Konzultační materiál
|
|
- Zdeněk Ondřej Sedláček
- před 8 lety
- Počet zobrazení:
Transkript
1 Konzultační materiál Klíčové body obsažené v připravovaném makroobezřetnostním doporučení ČNB k rizikům spojeným s vývojem na trhu retailových úvěrů zajištěných rezidenčními nemovitostmi Účel konzultace Česká národní banka (dále jen ČNB ) v souladu s doporučením Evropské rady pro systémová rizika (ESRB) 1, doporučeními dalších mezinárodních autorit a legislativními akty EU 2 připravuje vlastní doporučení určené bankám zaměřené na řízení rizik spojených s expozicemi vůči trhu nemovitostí. Toto doporučení se bude primárně týkat maximální výše poměru poskytovaného úvěru a hodnoty zastavené nemovitosti (Loan-to-Value, LTV) u nově poskytovaných retailových úvěrů zajištěných rezidenční nemovitostí, případně i dalších zásad při poskytování těchto úvěrů. Cílem tohoto konzultačního materiálu je získat připomínky, návrhy a podněty ke klíčovým bodům připravovaného doporučení. Proces konzultace Adresáty konzultace je Česká bankovní asociace a jejím prostřednictvím i úvěrové instituce působící v ČR. Odpovědi na otázky a případně další podněty a návrhy zasílejte na adresu financial.stability@cnb.cz (předmět: konzultace doporučení k rizikům retailových úvěrů zajištěných rezidenčními nemovitostmi ) nebo písemně na adresu: Česká národní banka, Samostatný odbor finanční stability, Na Příkopě 28, , Praha 1, a to do čtvrtka 30. dubna Kontaktní osobou pro dotazy ke konzultačnímu materiálu je Michal Hlaváček, a , michal.hlavacek@cnb.cz. 1 Doporučení ESRB o průběžných cílech a nástrojích makroobezřetnostní politiky (ESRB/2013/1). 2 FSB (2012): FSB Principles for Sound Residential Mortgage Underwriting Practices, EBA (2013): Opinion of the European Banking Authority on Good Practices for Responsible Mortgage Lending a Směrnice 2014/17/EU o smlouvách o spotřebitelském úvěru na nemovitosti určené k bydlení a o změně směrnic 2008/48/ES a 2013/36/EU a nařízení (EU) č. 1093/
2 Obsah konzultačního materiálu Účel konzultace...1 Proces konzultace...1 Obsah konzultačního materiálu...2 Seznam zkratek Krátké shrnutí a základní informace Okruhy a otázky Způsob výpočtu indikátoru LTV Omezení podílu úvěrů s vysokou hodnotou LTV na celkovém objemu nových úvěrů (agregátní limit LTV) Absolutní limit na LTV pro jednotlivé úvěry Limity na LTI a DSTI Omezení nestandardních typů splácení Změkčování úvěrových standardů prostřednictvím souběhu úvěrů zajištěných rezidenční nemovitostí a nezajištěných spotřebitelských úvěrů a prodlužováním délky jejich splatnosti Odlišení financování vlastního bydlení a úvěrů pro další pronájem Obezřetný přístup k refinancovaným úvěrům s navýšením jistiny Poskytování úvěrů přes zprostředkovatele a nebankovní poskytovatele...6 Příloha 1: Seznam otázek ke konzultaci...7 Seznam zkratek ČNB DSTI EBA ESRB EU FSB LTI LTV Česká národní banka Poměr dluhové služby a příjmu žadatele (Debt-Service-to-Income) Evropský orgán pro bankovnictví (European Banking Authority) Evropská rada pro systémová rizika (European Systemic Risk Board) Evropská unie Rada pro finanční stabilitu (Financial Stability Board) Poměr výše úvěru a příjmu žadatele o úvěr (Loan-to-Income) Poměr hodnoty úvěru k hodnotě zajištění (Loan-to-Value) 2
3 1 Krátké shrnutí a základní informace Doporučení ESRB/2013/1 uvádí, že jedním z hlavních průběžných cílů makroobezřetnostní politiky je zmírnit a vyloučit nadměrný růst úvěrů a finanční páky. Mezi nástroje, které lze k plnění tohoto cíle použít, uvádí např. požadavky na poměr hodnoty úvěru k hodnotě zajištění (LTV), poměr výše úvěru a příjmu žadatele o úvěr (Loan-to-Income, LTI) nebo poměr dluhové služby a příjmu žadatele (Debt-Service-to-Income, DSTI). Tyto nástroje by měly preventivně působit proti potenciální akumulaci systémových rizik v bankovním sektoru v období úvěrové expanze spojené s nadměrným růstem úvěrů a cen nemovitostí při současném uvolňování úrokové i neúrokové složky úvěrových podmínek. 3 Aplikace těchto nástrojů, které jsou na rozdíl od kapitálové regulace zaměřeny na rizikové charakteristiky klientů bank, zvyšuje odolnost dlužníků i bank během růstové fáze finančního cyklu. Opatření tohoto typu byla v souladu s doporučením EBA zavedena v řadě zemí EU (viz např. kapitola 5.4 Zprávy o finanční stabilitě 2013/2014). Připravované doporučení ČNB je primárně orientováno na makroobezřetnostní aspekty úvěrování nákupu rezidenčních nemovitostí. Zohledňuje rovněž obezřetnostní principy a doporučené postupy definované k plnění cílů mikroobezřetnostního dohledu a ochrany spotřebitele. Ty jsou popsány v dokumentech Rady pro finanční stabilitu (FSB, 2012) Zásady obezřetného poskytování hypoték a v názoru Evropského orgánu pro bankovnictví (EBA, 2013), v němž jsou uvedeny good practices pro implementaci doporučení FSB. Tato doporučení jsou promítnuta i ve Směrnici 2014/17/EU o smlouvách o spotřebitelském úvěru na nemovitosti určené k bydlení. Předmětem doporučení jsou nové retailové úvěry zajištěné rezidenční nemovitostí (tj. úvěry na nákup, výstavbu a rekonstrukci nemovitosti, refinancované úvěry, refixované úvěry včetně případných navýšení). Makroobezřetnostní autority v členských zemích EU i v řadě dalších zemí mimo EU využívají jako základní nástroj pro snižování rizika vzniku nadměrné zadluženosti v souvislosti s financování nákupu nemovitosti stanovení maximálního poměru výše poskytovaného úvěru a hodnoty zastavené nemovitosti, tj. indikátoru LTV. Maximální poměr LTV je nastavován tak, aby odrážel možnou volatilitu cen nemovitostí a jejich případný pokles v průběhu recese či krize, aby dlužník nevstupoval při nákupu nemovitosti do závazků potenciálně významně převyšující její hodnotu, a aby potenciálně snížená hodnota nemovitosti v dobách krize stále sloužila jako dostatečná zástava poskytnutého úvěru. 2 Okruhy a otázky 2.1 Způsob výpočtu indikátoru LTV Jedním z klíčových parametrů při využívání indikátoru LTV je způsob výpočtu výše úvěru (tj. čitatele Loan). Z hlediska řízení rizik na straně banky i dlužníka je nezbytné, aby do výše úvěru byla započítána nejen výše aktuálně poskytovaného úvěru, ale i případných dalších, již 3 Viz rovněž další klíčové dokumenty ESRB dostupné na Vlajková zpráva o makroobezřetnostní politice v bankovním sektoru (Flagship Report on Macro-prudential Policy in the Banking Sector) a detailněji zpracovaná Příručka ESRB k operacionalizaci makroobezřetnostní politiky v bankovním sektoru (Handbook on Operationalising Macro-prudential Policy in the Banking Sector), konkrétně část
4 existujících úvěrů zajištěných stejnou nemovitostí a ostatních nezajištěných úvěrů daného klienta u příslušné banky. 4 Q1: Domníváte se, že výše uvedený způsob výpočtu výše úvěru Loan pro stanovení indikátoru LTV by mohl mít nepříznivé důsledky pro poskytování úvěrů na bydlení (pokud ano, uveďte k jakým)? 2.2 Omezení podílu úvěrů s vysokou hodnotou LTV na celkovém objemu nových úvěrů (agregátní limit LTV) V zemích, v nichž regulátoři stanovují limit na výši LTV, je často využíván agregátní typ limitu. Ten omezuje maximální podíl nově poskytnutých úvěrů s vysokou hodnotou LTV např. následujícím způsobem: maximální podíl úvěrů s LTV nad XX nesmí činit více než YY % všech poskytnutých úvěrů za dané čtvrtletí. Indikátor LTV je počítán v souladu s bodem 2.1 výše. Limit LTV může být makroobezřetnostní autoritou proticyklicky upravován v závislosti na změnách tržních podmínek, obzvláště při identifikaci zvýšených rizik pro finanční stabilitu. Q2: Domníváte se, že stanovení omezení limitu na výši LTV způsobem maximální podíl úvěrů poskytnutých s LTV nad 85 % nesmí činit více než 10 % objemu všech poskytnutých úvěrů za dané čtvrtletí by mohl mít nepříznivé dopady do poskytování úvěrů na bydlení? Q3: Pokud ano, jaká procentní hranice limitu na výši LTV a jaká výše maximálního podílu úvěrů s LTV nad tento limit (resp. jejich kombinace 5 ) by podle Vašeho názoru nevytvářela významné omezení pro poskytování úvěrů na bydlení s distorzními dopady na příslušný trh? 2.3 Absolutní limit na LTV pro jednotlivé úvěry V některých zemích stanovují regulátoři maximální výši LTV, kterou nelze překročit přímo u jednotlivých úvěrů. Rovněž v zemích, v nichž je aplikován agregátní typ limitu podle bodu 2.2, je často zároveň stanoven i strop pro maximální výši LTV u jednotlivých úvěrů. Q4: Jaké nepříznivé dopady či nezamýšlené důsledky by podle Vašeho názoru mohl mít limit na maximální možnou výši LTV z jednotlivých nových úvěrů na úrovni 100 % simultánně s agregátním limitem podle bodu 2.2? 4 Na druhou stranu pokud je součástí zástavy k danému úvěru také vklad stejného klienta u stejné banky (např. u překlenovacích úvěrů ze stavebního spoření zajištěných nemovitostí), může být tento vklad při výpočtu od hodnoty Loan od výše úvěru odečten. 5 Např. podíl úvěrů poskytnutých s LTV nad 90 % maximálně 15 % objemu úvěrů. 4
5 2.4 Limity na LTI a DSTI Výše uvedené dokumenty ESRB uvádí, že kromě indikátoru LTV mohou být z makroobezřetnostních důvodů použity pro úvěry zajištěné nemovitostmi také nástroje omezující rizikové charakteristiky související s příjmy dlužníka. První možností je aplikace limitu na ukazatel LTI (tj. podílu výše poskytovaného úvěru a ostatních poskytnutých úvěrů doporučení EBA č. 6, str. 9 a FSB č. 2.1, str. 3 a hrubých ročních příjmů dlužníka, Loan-to- Income). Alternativou může být omezení maximálního podílu splátek úvěrů a hrubého ročního příjmu dlužníka (Debt-Service-to-Income, DSTI). Q5: Jaké nepříznivé dopady či nezamýšlené důsledky by dle Vašeho názoru mohlo mít stanovení limitu na maximální hodnotu ukazatele LTI simultánně se stanovením limitů na výši LTV podle bodů 2.1, 2.2 a 2.3? Q6: Jaké nepříznivé dopady či nezamýšlené důsledky by dle Vašeho názoru mohlo mít stanovení limitu na maximální hodnotu ukazatele DSTI simultánně se stanovením limitů na výši LTV podle bodů 2.1, 2.2 a 2.3? Q7: Jaká by byla podle Vašeho názoru adekvátní výše limitu LTI, pokud považujete používání tohoto indikátoru za vhodné či možné? Q8: Jaká by byla podle Vašeho názoru adekvátní výše limitu DSTI, pokud považujete používání tohoto indikátoru za vhodné či možné? 2.5 Omezení nestandardních typů splácení Významná rizika pro finanční stabilitu mohou vznikat v důsledku poskytování úvěrů s nestandardním způsobem splácení (zpočátku jsou spláceny pouze úroky a splácení jistiny je odloženo, splácení úvěru včetně úroků je (částečně) odloženo, splácení je konstruováno jako postupně se navyšující, apod.). Q9: Shledáváte nepříznivé dopady či nezamýšlené důsledky spojené s omezením možnosti poskytovat úvěry s nestandardním průběhem splácení? 2.6 Změkčování úvěrových standardů prostřednictvím souběhu úvěrů zajištěných rezidenční nemovitostí a nezajištěných spotřebitelských úvěrů a prodlužováním délky jejich splatnosti Zkušenosti z některých zahraničních ekonomik dokladují, že zdrojem systémového rizika se může stát obcházení obezřetnostních standardů souběhem poskytování úvěrů zajištěných rezidenční nemovitostí a nezajištěných spotřebitelských úvěrů a neadekvátního prodlužování délky jejich splatnosti. Tendence tohoto typu zvyšují zranitelnost finančního sektoru a narušují konkurenční prostředí. Maximální délka splatnosti úvěru by měla reflektovat životnost nemovitosti a zbývající dobu ekonomické aktivity klienta. ČNB proto očekává, že maximální splatnost úvěru nepřesáhne 30 let či dobu kratší, pokud je kratší horizont ekonomické aktivity klienta či životnosti nemovitosti. Banky by zároveň neměly poskytovat 5
6 dodatečné nezajištěné spotřebitelské úvěry nad rámec stanovených limitů na LTV (doporučení EBA č. 13, str. 13 a FSB č. 3.2, str. 5). Maximální splatnost nezajištěných spotřebitelských úvěrů poskytovaných klientům spolu s úvěrem zajištěným nemovitostí (viz rovněž bod 2.1) by pak neměla přesahovat 8 let. Q10: Shledáváte nepříznivé dopady či nezamýšlené důsledky spojené s omezením souběhu úvěru zajištěného rezidenční nemovitostí a nezajištěného spotřebitelského úvěru nad rámec stanoveného limitu na LTV? Q11: Shledáváte nepříznivé dopady či nezamýšlené důsledky spojené s uvedenými maximálními splatnostmi úvěrů zajištěných rezidenční nemovitostí a nezajištěného spotřebitelského úvěru? 2.7 Odlišení financování vlastního bydlení a úvěrů pro další pronájem Dlužník financující úvěrem nákup vlastního bydlení je vystaven odlišné struktuře podnětů než dlužník financující nákup nemovitosti jako investice či pro její další pronájem. Tyto dva typy úvěrů se mohou z hlediska úvěrového rizika lišit (doporučení FSB 6.2, str. 8). Q12: Považujete za relevantní stanovit odlišný přístup pro limity a omezení uvedené v bodech 2.2, 2.3, 2.4, 2.5, 2.6 na úvěry pro financování vlastnického bydlení a pro úvěry na nákup nemovitosti jako investice či pro její další pronájem? Q13: Jak vysoký je podle Vás v současné době poměr objemu úvěrů poskytnutých na vlastní bydlení a objemu úvěrů pro další pronájem? 2.8 Obezřetný přístup k refinancovaným úvěrům s navýšením jistiny Jedním z kanálů nadměrného uvolňování úvěrových standardů se může stát navyšování úvěrových částek při refinancování úvěrů. Pokud banky refinancují úvěr a zároveň navyšují jeho jistinu, postupují v souladu se závaznou regulací stejně jako u úvěru nových (viz též doporučení EBA č. 14, str. 13 a FSB č. 3.3, str. 5): Zejména pokud banka navyšuje jistinu refinancovaného úvěru o více než 5 % či 100 tis. Kč, posuzuje samostatně dodržování všech zásad obezřetného řízení rizik včetně zjištění aktuální hodnoty zastavované nemovitosti. Banka u portfolia refinancovaných úvěrů vývoj úvěrového rizika samostatně monitoruje a srovnává s ostatními úvěry. Q14: Shledáváte nepříznivé dopady či nezamýšlené důsledky spojené s doporučením ohledně přístupu k refinancovaným úvěrům s navýšením? 2.9 Poskytování úvěrů přes zprostředkovatele a nebankovní poskytovatele Banky uplatňují obezřetný přístup při spolupráci se zprostředkovateli úvěrů a zohledňují rizika související s jejich odlišnými zájmy, které vytváří potenciál pro změkčování úvěrových 6
7 standardů. Banky proto u úvěrů sjednaných zprostředkovateli vývoj úvěrového rizika mimo jiné samostatně monitorují a srovnávají s ostatními úvěry (FSB, 2012, str. 2). Q15: Shledáváte nepříznivé dopady či nezamýšlené důsledky spojené s doporučením pro LTV ohledně poskytování úvěrů přes zprostředkovatele? Q16: Mohlo by zavedení limitů pro LTV/LTI vést k nárůstu úvěrů poskytovaných přes nebankovní poskytovatele? Příloha 1: Seznam otázek ke konzultaci Q1: Domníváte se, že výše uvedený způsob výpočtu výše úvěru Loan pro stanovení indikátoru LTV by mohl mít nepříznivé důsledky pro poskytování úvěrů na bydlení (pokud ano, uveďte k jakým)? Q2: Domníváte se, že stanovení omezení limitu na výši LTV způsobem maximální podíl poskytnutých úvěrů s LTV nad 85 % nesmí činit více než 10 % objemu všech poskytnutých úvěrů za dané čtvrtletí by mohl mít nepříznivé dopady do poskytování úvěrů na bydlení? Q3: Pokud ano, jaká procentní hranice limitu na výši LTV a jaká výše maximálního podílu úvěrů s LTV nad tento limit (resp. jejich kombinace) by podle Vašeho názoru nevytvářela významné omezení pro poskytování úvěrů na bydlení s distorzními dopady na příslušný trh? Q4: Jaké nepříznivé dopady či nezamýšlené důsledky by podle Vašeho názoru mohl mít limit na maximální možnou výši LTV z jednotlivých nových úvěrů na úrovni 100 % simultánně s agregátním limitem podle bodu 2.2? Q5: Jaké nepříznivé dopady či nezamýšlené důsledky by dle Vašeho názoru mohlo mít stanovení limitu na maximální hodnotu ukazatele LTI simultánně se stanovením limitů na výši LTV podle bodů 2.1, 2.2 a 2.3? Q6: Jaké nepříznivé dopady či nezamýšlené důsledky by dle Vašeho názoru mohlo mít stanovení limitu na maximální hodnotu ukazatele DSTI simultánně se stanovením limitů na výši LTV podle bodů 2.1, 2.2 a 2.3? 7
8 Q7: Jaká by byla podle Vašeho názoru adekvátní výše limitu LTI, pokud považujete používání tohoto indikátoru za vhodné či možné? Q8: Jaká by byla podle Vašeho názoru adekvátní výše limitu DSTI, pokud považujete používání tohoto indikátoru za vhodné či možné? Q9: Shledáváte nepříznivé dopady či nezamýšlené důsledky spojené s omezením možnosti poskytovat úvěry s nestandardním průběhem splácení? Q10: Shledáváte nepříznivé dopady či nezamýšlené důsledky spojené s omezením souběhu úvěru zajištěného rezidenční nemovitostí a nezajištěného spotřebitelského úvěru nad rámec stanoveného limitu na LTV? Q11: Shledáváte nepříznivé dopady či nezamýšlené důsledky spojené s uvedenými maximálními splatnostmi úvěrů zajištěných rezidenční nemovitostí a nezajištěného spotřebitelského úvěru? Q12: Považujete za relevantní stanovit odlišný přístup pro limity a omezení uvedené v bodech 2.2, 2.3, 2.4, 2.5, 2.6 na úvěry pro financování vlastnického bydlení a pro úvěry na nákup nemovitosti jako investice či pro její další pronájem? Q13: Jak vysoký je podle Vás v současné době poměr objemu úvěrů poskytnutých na vlastní bydlení a objemu úvěrů pro další pronájem? Q14: Shledáváte nepříznivé dopady či nezamýšlené důsledky spojené s doporučením ohledně přístupu k refinancovaným úvěrům s navýšením? Q15: Shledáváte nepříznivé dopady či nezamýšlené důsledky spojené s doporučením pro LTV ohledně poskytování úvěrů přes zprostředkovatele? Q16: Mohlo by zavedení limitů pro LTV/LTI vést k nárůstu úvěrů poskytovaných přes nebankovní poskytovatele? 8
ÚŘEDNÍ SDĚLENÍ ČESKÉ NÁRODNÍ BANKY
ÚŘEDNÍ SDĚLENÍ ČESKÉ NÁRODNÍ BANKY ze dne 16. června 2015 Třídící znak 2 0 6 1 5 1 8 0 Doporučení k řízení rizik spojených s poskytováním retailových úvěrů zajištěných rezidenční nemovitostí I. Účel úředního
VíceÚŘEDNÍ SDĚLENÍ ČESKÉ NÁRODNÍ BANKY ze dne 14. června 2016
Třídící znak 2 0 6 1 6 1 8 0 ÚŘEDNÍ SDĚLENÍ ČESKÉ NÁRODNÍ BANKY ze dne 14. června 2016 Doporučení k řízení rizik spojených s poskytováním retailových úvěrů zajištěných rezidenční nemovitostí I. Účel úředního
VíceÚŘEDNÍ SDĚLENÍ ČESKÉ NÁRODNÍ BANKY
Třídící znak 2 0 7 1 7 1 8 0 ÚŘEDNÍ SDĚLENÍ ČESKÉ NÁRODNÍ BANKY ze dne 13. června 2017 Doporučení k řízení rizik spojených s poskytováním retailových úvěrů zajištěných rezidenční nemovitostí I. Účel úředního
VíceÚŘEDNÍ SDĚLENÍ ČESKÉ NÁRODNÍ BANKY ze dne 11. června 2019
Třídící znak 2 1 1 1 9 1 8 0 ÚŘEDNÍ SDĚLENÍ ČESKÉ NÁRODNÍ BANKY ze dne 11. června 2019 Doporučení k řízení rizik spojených s poskytováním retailových úvěrů zajištěných rezidenční nemovitostí I. Účel úředního
VíceÚŘEDNÍ SDĚLENÍ ČESKÉ NÁRODNÍ BANKY ze dne 12. června 2018
Třídící znak 2 1 0 1 8 1 8 0 ÚŘEDNÍ SDĚLENÍ ČESKÉ NÁRODNÍ BANKY ze dne 12. června 2018 Doporučení k řízení rizik spojených s poskytováním retailových úvěrů zajištěných rezidenční nemovitostí I. Účel úředního
VíceTisková konference ČNB
Zpráva o finanční stabilitě 2018/2019 Tisková konference ČNB Jiří Rusnok, guvernér Jan Frait, ředitel sekce finanční stability Praha, 23. května 2019 Změny v komunikaci výsledků jednání bankovní rady o
VíceDLUHY, ÚVĚROVÉ REGISTRY A FINANČNÍ STABILITA
DLUHY, ÚVĚROVÉ REGISTRY A FINANČNÍ STABILITA Jan Frait ředitel samostatného odboru finanční stability Prezentace pro konferenci uspořádanou sdružením SOLUS Praha 19. června 2014 Názory obsažené v této
VíceTisková konference ČNB
Zpráva o finanční stabilitě 217/218 Tisková konference ČNB Jiří Rusnok, guvernér Jan Frait, ředitel sekce finanční stability Praha, 12. června 218 I. Souhrnné vyhodnocení rizik a přehled hlavních opatření
VíceŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK DUBEN
ŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK DUBEN Samostatný odbor finanční stability Sekce měnová Odbor měnové politiky a fiskálních analýz 2015 DUBEN 2015 1 I. ÚVOD A SHRNUTÍ Šetření úvěrových podmínek bank zachycuje
VíceŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK ČERVENEC
ŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK ČERVENEC Samostatný odbor finanční stability Sekce měnová Odbor měnové politiky a fiskálních analýz 2017 ČERVENEC 2017 1 I. ÚVOD A SHRNUTÍ Šetření úvěrových podmínek bank
VíceŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK ŘÍJEN
ŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK ŘÍJEN Samostatný odbor finanční stability Sekce měnová Odbor měnové politiky a fiskálních analýz 2015 1 I. ÚVOD A SHRNUTÍ Šetření úvěrových podmínek bank zachycuje názory
VíceFinanční stabilita a její zajišťování prostřednictvím makroobezřetnostní politiky
Finanční stabilita a její zajišťování prostřednictvím makroobezřetnostní politiky Jiří Rusnok Den otevřených dveří ČNB 4. června 2016 Cíle a působení ČNB Česká národní banka Cenová stabilita Finanční stabilita
VíceŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK DUBEN
ŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK DUBEN Samostatný odbor finanční stability Sekce měnová a statistiky Odbor měnové politiky a fiskálních analýz 214 DUBEN 214 1 I. ÚVOD A SHRNUTÍ Šetření úvěrových podmínek
VícePoskytování hypotečních úvěrů a rizika pro finanční stabilitu v ČR
Poskytování hypotečních úvěrů a rizika pro finanční stabilitu v ČR Jan Frait ředitel samostatného odboru finanční stability Prezentace pro Euro Business Breakfast Budoucnost hypoték v ČR Praha, 29. červen
VíceZAVÁDĚNÍ A KALIBRACE MAKROOBEZŘETNOSTNÍCH NÁSTROJŮ CÍLENÝCH NA EXPOZICE ZAJIŠTĚNÉ REZIDENČNÍ NEMOVITOSTÍ V ČR
126 ZAVÁDĚNÍ A KALIBRACE MAKROOBEZŘETNOSTNÍCH NÁSTROJŮ ZAVÁDĚNÍ A KALIBRACE MAKROOBEZŘETNOSTNÍCH NÁSTROJŮ CÍLENÝCH NA EXPOZICE ZAJIŠTĚNÉ REZIDENČNÍ NEMOVITOSTÍ V ČR Hana Hejlová, Libor Holub, Miroslav
VíceObsah. Předmluva Shrnutí Výroční zpráva ESRB 2013 Obsah
Výroční zpráva 2013 Výroční zpráva 2013 Obsah Předmluva... 4 Shrnutí... 5 Výroční zpráva ESRB 2013 Obsah 3 Předmluva Mario Draghi předseda Evropské rady pro systémová rizika S potěšením Vám předkládám
VíceŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK ŘÍJEN
ŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK ŘÍJEN Samostatný odbor finanční stability Sekce měnová a statistiky Odbor měnové politiky a fiskálních analýz 213 ŘÍJEN 213 1 I. ÚVOD A SHRNUTÍ Šetření úvěrových podmínek
VíceŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK ŘÍJEN
ŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK ŘÍJEN Samostatný odbor finanční stability Sekce měnová a statistiky Odbor měnové politiky a fiskálních analýz 14 ŘÍJEN 14 1 I. ÚVOD A SHRNUTÍ Šetření úvěrových podmínek
VíceZpráva o finanční stabilitě 2015/2016
Zpráva o finanční stabilitě 2015/2016 Prezentace pro tiskovou konferenci Miroslav Singer guvernér Praha, 14. červen 2016 Struktura prezentace I. Souhrnné vyhodnocení rizik a nastavení proticyklické kapitálové
VíceFinanční stabilita ČR a aktuální otázky makroobezřetnostní politiky ČNB. Jiří Rusnok. Guvernér České národní banky
Finanční stabilita ČR a aktuální otázky makroobezřetnostní politiky ČNB Jiří Rusnok Guvernér České národní banky Rozvoj a inovace finančních produktů Vysoká škola ekonomická, 1. února 2019 Obsah Aktuální
VíceZpráva o finanční stabilitě 2014/2015
Zpráva o finanční stabilitě 2014/2015 Prezentace pro tiskovou konferenci Miroslav Singer guvernér Praha, 16. červen 2015 Struktura prezentace I. Souhrnné vyhodnocení rizik, nastavení proticyklické kapitálové
VíceFinanční stabilita ČR a aktuální otázky makroobezřetnostní politiky ČNB. Jiří Rusnok. Guvernér České národní banky
Finanční stabilita ČR a aktuální otázky makroobezřetnostní politiky ČNB Jiří Rusnok Guvernér České národní banky Rozvoj a inovace finančních produktů Vysoká škola ekonomická, 1. února 2019 Obsah Aktuální
VíceFinancování nemovitostí, rizika pro finanční stabilitu a makroobezřetnostní politika ČNB
Financování nemovitostí, rizika pro finanční stabilitu a makroobezřetnostní politika ČNB Jan Frait ředitel sekce finanční stability Prezentace pro XVII. ročník konference Real Estate Market > Spring 218
VíceÚvěrová dynamika, trh rezidenčních nemovitostí ve střední Evropě a makroobezřetnostní opatření ČNB
Úvěrová dynamika, trh rezidenčních nemovitostí ve střední Evropě a makroobezřetnostní opatření ČNB Jan Frait ředitel sekce finanční stability Prezentace pro konferenci Hypotéka 2018 Praha, 9. října 2018
VíceŠETŘENÍ O VÝVOJI ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK LEDEN
ŠETŘENÍ O VÝVOJI ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK LEDEN Samostatný odbor finanční stability Sekce měnová a statistiky Odbor měnové politiky a fiskálních analýz 213 LEDEN 213 1 I. ÚVOD A SHRNUTÍ Čtvrtletní šetření ČNB
VíceStabilita bankovního sektoru v ČR Jiří Rusnok
Stabilita bankovního sektoru v ČR Jiří Rusnok guvernér, Česká národní banka UniCredit Bank Forum Praha, 9. listopadu 2018 Obsah Vybrané ukazatele stability bankovního sektoru Zátěžové testy ČNB Makroobezřetnostní
VíceEkonomické faktory a rezidenční bydlení
Ekonomické faktory a rezidenční bydlení Roman Hauptfleisch Relace mezi úrokovými sazbami, cenami nemovitostí a hospodářským vývojem Demografické ukazatele Nízké hypoteční úrokové sazby Nárůst objemu hypoték
VíceDohledové sdělení č. 1/2017. K poskytování úvěrů domácnostem úvěrovými institucemi
Dohledové sdělení č. 1/2017 K poskytování úvěrů domácnostem úvěrovými institucemi I. V posledních letech je možné pozorovat významný nárůst objemu úvěrů poskytnutých domácnostem, zejména díky příznivým
Více10 1 SHRNUTÍ CELKOVÉ HODNOCENÍ
10 1 SHRNUTÍ CELKOVÉ HODNOCENÍ Odolnost finančního sektoru Rizika cyklická Rizika strukturální ZFS 2015/2016 ZFS 2016/2017 Finanční sektor v ČR procházel v období od jara 2016 z hlediska finanční stability
VícePředstavení dohledu nad finančním trhem
Představení dohledu nad finančním trhem Důvody existence dohledu, jeho cíle a pravomoci Vladimír Tomšík viceguvernér ČNB Den otevřených dveří ČNB dne 4. června 2016 Struktura prezentace I. Důvody existence
VíceNávrh VYHLÁŠKA. ze dne o úvěrových ukazatelích. 1 Předmět úpravy. 2 Ukazatel LTV
Návrh VII. VYHLÁŠKA ze dne..... 201. o úvěrových ukazatelích Česká národní banka stanoví podle 45a odst. 6 zákona č. 6/1993 Sb., o České národní bance, ve znění zákona č. (dále jen zákon ): 1 Předmět úpravy
VíceCELKOVÉ HODNOCENÍ. Odolnost finančního sektoru. Rizika cyklická. Rizika strukturální ZFS 2015/2016 ZFS 2016/2017 ZFS 2017/2018
10 1 SHRNUTÍ CELKOVÉ HODNOCENÍ Odolnost finančního sektoru Rizika cyklická Rizika strukturální ZFS 2015/2016 ZFS 2016/2017 ZFS 2017/2018 Finanční sektor v ČR procházel v období od jara 2017 vysoce příznivým
VíceŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK ČERVENEC
ŠETŘENÍ ÚVĚROVÝCH PODMÍNEK BANK ČERVENEC Samostatný odbor finanční stability Sekce měnová a statistiky Odbor měnové politiky a fiskálních analýz 2014 ČERVENEC 2014 1 I. ÚVOD A SHRNUTÍ Šetření úvěrových
VíceProgram pro Pražany Dostupný byt
Program pro Pražany Dostupný byt Dnešní stav: Průměrná cena bytu 1+kk Průměrný čistý měsíční plat Pražana 25 let Povinná výše vlastních zdrojů (20% kupní ceny) Potřebná výše hypotečního úvěru (80% kupní
VíceMF poř. č. 9. Název legislativního úkolu MF -- 06.12 01.14 II.
návrh věcného záměru zákona MF poř. č. 9 I. Název legislativního úkolu Zákon o některých podmínkách nabízení, zprostředkování a poskytování finančních služeb a o finančním poradenství (zákon o distribuci
VíceNAŘÍZENÍ KOMISE V PŘENESENÉ PRAVOMOCI (EU) /... ze dne ,
EVROPSKÁ KOMISE V Bruselu dne 19.10.2017 C(2017) 6940 final NAŘÍZENÍ KOMISE V PŘENESENÉ PRAVOMOCI (EU) /... ze dne 19.10.2017, kterým se doplňuje nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č. 575/2013,
VíceHODNOCENÍ RIZIK PRO FINANČNÍ STABILITU SPOJENÝCH S REÁLNOU EKONOMIKOU A FINANČNÍMI TRHY
8 SHRNUTÍ 1 SHRNUTÍ Finanční sektor v ČR procházel v období od jara 2018 vysoce příznivým vývojem. Podle souhrnného hodnocení ČNB si udržel vysokou odolnost vůči možným nepříznivým šokům. Pokud jde o potenciální
VíceBankovní soustava ČR. Bc. Alena Kozubová
Bankovní soustava ČR Bc. Alena Kozubová Bankovní soustava ČR Nejčastější model v tržních ekonomikách je dvouokruhové bankovnictví, které tvoří: Centrální banka Obchodní (komerční) banky Bankovní soustava
VíceProf. Ing. Robert Holman, CSc. člen bankovní rady. Plzeň, 8. října 2008
Úvěrová krize ve vyspělých zemích a finanční stabilita v ČR Prof. Ing. Robert Holman, CSc. člen bankovní rady Plzeň, 8. října 2008 I. ČNB - finanční stabilita jako její významný cílc Finanční stabilita
VíceSoučasné výzvy v oblasti regulace a dohledu nad finančním trhem v EU
Současné výzvy v oblasti regulace a dohledu nad finančním trhem v EU Prof. Ing. Robert Holman, CSc. člen bankovnírady ČNB Strategie Evropa 2020: novévýzvy, příležitosti a hrozby pro ekonomiku EU 22. září2010
VíceStřední průmyslová škola strojnická Olomouc tř.17. listopadu 49. Výukový materiál zpracovaný v rámci projektu Výuka moderně
Střední průmyslová škola strojnická Olomouc tř.17. listopadu 49 Výukový materiál zpracovaný v rámci projektu Výuka moderně Registrační číslo projektu: CZ.1.07/1.5.00/34.0205 Šablona: VI/2 Sada: 1 Číslo
VíceCELKOVÉ HODNOCENÍ. Odolnost finančního sektoru. Rizika cyklická. Rizika strukturální
10 1 SHRNUTÍ CELKOVÉ HODNOCENÍ Odolnost finančního sektoru Rizika cyklická Rizika strukturální Finanční sektor v ČR procházel v období od jara 2015 z hlediska finanční stability příznivým vývojem. Systémová
VíceObecné pokyny Evropského orgánu pro bankovnictví
EBA/GL/2015/12 19.08.2015 Obecné pokyny Evropského orgánu pro bankovnictví k prodlení a realizaci zástavy 1 Obsah Oddíl 1 Dodržování předpisů a oznamovací povinnost 3 Oddíl 2 Předmět, oblast působnosti
Více10 let sjednoceného dohledu nad finančním trhem v České národní bance
10 let sjednoceného dohledu nad finančním trhem v České národní bance Vladimír Tomšík 25. října 2016 Historie Uspořádání dohledu do 1.4.2006 Česká národní banka dohled nad bankami a pobočkami zahraničních
VícePrezentace pro tiskovou konferenci 10. červen Prof. Ing. Robert Holman, CSc. člen bankovní rady
Zpráva o finanční stabilitě 2007 Prezentace pro tiskovou konferenci 10. červen 2008 Prof. Ing. Robert Holman, CSc. člen bankovní rady 2 Struktura prezentace I. Faktory, které v roce 2007 přispěly k posílení
VíceSPOLEČNÉ ZÁTĚŽOVÉ TESTY ČNB, EIOPA A POJIŠŤOVEN V ČR. Samostatný odbor finanční stability Sekce dohledu nad finančním trhem
1 SPOLEČNÉ ZÁTĚŽOVÉ TESTY ČNB, EIOPA A POJIŠŤOVEN V ČR Samostatný odbor finanční stability Sekce dohledu nad finančním trhem 216 2 SPOLEČNÉ ZÁTĚŽOVÉ TESTY POJIŠŤOVEN 216 SHRNUTÍ Agregované výsledky společných
Vícecností a firem: pohled ČNB Miroslav Singer
Zadluženost domácnost cností a firem: pohled ČNB Miroslav Singer viceguvernér, r, Česká národní banka Cesta k odpovědnému úvěrování v ČR, Solus Praha, 9. června 21 Obsah Dopady krize na domácnosti Dopady
VíceZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR SRPEN. Samostatný odbor finanční stability
ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR SRPEN Samostatný odbor finanční stability ZÁTĚŽOVÉ TESTY SRPEN ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR (SRPEN ) SHRNUTÍ Výsledky aktuálních zátěžových testů bankovního
VíceTisková konference Volksbank CZ, a.s. Jindřišská věž, Praha, 23. 10. 2007
Tisková konference Volksbank CZ, a.s. Jindřišská věž, Praha, 23. 10. 2007 Výsledky hospodaření Volksbank v roce 2007 Prezentuje: Johann Lurf předseda představenstva Volksbank CZ, a.s. Základní ukazatele
VíceNový režim pro hypoteční trhy
Bulletin BBH Právní aktuality Nový režim pro hypoteční trhy březen 2014 Obsah Shrnutí... 2 1. Působnost... 3 2. Pravidla pro poskytování úvěrů na bydlení... 3 3. Zprostředkování a poradenství... 4 4. Požadavky
VíceFinanční stabilita obcí - přístupy a produkty Komerční banky. Dny malých obcí Vyškov, Praha
Finanční stabilita obcí - přístupy a produkty Komerční banky Dny malých obcí Vyškov, Praha 1. a 3. listopadu 2011 Malé obce plní základní funkce ÚSC Zajišťování výkonu přenesené působnosti - rostoucí mandatorní
VíceZpráva o finanční stabilitě 2018/2019
Zpráva o finanční stabilitě 218/219 Sekce finanční stability Prezentace pro seminář k vydání ZFS 218/219 Praha, 11. června 219 Finanční stabilita v ČR na jaře 219 Potenciální zdroje rizik, která se mohou
Více4 RIZIKA PRO FINANČNÍ STABILITU A MAKROOBEZŘETNOSTNÍ POLITIKA
7 4 RIZIKA PRO FINANČNÍ STABILITU A MAKROOBEZŘETNOSTNÍ POLITIKA GRAF IV.1 Rozpětí výnosů rizikových dluhopisů soukromého sektoru (v b.b) 2 5 2 1 5 1 5 4/99 4/3 4/7 4/11 4/15 Pramen: Bloomber L.P. Pozn.:
VíceObecné pokyny Evropského orgánu pro bankovnictví. k posouzení úvěruschopnosti
EBA/GL/2015/11 19.08.2015 Obecné pokyny Evropského orgánu pro bankovnictví k posouzení úvěruschopnosti 1 Obsah Oddíl 1 Dodržování předpisů a oznamovací povinnost 3 Oddíl 2 Předmět, oblast působnosti a
VíceHypoteční úvěry Hypoteční úvěr = úvěr zajištěný zástavním právem (hypotéka = zástava) k nemovitosti
Hypoteční úvěr = úvěr zajištěný zástavním právem (hypotéka = zástava) k nemovitosti obvykle se jako zástava využívá financovaná nemovitost, ale není to podmínkou, ručit lze i objektem jiným určený jak
VíceZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR LISTOPAD. Samostatný odbor finanční stability
ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR LISTOPAD Samostatný odbor finanční stability 0 ZÁTĚŽOVÉ TESTY LISTOPAD 0 ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČR (LISTOPAD 0) SHRNUTÍ Výsledky zátěžových testů bankovního
Více5 MAKROOBEZŘETNOSTNÍ POLITIKA
74 5 MAKROOBEZŘETNOSTNÍ POLITIKA 5 MAKROOBEZŘETNOSTNÍ POLITIKA Cílem této kapitoly je popsat hlavní rizika pro finanční stabilitu a informovat o nástrojích k jejich omezení. Za tímto účelem je posouzeno,
VíceEVROPSKÁ RADA PRO SYSTÉMOVÁ RIZIKA
21.9.2018 CS Úřední věstník Evropské unie C 338/1 I (Usnesení, doporučení a stanoviska) DOPORUČENÍ EVROPSKÁ RADA PRO SYSTÉMOVÁ RIZIKA DOPORUČENÍ EVROPSKÉ RADY PRO SYSTÉMOVÁ RIZIKA ze dne 16. července 2018,
VíceEVROPSKÁ RADA PRO SYSTÉMOVÁ RIZIKA
12.3.2016 CS Úřední věstník Evropské unie C 97/23 EVROPSKÁ RADA PRO SYSTÉMOVÁ RIZIKA ROZHODNUTÍ EVROPSKÉ RADY PRO SYSTÉMOVÁ RIZIKA ze dne 11. prosince 2015 o hodnocení významnosti třetích zemí pro bankovní
VíceZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČESKÉ REPUBLIKY LISTOPAD Samostatný odbor finanční stability
ZÁTĚŽOVÉ TESTY BANKOVNÍHO SEKTORU ČESKÉ REPUBLIKY LISTOPAD 01 Samostatný odbor finanční stability 01 ZÁTĚŽOVÉ TESTY LISTOPAD 01 SHRNUTÍ Výsledky zátěžových testů bankovního sektoru v ČR, které byly provedeny
VíceTrendy investic do nemovitostí v ČR a regionu střední Evropy
Trendy investic do nemovitostí v ČR a regionu střední Evropy Pavel Kliment Partner zodpovědný za oblast stavebnictví a nemovitostí, KPMG Česká republika 7. prosince 2016, Brno Obsah Globální pohled a pohyb
VíceZPRÁVA O FINANČNÍ STABILITĚ
ZPRÁVA O FINANČNÍ STABILITĚ 216 / 217 ZPRÁVA O FINANČNÍ STABILITĚ 216 / 217 ISBN 978-8-87225-71-4 Péče o finanční stabilitu je definována v zákoně o České národní bance (ČNB) č. 6/1993 Sb., ve znění pozdějších
VíceZákladní ukazatele - obchodníci s cennými papíry
Základní ukazatele - obchodníci s cennými papíry I. Definice a obsah Přehled základních souhrnných informací o stavu a vývoji sektoru obchodníků s cennými papíry, kteří poskytují investiční služby v České
VíceHospodaření obcí a nové investice
Hospodaření obcí a nové investice Komerční banka, a.s. 41. Den malých obcí 27.2. 2014 Prostějov 4.3. 2014 Praha Vývoj ekonomiky ČR a hospodaření obcí Do roku 2008 stabilní prostředí - ekonomický růst,
VíceDomácí a světový ekonomický vývoj. Pavel Řežábek. člen bankovní rady ČNB
Domácí a světový ekonomický vývoj Pavel Řežábek člen bankovní rady ČNB Ekonomická přednáška v rámci odborné konference Očekávaný vývoj automobilového průmyslu v ČR a střední Evropě Brno, 21. října 2015
VíceSKUPINA ČSOB VYKÁZALA ZA ROK 2009 ČISTÝ ZISK 17,368 MLD. KČ 1
Praha, 11. února 2010 SKUPINA ČSOB VYKÁZALA ZA ROK ČISTÝ ZISK 17,368 MLD. KČ 1 Hlavní informace: Čistý zisk vykázaný: 17,368 Čistý zisk udržitelný: 10,487 (-17 % meziročně) Provozní výnosy udržitelné:
VíceMakroekonomický výhled, vývoj bankovních úvěrů a rizika pro finanční stabilitu Jan Frait
Makroekonomický výhled, vývoj bankovních úvěrů a rizika pro finanční stabilitu Jan Frait Diskusní setkání Asociace pro rozvoj trhu nemovitostí Praha, 27. srpen 215 I. Aktuální makroekonomická prognóza
VíceFinanční gramotnost pro SŠ -6. modul Úvěry a předlužení
Modul č. 6 Ing. Miroslav Škvára O úvěrech Co říká o úvěru Wikipedie? Úvěrje formou dočasného postoupení zboží nebo peněžních prostředků (půjčka) věřitelem, na principu návratnosti, dlužníkovi, který je
VíceČeskoslovenská obchodní banka, a. s. Na Příkopě 854/14 115 20 Praha 1 Nové Město tel.: +420 261 351 111
V Praze, 21. března 2006 Čistý zisk Skupiny ČSOB v roce 2005 vyšší o 17% oproti roku 2004 (konsolidované, IFRS, auditované výsledky) Skupina ČSOB uzavřela rok 2005 se ziskem ve výši 10,3 miliardy Kč. Čistý
VíceVěstník ČNB částka 14/2013 ze dne 30. prosince ÚŘEDNÍ SDĚLENÍ ČESKÉ NÁRODNÍ BANKY ze dne 20. prosince 2013
ÚŘEDNÍ SDĚLENÍ ČESKÉ NÁRODNÍ BANKY ze dne 20. prosince 2013 k výkonu činnosti bank, spořitelních a úvěrních družstev a obchodníků s cennými papíry Uplatňování plošných diskrecí orgánem dohledu Třídící
VíceObsah. Předmluva...4. Shrnutí...5. Výroční zpráva ESRB 2012 Obsah
Výroční zpráva 2012 Výroční zpráva 2012 Obsah Předmluva...4 Shrnutí...5 Výroční zpráva ESRB 2012 Obsah 3 Předmluva Mario Draghi předseda Evropské rady pro systémová rizika S potěšením Vám předkládám druhou
VíceDosavadní stav a další perspektivy rozvoje finančního trhu v ČR
Dosavadní stav a další perspektivy rozvoje finančního trhu v ČR Vladimír Tomšík viceguvernér ČNB Konference České leasingové a finanční asociace Nebankovní financování na prahu třetí dekády rozvoje 12.
VíceVývoj regulatorního prostředí v ČR jako součásti EU. Sylva Floríková, Head of Compliance, Komerční banka 23. května 2012
Vývoj regulatorního prostředí v ČR jako součásti EU Sylva Floríková, Head of Compliance, Komerční banka 23. května 2012 Obecné trendy ve vývoji regulací bank Banky jsou považovány za ty, co způsobily krizi
VíceObsah. Úvodní slovo...4. Shrnutí...5. Výroční zpráva ESRB 2011 Obsah
Výroční zpráva 2011 Výroční zpráva 2011 Obsah Úvodní slovo...4 Shrnutí...5 Výroční zpráva ESRB 2011 Obsah 3 Úvodní slovo Mario Draghi předseda Evropské rady pro systémová rizika S potěšením Vám předkládám
VíceBankovní právo. Mgr. Lukáš Hrdlička
Bankovní právo Mgr. Lukáš Hrdlička Osnova semináře Co je banka z ekonomického hlediska a jaké má funkce? Měly by banky být regulovány? Co je banka z pohledu práva? Jak s tím souvisí shadow banking? By
VíceÚvěry spotřebitelské, hypoteční, ze stavebního spoření. Univerzita Třetího věku. Prosinec 2010
Úvěry spotřebitelské, hypoteční, ze stavebního spoření Univerzita Třetího věku Prosinec 2010 Spotřebitelský úvěr starý a nový zákon Do konce roku 2010 platí zákon č. 321/2001 Sb. pro všechny úvěry sjednané
Více13531/15 mg/jh/rk 1 DGG 1C
Rada Evropské unie Brusel 30. října 2015 (OR. en) 13531/15 EF 194 ECOFIN 819 UEM 389 SURE 27 POZNÁMKA Odesílatel: Příjemce: Předmět: Generální sekretariát Rady Výbor stálých zástupců / Rada Návrh závěrů
VíceZPRÁVA KOMISE EVROPSKÉMU PARLAMENTU A RADĚ. o dopadech nařízení (EU) č. 575/2013 a směrnice 2013/36/EU na hospodářský cyklus. {SWD(2018) 89 final}
EVROPSKÁ KOMISE V Bruselu dne 9.4.2018 COM(2018) 172 final ZPRÁVA KOMISE EVROPSKÉMU PARLAMENTU A RADĚ o dopadech nařízení (EU) č. 575/2013 a směrnice 2013/36/EU na hospodářský cyklus {SWD(2018) 89 final}
VíceDnešní snídaňové menu
Wüstenrot: rok 2016 Dnešní snídaňové menu Výsledky roku 2016 Chystané novinky nejen pro naše klienty Všechno, co potřebujete vědět o řešení bydlení 2 Rok 2016 rok výzev Na konci ledna 2016 dokončen prodej
VíceTypy úvěrů. Bc. Alena Kozubová
Typy úvěrů Bc. Alena Kozubová Typy úvěrů Kontokorentní úvěr s bankou uzavřeme smlouvu o čerpání úvěru z našeho běžného účtu. Ten může vykazovat i záporný zůstatek až do sjednané výše. Čerpání a splácení
VíceZPRÁVA O FINANČNÍ STABILITĚ
ZPRÁVA O FINANČNÍ STABILITĚ 218 / 219 ZPRÁVA O FINANČNÍ STABILITĚ 218 / 219 Zpráva o finanční stabilitě 218/219 byla projednána bankovní radou ČNB na jejím pravidelném jednání o otázkách finanční stability
VíceStabilita banky, její ovlivňování ČNB, pravidla likvidity, kapitálové přiměřenosti a úvěrové angažovanosti banky
Stabilita banky, její ovlivňování ČNB, pravidla likvidity, kapitálové přiměřenosti a úvěrové angažovanosti banky Stabilita banky Stabilitou banky obecně rozumíme její solventnost a likviditu. Vzhledem
VíceObsah. Předmluva 2. Shrnutí 3. Výroční zpráva ESRB Obsah
Výroční zpráva 2017 Obsah Předmluva 2 Shrnutí 3 Obsah 1 Předmluva Tato sedmá výroční zpráva Evropské rady pro systémová rizika (ESRB) se vztahuje na období od 1. dubna 2017 do 31. března 2018. Během sledovaného
VíceÚvěr se považuje za hypoteční úvěr dnem vzniku právních účinků zástavního práva.
Hypoteční bankovnictví Cíl kapitoly Cílem kapitoly je vysvětlit podstatu hypotečního bankovnictví, definovat pojmy, které s hypotečním bankovnictvím souvisí a uvést jeho právní základy. Kromě toho bude
VícePololetní zpráva 2009 UniCredit Bank Czech Republic, a.s.
Pololetní zpráva 2009 UniCredit Bank Czech Republic, a.s. Vydána dne 28. srpna 2009 UniCredit Bank Czech Republic, a.s. Na Příkopě 858/20 111 21 Praha 1 UniCredit Bank Czech Republic, a.s., IČ 64948242,
VíceRizika pro očekávaný makroekonomický vývoj Jan Frait Samostatný odbor finanční stability
Rizika pro očekávaný makroekonomický vývoj Jan Frait Samostatný odbor finanční stability Diskusí setkání Asociace pro rozvoj trhu nemovitostí Praha, 21. srpen 213 Struktura prezentace I. Aktuální makroekonomická
VíceZpráva Rady (Ecofin) o účinnosti režimů finanční podpory, určená pro zasedání Evropské rady ve dnech 18. a 19. června
RADA EVROPSKÉ UNIE Brusel 9. června 2009 (12.06) (OR. en) 10772/09 ECOFIN 429 UEM 158 EF 89 RC 9 POZNÁMKA Odesílatel: Příjemce: Předmět: Rada ve složení pro hospodářské a finanční věci (Ecofin) Evropská
VíceZpráva o finanční stabilitě 2012/2013
Zpráva o finanční stabilitě 2012/2013 Prezentace pro tiskovou konferenci Miroslav Singer guvernér Praha, 18. červen 2013 Struktura prezentace I. Výchozí stav reálné ekonomiky a finančního sektoru a alternativní
VícePříloha č. 3: Stavební spořitelny a jejich nabídka produktů na financování bydlení. Českomoravská stavební spořitelna a.s.
Příloha č. 3: Stavební spořitelny a jejich nabídka produktů na financování bydlení V české republice nyní působí celkem 5 stavebních spořitelen a všechny tyto spořitelny jsou sdruženy v Asociaci českých
VíceBankovní regulace v evropském kontextu
Krize Eurozóny makroekonomický výhled Bankovní regulace v evropském kontextu Lubomír Lízal, PhD. Strategické fórum Štiřín, 6.12.2012 Nejnovější prognóza ČNB + listopadové zátěžové testy Prognóza růstu
VíceÚvěrové instituce a jejich zprostředkovatelé, bankovní produkty. Univerzita Třetího věku Hradec Králové. Říjen 2010
Úvěrové instituce a jejich zprostředkovatelé, bankovní produkty Univerzita Třetího věku Hradec Králové Říjen 2010 Úvěrové instituce Banky akciové společnosti oprávněné přijímat vklady, poskytovat úvěry
VíceZákladní ukazatele - obchodníci s cennými papíry
Základní ukazatele - obchodníci s cennými papíry I. Definice a obsah Přehled základních souhrnných informací o stavu a vývoji obchodníků s cennými papíry, kteří poskytují investiční služby v České republice
VíceVÝZNAM ÚVĚRŮ NEFINANČNÍM PODNIKŮM V ÚVĚROVÝCH PORTFOLIÍCH ČESKÝCH BANK 1
VÝZNAM ÚVĚRŮ NEFINANČNÍM PODNIKŮM V ÚVĚROVÝCH PORTFOLIÍCH ČESKÝCH BANK 1 Vodová Pavla ABSTRAKT Cílem příspěvku je analyzovat úvěry poskytované nefinančním podnikům. Nejprve je charakterizován význam úvěrů
VíceFormulář pro odpovědi na konzultační otázky Ministerstva financí (transpozice směrnice MCD)
Formulář pro odpovědi na konzultační otázky Ministerstva financí (transpozice směrnice MCD) Na otázky odpověděl: [...] Otázka č. 1): Považujete za vhodné, aby byly informační povinnosti věřitele vůči dlužníkovi
VícePololetní zpráva 2008 UniCredit Bank Czech Republic, a.s.
Pololetní zpráva 28 Vydána dne 3. srpna 28 Na Příkopě 858/2 111 21 Praha 1 , IČ 64948242, sídlem Na Příkopě 2, Praha 1 předkládá, jako emitent kótovaných cenných papírů, veřejnosti tuto Pololetní zprávu
VíceREFINANCOVÁNÍ, KONSOLIDACE PŮJČEK / ÚVĚRŮ
REFINANCOVÁNÍ, KONSOLIDACE PŮJČEK / ÚVĚRŮ Máte půjčku, která Vám nevyhovuje, splácíte více menších úvěrů, dostali jste se do platební neschopnosti, byla Vám poskytnuta půjčka/úvěr s ručením nemovitostí
VíceFinanční management a rozpočet obcí - přístupy Komerční banky, a.s. 39. Den malých obcí 2013 5. březen 2013, Praha
Finanční management a rozpočet obcí - přístupy Komerční banky, a.s. 39. Den malých obcí 2013 5. březen 2013, Praha Faktory ovlivňující aktuální stav financí ÚSC Ekonomické Pokračuj ující ekonomická krize
VíceČISTÝ ZISK 9,188 MLD KČ 1
Vnitřní informace: Konsolidované neauditované výsledky skupiny ČSOB (IFRS) za 3. čtvrtletí 2009 Praha, 13. listopadu 2009 SKUPINA ČSOB VYKÁZALA ZA DEVĚT MĚSÍCŮ ROKU 2009 ČISTÝ ZISK 9,188 MLD KČ 1 Hlavní
VícePODMÍNKY A RIZIKA PŘI ZÍSKÁVÁNÍ PŮJČEK I.
I. Název školy Číslo projektu Autor Název šablony Střední odborná škola a Gymnázium Staré Město CZ.1.07/1.5.00/34.1007 Ing. Miroslava Kořínková III/2 Inovace a zkvalitnění výuky prostřednictvím ICT Název
VíceDOPORUČENÍ EVROPSKÉ RADY PRO SYSTÉMOVÁ RIZIKA
12.3.2016 CS Úřední věstník Evropské unie C 97/9 DOPORUČENÍ EVROPSKÉ RADY PRO SYSTÉMOVÁ RIZIKA ze dne 15. prosince 2015 o hodnocení přeshraničních účinků opatření makroobezřetnostní politiky a o jejich
Více