Finanční gramotnost pro školy. Senior lektoři: Karel KOŘENÝ Petr PAVLÁSEK

Transkript

1 Finanční gramotnost pro školy Senior lektoři: Karel KOŘENÝ Petr PAVLÁSEK r. 2012

2 1. Zlatá pravidla Pokud chcete dosáhnout finanční nezávislosti, musíte plánovat, být disciplinovaní a rozhodnuti ovládat své potřeby. J. E. Stowers 2

3 Finanční nezávislost Co to je finanční nezávislost? FN = pasivní příjmy > výdaje úroky + dividendy + nájmy + renty + penze běžné výdaje + nájemné + splátky úvěrů + pojistné 3

4 Jak dosáhnout finanční nezávislosti Utrácejte méně než vyděláte nebo Vydělávejte více než utrácíte a Vzniklý rozdíl moudře investujte 4

5 Zlatá pravidla I. 1. Splatit špatné dluhy spotřebitelské úvěry 2. Sjednat pojištění trvalých následků úrazu 3. Koupit nemovitost, pokud je hypotéka levnější než nájem 4. Sjednat životní pojištění 5. Investovat do akcií 6. Diverzifikovat investovat do akcií i dluhopisů 7. Redukovat akciové fondy strana 5

6 Zlatá pravidla II. 8. Udržovat likvidní rezervu 9. Ke konci redukovat pojistky 10.Vzít hypotéku na co nejdelší dobu Vzít hypotéku na co nejvyšší částku Umořovat hypotéku, pokud jste finančně nezávislí. strana 6

7 Zlatá pravidla III. Jak by mělo vypadat portfolio člověka ve 30, 45 a 65 letech? 30 let 65 let 45 let strana 7

8 Zlatá pravidla IV. Mezi dluhopisové investice také patří: Stavební spoření, penzijní připojištění, kapitálové životní pojištění, nemovitosti na pronájem Mezi akciové investice také patří: Akcie, vlastní podnikání, komodity K fondům peněžního trhu také patří: Běžný účet, termínované vklady, spořící účty. strana 8

9 Zlatá pravidla V. Dodržujte zlatá pravidla. Přivedou vás k vítězství nejen ve hře FINANČNÍ SVOBODA, ale hlavně v reálném životě! ZÁVĚRY Kč/měsíčně = 1 mil. Kč majetku 1 mil. Kč majetku = spořit 30 let měsíčně Kč Renta = 30 let pravidelně investovat 10 % z příjmu strana 9

10 2. Proč investovat do akcií Doporučili mi investovat do akcií, že je to dobré na důchod a na stáří. Fungovalo to perfektně. Během týdne jsem zešedivěl. E. Cantor 10

11 11 Dlouhodobý pohled na trhy (DJIA) k

12 DJIA logaritmická osa 12

13 Podle koho se máme řídit? 13

14 Co umí peněžní trh, dluhopisy a akcie Sporoinvest Sporotrend Sporobond 14

15 Co umí peněžní trh, dluhopisy a akcie 15

16 Pan Jan Dán cena za jistotu Pan Jan Dán má 30 let a uvažuje o odkládání Kč měsíčně (tj Kč ročně). Kolik by měl naspořeno, kdyby 30 let (do svých 60 let) tyto úspory vkládal: a) na termínovaný vklad v bance s Ø výnosovou mírou 2 % p.a. b) do penzijního fondu s Ø výnosovou mírou 4 % p.a. c) do smíšeného fondu s Ø výnosovou mírou 6 % p.a. d) do akciového fondu s Ø výnosovou mírou 10 % p.a. 16

17 Pan Jan Dán cena za jistotu Pan Jan Dán má 30 let a uvažuje o odkládání Kč měsíčně (tj Kč ročně). Kolik by měl naspořeno, kdyby 30 let (do svých 60 let) tyto úspory vkládal: a) na termínovaný vklad v bance s Ø výnosovou mírou 2 % p.a. b) do penzijního fondu s Ø výnosovou mírou 4 % p.a. c) do smíšeného fondu s Ø výnosovou mírou 6 % p.a. d) do akciového fondu s Ø výnosovou mírou 10 % p.a. 17

18 18 Očekávané výnosy akcií

19 Pravděpodobnost nad 20 % 15 % až 20 % 10 % až 15 % 5 % až 10 % 0 % až 5 % -5 % až 0 % -10 % až -5 % pod -10 % Pravděpodobnos nad 20 % 15 % až 20 % 10 % až 15 % 5 % až 10 % 0 % až 5 % -5 % až 0 % -10 % až -5 % pod -10 % Průměrný výnos akcií je 10 %, ale Historické výnosy za 1 rok (p.a.) Historické výnosy za 1 rok (p.a.) 45,0% 40,0% 35,0% 30,0% 25,0% 20,0% 15,0% 10,0% 5,0% 0,0% 50,0% 45,0% 40,0% 35,0% 30,0% 25,0% 20,0% 15,0% 10,0% 5,0% 0,0% Dosažený výnos Dosažený výnos 19

20 20letý výnos nad inflaci (p.a.) Od roku Akcie Dluhopisy Peněžní trh ,19 % 3,22 % 0,88 % ,52 % 5,84 % 2,78 % ,57 % 1,76 % 1,22 % ,84 % -1,22 % 0,12 % ,47 % 0,57 % 0,78 % ,29 % -1,64 % -2,38 % ,22 % 1,11 % -1,35 % ,42 % 1,81 % -0,72 % MIN 2,84 % - 1,64 % - 2,38 % MAX 11,52 % 5,84 % 2,78 % Střed 6,69 % 1,43 % 0,16 % 20

21 Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Reálná hodnota investice na 20 let Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč 0 Kč Která investice je v horizontu 20 let nejméně riziková? Akcie Dluhopisy Peněžní trh Minimum Maximum Průměr 21

22 t Pravděpodobnost nad 20 % 15 % až 20 % 10 % až 15 % 5 % až 10 % 0 % až 5 % -5 % až 0 % -10 % až -5 % pod -10 % t Pravděpodobnost nad 20 % 15 % až 20 % 10 % až 15 % 5 % až 10 % 0 % až 5 % -5 % až 0 % -10 % až -5 % pod -10 % Historické výnosy akcií Historické výnosy za 1 rok (p.a.) Historické výnosy za 3 roky (p.a.) 45,0% 40,0% 35,0% 30,0% 25,0% 20,0% 15,0% 10,0% 5,0% 0,0% 25,0% 20,0% 15,0% 10,0% 5,0% 0,0% Dosažený výnos Dosažený výnos Historické výnosy za 5 let (p.a.) Historické výnosy za 10 let (p.a.) 22 30,0% 40,0%

23 Pravděpodobnost % 20 % 15 % 10 % 5 % 0 % ž -5 % % % ž 20 % ž 15 % 10 % 5 % 0 % ž -5 % % nad 20 % 15 % až 20 % 10 % až 15 % 5 % až 10 % 0 % až 5 % -5 % až 0 % -10 % až -5 % pod -10 % Pravděpodobnost nad 20 % 15 % až 20 % 10 % až 15 % 5 % až 10 % 0 % až 5 % -5 % až 0 % -10 % až -5 % pod -10 % Historické výnosy akcií Dosažený výnos Dosažený výnos Historické výnosy za 5 let (p.a.) Historické výnosy za 10 let (p.a.) 30,0% 25,0% 20,0% 15,0% 10,0% 5,0% 0,0% 40,0% 35,0% 30,0% 25,0% 20,0% 15,0% 10,0% 5,0% 0,0% Dosažený výnos Dosažený výnos Historické výnosy za 15 let (p.a.) Historické výnosy za 20 let (p.a.) 23 35,0% 60,0%

24 Historické výnosy akcií 24

25 Závěry Akcie mají riziko, že budete bohatí. Akcie do portfolia patří. Je jen otázka, KOLIK. Akcie nemají RIZIKO kolísání, ale JISTOTU kolísání. Hodí se jen pro ty, kdo jsou schopní dlouhou dobu vydržet. Jak využít riziko kolísání ve svůj prospěch? Objem peněz v akciích = 100 věk 25

26 Pravidelné investování Jak pravidelně investovat? Umí pravidelná investice prodělat? Co musí udělat trhy, aby došlo k prodělku? Jak se bránit poklesu před koncem? 26

27 27 Pravidelné investování investiční brzda

28 Pravidelná 20 let, čistě akcie 28

29 Pravidelná 20 let, realokace 29

30 3 fáze pravidelných investic Pravidelně investujeme 3000 Kč měsíčně na 20 let. Jak investoři reagují na pokles? Akcie klesnou po roce Akcie klesnou po 8 letech Akcie klesnou po 18 letech 30

31 Akcie klesají na počátku Ztráta je velká v % ale ne v penězích špatná zpráva pro zainvestované peníze, dobrá zpráva pro budoucí investice. Zainvestovaných peněz je málo (jsme na počátku) Před námi je ještě hodně času, budeme hodně investovat, budeme kupovat levněji. 31

32 Akcie klesají v polovině Už jsme zkušení investoři Pokles asi není první Máme před sebou ještě dost času Nakupujeme levněji 32

33 Akcie klesají před koncem Už nám to je jedno, protože je nemáme 33

34 3. Jak se správně pojistit Jestliže se vy sami nepřipravíte na neočekávané události, tak kdo jiný? J. E. Stowers 34

35 Co nás ohrožuje a jak se tomu bránit (co zajišťovat) CO HROZÍ ZTRÁTA JAK SE BRÁNIT SMRT 12 x příjem x počet let Pojištění INVALIDITA 12 x příjem x počet let Pojištění NEMOC 12 x příjem Rezerva ZTRÁTA PRÁCE Hledání nové Rezerva ZTRÁTA DOMU Cena domu Pojištění DOMÁCNOST Cena domácnosti Pojištění ZPŮSOBENÁ ŠKODA Neomezeně Pojištění ŠKODA V PRÁCI 4,5 x plat Rezerva AUTO Cena auta Jak kdy PRÁVNÍ SPORY??? Rezerva 35

36 Příčiny úmrtí Kolik procent úmrtí má na svědomí (muž ve věku let ) Úraz Nemoc Jaké jsou hlavní příčiny úmrtí z vnějších příčin (úrazy). Z kolika procent? Autonehody Sebevraždy Ostatní 36

37 Pojistná ochrana / naspořený kapitál Typy životního pojištění IŽP RŽP RŽP-klesající KŽP Věk klienta 37

38 Cvičení Rodina se 2 dětmi, hlavním nositelem příjmu je manžel ( Kč čistého). V jakém případě potřebuje vyšší pojistnou ochranu? 1. Věk muže 30 let, hypotéka Kč, vlastní úspory žádné, děti samostatné za 15 let 2. Věk muže 35 let, hypotéka Kč, vlastní úspory , děti samostatné za 10 let 38

39 Cvičení Kdo potřebuje vyšší pojistnou ochranu: 1. Kdo platí nájem Kč měsíčně 2. Kdo má hypotéku 1,5 mil. Kč a splácí Kč měsíčně 39

40 Potřeba pojištění v čase závazky životní pojištění úrazové pojištění let úspory Trvalé následky úrazu věk

41 Tipy, jak na pojistkách ušetřit Do jakého věku pojistku uzavírat? Jaký typ pojistky uzavírat? Nepojišťujte prkotiny Volte vysokou spoluúčast. 41

42 4. Jak používat hypotéky Jestliže se vy sami nepřipravíte na neočekávané události, tak kdo jiný? J. E. Stowers 42

43 Délka splatnosti hypotéky Karel Korunka uvažuje o financování nemovitosti hypotékou ve výši 1 mil. Kč při úrokové sazbě 4 % p.a. Rozhoduje se, zda zvolí hypotéku se splatností 20 nebo 30 let. Poraďte Karlovi Korunkovi při rozhodování. Která hypotéka je nejvýhodnější z finančního hlediska? Která hypotéka je rizikovější? 43

44 Karel Korunka splatnost hypotéky Splatnost 20 let Splatnost 30 let Splátka (měsíčně) Kč Kč Zaplaceno celkem Zaplaceno na úrocích Kč Kč Kč Kč 44

45 Splátka / Investice Splátka / Investice Splátka / Investice Splátka / Investice Karel Korunka splatnost hypotéky Kratší Kratší splatnost Delší Delší splatnost Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč Kč 0 Kč0 Kč Rok Rok 0 Kč0 Kč Rok Rok Splátka Splátka Investice Splátka Splátka Investice 45

46 Karel Korunka splatnost hypotéky splatnost: 20 let 30 let Pravidelná investice dnes Pravidelná investice po splacení hypotéky Hodnota pravidelné investice Rozdíl 0 Kč 1286 Kč 6060 Kč Kč Kč Kč Rozdíl je v budoucí hodnotě (peníze za 30 let). Jejich dnešní kupní síla je cca Kč až Kč. 46

47 Karel Korunka splatnost hypotéky Která hypotéka je výhodnější z finančního hlediska? Kdy budeme bohatší Která varianta je rizikovější? Jaké je riziko, že nedosáhneme očekávaného zhodnocení? Jaká varianta je rizikovější pro náš rozpočet? Která hypotéka má lepší likviditu (více svobody, možností, volnosti)? 47

48 Závěry Vezměte si hypotéku na co nejdelší dobu Rozdíl ve výši splátek investujte!!! Využívejte v první řadě peníze banky = vezměte si hypotéku na co nejvyšší částku V případě, že jste již finančně nezávislí, splaťte všechny dluhy i hypotéku. 48