INVESTICE DO VÝNOSOVÝCH NEMOVITOSTÍ VE STŘEDNÍ EVROPĚ

INVESTICE DO VÝNOSOVÝCH NEMOVITOSTÍ VE STŘEDNÍ EVROPĚ

Cílený objem hrubých aktiv ve správě 200 milionů. Přístup k mimotržním investičním příležitostem díky lokálním znalostem a zkušenostem. Podpora předních poradců, např. EY, Deloitte, CBRE, JLL, Knight Frank, Kocián Šolc Balaštík. K dispozici investiční příležitosti k okamžité alokaci kapitálu. Očekávaný roční výnos 11 %; dodatečné zhodnocení kapitálu k dispozici. Průběžné hotovostní distribuce investorům na čtvrtletní bázi ve výši až 6 % p.a. Investiční horizont podfondu stanoven na 5-7 let. Czech TOP 100 AWARDS Zvláštní cena za inovace a transparentnost na investičním trhu České republiky za rok 2016 Zvláštní cena za dynamické zhodnocení kapitálu a transparentnost v oblasti nemovitostních investičních fondů za rok 2017 07/2014 založen Arete Invest SICAV 02/2016 vytvořen podfond Arete Invest CEE II 04/2016 koupě tří nemovitostí dokončena 07/2016 koupě dvojice nemovitosti v Písku dokončena 12/2017 koupě výrobního areálu v ČR dokončena 01-06/2018 Zahájena výstavby v Novém Mestě nad Váhom a Uherském Hradišti 01/2015 vytvořen podfond Arete Invest CEE 01/2015 koupeno rezidenční portfolio 10/2016 bytové portfolio úspěšně prodáno 01-02/2017 trojice slovenských akvizic dokončena 08/2017 podfond Arete Invest CEE uzavřen Prodej celého portfolia Arete Invest CEE II 1

Lubor Svoboda Zakladatel, Předseda správní rady Lubor má 15 let zkušeností s řízením společností spravujících nemovitosti a investiční fondy. Podílel se na řízení, restrukturalizaci, rozvoji a prodeji majetkových portfolií v hodnotě více než 500 milionů EUR. Robert Ides Zakladatel, Člen správní rady Robert má dlouholeté zkušenosti v poradenství se zaměřením na komplexní fúze, akvizice a strategické projekty. Za posledních 11 let řídil množství projektů zvyšujících hodnotu globálních finančních institucí. Tomáš Novotný Člen investičního výboru Tomáš má 13 let praxe v oblasti průmyslových nemovitostí. V minulosti spravoval portfolia o více než 3 milionech m 2 a hodnotě 2,5 miliard EUR v P3 Logistics Parks a CTP. Luděk Olexa Člen investičního výboru Luděk má více než 15 let praxe v poradenství a vedoucích pozicích v oblasti ICT. V minulosti vedl množství strategických ICT projektů a zodpovídal za prodejní týmy v regionu střední Evropy. Sushil Manmohan Shergill Člen správní rady, Člen investičního výboru Sushil je konzultantem a podnikatelem s více než dvacetiletými zkušenostmi v oblasti médií a marketingu. Působil v předních nadnárodních společnostech v Asii, USA a Evropě. Ondřej Pieran Pověřený zmocněnec statutárního ředitele, Předseda investičního výboru Ondřej má sedm let praxe s vedením různých fondů zaměřených na nemovitosti a jiné alternativní investice ve vedoucí správcovské společnosti s aktivy pod správou ve výši 24 miliard korun. Karel Bartes Člen investičního výboru Karel má dlouholeté zkušenosti se strategickým plánováním, rozvojem podnikání, CRM a řízením projektů. Déle než 11 let se pohybuje v oblasti stavebnictví, developmentu, privátních a institucionálních investorů a investičních fondů. 2

Arete Invest (SICAV) Fond ARETE INVEST investiční fond s proměnným základním kapitálem, a.s. Investiční společnost Arete Invest CEE (uzavřen) Depozitář, custodian Daň z příjmu PO Arete Invest CEE II (uzavřen pro investice) 5% Právní forma fondu Orgán dozoru Správce / Administrátor Depozitář Akciová společnost s proměnným základním kapitálem (SICAV) Česká národní banka AVANT investiční společnost, a.s. Česká spořitelna, a.s. Rezidenční portfolio (prodej dokončen) Účelové společnosti pro jednotlivé investice 19% Auditor Podfond Deloitte Audit s.r.o. Arete Invest Podfond CEE II Investiční strategie Arete Invest CEE II Výnosové nemovitosti ve střední Evropě (účelové společnosti pro minimalizaci rizika a optimalizaci portfolia) Investiční příležitosti Arete Invest CEE II Měna Naši partneři: EUR Průmyslové/logistické nemovitosti ve střední Evropě Nemovitostní trh v regionu střední Evropy 3

Klíčové ukazatele výkonnosti 2016 / Q2 2016 / Q4 2017 / Q2 2017 / Q4 2018 / Q2 Aktiva ve správě (AuM, mln) 21,4 24,0 53,5 69,8 75,6 76,0 Hodnota čistých aktiv na akcii (NAVPS, ) 1 001,45 1 227,41 13,3386* 17,6932 18,0953 18,2627 Kumulovaný hrubý výnos 0,2 % 25,7 % 37,7 % 82,2 % 85,0 % 88,6 % mln 80 60 40 20 0 21,4 0,2 % 21,5 24,0 25,7 % 52,9 53,5 37,7 % 2016/Q2 2016/Q3 2016/Q4 2017/Q1 2017/Q2 2017/Q3 2017/Q4 2018/Q1 2018/Q2 2018/Q3 54,8 69,8 82,2 % 75,6 75,6 76,0 88,6 % 100% 80% 60% 40% 20% 0% Aktiva ve správě Kumulovaný hrubý výnos * V únoru 2017 došlo ke štěpení akcií v poměru 1:100 za účelem vyšší flexibility při peněžních distribucích investorům. 4

Hodnota nemovitostí (GAV) 67 829 000 Hrubý výnos z nájemného p.a. 7,4 % Obsazenost 100 % Stávající pronajímatelná plocha celkem (m 2 ) 92 100 Pronajímatelná plocha ve výstavbě (m 2 ) 1 21 150 Pozemky ve vlastnictví celkem (m 2 ) 404 800 Při 100% obsazenosti je více než 90 % našich pronajímatelných ploch v nájmu mezinárodních společností kategorie A 5% 12% 23% Struktura nájemců dle odvětví 18% 42% Logistika a skladování Automobilový průmysl Maloobchod s oděvy Výroba balících materiálů Zpracování plastů z toho zastavěné pozemky 209 950 z toho s projekty ve výstavbě 40 500 Hrubé výnosy z nájemného dle měny Hodnota nemovitostí dle země z toho k dalšímu rozvoji 154 350 Podíl pozemků k rozvoji 38,1 % 19% 81% 55% 45% Poznámka: Pro přepočty použit kurz 25,715 CZK/1 EUR 1. Projekty ve výstavbě a s podepsanými budoucími nájemními smlouvami/hot CZK EUR ČR Slovensko 5

Lovosice Polsko Praha Žilina Písek Vyškov Uherské Hradiště Německo Brno Nové Mesto nad Váhom Košice Rakousko Bratislava Maďarsko Stávající portfolio Projekty ve výstavbě Dálnice (stávající a ve výstavbě) 6

Arete Alfa Forschner, mezinárodní klient vyrábějící plastové komponenty Nastavení procesů po koupi hotovo Probíhá přestavba části skladu na čistý výrobní prostor Projekt rozšíření haly o 4 150 m 2 v přípravě, dokončení plánováno na 2019/Q4 Arete Beta Výrobní areál Fukoku, mezinárodní klient vyrábějící průmyslové pryžové, těsnící a anti-vibrační produkty Nastavení procesů po koupi hotovo Nová výstavba v přípravě, probíhají jednání s novými nájemci Uherské Hradiště Lovosice Obsazenost 100 % Pronajímatelné plochy (m 2 ) 12 550 Stávající plochy 8 400 Plochy ve výstavbě 4 150 Možné rozšíření - Obsazenost 100 % Pronajímatelné plochy (m 2 ) 16 100 Stávající plochy 3 050 Plochy ve výstavbě - Možné rozšíření 13 050 7

Arete Gama Logistické centrum s mezinárodními nájemci Fiege, PST CLC Kompletní renovace dokončena ve 2017 Nastavení procesů po koupi hotovo Arete Delta Rompa CZ (silný nadnárodní klient zpracovávající plasty) Nastavení procesů po koupi hotovo Přístavba kanceláří dokončena ve 2018/Q3 Lovosice Vyškov Obsazenost 99,2 % Pronajímatelné plochy (m 2 ) 17 650 Stávající plochy 17 650 Plochy ve výstavbě - Možné rozšíření - Obsazenost 100 % Pronajímatelné plochy (m 2 ) 14 350 Stávající plochy 11 650 Plochy ve výstavbě - Možné rozšíření 2 700 8

Arete Epsilon Logistické centrum CSS Spedition (přední logistická společnost v regionu) Nastavení procesů po koupi hotovo Arete Eta Logistické centrum CSS Spedition (přední logistická společnost v regionu) Nastavení procesů po koupi hotovo Kompletní renovace dokončena ve třetím čtvrtletí 2017 Písek Písek Obsazenost 100 % Pronajímatelné plochy (m 2 ) 4 150 Stávající plochy 4 150 Plochy ve výstavbě - Možné rozšíření - Obsazenost 100 % Pronajímatelné plochy (m 2 ) 2 400 Stávající plochy 2 400 Plochy ve výstavbě - Možné rozšíření - 9

Arete Alfa SK Výrobní areál Grupo Antolin Mezinárodní klient aktivní ve výrobě interiérů vozidel Nastavení procesů po koupi hotovo Arete Gama SK Logistické centrum Raben (přední nadnárodní logistická skupina) Nastavení procesů po koupi hotovo Žilina Nové Mesto nad Váhom Obsazenost 100 % Pronajímatelné plochy (m 2 ) 4 850 Stávající plochy 4 850 Plochy ve výstavbě - Možné rozšíření - Obsazenost 100 % Pronajímatelné plochy (m 2 ) 14 750 Stávající plochy 14 750 Plochy ve výstavbě - Možné rozšíření - 10

Arete Delta SK Moderní logistická hala třídy A ve výstavbě, dokončení plánováno na 2019/Q1 Distribuční centrum Factcool (oděvní internetový maloobchod) Probíhají jednání s dalšími novými nájemci Arete Eta SK Logistické centrum C&A a Vetropack Přední nadnárodní klienti aktivní v oděvním maloobchodě a ve výrobě skleněných obalů Nastavení procesů po koupi hotovo Nová výstavba v přípravě, probíhají jednání s novými nájemci Nové Mesto nad Váhom Nové Mesto nad Váhom Obsazenost 100 % 1 Pronajímatelné plochy (m 2 ) 56 550 Stávající plochy - Plochy ve výstavbě 17 000 Možné rozšíření 39 550 Obsazenost 100 % Pronajímatelné plochy (m 2 ) 35 700 Stávající plochy 25 200 Plochy ve výstavbě - Možné rozšíření 10 500 1. Budoucí nájemní smlouva 11

Investice je připravena Due diligence dokončeno Financování zajištěno a kupní smlouva připravena Odeslání investičního memoranda Investoři obdrží detailní popis nemovitosti včetně strategie Výzva k dílčímu úpisu investičních akcií odeslána jednotlivým investorům dle jejich investičních závazků Uzavření transakce Vlastní kapitál a bankovní financování převedeny na samostatný účelově vázaný účet Kupní cena zaplacena dle ujednání v kupní smlouvě Dokončení transakce Předání společnosti a/nebo nemovitostí Nastavení procesů, začlenění do portfolia Praha Vyškov 12

Kupní cena 10,0 mln Hrubý výnos 8,5 % Čistý provozní výnos 7,1 % Bankovní úvěr 60,0 % Úroky z bankovního úvěru 3,2 % Provozní výnos po úrocích 5,2 % Vlastní investovaný kapitál 40,0 % Hrubý výnos z investice 13,0 % Poplatek za správu 1,5 % Cílovaný hrubý výnos 11,5 % Investujeme do: Nemovitostí generujících výnosy s Kladným a stabilním cash-flow od prvního dne Projektovaným hrubým výnosem nad 8 % p.a. Středně- a dlouhodobými nájemci Nemovitostí třídy A Umístěných u dálnic a hlavních dopravních tahů S dobrou dostupností pracovní síly Nemovitostí s potenciálem dalšího růstu Majících volné stavební pozemky (včetně povolení) S možností přejednat nájemní smlouvy (délka nájmu a výše nájemného) 13

Vstupní dokumenty nového investora Dokumenty pro nového kvalifikovaného investora dle zákonných požadavků Rámcová smlouva stanovující výši přislíbené investice Výzva k dílčímu úpisu investičních akcií Výzva je odeslána investorovi, jakmile je připraven nový projekt Výzva obsahuje podrobnosti dílčí investice Emise zaknihovaných investičních akcií Investiční akcie jsou vydány dle aktuální hodnoty čistých aktiv podfondu Připsání investičních akcií na majetkový účet cenných papírů investora Průběžné peněžní distribuce a reporting Investor má k dispozici průběžné peněžní distribuce prováděné formou zpětného odkupu akcií Měsíční zprávy o vývoji hodnoty čistých aktiv na akcii Čtvrtletní zprávy o výkonnosti podfondu a auditované výroční zprávy 14

Investiční strategie podfondu Investiční horizont podfondu Způsob investování (pouze v EUR) Doporučená délka investice Výnosové nemovitosti ve střední Evropě (účelové společnosti pro minimalizaci rizika a optimalizaci portfolia) 5-7 let od vytvoření Podfondu Smlouvy o závazku k úpisu investičních akcií; dílčí výzvy k úpisu 3 roky Minimální výška investice EUR 200 000 Vstupní poplatek Poplatek za správu Preferenční výnos investora Cílovaný hrubý výnos Výkonnostní poplatek 1 Průběžné distribuce 2 Výstupní poplatek Stanovení hodnoty investičních akcií 2 % z investice 1,5 % p.a. (z hodnoty čistých aktiv Podfondu, hrazeno z majetku Podfondu) 6 % p.a. z čisté investice 11 % p.a. 20 % (6 % < IRR 10 % p.a.) 25 % (IRR > 10 % p.a.) Až 6 % p.a. Do 02/2020: 30 %; 02/2021: 15 %, od 03/2021: 0 % z hodnoty prodaných investičních akcií Měsíčně Poznámka: Struktura poplatků je dostupná na vyžádání jako součást podmínek investování do podfondu. 1. Výkonnostní poplatek je aplikován pouze na celkový hrubý výnos investora (IRR) převyšující Preferenční výnos investora. 2. Průběžné distribuce investorům jsou prováděny prostřednictvím čtvrtletních dobrovolných odkupů investičních akcií. 15

Arete Invest připravilo tento dokument s řádnou péčí na základě dostupných informací ke dni 31. 10. 2018 Arete Invest však nepřijímá jakoukoliv odpovědnost za přesnost, pravdivost či úplnost informací v něm obsažených, ani za jakoukoliv interpretaci těchto informací ze strany investora. Arete Invest není povinno aktualizovat, upravovat nebo doplňovat tento dokument nebo informovat čtenáře o případných změnách údajů, skutečností nebo jakýchkoliv sdělení, výhledů nebo odhadů zde popsaných ani jakýchkoliv skutečností, které přestanou být aktuální nebo správné. Arete Invest, nikdo z jeho jednatelů, zaměstnanců, poradců a zástupců neodpovídá za jakékoliv přímé nebo nepřímé škody vzniklé následkem využití informací obsažených v tomto dokumentu; taková odpovědnost se výslovně vylučuje. Arete Invest je fondem kvalifikovaných investorů. Investorem fondu nebo jeho podfondu se může stát výhradně kvalifikovaný investor ve smyslu 272 zákona č. 240/2013 Sb., o investičních společnostech a investičních fondech, ve znění pozdějších předpisů. V případě investice v rozmezí 1 000 000 CZK až 125 000 EUR posuzuje vhodnost takové investice pro investora obhospodařovatel nebo administrátor fondu. Investoři musí spoléhat na své vlastní zjištění, finanční plány a závěry. Hodnota investice do fondu nebo podfondu může klesat i stoupat a návratnost původně investované částky ani výnos z investice nejsou zaručeny ani jinak garantovány. Výkonnost fondu nebo podfondu v předchozích obdobích nezaručuje stejnou nebo vyšší výkonnost v budoucnu. Informace obsažené v tomto dokumentu mají pouze informativní charakter a nepředstavují doporučení nebo radu ani nejsou nabídkou na uzavření smlouvy nebo veřejnou nabídkou. Investice do fondu nebo podfondu je určena k dosažení výnosu při jejím střednědobém a dlouhodobém držení, a není proto vhodná ke krátkodobé investici. Investoři by měli zejména zvážit investiční strategii a specifická rizika, která mohou vyplývat z investičních cílů fondu nebo podfondu, tak jak jsou uvedeny v jeho statutu nebo v jiných dokumentech týkajících se fondu nebo podfondu. Investiční cíle se odráží v doporučeném investičním horizontu, jakož i v poplatcích a nákladech fondu nebo podfondu. Detailní informace obsahuje statut podfondu a Sdělení klíčových informací (KID). Pro získání statutu podfondu a KID nás prosím kontaktujte na http://www.arete-invest.eu/#mandatory-notification. Tento dokument a jeho obsah jsou důvěrné a nesmí být reprodukovány, distribuovány nebo postupovány přímo či nepřímo žádné jiné straně v celku ani po částech bez předchozího písemného souhlasu Arete Invest. Informace o zpracování osobních údajů týkající se Nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) 2016/679 o ochraně fyzických osob v souvislosti se zpracováním osobních údajů ( GDPR ) naleznete na webových stránkách: http://www.arete-invest.eu/#mandatory-notification. Žádné cenné papíry podfondu nebo fondu zmíněných v tomto dokumentu nebyly nabídnuty či prodány a/nebo nebudou nabídnuty či prodány, přímo či nepřímo, jiným než kvalifikovaným investorům na území České republiky. Tento dokument nebo jiné nabídkové dokumenty vztahující se k cenným papírům podfondu nebo fondu zmíněných v tomto dokumentu nebyly a/nebo nebudou distribuovány jiným osobám než kvalifikovaným investorům na území České republiky. Arete Invest SICAV, jeho zaměstnanci, správce nebo administrátor nenesou žádnou odpovědnost za následky aktivity jednajících v rozporu s těmito pravidly pro distribuci tohoto dokumentu investorům. 16

Arete Invest investiční fond s proměnným základním kapitálem, a.s. je fondem kvalifikovaných investorů, jehož investorem se může stát výhradně kvalifikovaný investor dle příslušného zákona Kontakt Telefon: +420 226 808 901 E-mail: investor@arete-invest.eu www.arete-invest.eu Arete Invest SICAV náměstí 14. října 642/17 150 00 Praha 5 IČO: 035 32 534 Člen