zvyšování objemu zahraničních zakázek. Společnost OHL ŽS, a.s. se bude orientovat nejen na země, ve kterých již aktivně působí (Slovensko, Chorvatsko, Bulharsko, Černá Hora, Maďarsko), ale i na další státy střední a východní Evropy, které skýtají řadu obchodní příležitosti (zejména Rumunsko, Polsko, Ruská federace - oblast leningradská, Ukrajina a Ázerbájdžán). Velice lukrativním stavebním trhem se jeví obzvláště trh Ruské federace. Náš zájem je zaměřen na investice v leningradské oblasti a nově i v oblasti Soči, kde v souvislosti s pořádáním zimních olympijských her v roce 2014 se připravuje řada zajímavých investic. Dané investice budou směřovat zejména do infrastruktury, kterou bude nutné do termínu konání her vybudovat. Vzhledem k tomu, že projekty nabývají konkrétních podob, musí se naše firma připravit na místní podnikatelské prostředí a prostřednictvím organizační složky získat potřebné licence pro realizaci stavebních prací na území Ruské federace

43 Zpráva auditora 23 ZPRÁVA AUDITORA PRO AKCIONÁŘE SPOLEČNOSTI OHL ŽS, A.S. ZPRÁVA NEZÁVISLÉHO AUDITORA Pro akcionáře společnosti OHL ŽS, a.s. Se sídlem: Burešova 938/17, Brno Identifikační číslo: Hlavní předmět podnikání: Železniční, inženýrské a pozemní stavitelství Zpráva o nekonsolidované účetní závěrce

44 Zpráva auditora Zpráva o konsolidované účetní závěrce Zpráva o zprávě o vztazích

45 Zpráva auditora Zpráva o výroční zprávě