> Česká spořitelna: - I nadále výrazný růst objemu obchodů

Transkript

1 > Česká spořitelna: - I nadále výrazný růst objemu obchodů > podle IFRS (neauditované) > Praha,

2 > Obsah prezentace 1. Strategie ČS 2. Hlavní fakta 1. pololetí Hospodářské výsledky FS ČS 4. Vývoj úvěrového portfolia 5. Výhled na rok Banka první volby 7. Přílohy 2

3 > Strategie ČS Naše dosavadní strategie nás vynesla na samý vrchol českého bankovnictví. K tomu, abychom se dostali na špičkovou úroveň také v evropském kontextu, musíme: 1. Zhodnocovat prostředky našich klientů a pomáhat jim při efektivním investování jejich rostoucích aktiv: Pokračovat v naší současné misi a vizi a zaměřit se na:» Řízení tvorby bohatství (Wealth Creation Management)» Zájmy mladých klientů» Školení zaměstnanců & vzdělávání klientů 2. Konsolidovat podpůrné aktivity Finanční skupiny ČS Zaměřit se na:» Zamezení byrokracie» Zvýšení efektivnosti Náš program Banka první volby nám pomůže těchto cílů dosáhnout 3

4 > Obsah prezentace 1. Strategie ČS 2. Hlavní fakta 1. pololetí Hospodářské výsledky FS ČS 4. Vývoj úvěrového portfolia 5. Výhled na rok Banka první volby 7. Přílohy 4

5 > Hlavní fakta 1. pololetí 2007 Další rekordní čtvrtletí v růstu úvěrů» Česká spořitelna zakončila další úspěšné čtvrtletí» Výborné finanční a obchodní výsledky» Úvěry klientům i nadále rychle rostou Od 12/06 Meziročně» Celkové úvěry (bez ČKA) 11.6% 20.9%» Korporátní portfolio * 8.3% 11.8% Velké podniky 9.7% 3.1% Maléa střední podniky (SME) 13.4% 22.1%» Retailové portfolio * 14.1% 32.7% Hypotéky FO 18.5% 42.6% Spotřebitelské úvěry** 10.4% 23.4% Malé podniky 13.0% 25.7% Komerční hypotéky 19.4% 47.7%» Finanční cíle na rok 2007 potvrzeny * Pouze ČS **včetně kreditních karet 5

6 > Obchodní výsledky 1. pololetí 2007 Ocenění silné tržní pozice ČS» Česká spořitelna získala v červnu 2007 většinový podíl v konzultantské společnosti RAVEN Consulting» Tato nově vytvořená dceřiná společnost RAVEN EU Advisory bude poskytovat komplexní poradenské služby v oblasti dotační politiky České republiky a EU» Nově založený penzijní fond AEGON si zvolil Českou spořitelnu jako svého depozitáře (od začátku června). ČS je největší depozitářskou bankou v České republice co do objemu spravovaných aktiv» Celková aktiva pod depozitářskou správou ČS překročila 97 mld. Kč» Spokojenost klientů se službami ČS dále vzrostla» Index spokojenosti klientů (CSI) se zvýšil z 83,37 % v říjnu 2006 na 84,22 % v březnu 2007» ČS vyhrála titul Zaměstnavatel roku 2007 v pražském regionu a získala stříbrnou medaili v celonárodním kole soutěže 6

7 > Obsah prezentace 1. Strategie ČS 2. Hlavní fakta 1. pololetí Hospodářské výsledky FS ČS 4. Vývoj úvěrového portfolia 5. Výhled na rok Banka první volby 7. Přílohy 7

8 > Hlavní finanční údaje za 1. pololetí 2007» Čistý zisk: + 7,3 % na 5,2 mld. Kč meziročně Poměr úvěrů k vkladům» Celková aktiva: + 12,0 % na 815,6 mld. Kč od 12/06» Čistá úroková marže: nárůst z 3,58 % na 3,61 % 58,9% 56,3% 61,2% 60,3%» Poměr nákladů k výnosům: 52,8 %» Návratnost kapitálu: 21,0 % H H 2007 Poměr nákladů k výnosům ROE 56,9% 52,8% 53,7% 52,8% 22,3% 22,0% 23,0% 21,0% H H H H

9 > Konsolidovaný výkaz zisků a ztrát Rostoucí objem obchodů se odráží ve výnosech i nákladech» Čistý zisk vzrostl o 7,3 % (meziročně) díky zlepšení provozní výkonnosti» Provozní zisk se zvýšil o 8,3 %, především vlivem vyššího čistého úrokového výnosu» Čistý úrokový výnos vzrostl o 11,3 % v důsledku rostoucího objemu klientských úvěrů a vkladů» Negativní dopad změny účetní metodiky v oblasti úrokových derivátů (bankovní kniha) vedl k omezení srovnatelnosti čistého úrokového výnosu za 1. pololetí 2006 a 1. pololetí 2007» Čistá úroková marže ve výši 3,61 % (1. pololetí 2006: 3,58 %)» Čisté příjmy z poplatků a provizí se zvýšily o 3,3 %» Pouze díky růstu objemu obchodů» Všeobecné administrativní náklady vzrostly o 8,2 %» Dopad růstu platů, nových obchodních aktivit (Reico, sautoúvěr) a tvorby synergií v rámci skupiny EB 9

10 > Konsolidovaný výkaz zisků a ztrát (IFRS) Nárůst čistého zisku díky zlepšení provozní výkonnosti konsol., mil. Kč 1.pol pol 2006 Změna v % Čistý úrokový výnos ,3 Rezervy a opravné položky k úvěrům a pohledávkám ,6 Čisté příjmy z poplatků a provizí ,3 Čistý zisk/(ztráta) z obchodních operací ,3 Všeobecné provozní náklady ,2 Výnosy z pojišťovací činnosti ,6 Ostatní provozní výsledky ,4 Čistý zisk/(ztráta) z finančních aktiv FV ,0 Čistý zisk/(ztráta) z finančních aktiv AFS ,7 Čistý zisk/(ztráta) z finančních aktiv HTM 12 0 n/a Zisk/(ztráta) před zdaněním ,5 Daň z příjmu ,4 Zisk/(ztráta) po zdanění ,2 Menšinové podíly ,7 Čistý zisk/(ztráta) za účetní období ,3 Provozní výnosy ,2 Provozní náklady ,2 Provozní zisk ,3 10

11 > Výkaz zisků a ztrát FS ČS Čistý úrokový výnos Růst díky úvěrům a vkladům» Čistý úrokový výnos z obchodů s klienty vzrostl o 26,0 % (meziročně)» Díky rostoucímu objemu úvěrů (+20,9 %) a vkladů (+12,9 %)» Zvýšení tržních sazeb na konci května se ještě ve výsledcích 1. pololetí 2007 neprojevilo mil. Kč ,3% » Čistý úrokový výnos z cenných papírů se zvýšil o 9,4 % (meziročně)» Vyšší úrokové náklady způsobeny rostoucím objemem hypotečních zástavních listů (nárůst o 4,7 mld. Kč) nesoucím vyšší úrok» Čistý úrokový výnos z obchodů s bankami se snížil o 35,4 %» Vyšší objem závazků k bankám (+73,8 % meziročně) z důvodu vyšší potřeby financování dceřiných společností a rostoucí úrokové sazby vedly k vyšším úrokovým nákladům» Ostatní úrokové výnosy/náklady ovlivněny deriváty» Negativní dopad změny účetní metodiky v 1. pololetí 2006 byly asset swapy účtovány ve dvou položkách (čistý úrokový výnos a ostatní provozní výsledek), od ledna 2007 jsou účtovány pouze v ostatním provozním výsledku konsol., mil. Kč 1.pol pol pol pol % změna Přijaté úrokové výnosy ,4 - z pohledávek za bankami ,5 - z pohledávek za klienty ,1 - z cenných papírů ,4 - ostatní úrokové výnosy ,9 Placené úrokové náklady ,2 - za závazky k bankám ,6 - za závazky ke klientům ,5 - z cenných papírů ,7 - ostatní úrokové náklady ,5 11

12 > Výkaz zisků a ztrát FS ČS Tvorba rezerv na úvěry Tvorba rezerv skupiny ČS dosáhla 919 mil. Kč v 1. pololetí 2007» To je o 289 mil. Kč více než v 1. pololetí 2006 mil. Kč Tvorba rezerv FS ČS (v mil. Kč) 1. pololetí pololetí » Především díky změně metodiky mateřské banky v roce 2006 (rozpouštění rezerv v korporátním portfoliu v souladu s metodikou skupiny) » 70 % letošní tvorby se vztahuje k retailovému portfoliu (pouze ČS)» Především ke spotřebitelským úvěrům Pouze ČS Dceřiné společnosti» Tvorba rezerv v dceřiných společnostech se v absolutním objemu téměř nezměnila Vývoj stavu rezerv na ztráty z úvěrů (mil. Kč, IFRS) Rezervy na ztráty FS ČS Pouze ČS z úvěrů Stav k Celková tvorba Odpisy Bez efektu na rozvahu Stav k

13 > Výkaz zisků a ztrát FS ČS Čisté příjmy z poplatků Nárůst díky objemu obchodů» Nejvýznamnější částí zůstávají čisté příjmy z poplatků z platebních transakcí (58% podíl)» Nárůst o 3,4 % meziročně» Čisté poplatky z úvěrových obchodů se zvýšily o 4,7 %» Negativní dopad položek nově zahrnutých do placených poplatků v 1. pololetí 2007 (např. pojištění úvěrů)» Placené poplatky ovlivněny zahrnutím nově vytvořené dceřiné společnosti sautoúvěr mil. Kč + 3,3% pol pol 2007» Čisté poplatky z obchodů s cennými papíry vzrostly o 5,0 %» Meziroční srovnání je ovlivněno výbornými výsledky za 1. pololetí 2006 (vyšší obchodní aktivita klientů v souvislosti s turbulencemi na kapitálových trzích v květnu a červnu 2006) konsol., mil. Kč 1. pol pol % změna Přijaté poplatky a provize ,0 - z úvěrů ,5 - z platebních transakcí ,8 - obchodování s cennými papíry ,8 - ostatní ,7 Placené poplatky a provize ,1 - z úvěrů ,2 - z platebních transakcí ,1 - obchodování s cennými papíry ,3 - ostatní ,5 13

14 > Výkaz zisků a ztrát FS ČS Čistý zisk z obchodování Dopad přecenění pozic ČS obchody klientů dále rostou» Zlepšení výsledku z obchodování s cennými papíry v obchodním portfoliu bylo způsobeno vyšší volatilitou výnosových křivek na kapitálových trzích v 1. pololetí 2007 než v 1. pololetí 2006» Zaujetí správných pozic umožnilo zvýšení výnosů z úrokových derivátů mil. Kč -7,3% pol pol 2007» Nižší výnosy z obchodování s cizími měnami způsobeny přeceněním pozic držených ČS a vysokou volatilitou kurzu koruny» Obchody klientů trvale rostou konsol., mil. Kč 1. pol pol % změna Realizované a nerealizované zisky z obchodování s cennými papíry ,4 CM deriváty a deriváty k CP ,5 Operace s cizími měnami ,5 14

15 > Výkaz zisků a ztrát FS ČS Provozní náklady Ovlivněny růstem obchodů» Zvýšení personálních nákladů z důvodu růstu základních platů s účinností od dubna 2007 (rovněž v souvislosti s prodloužením pracovní doby)» Dopad programu na sdílení zisku skupiny EB (17 mil. Kč)» Mírný pokles počtu zaměstnanců na (FTE) způsoben převodem 259 osob do společnosti iserve s účinností od (tj. outsourcing IT služeb v rámci projektu iserve skupiny EB) Projekt iserve ovlivní strukturu nákladů ČS ve 2. pololetí 2007 (pokles personálních nákladů bude kompenzován v ostatních administrativních nákladech) mil. Kč + 8,2% pol pol 2007» Ostatní administrativní náklady» Vyšší náklady na obchodní operace způsobené novými obchodními aktivitami (náklady na marketing, outsourcing chipových karet apod.)» Zvýšení nákladů spojených s programem New Group Architecture zaměřeného na využití synergií v rámci skupiny EB» Stabilní odpisy» Vyšší odpisy získaného softwaru kompenzovány nižšími odpisy hardwaru konsol., mil. Kč 1. pol pol % změna Personální náklady ,7 Ostatní administrativní náklady ,3 Odpisy ,4 15

16 > Výkaz zisků a ztrát FS ČS Výnosy z pojišťovnictví Vyšší příspěvek do zisku» Provozní výnosy Pojišťovny ČS se zvýšily o 54,1 %» Čisté přijaté pojistné vzrostlo o 54,1 %» Výborné obchodní výsledky celkové pojistné životního pojištění vzrostlo o 54,9 %» Jednorázově placené pojistné se zvýšilo o 75,6 % na 2,3 mld. Kč» Běžně placené pojistné narostlo o 16,6 % na 0,8 mld. Kč» Pobočková síť ČS uzavřela 63 % všech pojistných smluv (74% podíl na celkovém pojistném) mil. Kč + 25,6% pol pol 2007» Významně posílila tržní pozice Pojišťovny ČS» Podíl na trhu se zvýšil z 9,4 % na konci roku 2006 na 12,1 % k » Pojišťovna ČS se tak stala třetí největší životní pojišťovnou na trhu Struktura produktů (životní pojištění) 30/06/06 31/12/06 30/06/07 kapitálové 10% 12% 25% úvěrové* 4% 5% 3% flexi 83% 80% 69% ostatní 3% 3% 3% * vč. pojištění hypotečních úvěrů 16

17 > Výkaz zisků a ztrát FS ČS Ostatní provozní výsledek Hlavní vlivy» Ostatní provozní výnosy» Nárůst výnosů z prodeje nemovitostí ve vlastnictví realitních fondů (účtovány v ostatních výnosech) mil. Kč ,4% -460» Ostatní provozní náklady» Vyšší příspěvek do fondu pojištění vkladů v souvislosti s růstem objemu depozit 1.pol pol 2007» Růst ostatních nákladů je způsoben vyššími náklady na obchody s nemovitostmi (kompenzováno v ostatních výnosech) a vyšší eliminací zisku Penzijního fondu ČS (vyšší příspěvky klientů) konsol., mil. Kč 1. pol pol % změna Ostatní provozní výnosy ,2 - výnosy z nemovitostí ,6 - ostatní ,5 Ostatní provozní náklady ,8 - příspěvek do Fondu pojištění vkladů ,3 - náklady na nemovitosti ,0 - ostatní ,9 17

18 > Rozvaha FS ČS Silný růst bilanční sumy» Celková aktiva vzrostla o 12,0 % (tj. o 87,2 mld. Kč) od konce roku 2006» Úvěry klientům (včetně ČKA, v hrubé výši) se zvýšily o 11,6 % od začátku roku (tj. o 37,7 mld. Kč)» Představují 45,0 % celkových aktiv» Úvěry bankám vzrostly o 48,4 % (tj. o 35,4 mld. Kč)» Závazky ke klientům se zvýšily o 13,2 % (tj. o 70,9 mld. Kč); celkové klientské prostředky ve správě FS ČS vzrostly o 12,4 % na 682,9 mld. Kč» Závazky ke klientům pouze v mateřské bance se zvýšily o 15,8 % na 498,9 mld. Kč (bez repo operací o 8,4 %)» Poměr úvěrů ke vkladům se snížil na 60,3 % (z 61,2 % na konci roku 2006) díky silnému růstu objemu vkladů» Objem vydaných dluhopisů se zvýšil o 14,0 % od začátku roku» Během 1. pololetí 2007 byly vydány hypoteční zástavní listy ve výši 3,8 mld. Kč a ostatní dluhopisy ve výši 1,1 mld. Kč» Kapitálová přiměřenost FS ČS (podle BIS) dosáhla 10,4 %» Kapitálová přiměřenost podle ČNB (pouze mateřská banka) činila 9,2 % 18

19 > Rozvaha FS ČS (IFRS) Aktiva Silný růst úvěrů pokračuje konsol., mil. Kč Změna v % Pokladní hotovost, vklady u ČNB ,3 Pohledávky za bankami ,4 Pohledávky za Českou konsolidační agenturou ,0 Pohledávky za klienty ,6 Rezervy a opravné položky k úvěrům a pohledávkám ,4 Aktiva určená k obchodování ,3 Finanční aktiva FV ,4 Finanční aktiva AFS ,6 Finanční aktiva HTM ,2 Finanční aktiva pojišťovny ,7 Ostatní aktiva ,4 Aktiva celkem ,0 19

20 > Rozvaha FS ČS (IFRS) Pasiva Růst vkladů klientů převyšuje očekávání konsol., mil. Kč Změna v % Závazky k bankám ,6 Závazky ke klientům ,2 Emitované dluhopisy ,0 Pasiva určená k obchodování ,0 Podřízený dluh ,3 Ostatní pasiva ,4 Menšinové podíly ,3 Vlastní jmění ,0 Pasiva celkem ,0 20

21 > Celkové prostředky klientů ve správě FS ČS Celkové prostředky klientů vzrostly o 12,4 % od začátku roku» FS ČS získala v 1. pololetí 2007 do své správy klientské prostředky ve výši 75,1 mld. Kč» Bankovní vklady se od začátku roku zvýšily o 68,2 mld. Kč (tj. o 15,8 %)» Nejrychleji rostly vklady fyzických osob (o 23,7 mld. Kč)» Vklady veřejného sektoru se zvýšily o 42,7 mld. Kč (bez repo operací o 10,8 mld. Kč)» 66 % vkladů je splatných na požádání» Investice klientů do produktů dceřiných společností se zvýšily od začátku roku o3,9%» Nejvíce rostly prostředky Penzijního fondu ČS o 14,1 %» Aktiva spravovaná v domácích podílových fondech Investiční společnosti ČS vzrostla od začátku roku o 2,5 mld. Kč Kromě toho ČS získala 5,7 mld. Kč v zahraničních podílových fondech» Nově založená dceřiná společnost Reico spravující první nemovitostní fond v ČR získala téměř 0,5 mld. Kč klientských prostředků (zatím nezobrazeno v grafu) Celkové klientské prostředky mld. Kč 682,9 612,6 607,8 551,6 SS ČS 501,3 PF ČS IS ČS ČS H H 2007 IFRS, mld. Kč H H 2007 ČS - mateřská banka 362,9 387,3 442,0 430,7 498,9 Investiční společnost ČS 59,0 71,6 73,0 74,1 76,6 Penzijní fond ČS 12,0 15,1 17,1 19,2 21,9 Stavební spořitelna ČS 67,4 77,6 80,5 83,8 85,5 Celkem 501,3 551,6 612,6 607,8 682,9 21

22 > Kapitálová přiměřenost (BIS) Vliv rostoucích rizikově vážených aktiv» Snížení kapitálové přiměřenosti (Tier I+II) způsobeno dvojnásobnou mírou růstu rizikově vážených aktiv ve srovnání s růstem kapitálu» Celkový Tier I+II kapitál se zvýšil o 6,6 % díky růstu Tier I kapitálu (o 7,8 % od začátku roku)» Tier I kapitál byl pozitivně ovlivněn vyšším nerozděleným ziskem 16,0% 14,0% 12,0% 10,0% 8,0% Vývoj kapitálové přiměřenosti (BIS) 11,0% 11,1% 10,4% 11,5% 10,0% 9,5% 30/06/06 31/12/06 30/06/07 Kapitálová přiměřenost Tier I Kapitálová přiměřenost Tier I+II» Silný růst úvěrů vedl ke 13,8% růstu rizikově vážených aktiv ČS Finanční skupina, mil. Kč 30/06/06 31/12/06 30/06/07 Tier I Tier I+II Rizikově vážená aktiva Požadavek na kapitál na tržní riziko Kapitálová přiměřenost Tier I 11,0% 10,0% 9,5% Kapitálová přiměřenost Tier I+II 11,5% 11,1% 10,4% 22

23 > Obsah prezentace 1. Strategie ČS 2. Hlavní fakta 1. pololetí Hospodářské výsledky FS ČS 4. Vývoj úvěrového portfolia 5. Výhled na rok Banka první volby 7. Přílohy 23

24 > Hlavní fakta o úvěrovém portfoliu FS ČS za 1. pol Zrychlující se růst úvěrů při současně stabilní kvalitě aktiv» Pokračuje rekordní růst úvěrů: téměř o 70 % silnější než v 1. pololetí 2006» Úvěry klientům se zvýšily o 37,7 mld. Kč (tj. o 11,5 % od začátku roku), ve srovnání s růstem o 22,4 mld. Kč (tj. o 8,4 %) v 1. pololetí 2006» Způsobeno především rekordním růstem retailových hypoték, úvěrů malým a středním podnikům a spotřebitelskými úvěry» Podíl úvěrů více než 90 dnů po splatnosti ve výši 1,8 % se od konce roku 2006 nezměnil» Podíl těchto úvěrů jen v mateřské bance se od začátku roku zvýšil o 30 bazických bodů na 1,9 % Způsobeno rychle rostoucím retailovým portfoliem» Stavební spořitelna ČS stabilní podíl těchto úvěrů ve výši 0,9 %» Celkové rizikové náklady ve výši 0,25 % za prvních 6 měsíců roku» Mírně vyšší než v 1. pololetí 2006 (0,22 %)» V souladu s očekáváním 24

25 > Přehled úvěrového portfolio FS ČS Podíl dceřiných společností na úvěrovém portfoliu skupiny se zvýšil na 12,2 % (11,7 % v 2006)» Úvěry poskytnuté Stavební spořitelnou vzrostly od začátku roku o 3,0 mld. Kč, tj. o 12,6 %» To je o 57 % vyšší růst než v 1. pololetí 2006 (1,9 mld. Kč)» Převážně díky překlenovacím úvěrům, které představují ~70 % celkového portfolia (dlouhodobě stabilní podíl)» Leasingové dceřiné společnosti zvýšily objem úvěrů od začátku roku o 1,4 mld. Kč, tj. o 16,1 %» Téměř trojnásobný růst než v 1. pololetí 2006 (0,5 mld. Kč)» Růst jak u korporátních tak retailových klientů» Růst u ostatních dceřiných společností ve výši 2,9 mld. Kč od začátku roku generován společností CS Property Fund 100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% Konsolidované úvěry klientům 2,0% 2,3% 2,6% 7,2% 2,7% 7,2% 88,3% 87,8% Ostatní Leasing Stavební spořitelna Banka v mil. Kč, IFRS Změna I. Pouze ČS ,7% z toho ČKA ,0% II.1. Stavební spořitelna ČS ,6% II.2. Leasing ČS, S-AutoLeasing & S-AutoÚvěr ,1% II.3. Factoring ČS ,3% II.4. Brokerjet ČS ,3% II.5. Ostatní dceřiné společnosti ,5% III. Konsolidační položky n.a. n.a. Úvěry klientům bez ČKA ,6% Celkové úvěry klientům ,5% 25

26 > Úvěrové portfolio banky růst podle segmentů Růst úvěrů banky se zvýšil na 11,7 % od začátku roku ve srovnání s 7,1 %* v 1. pololetí 2006» 70 % (tj. 24,2 mld. Kč) nárůstu od počátku roku bylo generováno stále rychleji rostoucím retailovým portfoliem» Růst retailového portfolia byl o 55 % vyšší než v 1. pololetí 2006 (15,6 mld. Kč nebo-li 11,8 %)» Způsobeno především rekordním růstem retailových hypoték (o 14,8 mld. Kč od začátku roku) a spotřebitelskými úvěry (5,1 mld. Kč od začátku roku)» Korporátní úvěry přispěly k růstu téměř 30 % (tj. 9,8 mld. Kč)» Růst korporátních úvěrů se zdvojnásobil ve srovnání s 1. pololetím 2006 (4,7 mld. Kč, tj. 4,2 %)» Díky velmi silnému růstu úvěrů malým a středním podnikům (o 5,1 mld. Kč od začátku roku) a také úvěrů velkým podnikům (o 4,8 mld. Kč) Růst úvěrů v mil. Kč, IFRS Úvěry klientům v mld. Kč (pouze banka) 296,5 5,5 119,0 172,0 +34,7 mld. 331,2 6,1 128,8 196, Změna od 12/2006 Finanční trhy Korporátní portfolio Retailové portfolio Meziroční změna Změna v % Změna v % I. KORPORÁTNÍ A RETAILOVÉ PORTFOLIO ,7% ,6% 1. KORPORÁTNÍ PORTFOLIO ,3% ,8% 2. RETAILOVÉ PORTFOLIO ,1% ,7% II. FINANČNÍ TRHY ,2% ,5% ÚVĚRY KLIENTŮM ,7% ,5% *růst bez splácení úvěrů ČKA 26

27 > Úvěrové portfolio banky struktura podle segmentů Podíl hypotečních úvěrů se i nadále zvyšuje» Podíl hypotečních úvěrů se od začátku roku zvýšil o 120 bazických bodů na 40,2 %» Podíl úvěrů malým a středním podnikům (SME) se zvýšil na 13,7 % (o 20 b.b. od začátku roku)» Především díky novým úvěrům v oblasti průmyslové výroby (technický textil, nápoje, zdravotnické výrobky), stavebnictví, nemovitosti a obchodní odvětví» Úvěry malým a středním podnikům a mikro podnikům představují 18,3 % celkového úvěrového portfolia (18,1 % na konci roku 2006)» Spotřebitelské úvěry zaznamenaly v 1. pololetí 2007 velmi silný růst» Jejich podíl však v relativním vyjádření poklesl o 20 b.b. na 16,7 % 100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% 16,6% 13,5% 4,6% 6,0% 16,9% 39,0% 3,3% 16,3% 13,7% 4,6% 5,3% 16,7% 40,2% 3,0% Velké podniky Malé a střední podniky (SME) Mikro podniky, vč. podnikatelů Veřejný sektor Spotřebitelské úvěry a úvěry z kreditních karet Celkové hypotéky (vč. korporátních) Ostatní (vč. ČKA) 27

28 > Úvěrové portfolio banky sezónnost v růstu úvěrů Retailové portfolio zaznamenalo dosud nejsilnější čtvrtletní nárůst (o 15,1 mld. Kč)» Růst byl podpořen» Jarní marketingovou kampaní na hotovostní úvěry a hypotéky FO» Snížením poplatku za hypoteční úvěry o 50 % (duben - červen)» Výsledkem byl výrazný růst» Retailových hypoték o 10,2 mld. Kč jen za 2Q» Spotřebitelské úvěry o 3,9 mld. Kč jen za 2Q» Růst zatím potvrzuje sezónní charakter růstu objemu retailových úvěrů zaznamenaný v předchozích letech Sezónnost není v případě korporátního portfolia na rozdíl od retailového tak viditelná» Růst korporátních úvěrů se po silném 1. čtvrtletí zpomalil na 2,1 mld. Kč, ovlivněn» Pokračujícím zrychlováním růstu úvěrů středním a malým podnikům (o 3,1 mld. Kč za 2Q)» Zpomalením díky splácení korporátních hypoték, které poklesly o 1 mld. Kč za 2Q Růst retailových úvěrů po čtvrtletích (v mld. Kč) 9,1 5,2 15,1 10,4 10,0 14,1 1Q 2Q 3Q 4Q Růst korporátních úvěrů po čtvrtletích (v mld. Kč) 7,8 5,4 2,1-0,8-0,1 3,9 1Q 2Q 3Q 4Q ;

29 > Úvěrové portfolio banky kvalita úvěrového portfolia Stabilní kvalita úvěrů» Podíl úvěrů více než 90 dnů po splatnosti zůstává ve skupině ČS ve srovnání s koncem roku 2006 stabilní na úrovni 1,8 %» Absolutní nárůst o 0,8 mld. Kč od začátku roku byl generován retailovým portfoliem banky Ovlivněno pokračujícím silným růstem spotřebitelských úvěrů a zráním portfolia hypotečních úvěrů» Podíl vysoce rizikových úvěrů se ve skupině ČS mírně zvýšil (o 10 b.b. od začátku roku) na 2,8 %» Absolutní zvýšení o 1,5 mld. Kč způsobeno především úvěry FO 3,0% 2,5% 2,0% 1,5% 1,0% 3,0% Úvěry klientům (FS ČS) Úvěry více než 90 dnů po splatnosti Vysoce rizikové úvěry 2,7% 2,8% 1,8% 1,8% Úvěry klientům (pouze ČS) Úvěry více než 90 dnů po splatnosti Vysoce rizikové úvěry v mil. Kč, IFRS Objem Podíl Objem Podíl Úvěry klientům (FS ČS) ,0% ,0% Vysoce rizikové úvěry ,8% ,7% Úvěry více než 90 dnů po splatnosti ,8% ,8% Úvěry klientům (pouze ČS) ,0% ,0% Vysoce rizikové úvěry ,7% ,5% Úvěry více než 90 dnů po splatnosti ,7% ,6% 2,5% 2,0% 1,5% 1,0% 2,7% 2,5% 1,6% 1,7%

30 > Úvěrové portfolio banky hypotéky fyzických osob Hypotéky FO rychle rostou» Hypotéky FO vzrostly v 1. pololetí 2007 o 14,8 mld. Kč, tj. o 18,5 %» Absolutní nárůst je o 50 % vyšší než v 1. pololetí 2006» 66,4 % hypoték je určeno na nákup nemovitosti (63,2 % v 1. pololetí 2006)» Pro úvěry poskytnuté v roce 2007 je tento podíl ještě vyšší (73 %)» Zbývajících 26,0 % hypoték je určeno na výstavbu a 7,6 % na rekonstrukci» Průměrná doba splatnosti úvěrů se dále prodloužila na 20,2 let (18,4 let v 1. pololetí 2006)» Kvalita úvěrů měřená podílem úvěrů více než 90 dnů po splatnosti zůstává téměř beze změny (+3 b.b. od začátku roku) ,4 41,3 Vývoj hypotečních úvěrů FO (objemy v mld. Kč) 46,1 51,2 56,7 60,9 66,6 72,9 80,1 86,7 95,0 4Q04 1Q05 2Q05 3Q05 4Q05 1Q06 2Q06 3Q06 4Q06 1Q07 2Q07 v mil. Kč, IFRS +7,7 mld. (20,2%) YTD +10,0 mld. (17,6%) YTD ,8 mld. (18,5%) YTD Objem Podíl Objem Podíl Celkové hypotéky FO ,0% ,0% Vysoce rizikové hypotéky ,3% 910 1,1% Hypotéky více než 90 dnů po splatnosti 791 0,83% 642 0,80% 30

31 > Úvěrové portfolio banky spotřebitelské úvěry Výrazné zrychlení růstu spotřebitelských úvěrů» Růst o 5,1 mld. Kč v 1. pololetí 2007 se ve srovnání s 1. pololetím 2006 ztrojnásobil» Generován hotovostními úvěry, které Představují téměř 71 % celkových spotřebitelských úvěrů (v 1. pololetí 2006 to bylo 65 %) Byly podpořeny jarní marketingovou kampaní» Podíl úvěrů více než 90 dnů po splatnosti se zvýšil od začátku roku o 20 b.b. na 4,4 %» Ve srovnání s 1. čtvrtletím 2007 zůstal nezměněn» Absolutní zvýšení o 0,3 mld. Kč od začátku roku způsobeno hotovostními úvěry ,7 31,9 35,4 35,9 Vývoj spotřebitelských úvěrů (objemy v mld. Kč, IFRS) 41,0 40,6 42,8 44,0 47,7 48,9 52,8 4Q04 1Q05 2Q05 3Q05 4Q05 1Q06 2Q06 3Q06 4Q06 1Q07 2Q07 in CZK m, IFRS +3,8 mld. (11,9%) YTD ,7mld. (4,2%) YTD Objem Podíl Objem Podíl Spotřebitelské úvěry ,0% ,0% Vysoce rizikové úvěry ,2% ,9% Úvěry více než 90 dnů po splatnosti ,4% ,2% +5,1 mld. (10,9%) YTD 31

32 > Úvěrové portfolio banky vývoj rizikových nákladů Mírné zvýšení rizikových nákladů» Celkové rizikové náklady ve skupině ČS i v ČS samotné se zvýšily ve srovnání s 1. pololetím 2006» Z důvodu změny metodiky tvorby rezerv v korporátním portfoliu v roce 2006» Rizikové náklady v dceřiných společnostech* oproti 1. pololetí 2006 výrazně poklesly vlivem» Nízkému nesplácení» Silnému růstu úvěrů» Retailové rizikové náklady byly mírně nižší než v 1. pololetí 2006» Díky silnému růstu úvěrů, především hypoték * Stavební spořitelna a leasingové společnosti (Leasing CS, sautoleasing, sautoúvěr) Poznámka: Celkové rizikové náklady se vztahují na úvěry klientům bez ČKA 0,30% 0,25% 0,20% 0,15% 0,10% 0,05% 0,00% 0,40% 0,30% 0,20% 0,10% 0,00% Vývoj rizikových nákladů FS ČS 0,27% 0,25% 0,23% 0,23% 0,25% 0,14% FS ČS Pouze ČS Dceřiné společnosti 1. pololetí pololetí 2007 Pouze ČS: Korporátní a retailové rizikové náklady 0,04% 0,18% Korporátní portfolio 0,31% 0,30% Retailové portfolio 1. pololetí pololetí

33 > Úvěrové portfolio banky hlavní ukazatele 4,0% 3,5% 3,0% 2,5% Podíl vysoce rizikových úvěrů 2,8% 2,7% 2,8% 3,0% 2,5% 2,0% Podíl úvěrů více než 90 dnů po splatnosti 2,0% 1,8% 1,8% 2,0% 1,5% 1,0% ,5% 1,0% ,0% 2,5% 2,0% 1,5% Rezervy na ztráty z úvěrů k celkovým úvěrům 2,4% 1,9% 2,0% 130% 120% 110% 100% 90% 80% 70% Krytí úvěrů více než 90 dnů po splatnosti opravnými položkami 119,0% Celkové OP/úvěry 90 dnů po splatnosti 107,0% 106,2% OP k úvěrům 90 dnů po splatnosti/úvěry 90 dnů po splatnosti 74,7% 69,4% 68,7% 1,0% %

34 > Obsah prezentace 1. Strategie ČS 2. Hlavní fakta 1. pololetí Hospodářské výsledky FS ČS 4. Vývoj úvěrového portfolia 5. Výhled na rok Banka první volby 7. Přílohy 34

35 > Finanční cíle FS ČS na rok 2007 Výhled na rok 2007 potvrzen Růst čistého zisku* 15 20% Náklady/výnosy pod 53 % Návratnost kapitálu nad 20 % Úvěry/vklady % *zisk po zdanění a minoritních podílech 35

36 > Obsah prezentace 1. Strategie ČS 2. Hlavní fakta 1. pololetí Hospodářské výsledky FS ČS 4. Vývoj úvěrového portfolia 5. Výhled na rok Banka první volby 7. Přílohy 36

37 > Banka první volby druhá transformace ČS Iniciativa, která zjednoduší klientům využívání bankovních služeb» Byla definována celá řada aktivit, které umožní České spořitelně, aby se stala nejrespektovanější a nejdynamičtější bankou v ČR» Bylo započato se změnou firemní kultury s cílem dosáhnout vysoké profesionality a sebedůvěry zaměstnanců Sedm stavebních kamenů» Každý z nich zahrnuje konkrétní kroky/jednání, které jsou cíleny na zlepšení nabídky produktů, kvalitu služeb a na firemní kulturu Kultura Služby a produkty Klienti Společenská odpovědnost Procesy Distribuční síť Řízení služeb Investice na běžné úrovni ( )» Rekonstrukce poboček Kč 1,50 1,75 mld» Podpora rozvoje společnosti Kč 0,15 0,30 mld» Školení Kč 0,30 0,50 mld» IT & projekty Kč 5,40 6,60 mld Pozitivní dopad do hospodaření v roce 2007» Čistý zisk vzroste meziročně o 15 % místo o 10%» Výnosy: 3% nad běžný růst» Náklady: 1% nad běžný růst CÍL Skutečnost Termín 1 mil. Kreditní karty Q/ Hypotéky* Q/08 1,3 mil. SERVIS 24 1,1 m 2Q/ nových ročně Bankomaty 41 4Q/ Klienti SME Q/ Mikro firmy Q/08 3,0 Křížový prodej 2,5 4Q/08 *včetně úvěrů ze stavebního spoření 37

38 > Dosažené milníky» Klienti» Výroční zprávy ombudsmana vydána v květnu 2007» Pravidelné zveřejňování indexu klientské spokojenosti (zvýšení na 84,2 % z 83,4 % v 10/06)» Služby a produkty» Realitní fondy pro malé investory» Speciální program pro společnosti zabývající se alternativními zdroji energie» Doručení platební karty poštou (je-li to přání klienta)» Vydáno 1,24 mil. nových čipových karet» Pojištění plateb pravidelné platby účtů (elektřina, voda apod.)» Historické výpisy z účtů během 3 pracovních dnů ze spořících účtů (policie, soudy apod.)» Společenská odpovědnost» ČS věnovala v 1. pololetí 2007 celkem 30 mil. Kč na projekty společenské odpovědnosti (z celkové částky 59,5 mil. Kč věnované od 6/2006) měřeno metodikou Českého fóra dárců» Zaměstnanci mohou strávit dva pracovní dny prací pro charitu» Distribuční síť» 3 centra privátního bankovnictví (Praha, Brno, Ostrava)» Rekonstrukce a renovace 24 poboček» Lepší úprava poboček pro zajištění maximálního pohodlí a obsluhy klientů» Firemní kultura» Školení zaměstnanců expertní znalosti i osobní rozvoj, jazyková a projektová školení 38

39 > Další plánované milníky Aktivity plánované na 2. pololetí 2007» Nezávislé poradenské úvěrové centrum» Důležitá telefonní čísla k dispozici na všech pobočkách» Průvodce finančními službami pro klienty zdarma» Renovace 100 poboček» 100 nových bankomatů každý rok (včetně výměn)» Cash back (vrácení hotovosti při placení kartou)» 7 minut standardní doba čekání na obsluhu na pobočkách 39

40 > Obsah prezentace 1. Strategie ČS 2. Hlavní fakta 1. pololetí Hospodářské výsledky FS ČS 4. Vývoj úvěrového portfolia 5. Výhled na rok Banka první volby 7. Přílohy 40

41 > Makroekonomické prostředí ČR Silná česká ekonomika» Reálný HDP se v 1. čtvrtletí 2007 zvýšil o 6,1 %» Průměr EU25 byl 3,4 % (1Q 2007)» Dvoutýdenní repo sazba České národní banky na úrovni 3,0% od » Další jedno zvýšení očekáváno do konce roku 2007 (o 25 b.b.)» K byla dvoutýdenní repo sazba na úrovni 2,0 %» Inflace (CPI) na úrovni 2,5 % ve 2Q 2007 (2,9 % v 2Q 2006) Růst reálného HDP 6,9% 7,4% 6,2% 5,8% 5,8% 6,1% 4,4% 5,1% 4,9% Dvoutýdenní repo sazba» Nezaměstnanost se snížila v 1Q 2007 na 6,1 % (9,0 % v 1Q 2006)» Průměrné mzdy vzrostly o 6,2 % v 1Q 3,00% 2,75% 2,50% 2,25% 2,00% 1,75% ,50% Q Q Q Q Q Q Q Q Q

42 > Makroekonomické údaje ROČNĚ (průměry) / E 2008E poslední skutečnost Poptávka HDP (s.c. %) 2,5 1,9 3,6 4,6 6,5 6,4 1Q 6,1 5,6 4,0 Spotřeba domácností (s.c. %) 2,3 2,2 6,0 2,9 2,4 4,4 1Q 6,7 6,2 2,0 Investice (s.c. %) 6,5 5,2 0,5 4,0 2,2 7,6 1Q 1,5 4,8 7,7 Export (s.c. %) 11,5 2,1 7,2 20,5 12,0 16,0 1Q 14,6 16,2 14,4 Import (s.c. %) 13,2 5,0 7,9 17,8 5,2 15,3 4Q 16,5 19,2 14,4 Průmyslová výroba (s.c. %) 6,8 1,9 5,5 9,6 6,6 10,0 1Q 12,4 11,0 8,7 Maloobchod (%) 4,4 3,0 4,9 2,4 4,0 6,4 2Q 9,3 7,4 2,5 Veřejné rozpočty Saldo státního rozpočtu (% HDP) -2,8-1,9-4,2-3,3-1,9-3,0 1Q 0,0-3,7-3,0 Vládní dluh (%HDP) 14,7 16,1 19,1 21,0 23,1 24,8 1Q 25,0 26,6 28,0 Trh práce Nezaměstnanost (%) 1 (8,6) (9,2) (9,9) 9,4 8,9 8,1 2Q 6,5 7,0 6,8 Nominální mzdy (%) 8,7 7,3 6,6 6,7 5,3 6,4 1Q 7,8 6,8 6,9 Reálné mzdy (%) 3,8 5,4 6,5 3,8 3,4 3,8 1Q 6,2 4,1 2,1 Vnější vztahy Obchodní bilance (mld. CZK) Q 9, Běžný účet (mld.czk) Q 42, Běžný účet (% HDP) -5,3-5,5-6,1-5,9-2,5-4,0 1Q 6,1-3,3-2,6 Ceny 0,0 0,0 CPI inflace (%) 4,7 1,8 0,1 2,8 1,9 2,5 2Q 2,5 2,6 4,7 PPI inflace (%) 3,0-0,5-0,3 5,7 3,0 1,6 2Q 4,0 4,1 4,3 Měnové podmínky CZK/EUR 34,1 30,8 31,9 31,9 29,8 28,4 2Q 28,3 28,0 26,9 CZK/USD 38,0 32,7 28,2 25,7 24,0 22,6 2Q 21,0 20,6 21,3 2W repo sazba (%) 5,1 3,6 2,3 2,2 2,0 2,2 2Q 2,6 2,8 3,3 3M PRIBOR (%) 5,2 3,5 2,3 2,4 2,0 2,3 2Q 2,8 2,9 3,4 12M PRIBOR (%) 5,3 3,6 2,3 2,7 2,1 2,6 2Q 3,2 3,1 3,6 Vysvětlivky: Není-li uvedeno jinak, jsou prezentovány roční, resp. čtvrtletní průměry. 1 míra nezaměstnanosti před rokem 2004 je počítána z registrované míry nezaměstnanosti, počínaje rokem 2004 pak pomocí metodologie ILO 42

43 > Hospodářské výsledky po jednotlivých čtvrtletích 1Q Q Q Q Q Q 2007 Čistý úrokový výnos Rezervy a opravné položky k úvěrům Čisté příjmy z poplatků a provizí Čistý zisk z obchodování Všeobecné administrativní náklady Výnosy z pojišťovací činnosti Ostatní provozní výsledky Čisté zisky z finančních aktiv n/a n/a n/a n/a Zisk před zdaněním Daň z příjmů Zisk po zdanění Menšinové podíly Čistý zisk Provozní výnosy Provozní náklady Provozní zisk

44 > Kapitálová přiměřenost Kapitálová přiměřenost podle ČNB Mateřská banka, mil. Kč 30/06/06 31/12/06 30/06/07 Tier I Tier I + Tier II Požadavek na kapitál A (na rizikově vážená Požadavek na kapitál B (na tržní riziko) Kapitálová přiměřenost Tier I 9,3% 8,3% 8,4% Kapitálová přiměřenost Tier I+II 9,6% 9,3% 9,2% Kapitálová přiměřenost podle BIS ČS Finanční skupina, mil. Kč 30/06/06 31/12/06 30/06/07 Tier I Tier I+II Rizikově vážená aktiva Požadavek na kapitál na tržní riziko Kapitálová přiměřenost Tier I 11,0% 10,0% 9,5% Kapitálová přiměřenost Tier I+II 11,5% 11,1% 10,4% 44

45 > Struktura úvěrového portfolia banky v mil. Kč, nekonsolidováno, IFRS Změna od Meziroční změna Objem Podíl Objem Podíl Objem Podíl Změna v % Změna v % I. KORPORÁTNÍ & RETAILOVÉ PORTFOLIO ,1% ,1% ,9% ,7% ,6% 1. KORPORÁTNÍ PORTFOLIO ,9% ,1% ,6% ,3% ,8% Velké podniky ,3% ,6% ,9% ,7% ,1% Malé a střední podniky ,7% ,5% ,5% ,4% ,1% Korporátní hypotéky a financování nemovitostí ,5% ,4% ,8% ,8% ,8% Veřejný sektor ,3% ,6% ,4% 194 1,8% ,6% 2. RETAILOVÉ PORTFOLIO ,2% ,0% ,3% ,1% ,7% Kreditní karty ,8% ,8% ,8% 162 6,5% ,6% Spotřebitelské úvěry ,9% ,1% ,4% ,6% ,4% Sociální úvěry ,2% ,4% ,6% ,0% ,0% Hypoteční úvěry FO ,7% ,0% ,0% ,5% ,6% Malé podniky ,6% ,6% ,4% ,0% ,7% Komerční hypotéky ,0% ,6% ,9% ,4% ,7% Veřejný sektor ,0% ,4% ,2% ,5% 513 8,5% II. FINANČNÍ TRHY ,9% ,9% ,1% ,2% ,5% ÚVĚRY KLIENTŮM CELKEM ,0% ,0% ,0% ,7% ,5% Podskupiny RETAILOVÉ HYPOTÉKY ,7% ,6% ,9% ,7% ,4% HYPOTÉKY CELKEM + FINANCOVÁNÍ NEMOVITOSTÍ ,2% ,0% ,7% ,2% ,4% SPOTŘEBITELSKÉ ÚVĚRY + KREDITNÍ KARTY ,7% ,9% ,2% ,4% ,4% 45

46 > Vývoj podílů ČS na trhu Podle statistiky ČNB* změna Celková aktiva ** 21,4% 21,6% 22,2% 22,4% 21,9% Úvěry klientům ** 21,6% 22,7% 23,7% 22,7% 23,0% Mezibankovní úvěry 7,5% 11,0% 12,3% 11,2% 9,9% Primární vklady ** 25,5% 25,4% 24,8% 25,1% 24,1% Retailové vklady ** 33,4% 32,8% 32,6% 32,7% 32,7% Retailové úvěry ** 30,9% 31,8% 32,1% 31,6% 31,8% Hypotéky 30,1% 33,7% 34,6% 35,0% 34,8% Retailové hypotéky 29,1% 32,2% 31,5% 32,5% 32,7% Aktiva ve správě ve fondech celkem 34,3% 37,3% 35,7% 33,4% 33,5% *** Bankomaty (počet) 40,0% 37,9% 37,2% 35,2% 35,2% *** Platební karty (počet) 40,4% 40,2% 41,8% 41,3% 41,3% *** * Nezahrnuje nebankovní instituce, např. Cetelem, Provident Financial apod. ** Změna ve výpočtu - aktiva, vklady a úvěry stavebního spoření jsou nyní započítány v relevantní položce *** Data k

47 > Obchodní ukazatele Úvěry klientům (bez ČKA) Závazky ke klientům v mld. Kč 267,8 290,1 324,1 361,8 v mld. Kč 481,6 539,0 537,5 608, H H H H2007 Počet kreditních karet Počet zaměstnanců ,5 392,3 447,1 537, * 752 Dceřiné společnosti ČS Česká spořitelna H H * Ovlivněno přesunem 259 osob do iserve od

48 > Alternativní distribuční kanály Popularita alternativních distribučních kanálů se zvyšuje» Počet uživatelů se od začátku roku zvýšil o 4,1 %» Servis 24 a Business 24 získaly téměř 50 tisíc nových klientů během 1. pololetí 2007 počet transakcí (v tis.) Q 2005 Vývoj Servisu 24 a Businessu 24 3Q Q Q Q Q Q Q Q počet klientů» Počet transakcí uskutečněných prostřednictvím služby Servis 24 a Business 24 vzrostl meziročně o 43,1 % Počet klientů Homebanking Servis 24 a Business Celkem

49 > Platební karty Úspěšný vývoj kreditních karet» Meziroční zvýšení počtu vydaných kreditních karet o 37,1 % Vývoj počtu debetních a kreditních karet » V 1. pololetí 2007 bylo vydáno cca 110 tisíc nových debetních a kreditních karet » Vedoucí pozice na trhu Platební karty celkem Kreditní karty 1. pol. 2007» 50,2 % všech bankovních kreditních karet v České republice bylo vydáno Českou spořitelnou pol Debetní karty Kreditní karty Platební karty celkem

50 > Čistý zisk vybraných dceřiných společností Pokračující růst obchodů» Nejvíce k zisku skupiny přispívá Stavební spořitelna ČS» Čistý zisk se zvýšil o 29,1 % díky rychlému růstu provozních výnosů (o 22,4 %) pozitivně ovlivněných především čistým úrokovým výnosem (meziroční nárůst o 37,6 %)» Čistý zisk Penzijního fondu ČS se více než zdvojnásobil» Hlavním důvodem byl čistý úrokový výnos (nárůst o 38,0 %) a čistý zisk z obchodování IFRS, mil. Kč 1. pololetí pololetí 2006 Změna v % Stavební spořitelna ČS ,1 Investiční společnost ČS ,8 Leasing ČS a S-Autoleasing 18, ,0 Penzijní fond ČS* ,7 Pojišťovna ČS ,6 Factoring ČS ,3 * Dle zákona o penzijním připojištění musí být minimálně 85 % zisku distribuováno mezi klienty 50

51 > Struktura akcionářů Akcionářská struktura Rozdělení hlasovacích práv Erste Bank 97,99% Města* 1,57% Ostatní 0,45% Erste Bank 99,52% Ostatní 0,48% Datum Podíl EB na kapitálu 52,1% 52,6% 93,6% 98,0% 98,0% 51

52 > IR kontakty Česká spořitelna, Olbrachtova 1929/62, Praha 4 Tel: Fax: csas@csas.cz Internet: SWIFT: GIBA CZ PX Reuters: SPOPsp.PR Vztahy k investorům Hana Urbanová Tel: Fax: hurbanova@csas.cz Eva Čulíková Tel: eculikova@csas.cz Iveta Válková Tel: ivalkova@csas.cz 52