Metodické listy pro kombinované bakalářské studium předmětu Regulace a dozor nad finančními trhy a institucemi

Transkript

1 Metodické listy pro kombinované bakalářské studium předmětu Regulace a dozor nad finančními trhy a institucemi Metodický list č.1 Název tématického celku: Základní teoretické otázky regulace a dozoru Cíl: základním cílem tohoto tématu je seznámit posluchače s teorií regulace a dozoru v oblasti finanční sféry, se základními modely regulace a dozoru existujícími v praxi a s okruhem hlavních problémů při praktickém uskutečňování regulace a dozoru. Tento tématický celek je rozdělen do dále uvedených dílčích témat: 1. Základní charakteristika regulace a dozoru nad finančními trhy 2. Modely organizace regulace a dozoru nad finančními trhy 3. Teoretické a praktické problémy provádění dozoru na podnikání na finančních trzích 4. Nezbytnost regulace a dozoru na podnikání na finančních trzích v národním i mezinárodním měřítku K prvnímu dílčímu tématu ( Základní charakteristika regulace a dozoru nad finančními trhy ) si pečlivě prostudujte: Pavlát,V.- Kubíček A. Regulace a dozor nad finančními trhy. Praha: VŠFS, 2004 (kap.1,2,3) Pavlát V. a kol. Kapitálové trhy. 2. vyd.praha: Professional Publishing, 2005, kap (kap.10.) - vymezení pojmu regulace a dohledu (dozoru) - cíle regulace - objekt a subjekty regulace - regulace - dohled - věcná stránka regulace - subjekt dohledu - způsoby provádění dohledu - Jaký je vztah mezi regulací finančních trhů a dohledem (dozorem) nad finančními trhy? - Které jsou hlavní cíle regulace? - Které subjekty vykonávají funkci orgánů dohledu? - Které skutečnosti jsou předmětem regulace a dohledu?

2 K druhému dílčímu tématu ( Modely organizace regulace a dozoru nad finančními trhy ) si pečlivě prostudujte: Pavlát,V.- Kubíček, A. Regulace a dozor nad finančními trhy. Praha: VŠFS, ( kap.2 a 3.) Pavlát V. a kol. Kapitálové trhy. 2. vyd. Praha: Professional Publishing, 2005, kap diferencovanost modelů regulace a dohledu v čase a prostoru - kriteria vymezení rozdílů mezi různými systémy regulace a dohledu - hlavní modely regulace a dohledu - modely regulace a dohledu - organizace regulace a a dohledu - Kterými hlavními faktory je podmíněna různorodost systému regulace a dohledu? - Které hlavní systémy regulace a dohledu vznikly během historického vývoje a v čem spočívají rozdíly mezi těmito systémy? - Jaké jsou výhody a nevýhody jednotlivých modelů regulace a dohledu? K třetímu dílčímu tématu ( Teoretické a praktické problémy provádění dozoru na podnikání na finančních trzích ) si pečlivě prostudujte: Pavlát,V.- Kubíček, A. Regulace a dozor nad finančními trhy. Praha: VŠFS, ( kap. 3.) Pavlát V. a kol. Kapitálové trhy. 2. vyd. Praha: Professional Publishing, 2005, kap prevence versus represe při provádění dohledu - rigidní versus flexibilní regulace - adaptace legislativního rámce regulace na měnící se podmínky na finančních trzích - dělba práce mezi různými subjekty versus jednotný regulační a dozorový systém - rigidní regulace - flexibilní regulace

3 - preventivní metody dohledu - represivní metody dohledu - V jakém vztahu by v systému dohledu měl být preventivní a represivní způsob výkonu těchto funkcí? - Jaké výhody přináší flexibilní systém regulace a dohledu a v čem jsou jeho rizika? - Kterými přednostmi se vyznačuje rigidní systém regulace a dohledu a v čem lze spatřovat jeho nedostatky? - Na jakých zásadách by měla být vybudována dělba práce mezi různými orgány dohledu? K čtvrtému dílčímu tématu ( Nezbytnost regulace a dozoru na podnikání na finančních trzích v národním i mezinárodním měřítku ) si pečlivě prostudujte: Pavlát,V.- Kubíček, A. Regulace a dozor nad finančními trhy. Praha: VŠFS, ( kap. 1.) Pavlát V. a kol. Kapitálové trhy. 2. vyd. Praha: Professional Publishing, 2005, kap specifické rysy finanční sféry podmiňující nezbytnost specifické regulace podnikání a dohledu na toto podnikání - zásady podnikání na finančních trzích Dobře si zapamatujte vymezení a chararakteristiku těchto základních pojmů: - bezpečnost podnikání na finančních trzích - transparentnost podnikání na finančních trzích - efektivnost podnikání na finančních trzích - Kterými specifickými znaky se vyznačuje podnikání na finančních trzích ve srovnání s jinými oblastmi podnikatelských aktivit v národním hospodářství? - Proč je mezinárodní spolupráce v oblasti systémů regulace a dohledu mimořádně významná? Metodický list č.2

4 Název tématického celku: Základy bankovní regulace a dozoru v ČR Cíl: základním cílem tohoto tématu je seznámit posluchače s legislativními základy bankovní regulace a dozoru v ČR a s úkoly ČNB v této oblasti a dále rozebrat základní pravidla pro činnost bank v ČR. Tento tématický celek je rozdělen do dále uvedených dílčích témat: 1.Bankovní regulace a dozor v ČR ( legislativní základy, úkoly ČNB) 2.Základní pravidla pro činnost bank v ČR 1( kapitálová přiměřenost, přiměřenost likvidity) 3. Základní pravidla pro činnost bank v ČR 2 ( pravidla úvěrové angažovanosti, informační povinnost) 4.Základní pravidla pro činnost bank v ČR 3 ( insider trading, praní špinavých peněz K prvnímu z těchto dílčích témat ( Bankovní regulace a dozor v ČR ) si pečlivě prostudujte: - Zákon o bankách č.92/1992 v platném znění - Zákon č.6/1993 Sb. o ČNB v platném znění. Pavlát,V.- Kubíček, A. Regulace a dozor nad finančními trhy. Praha: VŠFS, postavení bankovního dohledu ČNB, jeho hlavní cíle a pravomoci. - legislativní základna bankovního dohledu - základní předpoklady efektivního bankovního dohledu (jasné vymezení odpovědnosti a cílů, nezávislost, disponibilní zdroje, funkční právní rámec, záruky ochrany důvěrnosti informací). - organizace bankovního dohledu v ČR - spolupráce bankovního dohledu ČNB a Ministerstvem financí a s Komisí pro cenné papíry. Dobře si zapamatujte vymezení a chararakteristiku těchto základních pojmů: - bankovní regulace - bankovní dohled - efektivnost bankovního dohledu - nezávislost bankovního dohledu - Kterými právními předpisy je upravena bankovní regulace a bankovní dohled v ČR? - Které jsou hlavní úkoly ČNB v této oblasti? - Čím je podmíněna efektivnost bankovního dohledu? - Jak je organizován bankovní dohled v ČR? - Na kterých podmínkách závisí nezávislý výkon bankovního dohledu? - Jak je organizována spolupráce mezi ČNB, MF ČR a KCP v oblasti dohledu na podnikání na finančních trzích v ČR?

5 K druhému z těchto dílčích témat ( Základní pravidla pro činnost bank v ČR 1:kapitálová přiměřenost, přiměřenost likvidity ) si pečlivě prostudujte: - Zákon o bankách č.92/1992 v platném znění - Zákon č.6/1993 Sb. o ČNB v platném znění. - Opatření ČNB č.3 o kapitálové přiměřenosti z v platném znění ( z ) - Basilejská dohoda o principech kapitálové přiměřenosti ( nová úprava). - Opatření ČNB o pravidlech likvidity bank č.11 z zásady obezřetného podnikání bank a jejich význam - podstata pravidla kapitálové přiměřenosti a jeho význam pro obezřetné podnikání - pravidlo přiměřenosti likvidity a jeho význam - úloha bankovního dohledu při vynucování opatření ČNB - zásady obezřetného podnikání - kapitálová přiměřenost - úvěrová angažovanost - likvidita - V čem spočívá princip kapitálové přiměřenost bank a jaký je význam tohoto pravidla? - V čem spočívá princip likvidity a jaký je jeho význam? - Které úkoly plní bankovní dohled při vynucování plnění opatření ČNB? K třetímu dílčímu tématu ( Základní pravidla pro činnost bank v ČR 2 : pravidla úvěrové angažovanosti, informační povinnost ) si pečlivě prostudujte: - Zákon o bankách č.92/1992 v platném znění - Zákon č.6/1993 Sb. o ČNB v platném znění. - Opatření ČNB o úvěrové angažovanosti bank č.4 z 5. října 1995 ve znění Opatření č.5 ze 1996 a č.7 z 13. listopadu Opatření ČNB č.3 z o zásadách vytváření portfolií cenných papírů a majetkových podílů bankami a krytí rizika znehodnocení cenných papírů a majetkových podílů opravnými položkami. - Opatření ČNB č.6 z , kterým se stanoví zásady klasifikace pohledávek z úvěrů a tvorby opravných položek k těmto pohledávkám. - Opatření č.8 ze dne 22. září 1997, kterým se stanoví bankám omezení a podmínky pro některé druhy úvěrů a investic do majetkových účastí..)

6 Pavlát,V.- Kubíček, A. Regulace a dozor nad finančními trhy. Praha: VŠFS, pravidla úvěrové angažovanosti a jejich význam v bankovní praxi - informační povinnosti bank v ČR - úloha bankovního dohledu při vynucování plnění opatření ČNB. - hrubá a čistá úvěrová angažovanost - limity úvěrové angažovanost - limity pro nezajištěné devizové pozice bank - vedení záznamů na náležité úrovni - informační povinnosti bank - Jak je vymezena hrubá a čistá úvěrová amgažovanost v opatřeních ČNB? - Které informace jsou banky povinny poskytovat veřejnosti? - Které informace banky povinně poskytují ČNB? - Jaké jsou hlavní požadavky kladené na tyto informace? K čtvrtému dílčímu tématu ( Základní pravidla pro činnost bank v ČR 3 : insider trading, praní špinavých peněz ) si pečlivě prostudujte: - zákon č. 61/1996 Sb o některých opatřeních proti legalizaci výnosů z trestné činnosti (v platném znění) - vyhláška MF ČR č.183/1996 Sb. o plnění oznamovací povinnosti finančními institucemi. - problém zneužívání vnitřních informací (tzv. důvěrných nebo zasvěcených informací ) bankami - zákaz provádění obchodů s osobami majícími k bance zvláštní vztah - trestná činnost v bankovní sféře - problém praní špinavých peněz - způsoby předcházení legalizaci výnosů z trestné činnosti - úloha Ministerstva financí a bankovního dohledu ČNB při vynucování plnění zákonů, vyhlášek a opatření příslušných orgánů státní správy. - důvěrné ( zasvěcené )informace - obchodování banky ohrožující zájmy jejich věřitelů - překročení úměrného rizika podnikání v bankovní sféře

7 - oznamovací povinnost - povinnost mlčenlivosti - Které informace jsou považovány za důvěrné? - Na základě kterých skutečností je hodnocena úměrnost bankovního rizika? - Které orgány se zabývají předcházením legalizaci výnosů z trestné činnosti? - Která hlavní opatření jsou uplatňována při předcházení legalizaci výnosů z trestné činnosti? - Které osoby jsou považovány za osoby mající zvláštní vztah k bance? neporozuměli, pokuste se přesně (písemně) zformulovat to, co se Vám zdá nejasné Metodický list č.3 Název tématického celku: Regulace a dohled na podnikání na kapitálovém trhu v ČR Cíl: základním cílem je seznámit posluchače se regulací a dohledem na podnikání na kapitálovém trhu ČR. Tento tématický celek je rozdělen do dále uvedených dílčích témat: 1.Legislativní základy regulace a dohledu na podnikání na kapitálovém trhu ČR 2.Způsoby provádění dohledu na podnikání na kapitálovém trhu v ČR ( KCP ) K prvnímu z těchto dílčích témat ( Legislativní základy regulace a dohledu na podnikání na kapitálovém trhu ČR ) si pečlivě prostudujte: - zákon o bankách č.92/1992 v platném znění - zákon č.6/1993 Sb. o ČNB v platném znění - zákon č.591/1992 o cenných papírech v platném znění - zákon č.15/1998 Sb. o. Komisi pro cenné papíry v platném znění - Pavlát,V.- Kubíček, A. Regulace a dozor nad finančními trhy. Praha: VŠFS, (kap.4, odst.9-11) - - hlavní rysy legislativní úpravy dozoru na kapitálový trh v ČR - struktura modelu dozoru na kapitálový trh v ČR - úkoly Komise pro cenné papíry ČR (KCP) - organizační struktura KCP - současná dělba práce mezi jednotlivými orgány dozoru nad finančním trhem ČR

8 - předmět státního dozoru - působnost KCP - účastník kapitálového trhu - investor na kapitálovém trhu - poskytovatel služeb na kapitálovém trhu - Které podnikatelské subjekty činné na kapitálovém trhu spadají pod pravomoc KCP? - Co je posláním KCP? - Které úkoly spadají do působnosti KCP? - Které informační povinnosti plní KCP? - Jaká je organizační struktura KCP? - Z jakých prostředků je financována činnost KCP? neporozuměli, pokuste se přesně (písemně) zformulovat to, co se Vám zdá nejasné K druhému dílčímu tématu ( Způsoby provádění dohledu na podnikání na kapitálovém trhu v ČR - KCP ) si pečlivě prostudujte: - Pavlát,V.- Kubíček, A. Regulace a dozor nad finančními trhy. Praha: VŠFS, (kap.4, odst.9 - zákon č.15/1998 Sb. o. Komisi pro cenné papíry v platném znění - zákon o bankách č.92/1992 v platném znění - zákon č.6/1993 Sb. o ČNB v platném znění. - řízení před Komisí - kontrolní oprávnění KCP - opatření k nápravě a sankce - předběžné opatření - správní řízení - informační povinnosti účastníků kapitálového trhu - výkon státního dozoru formou kontroly na místě - rozklad proti rozhodnutí KCP - veřejné napomenutí - Které seznamy vede KCP: - Které informace uveřejňuje KCP? - Jak probíhá správní řízení, v kterém se ukládají opatření k nápravě a sankce? - Komu KCP může uložit předběžné opatření?

9 neporozuměli, pokuste se přesně (písemně) zformulovat to, co se Vám zdá nejasné Metodický list č.4 Název tématického celku: Regulace a dohled na podnikání na finančních a kapitálových trzích ve světě Cíl: základním cílem tohoto tématu je seznámit posluchače se současnou strukturou bankovní regulace a dohledu ve světě a s regulací podnikání na kapitálových trzích ve světě. Tento tématický celek je rozdělen do dále uvedených dílčích témat: 1. Bankovní regulace a bankovní dohled ve světě 2. Regulace a dohled na podnikání na kapitálových trzích ve světě K prvnímu z těchto dílčích témat ( Bankovní regulace a bankovní dohled ve světě ) si pečlivě prostudujte: - Pavlát,V.- Kubíček, A. Regulace a dozor nad finančními trhy. Praha: VŠFS, (kap.5-7) - - Míra zastoupení jednotlivých modelů bankovní regulace ve světě. - Tendence k soustředění agend v jednom subjektu při současném prohloubení dozoru v zemích s vyspělou finanční soustavou. - Charakteristika systémů bankovního dohledu ve vybraných zemích ( USA, V.Británie, Austrálie) a jejich vzájemné srovnání. Dobře si zapamatujte vymezení a charakteristiku těchto pojmů: - supervize - mega-systém - konglomeráty - Který model regulace a dohledu nad finančními trhy v současné době ve světě převládá? - Proč došlo k zavedení modelu jediného regulátora a supervizora v zemích s rozvinutými finančními trhy? - Kterými podstatnými znaky se liší systém bankovního dohledu ve V.Británii od systému existujícího v USA?

10 K druhému dílčímu tématu ( Regulace a dohled na podnikání na kapitálových trzích ve světě ) si pečlivě prostudujte: - Pavlát,V.- Kubíček, A. Regulace a dozor nad finančními trhy. Praha: VŠFS, (kap.5-8, 11.1) - - Historický vznik a vývoj systémů regulace a dozoru na kapitálové trhy ve světě. - Systémy regulace a dozoru v zemích s vyspělou tržní ekonomikou a s rozvinutými kapitálovými trhy. - Systémy regulace a dozoru na kapitálové trhy v postsocialistických zemích. - Mezinárodní organizace spolupracující v oblasti regulace a supervize kapitálových trhů. - Hlavní tendence rozvoje regulace a dozoru na kapitálové trhy. - mezinárodní koordinace - mezinárodní harmonizace - mezinárodní standardy - Proč je mezinárodní spolupráce v oblasti systémů regulace a dohledu mimořádně významná a které mezinárodní organizace se na ní podílejí? - Které jsou hlavní tendence rozvoje regulace a dozoru na kapitálové trhy ve světě? - S jakými problémy se orgány dohledu na finanční sféru setkávají v oblasti finančních konglomerátů? -.Které hlavní problémy regulace a dozoru jsou v současné době ve světě řešeny v oblasti finančních derivátů?