Výroční zpráva Annual Report 2010.

Transkript

1 Výroční zpráva Annual Report 2010.

2 2010 Zprávy 4 Zpráva předsedy dozorčí rady 4 Zpráva představenstva 6 Vedení společnosti 9 Dozorčí rada 11 Představenstvo 11 Vedoucí pracovníci banky 12 Profil společnosti 13 Služby pro naše klienty 17 Firemní klientela 19 Individuální klientela 23 Firemní společensky odpovědné projekty 27 Účetní výkazy 31 Zpráva nezávislého auditora a účetní závěrka 33 Rozvaha 35 Výkaz zisku a ztráty 37 Přehled o změnách ve vlastním kapitálu 38 Příloha účetní závěrky 39 Zpráva nezávislého auditora k výroční zprávě 65 Zpráva o vztazích 68 Údaje ověřované auditorem dle přílohy č. 30 vyhlášky ČNB č. 123/2007 Sb. 69 Kontaktní údaje 70 2

3 2010 Statements 74 Statement of the Chairman of the Supervisory Board 74 Statement of the Board of Directors 76 Management 79 Supervisory Board 81 Board of Directors 81 Management 82 Corporate Profile 83 Services for our Clients 87 Corporate Clients 89 Individual Clients 93 Corporate Social Responsibility Projects 97 Financial Statements 101 Independent auditor's report and financial statements 103 Balance Sheet 105 Income Statement 107 Statement of Changes in Equity 108 Notes to Financial Statements 109 Independent auditor's report on Annual Report 135 Report on Relationships 138 Audited data as required by Appendix No. 30 of CNB notice No. 123/2007 Col. 139 Contact Information 140 3

4 ZPRÁVA PŘEDSEDY DOZORČÍ RADY Zpráva předsedy dozorčí rady. MICHAEL HORN Předseda dozorčí rady Dozorčí rada splnila svou zákonnou povinnost a projednala a schválila účetní závěrku k 31. prosinci 2010 se závěrem, že účetní knihy a záznamy byly vedeny řádně a v souladu s účetními předpisy a že účetní knihy a účetní závěrka správně odrážejí finanční situaci LBBW Bank CZ a.s. k 31. prosinci Dozorčí rada plnila své povinnosti stanovené zákonem a stanovami společnosti pečlivou kontrolou prováděné práce a výkonu pravomocí představenstva banky, sledováním jeho činnosti, plnění strategických cílů a řízení rizik. Dozorčí rada vzala na vědomí zprávy představenstva a přijala potřebná 4

5 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE usnesení. V souvislosti s organizačními změnami schválenými akcionářem provedla dozorčí rada příslušné úpravy týkající se změn ve složení představenstva. Po provedení auditu účetní závěrky k 31. prosinci 2010 dospěla auditorská společnost KPMG Česká republika, s.r.o. k závěru, že účetní závěrka podává věrný a poctivý obraz finanční pozice LBBW Bank CZ a.s. k 31. prosinci 2010 a jejího hospodaření za rok 2010 v souladu s českými účetními předpisy a vydala výrok bez výhrad. Dozorčí rada plně souhlasí s výrokem auditora. Dozorčí rada projednala Zprávu o vztazích v souladu s ustanovením 66a odst. 9 Obchodního zákoníku. V porovnání s původním plánem a rokem 2009 vykázala LBBW Bank CZ a.s. pozitivní výsledky v roce Na provozní úrovni došlo k zlepšení kvality a výkonnosti. Proto by dozorčí rada ráda poděkovala jak představenstvu a manažerskému týmu, tak i každému zaměstnanci LBBW Bank CZ a.s. za jejich celoroční úsilí a práci. MICHAEL HORN Předseda dozorčí rady 5

6 ZPRÁVA PŘEDSTAVENSTVA Zpráva představenstva. Rok 2010 byl pro českou ekonomiku a pro celou bankovní sféru rokem dalších důležitých výzev. Řada institucí a firem prošla mimořádně obtížným obdobím, což mělo dopad i na naši obchodní činnost. I přes složité podmínky jsme vykázali pozitivní finanční výsledky a obchodní aktivity překonaly naše plány. V průběhu hodnoceného roku jsme dokázali úspěšně řešit citlivé problémy z předchozího roku, identifikovat je, vyhodnotit a zmírnit jejich dopad. Personální změny na úrovni představenstva znamenaly pro banku přínos v podobě získání nových odborností a vedly ke změnám organizační struktury společnosti. To přispělo ke zvýšení efektivnosti naší obchodní činnosti. V roce 2010 jsme dále uplatňovali náš konzervativní přístup založený na udržování silné kapitálové základny a likvidity. Zavedli jsme rovněž řadu novinek a realizovali několik významných technických zlepšení, abychom mohli dále poskytovat služby našim zákazníkům a posílit obchodní činnost. V nadcházejícím roce se zaměříme na potřeby našich firemních, institucionálních i individuálních zákazníků a na poskytování konstruktivních řešení přizpůsobených jejich individuálním finančním potřebám. Hodláme i nadále být silnou institucí zaměřenou na vytváření dlouhodobé hodnoty pro akcionáře. I proto se budeme nadále soustředit na kontrolu nákladů a obezřetný přístup k řízení rizik. Chtěli bychom poděkovat našim zákazníkům za spolupráci a důvěru a vyjádřit upřímné poděkování našim obchodním partnerům, poradcům, státním orgánům a členům dozorčí rady 6

7 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE za konstruktivní podporu a rychlé rozhodování. A nakonec bychom chtěli poděkovat našim zaměstnancům za vynikající práci a odhodlání. Těšíme se na další vzájemnou spolupráci také v nadcházejícím roce. GERNOT DAUMANN JURAJ ČERNIČKA HENRIK PREGEL 7

8

9 Vedení společnosti. OBSAH 11 - DOZORČÍ RADA 11 - PŘEDSTAVENSTVO 12 - VEDOUCÍ PRACOVNÍCI BANKY 9

10 VEDENÍ SPOLEČNOSTI 10

11 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE Vedení společnosti. Dozorčí rada. Předseda: Michael Horn předseda od 2. září 2008 člen od 1. září 2008 Místopředseda: Dr. Peter Kaemmerer místopředseda od 2. září 2008 do 31. března 2011 člen od 1. září 2008 do 31. března 2011 Členové: Andreas Fohrmann od 1. září 2008 Ingo Mandt od 1. dubna 2011 Harald Pfab od 1. září 2008 Ing. Jiří Bečvář od 30. listopadu 2006 do 30. listopadu 2010 znovu zvolen 26. ledna 2011 Ing. Josef Průka od 29. října 2009 Představenstvo. Předseda: Gernot Daumann od 15. května 2010 Markus H. Hermann, MBA od 31. března 2005 do 15. února 2010 Členové: Ing. Juraj Černička, MBA od 31. března 2005 Henrik Pregel od 14. září

12 VEDENÍ SPOLEČNOSTI Vedoucí pracovníci banky. Služby pro klienty Firemní bankovnictví Mgr. Ing. Petr Nikodým Ing. Ivan Chleboun Ing. Josef Šilhánek, MBA Firemní bankovnictví Export & Trade Finance Real Estate Finance Treasury Ing. Petr Břicháč Ing. Gabriela Krausová Ing. Pavel Vondráček, MBA Securities Trading Treasury Sales Treasury Dealing/ALM Divize Individuálního bankovnictví Pavel Šuranský Ředitel divize Individuálního bankovnictví (od 1. března 2011) Servisní a kontrolní oddělení Ing. Jarmila Chlumová Personální oddělení Ing. Oldřiška Krylová Interní audit Ing. Eva Musialková Compliance a prevence praní špinavých peněz Corporate Services Ing. Miroslav Kohout, ACCA Mgr. Vít Kovařík Ing. Martina Lambert, MBA Finanční služby Právní oddělení Marketing a komunikace Divize Market Management Dirk Reinecker Ing. Dana Maršálková Ředitel divize Market Management Produktové oddělení Divize Operations Ing. Pavel Sedláček Ředitel divize Operations Divize Řízení rizik Gabriela Kalousková Ing. Ivan Smutný, MBA Šárka Tulková Oddělení úvěrové administrace a úvěrový back office Úvěrové oddělení Řízení portfolia 12

13 Profil společnosti. 13

14 PROFIL SPOLEČNOSTI Landesbank Baden-Württemberg (LBBW) je jednou z největších bank v Německu. Je univerzální bankou a mezinárodní obchodní bankou. Jako největší banka jihozápadního Německa a strategický partner poskytuje skupina LBBW rozsáhlé spektrum služeb pro soukromou, firemní a institucionální klientelu a rovněž pro instituce veřejného sektoru a spořitelny. 14

15 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE Profil společnosti. Landesbank Baden-Württemberg, jedna z největších bank v Německu, vstoupila na český trh v roce LBBW Bank CZ a.s. Po založení v roce 1991 se banka stala moderní bankou s celostátní působností pro firemní i individuální klienty. Se svým sofistikovaným sortimentem produktů a vysoce kvalitními službami se LBBW Bank CZ a.s. v České republice osvědčila jako spolehlivá finanční instituce. Pod názvem LBBW Bank CZ a.s. je banka známa od září LBBW Bank CZ a.s. poskytuje služby velkým českým, německým a mezinárodním firemním klientům, nadnárodním společnostem, institucionálním klientům a také soukromým osobám včetně privátních klientů. Obchodní filozofií banky je individuální přístup, který tvoří základ pro dlouhodobé partnerství a vzájemnou důvěru. V současné době má banka 21 poboček se sídlem ve všech významných regionech České republiky. Vybrané pobočky banky mají otevřeno i během víkendových dní. Pobočky banky LBBW Bank CZ a.s. v České republice. Ústí n. Labem Liberec Karlovy Vary Plzeň Praha České Budějovice Hradec Králové Mladá Boleslav Jihlava Pardubice Brno Karviná Ostrava Olomouc Vsetín Zlín 15

16 PROFIL SPOLEČNOSTI Landesbank Baden-Württemberg. Náš akcionář. Landesbank Baden-Württemberg (LBBW) je univerzální bankou a mezinárodní obchodní bankou. Banka LBBW je jednou z největších bank v Německu a největší bankou jihozápadního Německa. Skupina LBBW, která se skládá z Baden-Württembergische Bank (BW-Bank), Rheinland-Pfalz Bank a Sachsen Bank, nabízí široké spektrum produktů a služeb pro soukromou, firemní a institucionální klientelu a rovněž pro veřejný sektor a spořitelny. Portfolio produktů a služeb skupiny LBBW doplňuje i nabídka specializovaných dceřiných společností, kterými jsou například leasing, factoring, nemovitosti nebo správa aktiv. Jako mateřská společnost skupiny odpovídá banka LBBW za řízení celé skupiny. LBBW banka má rovněž přímou zodpovědnost za poskytování služeb firemním klientům v celém Německu i v mezinárodním měřítku, včetně institucionálních klientů a institucí z veřejného sektoru. Banka LBBW působí ve všech oblastech podnikání, v nichž obvykle působí velké moderní banky. Landesbank Baden-Württemberg je z právního hlediska nezávislá instituce podle veřejného práva. Vlastníky Landesbank Baden-Württemberg jsou: Asociace spořitelen Bádenska-Württemberska Spolková země Bádensko - Württembersko Stuttgart, hlavní město spolkové země Bádensko-Württembersko Landesbeteiligungen Baden-Württemberg GmbH Landeskreditbank Baden-Württemberg 40,534 % 19,570 % 18,932 % 18,258 % 2,706 % 16

17 Služby pro naše klienty. OBSAH 19 - FIREMNÍ KLIENTELA 23 - INDIVIDUÁLNÍ KLIENTELA 17

18 SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY Koncept našich poradenských služeb je založen na vztazích budovaných na základě důvěry, odborných znalostí, porozumění potřebám zákazníků a na nabízení těch nejlepších způsobů řešení. 18

19 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE Firemní klientela. LBBW Bank CZ a.s. poskytuje českým, německým a mezinárodním firemním a institucionálním klientům, stejně tak i nadnárodním společnostem finanční produkty a služby, které zahrnují globální a místní odbornou znalost prostředí. Corporate Finance. Oddělení Corporate Finance a Treasury nabízí klientům finanční řešení vysoké kvality v oblastech firemního bankovnictví, transakčního bankovnictví, služeb treasury včetně obchodování s cennými papíry, financování komerčních nemovitostí a financování obchodu a vývozu. Naši zákazníci jsou v centru našeho úsilí a řídí veškerou naši činnost. Jsme si vědomi různorodosti oblasti podnikání a tedy i rozdílnosti vztahů. Proto jsme i v roce 2010 uplatňovali osvědčený individuální přístup, v jehož rámci se každému klientovi věnuje zkušený bankéř (Relationship Manager), jehož cílem je vybudování dlouhodobých vzájemných vztahů. To znamená, že provázíme naše firemní klienty celým jejich obchodním cyklem, což nám umožňuje porozumět jejich podnikatelské činnosti a poskytovat jim příslušnou dlouhodobou podporu. Během celého hodnoceného roku poskytovali naši pracovníci specializovaní na jednotlivé produkty a odvětví spolu s určeným Relationship manažerem klientům celé spektrum specifických finančních řešení v oblasti kapitálových trhů, treasury, firemního financování, financování nemovitostí a financování obchodu a vývozu. V hodnoceném roce učinil tým Corporate Finance několik kroků směrem k posílení naší pozice v oblasti firemního bankovnictví. Omezili jsme naši činnost v oblasti tzv. mono služeb a zaměřili jsme se spíše na kvalitu služeb, než na jejich objem. Zaznamenali jsme úspěšné výsledky, nejen pokud jde o podporu stávající klientely, ale i při získávání důvěry mnoha nových zákazníků. Tímto směrem zaměřeným na růst a diverzifikaci hodláme pokračovat i v příštích letech. 19

20 FIREMNÍ KLIENTELA German Desk. German Desk LBBW Bank CZ a.s. je speciální tým zkušených mezinárodních odborníků z oblasti firemního bankovnictví s širokými jazykovými znalostmi a s důkladnou znalostí českého a německého trhu. V roce 2010 se tento speciální tým zaměřil na poskytování spolehlivých finančních řešení a poradenských služeb pro německé firmy, zejména v okamžiku, kdy vstupují na český trh, ale rovněž i pro německy hovořící firemní klienty, kteří již působí v České republice. German Desk je také přirozeným kontaktním místem pro klienty ze sektoru německých spořitelen. Úzká spolupráce se skupinou LBBW Group nám umožnila získat nové klienty, jimž jsme mohli po celý hodnocený rok poskytovat podporu v řadě jejich projektů a transakcí. Financování komerčních nemovitostí (Real Estate Finance). Tým financování komerčních nemovitostí se soustředil v roce 2010 na uspokojení finančních potřeb klientů z oblasti komerčních nemovitostí, mezi které patří jak místní a zahraničních realitní profesionálové, tak i institucionální investoři a soukromé i veřejné realitní společnosti. Zajistili jsme financování většiny druhů komerčních nemovitostí, včetně kancelářských budov, nákupních center, maloobchodních prostor a distribučních center. Začali jsme se rovněž zabývat menšími projekty rezidenčního bydlení ve vybraných lokalitách. Tým financování komerčních nemovitostí propojil své zkušenosti v oblasti realit s důkladnou znalostí českého bankovního a finančního trhu. Naši klienti mohli tak využívat naše schopnosti vytvářet inteligentní a inovativní řešení zohledňující jak jejich potřeby, tak požadavky tržního prostředí. Budeme proto i nadále uplatňovat náš přístup myslet globálně, konat lokálně, což nám umožňuje správně pochopit směry vývoje trhu a propojit znalost oblasti realit se znalostí globálních finančních trhů. Financování obchodu a vývozu (Export and Trade Finance). Tým financování obchodu a vývozu poskytoval v roce 2010 kompletní spektrum služeb, jakými jsou například dokumentární služby, factoring, záruky, hedging (zajištění), vývozní odběratelské úvěry, zajištění kurzových rizik, krátko- středně- a dlouhodobé předvývozní financování s účastí nebo bez účasti EGAP (Exportní a garanční pojišťovací společnost, a.s.), pojištění a špičkové poradenské 20

21 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE služby. Náš tým mezinárodních odborníků byl k dispozici, kdykoli klienti potřebovali jistotu v realizaci mezinárodních transakcí a vypořádání. Naši klienti, jimiž jsou jak vývozci, tak dovozci, využívali výhod plynoucích z naší úzké spolupráce s EGAP a s dalšími komerčními pojišťovnami. Díky této spolupráci jsme byli schopni strukturovat obchody nejen na našem hlavním a tradičním trhu Společenství nezávislých států, ale také na Balkánském poloostrově. Na základě dlouhodobých obchodních vztahů s firemními zákazníky vede vzájemná důvěra a spokojenost k vytvoření pevného základu osobních vztahů a rovněž k dlouhodobému a úspěšnému partnerství s našimi klienty, jimž budeme i nadále poskytovat podporu v jejich přeshraničních činnostech. Finanční a kapitálové trhy (Financial and Capital Markets). Naše oddělení finančních a kapitálových trhů udržovalo po celý uplynulý rok dlouhodobé vztahy s firemními, institucionálními a individuálními klienty a dokázalo posílit svou pozici na trhu poskytováním široké nabídky unikátních finančních produktů přizpůsobených potřebám zákazníka a jeho toleranci k riziku. V hodnoceném roce jsme se zaměřili na poskytování finančních řešení zaměřených na kapitálový trh a zahrnujících celé spektrum investičních a treasury produktů, úvěrových produktů a derivátů připravených na míru, treasury management, obchodování s měnou a na přístup na domácí i zahraniční kapitálové trhy jak pro firemní, tak pro individuální klienty. Náš pružný přístup v oblasti nabídky stávajících produktů v kombinaci s citlivou cenovou politikou a důrazem na zaměření na potřeby klientů potvrdil vynikající reputaci našeho týmu Treasury Sales u firemních klientů i v roce I v obtížném prostředí finančního trhu byl náš tým zkušených odborníků opět spolehlivým partnerem našich firemních klientů a prokázal pružnost při vytváření a poskytování konkrétních produktů přizpůsobených jejich specifickým finančním podmínkám. V průběhu roku 2010 jsme učinili řadu kroků ve směru dalšího prohloubení služeb pro individuální klienty v oblasti obchodování s cennými papíry. Posílili jsme tým o vysoce kvalifikované odborníky a dále jsme rozšířili naše portfolio investičních produktů. Na základě konkrétních požadavků jsme zpracovali a poskytli privátním klientům řadu specifických finančních řešení přizpůsobených jejich potřebám. Náš tým se dále zaměřil nejen na poskytování finančních produktů, ale také na poskytování individuálně zaměřených exkluzivních služeb. Nejžádanější produkty zahrnovaly obchodování na zahraničních burzách spolu s měnovým zajištěním. Tým oddělení Treasury Dealing and ALM na základě svých zkušeností dále uplatňoval velmi konzervativní a obezřetný přístup k řízení devizových prostředků banky, úrokových sazeb a likvidní pozice, čímž významně přispěl k ziskovosti banky. 21

22 FIREMNÍ KLIENTELA Cíle pro rok Základními prvky našeho obchodního modelu propojených finančních služeb, v jehož centru je klient, jsou naše diverzifikované obchodní aktivity při obsluze firemních, institucionálních i individuálních klientů. To vytváří spolehlivou základnu pro další rozvoj v roce Hodláme být i nadále spolehlivým obchodním a finančním partnerem stávajících i nových klientů, budeme usilovat o poskytování špičkové kvality poradenských služeb zahrnujících kombinaci produktů a zajímavých finančních řešení pro zákazníky s ohledem na jejich současné obchodní potřeby. Jako součást finančního sektoru budeme usilovat o to, abychom poskytovali bonitním klientům, bez ohledu na jejich velikost, kapitálové a finanční nástroje, které potřebují k podpoře svého růstu. 22

23 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE Individuální klientela. Nabízíme služby přizpůsobené našim zákazníkům. Díky vzájemnému propojení osobního přístupu, kvalifikovaného nezávislého finančního poradenství a širokých odborných finančních znalostí jsou námi navrhovaná řešení jak komplexní, tak osobní. Privátní bankovnictví. Cílem našeho privátního bankovnictví je poskytovat movitým klientům a jejich rodinám finanční služby v oblasti financí, investic a spravování majetku ve všech etapách jejich života. V průběhu hodnoceného roku jsme dále rozvíjeli produkty a služby připravené na míru, které jsou vytvářeny tak, aby uspokojily široké a různorodé potřeby našich privátních klientů. Snažili jsme se vytvářet nové příležitosti s optimální návratností v rámci tolerance k riziku každého jednotlivého klienta. Naším hlavním cílem bylo však budovat vzájemné vztahy, poskytovat odborné služby, nabídnout volbu a rovněž pomoci privátním klientům při spravování, ochraně a dalšímu růstu hodnoty jejich majetku. V roce 2010 zahrnovaly komplexní služby privátního bankovnictví LBBW Bank CZ a.s. mimo jiné běžný VIP účet s velmi zajímavými charakteristikami, spořicí účet, zlaté debetní a kreditní karty, kontokorenty s individuálně stanovenými vysokými limity, široké spektrum půjček včetně hypotečních úvěrů a další investiční nástroje a produkty. Naši privátní bankéři ovládající několik jazyků se snažili poskytnout pohodlí a jednoduchost nabízených produktů a postupů, protože jsme usilovali o to, aby se naši klienti v bance cítili dobře a jako vítaní hosté. 23

24 INDIVIDUÁLNÍ BANKOVNICTVÍ Osobní bankovnictví. Osobní bankovnictví LBBW Bank CZ a.s. poskytuje široké spektrum produktů, služeb a poradenství individuálním a movitým klientů, osobám samostatně výdělečně činným, osobám vykonávajícím svobodná povolání a drobným podnikatelům. To zahrnuje běžné účty, spořicí a investiční produkty, hypoteční úvěry na různé účely a životní, rizikové, majetkové a penzijní pojištění. Komplexní soubor produktů osobního bankovnictví a služeb poskytujeme v síti našich poboček, jež pokrývají hlavní regiony České republiky, ale také prostřednictvím internetu, našich osobních bankéřů či externích partnerů. V uplynulém roce, který byl pro celý bankovní sektor a ekonomiku mimořádně náročný, vykázala naše divize Osobního bankovnictví stabilní výkon a položila tak kvalitní základy k tomu, aby i v budoucnu mohla významně přispět k celkovým obchodním výsledkům banky. Ambiciózní cíle si žádají spolehlivého partnera. Naším cílem je získat více obchodních příležitostí v průběhu životního cyklu klienta. Protože toho chceme dosáhnout tím, že nabídneme klientům kompletní spektrum finančních produktů a služeb, začali jsme strategicky spolupracovat s finančními partnery, jejichž produkty dokonale doplňují naše současné portfolio produktů. V roce 2010 jsme vyvinuli nové úvěrové produkty spojené s pojištěním majetku, životním a penzijním pojištěním a s transakčními produkty. Díky úzké spolupráci s poskytovateli finančních služeb, jakými jsou například Allianz pojišťovna, a.s. nebo Conseq Investment Management, a.s. jsme schopni na jednom místě nabízet úplné spektrum produktů bankovně pojišťovacích a investičních produktů. Naším dalším cílem bylo v roce 2010 vylepšit klientské pohodlí a jednoduchost našich služeb tak, aby se klienti při jakémkoli kontaktu s námi cítili jako vítaní hosté. Při vývoji nových hypotečních nebo jiných úvěrových produktů jsme se zaměřili na postup zpracování půjček, optimalizaci kvality úvěrových rozhodnutí a také na lhůty rozhodovacího postupu. Díky zdokonalení celého postupu, zajímavým parametrům produktu, příznivým podmínkám a podpoře prodeje se naše hypoteční portfolio ve srovnání s předchozím rokem téměř zdvojnásobilo. Dosáhli jsme vyššího růstu, než činil růst trhu jako celku, a zvýšili jsme tak náš podíl na trhu hypotečních úvěrů. Díky úzké spolupráci s hypotečními makléři a zintenzivnění činnosti naší obchodní sítě jsme dokázali překročit stanovené cíle pro rok Řada nových a spokojených klientů také využívá Konto 5 za 50, které nabízí různé volitelné možnosti, jež si může každý klient uzpůsobit podle vlastních potřeb. I v podmínkách rostoucí konkurence nabízí LBBW Bank CZ a.s. nadále atraktivní podmínky u LBBW spořicího účtu a IQ MAXI vkladu, což je termínovaný účet nabízející v dlouhodobém horizontu vysokou úrokovou sazbu, která je nad úrovní trhu. Takto jsme byli schopni zajistit bance dostačující likviditu a financování úvěrových obchodů banky. Své investiční portfolio jsme rozšířili o dva zajímavé investiční programy Conseq a dále jsme začali nabízet garantovaný strukturovaný vklad IQ Bonusový vklad, jehož výhod ve velmi krátké době využily tisíce spokojených klientů. 24

25 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE Zároveň jsme optimalizovali naše internetové služby. Kromě implementace nových funkcí jsme zlepšili rozlišení a navigaci, takže naši zákazníci mohou na adrese nalézt ještě uživatelsky příjemnější produktové stránky. Cíle pro rok Klienti zůstanou ve středu pozornosti veškeré činnosti LBBW Bank CZ a.s. i v budoucnu. Naší prioritou proto bude zaměřit se ještě více než dosud na zákazníka a překonávat jeho očekávání. K dosažení těchto cílů bude naprosto klíčové úsilí a zapojení našich osobních a privátních bankéřů, kteří bezprostředně jednají s klienty. Proto budeme i nadále ve všech oblastech klást velký důraz na vysokou kvalitu produktů a na její systematické zvyšování. Chceme zlepšit retenci klientů cestou křížového prodeje a získávat nové klienty na základě doporučení a poskytováním vysoce inovativních finančních řešení. Zaměříme se rovněž na intenzivnější a aktivnější řízení portfolia, řízení nákladů a udržování kvality za odpovídající cenu. LBBW Bank CZ a.s. hodlá i v příštích letech pokračovat ve svém úspěšném modelu budování dlouhodobých obchodních vztahů, v jehož rámci má každý klient vlastního osobního nebo privátního bankéře, na němž je, aby klienta obsloužil a splnil veškerá jeho očekávání. Jsme přesvědčeni, že pro přípravu řešení vyhovujícího potřebám klientů je nezbytné vytvořit prostředí důvěry. Proto budeme i nadále privátním klientům a klientům na pobočkách věnovat veškerý potřebný čas. Individuální klienty a jejich rodiny budeme podporovat v jejich finančním úspěchu prostřednictvím poskytování komplexních služeb finančního plánování, zahrnující klientovy investice, odchod do důchodu i potřebnou osobní ochranu a ochranu majetku, tedy služeb, které nabízejí odborníci působící na našich pobočkách. 25

26

27 Firemní společensky odpovědné projekty. 27

28 FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY Společenská odpovědnost pro LBBW Bank CZ a.s. znamená, že jsme si vědomi odpovědnosti pokaždé, když naše obchodní aktivity mají vliv na společnost, místní komunity, přírodní i ekonomické prostředí, akcionáře, zaměstnance a naše klienty. 28

29 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE Firemní společensky odpovědné projekty. Společenská odpovědnost je nedílnou součástí firemní strategie banky a základním kamenem budování vztahů s okolím, ve kterém působíme. Závazek společnosti. Pokládáme se za součást společnosti a respektujeme to, jak se na nás společnost dívá. Bereme svou společenskou odpovědnost velmi vážně a věnujeme značné prostředky na různorodé významné kulturní a společenské akce a na humanitární účely. Kromě finančních darů nabízíme také charitativním, neziskovým organizacím a nadacím bankovní služby a produkty za zvláště výhodných podmínek. Při realizaci naší obchodní činnosti je pro nás naprosto nezbytná důvěra zúčastněných stran, k nimž patří naši klienti, zaměstnanci, akcionáři a obchodní partneři a rovněž média, neziskové organizace a státní orgány. To je také důvodem, proč přijímáme firemní společenskou odpovědnost ve vztahu ke společnosti, vzdělání, kultuře a charitativní činnosti. 29

30 FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY Přehled nejdůležitějších CSR projektů roku 2010: Asociace pomáhající lidem postiženým autismem, APLA Praha a střední Čechy (partnerství od roku 2007). Financujeme projekt poskytování osobní asistence, respitní služby a odlehčovacích služeb lidem a zejména dětem postiženým autismem v České republice. Jedná se o doprovod dětí do a ze školy, mimoškolní činnost a sportovní a jiné zájmové aktivity. Asistenční či odlehčovací služby jsou velkou pomocí pro rodiny dětí zejména v době, kdy se rodina z jakýchkoli důvodů nemůže plně věnovat potřebám dítěte, například v době, kdy musí vyřizovat věci na úřadech nebo navštívit lékaře. Projekt nabízí tyto služby také v době, kdy si rodiče potřebují odpočinout nebo věnovat svůj čas zdravým sourozencům, kteří často "hrají druhé housle", či kdy potřebují prostě a jednoduše "dobít baterky". Německá š kola v Praze (partnerství od roku 2009). Výborné vzdělání poskytuje ten nejlepší základ pro zajištěnou profesní budoucnost našich dětí. Má rovněž klíčový význam pro zabezpečení rozvoje a prosperity naší společnosti. Z tohoto důvodu jsme se stali oficiálním finančním partnerem Německé školy v Praze, která je od roku 2001 školou českého a německého setkávání. Škola je společným projektem českého Ministerstva školství, mládeže a tělovýchovy, českého Ministerstva zahraničních věcí a příslušných orgánů Spolkové republiky Německo. Německá maturitní zkouška opravňuje studenty ke studiu na všech evropských univerzitách za stejných podmínek, jako maturanty středních škol v Německu. Učební osnovy školy vycházejí ze studijních plánů Bádenska-Württemberska, které patří v Německu k nejprogresivnějším. Divadlo Boleslava Polívky v Brně (partnerství od roku 2004). Divadlo Boleslava Polívky je více než divadlo. Je alternativní scénou, která pravidelně uvádí nejen autorská vystoupení, ve kterých hraje Boleslav Polívka, ale také na jeho prknech hostují umělci z českých, slovenských a zahraničních divadel. Zároveň se zde konají přehlídky divadelního umění. Toto unikátní a kreativní divadlo bylo založeno v roce

31 Účetní výkazy. OBSAH 33 - ZPRÁVA NEZÁVISLÉHO AUDITORA A ÚČETNÍ ZÁVĚRKA 35 - ROZVAHA 37 - VÝKAZ ZISKU A ZTRÁTY 38 - PŘEHLED O ZMĚNÁCH VE VLASTNÍM KAPITÁLU 39 - PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY 65 - ZPRÁVA NEZÁVISLÉHO AUDITORA K VÝROČNÍ ZPRÁVĚ 68 - ZPRÁVA O VZTAZÍCH 69 - ÚDAJE OVĚŘOVANÉ AUDITOREM DLE PŘÍLOHY Č. 30 VYHLÁŠKY ČNB Č. 123/2007 SB. 31

32 ÚČETNÍ VÝKAZY 32

33 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE 33

34 ZPRÁVA NEZÁVISLÉHO AUDITORA K ÚČETNÍ ZÁVĚRCE 34

35 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE Rozvaha k 31. prosinci Poznámka 31. prosince prosince 2009 Aktiva Pokladní hotovost a vklady u centrálních bank Pohledávky za bankami v tom: a) splatné na požádání b) ostatní pohledávky Pohledávky za klienty v tom: a) splatné na požádání b) ostatní pohledávky Dluhové cenné papíry v tom: a) vydané vládními institucemi b) vydané ostatními osobami Akcie Dlouhodobý nehmotný majetek Dlouhodobý hmotný majetek z toho: pozemky a budovy pro provozní činnost Ostatní aktiva Náklady a příjmy příštích období Aktiva celkem Poznámka 31. prosince prosince 2009 Pasiva Závazky vůči bankám v tom: a) splatné na požádání b) ostatní závazky Závazky vůči klientům v tom: a) splatné na požádání b) ostatní závazky Závazky z dluhových cenných papírů v tom: a) emitované dluhové cenné papíry Ostatní pasiva Rezervy Podřízené závazky Základní kapitál - splacený Emisní ážio Rezervní fondy a ostatní fondy ze zisku a) povinné rezervní fondy b) ostatní rezervní fondy Oceňovací rozdíly a) z majetku a závazků b) ze zajišťovacích derivátů Nerozdělený zisk z předchozích období Ztráta (-) / zisk (+) za účetní období Pasiva celkem

36 Podrozvaha k 31. prosinci Poznámka 31. prosince prosince 2009 Podrozvahová aktiva Poskytnuté přísliby a záruky Pohledávky ze spotových operací Pohledávky z pevných termínových operací Pohledávky z opcí Odepsané pohledávky Podrozvahová aktiva celkem Poznámka 31. prosince prosince 2009 Podrozvahová pasiva Přijaté přísliby a záruky Přijaté zástavy a zajištění Závazky ze spotových operací Závazky z pevných termínových operací Závazky z opcí Hodnoty převzaté do úschovy, do správy a k uložení Podrozvahová pasiva celkem

37 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE Výkaz zisku a ztráty za rok končící 31. prosince Poznámka Výnosy z úroků a podobné výnosy z toho: úroky z dluhových cenných papírů Náklady na úroky a podobné náklady z toho: náklady na úroky z dluhových cenných papírů Výnosy z poplatků a provizí Náklady na poplatky a provize Zisk z finančních operací Ostatní provozní výnosy Ostatní provozní náklady Správní náklady v tom: a) náklady na zaměstnance z toho: aa) mzdy a platy ab) sociální a zdravotní pojištění ac) ostatní osobní náklady b) ostatní správní náklady Odpisy a tvorba opravných položek k dlouhodobému hmotnému a nehmotnému majetku Rozpuštění opravných položek a rezerv k pohledávkám a zárukám, výnosy z dříve odepsaných pohledávek Odpisy, tvorba a použití opravných položek a rezerv k pohledávkám a zárukám Tvorba a použití ostatních rezerv Ztráta (-) / zisk (+) z běžné činnosti před zdaněním Daň z příjmů Ztráta (-) / zisk (+) za účetní období po zdanění

38 Přehled o změnách vlastního kapitálu za rok končící 31. prosince Základní Rezervní Oceňovací Nerozdělený kapitál Emisní ážio fondy rozdíly zisk/ztráta Celkem Zůstatek k 1. lednu Oceňovací rozdíly nezahrnuté do zisku po zdanění (pozn.16) Dividendy (pozn.16) Ztráta za účetní období Zůstatek k 31. prosinci Zůstatek k 1. lednu Oceňovací rozdíly nezahrnuté do zisku po zdanění (pozn.16) Umoření ztráty (pozn.16) Čistý zisk za účetní období Zůstatek k 31. prosinci

39 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE LBBW Bank CZ a.s. Příloha účetní závěrky. Rok končící 31. prosince Obecné informace (a) Charakteristika banky Vznik a charakteristika banky LBBW Bank CZ a.s. (dále jen Banka ) byla založena dne 23. ledna Konečnou mateřskou společností je Landesbank Baden-Württemberg, která má sídlo v Německu. Banka se zabývá především komerčním bankovnictvím. Sídlo: LBBW Bank CZ a.s. Vítězná 1/126, Praha 5 Česká republika Identifikační číslo: Členové představenstva a dozorčí rady k 31. prosinci 2010 Členové představenstva Členové dozorčí rady Gernot Daumann (předseda) Michael Horn (předseda) Ing. Juraj Černička Dr. Peter Kaemmerer Henrik Pregel Andreas Fohrmann Harald Pfab Ing. Josef Průka Změny v obchodním rejstříku V roce 2010 byly provedeny následující změny ve statutárních orgánech Banky: s účinností k 15. únoru 2010 rezignoval pan Markus Hermann na své členství v představenstvu Banky a zároveň i funkci předsedy představenstva Banky, s účinností k 15. květnu 2010 byl jmenován do představenstva Banky pan Gernot Daumann, který se k 19. květnu 2010 stal také jeho předsedou, dne 30. listopadu 2010 skončilo funkční období pana Jiřího Bečváře ve funkci člena dozorčí rady Banky. (b) Východiska pro přípravu účetní závěrky Účetní závěrka byla připravena na základě účetnictví vedeného v souladu se zákonem o účetnictví a příslušnými nařízeními a vyhláškami platnými v České republice. Závěrka byla zpracována na principech časového rozlišení nákladů a výnosů a historických cen, s výjimkou vybraných finančních nástrojů oceňovaných reálnou hodnotou. Tato účetní závěrka je připravená v souladu s vyhláškou MF ČR č. 501 ze dne 6. listopadu 2002, ve znění pozdějších předpisů, kterou se stanoví uspořádání a označování položek účetní závěrky a obsahové vymezení položek této závěrky a účetní metody a jejich použití pro banky a jiné finanční instituce. Tato účetní závěrka je nekonsolidovaná. 2. Důležité účetní metody Účetní závěrka Banky byla připravena v souladu s následujícími důležitými účetními metodami: (a) Den uskutečnění účetního případu V závislosti na typu transakce je okamžikem uskutečnění účetního případu zejména den výplaty nebo převzetí oběživa, den nákupu nebo prodeje valut, deviz, popř. cenných papírů, den provedení platby, popř. inkasa z účtu klienta, den příkazu na korespondenta k provedení platby, den zúčtování příkazů Banky s clearingovým centrem ČNB, den připsání (valuty) prostředků podle zprávy došlé od korespondenta Banky (zprávou se rozumí zpráva v systému SWIFT, avízo Banky, převzaté medium, výpis z účtu, popř. jiné dokumenty), den sjednání a den vypořádání obchodu s cennými papíry, devizami, opcemi popř. jinými deriváty, den vydání nebo převzetí záruky, popř. úvěrového příslibu, den převzetí hodnot do úschovy. Účetní případy nákupu a prodeje finančních aktiv s obvyklým termínem dodání (spotové operace) a dále pevné termínové a opční operace jsou od okamžiku sjednání obchodu do okamžiku vypořádání obchodu zaúčtovány na podrozvahových účtech. Finanční aktivum nebo jeho část Banka odúčtuje z rozvahy v případě, že ztratí kontrolu nad smluvními právy k tomuto 39

40 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY finančnímu aktivu nebo jeho části. Banka tuto kontrolu ztratí, jestliže uplatní práva na výhody definované smlouvou, tato práva zaniknou nebo se těchto práv vzdá. (b) Dluhové cenné papíry, akcie, podílové listy a ostatní podíly Státní pokladniční poukázky, dluhopisy a jiné dluhové cenné papíry a akcie včetně podílových listů a ostatních podílů jsou klasifikovány podle záměru Banky do portfolia drženého do splatnosti, portfolia oceňovaného reálnou hodnotou proti účtům nákladů nebo výnosů nebo portfolia realizovatelných cenných papírů. Do portfolia do splatnosti mohou být zařazeny pouze dluhové cenné papíry. Státní pokladniční poukázky, dluhopisy a jiné dluhové cenné papíry jsou účtovány v pořizovací ceně zahrnující poměrnou část diskontu nebo ážia. Časové rozlišení úrokových výnosů je součástí účetní hodnoty těchto cenných papírů. Akcie, podílové listy a ostatní podíly jsou účtovány v pořizovací ceně. Ážio či diskont u dluhových cenných papírů jsou rozpouštěny do výkazu zisku a ztráty od okamžiku pořízení do data splatnosti lineární metodou. V případě cenných papírů se zbytkovou splatností kratší než 1 rok od data vypořádání koupě jsou ážio či diskont rozpouštěny do výkazu zisku a ztráty rovnoměrně od okamžiku pořízení do data splatnosti. Dluhové cenné papíry a akcie, podílové listy a ostatní podíly oceňované reálnou hodnotou proti účtům nákladů nebo výnosů jsou oceňovány reálnou hodnotou a zisky/ztráty z tohoto ocenění se zachycují do výkazu zisku a ztráty v rámci položky Zisk z finančních operací. Realizovatelné cenné papíry a akcie, podílové listy a ostatní podíly jsou oceňovány reálnou hodnotou a zisky/ztráty z tohoto ocenění se zachycují ve vlastním kapitálu v rámci položky Oceňovací rozdíly. Při prodeji je příslušný oceňovací rozdíl zachycen ve výkazu zisku a ztráty v položce Zisk z finančních operací. Reálná hodnota používaná pro ocenění cenných papírů se stanoví jako tržní cena vyhlášená ke dni stanovení reálné hodnoty, pokud Banka prokáže, že za tržní cenu je možné cenný papír prodat. V případě veřejně obchodovaných dluhových cenných papírů a majetkových cenných papírů jsou reálné hodnoty rovny cenám dosaženým na veřejném trhu zemí OECD, pokud jsou zároveň splněny požadavky na likviditu cenných papírů. Není-li možné stanovit reálnou hodnotou jako tržní cenu (např. Banka neprokáže, že za tržní cenu je možné cenný papír prodat), se reálná hodnota stanoví jako upravená hodnota cenného papíru. Upravená hodnota cenného papíru se rovná míře účasti na vlastním kapitálu společnosti, pokud se jedná o akcie, míře účasti na vlastním kapitálu podílového fondu, pokud se jedná o podílové listy a současné hodnotě cenného papíru, pokud se jedná o dluhové cenné papíry. K dluhovým cenným papírům drženým do splatnosti se tvoří opravné položky. Opravné položky k těmto cenným papírům jsou tvořeny v částce, která odráží pouze změnu rizikovosti emitenta, nikoliv změny bezrizikových úrokových sazeb, a to podle jednotlivých cenných papírů. Operace, ve kterých se cenné papíry prodávají se závazkem ke zpětnému odkupu (repo operace) za předem stanovenou cenu nebo se nakupují se závazkem ke zpětnému prodeji (reverzní repo operace), jsou účtovány jako zajištěné přijaté nebo poskytnuté úvěry. Vlastnické právo k cenným papírům se převádí na subjekt poskytující úvěr. Cenné papíry převedené v rámci repo operací jsou nadále zahrnuty v příslušných položkách cenných papírů v rozvaze Banky a částka získaná převodem cenných papírů v rámci repo operací je účtována do položky Závazky vůči bankám či Závazky vůči klientům. Cenné papíry přijaté v rámci reverzních repo operací jsou evidovány pouze v podrozvaze, a to v položce Přijaté zástavy a zajištění. Úvěr poskytnutý v rámci reverzních repo operací je zařazen v položce Pohledávky za bankami nebo Pohledávky za klienty. U dluhopisů převedených v rámci repo operací se úrok časově rozlišuje, v případě dluhopisů přijatých v rámci reverzních repo operací se úrok časově nerozlišuje. (c) Operace s cennými papíry pro klienty Cenné papíry přijaté Bankou do úschovy nebo k uložení jsou účtovány ve jmenovitých hodnotách. Cenné papíry přijaté Bankou do správy jsou účtovány v tržních cenách. Obojí je evidováno na podrozvaze v položce Hodnoty převzaté do úschovy, do správy a k uložení. V rozvaze jsou v pasivech účtovány závazky banky vůči klientům zejména z titulu přijaté hotovosti určené ke koupi cenných papírů, hotovosti určené k vrácení klientovi, atd. (d) Pohledávky za bankami a za klienty Pohledávky jsou účtovány v pořizovacích cenách snížených o ztráty ze znehodnocení. Časové rozlišení úrokových výnosů je součástí účetní hodnoty těchto pohledávek. Pohledávky jsou posuzovány z hlediska návratnosti. Na základě toho Banka stanovuje k jednotlivým pohledávkám ztrátu ze znehodnocení. Pokud Banka přímo neodepíše část pohledávky odpovídající ztrátě ze znehodnocení, tvoří k této části pohledávky opravnou položku. Metodika tvorby opravných položek pro účetní období je uvedena v bodě 27(b) přílohy. Opravné položky vytvářené na vrub nákladů jsou vykázány v položce Odpisy, tvorba a použití opravných položek a rezerv k pohledávkám a zárukám. Tvorba opravných položek k úvěrům na vrub nákladů je oddělena pro potřebu výpočtu daňové povinnosti v souladu se zákonem o rezervách v členění na daňově odpočitatelné opravné položky a daňově neodpočitatelné opravné položky. Pohledávky jsou odpisovány ve výši rozdílu mezi cenou pohledávky a eventuální prodejní cenou v případě postoupení. Odpisy pohledávek jsou vykázány v položce Odpisy, tvorba 40

41 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE a použití opravných položek a rezerv k pohledávkám a zárukám výkazu zisku a ztráty. O stejnou částku se snižují rezervy a opravné položky ve stejné položce výkazu zisku a ztráty. Výnosy z dříve odepsaných úvěrů jsou uvedeny ve výkazu zisku a ztráty v položce Rozpuštění opravných položek a rezerv k pohledávkám a zárukám, výnosy z dříve odepsaných pohledávek. (e) Tvorba rezerv Rezerva představuje pravděpodobné plnění, s nejistým časovým rozvrhem a výší. Rezerva se tvoří v případě, pokud jsou splněna následující kritéria: (f) existuje povinnost (právní nebo věcná) plnit, která je výsledkem minulých událostí, je pravděpodobné nebo jisté, že plnění nastane a vyžádá si odliv prostředků představujících ekonomický prospěch, přičemž pravděpodobné znamená pravděpodobnost vyšší než 50 %, je možné provést přiměřeně spolehlivý odhad plnění. Dlouhodobý hmotný a nehmotný majetek je účtován v historických cenách a odpisován rovnoměrně po odhadovanou dobu životnosti. Doby odpisování pro jednotlivé kategorie dlouhodobého hmotného a nehmotného majetku jsou následující: Software Dlouhodobý hmotný a nehmotný majetek Budovy Zařízení a vybavení 3 až 10 let nebo po dobu trvání licenční smlouvy 30 až 50 let 3 až 20 let Technická zhodnocení najatého majetku jsou odpisována rovnoměrně po dobu trvání nájmu nebo po zbytek jejich doby životnosti, podle toho, který časový úsek je kratší. Nehmotný majetek s pořizovací cenou nižší než ,- Kč a hmotný majetek s pořizovací cenou nižší než ,- Kč je účtován do nákladů za období, ve kterém byl pořízen, přičemž doba použitelnosti je kratší než 1 rok. (g) Přepočet cizí měny Transakce vyčíslené v cizí měně jsou účtovány v tuzemské měně přepočtené devizovým kurzem platným v den transakce. Aktiva a pasiva vyčíslená v cizí měně společně s devizovými spotovými transakcemi před dnem splatnosti jsou přepočítávána do tuzemské měny v kurzu vyhlašovaném ČNB platném k datu rozvahy. Výsledný zisk nebo ztráta z přepočtu aktiv a pasiv vyčíslených v cizí měně, kromě majetkových účastí v cizí měně, případně položek zajišťujících měnové riziko plynoucí ze smluv, které ještě nejsou vykázány v rozvaze Banky nebo očekávaných budoucích transakcí, je vykázán ve výkazu zisku a ztráty jako Zisk z finančních operací. (h) Finanční deriváty Vložené deriváty V některých případech může být derivát součástí složeného finančního nástroje, který zahrnuje jak hostitelský nástroj, tak i derivát (tzv. vložený derivát), který ovlivňuje peněžní toky nebo z jiného hlediska modifikuje vlastnosti hostitelského nástroje. Vložený derivát se odděluje od hostitelského nástroje a účtuje se o něm samostatně, jestliže jsou splněny současně tyto podmínky: ekonomické vlastnosti a rizika vloženého derivátu nejsou v těsném vztahu s ekonomickými vlastnostmi a riziky hostitelského nástroje, finanční nástroj se stejnými podmínkami jako vložený derivát by jako samostatný nástroj splňoval definici derivátu, hostitelský nástroj není přeceňován na reálnou hodnotu nebo je přeceňován na reálnou hodnotu, ale změny z ocenění jsou ponechány v rozvaze. Deriváty k obchodování Finanční deriváty držené za účelem obchodování jsou vykazovány v reálných hodnotách a zisky (ztráty) ze změny reálných hodnot jsou zachyceny ve výkazu zisku a ztráty v položce Zisk z finančních operací. Zajišťovací deriváty Zajišťovací deriváty jsou vykazovány v reálné hodnotě. Způsob vykázání této reálné hodnoty závisí na aplikovaném modelu zajišťovacího účetnictví. Zajišťovací účetnictví je možné aplikovat, pokud: zajištění je v souladu se strategií Banky pro řízení rizik, v okamžiku uskutečnění zajišťovací transakce je zajišťovací vztah formálně zdokumentován, očekává se, že zajišťovací vztah bude po dobu jeho trvání vysoce efektivní, efektivita zajišťovacího vztahu je objektivně měřitelná, zajišťovací vztah je vysoce efektivní v průběhu účetního období, v případě zajištění očekávaných transakcí se výskyt této transakce očekává s vysokou pravděpodobností. V případě, že derivát zajišťuje oproti riziku změny reálné hodnoty zaúčtovaných aktiv nebo pasiv, právně vynutitelných smluv, je zajišťovaná položka také oceňována reálnou hodnotou z titulu zajišťovaného rizika. Zisky a ztráty z tohoto ocenění zajišťované položky i zajišťovacího derivátu jsou v případě úrokově citlivých instrumentů zahrnuty ve výkazu zisku a ztráty v položkách Výnosy z úroků a podobné výnosy, resp. Náklady na úroky a podobné náklady. V případě, že derivát zajišťuje oproti riziku variability v peněžních tocích ze zaúčtovaných aktiv nebo pasiv nebo očekávaných transakcí, je efektivní část zajištění (reálné hodnoty zajišťovacího 41

42 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY derivátu) vykázána jako součást vlastního kapitálu v položce Oceňovací rozdíly ze zajišťovacích derivátů. Neefektivní část je zahrnuta ve výkazu zisku a ztráty v položce Zisk z finančních operací. V případě, kdy zajištění očekávaných transakcí vyústí v zaúčtování finančního aktiva nebo pasiva, je kumulativní zisk (nebo ztráta) z ocenění zajišťovacího derivátu zachycený ve vlastním kapitálu zachycen do výkazu zisku a ztráty ve stejném období jako zisk nebo ztráta ze zajišťované položky. Reálná hodnota finančních derivátů se stanovuje jako současná hodnota očekávaných peněžních toků plynoucích z těchto transakcí. Pro stanovení současné hodnoty se používají obvyklé na trhu akceptované modely. Do těchto oceňovacích modelů jsou pak dosazeny parametry zjištěné na aktivním trhu jako devizové kursy, výnosové křivky, volatility příslušných finančních nástrojů, atd. (i) Zdanění Daňový základ pro daň z příjmů se propočte z hospodářského výsledku běžného období připočtením daňově neuznatelných nákladů a odečtením výnosů, které nepodléhají dani z příjmů, který je dále upraven o slevy na dani a případné zápočty. Odložená daň vychází z veškerých dočasných rozdílů mezi účetní a daňovou hodnotou aktiv a závazků s použitím očekávané daňové sazby platné pro následující období. O odložené daňové pohledávce se účtuje pouze v případě, kdy neexistuje pochybnost o jejím dalším uplatnění v následujících účetních obdobích. (j) Spřízněné strany V souladu s českými účetními předpisy jsou v poznámkách 4, 5, 11, 14, 16, 17, 25 uvedeny informace o zůstatcích a transakcích se spřízněnými stranami. Za osoby podílející se na řízení účetní jednotky Banka považuje pouze členy představenstva. (k) Změny účetních metod Společnost v roce 2010 ani 2009 nezměnila žádné účetní metody a postupy. 42

43 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE 3. Pokladní hotovost a vklady u centrálních bank. 31. prosince prosince 2009 Pokladní hotovost Povinné minimální rezervy Běžné vklady u centrální banky Povinné minimální rezervy představují povinné vklady Banky u ČNB, kterými Banka nemůže běžně disponovat. Tyto vklady jsou úročeny repo sazbou pro českou korunu, která k 31. prosinci 2010 činila 0,75 % (2009: 1,00 %). 4. Pohledávky za bankami. 31. prosince prosince 2009 Běžné účty u bank Termínové vklady u centrálních bank 0 0 Termínové vklady u ostatních bank Standardní pohledávky za bankami Pohledávky z repo operací Ostatní pohledávky za bankami Pohledávky za Landesbank Baden-Württemberg k 31. prosinci 2010 činily (2009: ). 5. Pohledávky za klienty. (a) Pohledávky dle typu dlužníka. 31. prosince prosince 2009 Finanční organizace Nefinanční organizace Neziskové organizace Fyzické osoby Nerezidenti Opravná položka (poznámka 10) Z pohledávek za klienty k 31. prosinci 2010 tvoří konsorciální úvěry (2009: ). 43

44 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY ( b) Kvalita portfolia pohledávek. Pohledávky vůči klientům lze dle definic vydaných ČNB analyzovat takto: 31. prosince prosince 2009 Standardní Sledované Ohrožené: - nestandardní pochybné ztrátové Opravné položky Současnou hodnotu přijatých zástav za úvěry klientům lze analyzovat takto: 31. prosince prosince 2009 Bankovní záruky a spolehlivý ručitel Peněžní prostředky Cenné papíry Nemovitosti Ostatní hmotný majetek Ostatní zajištění V roce 2010 Banka vykazovala restrukturalizované pohledávky v celkovém objemu (2009: ). Analýza úvěrů poskytnutých klientům podle odvětví činnosti: 31. prosince prosince 2009 Činnosti domácností Činnosti v oblasti nemovitostí Doprava a spoje Elektrotechnický a elektronický průmysl Hutnictví a strojírenství Chemický a farmaceutický průmysl Obchod, odbyt, pohostinství a ubytování Ostatní činnosti Ostatní průmysl Peněžnictví a pojišťovnictví Stavebnictví Těžba nerostných surovin Výroba a rozvod elektřiny, plynu a vody Výrobní a zpracovatelský průmysl Zemědělství, myslivosti a související činnosti Opravné položky k možným ztrátám z pohledávek

45 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE ( c) Úvěry spřízněným stranám. K 31. prosinci 2010 Banka neměla žádné pohledávky vůči členům představenstva nebo dozorčí rady. Standardní pohledávky za klienty k 31. prosinci 2009 zahrnují úvěr poskytnutý členovi dozorčí rady ve výši Všechny úvěry spřízněným stranám byly poskytnuty v rámci běžné podnikatelské činnosti v podstatě za stejných podmínek a úrokových sazeb, které byly ve stejné době poskytnuty ve srovnatelných transakcích jiným klientům a podle názoru vedení nepředstavovaly vyšší než běžné úvěrové riziko ani nevykazovaly jiné nepříznivé rysy. 6. Dluhové cenné papíry. (a) Klasifikace dluhových cenných papírů do jednotlivých portfolií dle záměru Banky. 31. prosince prosince 2009 Dluhové cenné papíry oceňované reálnou hodnotou proti účtům nákladů a výnosů Dluhové cenné papíry realizovatelné Naběhlá hodnota dluhových cenných papírů k 31. prosinci 2010 zahrnuje alikvotní úrokový výnos ve výši (2009: ). Realizovatelné dluhové cenné papíry k 31. prosinci 2010 a 2009 představovaly firemní a komunální dluhopisy kótované na volném trhu Burzy cenných papírů Praha, a.s. Dluhové cenné papíry oceňované reálnou hodnotou proti účtům nákladů a výnosů k 31. prosinci 2009 představovaly státní dluhopisy obchodované na hlavním trhu burzy a dluhopisy vydané státními institucemi obchodovanými na jiném regulovaném trhu. 7. Akcie. 31. prosince prosince 2009 Akcie - realizovatelné Akcie byly vydané nefinančními institucemi a nejsou kótované. Banka neměla k 31. prosinci 2010 a 2009 své vlastní akcie pro účely dalšího prodeje. 45

46 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY 8. Dlouhodobý hmotný a nehmotný majetek. Nedokončené Software Zřizovací výdaje investice Celkem D louhodobý nehmotný majetek K 1. lednu 2009 Pořizovací cena Oprávky a Opravné položky Zůstatková hodnota Rok končící 31. prosincem 2009 Počáteční zůstatková hodnota Přírůstky Vyřazení Odpisy Opravné položky Konečná zůstatková hodnota K 31. prosinci 2009 Pořizovací cena Oprávky a Opravné položky Zůstatková hodnota Rok končící 31. prosincem 2010 Počáteční zůstatková hodnota Přírůstky Vyřazení Odpisy Opravné položky Konečná zůstatková hodnota K 31. prosinci 2010 Pořizovací cena Oprávky a Opravné položky Zůstatková hodnota

47 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE Nedokončené Budovy a pozemky Zařízení a vybavení investice Celkem Provozní dlouhodobý hmotný majetek K 1. lednu 2009 Pořizovací cena Oprávky a Opravné položky Zůstatková hodnota Rok končící 31. prosincem 2009 Počáteční zůstatková hodnota Přírůstky Vyřazení Odpisy Opravné položky Konečná zůstatková hodnota K 31. prosinci 2009 Pořizovací cena Oprávky a Opravné položky Zůstatková hodnota Rok končící 31. prosincem 2010 Počáteční zůstatková hodnota Přírůstky Vyřazení Odpisy Opravné položky Konečná zůstatková hodnota K 31. prosinci 2010 Pořizovací cena Oprávky a Opravné položky Zůstatková hodnota Dlouhodobý hmotný majetek získaný formou finančního leasingu. Banka nepoužívá majetek získaný na základě smluv o finančním leasingu. Majetek poskytnutý do zástavy. K 31. prosinci 2010 a 2009 Banka nevlastnila žádný majetek zatížený zástavním právem. 9. Ostatní aktiva. 31. prosince prosince 2009 Kladná reálná hodnota derivátů a opcí (poznámka 27) Pohledávky za různými dlužníky Pohledávky daň z příjmu Odložená daňová pohledávka (poznámka 26) Ostatní pohledávky

48 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY 10. Opravné položky, rezervy a odpisy aktiv. Banka vykazovala následující rezervy a opravné položky k rizikovým aktivům: 31. prosince prosince 2009 Rezervy Rezervy na poskytnuté záruky (poznámka 17) Rezervy ostatní prosince prosince 2009 Opravné položky Pohledávky za klienty (poznámka 5) Ostatní aktiva Změnu stavu rezerv lze analyzovat takto: Rezervy na poskytnuté záruky Rezervy ostatní Celkem K 1. lednu Kurzové rozdíly Tvorba Rozpuštění K 31. prosinci Kurzové rozdíly Tvorba K 31. prosinci Změnu stavu opravných položek lze analyzovat takto: K 1. lednu Kurzové rozdíly Tvorba Rozpuštění Použití K 31. prosinci Nedobytné pohledávky jsou odepisovány proti rezervám, opravným položkám nebo přímo do nákladů v případech, kdy je vedení Banky přesvědčeno, že jejich splatnost je nereálná. 48

49 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE Rozpuštění opravných položek a rezerv k pohledávkám a zárukám a výnosy z dříve odepsaných pohledávek mohou být analyzovány následovně: Rozpuštění rezerv na poskytnuté záruky Rozpuštění opravných položek k pohledávkám za klienty Výnosy z odepsaných pohledávek Odpisy, tvorba a použití opravných položek a rezerv k pohledávkám a zárukám mohou být analyzovány následovně: Tvorba rezerv na poskytnuté záruky Tvorba opravných položek k pohledávkám za klienty Použití opravných položek k pohledávkám za klienty Odpisy postoupených pohledávek v nákladech Odpisy pohledávek v nákladech Závazky vůči bankám. 31. prosince prosince 2009 Závazky splatné na požádání Přijatá termínovaná depozita Přijaté úvěry Vklady přijaté od Landesbank Baden-Württemberg k 31. prosinci 2010 činily (2009: ). 12. Závazky vůči klientům. 31. prosince prosince 2009 Finanční organizace Nefinanční organizace Organizace pojišťovnictví Vládní sektor a místní sektor Neziskové organizace Fyzické osoby Nerezidenti Závazky splatné na požádání Termínové vklady se splatností Termínové vklady s výpovědní lhůtou

50 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY 13. Závazky z dluhových cenných papírů. Závazky z dluhových cenných papírů byly tvořeny k 31. prosinci 2010 depozitními směnkami v celkové výši (2009: ). Z výše uvedených závazků tvořily depozitní směnky se smluvní splatností do jednoho roku (2009: ). 14. Podřízený dluh. 31. prosince 2010 Splatnost Úroková sazba Měna Hodnota Landesbank Baden-Württemberg 30. září ,65 % CZK prosince 2009 Splatnost Úroková sazba Měna Hodnota Landesbank Baden-Württemberg 30. září ,27 % CZK Tyto podřízené závazky jsou podřízeny všem ostatním závazkům Banky a tvoří součást dodatkového kapitálu definovaného ČNB pro účely stanovení kapitálové přiměřenosti Banky. 15. Ostatní pasiva. 31. prosince prosince 2009 Záporné reálné hodnoty derivátů a opcí (poznámka 27) Dohadné účty pasivní Závazky vůči různým věřitelům Ostatní závazky Výnosy a výdaje příštích období K 31. prosinci 2010 Banka neměla závazky po splatnosti z pojistného na sociální zabezpečení a příspěvku na státní politiku zaměstnanosti, z veřejného zdravotního pojištění ani evidované daňové nedoplatky. 16. Vlastní kapitál a rozdělení zisku. Z ákladní kapitál. 31. prosince prosince 2009 Splacený kapitál

51 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE K 31. prosinci 2010 a 2009 byla jediným akcionářem Banky Landesbank Baden-Württemberg se sídlem Stuttgart, Am Hauptbahnhof 2, Spolková republika Německo. Banka je v souladu s obchodním zákoníkem povinna přidělit vždy 5 % ročního zisku do zákonného rezervního fondu, který nelze použít na výplatu dividend, dokud zůstatek tohoto fondu nedosáhne 20 % základního kapitálu. Oceňovací rozdíly Rozdělení zisku / Umoření ztráty. Rozhodnutím akcionáře se umořila ztráta za rok 2009 ve výši z nerozděleného zisku z minulých let v celkové výši a z povinného rezervního fondu v celkové výši V roce 2009 ze zisku roku 2008 byly vyplaceny dividendy ve výši Rozhodnutí o rozdělení zisku za rok 2010 nebylo k datu schválení účetní závěrky učiněno, proto jej Banka neuvádí. Oceňovací rozdíly k 31. prosinci 2010 ve výši (2009: ) jsou tvořeny přeceněním realizovatelných dluhových cenných papírů a zajišťovacích derivátů. 17. Eventuality a přísliby. Přísliby poskytnutí úvěru, záruky za úvěry třetím stranám, záruky z poskytnutých směnečných akceptů a akreditivy vystavují Banku úvěrovému riziku a ztrátě v případě nedodržení podmínek ze strany klienta. V průběhu běžné podnikatelské činnosti vznikají různé přísliby a potenciální závazky, které jsou provázeny prvky úvěrového rizika, úrokového rizika a rizika likvidity. Potenciální pasiva lze členit takto: 31. prosince prosince 2009 Poskytnuté záruky a přísliby Za ostatní banky Za ostatní klienty Celková hodnota poskytnutých záruk a příslibů Rezerva na poskytnuté záruky a přísliby (poznámka 10) Čistá hodnota poskytnutých záruk a příslibů Banka neevidovala k 31. prosinci 2010 a 2009 žádné záruky vydané za členy dozorčí rady. 31. prosince prosince 2009 Hodnoty převzaté do správy Akcie a podílové listy Dluhové cenné papíry Ostatní

52 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY 31. prosince prosince 2009 Hodnoty převzaté do úschovy Depozitní směnky Ostatní Tyto hodnoty jsou obecně oceňovány reálnou hodnotou. Vedení Banky se domnívá, že k 31. prosinci 2010 a 2009 neexistují žádné závazky vyplývající z výkonu svěřeneckých povinností. A ktiva získaná v rámci reverzních repo operací. 31. prosince prosince 2009 Akcie a podílové listy Dluhové cenné papíry Pohledávky z reverzních repo operací jsou zahrnuty v pohledávkách za bankami (poznámka 4) a v pohledávkách za klienty (poznámka 5). 18. Výnosy z úroků a podobné výnosy Mezibankovní transakce Úvěry poskytnuté klientům a státu Dluhopisy Ostatní finanční transakce Dle odhadu vedení Banky bylo k 31. prosinci 2010 do výnosů zahrnuto úroků z ohrožených úvěrů (2009: ). 19. Náklady na úroky a podobné náklady Mezibankovní transakce Vklady klientů a státu Vydané dluhové cenné papíry Ostatní finanční transakce Převážná většina nákladů z ostatních finančních transakcí je tvořena náklady z úrokových swapů sloužících k zajištění úrokového rizika. 52

53 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE 20. Výnosy z poplatků a provizí Domácí a zahraniční platební styk Poplatky a provize z příslibů a záruk Výnosy ze zprostředkování nákupu a prodeje cenných papírů a derivátů Poplatky úvěrové Ostatní poplatky Výnosy ze zprostředkování nákupu a prodeje cenných papírů a derivátů slouží jako základ pro výpočet příspěvku do Garančního fondu obchodníků s cennými papíry. 21. Náklady na poplatky a provize Domácí a zahraniční platební styk Poplatky a provize z příslibů a záruk Poplatky za zprostředkování obchodu s cennými papíry a deriváty Poplatky úvěrové Ostatní Zisk nebo ztráta z finančních operací Operace s cennými papíry Operace s cizími měnami Ostatní kurzové rozdíly Operace s deriváty Ostatní provozní výnosy Výnosy z pronájmu Ostatní výnosy z běžné činnosti Ostatní provozní náklady Fond pojištění vkladů Ostatní provozní náklady

54 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY 25. Správní náklady Náklady na zaměstnance Ostatní správní náklady Nájemné a leasing Náklady na právní a daňové poradenství Náklady na audit účetní závěrky Ostatní Náklady na zaměstnance lze analyzovat následujícím způsobem: Mzdy a odměny členům představenstva Mzdy a odměny členům dozorčí rady Ostatní mzdy a odměny zaměstnanců Ostatní osobní náklady Sociální náklady a zdravotní pojištění Statistika zaměstnanců Průměrný počet zaměstnanců Počet členů představenstva 3 4 Počet členů dozorčí rady Daň z příjmů. Daňový náklad zahrnuje: Výnos (+) / náklad (-) z odložené daně Úprava daňového nákladu minulého období Ostatní Splatná daň z příjmů: Banka ke konci roku 2010 a ke konci roku 2009 nevykazovala splatnou daň z příjmů. 54

55 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE Odložená daňová pohledávka (+) / závazek (-) je vypočten(a) ve výši 19 %: 31. prosince prosince 2009 Odložená daňová pohledávka Opravné položky a rezervy k úvěrům Daňová ztráta Odložený daňový závazek Dlouhodobý hmotný a nehmotný majetek Realizovatelné cenné papíry a zajištění peněžních toků Čistá odložená daňová pohledávka (poznámka 9) Změna odložené daně ve výkazu zisku a ztráty Změna odložené daně v kapitálu Finanční rizika. ( a) Strategie užívání finančních nástrojů. Aktivity Banky spočívají hlavně v používání finančních nástrojů. Banka přijímá vklady od klientů, pevně i pohyblivě úročené, na různě dlouhá období a snaží se dosáhnout maximálních úrokových marží investováním těchto fondů do vysoce kvalitních aktiv. Banka se snaží zvýšit tyto marže přeměnou krátkodobých fondů na dlouhodobé úvěry s vyšším úročením při zachování dostatečné likvidity pro úhradu všech případných splatných nároků. Banka se dále snaží o zvýšení svých výnosů poskytováním záruk a jiných příslibů, jako jsou například akreditivy a ostatní obdobné závazky. Většina obchodních aktivit Banky vychází z požadavků klientů Banky. V limitovaných objemech Banka drží vlastní otevřené pozice v různých finančních nástrojích včetně finančních derivátů. Rizika spojená s otevřenými pozicemi řídí Banka jak na úrovni jednotlivých typů rizik (úvěrové, úrokové, kurzové a likvidní riziko), tak i na úrovni jednotlivých finančních nástrojů. Na úrovni jednotlivých nástrojů Banka používá systém limitů a procesů pro kontrolu rizika, z nichž nejvýznamnější jsou objemové limity pro jednotlivé typy transakcí, limity na protistrany, stop-loss limity omezující maximální ztrátu z jednotlivých otevřených pozic a market conformity check (kontrola, zda ceny jednotlivých finančních nástrojů byly v době uzavření obchodu reálnými tržními cenami). (b) Úvěrové riziko Banka je vystavena úvěrovému riziku z titulu svých obchodních aktivit, poskytování úvěrů, zajišťovacích transakcí, investičních aktivit a zprostředkovatelských činností. Banka kvantifikuje úvěrové riziko pro každého klienta na základě komplexních informací o jeho celkové současné a očekávané situaci tj. na jeho bonitě. Na základě tohoto komplexního detailního zhodnocení Banka rozhodne o limitech na daného klienta, zajištění a ostatních parametrech úvěru v rámci definované úvěrové strategie. Hodnocení bonity klienta dále slouží společně s údajem o typu transakce a hodnotě zajištění k výpočtu očekávaných rizikových nákladů Banky. Při hodnocení rizikovosti klienta Banka používá interní rating (firemní klienti) a generickou score kartu pro klientelu individuálního bankovnictví. Tyto nástroje slouží jako podpůrný prostředek rozhodování a částečně i k propočtu rizikových nákladů. Rating (scoring) se zaměřuje na kvantitativní a kvalitativní parametry hodnocení a predikuje budoucí platební morálku klienta a pravděpodobnost, že se z pohledávky stane v průběhu dalších dvanácti měsíců pohledávka se selháním dlužníka. Výsledkem je zařazení klienta do třídy, která vyjadřuje předpokládanou rizikovost klienta a tím de-facto (zejména u firemních klientů) i cenu úvěrového produktu. U klientů individuálního bankovnictví je s předpokládaným rizikem kalkulováno v rámci rizikové marže pro jednotlivé úvěrové produkty. Vnitřní postupy Banky v oblasti hodnocení rizikovosti klientů jsou standardizovány a minimalizují tedy riziko nesprávného hodnocení a zařazení do rizikové ratingové (scoringové) třídy. Jednotlivé třídy vyjadřují předpokládanou rizikovost klienta a jsou seřazeny sestupně od nejlepších po nejhorší a distribuce klientů přes jednotlivé třídy je i součástí řízení úvěrového portfolia (viz rovněž bod b dále). Rating (scoring) je minimálně na roční bázi aktualizován, vždy s ohledem na aktuální situaci klienta nebo s ohledem na chování úvěrového portfolia v případě klientely individuálního bankovnictví. Skutečné riziko zohledňuje Banka v kategorizaci pohledávek za klientem a ve tvorbě opravných položek v souladu s vyhláškou České národní banky č. 123/2007. V segmentu korporátního bankovnictví jsou opravné položky jako ztráta ze znehodnocení pohledávky tvořeny pro jednotlivé klienty jako rozdíl mezi účetní hodnotou pohledávky a současnou hodnotou očekávaných budoucích peněžních toků diskontovaných původní efektivní úrokovou mírou a vždy kryjí očekávanou ztrátu Banky z klasifikovaných pohledávek. 55

56 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY V segmentu individuálního bankovnictví rozlišujeme dva přístupy k výpočtu opravných položek. Pro materiálně významné pohledávky je používán individuální přístup shodný s přístupem v korporátním segmentu. Pro ostatní pohledávky jsou pro každé portfolio určeny kreditní indikátory, s jejichž pomocí je následně kalkulována očekávaná ztráta na každý jednotlivý kontrakt. Banka používá pro tyto účely standardizovaný kalkulátor dle požadavků standardu IAS 39. Banka dodržuje platnou regulaci ČNB, v oblasti Basel II aplikuje od 1. ledna 2008 Standardní přístup - tj. aplikaci rizikových vah dle externího ratingu klienta - externí rating Banka akceptuje pokud pro klienta existuje. Výpočet rizikově vážených aktiv Banky je prováděn rovněž v souladu s platnou regulací ČNB. Úvěrová rizika spojená s obchodními a investičními aktivitami Banky jsou řízena prostřednictvím metod a nástrojů řízení tržních rizik. Kategorie pohledávek Banka kategorizuje pohledávky do jednotlivých kategorií (standardní pohledávky, sledované pohledávky, nestandardní pohledávky, pochybné pohledávky, ztrátové pohledávky) v souladu s vyhláškou ČNB č. 123 z roku 2007, kterou se stanoví pravidla pro posuzování pohledávek z finančních činností, tvorbu opravných položek a rezerv a pravidla pro nabývání některých druhů aktiv. Hodnocení zajištění úvěrů Banka obecně vyžaduje zajištění úvěrových pohledávek dlužníků jako podmínku poskytnutí úvěru v závislosti na bonitě klienta (pokud se jedná o produkt, kde je takové zajištění vyžadováno). Při stanovení akceptovatelné hodnoty zajištění Banka hodnotí realizovatelné hodnoty zajištění (očekávaného výnosu z realizace zajištění) a v případě posledních dvou kategorií zajištění uvedených vychází primárně ze znaleckých posudků, tržní hodnoty uvedené v posudcích jsou Bankou dále konzervativně snižovány na akceptovatelnou hodnotu (toto snížení odráží i další náklady spojené s realizací konkrétního typu zajištění včetně nákladů na refinancování). Banka provádí průběžně minimálně jednou ročně kontrolu hodnoty zajištění. Koncentrace úvěrového rizika Koncentrace úvěrového rizika vzniká z důvodu existence úvěrových pohledávek s obdobnými ekonomickými charakteristikami, které ovlivňují schopnost dlužníka dostát svým závazkům. Banka vytvořila systém vnitřních limitů na jednotlivé země, odvětví, ratingy a dlužníky (resp. ekonomicky spjaté skupiny klientů) tak, aby zabránila vzniku významné koncentrace úvěrového rizika. Stresové testování úvěrového portfolia Stresové testování úvěrového portfolia je prováděno na čtvrtletní bázi. Banka pracuje s několika scénáři. První skupina scénářů testuje zhoršení úvěrového portfolia propočítaného metodou CVaR a rozděleného dle odvětvových sektorů, a to v důsledku dopadu migrace (zhoršení) nejdůležitějších sektorů v rámci ratingové stupnice. Druhá skupina scénářů testuje pokles tržních hodnot zajištění nemovitostmi, konkrétně je testován pokles hodnot zajištění o 35 % a 40 % při dopadu na 50 % všech takovýchto zástav. Výsledky stresového testování jsou předkládány představenstvu Banky. Banka považuje za přijatelné zajištění následující typy zajištění: Zástava pohledávek z bankovních účtů, Zástava cenných papírů, Zástava bonitních pohledávek, Bankovní záruka, Záruka bonitní třetí strany, Zástava nemovitosti, Zástava movitých věcí. Členění aktiv podle zeměpisných segmentů. Evropská unie 31. prosince 2010 Tuzemsko mimo ČR Ostatní Evropa Ostatní Celkem Aktiva Pokladní hotovost a vklady u centrálních bank Pohledávky za bankami Pohledávky za klienty Dluhové cenné papíry Akcie Ostatní aktiva Aktiva celkem

57 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE Členění aktiv podle zeměpisných segmentů. Evropská unie 31. prosince 2009 Tuzemsko mimo ČR Ostatní Evropa Ostatní Celkem Aktiva Pokladní hotovost a vklady u centrálních bank Pohledávky za bankami Pohledávky za klienty Dluhové cenné papíry Akcie Ostatní aktiva Aktiva celkem Vymáhání pohledávek za dlužníky Banka má zřízenu sekci Recovery, která spravuje pohledávky, jejichž návratnost je ohrožena. Tato sekce se zabývá právními kroky, mimosoudním vymáháním, restrukturalizací pohledávek a realizací zajištění za účelem dosažení maximální výtěžnosti. Součástí sekce Recovery je i tým Collection. Tento tým se zabývá procedurami zaměřenými na získání splácení dluhu poté, co je závazek po splatnosti tzn. nesplňuje podmínky sjednané dle splátkového kalendáře. Pomocnými nástroji tohoto týmu jsou zejména telefonické / osobní kontakty daných dlužníků, právní kroky, mimosoudní vymáhání, restrukturalizace pohledávek, realizace zajištění za účelem dosažení maximální výtěžnosti a prodej pohledávek. Další prostředky řízení rizika Banka vnímá, monitoruje a vyhodnocuje operační, právní a ostatní rizika. Banka je vybavena komplexní interní předpisovou základnou, která upravuje a definuje pracovní postupy a příslušné kontrolní činnosti. V jednotlivých oblastech činností jsou definovány schvalovací a rozhodovací procesy, včetně kompetencí na všech úrovních řízení. (c) Tržní riziko Banka je vystavena tržnímu riziku vznikajícímu z otevřených pozic v úrokových sazbách, měnách a akciových produktech, které podléhají všeobecným i specifickým pohybům na trhu a změnám v proměnlivosti tržních sazeb nebo cen, jakými jsou např. úrokové sazby, úvěrové marže, měnové kurzy a ceny akcií. Řízení a kontrola tržních rizik je v Bance každodenním procesem, který podléhá strategii vycházející ze stanovené míry tržních rizik, metod měření rizik a stanovení odpovědností za řízení tržních rizik a odpovědnosti za nezávislou kontrolu rizikových pozic. Tržní rizika jsou v Bance řízena a sledována v souladu s následujícími hlavními principy: tržní rizika jsou pravidelně a systematicky sledována, veškeré požadavky regulatorních orgánů jsou dodržovány, oddělení Risk Controling and Reporting zabývající se hodnocením rizik je nezávislé na obchodních jednotkách, politiky řízení tržního rizika a likvidity jsou schvalovány představenstvem Banky, nové produkty a aktivity jsou přísně analyzovány z hlediska jejich rizik a dopadů ještě před jejich uvedením na trh, na příslušné indikátory tržních rizik jsou stanoveny limity, veškerá překročení limitů a nestandardních obchodů je okamžitě hlášeno na příslušnou úroveň vedení Banky. Banka provádí stresová testování za účelem propočítání dopadů extrémně nepříznivých tržních podmínek do pozic Banky a jejího hospodaření. Cílem tohoto procesu je přizpůsobit rozměr a rozsah jednotlivých pozic potenciálním ztrátám a omezit tak případné ztráty, které by Banka mohla utrpět v případě nepříznivých podmínek na trhu či krizových situací, zohlednit případné události s nízkou pravděpodobností. Stresové likvidní scénáře jsou v Bance pravidelně sestavovány a projednávány. Způsob, pravidla a metody stresového testování jsou v souladu s opatřeními ČNB a pravidly Basel II. Testování je prováděno minimálně v měsíční periodě, a to v oblasti tržních rizik a rizika likvidity. Stresové testování je upraveno vnitřními pravidly: Strategie řízení tržních rizik; Strategie řízení likvidity; Metodika řízení tržních rizik. 57

58 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY (d) Finanční deriváty. 31. prosince prosince 2009 Kladná reálná hodnota finančních derivátů (poznámka 9) Záporná reálná hodnota finančních derivátů (poznámka 15) Čistá reálná hodnota finančních derivátů celkem Finanční deriváty byly oceněny pouze za použití tržních cen nebo na základě oceňovacích technik, které využívají výhradně dostupné tržní údaje. Deriváty k obchodování 31. prosince prosince 2009 Kladná Záporná Kladná Záporná Nominální reálná reálná Nominální reálná reálná hodnota hodnota hodnota hodnota hodnota hodnota Úrokové deriváty Opce Swapy Měnové deriváty Forwardy Opce Swapy Komoditní deriváty Futures Celkem Změna reálné hodnoty derivátů k obchodování je vykázána ve výkazu zisku a ztráty. Určité deriváty, byť poskytují efektivní finanční zajištění pozic Banky z pohledu řízení rizik, nesplňují dle platných českých účetních předpisů kritéria zajišťovacího účetnictví a účtuje se tak o nich jako o derivátech k obchodování. Oceňovací rozdíly těchto derivátů jsou rovněž vykázány ve výkazu zisku a ztráty. Deriváty zajišťující 31. prosince prosince 2009 reálnou hodnotu Kladná Záporná Kladná Záporná Nominální reálná reálná Nominální reálná reálná hodnota hodnota hodnota hodnota hodnota hodnota Deriváty zajišťující úrokovou míru Swapy Deriváty zajišťující peněžní toky 31. prosince prosince 2009 Kladná Záporná Kladná Záporná Nominální reálná reálná Nominální reálná reálná hodnota hodnota hodnota hodnota hodnota hodnota Deriváty zajišťující úrokovou míru Swapy Změna reálné hodnoty výše uvedených derivátů zajišťujících peněžní toky je časově rozlišena v oceňovacích rozdílech ze zajišťovacích derivátů ve vlastním kapitálu do okamžiku, kdy zajištěné položky ovlivní výsledek hospodaření. Změna reálné hodnoty výše uvedených derivátů zajišťující reálnou hodnotu se vykazuje ve výkazu zisku a ztráty a související oceňovací rozdíly zajištěných položek (jakožto důsledek zajištěného rizika) jsou také vykázány ve výkazu zisku a ztráty. Výše uvedené tabulky obsahují detailní přehled o nominálních a pomyslných jistinách a reálných hodnotách finančních derivátů 58

59 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE Banky otevřených ke konci roku. Tyto deriváty, jak měnové tak i úrokové, umožňují Bance a jejím klientům převést, změnit nebo snížit příslušná měnová a úroková rizika. Nominální hodnoty slouží pro objemové porovnání s nástroji vykázanými v rozvaze, ale nepředstavují expozici Banky vůči úvěrovým nebo tržním rizikům. (e) Měnové riziko z důvodů změn kurzů cizích měn. Měnové riziko je měřeno a řízeno na denní bázi. Otevřenost měnové pozice Banky je usměrňována systémem denních a overnight limitů. K zajištění měnových pozic Banka využívá standardních instrumentů měnových spotových a forwardových operací. Následující tabulka shrnuje expozici Banky vůči měnovému riziku. Tabulka obsahuje aktiva a závazky Banky v zůstatkových hodnotách uspořádané podle měn. Měnové riziko vyplývá z kolísání hodnoty finančních nástrojů 31. prosince 2010 CZK EUR USD Ostatní Celkem Aktiva Pokladní hotovost a vklady u centrálních bank Pohledávky za bankami Pohledávky za klienty Dluhové cenné papíry Akcie Ostatní aktiva Pasiva Závazky vůči bankám Závazky vůči klientům Závazky z dluhových cenných papírů Podřízený dluh Rezervy Ostatní pasiva Čistá výše rozvahových aktiv / pasiv (-) Čistá výše podrozvahových měnových pozic Čistá otevřená měnová pozice

60 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY 31. prosince 2009 CZK EUR USD Ostatní Celkem Aktiva Pokladní hotovost a vklady u centrálních bank Pohledávky za bankami Pohledávky za klienty Dluhové cenné papíry Akcie Ostatní aktiva Pasiva Závazky vůči bankám Závazky vůči klientům Závazky z dluhových cenných papírů Podřízený dluh Rezervy Ostatní pasiva Čistá výše rozvahových aktiv / pasiv (-) Čistá výše podrozvahových měnových pozic Čistá otevřená měnová pozice ( f ) Úrokové riziko. Úrokové riziko vyplývá z kolísání hodnoty finančních nástrojů z důvodu změn tržních úrokových sazeb. Banka je vystavena úrokovému riziku vzhledem ke skutečnosti, že úročená aktiva mají různé splatnosti nebo období změny / úpravy úrokových sazeb a také objemy v těchto obdobích. Banka sleduje a řídí úrokové riziko na denní bázi pomocí standardních metod (gapová analýza, analýza citlivosti na změny úrokových sazeb). Základním sledovaným parametrem úrokové citlivosti Banky je relativní změna očekávaného čistého úrokového výnosu Banky při okamžitém paralelním poklesu nebo nárůstu tržních úrokových sazeb v horizontu dvanácti měsíců, a to za předpokladu stabilní struktury rozvahy. K řízení nesouladu mezi úrokovou citlivostí aktiv a pasiv jsou používány standardní instrumenty, jako jsou úrokové swapy (IRS). 60

61 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE Následující tabulka shrnuje expozici Banky vůči úrokovému riziku. Nefinanční aktiva a závazky jsou uvedeny v kategorii ostatní aktiva a pasiva nespecifikováno. 31. prosince 2010 Do 3 měsíců 3-12 měsíců 1-5 let Více než 5 let Nespecifikováno Celkem Aktiva Pokladní hotovost a vklady u centrálních bank Pohledávky za bankami Pohledávky za klienty Dluhové cenné papíry Akcie Ostatní aktiva Pasiva Závazky vůči bankám Závazky vůči klientům Závazky z dluhových cenných papírů Podřízený dluh Rezervy Ostatní pasiva a vlastní kapitál Čistá výše rozvahových aktiv / pasiv (-) Čistá výše podrozvahových úrokových pozic Čistá otevřená úroková pozice

62 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY 31. prosince 2009 Do 3 měsíců 3-12 měsíců 1-5 let Více než 5 let Nespecifikováno Celkem Aktiva Pokladní hotovost a vklady u centrálních bank Pohledávky za bankami Pohledávky za klienty Dluhové cenné papíry Akcie Ostatní aktiva Pasiva Závazky vůči bankám Závazky vůči klientům Závazky z dluhových cenných papírů Podřízený dluh Rezervy Ostatní pasiva a vlastní kapitál Čistá výše rozvahových aktiv (+) / pasiv (-) Čistá výše podrozvahových úrokových pozic Čistá otevřená úroková pozice ( g) R iziko likvidity. Riziko likvidity zahrnuje jak schopnosti financovat aktiva Banky nástroji s vhodnou splatností, tak i schopnost Banky likvidovat / prodávat aktiva za přijatelnou cenu v přijatelném časovém horizontu. Banka je tak schopna pokrýt splatné závazky, udržovat dostatečné objemy hotovostí, zůstatky na nostro účtech a na účtu povinných minimálních rezerv bez zvyšování nákladů Banky na likviditu a omezení obchodních činností Banky. Banka řídí likvidní riziko nepřetržitě sledováním očekávaných finančních toků z finančních nástrojů a přizpůsobením přijetí a umístění mezibankovních depozit, aby spojila časově platby a příjmy. Vývoj likvidity ve struktuře CZK, USD, EUR a ostatních měnách je sledován ve dvou úrovních trhu, a to na úrovni normální a krizové likvidity. Dostatečná úroveň likvidity je usměrňována souborem limitů, k jejichž dosažení Banka využívá bilanční (přijaté úvěry a depozita) i mimo-bilanční obchody (FX swapy). Banka má také stanovenou možnost čerpání úvěrového rámce s akcionářem, což umožní zajistit likviditu i v případných mezních situacích. Banka dále drží jako součást své strategie řízení rizika likvidity část svých aktiv ve vysoce likvidních prostředcích jako jsou reverzní repo operace s ČNB, státní pokladniční poukázky a podobně. 62

63 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE Následující tabulka člení aktiva a závazky Banky podle příslušných pásem splatnosti na základě zbytkové doby splatnosti k datu účetní závěrky. 31. prosince 2010 Do 3 měsíců 3-12 měsíců 1-5 let Více než 5 let Nespecifikováno Celkem Aktiva Pokladní hotovost a vklady u centrálních bank Pohledávky za bankami Pohledávky za klienty Dluhové cenné papíry Akcie Ostatní aktiva Pasiva Závazky vůči bankám Závazky vůči klientům Závazky z dluhových cenných papírů Podřízený dluh Rezervy Ostatní pasiva a vlastní kapitál Čistá výše aktiv / pasiv (-) prosince 2009 Do 3 měsíců 3-12 měsíců 1-5 let Více než 5 let Nespecifikováno Celkem Aktiva Pokladní hotovost a vklady u centrálních bank Pohledávky za bankami Pohledávky za klienty Dluhové cenné papíry Akcie Ostatní aktiva Pasiva Závazky vůči bankám Závazky vůči klientům Závazky z dluhových cenných papírů Podřízený dluh Rezervy Ostatní pasiva a vlastní kapitál Čistá výše aktiv / pasiv (-)

64 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY 28. Následné události. Po konci účetního období došlo k následujícím změnám v dozorčí radě Banky: Tato účetní závěrka byla schválena představenstvem Banky k předložení valné hromadě. s účinností k 26. lednu 2011 byl zvolen členem dozorčí rady Banky pan Jiří Bečvář, s účinností k 31. březnu 2011 rezignoval Dr. Peter Kaemmerer na své členství v dozorčí radě Banky, s účinností k 1. dubnu 2011 byl zvolen členem dozorčí rady Banky pan Ingo Mandt. Odesláno dne: 13. dubna 2011 Razítko a podpis statutárního orgánu: LBBW Bank CZ a.s. Gernot Daumann Osoba odpovědná za účetnictví Jméno a podpis: Ing. Miroslav Kohout Ing. Juraj Černička Osoba odpovědná za účetní závěrku Jméno a podpis: Ing. Miroslav Kohout 64

65 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE 65

66 ZPRÁVA NEZÁVISLÉHO AUDITORA K VÝROČNÍ ZPRÁVĚ 66

67 ZPRÁVA NEZÁVISLÉHO AUDITORA K VÝROČNÍ ZPRÁVĚ 67

68 PŘÍLOHA ÚČETNÍ ZÁVĚRKY LBBW Bank CZ a.s. Zpráva o vztazích mezi ovládající osobou a ovládanou osobou za fiskální období od 1. ledna 2010 do 31. prosince V souladu s ustanoveními 66a odst. 2) obchodního zákoníku byla Landesbank Baden-Württemberg, se sídlem Am Hauptbahnhof 2, Stuttgart, Spolková republika Německo (dále označovaná jen jako LBBW ), ovládající osobou společnosti LBBW Bank CZ a. s. (dále označovaná jen jako Banka ). Společnost LBBW byla majoritním akcionářem Banky a de facto a přímo uplatňovala rozhodný vliv na její ovládání. Ostatní dceřiné společnosti a majetkové podíly společnosti LBBW byly spřízněnými osobami. Společnost LBBW měla v držení kusů akcií o nominální hodnotě ,- Kč, což představuje stoprocentní podíl na základním jmění Banky. 1. Informace o smlouvách uzavřených mezi spřízněnými osobami a ostatních právních úkonech provedených v zájmu spřízněných osob. V průběhu fiskálního období nebyly mezi Bankou jako ovládanou osobou a společností LBBW jako ovládající osobou uzavřeny žádné smlouvy o strategickém vlivu na společnost. Ve fiskálních obdobích před uvedeným fiskálním obdobím nebyly uzavřeny žádné smlouvy o strategickém vlivu na společnost. 2. Ostatní právní úkony. Ke strategickému vlivu na Banku jako ovládanou osobu se ve výše uvedeném fiskálním období nevztahovaly žádné právní úkony ze strany společnosti LBBW jako ovládající osoby. 3. Poskytovaná plnění a protiplnění. Banka udržuje se společností LBBW významné obchodní vztahy, v jejichž rámci se neuplatňuje žádný strategický vliv na společnost. Tyto vztahy jsou založeny na standardních obchodních podmínkách: Banka realizuje standardní mezibankovní obchodování v cizích měnách (obchody typu Spot, Forward a Swap) a standardní mezibankovní vkladové obchodování (úvěry a půjčky) v rámci dohodnutých limitů a za tržní ceny. Banka se podílí na úvěrech aranžovaných společností LBBW; dále se jako věřitel podílí na úvěrech, na nichž se podílí i společnost LBBW. Banka poskytuje záruky klientům disponujícím protizárukami vystavenými ve prospěch společnosti LBBW, jakož i přijímá záruky od společnosti LBBW a jejích dceřiných společností. Banka obdržela od společnosti LBBW podřízený úvěr za standardních obchodních podmínek. Banka uzavřela se společností LBBW v roce 2009 rámcovou dohodu o podmínkách vzájemné spolupráce, samostatně pak pro oddělení lidských zdrojů a informačních technologií, nepřesahující rámec obvyklých ujednání založených na obchodních vztazích. 4. Další přijatá opatření, jejich výhody a nevýhody Mezi Bankou jako ovládanou osobou a společností LBBW jako ovládající osobou nebyla podniknuta žádná další opatření přesahující rámec obvyklých ujednání založených na obchodních vztazích a na postavení společnosti LBBW jako akcionáře. 5. Prohlášení vedení společnosti Představenstvo společnosti LBBW Bank CZ a.s. prohlašuje, že Bance nevznikla v důsledku skutečnosti, že je Banka ovládanou osobou podle ustanovení 66a obchodního zákoníku, žádná újma. V Praze dne 31. března

69 ZPRÁVY VEDENÍ SPOLEČNOSTI PROFIL SPOLEČNOSTI SLUŽBY PRO NAŠE KLIENTY FIREMNÍ SPOLEČENSKY ODPOVĚDNÉ PROJEKTY ÚČETNÍ VÝKAZY KONTAKTNÍ ÚDAJE LBBW Bank CZ a.s. Údaje ověřované auditorem dle přílohy č. 30 vyhlášky ČNB č. 123/2007 Sb. 1. Údaje o kapitálu a) souhrnná informace o podmínkách a charakteru kapitálu a jeho složek: b) souhrnná výše původního kapitálu (složka tier 1) Jednotlivé kladné složky původního kapitálu: 31. prosince prosince 2009 Základní kapitál LBBW Bank CZ a.s. Základní kapitál LBBW Bank CZ a.s. představuje kusů kmenových představuje kusů kmenových zaknihovaných akcií na jméno zaknihovaných akcií na jméno o jmenovité hodnotě o jmenovité hodnotě jedné akcie Kč. jedné akcie Kč Splacený základní kapitál zapsaný v obchodním rejstříku Emisní ážio Povinné rezervní fondy Ostatní fondy z rozdělení zisku Nerozdělený zisk z předchozích období Ztráta za běžné účetní období Jednotlivé odčitatelné položky z původního kapitálu: Nehmotný majetek jiný než goodwill c) souhrnná výše dodatkového kapitálu (složka tier 2), d) souhrnná výše kapitálu po zohlednění odčitatelných položek a stanovených limitů pro dodatkový kapitál Údaje o kapitálových požadavcích a) k úvěrovému riziku v členění na kapitálové požadavky k úvěrovému riziku podle standardizovaného přístupu a podle přístupu IRB, b) k pozičnímu, měnovému a komoditnímu riziku, d) k operačnímu riziku Poměrové ukazatele a) ukazatel kapitálové přiměřenosti, 15,26% 12,97% b) rentabilita průměrných aktiv (ROAA), 0,05% - 2,59% c) rentabilita průměrného vlastního kapitálu (ROAE), 0,59% - 25,13% d) aktiva na jednoho zaměstnance, e) správní náklady na jednoho zaměstnance, f) zisk nebo ztráta po zdanění na jednoho zaměstnance

70 Kontaktní údaje. LBBW Bank CZ a.s. IČ: DIČ: CZ SWIFT/BIC: SOLACZPP Kód banky: 4000 Obchodní rejstřík: Městský soud v Praze odd. B, vložka 476 Sídlo: Vítězná 1/126, Praha 5 Ústí n. Labem Liberec Karlovy Vary Plzeň Praha České Budějovice Hradec Králové Mladá Boleslav Jihlava Pardubice Brno Karviná Ostrava Olomouc Zlín Vsetín 70

71 Praha 5 Praha 1 Praha 1 Praha 3 Vítězná 126/ Praha 5 Tel.: (+420) Fax: (+420) prahavitezna@ LBBW.cz Václavské náměstí 795/ Praha 1 Tel.: (+420) Fax: (+420) prahacentrum@lbbw.cz Obchodní centrum Palladium nám. Republiky 1078/ Praha 1 Tel.: (+420) Fax: (+420) Dům odborových svazů nám. W. Churchilla 1800/ Praha 3 Tel.: (+420) Fax: (+420) palladium@lbbw.cz praha3@lbbw.cz Praha 5 Praha 8 Brno České Budějovice Plzeňská 3185/5b Praha 5 Tel.: (+420) Fax: (+420) prahaandel@lbbw.cz Sokolovská 394/ Praha 8 Tel.: (+420) Fax: (+420) prahaflorenc@lbbw.cz Náměstí Svobody Brno Tel.: (+420) Fax: (+420) brnonamesti@lbbw.cz Nám. Přemysla Otakara II. 14/ České Budějovice Tel.: (+420) Fax: (+420) ceskebudejovice@lbbw.cz Hradec Králové Jihlava Karlovy Vary Karviná Špitálská 150/Velké náměstí Hradec Králové Tel.: (+420) Fax: (+420) hradeckralove@lbbw.cz Masarykovo náměstí 64/ Jihlava Tel.: (+420) Fax: (+420) jihlava@lbbw.cz Dr. Davida Bechera 893/ Karlovy Vary Tel.: (+420) Fax: (+420) karlovyvary@lbbw.cz Nádražní 1939/4a Karviná Tel.: (+420) Fax: (+420) karvina@lbbw.cz Liberec Mladá Boleslav Olomouc Ostrava Pražská 20/ Liberec Tel.: (+420) Fax: (+420) Staroměstské nám Mladá Boleslav Tel.: (+420) Fax: (+420) Riegrova 386/ Olomouc Tel.: (+420) Fax: (+420) Dlouhá 194/ Ostrava Tel.: (+420) Fax: (+420) ostrava@lbbw liberec@lbbw.cz mladaboleslav@lbbw.cz olomouc@lbbw.cz.cz Pardubice Plzeň Ústí nad Labem Vsetín Masarykovo náměstí Pardubice Tel.: (+420) Fax: (+420) Náměstí Republiky 5/ Plzeň Tel.: (+420) Fax: (+420) Mírové náměstí 3428/5a Ústí nad Labem Tel.: (+420) Fax: (+420) Hlásenka Vsetín Tel.: (+420) Fax: (+420) vsetin@lbbw pardubice@lbbw.cz plzen@lbbw.cz ustinadlabem@lbbw.cz.cz Zlín Opava Ostrava - Poruba Třinec Náměstí Míru Zlín Tel.: (+420) Fax: (+420) zlin@lbbw.cz Ostrožná 91/ Opava Tel.: (+420) Fax: (+420) opava@lbbw.cz Hlavní třída 702/ Ostrava - Poruba Tel.: (+420) Fax: (+420) ostravaporuba@lbbw.cz Poštovní Třinec Tel.: (+420) Fax: (+420) trinec@lbbw.cz Činnost ukončena k Činnost ukončena k Činnost ukončena k

72

73 English version. 73

74 STATEMENT OF THE CHAIRMAN OF THE SUPERVISORY BOARD Statement of the Chairman of the Supervisory Board. MICHAEL HORN Chairman of the Supervisory Board The Supervisory Board has fulfilled its duties according to law and has reviewed and approved the statutory financial statements as at 31 December 2010, concluding that the accounting books and records were kept properly in accordance with accounting regulations and that the accounts and financial statements correctly reflect the financial position of LBBW Bank CZ a.s. as at 31 December The Supervisory Board has fulfilled its duties according to law and the company s Articles of Association by the careful monitoring of work performed and powers exercised 74