Gymnázium a Střední odborná škola, Rokycany, Mládežníků 1115

Transkript

1 j Gymnázium a Střední odborná škola, Rokycany, Mládežníků 1115 Číslo projektu: CZ.1.07/1.5.00/ Číslo šablony: Název materiálu: Ročník: Identifikace materiálu: Jméno autora: Předmět: Tematický celek: Anotace: 62 Vytváření podmínek pro rozvoj znalostí, schopností a dovedností v oblasti finanční gramotnosti. Cenné papíry 3. ročník, 4.ročník HLI_62_3_cenné papíry Autorem materiálu a všech jeho částí, není-li uvedeno jinak, je Ing. Šárka Hlinovská Ekonomika Finanční trh Datum: 17. září 2012 Vysvětlení pojmů finanční trh, peněžní trh, kapitálový trh, dále jsou představeny finanční produkty cenné papíry peněžního a kapitálového trhu. Žáci se při prezentaci zamýšlí nad možnostmi investovat peníze v případě přebytku osobního rozpočtu. Vhodné pro výklad ve 3. ročníku a k opakování ve 4.ročníku před maturitou.

2 Cenné papíry Autor: Šárka Hlinovská, Gymnázium a SOŠ Rokycany

3 Cenné papíry Nejdůležitější cenné papíry peněžního Nejdůležitější cenné papíry peněžního a kapitálového trhu

4 Cenné papíry CP je listina, která je nositelem práva, ztělesňuje majetkové právo toho, kdo jej vlastní vůči tomu, kdo jej vystavuje.

5 Cenné papíry Mají předepsané náležitosti: název nominální hodnotu datum vydání jméno toho, kdo je vydal

6 Základní pojmy nominální hodnota tržní hodnota majitel CP emitent CP emisní kurz

7 Dělení cenných papírů CP peněžního trhu jsou vydávány na dobu do jednoho roku (krátkodobé) CP kapitálového trhu jsou vydávány na dobu nad jeden rok (dlouhodobé)

8 Dělení CP podle podoby listinné zaknihované imobilizované (znehybněné)

9 Podle převoditelnosti na majitele (doručitele) na jméno na řad

10 CP kapitálového trhu Majetkové cenné papíry akcie a podílové listy Úvěrové dluhopisy (obligace, hypoteční zástavní list)

11 Majetkové cenné papíry představují určité množství (podíl) na majetku, např. akcie představuje část majetku akciové společnosti nezakládají nárok na vrácení investovaného majetku přinášejí majiteli podíl na zisku

12 Majetkové cenné papíry Akcie její vlastník se stává spolumajitelem firmy, která akcie vydala Akcie představuje podíl na základním akciovém kapitálu, který je udán nominální hodnotou

13 Majetkové cenné papíry Akcie práva akcionáře jako společníka: podílet se na majetku a.s. na řízení a.s. (valná hromada) na jejím zisku na likvidačním zůstatku při zániku a.s.

14 Majetkové cenné papíry Druhy akcií viz Obchodní zákoník Kmenové (na jméno, na majitele) Speciální (prioritní) Zaměstnanecké

15 Majetkové cenné papíry Akcie ve formě listinné mají tři části: 1. Plášť akcie 2. Kupónový arch 3. Talón

16 Majetkové cenné papíry

17 Majetkové cenné papíry papírové graficky zpracované postupně nahrazeny akciemi v elektronické podobě

18 Majetkové cenné papíry Podílové listy investiční certifikát majitel není vlastníkem investiční společnosti majitel není vlastníkem investiční společnosti podílový list investován na principu rozdělení rizika majitel certifikátů zůstává vlastníkem peněžních prostředků (nemá právo zasahovat do hospodaření fondu) kurs podílového listu kolísá podle úspěšnosti fondu

19 Podílový fond GE Money GE Money Chráněný fond je smíšeným fondem, který investuje do dluhopisů, dalších likvidních prostředků, světových akcií a do akcií ve střední a východní Evropě. Cílem tohoto fondu je pravidelné dosahování výnosů, které budou o několik procent vyšší než jsou výnosy na běžných účtech nebo termínovaných vkladech. Hodnota fondu může v čase kolísat, krátkodobě i klesat, nikdy ale nespadne pod chráněnou hodnotu. Díky této chráněné hodnotě nabízí fond zajímavý výnos a nízkou míru rizika. Chráněná hodnota Chráněná hodnota znamená, že aktuální cena fondu nikdy nepoklesne pod 90 % nejvyšší dosažené ceny fondu.

20 Podílový fond GE Money Chráněná hodnota Chráněná hodnota znamená, že aktuální cena fondu nikdy nepoklesne pod 90 % nejvyšší dosažené ceny fondu. /podilove-fondy-rodina-zakladni/chranenyfond

21 Podílový fond GE Money Příklad Nakoupíte-li podílový list např. za 100 Kč, při prodeji dostanete aktuální cenu podílového listu, která však nikdy nepoklesne pod 90 Kč. Pokud maximální hodnota fondu dosáhne např. 120 Kč za podílový list, při prodeji získáte aktuální cenu podílového listu, která už nikdy neklesne pod 108 Kč (90 % ze 120 Kč). Chráněná hodnota může pouze stoupat.

22 Úvěrové cenné papíry obligace (průmyslové, bankovní, státní) hypoteční zástavní list (vydávány bankami)

23 CP peněžního trhu šeky směnky depozitní certifikáty (vkladové listy) státní pokladniční poukázky

24 Zdroj Švarcová, J. a kol. Ekonomie stručný přehled, 2010/2011. Zlín: CEED, ISBN