Obsah Úvod 8 1. Teoretická analýza problému 9 2. Návrh variant řešení

Obsah Úvod 8 1. Teoretická analýza problému 9 1.1. Základní pojmy 9 1.2. Příjmy z podnikání a z jiné samostatně výdělečné činnosti 10 1.3. Výdaje vynaložené na dosažení, zajištění a udržení příjmů 11 1.4. Hmotný majetek a jeho odpisování 14 1.4.1. Krácení odpisů a přerušení odpisování 15 1.4.2. Vyloučení z odpisování 16 1.4.3. Kdo odpisuje 17 1.4.4. Ocenění odpisovaného majetku 17 1.4.5. Odpisování 18 2. Návrh variant řešení 23 2.1. Výchozí situace podnikatele 23 2.2. Zadané požadavky 24 2.3. Návrhy postupu řešení 25 2.4. Pořízení užitkových vozů jako obchodní majetek podnikatele 27 2.4.1. Pořízení tří automobilů Volkswagen Transporter při financování podnikatelským úvěrem 34 2.4.2. Pořízení tří automobilů Volkswagen Transporter při částečném financování z vlastních zdrojů podnikatele 36 2.5. Získání užitkových vozů formou pronájmu 40 2.5.1. Pořízení tří automobilů Volkswagen Transporter formou finančního leasingu 40 2.5.2. Pořízení tří automobilů Volkswagen Transporter formou operativního pronájmu 43 6

3. Doporučené řešení 45 3.1. Vhodná řešení v rámci jednotlivých forem pořízení 45 3.1.1. Doporučené řešení při částečném financování z vlastních zdrojů podnikatele 45 3.1.2. Doporučené řešení při plném financování z podnikatelského úvěru 50 3.1.3. Doporučené řešení při pořízení vozů formou finančního leasingu 54 3.2. Doporučené řešení formy financování 56 4. Závěr 58 5. Použitá literatura 61 Seznam grafů 63 Seznam tabulek 63 7

Úvod Pořízení automobilu je běžnou činností, kterou vykonává většina plnoletých osob. Základními kritérii při výběru vozu jsou například značka vozu, druh karoserie, objem motoru, spotřeba pohonných hmot a mnoho dalších. Ve většině případů se však bude jednat o požadavky týkající se daného vozu. Fyzická osoba, která ale tento vůz pořizuje za účelem podnikání a bude jej tedy zařazovat do obchodního majetku, by měla svůj pohled rozšířit o další kritéria. Při pořízení automobilu, jako prostředku k podnikání či provozování jiné samostatné výdělečné činnosti, je důležité si uvědomit, že automobil bude kromě bezpečnosti a spolehlivosti ovlivňovat také daňovou povinnost poplatníka. Důležitost daného problému pak roste s množstvím pořizovaných vozů. Je nutné, kromě způsobu financování, také zvolit vhodné načasování pořizovaných vozů, aby bylo dosaženo optimální daňové povinnosti. Cílem mé bakalářské práce je navrhnout konkrétnímu podnikateli, na základě jeho požadavků, formu financování a časovou posloupnost pořizování užitkových vozů, vedoucí k dosažení optimální daňové povinnosti za určená zdaňovací období. Základem pro splnění tohoto cíle jsou uvedené požadavky podnikatele spolu s jeho výhledovým plánem zdanitelných příjmů a daňově uznatelných výdajů. Prostředkem pro dosažení uvedeného cíle je hodnocení různých variant řešení v rámci možných forem financování. Cíl mé bakalářské práce bude splněn doporučením takové formy financování a období pořízení při kterém podnikatel bude dosahovat za uvedená zdaňovací období optimální daňové povinnosti a současně budou splněny jeho požadavky. Objektem výzkumu jsou především způsoby financování a metody odpisování obchodního majetku. 8

1. Teoretická analýza problému 1.1. Základní pojmy Daň z příjmů fyzických osob upravuje zákon č. 586/1992 Sb., o daních z příjmů (dále jen zákon). Vymezením zdaněním fyzických osob se zabývá zejména první část zákona, obsažené v 2 až 16. Za jeden z klíčových pojmů této bakalářské práce považuji základ daně. Základ daně a daňovou ztrátu definuje zákon o dani z příjmů v 5. Základem daně je tedy částka, o kterou příjmy plynoucí poplatníkovi ve zdaňovacím období přesahují výdaje prokazatelně vynaložené na jejich dosažení, zajištění a udržení. Nutno dodat, že do základu daně se nezahrnují příjmy osvobozené od daně. Za zdaňovací období pro účely daně z příjmů fyzických osob se považuje období jednoho kalendářního roku. Dalšími základními pojmy vztahujícími se k této bakalářské práci jsou obchodní majetek a den vyřazení majetku z obchodního majetku. Pro účely daně z příjmů fyzických osob se obchodním majetkem rozumí souhrn majetkových hodnot, které jsou ve vlastnictví poplatníka, a o kterých bylo nebo je účtováno či jsou nebo byly uvedeny v daňové evidenci. Den, kdy poplatník o tomto majetku naposledy účtoval, nebo jej naposledy uváděl v daňové evidenci, je potom dnem vyřazení majetku z obchodního majetku poplatníka. Příjmy z prodeje movitých věcí jsou dle 4 odst.1 písm.c) zákona osvobozeny od daně. Toto osvobození se ale nevztahuje na příjmy z prodeje motorových vozidle, pokud doba mezi nabytím a prodejem nepřesahuje jeden rok. Ale v případě, že poplatník zahrne movitou věc do obchodního majetku pro výkon podnikatelské či jiné samostatné výdělečné činnosti, není příjem z jeho prodeje osvobozen od daně, a to do pěti let od jejich vyřazení z obchodního majetku. [MARKOVÁ. Daňové zákony. 2008. 978-80-247-2385-3] 9

1.2. Příjmy z podnikání a z jiné samostatně výdělečné činnosti Pokud poplatníkovi plynou ve zdaňovacím období souběžně dva nebo více příjmů uvedených v 6 až 10 zákona o daních z příjmů, je základem daně součet dílčích základů daně zjištěných podle jednotlivých druhů příjmů. [PRUDKÝ, LOŠŤÁK. str.31] Ve své bakalářské práci se zaměřuji na dílčí základ daně plynoucí z 7 zákona o daních z příjmů, který zahrnuje příjmy z podnikání a z jiné samostatně výdělečné činnosti. Konkrétní vymezení příjmů dle 7 je následující: příjmy ze zemědělské výroby, lesního a vodního hospodářství příjmy ze živnosti, dle zákona č. 455/1991 Sb., o živnostenském podnikání příjmy z jiného podnikání podle zvláštních předpisů příjmy z výkonu nezávislého povolání, které není živností ani podnikáním podle zvláštních předpisů příjmy znalce a tlumočníka [ILLETŠKO, DĚRGEL. str.8-9] Důležité je poznamenat, že i když fyzická osoba má některé z výše uvedených příjmů, může do svého obchodního majetku zařadit pouze movité věci, které prokazatelně využívá pro dosažení, zajištění a udržení svých příjmů. Pro moji bakalářskou práci jsou klíčové příjmy ze živnosti, dle živnostenského zákona. Pokud poplatník nemůže či z důvodu nevýhodnosti nechce uplatnit výdaje prokazatelně vynaložené na dosažení, zajištění a udržení příjmu, nabízí mu zákon o daních z příjmů v 7 odst. 7 možnost uplatnění výdajů procentem z příjmů. Tato procenta se liší v závislosti na příjmech, ze kterých jsou uplatňovány. V této bakalářské práci lze v závislosti na druhu příjmů fyzické osoby, jejíž daňovou povinnost optimalizuji, uplatnit daňové náklady ve výši 50 % z příjmů ze živností s výjimkou živností řemeslných 10

Tímto způsobem vypočtené výdaje zahrnují veškeré výdaje poplatníka vynaložené v souvislosti s jeho podnikáním. To znamená, že fyzická osoba, která si vybere tento způsob uplatňování výdajů, již více neovlivní jejich výši. Pokud se již poplatník rozhodne pro uplatnění výdajů procentem, musí tak učinit u všech jeho dílčích základů daně. Protože výdaje jsou vyjádřeny procentem z příjmů, vyplývá z této skutečnosti nutnost vedení záznamů o příjmech. Náklady tímto procentem je vhodné uplatňovat pouze v případě, že jejich využití znamená pro poplatníka nižší daňový základ. Tedy že jejich hodnota je vyšší, než hodnota nákladů skutečných. V praxi může nastat také situace, kdy movitou věc nevyužívá pouze jeden vlastník. Tedy pokud je movitá věc v bezpodílovém spoluvlastnictví manželů a je využívána v podnikání, a to jedním či oběma manžely. Dle 7 odst. 9 se tato movitá věc vkládá do obchodního majetku pouze jednoho z manželů. Toto ustanovení však nezakazuje využívání movité věci v podnikání oběma manžely. Naopak dovoluje uplatnit výdaje související s touto movitou věcí oběma manželům, a to v poměru, v jakém ji využívají ke své podnikatelské činnosti. Při možném následném prodeji jsou potom příjmy z prodeje zdaňovány u toho z manželů, který měl movitou věc v obchodním majetku. 1.3. Výdaje vynaložené na dosažení, zajištění a udržení příjmů Pokud se poplatník nerozhodne uplatňovat výdaje procentem z příjmů, uplatňuje skutečně vynaložené výdaje. Tyto skutečné výdaje musí splňovat základní podmínku, a to, že musí být vynaloženy na dosažení, zajištění a udržení příjmů. V těchto skutečných výdajích také nelze uplatnit výdaje, které již byly uplatněny v předchozích zdaňovacích obdobích. Důležité je také respektovat zákonnou podmínku dle které poplatníci u nichž zdanění podléhají pouze příjmy z podnikatelské činnosti mohou uplatnit pouze výdaje vynaložené na dosažení, zajištění a udržení příjmů, které jsou předmětem daně. [PELC. str.4-5] 11

Dle zákona o daních z příjmů 24 odst. 2. jsou výdaji vynaloženými na dosažení, zajištění a udržení příjmů mimo jiné: odpisy hmotného majetku, zůstatková cena prodaného nebo zlikvidovaného hmotného majetku, který lze dle zákona o daních z příjmů odpisovat, zůstatková cena hmotného majetku vyřazeného v důsledku škody pouze do výše náhrad jako příklad je možné uvést škodu na vozidle v důsledku zničení při dopravní nehodě, které je vedeno v obchodním majetku v částce dvě sta tisíc korun, pojišťovna uznala škodu pouze v hodnotě sto osmdesát tisíc korun, tato hodnota je současně daňově uznatelným výdajem, škody vzniklé v důsledku živelných pohrom nebo škody způsobené podle potvrzení policie neznámým pachatelem, nájemné u finančního pronájmu s následnou koupí najatého hmotného majetku, který lze podle zákona odepisovat, nájemné u finančního pronájmu s následnou koupí movitého hmotného majetku, u kterého vstupní cena nepřevýší částku čtyřicet tisíc korun. Nájemné u finančního pronájmu s následnou koupí najetého hmotného majetku, který lze odepisovat dle zákona o daních z příjmů, je daňově uznatelným nákladem, pokud splňuje následující podmínky [PELC. str.82-83] : doba nájmu hmotného movitého majetku trvá nejméně po dobu odpisování (tuto dobu uvádím v kapitole Odpisování hmotného majetku). Doba nájmu se počítá ode dne, kdy byla věc přenechána nájemci ve stavu způsobilém k užívání, po ukončení doby nájmu, který splňuje předchozí podmínku, musí bezprostředně poté dojít k převodu vlastnických práv k najaté věci z pronajímatele na nájemce. Při tomto převodu nesmí být kupní cena předmětu nájmu vyšší, než zůstatková cena, kterou by předmět nájmu měl při rovnoměrném odpisování (způsob odpisování uvádím v kapitole Odpisování hmotného majetku), po ukončení finančního pronájmu s následnou koupí najetého hmotného majetku zahrne nájemce odkoupený majetek do svého obchodního majetku. 12

V první podmínce se zákon zmiňuje o stavu způsobilém k užívání. Zákonodárce tento stav zavádí z důvodu, že den přenechání nájemci nemusí být shodný se dnem, kdy jej nájemce může plně využívat. Tato situace může nastat z důvodu dalších nutných činností, bez kterých najatou věc není možné využívat. Může se jednat o instalaci, seřízení, případně registraci hmotného majetku. Dále je nutné brát na vědomí, že výše uvedené podmínky musí být splněny všechny. Pouze u druhé podmínky může nastat situace, že zůstatková cena, kterou by předmět měl při rovnoměrném odpisování, je rovna nule, tedy hmotný majetek by byl plně odepsán. V tomto případě zákon od druhé podmínky upouští. V době nájmu movité věci může také dojít ke změně zákonem stanovené doby odpisování, kterou použijeme při kontrole splnění první podmínky. Tímto pak dojde také ke změně výše kupní ceny, pro splnění podmínky druhé. [MACHOVÁ. str.68] Zákon ale na tato úskalí také pamatuje a pro tyto situace stanoví použití doby odpisování platné v době uzavření smlouvy. Na uvedené podmínky pro uznatelnost nájemného jako daňových výdajů, je nutné pamatovat již při uzavírání leasingové smlouvy. Nebude-li splnění podmínek zakotveno již v leasingové smlouvě, není možné nájemné účtovat jako daňový výdaj již v době nájmu, protože do jeho ukončení bychom nevěděli, zda budou všechny podmínky splněny. V praxi může nastat také případ, že hmotný majetek, který byl předmětem nájmu, je pronajímatelem prodán nájemci, a to i přesto, že se nejednalo o finanční pronájem. V tomto případě se uznává nájemné do výdajů pouze za podmínky, že kupní cena tohoto majetku, který lze odpisovat, nebude nižší než zůstatková cena, kterou by prodaný předmět měl, pokud by byl odpisovaný rovnoměrným způsobem. Odpis se vypočte ze vstupní ceny evidované u pronajímatele a to za dobu po kterou mohl být tento majetek odpisován. Důležité je připomenout, že pokud je daným předmětem nájmu osobní automobil, může jej mít pronajímatel v evidenci bez daně z přidané hodnoty. Ale při propočtu odpisů je nutné počítat s cenou včetně této daně [PITTERLING. str.36-37]. 13

Zákon o daních z příjmů myslí také na koupi hmotného majetku podle smlouvy o finančním pronájmu s následnou koupí, ve které je sjednána doba nájmu kratší než doba odpisování daného majetku (jedná se tedy o majetek, který lze odpisovat). I v tomto případě je možné uznat nájemné jako daňový výdaj, ale pouze pokud splňuje dvě z již zmíněných podmínek. Těmito podmínkami jsou uvedená výše kupní ceny a zařazení najetého majetku po ukončení nájmu do obchodního majetku [PELC. str.84] 1.4. Hmotný majetek a jeho odpisování Hmotným majetkem se stávají věci ve stavu způsobilém k jeho obvyklému užívání. Tímto stavem se rozumí dokončení věci a splnění technických funkcí a povinností stanovených zvláštními právními předpisy pro užívání. Hmotným majetkem pro účely této bakalářské práce mám na mysli pouze samostatné movité věci, jejichž vstupní cena je vyšší než 40 000 Kč a doba použitelnosti delší než jeden rok. Jiným majetkem dle zákona o daních z příjmů mohou také být výdaje hrazené nájemcem, které tvoří součást ocenění hmotného majetku pronajatého formou finančního pronájmu s následnou koupí najaté věci, které v úhrnu se sjednanou kupní cenou ve smlouvě převýší u movitého majetku hodnotu 40 000 Kč. Odpisováním se rozumí postupné přenášení hodnoty hmotného majetku, evidovaného u poplatníka a vztahujícího se k zajištění zdanitelných příjmů, do nákladů. Odpisování je možné zahájit, až po uvedení hmotného majetku do stavu způsobilého k jeho obvyklému užívání. Počátek odpisování tedy nezáleží na dni jeho zařazení od obchodního majetku, ale na dni, kdy jej podnikatel skutečně začne používat. Přičemž den evidence do obchodního majetku musí předcházet den počátku používání, nebo být s tímto dnem totožný [SEDLÁČEK. str.38-40]. 14

1.4.1. Krácení odpisů a přerušení odpisování Úplný roční odpis z hmotného majetku lze uplatnit jako daňově uznatelný výdaj, pouze pokud jej poplatník evidoval ve svém obchodním majetku ke konci příslušného zdaňovacího období. Avšak poplatník uplatní odpis pouze ve výši jedné poloviny ročního odpisu zejména pokud: u hmotného majetku evidovaného u poplatníka na počátku příslušného zdaňovacího období nastane v průběhu zdaňovacího období : - vyřazení majetku před koncem zdaňovacího období, - převedení majetku na jinou právnickou či fyzickou osobu, - ukončení podnikatelské či jiné samostatně výdělečné činnosti nebo ukončení pronájmu, - ukončení nájmu či výpůjčky při odpisování technického zhodnocení na najetém hmotném majetku nájemcem, hmotný majetek nabude v průběhu zdaňovacího období a eviduje jej i na konci zdaňovacího období, a to v případě, že pokračuje v odpisování započatém původním vlastníkem podle 30 odst. 10 písm. a) až e), g) až m) tato ustanovení v mé bakalářské práci nejsou uplatněna, z tohoto důvodu je více nerozvádím Při odpisování hmotného majetku, který je pouze zčásti používán k zajištění zdanitelného příjmu, se do výdajů zahrne pouze část odpisů stanovená poměrem k zajištění tohoto příjmu [SEDLÁČEK. str.41] Uplatňování odpisů není pro poplatníka povinné. Jedná se pouze o možnost, jak přenést kupní cenu hmotného majetku do nákladů a snížit si tak základ daně pro výpočet daně z příjmů. Odpisování lze i přerušit. Přerušení odpisování je vhodné zejména pro poplatníky dosahující ztráty. Poplatník tedy nemusí ztrátu více prohlubovat a může pokračovat s odpisováním až v dalších letech, kdy bude dosahovat zisku. Je však nutné 15

pokračovat s odpisováním, jako by odpisování přerušeno nebylo. Tato možnost se ale nenabízí, pokud poplatník za dané zdaňovací období uplatní výdaje paušální částkou. Ve zdaňovacím obdobím, kdy jsou uplatněny výdaje paušální částkou, již nelze uplatnit odpisy v prokázané výši ani o tuto dobu prodloužit odpisování pro daňové účely. Z ustanovení ale nevyplývá, že pro toto období nebudou odpisy počítány, poplatník je musí vést, ale pouze evidenčně. 1.4.2. Vyloučení z odpisování Ne každý hmotný majetek je možné odpisovat. V zákoně o daních z příjmů v 27 je uveden hmotný majetek vyloučený z odpisování. Jedná se zejména o : bezúplatně převedený majetek dle smlouvy o finančním pronájmu s následnou koupí najaté věci, a to za podmínky, že výdaje související s jeho pořízením nepřevýší 40 000 Kč, hmotný movitý majetek nabytý věřitelem jako zajištění závazku, a to po dobu zajištění a za předpokladu, že jej bude nadále odpisovat původní vlastník, uzavře-li s věřitelem smlouvu o výpůjčce, pro názornost uvádím příklad, kdy dlužník zajistí svůj závazek vůči věřiteli osobním automobilem, ale aby jej mohl dlužník dále využívat, uzavře s věřitelem smlouvu o výpůjčce. Pokud dlužník bude i nadále osobní auto odpisovat, nemůže jej odpisovat věřitel. hmotný majetek, jehož bezúplatné nabytí bylo předmětem daně darovací a bylo v době nabytí od daně darovací osvobozeno. Pokud na hmotném majetku vyloučeném z odpisování bylo provedeno technické zhodnocení, odpisuje se v odpisové skupině, do které daný hmotný majetek náleží. [PRUDKÝ, LOŠŤÁK. str.57-58] 16

1.4.3. Kdo odpisuje Hmotný majetek odpisuje poplatník, který má k danému majetku vlastnické právo. Technické zhodnocení pronajatého hmotného majetku, je-li hrazeno nájemcem, může na základě písemné smlouvy odpisovat nájemce za podmínky, že pronajímatel nezvýšil o náklady na technické zhodnocení vstupní cenu pronajatého majetku. Technické zhodnocení splňující výše uvedené podmínky zařadí nájemce od odpisové skupiny, ve které je zatříděn pronajatý majetek, k němuž se zhodnocení vztahuje, a odpisuje jej dle zákona. V již zmíněném případě, kdy je vlastnictví hmotného majetku v důsledku zajištění závazku převedeno na věřitele, může tento majetek odpisovat původní vlastník, pokud s věřitelem uzavře smlouvu o výpůjčce na dobu zajištění daného závazku převodem práva. 1.4.4. Ocenění odpisovaného majetku Vstupní cena hmotného majetku, je cena ze které je počítán odpis daného majetku. Vstupní cenou se dle zákona o daních z příjmů rozumí: pořizovací cena, vlastní náklady, hodnota nesplacené pohledávky zajištěné převodem práva a to u hmotného movitého majetku, který zůstává ve vlastnictví věřitele, reprodukční pořizovací cena, cena stanovená pro účely daně dědické nebo daně darovací, pokud došlo k nabytí majetku zděděním nebo darováním, technické zhodnocení, provedené na věci již uvedené do stavu způsobilého k obvyklému užívání, je součástí vstupní ceny stanovené dle výše uvedených bodů, a to za podmínky, že je provedeno nejpozději v prvním roce odpisování 17

Pořizovací cena může být vstupní cenou pouze za podmínky, že je hmotný majetek pořízen úplatně. Do vstupní ceny lze také zahrnout veškeré nájemné uhrazené nájemcem dle smlouvy o finančním pronájmu do data ukončení smlouvy, nebyly-li splněny podmínky pro uplatnění zaplaceného nájmu z finančního pronájmu jako daňově uznatelných výdajů. Vlastní náklady jsou vstupní cenou majetku, který je pořízen nebo vyroben ve vlastní režii. Reprodukční pořizovací cenou se oceňuje majetek, na který neplatí ustanovení o pořizovací ceně ani o ocenění vlastními náklady. Jedná se o cenu zjištěnou dle zvláštního právního předpisu. Reprodukční pořizovací cenou je oceněn i movitý majetek, který poplatník pořídil úplatně v době delší než jeden rok před vložením do obchodního majetku. Toto se ovšem netýká majetku nabytého formou finančního pronájmu s následnou koupí najaté věci [SEDLÁČEK. str.36-38]. Kromě vstupní ceny je důležitým pojmem také cena zůstatková. Za cenu zůstatkovou je považován rozdíl mezi vstupní cenou hmotného majetku a celkovou výší odpisů stanovených za dobu odpisování tohoto majetku. Nutné je upozornit, že se jedná o výši odpisů stanovených dle zákona o dani z příjmů a nikoli skutečně uplatněných. Rozdíl mezi odpisy stanovenými a daňově účinnými může nastat v již zmíněných případech, kdy poplatník nemá nárok uplatnit celou výši ročních odpisů, nebo v některém ze zdaňovacích období uplatnit výdaje stanovené paušální částkou. 1.4.5. Odpisování V prvním roce odpisování má poplatník povinnost zařadit hmotný majetek do odpisových skupin uvedených v příloze číslo jedna k Zákonu o daních z příjmů. Každé odpisové skupině také odpovídá minimální doba odpisování. 18

Tabulka 1.4.1: Vybraný hmotný majetek dle odpisových skupin Odpisová skupina Doba odpisování Zejména majetek: 1 3 roky 2 5 let kancelářské stroje a počítače, psací a plastové kancelářské potřeby, vozidla pro přepravu na sněhu ruční mechanizované nářadí a nástroje osobní automobily, motocykly, motorová vozidla pro přepravu deseti a více osob a pro nákladní dopravu, stavební jeřáby, chladicí a mrazicí zařízení, tepelná čerpadla, prodejní automaty, stroje pro zemní a stavební práce, 3 10 let trezory, kartotékové kovové skříně, klimatizační zařízení, lodě, skleníky 4 20 let budovy ze dřeva a plastů, oplocení, vnější osvětlení budov a staveb 5 30 let nemovitosti dle přílohy č. 1, odpisová skupina 5 6 50 let nemovitosti dle přílohy č. 1, odpisová skupina 6 Movitý majetek, který je předmětem této bakalářské práce, je zařazen do druhé odpisové skupiny. Patří do skupiny motorových vozidel pro nákladní dopravu. Stanovená doba odpisování je stanovena jako minimální, protože se nevztahuje na majetek, u něhož došlo v průběhu odpisování k prodloužení doby odpisování. Hmotný majetek se odpisuje nejvýše do vstupní ceny nebo do zvýšené vstupní ceny. Doba odpisování je tak tvořena spodní a horní hranicí, přičemž si ji nelze libovolně stanovit. Poplatník si pro nově pořízený hmotný majetek může zvolit rovnoměrné nebo zrychlené odpisování. Již zvolený způsob ale nemůže měnit po celou dobu odpisování daného majetku. Způsob odpisování si poplatník nemůže zvolit, pokud pokračuje v odpisování započatém vlastníkem. Poplatník si může zvolit rovnoměrné odpisování. Typickým rysem pro tento způsob odpisů je pozvolné rozpouštění vstupní ceny do nákladů ve stále stejné výši, vyjma prvního roku odpisování. Pro výpočet rovnoměrných odpisů se použije následující vzorec: vstupní cena x roční odpisová sazba 100 19

Zákon stanoví čtyři druhy ročních odpisových sazeb [ 31]: roční odpisová sazba pro hmotný majetek (pro který se nepoužijí níže uvedené sazby) roční odpisová sazba při zvýšení odpisu v prvním roce odpisování o 20 % roční odpisová sazba při zvýšení odpisu v prvním roce odpisování o 15 % roční odpisová sazba při zvýšení odpisu v prvním roce odpisování o 10 % Možnost výběru z těchto sazeb přísluší pouze poplatníkům uvedeným v zákoně. Roční odpisovou sazbu se zvýšením odpisu o 20 % smí použít pouze poplatník s převážně zemědělskou a lesní výrobou, který je prvním vlastníkem stroje pro zemědělství a lesnictví. Poplatník, který je prvním vlastníkem zařízení pro čištění a úpravu vod, může využít zvýšení odpisu v prvním roce odpisování o 15 %. A třetí zvýšená sazby 10 % se nabízí poplatníkovi, který je prvním vlastníkem hmotného majetku zatříděného podle tohoto zákona v odpisových skupinách 1 až 3. Uvedené zvýšené sazby nelze uplatnit u motocyklů a osobních automobilů. Výjimku tvoří pouze automobily taxislužby, autoškol a provozovatelů silniční motorové dopravy, a dále vozidla sanitní a pohřební [SEDLÁKOVÁ, MARTINCOVÁ. str.263-264]. Zvýšení odpisové sazby se mění v závislosti na druhu odpisovaného majetku, ale pro možnost využití těchto sazeb musí platit, že poplatník je prvním vlastníkem daného hmotného majetku. Za prvního vlastníka se považuje osoba, která pořídila nový hmotný movitý majetek, jež dosud nebyl užíván k určenému účelu a u předchozího vlastníka (prodejce) byl zbožím. Zvýšenou odpisovou sazbu může také uplatnit osoba, která daný majetek pořídila ve vlastní režii. Pokud poplatník nesplňuje podmínky pro uplatnění zvýšené odpisové sazby v prvním roce, nebo je uplatnění zvýšené sazby pro něho nevýhodné, uplatní základní sazbu uvedenou v následující tabulce: 20

Tabulka 1.4.2: Roční odpisové sazby pro rovnoměrné odpisy Odpisová skupina Roční sazba v prvním roce odpisování Roční sazba v dalších letech odpisování Roční sazba pro zvýšenou vstupní cenu 1 20,00 40,00 33,30 2 11,00 22,25 20,00 3 5,50 10,50 10,00 4 2,15 5,15 5,00 5 1,40 3,40 3,40 6 1,02 2,02 2,00 Narozdíl od doby odpisování, která je stanovena jako minimální, stanoví zákon o daních z příjmů roční sazby v maximální výši. Poplatník tedy může na základě svého rozhodnutí použít i sazby nižší. Tato možnost neplatí pro poplatníky, mající příjmy z podnikání z 7 nebo z pronájmu dle 9 Zákona o daních z příjmů, uplatňující výdaje paušální částkou a odpisy tedy vedou pouze evidenčně. Roční odpisová sazba pro zvýšenou vstupní cenu se použije od zdaňovacího období, v němž došlo k technickému zhodnocení. Výpočet je totožný s výpočty předcházejícími, pouze dojde ke změně roční odpisové sazby. Odpisy stanovené pro daný hmotný majetek se zaokrouhlují na celé koruny nahoru. Pokud se poplatník rozhodne pro zrychlené odpisování, neumožní mu odepsat hmotný majetek rychleji, protože doba odpisování je stanovena pro oba způsoby odpisování stejně. Výhodou zrychlených odpisů ovšem je, že si poplatník v prvních letech více sníží základ daně než v letech následujících odpisy jsou v prvních letech vyšší. Výpočet zrychlených odpisů se provede následujícím způsobem: - v prvním roce odpisování: vstupní cena. koeficient pro zrychlené odpisování v prvním roce 21

- v dalších zdaňovacích období: 2 x zůstatková cena. koeficient v dalších letech - počet let, po které byl majetek již odpisován Tabulka 1.4.3: Koeficienty pro zrychlené odpisy Odpisová skupina Koeficient v prvním roce odpisování Koeficient v dalších letech odpisování Koeficient pro zvýšenou vstupní cenu 1 3 4 3 2 5 6 5 3 10 11 10 4 20 21 20 5 30 31 30 6 50 51 50 V prvním roce odpisování má poplatník opět možnost zvýšit odpis, a to za podmínek stejných jako u rovnoměrného odpisování. Rozdíl je pouze ve výpočtu tohoto zvýšení. Zatím co u zrychleného odpisování jsou v zákoně o daních z příjmů uvedeny jiné odpisové sazby, u zrychleného odpisování navýší poplatník vstupní cenu o již uvedených 20 %, 15 % nebo 10 %. Nastane-li u zrychleně odpisovaného majetku technické zhodnocení, použije se roční odpisová sazba pro zvýšenou zůstatkovou cenu a odpisy se vypočítají následovně: - v prvním roce technického zhodnocení: 2 x zůstatková cena zvýšená o provedené technické zhodnocení koeficient pro zvýšenou zůstatkovou cenu - v dalších zdaňovacích období: 2 x zůstatková cena. koeficient pro zvýšenou zůstatkovou cenu - počet let, odpisování ze zvýšené zůstatkové ceny Stejně jako odpisy rovnoměrné, tak i odpisy zrychlené, se zaokrouhlují na celé koruny nahoru. 22

2. Návrh variant řešení 2.1. Výchozí situace podnikatele Fyzická osoba, na jejíž situaci jsem se zaměřila v této bakalářské práci, podniká v oblasti přepravních služeb. Své podnikatelské aktivity rozvijí již od roku 2001. V počátcích svého podnikání, tedy v roce 2001, si pořídila tři užitkové skříňové vozy. Tyto automobily byly financovány z převážné části finančními prostředky, které byly při zahájení činnosti vloženy podnikatelem do podnikání. Druhá část finančních prostředků, nutných pro pořízení užitkových vozů, byla získána prostřednictvím podnikatelského úvěru. V současné době podnikatel řídí své podnikatelské aktivity z kanceláře, která se nachází v jeho rodinném domě. Má k dispozici nebytové prostory o celkové výměře 30 m 2, které příležitostně využívá jako mezisklady při poskytování přepravovaných služeb, nebo k opravám užitkových automobilů. Na plný úvazek zaměstnává tři profesionální řidiče. Sám se věnuje koordinaci přepravy a celkovému řízení podnikatelské činnosti. Za účelem neomezeného provozu v případě nutnosti vykonává činnost řidiče. Problém, který podnikatel nyní řeší, se týká užitkových vozů, které využívá ke své podnikatelské činnosti. Technický stav jeho vozového parku je stále na úrovni schopné dalšího provozu. Automobily jsou vzhledem k roku pořízení již plně odepsány, tedy jejich evidovaná hodnota je nulová. Podnikatel se vzhledem k situaci na trhu konkurence přiklání k nákupu nových vozů. Řešením jeho problému a současně cílem mé bakalářské práce je tedy najít vhodný způsob, jakým pořídit prostředky provozování jeho činnosti užitkové vozy. Kromě způsobu jejich pořízení je také důležitým faktorem načasování jejich využití. 23

2.2. Zadané požadavky Ze zadání podnikatele vyplývají následující body: obnovit vozový park způsobem, při kterém bude dosaženo optimální daňové povinnosti, průměrný měsíční příjem pro osobní potřebu podnikatele je alespoň 20.000,-- Kč, užitkové vozy budou vloženy do obchodního majetku podnikatele (podmínka bude splněna i převodem vlastnictví po ukončení finančního leasingu), užitkové vozy vybrané k poskytování přepravní činnosti budou značky Volkswagen a typu Transporter, první vůz mít k dispozici nejpozději v roce 2009, existuje možnost úhrady 150.000,-- z vlastních finančních prostředků, využití této možnosti není podmínkou. Splnění dvou prvně uvedených podmínek je vyžadováno pro zdaňovací období let 2008 až 2012. Podklady získané od podnikatele: upřesnění požadovaných vozů Tabulka 2.2.1: Požadavky podnikatele kladené na užitkový vůz Značka: Volkswagen Model/Typ: Transporter Skříňový vůz Modelový kód: 7HA172, ZZ2+WG1+ZR9+1AR+8K1 Objěm motoru (l): 1,9 TDI Výkon kw (k): 75 (102) Převodovka: 5stupňová Rozvor/Užit. hm.: Krátký rozvor 3000 mm/1000kg Barva vozu/potahů: šedobílá/šedý odstín Další výbava: příprava na rádio - anténa v čelním skle a 2 reproduktory zadní křídlové dveře - prosklené, vyhřívané klimatizace s mechanickou regulací v kabině řidiče sedadlo spolujezdce - dvojsedadlo 24

plánované příjmy a výdaje za zdaňovací období 2008 až 2012 Tabulka 2.2.2: Plánované příjmy a výdaje Rok 2008 2009 2010 2011 2012 Příjmy 1 287 900,00 1 320 100,00 1 353 100,00 1 387 000,00 1 421 700,00 Výdaje 772 800,00 788 200,00 804 000,00 820 100,00 836 500,00 Při propočtu uvedených hodnot bylo počítáno se stávajícím počtem užitkových vozů. 2.3. Návrhy postupu řešení Na základě současné situace podnikatele navrhuji zvážit následující možnosti: pořízení užitkových vozů na podnikatelský úvěr pořízení užitkových vozů z převážné části na podnikatelský úvěr, současně s využitím vlastních finančních prostředků pořízení užitkových vozů formou finančního leasingu pořízení užitkových vozů formou operativního leasingu U každé z výše popsaných možností navrhuji zohlednit následující varianty: pořízení ve stejném zdaňovacím období postupná obnova vozového parku v následujících pěti zdaňovacích období Dále navrhuji u každé varianty provést propočet zrychlených i rovnoměrných odpisů. Pro stanovení srovnávací základny provedu výpočet daňové povinnosti, a to na základě plánovaných příjmů a výdajů. Tento propočet bude využit pro porovnání výše uvedených variant řešení, bude vycházet ze stávajících údajů a nebude obsahovat žádnou z variant pořízení užitkových vozů. Základem výpočtu bude tedy tvrzení, že podnikatel nepořídí žádný užitkový vůz a bude nadále využívat stávající vozový park. 25

Tabulka 2.3.1: Daňová povinnost na základě plánovaných příjmů a výdajů Rok 2008 2009 2010 2011 2012 Příjmy 1 287 900,00 1 320 100,00 1 353 100,00 1 387 000,00 1 421 700,00 Výdaje 772 800,00 788 200,00 804 000,00 820 100,00 836 500,00 Rozdíl mezi příjmy a výdaji 515 100,00 531 900,00 549 100,00 566 900,00 585 200,00 Daňové odpisy dlouhodobého majetku 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Základ daně 515 100,00 531 900,00 549 100,00 566 900,00 585 200,00 Zaokrouhlený základ daně 515 100,00 531 900,00 549 100,00 566 900,00 585 200,00 Daň podle 16 zákona o daních z příjmů 77 265,00 79 785,00 82 365,00 85 035,00 87 780,00 Částka podle 35ba odst. 1 písm a) zákona 24 840,00 24 840,00 24 840,00 24 840,00 24 840,00 Daň po uplatnění slev 52 425,00 54 945,00 57 525,00 60 195,00 62 940,00 Průměrný měsíční příjem podnikatele po zdanění před odvody SP a ZP 38 556,25 39 746,25 40 964,58 42 225,42 43 521,67 26

Základem pro výpočty vedoucí k optimálnímu řešení, je pořizovací cena požadovaného vozu. Užitkový automobil, splňující výše uvedené požadavky podnikatele, nabízí firma Porsche Brno. Nabídka cenové kalkulace vozu Volkswagen Transporter je následující: Tabulka 2.3.2: Kalkulace ceny vozu Volkswagen Transporter Cena vozu: 526 528,00 Příplatková výbava: příprava pro rádio - anténa v čelní skle a 2 reproduktory 3 797,00 zadní křídlové dveře - prosklené, vyhřívané 5 809,00 klimatizace s mechanickou regulací v kabině řidiče 25 438,00 sedadlo spolujezdce - dvojsedadlo 5 580,00 Cena vozu a výbavy bez 19 % DPH 567 152,00 Sleva 15,3 % - 86 774,00 Cena vozu a výbavy po slevě 480 378,00 Přestavba a doplňky bez 19 % DPH 0 Cena celkem bez 19 % DPH 480 378,00 DPH 19 % 91 272,00 Cena celkem s 19 % DPH 571 650,00 Důležitou poznámkou k nabídce cenové kalkulace užitkového vozu Volkswagen Transporter je, že sleva ve výši 15,3 %, tedy 86.774,-- Kč, bude poskytnuta pouze při koupi vozu do konce října roku 2008. Pořizovací cena vozu se tedy bude lišit v závislosti na zdaňovacím období, ve kterém bude předmět koupě pořízen. 2.4. Pořízení užitkových vozů jako obchodní majetek podnikatele Zařazením užitkového vozu do obchodního majetku se stává podnikatel jeho vlastníkem, což je z hlediska daní z příjmů podstatná informace. Užitkový vůz podnikatel zařadí jako dlouhodobý hmotný majetek, a to v hodnotě, která se rovná jeho pořizovací ceně. Pořizovací cenou uvažovaného transportéru je cena, za kterou byl vůz nakoupen. S dalšími výdaji souvisejícími s jeho pořízením není počítáno. V konkrétních číslech bude pořizovací cena jednoho užitkového vozu ve výši 27

480.378,-- Kč při pořízení do 31. října 2008 nebo 567.152,-- Kč při pořízení po 31. říjnu 2008 Plátce DPH uplatňující nárok na odpočet nesmí tuto daň evidovat jako součást pořizovací ceny dlouhodobého majetku [SEDLÁČEK. str.36]. Protože podnikatel, který pořizuje tato užitková vozidla, je plátcem DPH, nestává se daň z přidané hodnoty součástí pořizovací ceny automobilu. Z tohoto důvodu výše uvádím částky bez DPH. Pořizovací, nebo-li vstupní cena dlouhodobého majetku není důležitým údajem z důvodu okamžitého daňového nákladu. I když funkci snižování daňového základu plní, tato její vlastnost probíhá postupně, a to formou daňových odpisů. Za daňově uznatelný výdaj se tedy považuje pouze odpis daného hmotného majetku připadajícího na dané zdaňovací období. Odpis, který je daňově účinný, nelze uplatnit v jakékoli výši, ale musí být v souladu s 26 33 zákona o daních z příjmů. Za tímto účelem je nutné v první fázi zařazení vozu do obchodního majetku určit jeho odpisovou skupinu. Motorová vozidla uvažovaného typu patří dle Přílohy č. 1 k zákonu č. 586/1992 Sb., do odpisové skupiny 2. Z tohoto zařazení vyplývá, že užitkový vůz bude odpisován po dobu pěti let. Co si ovšem poplatník daně z příjmů zvolit může, je způsob odpisování. Výběr je možné provést ze dvou možností, a to rovnoměrného nebo zrychleného odpisování. Rovnoměrné odpisování Při rovnoměrném odpisování se stanoví odpisy dlouhodobého hmotného majetku za dané zdaňovací období ve výši jedné setiny součinu jeho vstupní ceny a přiřazené roční odpisové sazby. [SEDLÁČEK. str.42]. 28

Pro druhou odpisovou skupinu, kam pořizovaný užitkový vůz patří, jsou zákonem stanoveny následující sazby: v prvním roce odpisování: 11,00 v dalších letech: 22,25 pro zvýšenou vstupní cenu: 20,00 V tomto případě, kdy podnikatel je prvním vlastníkem diskutovaného obchodního majetku, tedy pořizuje jej nový, může uplatnit zvýšenou sazbu pro první rok odpisování o 10 %. Sazby při uplatnění této výhody jsou následující: v prvním roce odpisování: 21,00 v dalších letech: 19,75 pro zvýšenou vstupní cenu: 20,00 Při použití rovnoměrného způsobu odpisování dosáhneme v jednotlivých letech daňově účinných odpisů v následující výši: pořízení vozu v roce 2008 při nevyužití zvýšené sazby Tabulka 2.4.1: Rovnoměrné odpisy vozu pořízeného 2008 Rok Vstupní cena v Kč Odpisy v Kč Zůstatková cena 2008 480 378 52 842 427 536 2009 480 378 106 885 320 651 2010 480 378 106 885 213 766 2011 480 378 106 885 106 881 2012 480 378 106 881 0 29

pořízení vozu v roce 2009 při nevyužití zvýšené sazby Tabulka 2.4.2: Rovnoměrné odpisy vozu pořízeného 2009 Rok Vstupní cena v Kč Odpisy v Kč Zůstatková cena 2009 567 152 62 387 504 765 2010 567 152 126 192 378 573 2011 567 152 126 192 252 381 2012 567 152 126 192 126 189 2013 567 152 126 189 0 pořízení vozu v roce 2008 s využitím roční odpisové sazby při zvýšení odpisu v první roce odpisování o 10 % Tabulka 2.4.3: Rovnoměrné odpisy vozu pořízeného 2008 s navýšením Rok Vstupní cena v Kč Odpisy v Kč Zůstatková cena 2008 480 378 100 880 379 498 2009 480 378 94 875 284 623 2010 480 378 94 875 189 748 2011 480 378 94 875 94 873 2012 480 378 94 873 0 pořízení vozu v roce 2009 s využitím roční odpisové sazby při zvýšení odpisu v první roce odpisování o 10 % Tabulka 2.4.4: Rovnoměrné odpisy vozu pořízeného 2009 s navýšením Rok Vstupní cena v Kč Odpisy v Kč Zůstatková cena 2009 567 152 119 102 448 050 2010 567 152 112 013 336 037 2011 567 152 112 013 224 024 2012 567 152 112 013 112 011 2013 567 152 112 011 0 30

Rovnoměrné odpisy 2008 2009 2008 + 10 % 2009 + 10 % výše odpisu 130 000 120 000 110 000 100 000 90 000 80 000 70 000 60 000 50 000 2008 2009 2010 2011 2012 2013 rok odpisování Graf 2.4.1: Rovnoměrné odpisy Zrychlené odpisování Zrychlené odpisy jsou narozdíl od odpisů rovnoměrných založeny na vyšších odpisech v prvních letech odpisování a následně výrazně klesají. Pro výpočet nejsou přiděleny odpisové skupině odpisové sazby, nýbrž koeficienty. Pro druhou odpisovou skupinu zákona stanoví následující koeficienty: v prvním roce odpisování: 5 v dalších letech: 6 pro zvýšenou vstupní cenu: 5 I při využití metody zrychleného odpisování může podnikatel využít výhody prvního vlastníka hmotného majetku a uplatnit zvýšenou odpisovou sazbu o 10 % v prvním roce odpisování. 31

pořízení vozu v roce 2008 při nevyužití zvýšení odpisu Tabulka 2.4.5: Zrychlené odpisy vozu pořízeného 2008 Rok Vstupní cena v Kč Odpisy v Kč Zůstatková cena 2008 480 378 96 076 384 302 2009 480 378 153 721 230 581 2010 480 378 115 291 115 290 2011 480 378 76 860 38 430 2012 480 378 38 430 0 pořízení vozu v roce 2009 při nevyužití zvýšení odpisu Tabulka 2.4.6: Zrychlené odpisy vozu pořízeného 2009 Rok Vstupní cena v Kč Odpisy v Kč Zůstatková cena 2009 567 152 113 431 453 721 2010 567 152 181 489 272 232 2011 567 152 136 116 136 116 2012 567 152 90 744 45 372 2013 567 152 45 372 0 pořízení vozu v roce 2008 při zvýšení odpisu v první roce odpisování o 10 % Tabulka 2.4.7: Zrychlené odpisy vozu pořízeného 2008 s navýšením Rok Vstupní cena v Kč Odpisy v Kč Zůstatková cena 2008 480 378 105 684 374 694 2009 480 378 149 878 224 816 2010 480 378 112 409 112 407 2011 480 378 74 939 37 468 2012 480 378 37 468 0 32

pořízení vozu v roce 2009 při zvýšení odpisu v první roce odpisování o 10 % Tabulka 2.4.8: Zrychlené odpisy vozu pořízeného 2009 s navýšením Rok Vstupní cena v Kč Odpisy v Kč Zůstatková cena 2009 567 152 124 774 442 378 2010 567 152 176 952 265 426 2011 567 152 132 713 132 713 2012 567 152 88 476 44 237 2013 567 152 44 237 0 Zrychlené odpisy 2008 2009 2008 + 10 % 2009 + 10 % výše odpisu 190 000 170 000 150 000 130 000 110 000 90 000 70 000 50 000 30 000 2008 2009 2010 2011 2012 2013 rok odpisování Graf 2.4.2: Zrychlené odpisy Pokud si podnikatel užitkové vozy pořídí a zařadí je do obchodního majetku, stává se jejich vlastníkem a vzniká mu ze zákona možnost tyto vozy odpisovat a tím si snižovat základ daně. S ohledem na optimalizaci daňového základu je důležité nejen vlastnictví daných automobilů, ale také způsob jejich financování. V následujících podkapitolách se zaměřuji na ovlivnění základu daně při částečném nebo úplném financování nákupu užitkových vozů podnikatelským úvěrem. 33

2.4.1. Pořízení tří automobilů Volkswagen Transporter při financování podnikatelským úvěrem Při rozboru financování tří užitkových vozů podnikatelským úvěrem, vycházím z předpokladu, že podnikatel využije své volné finanční prostředky jiným způsobem. Pro financování tři automobilů Volkswagen byl vybrán střednědobý úvěr se splatností do pěti let. Poskytovatelem vybraného Profi úvěru FIX je Komerční banka. Tento produkt byl vybrán z důvodu jeho zkráceného a zjednodušeného schvalovacího procesu banky a jeho specializace pro malé a střední podniky. Úvěr je zajištěn avalem na krycí bianko směnce. Bude vyčerpán formou placení dodavateli - Porsche Brno a to jednorázově při převzetí vozu. Možné čerpání úvěru je pouze do výše 1.000.000,-- Kč s podmínkou doložení daňového přiznání a výpisů z běžného účtu. Vzhledem k maximální výši čerpání, není možné pořídit tři užitkové vozy zároveň. Čerpání úvěru proběhne pouze ve výši ceny bez daně z přidané hodnoty. Protože podnikatel je plátcem uvedené daně a může si tedy její výši nárokovat na vstupu, rozhodl se daných 19 % hradit z provozního cash flow firmy. Možnosti čerpání úvěru Jednou z variant, která se nabízí, je pořízení jednoho užitkového vozu při využití nabízené slevy, která platí do konce října roku 2008. V tomto případě by čerpaná částka byla rovna 480.378,-- Kč. Úvěr je možné sjednat od dvou až do pěti let. Doba splácení na jeden rok byla vyčleněna z nabízených možností v důsledku nesplnitelného finančního zatížení firmy. 34

Tabulka 2.4.9: Roční výše splátek v závislosti na splatnosti úvěru 480.378,-- Kč Doba splácení v měsících 60 48 36 24 Výše úvěru 480 378,00 480 378,00 480 378,00 480 379,00 Úroková sazba 12,20% 12,20% 12,20% 112,20% Výše splátek 10 735,00 12 698,00 16 002,00 22 658,00 Poplatek za poskytnutí úvěru 2 883,00 2 883,00 2 883,00 2 883,00 Poplatek za vedení účtu 300,00 300,00 300,00 300,00 Měsíční výdaje 11 035,00 12 998,00 16 302,00 22 958,00 Výdaje 2008 35 988,00 41 877,00 51 789,00 71 757,00 Výdaje 2009 132 420,00 155 976,00 195 624,00 275 496,00 Výdaje 2010 132 420,00 155 976,00 195 624,00 206 622,00 Výdaje 2011 132 420,00 155 976,00 146 718,00 0,00 Výdaje 2012 132 420,00 116 982,00 0,00 0,00 Výdaje 2013 99 315,00 0,00 0,00 0,00 Na základě skutečnosti, že podnikatel nepožaduje úvěr na hodnotu vozu včetně daně z přidané hodnoty, je možné při hranici čerpání 1.000.000,-- Kč pořídit dva užitkové vozy. Při pořízení vozů do konce října 2008 bude požadovaná výše úvěru v celkové částce 960.756,-- Kč. Vzhledem k výši výdajů na poskytnutý úvěr je reálné jej sjednat na dobu od tří do pěti let. Tabulka 2.4.10: Roční výše splátek v závislosti na splatnosti úvěru 960.756,-- Kč Doba splácení v měsících 60 48 36 Výše úvěru 960 756,00 960 756,00 960 756,00 Úroková sazba 12,20% 12,20% 12,20% Výše splátek 21 469,00 25 395,00 32 003,00 Poplatek za poskytnutí úvěru 5 765,00 5 765,00 5 765,00 Poplatek za vedení účtu 300,00 300,00 300,00 Měsíční výdaje 21 769,00 25 695,00 32 303,00 Výdaje 2008 71 072,00 82 850,00 102 674,00 Výdaje 2009 261 228,00 308 340,00 387 636,00 Výdaje 2010 261 228,00 308 340,00 387 636,00 Výdaje 2011 261 228,00 308 340,00 290 727,00 Výdaje 2012 261 228,00 231 255,00 0,00 Výdaje 2013 195 921,00 0,00 0,00 Vzhledem k uvedené maximální hranici čerpání úvěru není možné financovat z podnikatelského úvěru pořízení třetího vozu. V důsledku této skutečnosti bude muset 35

podnikatel požádat o další úvěr v následujících letech. V návaznosti na pořízení dalšího vozu s odstupem jednoho či více let není zajištěna nabídka poskytnuté slevy pořizovaného vozu. Cena vozu bez daně z přidané hodnoty, a tedy i požadovaná výše úvěru bude 567.152,-- Kč. Tabulka 2.4.11: Roční výše splátek v závislosti na splatnosti úvěru 567.152,-- Kč Doba splácení v měsících 60 48 36 24 Výše úvěru 567 152,00 567 152,00 567 152,00 567 152,00 Úroková sazba 12,20% 12,20% 12,20% 12,20% Výše splátek 12 674,00 14 992,00 18 892,00 26 751,00 Poplatek za poskytnutí úvěru 3 402,91 3 402,91 3 402,91 3 402,91 Poplatek za vedení účtu 300,00 300,00 300,00 300,00 Měsíční výdaje 12 974,00 15 292,00 19 192,00 27 051,00 Výdaje 2009 159 090,91 186 906,91 233 706,91 328 014,91 Výdaje 2010 155 688,00 183 504,00 230 304,00 324 612,00 Výdaje 2011 155 688,00 183 504,00 230 304,00 0,00 Výdaje 2012 155 688,00 183 504,00 0,00 0,00 Výdaje 2013 116 766,00 0,00 0,00 0,00 2.4.2. Pořízení tří automobilů Volkswagen Transporter při částečném financování z vlastních zdrojů podnikatele Podnikatel má volné finanční prostředky ve výši 150.000,-- a je ochotný je využít k částečnému financování užitkových vozů. Kromě této peněžní částky se naskýtá příležitost prodeje stávajících automobilů a takto získané prostředky využít k nákupu nových vozů. Peněžní tok finančních prostředků v oblasti obnovy vozového parku by potom vypadal následovně. Tabulka 2.4.12: Výše úvěru v závislosti na počtu prodaných vozů v roce 2008 Počet prodaných vozů do října 2008 1 2 3 Příjem z prodeje vozu bez DPH 116 800,00 233 600,00 350 400,00 Uhrazeno z volných peněžních prostředků podnikatele 150 000,00 150 000,00 150 000,00 Potřebné peněžní prostředky na nákup nového vozu 480 378,00 960 756,00 1 441 134,00 Požadovaná výše úvěru v roce 2008 213 578,00 577 156,00 940 734,00 36

Tabulka 2.4.13: Výše úvěru v závislosti na počtu prodaných vozů v roce 2009 Počet prodaných vozů v roce 2009 1 2 3 Příjem z prodeje vozu bez DPH 96 800,00 193 600,00 290 400,00 Uhrazeno z volných peněžních prostředků podnikatele 150 000,00 150 000,00 150 000,00 Potřebné peněžní prostředky na nákup nového vozu 567 152,00 1 134 304,00 1 701 456,00 Požadovaná výše úvěru v roce 2009 320 352,00 790 704,00 1 261 056,00 Opět je nutné uvažovat změně ceny při nákupu užitkového vozu po období, na které daná sleva platí. Ve zobrazení toku finančních prostředků se skrývá riziko v podobě pozdní úhrady prodávaných vozů od kupujícího. Důležitou úlohou bude tedy organizace toku peněžních prostředků, a to takové časové posloupnosti, aby úhrada od kupujícího předcházela splatnosti faktur za nová vozidla. Zbývající část finančních prostředků uvedenou v řádku Požadovaná výše úvěru je nutné zajistit podnikatelským úvěrem. Vypočtené náklady na podnikatelský úvěr jsou uvedeny v následujících tabulkách. Tabulka 2.4.14: Roční výše splátek v závislosti na splatnosti úvěru 213.578,-- Kč Doba splácení v měsících 48 36 24 12 Výše úvěru 213 578,00 213 578,00 213 578,00 213 578,00 Úroková sazba 12,20% 12,20% 12,20% 12,20% Výše splátek 5 646,00 7 115,00 10 074,00 18 997,00 Poplatek za poskytnutí úvěru 1 282,00 1 282,00 1 282,00 1 282,00 Poplatek za vedení účtu 300,00 300,00 300,00 300,00 Měsíční výdaje 5 946,00 7 415,00 10 374,00 19 297,00 Výdaje 2008 19 120,00 23 527,00 32 404,00 59 173,00 Výdaje 2009 71 352,00 88 980,00 124 488,00 173 673,00 Výdaje 2010 71 352,00 88 980,00 93 366,00 0,00 Výdaje 2011 71 352,00 66 735,00 0,00 0,00 Výdaje 2012 53 514,00 0,00 0,00 0,00 Výdaje 2013 0,00 0,00 0,00 0,00 Pokud se podnikatel rozhodne pro nákup pouze jednoho užitkového vozu do konce října roku 2008, bude potřebovat finanční prostředky v hodnotě 213.578,-- Kč. 37

Tabulka 2.4.15: Roční výše splátek v závislosti na splatnosti úvěru 577.156,-- Kč Doba splácení v měsících 60 48 36 24 Výše úvěru 577 156,00 577 156,00 577 156,00 577 156,00 Úroková sazba 12,20% 12,20% 12,20% 12,20% Výše splátek 12 897,00 15 256,00 19 226,00 27 223,00 Poplatek za poskytnutí úvěru 3 463,00 3 463,00 3 463,00 3 463,00 Poplatek za vedení účtu 300,00 300,00 300,00 300,00 Měsíční výdaje 13 197,00 15 556,00 19 526,00 27 523,00 Výdaje 2008 43 054,00 50 131,00 62 041,00 86 032,00 Výdaje 2009 158 364,00 186 672,00 234 312,00 330 276,00 Výdaje 2010 158 364,00 186 672,00 234 312,00 247 707,00 Výdaje 2011 158 364,00 186 672,00 175 734,00 0,00 Výdaje 2012 158 364,00 140 004,00 0,00 0,00 Výdaje 2013 118 773,00 0,00 0,00 0,00 Při nákupu dvou vozidel ve stejném termínu jako v předchozím případě musí podnikatel uzavřít úvěr na částku 577.156,-- Kč. Narozdíl od první tabulky bude nyní již pravděpodobné využití doby splatnosti na 5 let, zatím co splácení na dobu pouze jednoho roku je vzhledem k finanční situaci podnikatele nemyslitelné. Tabulka 2.4.16: Roční výše splátek v závislosti na splatnosti úvěru 940.734,-- Kč Doba splácení v měsících 60 48 36 Výše úvěru 940 734,00 940 734,00 940 734,00 Úroková sazba 12,20% 12,20% 12,20% Výše splátek 21 022,00 24 866,00 31 336,00 Poplatek za poskytnutí úvěru 5 645,00 5 645,00 5 645,00 Poplatek za vedení účtu 300,00 300,00 300,00 Měsíční výdaje 21 322,00 25 166,00 31 636,00 Výdaje 2008 69 611,00 81 143,00 100 553,00 Výdaje 2009 255 864,00 301 992,00 379 632,00 Výdaje 2010 255 864,00 301 992,00 379 632,00 Výdaje 2011 255 864,00 301 992,00 284 724,00 Výdaje 2012 255 864,00 226 494,00 0,00 Výdaje 2013 191 898,00 0,00 0,00 Pokud by se podnikatel rozhodl využít nabízené slevy v maximálním rozsahu tedy k nákupu všech požadovaných vozů do konce října roku 2008, je schopen peněžní prostředky získat. 38

Na rozdíl od plného krytí pořizovací ceny vozu podnikatelským úvěrem dochází k částečné úhradě pořizovací ceny z vlastních volných zdrojů a především z příjmů z prodeje již odepsaných automobilů. Na dalších případech je zobrazena situace, kdy si podnikatel pořídí pouze jeden nebo dva užitkové vozy a s obnovou vozového parku bude pokračovat až v následujícím roce. Vzhledem ke skutečnosti, že bude podnikatel bude vynakládat finanční prostředky na úvěr založený v předchozím roce, předpokládám jeho zájem o sjednání úvěru s delší dobou splatnosti a nižšími splátkami. Tabulka 2.4.17: Roční výše splátek v závislosti na splatnosti úvěru 320.352,-- Kč Doba splácení v měsících 60 48 36 Výše úvěru 320 352,00 320 352,00 320 352,00 Úroková sazba 12,20% 12,20% 12,20% Výše splátek 7 159,00 8 468,00 10 671,00 Poplatek za poskytnutí úvěru 1 923,00 1 923,00 1 923,00 Poplatek za vedení účtu 300,00 300,00 300,00 Měsíční výdaje 7 459,00 8 768,00 10 971,00 Výdaje 2008 24 300,00 28 227,00 34 836,00 Výdaje 2009 89 508,00 105 216,00 131 652,00 Výdaje 2010 89 508,00 105 216,00 131 652,00 Výdaje 2011 89 508,00 105 216,00 98 739,00 Výdaje 2012 89 508,00 78 912,00 0,00 Výdaje 2013 67 131,00 0,00 0,00 Tabulka 2.4.18: Roční výše splátek v závislosti na splatnosti úvěru 790.704,-- Kč Doba splácení v měsících 60 48 36 Výše úvěru 790 704,00 790 704,00 790 704,00 Úroková sazba 12,20% 12,20% 12,20% Výše splátek 17 669,00 20 900,00 26 339,00 Poplatek za poskytnutí úvěru 4 745,00 4 745,00 4 745,00 Poplatek za vedení účtu 300,00 300,00 300,00 Měsíční výdaje 17 969,00 21 200,00 26 639,00 Výdaje 2008 58 652,00 68 345,00 84 662,00 Výdaje 2009 215 628,00 254 400,00 319 668,00 Výdaje 2010 215 628,00 254 400,00 319 668,00 Výdaje 2011 215 628,00 254 400,00 239 751,00 Výdaje 2012 215 628,00 190 800,00 0,00 Výdaje 2013 161 721,00 0,00 0,00 39