Oznámení akcionářům V souvislosti s optimalizací nabídky fondů skupiny BP Paribas a nákladů, které jsou s tím spojeny, se představenstvo v souladu s ustanoveními článku 32 stanov společnosti a článku 8 lucemburského zákona o kolektivním investování ze 17. prosince 2010 rozhodlo, že budou slučované fondy zrušeny bez likvidace s převedením veškerých aktiv a pasiv do přijímajících podfondů. Výměnou za to budou akcionářům slučovaných fondů vydány nové akcie přijímajících podfondů, a to takto: Equity Converging Equity LS30 Equity France Euro Equity Value Equity World ext Generation Opportunities World Equity World Technology Equity World Technology World Agriculture World Commodities World Agriculture (USD) World Commodities Slučované podfondy Kód S Podfond Kategorie Třída Hlavní měna y Podfond Kategorie Třída LU0075937754 Equity Converging EUR EUR LU0823399810 LU0075937754 Equity Converging EUR USD USD LU0823399737 LU0075937671 Equity Converging DS EUR DS EUR LU0823400097 LU0102007332 Equity Converging EUR EUR LU0823400337 LU0102007332 Equity Converging EUR EUR LU0823400337 LU0107059916 Equity Converging EUR EUR LU0823400501 LU0111452727 Equity Converging Privilege EUR Privilege EUR LU0823400766 LU0828230267 Equity Converging Privilege DS EUR Privilege DS EUR LU0823400840 Hlavní měna Kód S
LU0107097767 Equity Converging X EUR X EUR LU0823401061 LU0325605128 Equity LS30 EUR EUR LU0823399810 LU0325605128 Equity LS30 EUR USD USD LU0823399737 LU0325605474 Equity LS30 DS EUR DS EUR LU0823400097 LU0325605631 Equity LS30 EUR EUR LU0823400337 LU0325605631 Equity LS30 EUR EUR LU0823400337 LU0325606282 Equity LS30 EUR EUR LU0823400501 LU0325606449 Equity LS30 Privilege EUR Privilege EUR LU0823400766 LU0823405997 Equity LS30 Privilege DS EUR Privilege DS EUR LU0823400840 LU0325606019 Equity LS30 X EUR X EUR LU0823401061 LU0034235225 Equity France EUR Euro EUR LU0823401574 LU0034235225 Equity France EUR Euro USD USD LU0823401491 LU0034234418 Equity France DS EUR Euro DS EUR LU0823401731 LU0101994688 Equity France EUR Euro EUR LU0823401814 LU0107053042 Equity France EUR Euro EUR LU0823401905 LU0111448535 Equity France Privilege EUR Euro Privilege EUR LU0823402036 LU0823427371 Equity France Privilege DS EUR Euro Privilege DS EUR LU0823402119 LU0107093006 Equity France X EUR Euro X EUR LU0823402200 LU0055426265 Veden v LU0823399497 LU0055426265 EUR LU0823399810 LU0055426265 USD USD LU0823399737
LU0055426000 LU0055426000 LU0101999216 LU0101999216 LU0101999216 LU0107056813 LU0107056813 LU0111450861 LU0111450861 Veden v Veden v Veden v Privilege Veden v Privilege DS DS LU0206728387 Equity Value USD LU0206728387 Equity Value USD LU0206727900 Equity Value DS USD LU0206727900 Equity Value DS USD LU0206728544 Equity Value H EUR EUR LU0206729195 Equity Value USD LU0206729195 Equity Value USD LU0206729351 Equity Value USD LU0206729351 Equity Value USD DS LU0823399570 DS EUR LU0823400097 Veden v EUR LU0823400337 EUR LU0823400337 Veden v EUR LU0823400337 EUR LU0823400501 EUR LU0823400501 Privilege Veden v EUR LU0823400766 Privilege EUR LU0823400766 USD LU0823408157 EUR EUR LU0823407779 DS USD LU0823408231 EUR DS EUR LU0823407852 H EUR EUR LU0823407936 USD LU0823408405 USD LU0823408405 USD LU0823408660 USD LU0823408660
LU0206730011 Equity Value Privilege USD Privilege USD LU0823408744 LU0823411615 Equity Value Privilege DS USD Privilege DS USD LU0823408827 LU0206729609 Equity Value X USD X USD LU0823409049 LU0283576725 Equity World ext Generation EUR Opportunities World EUR LU0823442255 LU0283576725 Equity World ext Generation EUR Opportunities World USD USD LU0832086192 LU0283577020 Equity World ext Generation DS EUR Opportunities World DS EUR LU0823442339 LU0283577293 Equity World ext Generation EUR Opportunities World EUR LU0823442503 LU0283654894 Equity World ext Generation Privilege EUR Opportunities World Privilege EUR LU0823442685 LU0823425599 Equity World ext Generation Privilege DS EUR Opportunities World Privilege DS EUR LU0823442768 LU0283556883 Equity World ext Generation X EUR Opportunities World X EUR LU0823442842 LU0131978578 Equity World Technology USD Equity World Technology USD USD LU0823421333 LU0131978578 Equity World Technology USD Equity World Technology EUR LU0823421689 LU0131979030 Equity World Technology DS USD Equity World Technology USD DS USD LU0823421416 LU0131979030 Equity World Technology DS USD Equity World Technology DS EUR LU0823421846 LU0131979386 Equity World Technology USD Equity World Technology EUR LU0823422067 LU0131979386 Equity World Technology USD Equity World Technology EUR LU0823422067 LU0131979626 Equity World Technology USD Equity World Technology EUR LU0823422141 LU0131979626 Equity World Technology USD Equity World Technology EUR LU0823422141 LU0131979972 Equity World Technology Privilege Privilege USD Equity World Technology EUR LU0823422497 LU0131979972 Equity World Technology Privilege USD Equity World Technology Privilege EUR LU0823422497
LU0363509208 World Agriculture H EUR EUR World Commodities H EUR EUR LU0823449425 LU0363510552 World Agriculture H EUR EUR World Commodities H EUR EUR LU0823450431 LU0363511014 World Agriculture Privilege H EUR EUR World Commodities Privilege H EUR EUR zatím nepřiděleno LU0347707944 LU0347707944 World Agriculture (USD) World Agriculture (USD) USD World Commodities LU0347708249 World Agriculture (USD) USD World Commodities LU0347708751 World Agriculture (USD) USD World Commodities USD přejmenovaný USD LU0823449938 USD World Commodities EUR EUR LU0823449185 USD přejmenovaný USD přejmenovaný USD LU0823450357 USD LU0823450514 LU0347708835 World Agriculture (USD) Privilege USD World Commodities Privilege USD přejmenovaný USD LU0823450605 Privilege LU0347708595 World Agriculture (USD) X USD World Commodities X USD LU0212181894
Akcionáři slučovaných podfondů obdrží stejný počet akcií přijímajícího podfondu, stejné kategorie a stejné třídy a vedené ve stejné měně, jaký nyní drží ve slučovaných podfondech. Avšak: - Akcionáři, kteří drží akcie třídy upsané a vedené v ve slučovaném podfondu, obdrží akcie třídy přijímajícího podfondu. - Akcionáři, kteří drží akcie třídy upsané a vedené v EUR ve slučovaných podfondech Equity Value a World Agriculture (USD), obdrží akcie třídy EUR přijímajícího podfondu. - Akcionáři, kteří drží akcie třídy upsané a vedené v USD ve slučovaném podfondu Equity World Technology, obdrží akcie třídy USD přijímajícího podfondu. - Akcionáři, kteří drží akcie třídy - upsané a vedené v USD ve slučovaných podfondech Equity Converging, Equity LS30, Equity France, a Equity World ext Generation, obdrží akcie třídy USD- přijímajícího podfondu. - Akcionáři, kteří drží akcie třídy upsané a vedené v USD ve slučovaném podfondu Equity World Technology innovators, budou mít akcie registrované v EUR přijímajícího podfondu. Počet akcií, které získají akcionáři slučovaných podfondů, bude vypočítán jako násobek počtu akcií, které drží v třídách slučovaných fondů, a níže uvedeného směnného poměru. Směnný poměr bude vypočítán a ověřen k 30. květnu 2013 tak, že se čistá hodnota aktiv (AV) na akcii kategorií slučovaných fondů vypočítaná v měně podfondu k 30. květnu 2013 vydělí odpovídající hodnotou AV na akcii kategorií přijímajících podfondů vypočítanou k 30. květnu 2013 na základě ocenění podkladových aktiv provedeného k 29. květnu 2013. Jestliže nebude kategorie akcií přijímajícího podfondu ke dni výpočtu směnného poměru aktivní, bude její hodnota AV nastavena na 100,00 v příslušné referenční měně. Kritéria přijatá pro ocenění aktiv a případně pasiv v den výpočtu směnného koeficientu budou stejná jako kritéria pro výpočet čisté hodnoty aktiv uvedená v kapitole Čistá hodnota aktiv přílohy prospektu společnosti. Majitelé akcií na jméno obdrží akcie na jméno. Majitelům akcií na doručitele budou vydány akcie na doručitele v elektronické podobě. Za zlomek přiděleného podílu v přijímajícím podfondu za třetím desetinným místem nebude vyplácena náhrada v hotovosti. Poslední objednávky úpisu, převodu a odkupu Slučujících se podfondů budou přijímány až do uzávěrky dne 24. května 2013 (23. května 2013 u podfondů World Agriculture a World Agriculture (USD) ). Příkazy doručené po uvedených termínech budou odmítnuty. Akcionářům, jejichž akcie jsou uloženy u clearingové společnosti, doporučujeme informovat se na konkrétní podmínky upisování, odkupu a převádění akcií prostřednictvím tohoto typu zprostředkovatele. Sloučení nabude účinnosti ke dni 3. června 2013. K tomuto dni bude také poprvé vypočítána hodnota AV ze sloučených aktiv. Akcionáři slučovaných podfondů, kteří se sloučením nesouhlasí, mohou požádat o bezplatný odkup svých akcií nejpozději do uzávěrky dne 8. května 2013. Vedle rozdílů uvedených výše v odstavci začínajícím Avšak: jsou mezi slučovanými podfondy a přijímajícími podfondy ještě tyto rozdíly: Equity Converging Akcie vydané společnostmi z členských zemí Evropská unie, které se připojily po roce 1995, Equity LS30 ejméně 75 % akcií vydaných společnostmi, které mají sídlo v členském státě EHS, pokud Akcie vydané švýcarskými společnostmi a společnostmi Min. 75 % majetku investuje do akcií evropských podniků se solidní finanční strukturou a/nebo potenciálem pro další
nebo ze zemí, které se ucházejí o připojení k EU, a/nebo společnostmi působícími v těchto zemích. Min. 75 % majetku investuje do akcií podniků v Evropském hospodářském prostoru se nejedná o zemi, která nespolupracuje v boji proti podvodům a krácení daní. Tento podfond může investovat do derivátů cenných papírů s cílem zvýšit expozici na straně nákupu i prodeje, přičemž každý odráží cíl hrubé expozice 30 % čistých aktiv. Management se zaměřuje na to, aby podfond dosáhl celkovou čistou expozici 100 %. působícími v této zemi. růst zisku Syntetický ukazatel rizika a 6 7 7 výnosů SRR 6 Referenční měna EUR EUR EUR Poplatek za výkonnost elze použít 10 % nad MSC elze použít elze použít Lucembursku Lucembursku Lucembursku s výjimkou případů, kdy je 50 % nebo více aktiv podfondu vedeno nebo exponováno na burze cenných papírů v Curichu a tato burza je uzavřena Equity France Akcie vydané francouzskými společnostmi a společnostmi působícími v této zemi. Min. 75 % majetku investuje do akcií podniků v Evropském hospodářském prostoru Syntetický ukazatel rizika a výnosů SRR 7 6 Euro Min. 75 % majetku investuje do akcií evropských podniků vydaných v EUR se solidní finanční strukturou a/nebo potenciálem pro další růst zisku Lucembursku pokud nemůže být 50 % nebo více podkladových aktiv oceněno
Lucembursku s výjimkou případů, kdy je 50 % nebo více aktiv podfondu vedeno nebo exponováno na burze cenných papírů v Paříži a tato burza je uzavřena Lucembursku pokud nemůže být 50 % nebo více podkladových aktiv oceněno Equity Value Podhodnocené akcie v porovnání s trhem k datu koupě vydané americkými společnostmi a/nebo společnostmi působícími v. Equity High dividend Akcie vydané americkými společnostmi a/nebo společnostmi působícími na trhu v, které rozdělují dividendy vyšší než je průměr na těchto trzích. Pzena nvestment Management, LLC. (řídicí River Road Asset Management, LLC (řídicí subjekt Správcovský subjekt subjekt nepatřící do skupiny) nepatřící do skupiny) Syntetický ukazatel rizika a výnosů SRR 7 6 Poplatek za správu kategorií a 1.75 % 1.50 % Poplatek za správu kategorie 0.70 % 0.60 % Poplatek za správu kategorie Privilege 1.00 % 0.80 % Lucembursku s výjimkou případů, kdy je 50 % nebo více aktiv podfondu vedeno nebo exponováno na burze cenných papírů v ew Yorku a tato burza je uzavřena Lucembursku pokud nemůže být 50 % nebo více podkladových aktiv oceněno Equity World ext Generation nvestice přímo a/nebo nepřímo (prostřednictvím fondů) do akcií společností, které působí na trzích spojenými s hlavními budoucími hospodářskými a sociálními trendy. Opportunities World nvestice do omezeného počtu diverzifikovaných skupin aktiv vážených a vybraných v závislosti na tržních trendech a pohybech. Každá skupina aktiv se bude zaměřovat na konkrétní sektor nebo investiční téma. Tento podfond bude investovat do
Metodika měření rizik Přístup k závazku Lucembursku dluhopisů, akcií, konvertibilních dluhopisů, pokladničních poukázek vydaných na mezinárodních trzích. Přístup relativního VaR Referenční portfolio: MSC AC WorldFree (EUR) R Očekávaný pákový efekt (nominální metoda): 1 Maximální pákový efekt (nominální metoda): 2 Lucembursku pokud nemůže být 50 % nebo více podkladových aktiv oceněno Správcovský subjekt Equity World Technology Akcie evropských podniků, které působí v odvětví nových technologií. T Asset Management S.A. (řídicí subjekt nepatřící do skupiny) Equity World Technology Akcie podniků, které působí v odvětví technologií. BP Paribas nvestment Partners Syntetický ukazatel rizika a výnosů SRR 7 6 Referenční měna USD EUR World Agriculture Překonání referenční hodnoty (50 % Dow Jones-UBS Agriculture a 50 % S&P GSC Agriculture and Lucembursku World Agriculture (USD) Překonání referenční hodnoty (50 % Dow Jones-UBS Agriculture a 50 % S&P GSC Agriculture and Lucembursku pokud nemůže být 50 % nebo více podkladových aktiv oceněno World Commodities Překonává referenční hodnotu (Dow Jones-UBS Commodity ndex) dosažením expozice komoditním indexům.
Livestock) dosažením expozice diverzifikovaným zemědělským komoditním indexům. nvestice do dluhopisů nebo nástrojů peněžního trhu, jejichž výkon je inverzní k výkonu zemědělských komoditních indexů, a/nebo převoditelných cenných papírů svázaných s komoditními indexy. Livestock) dosažením expozice diverzifikovaným zemědělským komoditním indexům. nvestice do dluhopisů nebo nástrojů peněžního trhu, jejichž výkon je inverzní k výkonu zemědělských komoditních indexů, a/nebo převoditelných cenných papírů svázaných s komoditními indexy. Metodika měření rizik Přístup k závazku Přístup k závazku Syntetický ukazatel rizika a výnosů SRR nvestice do dluhopisů nebo nástrojů peněžního trhu, jejichž výkon je inverzní k výkonu komoditních indexů, a/nebo převoditelných cenných papírů svázaných s komoditními indexy. Přístup relativního VaR Referenční portfolio: Dow Jones-UBS Commodity ndex Očekávaný pákový efekt (nominální metoda): 1 Maximální pákový efekt (nominální metoda): 10 6 6 7 Lucembursku s výjimkou případů, kdy je 50 % nebo více aktiv podfondu vedeno nebo exponováno na burze cenných papírů v Paříži a/nebo ew Yorku a tato burza je uzavřena Lucembursku s výjimkou případů, kdy je 50 % nebo více aktiv podfondu vedeno nebo exponováno na burze cenných papírů v Paříži a/nebo ew Yorku a tato burza je uzavřena Lucembursku pokud nemůže být 50 % nebo více podkladových aktiv oceněno Všechny náklady spojené s touto transakcí ponese společnost BP Paribas nvestment Partners Luxembourg, která je správcovskou společností Společnosti. Aby sloučením nedošlo k narušení investic a aby byly řádně ochráněny zájmy investorů, je možné, že bude muset správce portfolia ještě před sloučením upravit strukturu portfolií slučovaných a přijímajících podfondů. Jako při každém sloučení může i tato transakce představovat riziko snížení výkonnosti.
Akcionářům se doporučuje, aby si v zemi svého původu, svého bydliště nebo domicilu obstarali úplné informace o možných daňových důsledcích spojených s touto transakcí sloučení. Slučovací poměry a poměrnou část nových cenných papírů, která podléhá 35 % evropské dani z kapitálového zisku a bude vybírána v době slučování cenných papírů, bude možno zjistit na internetových stránkách www.bnpparibas-ip.com, jakmile budou kategorie známé, a to nejpozději do 7. června 2013. Výroční a pololetní zprávy přijímajících a slučovaných společností jsou k dispozici na vyžádání u správcovské společnosti, kde lze rovněž získat dokument Důležité informace pro investory (KD) slučovaných a přijímajících podfondů, jakož i veškeré další informace, právní dokumenty slučovaných a přijímajících společností a zprávy depozitáře a auditora k této transakci. Klíčové informace pro investory slučovaných a přijímajících podfondů jsou k dispozici také na internetové stránce www.bnpparibas-ip.com, kde se s nimi mohou akcionáři seznámit. Lucemburk, 8. dubna 2013 Představenstvo