ÚČETNÍ ZÁVĚRKA A ZPRÁVA AUDITORA K 31. PROSINCI 2014

1, 4 190 ÚČETNÍ ZÁVĚRKA A ZPRÁVA AUDITORA K 31. PROSINCI 2014 2014

2 ROZVAHA AKTIVA Pozn. 31. prosince 2014 31. prosince 2013 1. Zlato 3 648 664 2. Pohledávky vůči Mezinárodnímu měnovému fondu 3. Pohledávky vůči zahraničí včetně cenných papírů 3.1. Vklady v zahraničních peněžních ústavech a institucích 4 59 979 57 950 5 1 197 432 1 072 748 83 361 5 623 3.2. Cenné papíry 1 053 385 956 273 3.3. Ostatní pohledávky vůči zahraničí 60 686 110 852 4. Pohledávky vůči tuzemským bankám 6 0 0 5. Hmotný a nehmotný majetek 7 3 776 3 962 5.1. Hmotný majetek 3 753 3 934 5.2. Nehmotný majetek 23 28 6. Ostatní aktiva 8 5 300 6 297 6.1. Ostatní finanční aktiva 4 378 4 325 6.2. Ostatní 922 1 972 A K T I V A C E L K E M 1 267 135 1 141 621

ROZVAHA 3 PASIVA Pozn. 31. prosince 2014 31. prosince 2013 1. Bankovky a mince v oběhu 9 469 476 441 847 2. Závazky vůči Mezinárodnímu měnovému fondu 4 46 076 43 782 3. Závazky vůči zahraničí 10 22 724 604 3.1. Přijaté úvěry ze zahraničí 5 084 0 3.2. Ostatní závazky vůči zahraničí 17 640 604 4. Závazky vůči tuzemským bankám 11 690 435 664 077 4.1. Přijaté úvěry 216 601 380 303 4.2. Rezervy bank 199 193 59 638 4.3. Ostatní závazky vůči bankám 274 641 224 136 5. Závazky vůči státu a ostatním veřejným institucím 13 3 798 25 510 6. Rezervy 14 262 228 7. Základní kapitál 15 1 400 1 400 8. Fondy 15 8 050 8 050 9. Oceňovací rozdíly 15 10 826 2 382 10. Neuhrazená ztráta z předchozích období 15-50 449-123 565 11. Zisk za účetní období 15 56 560 73 116 12. Ostatní pasiva 16 7 977 4 190 P A S I V A C E L K E M 1 267 135 1 141 621 Výkaz zisku a ztráty, podrozvaha a příloha jsou nedílnou součástí účetní závěrky.

4 PODROZVAHA Pozn. 31. prosince 2014 31. prosince 2013 1. Vydané záruky 25 157 954 158 074 2. Poskytnutý příslib úvěrů a půjček 4 41 588 65 004 3. Pohledávky ze spotových, termínových a futures operací 4. Závazky ze spotových, termínových a futures operací 25 187 810 79 797 25 187 783 78 939 5. Přijaté záruky 25 226 964 226 335 6. Přijaté kolaterály 25 79 145 127 317 Rozvaha, výkaz zisku a ztráty a příloha jsou nedílnou součástí účetní závěrky.

VÝKAZ ZISKU A ZTRÁTY 5 Pozn. 2014 2013 1. Výnosy z úroků a podobné výnosy 17 6 676 5 075 1.1. Úroky z cenných papírů s pevnými výnosy 6 380 4 819 1.2. Ostatní 296 256 2. Náklady na úroky a podobné náklady 17-390 -310 3. Výnosy z akcií a podílů 2 840 2 562 4. Výnosy z poplatků a provizí 353 309 5. Náklady na placené poplatky a provize -106-88 6. Zisk nebo ztráta z finančních operací 18 48 874 67 179 6.1. Kurzové rozdíly a rozpětí 43 625 47 373 6.2. Ostatní 5 249 19 806 7. Ostatní provozní výnosy 19 732 737 7.1. Výnosy z emise bankovek a mincí 535 464 7.2. Ostatní 197 273 8. Ostatní provozní náklady 19-553 -495 8.1. Náklady na tisk bankovek a ražbu mincí -363-415 8.2. Ostatní -190-80 9. Správní náklady 19-1 609-1 572 9.1. Náklady na zaměstnance -1 302-1 243 9.1.1. Mzdy a platy -921-875 9.1.2. Sociální a zdravotní pojištění -299-291 9.1.3. Vzdělávání a zaměstnanecké benefity -82-77 9.2. Ostatní správní náklady -307-329 10. Odpisy dlouhodobého hmotného a nehmotného majetku 11. Rozpuštění opravných položek a rezerv k pohledávkám a zárukám, výnosy z dříve odepsaných pohledávek 12. Odpisy, tvorba a použití opravných položek a rezerv k pohledávkám a zárukám 7-257 -279 14 7 460 14-7 -462 13. Zisk za účetní období 56 560 73 116 Rozvaha, podrozvaha a příloha jsou nedílnou součástí účetní závěrky.

6 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY 1 VŠEOBECNÉ INFORMACE Česká národní banka (dále také Banka nebo ČNB ) je ústřední bankou České republiky (dále jen ČR ) a orgánem vykonávajícím dohled nad finančním trhem. Banka vznikla dne 1. ledna 1993 rozdělením Státní banky československé na Českou národní banku a Národní banku Slovenska. Banka je zřízena zákonem č. 6/1993 Sb., o České národní bance, ve znění pozdějších předpisů (dále jen zákon o ČNB ). Banka je právnickou osobou veřejného práva. Banka má ústředí v Praze, čtyři pobočky (Praha, Hradec Králové, Brno, Ostrava) a tři územní pracoviště ústředí (České Budějovice, Plzeň, Ústí nad Labem). Sídlo ČNB je v Praze 1, Na Příkopě 28. Identifikační číslo organizace je 48136450. Hlavním cílem Banky je péče o cenovou stabilitu. Banka dále pečuje o finanční stabilitu a bezpečné fungování finančního systému v ČR. Pokud tím není dotčen její hlavní cíl, Banka podporuje obecnou hospodářskou politiku vlády vedoucí k udržitelnému hospodářskému růstu a obecné hospodářské politiky v Evropské unii se záměrem přispět k dosažení cílů Evropské unie. Banka jedná v souladu se zásadou otevřeného tržního hospodářství. Banka určuje měnovou politiku, vydává bankovky a mince, řídí peněžní oběh, platební styk a zúčtování bank a poboček zahraničních bank, včetně péče o jejich plynulost a hospodárnost, vykonává dohled nad osobami působícími na finančním trhu (zejména banky, družstevní záložny, obchodníci s cennými papíry, emitenti cenných papírů, subjekty kolektivního investování, pojišťovny, penzijní fondy), posuzuje rizika ohrožení stability finančního systému a v rámci svých pravomocí přispívá k odolnosti finančního systému a udržení finanční stability. Banka vykonává dohled ve vymezené oblasti ochrany spotřebitele u subjektů působících na finančním trhu, které jsou Bankou dozorovány. Banka nakládá s devizovými rezervami a provádí další činnosti podle zákona o ČNB a podle zvláštních právních předpisů. Banka je součástí Evropského systému centrálních bank podle Smlouvy o fungování Evropské unie a podle Protokolu o statutu Evropského systému centrálních bank a Evropské centrální banky (dále jen Statut ). Podílí se na plnění cílů a úkolů Evropského systému centrálních bank a je povinna dodržovat ustanovení Statutu v rozsahu požadavků na centrální banky členských států Evropské unie, v nichž dosud nebylo zavedeno euro jako jejich národní měna. Banka je rovněž součástí Evropského systému dohledu nad finančními trhy a spolupracuje s Evropskou radou pro systémová rizika a evropskými orgány dohledu nad finančními trhy. Banka při plnění svých úkolů spolupracuje s ústředními bankami jiných zemí, s orgány dohledu nad bankami a finančními trhy jiných zemí a s mezinárodními finančními institucemi a mezinárodními orgány zabývajícími se dohledem nad finančním trhem a sjednává s nimi příslušné dohody. V návaznosti na transpozici evropských směrnic z oblasti bankovnictví, se Banka stala Národní restrukturalizační autoritou a k tomu účelu v ústředí vytvořila samostatný útvar. Banka je při plnění svých úkolů nezávislá na pokynech prezidenta ČR, Parlamentu ČR, vlády ČR, správních úřadů, orgánů Evropské unie, vlád členských států Evropské unie či jiných subjektů. ČNB má v zákonem stanoveném rozsahu informační povinnost vůči Poslanecké sněmovně, Senátu, vládě a veřejnosti. Banka a vláda se vzájemně informují o zásadách a opatřeních měnové, makroobezřetnostní a hospodářské politiky.

PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY 7 Nejvyšším řídícím orgánem Banky je bankovní rada ČNB. Bankovní rada je sedmičlenná. Jejími členy jsou guvernér Banky, dva viceguvernéři Banky a další čtyři členové bankovní rady. Členy bankovní rady jmenuje a odvolává prezident ČR. Členové bankovní rady jsou jmenováni na dobu šesti let, a to nejvýše dvakrát. Bankovní rada m.j. určuje měnovou a makroobezřetnostní politiku a nástroje pro její uskutečňování a rozhoduje o zásadních opatřeních měnové a makroobezřetnostní politiky Banky a opatřeních v oblasti dohledu nad finančním trhem. K 31. prosinci 2014 pracovala bankovní rada v tomto složení (včetně uvedení konce funkčního období): Ing. Miroslav Singer, Ph.D. guvernér Banky do 30. června 2016 Ing. Mojmír Hampl, MSc., Ph.D. viceguvernér Banky do 30. listopadu 2018 prof. PhDr. Ing. Vladimír Tomšík, Ph.D. viceguvernér Banky do 30. listopadu 2018 prof. Ing. Kamil Janáček, CSc. člen bankovní rady do 30. června 2016 Ing. Pavel Řežábek, Ph.D. člen bankovní rady do 12. února 2017 doc. Ing. Lubomír Lízal, Ph.D. člen bankovní rady do 12. února 2017 Ing. Jiří Rusnok člen bankovní rady do 29. února 2020 Jménem ČNB jedná navenek guvernér. Guvernéra zastupuje jím pověřený viceguvernér v plném rozsahu. Banka ze svých výnosů hradí náklady na svoji činnost. Vytvořený zisk používá k doplňování rezervního fondu, popřípadě dalších fondů vytvářených ze zisku a k ostatnímu použití zisku v rozpočtované výši. Zbývající zisk odvádí Banka do státního rozpočtu. Nejpozději do 3 měsíců po skončení kalendářního roku Banka předkládá roční zprávu o výsledku svého hospodaření k projednání Poslanecké sněmovně Parlamentu ČR.

8 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY 2 ÚČETNÍ POSTUPY (a) Základní zásady vedení účetnictví Účetní závěrka obsahující rozvahu, výkaz zisku a ztráty a související přílohu, která zahrnuje také přehled o změnách vlastního kapitálu, je sestavena v souladu se zákonem o účetnictví, vyhláškou č. 501/2002 Sb. vydanou Ministerstvem financí České republiky a též v souladu s českými účetními standardy pro finanční instituce. Účetní závěrka je sestavena na principu historických pořizovacích cen, který je modifikován oceněním derivátů, akcií a realizovatelných cenných papírů reálnou hodnotou. Účetní závěrka ČNB je sestavena tak, aby věrně odrážela její finanční pozici, finanční operace a jejich výsledky. Není-li uvedeno jinak, jsou částky v účetní závěrce vyjádřeny v milionech českých korun (dále jen ). (b) Cizí měny a zvláštní práva čerpání Operace v cizích měnách se přepočítávají na české koruny kurzem platným ke dni účetní operace. Majetek a závazky uváděné v cizích měnách jsou přepočteny na české koruny kurzem devizového trhu k rozvahovému dni. Směnné kurzy Množství 31. prosince 2014 31. prosince 2013 EUR 1 27,725 27,425 USD 1 22,834 19,894 JPY 100 19,090 18,957 GBP 1 35,591 32,911 CHF 1 23,058 22,344 CAD 1 19,710 18,707 AUD 1 18,692 17,791 SEK 1 2,954 3,096 Zvláštní práva čerpání (SDR) 1 33,082 30,637 Veškeré realizované a nerealizované kurzové zisky a ztráty jsou vykázány ve výkazu zisku a ztráty v položce zisk nebo ztráta z finančních operací kromě kurzových rozdílů z realizovatelných kapitálových nástrojů, které jsou vykázány ve vlastním kapitálu (viz poznámka 2d). (c) Zlato a ostatní drahé kovy Zlato a ostatní drahé kovy jsou oceněny historickou pořizovací cenou. Zásoby zlata Banka snižuje v závislosti na pravidelné emisi zlatých pamětních mincí.

PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY 9 (d) Cenné papíry Banka drží zahraniční dluhové cenné papíry a akcie vykázané v rámci pohledávek vůči zahraničí, a dále kapitálové nástroje (akcie a podíly ve společnostech, ve kterých Banka nemá účast s rozhodujícím nebo podstatným vlivem) vykázané v ostatních finančních aktivech. Tyto akcie a podíly představují účasti, které vyplývají z členství ČNB v mezinárodních institucích. Zahraniční dluhové cenné papíry a akcie vykazované v rámci pohledávek vůči zahraničí jsou obchodovány v rámci správy devizových rezerv podle vnitřních předpisů. Jedná se o cenné papíry obchodované na peněžním a kapitálovém trhu. Akcie jsou spravovány externími manažery v rámci pasivní investiční strategie spočívající v maximální dosažitelné replikaci vybraných akciových indexů vyspělých ekonomik. Banka klasifikuje všechny dluhové cenné papíry ve svém portfoliu jako realizovatelné, tj. nejsou cennými papíry oceňovanými reálnou hodnotou proti účtům nákladů nebo výnosů nebo cennými papíry drženými do splatnosti. Akcie a podíly představující členství v mezinárodních institucích Banka zařadila rovněž do realizovatelného portfolia. Akcie spravované prostřednictvím externích manažerů Banka zatřídila do portfolia oceňovaného reálnou hodnotou proti účtům nákladů nebo výnosů a účtuje o nich souhrnně na základě informací od externích manažerů. Cenné papíry a podíly jsou při prvotním zachycení oceňovány pořizovací cenou, jejíž součástí jsou přímé transakční náklady. U dluhových cenných papírů je pořizovací cena postupně zvyšována metodou efektivní úrokové míry o úrokové výnosy, které jsou rozdílem mezi cenou pořízení a jmenovitou hodnotou, po zohlednění případného kupónu (naběhlá hodnota). Realizovatelné dluhopisy a akcie se oceňují reálnou hodnotou. Reálná hodnota je stanovena jako tržní cena kótovaná příslušnou burzou cenných papírů nebo jiným aktivním veřejným trhem. Pokud takto stanovená reálná hodnota není k dispozici, jsou realizovatelné dluhopisy a akcie oceňovány následujícím způsobem: podílem na vlastním kapitálu emitenta akcií nebo pořizovací cenou sníženou o opravnou položku, není-li k dispozici jiné ocenění, čistou současnou hodnotou budoucích peněžních toků se zohledněním úvěrových rizik dluhopisů. Zisky a ztráty vyplývající ze změny reálné hodnoty realizovatelných dluhopisů a akcií představujících účasti se vykazují přímo ve vlastním kapitálu do okamžiku, kdy dojde k prodeji nebo trvalému snížení hodnoty. Kumulované zisky nebo ztráty z přecenění realizovatelných cenných papírů původně vykázané ve vlastním kapitálu se v těchto případech zaúčtují do výnosů nebo nákladů. Zisky nebo ztráty vyplývající ze změny reálné hodnoty akcií oceňovaných reálnou hodnotou proti účtům nákladů nebo výnosů se vykazují ve výkazu zisku a ztráty. Podíly Banka oceňuje zpravidla pořizovací cenou (viz poznámka 8). Úroky a dividendy z realizovatelných dluhopisů a akcií, rovněž jako dividendy z akcií oceňovaných reálnou hodnotou proti účtům nákladů nebo výnosů, jsou vykázány ve výkazu zisku a ztráty.

10 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY (e) Repo operace a zápůjčky cenných papírů Cenné papíry koupené nebo zapůjčené na základě smluv o koupi a zpětném prodeji se nevykazují v rozvaze. Cenné papíry prodávané nebo půjčené na základě těchto smluv jsou ponechány v jejich původním portfoliu. Peněžní toky z těchto operací jsou vykázány ke dni vypořádání jako přijaté nebo poskytnuté úvěry. Hodnota přijatých cenných papírů v reverzních repo operacích či na základě smluv o půjčkách cenných papírů je vykazována v podrozvahové evidenci v přijatých kolaterálech. Zahraniční cenné papíry uložené u zahraničních depozitářů mohou být na základě smlouvy využity v zápůjčním programu (tzv. securities lending ) prováděném depozitářem, kde depozitář vystupuje v roli agenta nebo přímého vypůjčovatele. Zápůjční program agentského typu spočívá v tom, že cenné papíry mohou být půjčovány třetím stranám a Banka za ně obdrží jiné cenné papíry jako kolaterál. Přijatý kolaterál je evidován v podrozvaze, cenné papíry v reálné hodnotě zůstávají v rozvaze. V případě automatického zápůjčního programu Banka neobdrží kolaterál, ale depozitář garantuje navrácení vypůjčených cenných papírů nebo jejich peněžního ekvivalentu. U obou těchto způsobů zápůjčního programu zůstávají cenné papíry v původním ocenění v bilanci Banky; výnosy z těchto operací se vykáží ve výkazu zisku a ztráty. (f) Bankovky a mince v oběhu Bankovky a mince v oběhu představují závazek Banky z titulu emitovaných bankovek a mincí. Náklady na tisk bankovek a ražbu mincí se účtují přímo do nákladů. (g) Pohledávky a závazky vůči Mezinárodnímu měnovému fondu Pohledávky a závazky vůči Mezinárodnímu měnovému fondu (dále jen MMF ) jsou vykázány brutto metodou, tj. pohledávky a závazky se nekompenzují. Členská kvóta v MMF se skládá z členského vkladu a rezervní pozice. Členský vklad je převeden do Kč kurzem stanovovaným MMF. (h) Emitované cenné papíry Emitované pokladní poukázky ČNB jsou vykazovány v rozvaze kompenzovaně s poukázkami v držení ČNB. Banka eviduje celý objem emise svých poukázek ve vlastním držení a používá je pouze jako kolaterál v repo operacích s tuzemskými bankami (viz poznámka 12). (i) Finanční deriváty Finanční deriváty jsou nejprve zachyceny v rozvaze v pořizovací ceně a následně oceňovány reálnou hodnotou. Reálné hodnoty u operací futures jsou odvozeny z tržních cen, v ostatních případech se reálné hodnoty odvozují pomocí modelů diskontovaných budoucích peněžních toků. Reálná hodnota derivátů je vykazována v položce ostatní aktiva, mají-li kladnou reálnou hodnotu, nebo v položce ostatní pasiva, je-li jejich reálná hodnota záporná. Banka nevyužívá zajišťovací účetnictví. Změny reálné hodnoty finančních derivátů jsou součástí položky zisk nebo ztráta z finančních operací. Pohledávky a závazky z derivátových operací v hodnotě podkladového nástroje jsou vykázány v podrozvaze a přeceněny z titulu pohybu měnových kurzů nebo z titulu změny reálné hodnoty cenných papírů.

PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY 11 (j) Výnosové a nákladové úroky Výnosové a nákladové úroky ze všech úročených nástrojů jsou časově rozlišovány. Případné záporné tržní úrokové sazby jsou účtovány jako úrokové náklady. U úvěrů, vkladů a realizovatelných kupónových dluhopisů s proměnlivou úrokovou sazbou typu floater na lineární bázi, u realizovatelných bezkupónových a kupónových dluhopisů s fixní úrokovou sazbou jsou úroky časově rozlišovány pomocí metody efektivní úrokové míry odvozené z pořizovací ceny. Naběhlé úroky jsou vykázány spolu s aktivy a závazky, ke kterým se vztahují. Výnosové úroky z klasifikovaných úvěrů jsou rovněž časově rozlišovány a zahrnovány do hodnoty příslušného úvěru. Tyto částky jsou brány v úvahu při stanovení opravné položky ke klasifikovaným úvěrům. Úročení pohledávek se neprovádí v případě, že dlužník vstoupí do konkurzu. Neúročená aktiva, např. dlouhodobé pohledávky se nediskontují. (k) Výnosy z poplatků Poplatky za vedení běžných účtů a uskutečněné transakce jsou klientům účtovány podle Ceníku peněžních a obchodních služeb ČNB dle skutečnosti na konci měsíce. Jednorázové poplatky jsou účtovány ve výnosech okamžitě, jakmile je služba poskytnuta. (l) Závazky a pohledávky vůči tuzemským bankám Rezervy bank, poboček zahraničních bank a spořitelních a úvěrních družstev (dále jen tuzemské banky ) zahrnují vklady u ČNB z titulu povinných minimálních rezerv (dále jen PMR ) na účtech v platebním systému CERTIS (účet platebního styku), na účtech pro výběry a skládání hotovostí, popřípadě na zvláštních účtech pro držení PMR. PMR činí 2 % ze závazků vůči nebankovním subjektům z titulu přijatých vkladů, úvěrů a emitovaných neobchodovatelných a ostatních dluhových cenných papírů, jejichž splatnost nepřevyšuje 2 roky. Tyto vklady jsou úročeny aktuální dvoutýdenní repo sazbou pro českou korunu maximálně do výše stanovených PMR, přičemž tuzemská banka nemusí udržovat stanovenou výši na denní bázi, ale v průměru za dané udržovací období. Povinnost držet PMR vznikla družstevním záložnám od 1. 3. 2012. Závazky vůči tuzemským bankám z repo operací (přijaté úvěry) zahrnují volnou likviditu bank uloženou u ČNB prostřednictvím měnově-politických repo tendrů. Jako kolaterál v těchto operacích ČNB poskytuje pokladní poukázky ČNB nebo jiné cenné papíry. Základní doba trvání těchto operací je zpravidla 14 dní, nicméně v závislosti na vývoji likvidity na mezibankovním peněžním trhu mohou mít tyto operace i kratší resp. delší splatnost. Tuzemské banky mají také možnost ukládat u ČNB přebytečnou likviditu přes noc (depozitní facilita za depozitní sazbu) nebo si likviditu přes noc oproti kolaterálu od ČNB vypůjčit (lombardní repo za lombardní sazbu). Seznam přijatelných finančních nástrojů (kolaterál) pro zajištěné operace (repo tendry, lombardní repo) je zveřejněn na webových stránkách ČNB.

12 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY (m) Ostatní pohledávky Pohledávky Banky se vykazují v nominální hodnotě snížené o vytvořenou opravnou položku. Nedobytné pohledávky se zpravidla odepisují po skončení konkurzního řízení, popř. likvidace dlužníka. (n) Závazky vůči státu ČNB je také bankou státu. Banka vede pro stát, jeho organizační jednotky a další subjekty soustavu příjmových, výdajových a dalších účtů podle 3 písm. h) zákona č. 218/2000 Sb., o rozpočtových pravidlech. K těmto účtům poskytuje také vybrané bankovní služby. Zůstatky účtů v Kč a jednotné evropské měně jsou promítány do stavu souhrnného účtu státní pokladny (Single Treasury Account). Položka závazků tak představuje prostředky státu uložené v ČNB. (o) Rezervy Rezervy jsou tvořeny má-li Banka existující závazek v důsledku událostí, k nimž došlo v minulosti a je pravděpodobné, že bude třeba vynaložit prostředky na jeho vypořádání a lze přiměřeně odhadnout výši tohoto závazku. Tvorba rezervy se vykazuje v příslušné položce výkazu zisku a ztráty. Její použití je vykázáno v příslušné položce výkazu zisku a ztráty společně s náklady nebo ztrátami, na jejichž krytí byly rezervy vytvořeny. Rozpuštění rezervy pro nepotřebnost je vykázáno ve výnosech. Změny na účtech rezerv v cizí měně, z titulu přecenění aktuálními kurzy, se účtují do kurzových rozdílů. (p) Opravné položky Opravné položky korigují nominální hodnotu jednotlivých pohledávek Banky. Výše opravných položek ke klasifikovaným pohledávkám a ostatním rizikovým aktivům vychází z ocenění vymahatelné částky z těchto aktiv k rozvahovému dni po zohlednění současné hodnoty zajištění při nuceném prodeji. Opravné položky a rezervy se nediskontují, časová hodnota peněžních toků není zohledněna. Pokud je pohledávka odepsána, související opravná položka na snížení hodnoty je rozpuštěna. Případná úhrada odepsané pohledávky nebo její části je připsána ve prospěch výnosů běžného období.

PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY 13 (q) Dlouhodobý hmotný a nehmotný majetek Dlouhodobý hmotný a nehmotný majetek je oceněn pořizovací cenou včetně daně z přidané hodnoty (dále jen DPH ) s výjimkou případů, kdy ČNB vzniká nárok na odpočet DPH v plné výši, a je odepisován rovnoměrně po dobu jeho předpokládané životnosti. Pokud je právo k užívání nehmotného majetku smluvně omezeno, je tento majetek odepisován po smluvně stanovenou dobu. Drobný hmotný majetek s cenou nepřevyšující 40 000 Kč a nehmotný majetek s cenou nepřevyšující 60 000 Kč je plně odepisován při uvedení do používání. Pozemky, umělecká díla a sbírky nejsou odepisovány. Předpokládané životnosti dlouhodobého hmotného a nehmotného majetku v letech jsou: Budovy a stavby 20 50 Stroje a zařízení - motorová vozidla 4 5 - kancelářské stroje a počítače 3 4 - stroje na zpracování hotovostí 5 8 Inventář 5 10 Ostatní - software 3 4 - ostatní nehmotný majetek 6 Při změně roční odpisové sazby, zatřídění nebo ocenění majetku se změní odepisování od počátku prvního měsíce, kdy ke změně došlo; dosud provedené odpisy se neupravují. Náklady na opravy a udržování hmotného majetku se účtují přímo do nákladů. O technické zhodnocení jednotlivé majetkové položky překračující 40 000 Kč ročně se zvyšuje pořizovací cena majetku. (r) Daň z přidané hodnoty Banka je plátcem DPH. Banka má nárok na odpočet daně u přijatých zdanitelných plnění, která používá pro účely uskutečňování zdanitelných plnění, u kterých jí vzniká povinnost přiznat daň na výstupu a u plnění osvobozených od daně s nárokem na odpočet daně. (s) Daň z příjmů a odvod zisku do státního rozpočtu Banka je podle 17, odst. 2 zákona č. 586/92 Sb., o daních z příjmů ve znění pozdějších předpisů od daně z příjmů osvobozena. Z tohoto důvodu Banka neúčtuje o splatné ani odložené dani. Banka ze svých výnosů hradí náklady na svoji činnost. Zisk se používá k doplňování fondů a k ostatnímu použití (např. k úhradě ztráty předchozích období) v rozpočtované výši, zbývající zisk Banka odvádí do státního rozpočtu. (t) Náklady na zaměstnance, penzijní připojištění a zaměstnanecké benefity Náklady na zaměstnance včetně členů bankovní rady jsou součástí správních nákladů.

14 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY Banka nespravuje žádný transformovaný penzijní fond nebo účastnický fond jako penzijní společnost. Banka však přispívá svým zaměstnancům na penzijní připojištění nebo doplňkové penzijní spoření spravované penzijními společnostmi. Tyto příspěvky placené Bankou na penzijní připojištění jsou účtovány přímo do nákladů. S účinností od 1. ledna 2010 jsou zaměstnanecké benefity hrazeny přímo z nákladů Banky. (u) Výkaz peněžních toků Zákon o účetnictví Bance nepředepisuje sestavovat v rámci účetní závěrky výkaz peněžních toků. Vzhledem k tomu, že ČNB vystupuje v roli emisní banky státu, je vedení Banky toho názoru, že zveřejnění výkazu peněžních toků by neposkytlo uživatelům finančních výkazů žádné další významné informace. (v) Okamžik uskutečnění účetního případu Účetní případy Banka účtuje do období, s nímž časově a věcně souvisí. Nákupy a prodeje deviz a cenných papírů Banka účtuje v podrozvaze k datu sjednání, v rozvaze k datu vypořádání. Úvěrové operace, včetně repo operací, Banka účtuje k datu vypořádání. (w) Ostatní podrozvahová aktiva a pasiva V souladu s postupy účtování pro banky ČNB používá podrozvahu pro evidenci ostatních mimorozvahových aktiv a pasiv. Pro ocenění těchto položek podrozvahy Banka používá nominální nebo odhadovanou, popř. evidenční hodnotu, pokud nominální nebo odhadovanou hodnotu nelze určit. Banka vede v podrozvahové evidenci ostatní hodnoty převzaté do úschovy od klientů a bank, hodnoty ve vlastní úschově a další evidenční hodnoty včetně zásob peněz (viz poznámka 7 a 19). (x) Následné události Dopad událostí, které nastanou mezi rozvahovým dnem a dnem sestavení účetní závěrky, je zachycován v účetních výkazech v případě, že tyto události poskytují doplňující informaci o podmínkách, které existovaly k rozvahovému dni. V případě, že mezi rozvahovým dnem a dnem sestavení účetní závěrky dojde k významným událostem zohledňujícím skutečnosti, které nastaly po rozvahovém dni, jsou důsledky těchto událostí popsány v příloze, ale nejsou vykazovány v účetních výkazech.

PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY 15 3 ZLATO 31. prosince 2014 31. prosince 2013 Zlato celkem 648 664 Banka držela k 31. prosinci 2014 zásoby slitků, raženého a ostatního neraženého zlata s výjimkou sbírek zlata evidovaného v ostatním majetku v objemu 340 tisíc trojských uncí, tj. 10,6 tuny (k 31. prosinci 2013: 349 tisíc trojských uncí, tj. 10,8 tuny). Z celkové hodnoty zlata k 31. prosinci 2014 je v zahraničí uloženo zlato ve výši 345 (5,6 tun). K 31. prosinci 2013: 345 (5,6 tun). Celková tržní hodnota zlata k 31. prosinci 2014 činila 9 319 (k 31. prosinci 2013: 8 336 ). 4 POHLEDÁVKY A ZÁVAZKY VŮČI MMF 31. prosince 2014 31. prosince 2013 Členský vklad 20 263 19 875 Rezervní pozice 12 484 11 123 Členská kvóta v MMF 32 747 30 998 Poskytnutá půjčka MMF 187 174 Poskytnutý úvěr MMF 2 179 3 759 Vklady u MMF 24 866 23 019 Pohledávky vůči MMF celkem 59 979 57 950 Závazek z alokace SDR 25 813 23 907 Závazek vůči MMF ze směnky 18 468 17 709 Běžný účet MMF 1 795 2 166 Závazky vůči MMF celkem 46 076 43 782 Pohledávky vůči MMF vyplývají z členství České republiky v této mezinárodní instituci. Zahrnují členský vklad, rezervní pozici, prostředky banky v SDR, poskytnutou bezúročnou půjčku v rámci programu MMF na podporu chudých rozvojových států a poskytnutý dlouhodobý úvěr MMF. Rezervní pozice ČNB u MMF vyjadřuje část členské kvóty splacené v cizí měně a je denominována v SDR.

16 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY Závazky vůči MMF jsou složeny z vkladů MMF v ČNB, které odráží držbu Kč MMF a jsou z velké části kryty bezúročnou směnkou na jméno Banky, dlouhodobými závazky a z alokací SDR. Česká národní banka se zavázala na základě dvou bilaterálních dohod poskytnout Mezinárodnímu měnovému fondu půjčku denominovanou v SDR, a to až do výše ekvivalentu 2 530 mil. EUR. K datu 31. prosince 2014 činí výše nevyčerpaného úvěrového rámce 1 500 mil. EUR, tj. 41 588 (k 31. prosinci 2013 ve výši 2 370 mil. EUR, tj. 65 004 mil. Kč). Zajištění této půjčky je popsáno v poznámce 25. 5 POHLEDÁVKY VŮČI ZAHRANIČÍ VČETNĚ CENNÝCH PAPÍRŮ 31. prosince 2014 31. prosince 2013 Zůstatky na běžných účtech 45 892 4 908 Depozita 37 469 715 Vklady v zahraničních peněžních ústavech a institucích celkem 83 361 5 623 Bezkupónové dluhopisy 167 885 230 782 Kupónové dluhopisy 764 517 617 558 Akcie 120 983 107 933 Cenné papíry celkem 1 053 385 956 273 Finanční prostředky z reverzních repo operací 60 566 110 744 Valuty 120 108 Ostatní pohledávky vůči zahraničí celkem 60 686 110 852 Pohledávky vůči zahraničí včetně cenných papírů celkem 1 197 432 1 072 748 Zahraniční peněžní ústavy představují banky se sídlem v zahraničí. Zahraniční peněžní ústavy nezahrnují pobočky zahraničních bank mající sídlo v České republice. Ostatní pohledávky vůči zahraničním peněžním ústavům jsou představovány zejména reverzními repo operacemi, ke kterým byly k 31. prosinci 2014 přijaty kolaterály ve výši 59 912 (k 31. prosinci 2013 ve výši 109 516 ) (viz poznámka 25). Položka depozita obsahuje též poskytnutý kolaterál ve formě hotovostního vkladu v zahraničních bankách ve výši 1 987 (k 31. prosinci 2013 ve výši 602 ), který byl poskytnut podle rámcových smluv o derivátových obchodech (ISDA Master Agreement, ISDA Credit Support Annex).

PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY 17 BEZKUPÓNOVÉ DLUHOPISY Bezkupónové dluhopisy lze členit následujícím způsobem: Reálná hodnota k 31. prosinci 2014 Reálná hodnota k 31. prosinci 2013 Státní bezkupónové dluhopisy 160 838 197 559 Ostatní bezkupónové dluhopisy 7 047 33 223 Bezkupónové dluhopisy celkem 167 885 230 782 KUPÓNOVÉ DLUHOPISY Kupónové dluhopisy lze členit následujícím způsobem: Reálná hodnota k 31. prosinci 2014 Reálná hodnota k 31. prosinci 2013 Státní dluhopisy 591 176 541 414 Ostatní zahraniční dluhopisy 173 341 76 144 Kupónové dluhopisy celkem 764 517 617 558 Z celkového objemu kupónových a bezkupónových dluhopisů k 31. prosinci 2014 v reálné hodnotě 932 402 (k 31. prosinci 2013 ve výši 848 340 ) byly poskytnuty dluhopisy ve výši 5 085 (k 31. prosinci 2013 ve výši 0 ) jako kolaterál v rámci smluv o repo operacích a k zajištění operací uzavřených s protistranou ve výši 140 (k 31. prosinci 2013 ve výši 0 ) (viz poznámka 10). Kupónové a bezkupónové dluhopisy v reálné hodnotě 52 277 byly k 31. prosinci 2014 půjčeny prostřednictvím automatického zápůjčního programu (k 31. prosinci 2013 ve výši 5 646 ).

18 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY AKCIE Akciové indexy vybrané bankou pro účely investování části portfolia devizových rezerv jsou: MSCI Euro Index označovaný také jako MSCI EMU Large Cap složený z likvidních akcií velkých společností, které mají své sídlo v některé ze zemí evropské měnové unie S&P 500 Index zahrnující 500 velkých (large-cap) amerických společností obchodovaných na newyorské burze a NASDAQ FTSE 100 Index obsahuje 100 největších britských společností dle tržní kapitalizace obchodovaných na londýnské burze Nikkei 225 Index zahrnuje 225 nejlépe hodnocených japonských společností obchodovaných na tokijské burze S&P TSX S&P ASX 200 Index zahrnuje největší kanadské společnosti obchodované na torontské akciové burze Index se skládá z 200 akcií největších a nejlikvidnějších společností obchodovaných na australské akciové burze. Rozložení akciového portfolia banky ve vybraných akciových indexech je následující: Akciové indexy vybrané bankou pro účely investování části portfolia devizových rezerv: Reálná hodnota k 31. prosinci 2014 Reálná hodnota k 31. prosinci 2013 MSCI euro (v EUR) 73 499 68 942 S&P 500 (v USD) 26 571 20 333 FTSE 100 (v GBP) 4 306 3 927 Nikkei 225 (v JPY) 4 931 4 525 S&P TSX (v CAD) 6 972 6 002 S&P ASX 200 (v AUD) 4 704 4 204 Akcie celkem 120 983 107 933 z toho finanční instituce: MSCI euro (v EUR) 17 198 16 287 S&P 500 (v USD) 3 753 2 884 FTSE 100 (v GBP) 905 773 Nikkei 225 (v JPY) 166 170 S&P TSX (v CAD) 2 169 1 869 S&P ASX 200 (v AUD) 1 846 1 601