Pololetní zpráva za období I. VI. 2014 AXA K konto
AXA K konto, otevřený podílový fond AXA investiční společnost a.s. Pololetní zpráva standardního otevřeného podílového fondu obhospodařovaného AXA investiční společnost a.s., za období I. VI. 2014 Název podílového fondu a identifikační označení podle mezinárodního systému číslování pro identifikaci cenných papírů (ISIN) nebo jiného systému číslování (SIN) podílového listu, byl-li přidělen: Název: AXA K konto, otevřený podílový fond AXA investiční společnost a.s. NID/KIČ: 90077694 Měna: K Počáteční hodnota podílového listu: 1 K ISIN: 0008472602 LEI: 31570010000000100781 Druh fondu: Otevřený podílový fond Typ fondu: Smíšený Údaje o investiční společnosti, která podílový fond obhospodařuje Obchodní firma: AXA investiční společnost a.s. IČ: 64579018 GIIN: 7HG6WU.00011.ME.203 Sídlo: Praha 2, Lazarská 13/8 PSČ: 120 00 Společnost zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl B, vložka 7462 Výše základního kapitálu: 25 487 000 Kč splacen v plné výši Datum zápisu do obchodního rejstříku: Společnost byla zapsána do obchodního rejstříku 18. 10. 1995. Na základě povolení České národní banky byla dne 24. 10. 2006 do obchodního rejstříku zapsána změna obchodní firmy a změna předmětu podnikání na kolektivní investování. Jediným akcionářem společnosti je AXA životní pojišťovna a.s. Podílový fond je touto investiční společností obhospodařován od založení. Údaje o portfolio manažerech a stručný popis jejich zkušeností a kvalifikace Ing. František Vobořil licencovaný makléř kategorie BD, absolvent Vysoké školy ekonomické v Praze, Fakulty národohospodářské, specializace peněžní ekonomie a finanční trhy dosavadní praxe: od r. 2006 portfolio manager (Winterthur Asset Management/AXA investiční společnosti) Činnost vykonával po celé rozhodné období 01-06/2014. Mgr. Hani Himmat držitel makléřské licence pro cenné papíry dosavadní praxe: 1996-1996 odborný asistent (CERGE_EI) 1997-1998 teaching asistent (CERGE_EI) Březen 1998 srpen 1998 portfolio manager Expandia finance Září 1998 prosinec 1999 analytik makro, dluhopisové trhy Credit Suisse Asset Management Prague Leden 2000 prosinec 2005 portfolio manager Credit Suisse Asset Management Prague Leden 2006 září 2007 senior portfolio manager Winterthur Asset Management Axa Investiční společnost září 2007 březen 2011 vedoucí oddělení správy aktiv (AXA Investiční společnost) od ledna 2005 portfolio manager (Winterthur d.s.s. / AXA d.s.s.) od března 2011 ředitel útvaru Asset Management Činnost portfolio manažera vykonával do 30. 4. 2014. 2
AXA K konto, otevřený podílový fond AXA investiční společnost a.s. Jan Vinter Vysoká škola finanční a správní, obor Finance a finanční služby držitel makléřské licence: kategorie II dosavadní praxe: 1996 1997 účetní, asistent auditora a daňového poradce (McDowell CPA PC) 1998 2000 portfolio administrátor, účetní fondů (Credit Suisse Asset Management investiční společnost) 2000 2002 asistent portfolia managera (Credit Suisse Asset Management investiční společnost) 2002 2004 portfolio manager (Credit Suisse Asset Management Investiční společnost) 2004 2005 portfolio manager (Credit Suisse Asset Management Praha) od r. 2005 portfolio manager Winterthur d.s.s,.a.s. od r. 2006 portfolio manager (AXA investiční společnost, a.s./do 12/2006 Winterthur Asset Management Praha, a.s) Činnost vykonával po celé rozhodné období 01-06/2014. Mgr. Petr Holínský Karlova Univerzita, Praha, Fakulta sociálních věd držitel makléřské licence (včetně derivátů) dosavadní praxe: 1995 1997 finanční analytik, vedoucí obchodu (Baader Bank Securities a.s.) 1997 1998 senior obchodník (Gutmann & Cie Praha, a.s.) 1998 2010 investiční ředitel (Credit Suisse Asset Management investiční společnost a.s.) 2010 2013 investiční manažer senior (J&T Banka a.s.) Činnost vykonával po celé rozhodné období 01-06/2014. Údaje o jediném depozitáři podílového fondu v rozhodném období a době, po kterou činnost depozitáře vykonávali Depozitářem podílových fondů obhospodařovaných společností v rozhodném období byl: UniCredit Bank Czech Republic and Slovakia, a.s., se sídlem v Praze 4 - Michli, Želetavská 1525/1, PSČ 140 92, zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl B, vložka 3608, IČ 64948242. Depozitář též zajišťoval úschovu majetku fondů. Údaje o osobě, která zajišťuje úschovu nebo jiné opatrování majetku podílového fondu, pokud je u této osoby uloženo nebo touto osobou jinak opatrováno více než 1 % majetku podílového fondu Obchodní firma: UniCredit Bank Czech Republic and Slovakia, a.s. IČ: 64948242. Sídlo: Praha 4 - Michle, Želetavská 1525/1 PSČ: 140 92 IČ 64948242. Společnost je zapsána v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl B, vložka 3608. 3
AXA K konto, otevřený podílový fond AXA investiční společnost a.s. Údaje o všech obchodnících s cennými papíry, kteří vykonávali činnost obchodníka s cennými papíry pro investiční společnost a pro fond kolektivního investování obhospodařovaný investiční společností Všichni obchodníci vykonávali činnost obchodníka s cennými papíry pro fondy kolektivního investování obhospodařované investiční společností po celou dobu vykazovaného období. V rozhodném období AXA Investiční společnost a.s. samostatně, ani žádný jí obhospodařovaný podílový fond, nebyl účastníkem žádného soudního a rozhodčího sporu, kdy by hodnota předmětu sporu převyšovala 5 % hodnoty majetku investiční společnosti nebo kteréhokoli jí obhospodařovaného. 1. Československa obchodni banka a. s. IČ: 00001350, Praha 5, Radlická 333/150, PSČ 150 57 2. Česka spořitelna, a. s. IČ: 45244782, Praha 4, Olbrachtova 1929/62, PSČ 140 00 3. ING Bank N.V. IČ: 49279866, Praha 5, Plzeňská 345/5, PSČ 150 00 4. ING SECURITIES SPOWKA AKCYJNA W WARSZAWIE PLAC TRZECH KRZYZY 10/14 00-49 WARSZAWA Polsko BIC: INURPLP1 5. Patria Finance, a.s. IČ: 60197226, Praha 1, Jungmannova 745/24, PSČ 110 00 6. WOOD & Company Financial Services, a.s. IČ: 26503808, Praha 1, Naměsti Republiky 1079/1a, PSČ 110 00 7. UniCredit Bank Czech Republic, a.s. IČ: 64948242, Praha 4 Želetavská 1525/1, PSČ 140 92 8. Komerčni banka, a.s. IČ: 45317054, Praha 1, Na Přikopě 33, PSČ 114 07 9. Citibank a.s. Bucharova 2641/14 15802 Praha 5 PSČ 158 02 IČ: 16190891 10. HSBC Bank plc pobočka Praha IČ: 65997212, Praha 1 V Celnici 10, PSČ 117 21 11. State Street Fund Services Ltd. BIC: SBOSIE2D 78 SIR JOHN ROGERSON S QUAY Dublin Irsko 12. Sberbank,a.s. HERSPICKA 5 61900 Brno BIC: VBOE2X 13. Tatra banka Hodžovo námestie 3 85005 Bratislava Slovensko BIC: TATRSKBX 14. State Street Bank Luxembourg S.A. BIC: SBOSLULX 47 BOULEVARD ROYAL FLOOR 3 Lucembursko PSČ: 2449 15. Wűstenrot hypotečni banka a.s. IČ: 26747154 Na Hřebenech II 1718/8 Praha 4 PSČ: 14023 16. BNP Paribas Uk Ltd 10 Harewood Avenue Nw1 6aa London Velká Británie BIC: BNPBGB21 17. Goldman Sachs Asset Management International 133 Fleet Street London EC4A 2BB Velká Británie BIC: GSAMGB2X 18. VUB Banka a.s., Prague Branch Pobřežní 3, 186 00 Praha 8, Česká republika BIC: SUBAPP 19. Partners investiční společnost, a.s. Prague Gate, 4. patro, Türkova 2319/5b 140 00 Praha 4 Chodov IČ: 24716006 20. Slovenska spořitelna, a.s. Tomasikova 48 83237 Bratislava Slovensko BIC: GIBASKBX 21. UniCredit Bank Austria AG Schottengasse 6-8 1010 Vienna Rakousko BIC: BKAUATWW 22. UniCredit Bank Slovakia a.s. Šancová 1/A Bratislava Slovensko BIC: UNCRSKBX 23. CITIGROUP GLOBAL MARKETS Canada square, Canary Wharf London, E14 5LB Velká Británie BIC: SBILGB2LXX 24. ERSTE SECURITIES POLSKA SPOWKA AKCYJNA SASKI CRESCENT UL. KROLEWSKA 16 WARSZAWA 00-103 Polsko Bic: ERSPPLP1 25. J.P. MORGAN SECURITIES LIMITED 60 VICTORIA EMBANKMENT London, EC2Y 5AJ Velká Británie BIC: JPMSGB2L 26. KBC SECURITIES N.V. BRANCH IN POLAND WARTA TOWER UL. CHMIELNA 85/87 WARSZAWA, 00-805 Polsko BIC: KBSEPLP1 27. SOCIETE GENERALE 17 COURS VALMY PARIS PARIS Francie BIC: GSFHFRPP 4
AXA K konto, otevřený podílový fond AXA investiční společnost a.s. Rozvaha fondu AKTIVA *** 30.6.2014 R001 Aktiva celkem 926 332 R002 Pokladní hotovost R003 Pohledávky za bankami a družstevními záložnami 564 656 R004 Pohledávky za bankami a DZ - splatné na požádání 75 254 R005 Pohledávky za bankami a DZ - ostatní pohledávky 489 402 R006 Pohledávky za nebankovními subjekty R007 Pohledávky za nebankovními subjekty - splatné na požádání R008 Pohledávky za nebankovními subjekty - ostatní pohledávky R009 Dluhové cenné papíry 302 134 R010 Dluhové cenné papíry vydané vládními institucemi 125 335 R011 Dluhové cenné papíry vydané ostatními osobami 176 799 R012 Akcie, podílové listy a ostatní podíly 58 458 R013 Akcie R014 Podílové listy 58 458 R015 Ostatní podíly R016 Účasti s podstatným a rozhodujícím vlivem R017 Dlouhodobý nehmotný majetek R018 Zřizovací výdaje R019 Goodwill R020 Ostatní dlouhodobý nehmotný majetek R021 Dlouhodobý hmotný majetek R022 Pozemky a budovy pro provozní činnost R023 Ostatní dlouhodobý hmotný majetek R024 Ostatní aktiva 1 084 R025 Pohledávky z upsaného základního kapitálu R026 Náklady a příjmy příštích období 5
AXA K konto, otevřený podílový fond AXA investiční společnost a.s. PASIVA *** 30. 6. 2014 R001 Pasiva celkem 926 332 R002 Závazky vůči bankám a družstevním záložnám R003 Závazky vůči bankám a DZ - splatné na požádání R004 Závazky vůči bankám a DZ - ostatní závazky R005 Závazky vůči nebankovním subjektům R006 Závazky vůči nebankovním subjektům - splatné na požádání R007 Závazky vůči nebankovním subjektům - ostatní závazky R008 Ostatní pasiva 17 631 R009 Výnosy a výdaje příštích období R010 Rezervy R011 Rezervy na důchody a podobné závazky R012 Rezervy na daně R013 Ostatní rezervy R014 Podřízené závazky R015 Základní kapitál R016 Splacený základní kapitál R017 Vlastní akcie R018 Emisní ážio 28 700 R019 Rezervní fondy a ostatní fondy ze zisku R020 Povinné rezervní fondy a rizikové fondy R021 Ostatní rezervní fondy R022 Ostatní fondy ze zisku R023 Rezervní fond na nové ocenění R024 Kapitálové fondy 808 922 R025 Oceňovací rozdíly R026 Oceňovací rozdíly z majetku a závazků R027 Oceňovací rozdíly ze zajišťovacích derivátů R028 Oceňovací rozdíly z přepočtu účastí R029 Ostatní oceňovací rozdíly R030 Nerozdělený zisk nebo neuhrazená ztráta z předchozích období 68 863 R031 Zisk nebo ztráta za účetní období 2 216 6
AXA K konto, otevřený podílový fond AXA investiční společnost a.s. Výsledovka *** 30. 6. 2014 R001 Výnosy z úroků a podobné výnosy 4 355 R002 Výnosy z úroků z dluhových cenných papírů 2 830 R003 Výnosy z úroků z ostatních aktiv 1 525 R004 Náklady na úroky a podobné náklady R005 Výnosy z akcií a podílů R006 Výnosy z akcií a podílů z účastí s podst. a rozhod. vlivem R007 Ostatní výnosy z akcií a podílů R008 Výnosy z poplatků a provizí R009 Náklady na poplatky a provize -2 813 R010 Zisk nebo ztráta z finančních operací 722 R011 Ostatní provozní výnosy 117 R012 Ostatní provozní náklady R013 Správní náklady -19 R014 Náklady na zaměstnance R015 Mzdy a platy zaměstnanců R016 Sociální a zdravotní pojištění zaměstnanců R017 Ostatní náklady na zaměstnance R018 Ostatní správní náklady -19 R019 Rozpuštění rezerv a opravných položek k DHNM R020 Odpisy, tvorba a použití rezerv a opravných položek k DHNM R021 Odpisy dlouhodobého hmotného a nehmotného majetku R022 Rozpuštění OP a rez. k pohl. a zár.,výnosy z dříve od. pohl. R023 Odpisy, tvorba a použití OP a rezerv k pohl. a zárukám R024 Rozpuštění OP k účastem s rozhodujícím a podstatným vlivem R025 Ztráty z přev.účastí.s rozh.a podst.vlivem, tvorba a použ.op R026 Rozpuštění ostatních rezerv R027 Tvorba a použítí ostatních rezerv R028 Podíl na ziscích (ztrátách) účastí s rozh. n. podst. vlivem R029 Zisk n. ztráta za účetní obd. z běžné činnosti před zdaněním 2 362 R030 Mimořádné výnosy R031 Mimořádné náklady R032 Zisk n. ztráta za účet. obd. z mimoř. činnosti před zdaněním R033 Daň z příjmů -145 R034 Zisk nebo ztráta za účetní období po zdanění 2 217 7
AXA K konto, otevřený podílový fond AXA investiční společnost a.s. Informace o kapitálu a podílových listech fondu AXA K Konto 30. 6. 2014 31. 12. 2013 31. 12. 2012 Vlastní kapitál fondu kolektivního investování (tis. Kč) 908 701 939 020 1 001 116 Počet emitovaných akcií nebo podíl. listů (ks) 808 921 563 837 897 423 899 335 770 Vlastní kapitál připadající na 1 akcii nebo na 1PL - NAV (Kč) 1,1 23 3 1,1207 1,1132 Úplata depozitáři 1. pol. 2014 Název ISIN Poplatky v tis. Kč AXA K Konto 0008472602 225 Úplata investiční společnosti 1. pol. 2014 Název ISIN Poplatky v tis. Kč AXA K Konto 0008472602 2 325 Vývoj hodnoty NAV fondu Komentář k fondu: Hodnota podílového listu fondu AXA K Konto vzrostla ve sledovaném období (28/6/2013 30/6/2014) o 0,88%, čímž fond výrazně překonal benchmark, který dosáhl úrovně -0,5%. Důvodem záporné hodnoty benchmarku je velmi nízká úroveň úrokových sazeb (6M Pribid poklesl z hodnot 0,23% na 0,07%), které jsou výrazně nižší než celková nákladovost fondu. Oproti benchmarku vyšší výnos fondu byl dosažen díky pozitivnímu dopadu klesajících výnosů a utahujících se kreditních spreadů na hodnotu dluhopisů. Dalším důvodem vyšší výkonnosti potom byly za vyšších sazeb dříve sjednaná dlouhodobá depozita. Durace fondu za sledované období mírně poklesla z 0,62 na 0,59 roku, hrubý výnos portfolia se snížil z 0,95% na 0,74%. 8
AXA K konto, otevřený podílový fond AXA investiční společnost a.s. Identifikace hodnoty majetku, jehož hodnota přesahuje 1% majetku hodnoty fondu k 30. 6. 2014 Majetkové CP v majetku fondu Název cenného papíru ISIN Země (stát) pořizovací cena reálná hodnota Počet jednotek nominální hodnota Podíl na majetkových CP vydaných jedním emitentem/fki *** S01 S02 S03 S07 S08 S09 S10 S11 R001 Suma Suma Suma XXX XXX XXX XXX XXX R002 AXA IM FIIS US SHORT DUR B LU0211118483 LU 25 563 29 465 6 600 181 0,01 R003 AXA IM FIIS-EUR SH DUR H-B LU0658025977 LU 12 960 14 521 4 300 118 0,00 R004 AXA WORLD-EMMK SH DUR BD LU0800573262 LU 12 867 14 472 5 000 135 0,00 Dluhové CP v majetku fondu Název cenného papíru ISIN Země (stát) pořizovací cena reálná hodnota Počet jednotek nominální hodnota Podíl na dluhových CP vydaných jedním emitentem *** S01 S02 S03 S07 S08 S09 S10 S11 R001 Suma Suma Suma XXX XXX XXX XXX XXX R002 HZL SLOSPO SK 1,25 08/15/14 SK4120008707 SK 24 845 27 787 20 27 450 0,00 R003 HZL WUSTENROT HB 0 08/04/14 0002002355 9 255 9 999 1 000 10 000 0,02 R004 HZL HYPOBANKA 1,75 07/12/15 0002002538 20 208 20 188 20 000 000 20 000 0,00 R005 HZL VOLK 3,2 10/16 0002002611 10 187 10 664 10 000 000 10 000 0,00 R006 HZL WUESTENROT 1,53 05/26/18 0002003544 10 015 10 131 1 000 10 000 0,02 R007 HZL SLOSPO 1,4 03/15 SK4120008780 SK 11 020 12 485 9 12 353 0,00 R008 HZL TATRA SK 1 05/29/16 SK4120009184 SK 12 856 13 881 5 13 725 0,00 R009 GAZPROM 8.125 02/15 XS0442330295 RU 22 734 23 547 800 21 960 0,00 R010 PKO BP 3.733 10/21/15 XS0545031642 PL 13 511 14 579 500 13 725 0,02 R011 MFINANCE FRANCE XS0841882128 FR 15 790 17 190 600 16 470 0,00 R012 GB 0 10/27/16 0001002331 19 378 20 112 2 000 20 000 0,00 R013 GB 0,5 07/28/16 0001003842 14 865 15 065 1 500 15 000 0,00 R014 SLOVGB 0 02/09/15 SK4120008400 SK 50 271 51 352 5 000 50 000 0,00 R015 ROMANIA GOVT 5 03/18/15 XS0495980095 RO 24 492 25 803 900 24 705 0,00 R016 CEZ AS 5,75 05/26/15 XS0430082932 12 752 13 003 450 12 353 0,01 9
AXA K konto, otevřený podílový fond AXA investiční společnost a.s. Skladba a změny v portfoliu Skladba majetku standardního fondu Položky výkazu vycházejí z Nařízení vlády č. 243/2013 Sb. o investování investičních fondů a o technikách k jejich obhospodařování. *** 30. 6. 2014 R001 Cenné papíry podle 2/2a) R002 Finanční deriváty podle 2/2b) R003 Vklady podle 2/2c) R004 Majetkové hodnoty podle 2/2d) R005 Investiční cenné papíry podle 3/1a) bod 1 141 160 R006 Investiční cenné papíry podle 3/1a) bod 2 R007 Investiční cenné papíry podle 3/1b) R008 Investiční cenné papíry podle 3/1c) R009 Investiční cenné papíry podle 3/1d) R010 Investiční cenné papíry podle 3/1e) R011 Nástroje peněžního trhu podle 5 160 974 R012 Nástroje peněžního trhu podle 6 R013 Jiné nástroje peněžního trhu podle 9 R014 Cenné papíry podle 10/1 58 458 R015 Cenné papíry podle 10/2 R016 Finanční deriváty podle 12 R017 Finanční deriváty podle 13-405 R018 Vklady podle 15 564 657 R019 Majetkové hodnoty podle 16 R020 Nástroje peněžního trhu podle 82/1 R021 Cenné papíry podle 84/1a) R022 Cenné papíry podle 84/1b) R023 Finanční deriváty podle 85 R024 Vklady podle 86 Skladba a změny v portfoliu Absolutní a relativní změna ve složení portfolia (06/2014 vs. 06/2013) AXA K konto 06/2013 06/2014 absolutní změna relativní změna Dluhopisy 560 685 302 134-258 551-46,11% Běžné účty + termínované vklady (*) 385 817 564 656 178 839 46,35% Podílové listy 51 758 58 458 6 700 12,94% (*) vč. kolaterálových účtů Stav portfolia k 30. 6. 2014: 10
AXA K konto, otevřený podílový fond AXA investiční společnost a.s. Pololetní a výroční zpráva je investorům k dispozici na webových stránkách, případně v sídle společnosti. AXA investiční společnost a.s. Lazarská 13/8 120 00 Praha 2 Infolinka: 292 292 292 www.axa.cz 11