Zverejnenia reálnej hodnoty podľa IFRS 13. Ing. Martin Svitek

Transkript

1 Zverejnenia reálnej hodnoty podľa IFRS 13 Ing. Martin Svitek

2 Zverejnenia RH všeobecné požiadavky Zverejnenia sa realizujú len pre aktíva a záväzky oceňované v RH po prvotnom vykázaní Požiadavky na zverejnenie RH sa neuplatňujú na - aktíva programu = IAS 19 - investície penzijných programov = IAS 26 - aktíva, ak zníženie hodnoty sa určuje na základe RH zníženej o náklady na vyradenie = IAS 36 Požiadavky na zverejnenia rozlišujú medzi Opakujúcimi sa oceneniami RH Neopakujúcimi sa oceneniami RH Ocenenie RH v súvahe vyžadované alebo povolené na konci každého obdobia vykazovania Ocenenie RH v súvahe vyžadované alebo povolené za určitých okolností Všetky finančné nástroje sú oceňované v RH na opakujúcom sa základe 2

3 Zverejnenia RH všeobecné požiadavky Zverejnenia sa poskytujú podľa tried aktív a záväzkov Podľa IFRS triedy majú zohľadňovať - povahu, charakteristiky a riziká položiek - úroveň hierarchie RH do ktorej je položka zatriedená Zoskupovanie do tried vyžaduje úsudok. Počet tried môže byť väčší pre položky kategorizované ako Level 3 v dôsledku vyššieho stupňa neistoty a subjektivity, ktorý je spojený s týmito oceneniami. Triedy sú rekonsiliované na položky súvahy. 3

4 Zverejnenia RH prehľad finančných nástrojov Štandard Položka Oceňovanie RH v súvahe alebo poznámkach IAS 39 (do 2015) IAS 39 (do 2015) IFRS 9 (od 2015) IFRS 9 (od 2015) 4 - Fin. aktíva/záväzky držané na obchodovanie - Fin. aktíva/záväzky - voľba reálnej hodnoty - Finančné aktíva k dispozícii na predaj - Investície držané do splatnosti - Úvery a pohľadávky - Finančné záväzky v amortizovanej hodnote (AH) - Ostatné finančné aktíva a záväzky neoceňované v RH (so špeciálnym oceňovaním) - Finančné aktíva klasifikované v RH cez VH - Finančné záväzky držané na obchodovanie - Fin. aktíva/záväzky - voľba reálnej hodnoty - Investície do nástrojov vlastného imania určené na ocenenie v RH mimo VH (cez OCI) - Finančné aktíva klasifikované v AH - Finančné záväzky oceňované v AH - Ostatné finančné aktíva a záväzky neoceňované v RH (so špeciálnym oceňovaním) súvaha poznámky súvaha poznámky

5 Mnohé zverejnenia pre finančné nástroje sú vyžadované aj pre priebežnú účtovnú závierku (=IAS 34 novelizované prostredníctvom IFRS 13) IFRS 7.25 (IFRS 13 neruší tento paragraf IFRS 7) IFRS 7 IFRS 13 RH finančných nástrojov (zahŕňa FN oceňované v amortizovanej hodnote (AH), pre ktoré sa RH zverejňuje v poznámkach) a porovnanie s účtovnou hodnotou Priebežná Zverejnenia požadované aktuálnym IFRS 7 v ročnej účtovnej závierke () Zverejnenia požadované od 2013 v ročnej podľa IFRS 13 Zverejnenia požadované od 2013 v priebežnej účtovnej závierke podľa IAS 34 ako ho novelizuje IFRS 13 5

6 IFRS 13.97, 93(b) IFRS 7 IFRS 13 Hierarchia RH pre finančné nástroje oceňované v AH (ktorých RH sa zverejňuje v poznámkach) = zjednodušené zverejnenia RH Priebežná IFRS 7, IFRS 13 L1 L2 L3 RH finančných nástrojov Príklad zverejnení hierachie RH pre finančné nástroje oceňované v AH tis. EUR L1 L2 L3 RH Amortizovaná hodnota Finančné aktíva Dlhopisy držané do splatnosti Poskytnuté úvery a iné pohľadávky* Celkom Finančné záväzky Emitované dlhopisy Prijaté úvery a iné záväzky* Celkom *Pozn: Pre krátkodobé pohľadávky a záväzky, ktorých účtovná hodnota primerane vyjadruje RH, sa zverejnenia RH nevyžadujú

7 Príklad zverejnení hierachie RH Finančné aktíva oceňované v RH tis. EUR L1 L2 L3 RH celkom... a b c a+b+c Dlhopisy na obchodovanie Deriváty Dlhopisy k dispozícii na predaj y z +y+z Celkom a b+y 235 +c+z Finančné záväzky oceňovane v RH tis. EUR L1 L2 L3 RH celkom... a b c a+b+c Deriváty y z +y+z Celkom a b+y 112 +c+z

8 IFRS 7.27A,27B IFRS (b), (c), (e) IFRS 7 IFRS 13 Priebežná Hierarchia RH pre finančné nástroje oceňované v RH 8 IFRS 7 = IFRS 13 L1 L2 L3 RH finančných nástrojov Významné prevody medzi L1 a L2 + dôvody Rekonsiliácia začiatočných a konečných stavov pre Level 3 nástroje Zisky/straty za obdobie vo VH (+ položka vo výsledovke) z toho nerealizované zisky/straty z nástrojov, ktoré sú držané na konci obdobia (+položka výsledovky) Zisky/straty za obdobie v OCI Nákupy Predaje Emisie Vysporiadania (splátky) Prevody do Level 3 + dôvody Prevody z Level 3 + dôvody

9 Príklad zverejnení hierachie RH Finančné aktíva oceňované v RH tis. EUR L1 L2 L3 RH celkom... a b c a+b+c Dlhopisy na obchodovanie Deriváty Dlhopisy k dispozícii na predaj y z +y+z Celkom a b+y 235 +c+z Finančné záväzky oceňovane v RH tis. EUR L1 L2 L3 RH celkom... a b c a+b+c Deriváty y z +y+z Celkom a b+y 112 +c+z

10 Príklad zverejnení rekonsiliácie stavov pre Level 3 Finančné aktíva oceňovane v RH tis. EUR... Korporátne Deriváty... Celkom dlhopisy k dispozícii na predaj Začiatočný stav a q 252 +a+g Zisky/straty za obdobie vo VH b r 102 +b+r z toho nerealizované zisky/straty z c - 48 s 48 +c+s nástrojov, ktoré sú držané na konci obdobia Zisky/straty za obdobie v OCI d (28) - t (28) +d+t Nákupy e u 70 +e+u Predaje (f) (30) - (v) (30) +(f)+(v) Vysporiadania (splátky) (g) (66) (60) (w) (126) +(g)+(w) Prevody do Level 3 h - - h+w Prevody z Level 3 (i) - (13) (y) (13) +(i)+(y) Konečný stav j z 227 +(j)+(z) 10

11 IFRS 13.97, 93(b) IFRS 7 IFRS 13 Hierarchia RH pre finančné nástroje oceňované v AH (ktorých RH sa zverejňuje v poznámkach) = zjednodušené zverejnenia RH Priebežná IFRS 7, IFRS 13 L1 L2 L3 RH finančných nástrojov Príklad zverejnení hierachie RH pre finančné nástroje oceňované v AH tis. EUR L1 L2 L3 RH Amortizovaná hodnota Finančné aktíva Dlhopisy držané do splatnosti Poskytnuté úvery a iné pohľadávky* Celkom Finančné záväzky Emitované dlhopisy Prijaté úvery a iné záväzky* Celkom *Pozn: Pre krátkodobé pohľadávky a záväzky, ktorých účtovná hodnota primerane vyjadruje RH, sa zverejnenia RH nevyžadujú

12 IFRS 13.93(c), (e)(iv), 95 IFRS 7 IFRS 13 Pre nástroje oceňované v RH Účtovná politika, ktorá určuje, kedy dochádza k prevodom medzi L1, L2 a L3 Zmena sa môže zohľadniť Priebežná k dátumu udalosti alebo zmien v okolnostiach, ktoré mali za následok prevod na začiatku obdobia vykazovania na začiatku obdobia vykazovania 12

13 IFRS 7.27 IFRS 13.93(d), 97 Pre ocenenia v L2 a L3 opis - oceňovacích techník - vstupov - zmien a dôvodov zmien v oceňovacích technikách IFRS 7 IFRS 13 Priebežná pre nástroje oceňované v RH pre nástroje oceňované v AH (ktorých RH sa zverejňuje v poznámkach) 13

14 IFRS 13.93(g), Illustrative eamples Príklad 18 Pre nástroje oceňované v RH Opis oceňovacích procesov pre L3 IFRS 7 IFRS 13 Priebežná Príklady zverejnení ako účtovná jednotka rozhoduje o svojich oceňovacích procesoch popis útvaru, ktorý rozhoduje; komu tento útvar reportuje; interné reportingové procedúry (napr. ako sú zaangažované výbory pre oceňovacie, riadenie rizika a audit) procesy pre analyzovanie zmien v oceneniach RH z obdobia na obdobie frekvencia a metódy pre kalibráciu, spätné testovanie ako sa určuje, že informácie od 3. strán (kotácie brokerov, oceňovacie služby), ktoré sa používajú, boli vyvinuté v súlade s IFRS 13 metódy pre vývoj nepozorovateľných vstupov a ich opodstatnenie 14

15 IFRS 13.93(d) Illustrative eamples Príklad 17 Pre nástroje oceňované v RH Vyčíslenie nepozorovateľných vstupov pre L3 IFRS 7 IFRS 13 Priebežná Príklady Opis RH Oceňovacia technika Nepozorovateľný vstup Rozpätie (vážený priemer) Spotrebné úvery 40 Diskontované CF Pravdepodobnosť defaultu Miera strát (LGD) Miera predčasného splácania Kreditné deriváty 30 Opčný model Volatilita kreditného rizika Kreditné riziko protistrany Vlastné kreditné riziko Akcie v energetickom priemysle 25 Porovnateľné trhové spoločnosti Násobky EBITDA Zrážka pre neobchodovateľnosť 2-50% (8%) % (60%) 3,5-5,5% (4,5%) 10-20% 0,5%-3,5% 0,3%-2,0% 6,5-12 (9,5) 5-20% (10%) Informácia sa nepožaduje, ak kvantitatívne nepozorovateľné vstupy neboli vyvinuté účtovnou jednotkou (napr. použitie cien z minulých transakcií, ocenenie 3. stranami). Avšak nemožno ignorovať významné nepozorovateľné vstupy, ktoré sú primerane dostupné. 15

16 IFRS 13.93(h)(i) Illustrative eamples Príklad 19 Pre nástroje oceňované v RH Pre L3 ocenenia Slovný popis citlivosti na zmeny v nepozorovateľných vstupoch s významným efektom pre RH Opis vzájomných vzťahov (korelácie) medzi týmito vstupmi IFRS 7 IFRS 13 Priebežná Príklad pre cenné papiere kryté hypotékami na bývanie (RMBS) Významné nepozorovateľné vstupy používané pri oceňovaní RMBS reálnou hodnotou sú miery predčasného splácania, pravdepodobnosť defaultu (PD) a strata v prípade defaultu (LGD). Významný nárast (pokles) v akomkoľvek z týchto vstupov by sám osebe viedol k významne nižšej (vyššej) RH. Vo všeobecnosti zmena v predpokladoch používaných pre PD je sprevádzaná zmenou v predpokladoch pre LGD v tom istom smere a zmenou v predpokladoch pre mieru predčasného splácania v opačnom smere. 16

17 IFRS 7.27B(e) IFRS 13.93(h)(ii) Pre nástroje oceňované v RH Pre L3 ocenenia Číselná analýza citlivosti racionálne možných alternatívnych predpokladov s významným dopadom na RH Ako bol efekt vypočítaný IFRS 7 IFRS 13 Priebežná Významnosť sa posudzuje s ohľadom na výsledok hospodárenia a celkové aktíva alebo záväzky. Ak sú zmeny RH vykázané mimo VH (v OCI) významnosť sa posudzuje s ohľadom na celkové vlastné imanie. 17

18 Sumárny prehľad Pre FN oceňované v RH (okrem prípadov, keď je uvedené v AH) RH finančných nástrojov (vrátane FN v AH) a porovnanie s účtovnou hodnotou IFRS 7 IFRS 13 Priebežná Hierarchia RH pre FN oceňované v RH (plná forma) Hierarchia RH pre FN oceňované v AH (zjednodušená forma) Politika pre určenie prevodov medzi L1, L2, L3 Opis oceňovacích techník, vstupov, zmien a dôvodov zmien pre L2, L3 Pre FN oceňované v RH Pre FN oceňované v AH Opis oceňovacích procesov pre L3 Vyčíslenie nepozorovateľných vstupov pre L3 Slovný opis citlivosti na zmeny vo významných nepozorovateľných vstupoch (+korelácia medzi vstupmi) pre L3 Číselná analýza citlivosti racionálne možných alternatívnych predpokladov s významným dopadom na RH pre L3 (+ ako bola vypočítaná) 18

19 Sumárny prehľad zverejnenia závislosti od L1, L2, L3 Zverejnenia podľa IFRS 13 Priame členenie zverejnení na L1, L2, L3 je aktuálne len pre zverejnenia hierarchie RH, ináč tabuľka ukazuje z ktorých levelov sú nástroje predmetom zverejnení 19 FN oceňované v RH v súvahe FN so zverejnením RH v poznámkach FN oceňované v RH v súvahe Priebežná FN so zverejnením RH v poznámkach L1 L2 L3 L1 L2 L3 L1 L2 L3 L1 L2 L3 RH finančných nástrojov Hierarchia RH Významné prevody medzi L1 a L2 + dôvody Rekonsiliácia začiatočných a konečných stavov Politika pre určenie prevodov medzi L1, L2, L3 Opis oceňovacích techník, vstupov, zmien a dôvodov zmien Opis oceňovacích procesov Vyčíslenie nepozorovateľných vstupov Slovný opis citlivosti na zmeny vo významných nepozorovateľných vstupoch (+korelácia medzi vstupmi) Číselná analýza citlivosti racionálne možných alternatívnych predpokladov s významným dopadom na RH (+ ako bola vypočítaná)

20 Zverejnenia RH nefinančné položky zverejnenia sa nevyžadujú v priebežnej účtovnej závierke => zverejnenia RH realizované len v ročnej účtovnej závierke aktuálne je rozlišovanie medzi opakujúcimi (recurring) sa oceneniami v RH a neopakujúcimi sa (non-recurring) oceneniami v RH (len pre položky oceňované v RH v súvahe nie v poznámkach) navyše k požiadavkám uvedeným pre finančné nástroje pre nefinančné položky eistuje nasledovná požiadavka na zverejnenie IFRS 13.93(i) Ak sa najvyššie a najlepšie použitie nefinančného aktíva líši od jeho súčasného používania, zverejní sa - táto skutočnosť a - prečo sa aktívum takto používa 20

21 Zverejnenia RH prehľad významných nefinančných položiek Štandard Položka RH v súvahe alebo poznámkach IAS 2 IAS 16 IAS 16 IAS 40 IAS 40 Zásoby obchodníkov/brokerov s komoditami Nehnuteľnosti, stroje a zariadenia ak uplatňovaný model precenenia Nehnuteľnosti, stroje a zariadenia ak uplatňovaný model obstarávacej ceny Investície v nehnuteľnostiach ak uplatňovaný model RH Investície v nehnuteľnostiach ak uplatňovaný model obstarávacej ceny súvaha (RH znížená o náklady na predaj) súvaha poznámky (zverejnenia sa odporúčajú ale nevyžadujú) súvaha poznámky IAS 41 Biologický majetok Súvaha (RH znížená o náklady na predaj) IFRS 5 Dlhodobý majetok držaný na predaj ak dôjde k zníženiu hodnoty Súvaha (RH znížená o náklady na predaj) Opakujúce sa/ Neopakujúce sa opakujúce sa neopakujúce sa opakujúce sa opakujúce sa neopakujúce sa 21

22 Zverejnenia RH nefinančné položky Sumárny prehľad Obsahovo sú položky pre zverejnenia tie isté ako na slidoch pre finančné nástroje (niekde sú označené zjednodušene) Položky oceňované v RH opakujúce sa neopakujúce sa RH zverejnená predpoklad, že opakujúce sa Príklady položiek oceňovaných v RH IAS 2, 40, 41 IAS 16, IFRS 5 ak zníženie hodnoty IAS 40, (IAS 16) RH na konci obdobia Dôvod pre ocenenie v RH Hierarchia RH v úplne forme Hierarchia RH -jednoduchá forma (L1, L2, L3) Politika pre prevody medzi L1, L2, L3 Opis oceňovacích techník, vstupov, zmien a dôvodov zmien pre L2, L3 Opis oceňovacích procesov pre L3 Vyčíslenie nepozorovateľných vstupov pre L3 Slovná analýza citlivosti pre L3 Číselná analýza citlivosti pre L3 Ak sa najvyššie a najlepšie použitie líši od skutočného 22