Představení Fidelity Fondu světových dividend Vladimíra Bartejsová, Manažerka investičních produktů Praha 19. ledna 2016
Agenda dnešního online semináře Fidelity Fond světových dividend: 1. Výhody dividendových fondů 2. Představení portfolio manažera fondu 3. Jaká je strategie, cíl, výkonnost a složení portfolia fondu 4. Aktuální vývoj globálních akciových trhů 2
Představení společnosti Fidelity International - od Evy Miklášové
Fidelity disponuje jedním z největších investičních týmů na světě Naše síla je založena na globální síti analytiků Pan Evropa a Amerika Rozvíjející se trhy 84 Portfolio manažerů 19 Obchodníků Celosvětové trhy Evropa Spojené království Spojené státy 76 Akciových analytiků 25 Dluhopisových analytiků** 3 Analytiků trhu s nemovitostmi 11 Ostatních analytiků*** Paris London Frankfurt Milan Japonsko 10 Portfolio manažerů 24 Akciových analytiků Dalian Seoul Odvětví a země 122 Portfolio manažerů 198 Profesionálů ve výzkumu* 39 Specialistů podpory akciového výzkumu Delhi Mumbai Shanghai Tokyo Hong Kong Taipei Singapore 28 Portfolio manažerů 15 Obchodníků Asie a Pacifik (vyjma Japonska) 50 Akciových analytiků 34 Obchodníků 40 Divizních manažerů Sao Paulo 8 Dluhopisových analyticků** 1 Jiný analytik *** Sydney 433 Celkem * Počet profesionálů ve výzkumu zahrnuje akciové a dluhopisové analytiky (včetně technických analytiků a analytiků krátkých pozic). ** Zahrnuje kvantitativní/úvěrové analytiky. *** Ostatní výzkum zahrnuje multi-manažery, kvantitativní a derivátové experty. Portfolio manažeři tvoří týmy zabývající se akciemi, dluhopisy, nemovitostmi a multi-manažerské týmy. Zdroj: Fidelity International, 30. září 2015. Informace nepodléhají auditu. 4
Představení strategie Fidelity Fondu světových dividend
Výhody dividendové strategie Z pohledu investora 1 2 Dividendy přinášejí pravidelné výnosy a jsou aktuálně často vyšší než výnosy z kvalitních dluhopisů. Jejich výše sice není pevně daná jako u dluhopisů, ale přesto jsou srovnatelně plánovatelné. Dobrá bonita a solidní obchodní modely dividendově silných kvalitních podniků se starají o vysokou stabilitu investice. 3 Podniky, které vyplácejí dividendy, dávají šanci na vyšší celkový výnos než u klasické investice do akcií při méně častých výkyvech a průměrně vyšším kapitálovém výnosu. Investice by měly být prováděny na základě platného prospektu a Klíčových informací pro investory (KIID), které jsou k dispozici ve vašem jazyce společně s platnými výročními a pololetními zprávami zdarma. 6 Fidelity pouze poskytuje informace o svých vlastních produktech a službách a nepodává investiční rady na základě konkrétních okolností, pokud tak není specificky uvedeno řádně oprávněnou společností v rámci formální komunikace s klientem.
FF Global Dividend Fund* investuje do podniků nabízejících zdravé výnosy, které jsou dále podpořeny rostoucími dividendami, stejně jako i potenciálem pro kapitálový růst Zdroj: Fidelity International. Index: použitý v tabulkách je MSCI AC World N H CZK). Použitá klasifikace sektoru/odvětví GICS: Systém sektorové, resp. odvětvové klasifikace Global Industry Classification Standard ( GICS ) byl vyvinut společnostmi Standard & Poor s a MSCI Barra. GICS čítá 10 sektorů, 24 odvětvových skupin, 68 odvětví a 154 pododvětví. Více informací je k dispozici na webových stránkách http://www.standardandpoors.com/indices/gics/en/us. *FF Global Dividend Fund Světových dividend A-ACC-CZK(hdg) Prosinec 2015. Investice by měly být prováděny na základě platného prospektu a Klíčových informací pro investory (KIID), které jsou k dispozici ve vašem jazyce společně s platnými výročními a pololetními zprávami zdarma. 7 Fidelity pouze poskytuje informace o svých vlastních produktech a službách a nepodává investiční rady na základě konkrétních okolností, pokud tak není specificky uvedeno řádně oprávněnou společností v rámci formální komunikace s klientem.
FF Global Dividend Fund Světových dividend A-ACC-CZK(hdg) Výkonnost fondu Společnost Fidelity slouží jako zdroj údajů o výkonnosti fondu, volatilitě a opatřeních pro zmírňování rizik. Výkonnost nezahrnuje počáteční poplatek. Základ: nav-nav s hrubým reinvestovaným výnosem v Eurech po odečtení poplatků. Zdrojem tržních indexů je RIMES. Další data jsou získávána od poskytovatelů třetích stran, například od společnosti Morningstar. *Datum počátku výkonnosti. **Kvartilové pořadí odkazuje na výkonnost v čase, která je hodnocena pomocí stupnice 1 4. Pořadí 1 znamená, že položka je zařazená ve vrchních 25 % vzorků, atd. Hodnocení jsou založená na třídě akcií, která je zahrnuta do stejné klasifikační skupiny a nemusí být po celou dobu třídou akcií v této informační správě. Index trhu se uvádí pouze pro srovnání. Tato čísla se vztahují k minulé výkonnosti fondu, která není spolehlivým ukazatelem budoucích výsledků. Hodnota investic a jakéhokoli příjmu z nich může jak stoupat, tak klesat, a není zaručeno, že investor dostane investovanou částku zpět. Index trhu se uvádí pouze pro srovnání Index trhu z 05.11.13 MSCI AC World N H CZK). Klasifikační skupina: Morningstar GIF Global Equity Income. Výkonnost fondu FF Global Dividend Fund CZK (hedged). Prosinec 2015. 8 Předchozí výkonnost není zárukou budoucích výsledků. Hodnota investice se může navýšit i snížit a stejně tak můžete získat zpět méně, než jste investovali.
Příležitosti Rizika Fidelity Global Dividend fond nabízí díky pravidelnému vyplácení dividend relativně spolehlivý zdroj příjmu. Fidelity Global Dividend fond je globální akciový fond a podléhá pro akcie typickým kurzovým výkyvům. Pro investory, kteří chtějí docílit stabilních výnosů nad mírou inflace, tvoří Fidelity Global Dividend fond lákavou alternativu. Z malé části investuje fond do rozvíjejících se zemí, které podléhají zvláštnímu riziku díky politickým a ekonomickým změnám. Zaměření na dividendově silné a kvalitní podniky otevírá příležitosti solidního dlouhodobého růstu kapitálu při srovnatelně nižších výkyvech. Očekávaný zisk z výplaty dividend není garantován. Může být ovlivněn např. událostmi na burze a makroekonomickými faktory. Předchozí výkonnost není zárukou budoucích výsledků. Hodnota investice se může navýšit i snížit a stejně tak můžete získat zpět méně, než jste investovali. Investice by měly být prováděny na základě platného prospektu a Klíčových informací pro investory (KIID), které jsou k dispozici ve vašem jazyce společně s platnými výročními a pololetními zprávami zdarma. 9 Fidelity pouze poskytuje informace o svých vlastních produktech a službách a nepodává investiční rady na základě konkrétních okolností, pokud tak není specificky uvedeno řádně oprávněnou společností v rámci formální komunikace s klientem.
Shrnutí vývoje globálních akciových trhů
Výnosy akciových trhů USA +37,84% Svět +14,02% Evropa +3,81% Emerging Market -27,6% Zdroj: Morningstar Direct, 1/1/2013-17/1/2016 11
Děkujeme za pozornost. INGBank.cz @ingbankcz LinkedIn.com/company/ing-bank-ceska-republika/ Facebook.com/ingbankcz YouTube.com/ingbankcr
Právní upozornění Tato prezentace má pouze informační charakter za účelem představení služeb ING Bank N.V., její text není právně závazný, nejedná se o nabídku ke koupi cenných papírů a není závazkem ING Bank N.V. k uzavření jakékoli smlouvy. Tato prezentace není myšlena ani jako právní, investiční nebo účetní poradenství, za tímto účelem je třeba vyhledat nezávislou radu v těchto oblastech. ING Bank se nezavazuje k aktualizaci informací v textu. Žádná informace v textu nesmí být považována za poskytnutí záruky, příslibu nebo předpovědi. Minulé výnosy nejsou zárukou výnosů budoucích. Za ztrátu, která by mohla čtenáři případně vzniknout použitím informací uvedených v tomto dokumentu, nenese ING Bank N.V. žádnou zodpovědnost. S investováním jsou spojena některá rizika. Hodnota investice může kolísat a není zaručena návratnost investované částky. Upozorňujeme také na možné kolísání výnosů z důvodů výkyvů měnového kurzu. Všechny důležité informace a dokumenty týkající se zmiňovaných fondů, včetně souvisejících rizik, jsou k dispozici na www.ingbank.cz.
Důležité informace Tento dokument nesmí být rozmnožován ani předán do oběhu bez předchozího souhlasu Toto písemné sdělení není směřováno k osobám se sídlem ve Spojených státech a takové osoby nesmí podle něj jednat. Je určeno pouze osobám bytem v takové v soudní příslušnosti, kde jsou příslušné fondy povoleny k distribuci nebo tam, kde není takové povolení vyžadováno. Tato čísla odrážejí výsledky získané ze zdrojů společnosti FIL Limited a jejích ovládaných společností a společnosti FMR LLC jejích ovládaných společností. FIL Limited a FMR LLC jsou samostatné oddělené společnosti, které však mají společné některé akcionáře. Údaje nejsou potvrzeny auditem. Odborníci provádějící průzkum zahrnují společníky, analytiky, ředitele a manažery na úrovni států a oblastí, kteří mají odpovědnost za průzkum, a dále odborné a kvantitativní analytiky, kteří jsou součástí týmů provádějících průzkum. Společnost FIL Limited byla založena v roce 1969 a poskytuje služby v oblasti řízení aktiv pro investory vyjma amerických investorů. FIL Limited a její ovládané společnosti (dceřiné společnosti, přidružené společnosti) tvoří celosvětovou organizaci zabývající se řízením investic, běžně známou jako Fidelity International. Fidelity International poskytuje informace pouze o svých produktech a neposkytuje investiční poradenství na základě individuálních potřeb. Služba, zajištění, investice, fond nebo produkt, který navrhneme či nastíníme, nemusí být vhodný nebo dostupný právě pro Vás ve Vašem soudním systému. Je výhradně na Vaší odpovědnosti ujistit se ještě před přistoupením k realizaci navržené služby, zajištění, investice, fondu či produktu, že takováto služba, zajištění, investice, fond nebo produkt, který navrhneme či nastíníme, je ve Vašem soudním systému možný. Tento dokument nesmí být rozmnožován ani předán do oběhu bez předchozího souhlasu. Dřívější realizace nejsou spolehlivým indikátorem pro budoucí výsledky. Hodnota investic může klesnout stejně, jako může vzrůst a investor nemusí vždy dostat původně investovanou částku zpět. Fondy, které investují do zahraničních trhů, do změn kurzů měn, mohou ovlivňovat hodnotu investice. Investice do malých a nově vznikajících trhů může být rizikovější než do rozvinutějších trhů. Pokud není uvedeno jinak, jsou všechny produkty poskytovány společností Fidelity International a všechny vyjádřené vyhlídky či předpovědi jsou společnosti Fidelity International. Aktuální dostupnost investiční metody a manažera portfolia navrhovaných v tomto dokumentu vychází ze situace v době předložení a může podléhat změnám. Fidelity, Fidelity International a logo Fidelity International a symbol měny F jsou všechno ochrannými známkami společnosti FIL Limited. Jakýkoliv odkaz v tomto dokumentu na konkrétní cenné papíry by neměl být vykládán jakožto doporučení ke koupi či prodeji těchto cenných papírů, nýbrž je takovýto odkaz uveden pouze pro účely ilustrace. Investoři by měli rovněž vzít na vědomí, že výhledy či předpovědi dříve vyjádřené nemusí být již aktuální a že Fidelity International podle nich již jednala. Prosím mějte na paměti, že naše služby jsou podmíněny uspokojivým výsledkem ověření příslušného klienta, jak vyžaduje zákon proti praní špinavých peněz. Nejvyšší množství cenných papírů v držbě jedné osoby jsou cenné papíry, do kterých je investováno největší procento celkových aktiv fondu. Držby různých cenných papírů vydaných stejnou společností jsou v seznamu uvedeny zvlášť a případná expozice dosažená pomocí derivátů není uvedena. To znamená, že údaje nemusí vždy představovat celkovou expozici portfolia dané společnosti. Úplný seznam držeb, včetně derivátů, lze nalézt ve výroční nebo pololetní zprávě a vyúčtování fondu. Jakýkoliv odkaz v tomto dokumentu na konkrétní cenné papíry by neměl být vykládán jakožto doporučení ke koupi či prodeji těchto cenných papírů, nýbrž je takovýto odkaz zde uveden pouze pro účely ilustrace. Investoři by měli rovněž vzít na vědomí, že výhledy či předpovědi vyjádřené dříve nemusí být již aktuální a Fidelity International podle nich již jednala. Fidelity/Fidelity International znamená FIL Limited (FIL) a její ovládané společnosti. Investice by měly být provedeny pouze na základě aktuálního dokumentu tzv. Klíčové informace pro investora (KIID Key Investor Information Document), aktuálního prospektu emitenta, výroční zprávy a je-li vydána poslední pololetní zprávy. Fidelity nabízí pouze informace o svých vlastních produktech a službách a neposkytuje investiční poradenství na základě individuálních potřeb. Informace jsou k dispozici zdarma spolu s aktuální výroční a pololetní zprávou u našich distributorů, v našem Evropském centru služeb v Lucemburku, FIL (Lucembursko) S.A., 2a rue Albert Borschette, 1021 Lucemburk, Lucembursko, u Vašeho finančního poradce, anebo pro Slovensko u našeho zástupce, UniCredit Bank Slovakia, a.s., se sídlem Šancová 1/a, 813 33 Bratislava, pro Českou republiku u našeho zástupce, UniCredit Bank Czech Republic, a.s., Želetavská 1525/1, 140 92 Praha 4 Michle, a pro Maďarsko, u našeho distributora, Raiffeisen Bank Zrt., Akademia u. 6, 1054, Budapešť. Kromě dokumentu Klíčové informace pro investora jsou tyto dokumenty v anglickém jazyce. Dokumenty obsahují pravidla fondu a další důležité informace ohledně zahrnutí či uplatnění pravidel UCITs. Další informace o povaze rizika vzhledem k tomuto fondu naleznete na těchto webových stránkách: pro Českou republiku www.fidelity.cz, pro Maďarsko: www.fidelity.co.hu, pro Slovensko. 01/2016. MKAT4577. Vydáno společností FIL (Lucembursko) S.A., 2a rue Albert Borschette, 1021 Lucemburk, Lucembursko. 14