22. ÚČETNÍ ZÁVĚRKA A FINANČNÍ ANALÝZA na základě účetní uzávěrky se sestavuje účetní závěrka, která podle zákona o účetnictví zahrnuje: rozvahu (bilanci) výkaz zisku a ztráty (výsledovka) příloha, jejíž součástí může být výkaz cash flow (peněžní tok) a přehled o změnách vlastního kapitálu položky rozvahy a výsledovky obsahují stejné číselné údaje jako účty 702 a 710 DRUHY ÚČETNÍCH ZÁVĚREK zákon o účetnictví definuje tyto druhy účetních závěrek: ŘÁDNÁ účetní závěrka sestavuje se k poslednímu dni běžného účetního období MIMOŘÁDNÁ účetní závěrka provádí se v mimořádných situacích (např. ke dni ukončení činnosti nebo při vstupu do likvidace, při sloučení atd.) MEZITÍMNÍ účetní závěrka sestavuje se v průběhu účetního období, k jinému okamžiku než k rozvahovému dni např. při zvýšení ZK v období delším než 6 měsíců od sestavení řádné účetní závěrky Ověřovací povinnost účetní závěrku musí mít ověřenou auditorem: a) v akciové společnosti, které v účetním období, za než se účetní závěrka ověřuje a v účetním období bezprostředně předcházejícím dosáhly nebo překročily jedno z kritérií b) ostatní obchodní společnosti, družstva a FO, které v účetním období, za něž se účetní závěrka ověřuje a v účetním období bezprostředně předcházejícím, které překročily nebo dosáhly minimálně dvě kritéria Kritéria: aktiva celkem > 40 000 000,- (hodnota nesnížená o oprávky a opravné položky) roční čistý obrat > 80 000 000,- průměrný přepočtený stav zaměstnanců > 50 auditorem je člověk, který ověřuje správnost výkazů v ÚJ ROZSAH ÚČETNÍ ZÁVĚRKY účetní závěrka může být v plném rozsahu v plném rozsahu ji sestavují ÚJ, které jsou a. s. (všechny a. s.) a ÚJ s povinností auditu účetní závěrka ve zjednodušeném rozsahu tu sestavují všechny ostatní ÚJ ROZVAHA dává informace o stavu a složení majetku (aktiv) a z jakých zdrojů byl majetek pořízen (pasiva) v Kč k určitému datu členění aktiv: a) podle stupně likvidity a to od nejméně likvidního majetku (dlouhodobý majetek) k nejlikvidnějšímu majetku
(peníze v pokladně) b) podle jednotlivých druhů majetku členění pasiv a) podle původu zdrojů I. vlastní (41, 42, 43) + 491 II. cizí dlouhodobé (45, 46, 47, 48) krátkodobé (249, 231, ú. t. 3) v aktivech máme sloupečky běžné a minulé období běžné období se člení na: brutto = pořizovací cena nebo vlastní náklady, korekce (jsou oprávky nebo opravné položky) zapisujeme je (korekce) se znaménkem mínus netto = rozdíl, je to brutto mínus korekce, je to zůstatková cena základní kontrolní vazby aktiva celkem v hodnotě netto = pasiva celkem položka výsledek hospodaření běžného roku v rozvaze A. V. se rovná položce, označené a je to výsledek hospodaření za účetní období ve výkazu zisku a ztráty VÝSLEDKOVKA (výkaz zisku a ztráty) = dává nám informace o nákladech, výnosech a výsledku hospodaření výkaz může být uspořádán v druhovém členění účelovém členění obě varianty mají společné to, že výkaz je uspořádán stupňovitě, tj. v každém stupni se porovnávají souměřitelné položky nákladů a výnosů náklady a výnosy se prolínají, aby se dal zjistit VH v předepsaném členění: VH provozní (skupiny (60-64) (50-56) VH finanční dohr. VH z běž. Činn. VH mimořádný výnosy se označují římskými číslicemi, náklady velkými písmenky latinské abecedy a podrobnější členění pomocí arabských číslic uspořádání nákladů a výnosů umožňuje vyčíslit: obchodní marži (604 504) zjistíme ji rozdílem účtů 604 a 504 výkony jsou to účty 601, 602 a účty ze skupiny 61 a 62 výkonová spotřeby sčítání účtů 501 + 502 + účty skupiny 51 přidaná hodnota zjistíme výpočtem: obchodní marže + výkony výkonová spotřeba PŘÍLOHA nemá žádný formulář (nemá stanovenou formu), ale má předepsáno co přesně bude obsahovat (má stanovený obsah) a je povinnou součástí závěrky OBSAHUJE: 1. obecné údaje o ÚJ jméno, název, právní forma podnikání viz učebnice 2. informace o účetních metodách a obecných účetních zásadách 3. doplňující informace k rozvaze a výkazu zisku a ztráty součástí přílohy může být:
přehled o peněžních tocích (cash flow) přehled o změnách vlastního kapitálu VÝKAZ CASH FLOW účetní závěrka poskytuje informace o výsledku hospodaření (zisku), ale už neříká jak byly vytvořeny peněžní prostředky a jak byly použity ÚJ může vykazovat zisk, ale přitom může být v platební neschopnosti cash flow zobrazuje přírůstek nebo úbytek peněz při hospodaření ÚJ za určité období důvodem sestavování cash flow je nesoulad mezi: náklady a výdaji výnosy a příjmy Př. 1. FAV za provedené práce a služby 100 000 311/602 VBÚ úhrada za práce v poloviční výši 50 000 221/311 2. FAP + PŘÍ nákup materiálu, který je přijat na sklad 40 000 112/321 VBÚ úhrada celé faktury 40 000 321/221 3. Výdejka spotřeba materiálu 28 000 501/112 vypočítejte VH VH = V N = 100 000 28 000 = 72 000,- zisk úhrady: 1. od odběratele 50 000,- přírůstek peněz 2. dodavateli - 40 000,- úbytek peněz čistý peněžní tok 10 000 dochází k nesouladu mezi ziskem a pohybem peněz o 62 000,- tento rozdíl byl způsoben: a) změnou stavu pohledávek, a to jejich přírůstkem o 50 000,- => přírůstek aktiv = záporný peněžní tok b) změnou stavu zásob zvýšením o 12 000,- => přírůstek aktiv = záporný peněžní tok Peněžní tok: přírůstek pohledávek - 50 000 přírůstek zásob - 12 000 VH (zisk) 72 000,- cash flow 10 000! POZOR Odpisy mají kladný vliv na cash flow, tedy k VH se přičítají a je tomu tak proto, protože jsou nákladem, ale nepředstavují peněžní výdaj Vliv změn na rozvahových účtech na peněžní tok UKAZATEL (položka) PŘÍRŮSTEK ÚBYTEK Zásoby (112, 123, 132) Záporný peněžní tok Kladný peněžní tok Pohledávky - + Závazky + -
Rezervy + - Výdaje příštích obdobích + - Náklady příštích období - + Příjmy příštích období - + Výnosy příštích období + - Zobecnění: Položka Cash flow Aktiva přírůstek - Aktiva úbytek + Pasiva přírůstek + Pasiva úbytek - Finanční analýza = rozbor dosažených výsledků hospodaření ÚJ (za určité období) výsledky finanční analýzy jsou důležité pro management podniku, pro statistiku, finanční úřad, banku, dodavatelé i odběratelé (odběratelé pokud platí zálohu, potřebují to vědět) používají se tyto ukazatele: poměrové, rozdílové, absolutní Vyhodnocování ukazatelů: 1. srovnání v čase běžné období minulé období 2. porovnávání s plánem skutečnost plán 3. porovnání s jiným podnikem, ale podobným postup při finanční analýze : 1. výpočet ukazatelů 2. vyhodnocení 3. návrhy na opatření podklady pro finanční analýzu z výkazu účetní závěrky (z rozvahy a z výsledovky) Rozbor rozvahy a výsledovky cílem je zjistit celkovou finanční situaci podniku, platební schopnost a finanční stabilitu podniku jde o ukazatele likvidity čím je možno platit co je potřeba platit ukazatele likvidity měří schopnost podniku vyrovnat své a výsledek říká kolik Kč oběžných aktiv připadá na 1 Kč krátkodobých závazků oběžná aktiva
oběžná aktiva zásoby, pohledávky, peněžní prostředky dodavatelé (321), 379, 331, 34., 336 Likvidita 1. stupně = okamžitá Likvidita 2. stupně = pohotová Likvidita 3. stupně = běžná oběžná aktiva zásoby pohledávky oběžná aktiva zásoby oběžná aktiva celkem Ukazatele rentability (ziskovost) zjišťuje ziskovost podnikové činnosti ZISK ZÁKLAD základ z čeho rentabilitu počítáme rentabilita celkových aktiv = Kolik Kč zisku připadá na 1 Kč aktiv, bez ohledu na to, zda je vlastní či cizí. Hodnotí se efektivnost vloženého kapitálu bez ohledu na to, zda se jedná o kapitál vlastní či cizí Rentabilita vlastního kapitálu = Kolik Kč zisku připadá na 1 Kč vlastního kapitálu, jak byl zhodnocen vlastní kapitál zajímá hlavně vlastníky Ukazatele rentability zajímá hlavně vlastníky, hodnotí úspěšnost investice a výsledek by měl být vyšší než úroková míra z vkladů Rentabilita nákladů = Zisk Náklady Zisk Aktiva celkem zisk vlastní kapitál říká, kolik Kč zisku připadá na 1 Kč vynaloženou v nákladech Ukazatel zadluženosti dává informace okolí jak hodně kryjeme celý svůj majetek, který máme z cizích zdrojů ukazatel zadluženosti vypovídá o tom, v jakém rozsahu používá ÚJ při financování majetku cizí zdroje cizí zdroje (dlouhodobé i krátkodobé) aktiva celkem nebo pasiva celkem ukazatel má význam pro banky při poskytování úvěrů, ale i pro dlouhodobé věřitele, či vůbec věřitele dodavatele naproti tomu stojí zájem vlastníka ten bude mít zájem o to aby získal co nejvíce cizích zdrojů zájem vlastníků je tedy opačný, tzn. aby hodnota tohoto ukazatele byla co nejvyšší kdežto zájem ukazatelů co nejnižší. (doporučená hodnota je 30 až 60 %)
jeden druh právní forma má zadluženost 100 % - v. o. s. může podnikat bez základního kapitálu ukazatel může mít hodnotu 1 pouze u v. o. s. Ukazatel finanční stability je doplňkovým ukazatelem k zadluženosti vlastní zdroje aktiva nebo pasiva celkem říká, do jaké míry je majetek podniku kryt vlastními zdroji (41.,42.,43.) součet zadluženosti a stability = 1 hranice je těžko stanovitelná vlastní zdroje jsou drahé zdroje, budeme se spíše snažit krýt majetek cizími zdroji