FRANKLIN TEMPLETON INVESTMENT FUNDS

Transkript

1 FRANKLIN TEMPLETON INVESTMENT FUNDS ZKRÁCENÝ PROSPEKT Investiční společnost s variabilním kapitálem založeno v Lucembursku Srpen 27

2 Srpen 27 FRANKLIN TEMPLETON INVESTMENT FUNDS Investiční společnost s variabilním kapitálem Sídlo: 26, boulevard Royal, L-2449 Lucembursko Lucemburské velkovévodství R.C.S. Lucembursko B Tento Zkrácený prospekt obsahuje vybrané důležité informace o fondech Franklin Templeton Investment Funds ( společnost ), které vám pomohou při rozhodování o investicích ve Společnosti. Další informace o Společnosti jsou k dispozici v následujících zdrojích: - Prospekt v plném znění; - nejnovější auditovaná výroční zpráva a neauditované pololetní zprávy Společnosti. Tyto dokumenty můžete bezplatně získat od Společnosti, Zmocněnce pro administrativu a všech distributorů Akcií Společnosti. Tyto dokumenty jsou začleněny do tohoto Zkráceného prospektu ve formě odkazu. To znamená, že právně tvoří součást dokumentu stejně, jakoby byly vytištěny coby jeho fyzická součást. Tento Zkrácený prospekt nepředstavuje nabídku adresovanou jakékoli osobě ani pobídku k nákupu ze strany jakékoli osoby v rámci jakékoli soudní pravomoci, podle které by taková nabídka nebo pobídka byla v rozporu s právem nebo podle které by osoba předkládající takovou nabídku či pobídku neměla příslušné oprávnění. Akcie Společnosti nesmějí být přímo ani nepřímo nabízeny nebo prodávány ve Spojených státech ani na žádném jiném území, ovládaném teritoriu či oblastech, které podléhají soudní pravomoci Spojených států, ani ve prospěch jejich státních příslušníků či obyvatel, nejedná-li se o výjimku z registračních požadavků v souladu s právem Spojených států, kterýmkoli platným ustanovením, předpisem či výkladem. Společnost je investiční společností s časově neomezenou platností, která má organizaci akciové společnosti ( société anonyme ) v souladu s právním řádem Lucemburského velkovévodství a splňuje podmínky investičního fondu SICAV ( société d'investissement à capital variable ). Společnost byla vytvořena v Lucembursku 6. listopadu 199 na dobu neurčitou. Společnost je registrována v lucemburském obchodním rejstříku společností (Registre de Commerce et des Sociétés de et à Luxembourg) pod číslem B Kopie novelizovaných stanov jsou k dispozici v lucemburském obchodním rejstříku společností (Registre de Commerce et des Sociétés de et à Luxembourg) a v registrovaném sídle Společnosti. Společnost je zapsána v oficiálním rejstříku podniků kolektivního investování podle Části I lucemburského zákona z 2. prosince 22 o podnicích kolektivního investování ve znění pozdějších předpisů. Společnost splňuje podmínky podniku kolektivního investování v oblasti převoditelných cenných papírů ( UCITS ) a získala povolení k obchodování svých akcií v konkrétních členských státech Evropské Unie v souladu se zněním směrnice 85/611 rady ES.Společnost podléhá dohledu prováděného orgány Lucemburska - komisí kontroly finančního sektoru Commission de Surveillance du Secteur Financier. Společnost má strukturu zastřešovacího fondu, kterou tvoří jednotlivé fondy ( fondy ) s různými investičními cíly a které jsou zastoupeny jednou nebo více třídami akcií, jak je popsáno v tomto prospektu. Představenstvo může dát v budoucnu souhlas k založení dalších fondů s jinými investičními cíly pod podmínkou, že budou tyto změny v tomto zkráceném prospektu uvedeny. Investoři se také upozorňují na to, že za transakce mohou vybírat pevnou částku distributoři, místní platební zmocněnci a korespondenční banky, které působí v různých jurisdikcích jako třeba v Itálii. Akcie jsou záměrně nabízeny nebo emitovány v rámci fondů, tříd a měn podle popisu v Příloze 2. Představenstvo společnosti může nabídnout nebo emitovat v jakémkoliv fondu kteroukoliv z již existujících tříd akcií, přičemž úplné znění podmínek naleznete v části Třídy akcií - struktura prodejního poplatku tohoto prospektu, včetně alternativní měnové třídy akcií v jiné než základní měně fondu, jakož i třídy akcií zajištěných proti riziku. Akcionáři budou o emisi takových akcií informování v okamžiku zveřejnění hodnoty čistých aktiv na akcii této třídy akcií. Popis naleznete v části Zveřejnění cen akcií. Anglická verze tohoto zkrácené prospektu má přednost před překlady v jakémkoli jazyce. 2

3 Legislativa výnosu z trestné činnosti a financování terorismu V souladu s lucemburskými zákony o finančním sektoru z 5. dubna 1993 (a novelizovanou verzí) a o výnosu z trestné činností z 12. listopadu 24, a s oběžníky dohlížejících orgánů Lucemburska (konkrétně s oběžníkem CSSF 5/211) byly všem profesionálním pracovníkům ve finančním sektoru uloženy povinnosti zabraňující využívání podniku kolektivního investování v oblasti převoditelných cenných papírů ( UCITS ) pro účely výnosu z trestné činnosti a financování terorismu. V této souvislosti byl zaveden postup umožňující identifikaci investorů. Dotazy a další informace S jakýmikoli dotazy nebo žádostmi o podrobné informace, které se týkají fondů Franklin Investment Funds, se obracejte na následující kontaktní adresu: Franklin Templeton International Services S.A., Client & Dealer Services, 26 boulevard Royal, L-2449 Lucembursko, tel: (352) , fax: (352) , lucs@franklintempleton.com nebo místního zástupce společnosti Franklin Templeton Investments. 3

4 OBSAH Strana PŘEDSTAVENSTVO A VÝKONNÍ VEDOUCÍ PRACOVNÍCI...6 SPRÁVCE REGISTRU A ZMOCNĚNEC PRO PŘEVODY, FIREMNÍ A PROCESNÍ ZÁLEŽITOSTI A ADMINISTRATIVU...6 SPRÁVCE, HLAVNÍ PLATEBNÍ ZMOCNĚNEC A ZMOCNĚNEC PRO KOTACI.6 AUDITOŘI...6 Franklin Asian Flex Cap Fund...7 Franklin Biotechnology Discovery Fund...8 Franklin European Growth Fund...9 Franklin European Small-Mid Cap Growth Fund...1 Franklin Global Growth Fund...11 Franklin Global Real Estate (Euro) Fund...12 Franklin Global Real Estate () Fund...13 Franklin Global Small-Mid Cap Growth Fund...14 Franklin High Yield Fund...15 Franklin High Yield (Euro) Fund...16 Franklin Income Fund...17 Franklin India Fund...18 Franklin Natural Resources Fund...19 Franklin Strategic Income Fund...2 Franklin Technology Fund...21 Franklin U.S. Equity Fund...22 Franklin U.S. Government Fund...23 Franklin U.S. Growth Fund...24 Franklin U.S. Opportunities Fund (dříve Franklin Aggressive Growth Fund)...25 Franklin U.S. Small-Mid Cap Growth Fund...26 Franklin U.S. Ultra Short Bond Fund...27 Franklin U.S. Total Return Fund...28 Franklin Mutual Beacon Fund...3 Franklin Mutual European Fund...32 Franklin Mutual Global Discovery Fund...33 Franklin Templeton Global Growth and Value Fund...35 Franklin Templeton Japan Fund...36 Templeton Asian Bond Fund...38 Templeton Asian Growth Fund...4 Templeton BRIC Fund...41 Templeton China Fund...42 Templeton Eastern Europe Fund...43 Templeton Emerging Markets Fund...44 Templeton Emerging Markets Bond Fund...45 Templeton Emerging Markets Smaller Companies Fund...45 Templeton Euro Liquid Reserve Fund...47 Templeton Euroland Fund...48 Templeton Euroland Bond Fund...49 Templeton European Fund...5 Templeton European Total Return Fund...51 Templeton Global Fund...53 Templeton Global (Euro) Fund...54 Templeton Global Absolute Return (Euro) Fund (dříve Templeton Absolute Return 4

5 (Euro) Fund)...55 Templeton Global Absolute Return () Fund...56 Templeton Global Balanced Fund...57 Templeton Global Bond Fund...58 Templeton Global Bond (Euro) Fund...59 Templeton Global Equity Income Fund...6 Templeton Global High Yield Fund...61 Templeton Global Income Fund...62 Templeton Global Smaller Companies Fund...63 Templeton Global Total Return Fund...64 Templeton Growth (Euro) Fund...66 Templeton Japan Fund...67 Templeton Korea Fund...68 Templeton Latin America Fund...69 Templeton Thailand Fund...7 Templeton U.S. Dollar Liquid Reserve Fund...71 Templeton U.S. Value Fund...72 JINÉ OTÁZKY TÝKAJÍCÍ SE RIZIK...73 TŘÍDY AKCIÍ...78 STRUKTURA PRODEJNÍCH POPLATKŮ...78 ZÁSADY VYPLÁCENÍ DIVIDEND...81 VÝPOČET A ZVEŘEJŇOVÁNÍ CEN AKCIÍ...82 UPISOVÁNÍ AKCIÍ...82 VÝMĚNA AKCIÍ...83 ODKUPY AKCIÍ...84 ZÁSADY OBCHODOVÁNÍ...85 ZDANĚNÍ SPOLEČNOSTI...86 ZDANĚNÍ AKCIONÁŘŮ...86 ČINNOST V MINULÝCH OBDOBÍCH...86 CELKOVÝ NÁKLADOVÝ UKAZATEL...87 ZPROSTŘEDKOVATELSKÁ PROVIZE (SOFT COMMISSION)...87 ŘÍZENÍ RIZIK...87 OCHRANA DAT...87 PŘÍLOHA STANDARDNÍ ČASY PŘERUŠENÍ OBCHODOVÁNÍ...87 PŘÍLOHA SEZNAM FONDŮ, TŘÍD AKCIÍ A ISIN KÓDŮ

6 PŘEDSTAVENSTVO A VÝKONNÍ VEDOUCÍ PRACOVNÍCI Představenstvo zodpovídá za kontrolu a řízení společnosti, včetně ustavení investičních záměrů. James J.K. Hung, President and Chief Executive Officer (Prezident a Hlavní výkonný úředník) ASIA SECURITIES GLOBAL LTD Room 241, Tower 1 Admirality Center18 Harcourt Road, Hongkong PŘEDSEDA: Geoffrey Ainsworth Langlands Nicholas F. Brady, Chairman and Chief Executive Managing Partner Officer (Předseda a Hlavní výkonný úředník LANGLANDS CONSULTORIA Ltda. společnosti) Avenida das Américas 5 CHOPTANK PARTNERS INC. Bloco 6, Sala 227 (Downtown) 16 North Washington Street, Easton, MD 2161, USA Rio de Janeiro RJ, CEP Brazílie ŘEDITELÉ: Gregory E. Johnson, President and Chief Executive VÝKONNÍ PRACOVNÍCI: Officer (Prezident a hlavní výkonný úředník) William Lockwood Franklin Resources, Inc. One Franklin Parkway, San Mateo, CA , USA Dr. J. B. Mark Mobius, Director Emeritus (Ředitel v penzi) TEMPLETON ASSET MANAGEMENT LTD 7 Temasek Boulevard, #38-3 Suntec Tower One, Singapur Mark G. Holowesko, President (Prezident) TEMPLETON CAPITAL ADVISORS LIMITED Box N-7759, West Bay Street, Lyford Cay, Nassau, Bahamy Gregory E. McGowan, Executive Vice President and General Counsel (Výkonný viceprezident a Generální poradce) 26, boulevard Royal, L-2449 Lucembursko Velkovévodství lucemburské Denise Voss 26, boulevard Royal, L-2449 Lucembursko Velkovévodství lucemburské SPRÁVCE REGISTRU A ZMOCNĚNEC PRO PŘEVODY, FIREMNÍ A PROCESNÍ ZÁLEŽITOSTI A ADMINISTRATIVU FRANKLIN TEMPLETON INTERNATIONAL SERVICES S.A. 26, boulevard Royal, L-2449 Lucembursko Správce registru a zmocněnec pro převody, firemní a procesní záležitosti a administrativu je odpovědný za následující činnosti: TEMPLETON WORLDWIDE, INC. 5 East Broward Boulevard, Suite 21, zpracování emise, odkupu a výměny akcií, Fort Lauderdale, FL , USA vedení účetních záznamů, vedení registru akcionářů společnosti, His Grace the Duke of Abercorn James Hamilton KG, Chairman (Předseda) ABERCORN ESTATES Barons Court, Newtonstewart, Omagh BT78 4EZ, Severní Irsko, UK The Right Reverend Michael A. Mann K.C.V.O. The Cottage, Lower End Farm, Eastington, Northleach GL54 3PN, Anglie, VB Richard H. Frank, Managing Director (Generální ředitel) DARBY OVERSEAS INVESTMENTS LIMITED 1133 Connecticut Avenue NW, Suite 4, Washington DC 236, USA veškeré ostatní administrativní úlohy, jak je stanoví zákon Lucemburského velkovévodství. SPRÁVCE, HLAVNÍ PLATEBNÍ ZMOCNĚNEC A ZMOCNĚNEC PRO KOTACI J.P. MORGAN BANK LUXEMBOURG S.A. European Bank & Business Centre 6 route de Trèves L-2633 Senningerberg Správcem aktiv společnosti, včetně cenných papírů a hotovosti, které budou ovládány přímo, nebo nepřímo zprostředkovateli, pověřenými osobami, zmocněnci nebo zástupci správce, byla jmenována společnost J.P.Morgan Bank Luxembourg S.A. David E. Smart, Director (Ředitel) a CEO FRANKLIN TEMPLETON INVESTMENT MANAGEMENT LIMITED Společnost J.P.Morgan Bank Luxembourg S.A. The Adelphi Building, 1-11 John Adam Street, London WC2N 6HT, Anglie, VB vykonává úlohy správce v souladu s lucemburským právem, které se týká podniků kolektivního investování. The Honourable Trevor G. Trefgarne, Audit Committee Member (Člen Revizní komise) GARRO SECURITIES LIMITED Unit 6 Plato Place, St Dionis Road, London SW4 TU, Anglie, VB AUDITOŘI PRICEWATERHOUSECOOPERS S.ŕ.r.l. 4, route d'esch, B.P. 1443, L-114 Lucembursko PROMOTÉR FRANKLIN TEMPLETON INVESTMENTS 6

7 Franklin Asian Flex Cap Fund Majetkový fond Alternativní měna: GBP, SGD Datum emise: 15. listopadu 26 Měsíční poplatek rovnající se 1, % p.a. upravených denních akcií, kromě Akcií Třídy I. Třída I:,7 %. Celkový nákladový ukazatel: A(acc) : 1.91 %; A(acc) SGD: Není k dispozici; A(Ydis) GBP: 1,89 %; A(Ydis) : 1,88 %; B(acc) : 3,19 %; C(acc) : 2.6 %; I(acc) :.95 %; I(Ydis) :.95 %; N(acc) : 2.7 % Franklin Advisers, Inc. (San Mateo, CA, USA) Franklin Templeton Asset Management (India) Private limited jmenována jako vedlejší poradce > Zhodnocení kapitálu. Fond bude investovat zejména do majetkových cenných papírů včetně kmenových, prioritních a vyměnitelných cenných papírů a také do opčních listů, účastnických cenných papírů a depozitních certifikátů (i) společností registrovaných v Asii (kromě Japonska), (ii) společností, které převažující část své činnosti realizují v Asii (kromě Japonska) a (iii) holdingových společností, které mají převažující část svého kapitálu ve společnostech zmíněných v bodech (i). Všechny tyto společnosti pokrývají celé kapitalizační spektrum od malých až po velké společnosti. Kromě toho fond může investovat do všech typů ostatních převoditelných cenných papírů včetně majetkových cenných papírů a cenných papírů s pevným výnosem. - usilující o zhodnocení kapitálu pomocí investic do majetkových cenných papírů společností v Asii; rozvíjející se trhy, cenné papíry, cizí měna, malé a středně velké společnosti. Není k dispozici. 7

8 Franklin Biotechnology Discovery Fund Majetkový fond Datum emise: 3. dubna 2 Měsíční poplatek rovnající se 1, % p.a. upravených denních akcií, kromě Akcií Třídy I. Třída I (acc):,7 %. Celkový nákladový ukazatel: A(acc): 2,5 %; B(acc): 3,3 %; C(acc): 2,61 %; I(acc):,98 %; N(acc): 2,79 % Franklin Advisers, Inc. (San Mateo, CA, USA) > Zhodnocení kapitálu. Fond bude investovat zejména do majetkových cenných papírů biotechnologických společností a společností zabývajících se výzkumem ve Spojených státech a dalších zemích, a v menším rozsahu do všech typů dlužných cenných papírů emitentů v zahraničí nebo ve Spojených státech. Fond investuje velký podíl svých aktiv do společností s nízkou kapitalizací, což jsou obecně společnosti s tržní kapitalizací nižší než 2 miliardy v okamžiku investování fondem. - usilující o zhodnocení kapitálu pomocí investic do majetkových cenných papírů; - usilující o růstové investice v biotechnologickém sektoru ve Spojených státech a ostatních zemích světa; biotechnologický a technologický sektor, cenné papíry, cizí měna, úroková sazba cenných papírů, malé a středně velké společnosti. Následující grafy znázorňují historii návratnosti fondu vyjádřenou v procentuálních hodnotách. Hodnoty převzaté do těchto grafů naleznete v části Činnost v minulých obdobích Percentage Growth n.a A(acc) B(acc) I(acc) N(acc) 8

9 Franklin European Growth Fund Majetkový fond EUR Datum emise: 29. prosince 2 Měsíční poplatek rovnající se 1, % p.a. upravených denních akcií, kromě Akcií Třídy I. Třída I:,7 %. Celkový nákladový ukazatel: A(acc): 1,96 %; I(acc):,99 %; N(acc): 2,73 % Franklin Templeton Institutional, LLC (New York, NY, USA) > Zhodnocení kapitálu. Fond bude investovat nejméně polovinu svých celkových aktiv do portfolia kótovaných cenných papírů nebo majetkových cenných papírů. Nejméně dvě třetiny celkových aktiv fondu budou investovány do převoditelných cenných papírů emitovaných společnostmi, státními či jinými orgány s místem ustanovení či hlavními obchodními činnostmi v různých evropských zemích. - usilující o zhodnocení kapitálu pomocí investic do majetkových cenných papírů; - usilující o růstové investice zaměřené na společnosti v libovolné z evropských zemí; cenné papíry, cizí měna, růstové akcie, Následující grafy znázorňují historii návratnosti fondu vyjádřenou v procentuálních hodnotách. Hodnoty převzaté do těchto grafů naleznete v části Činnost v minulých obdobích. Percentage Growth n.a 5.7 A(acc)EUR I(acc)EUR N(acc)EUR 9

10 Franklin European Small-Mid Cap Growth Fund Majetkový fond EUR Alternativní měna: Datum emise: 3. prosince 21 Měsíční poplatek rovnající se 1, % p.a. upravených denních akcií, kromě Akcií Třídy I. Třída I:,7 % Celkový nákladový ukazatel: A(acc) EUR: 1,88 %; A(acc) : 1,88 %; B(acc) : 3,12%; I(acc) EUR:,98 %; I(acc) :,97 %; N(acc) EUR: 2,63 %; Franklin Templeton Institutional, LLC (New York, NY, USA) > Zhodnocení kapitálu. Fond bude investovat zejména do rozmanitého portfolia cenných papírů a majetkových cenných papírů s nízkým a středním růstem kapitálu společností po celé Evropě. Fond investuje do společností s tržní kapitalizací vyšší než 1 milionů EUR a nižší než 8 miliard EUR, nebo ekvivalentní kapitalizací v místní měně v okamžiku nákupu. - usilující o zhodnocení kapitálu pomocí investic do majetkových cenných papírů; - usilující o růstové investice zaměřené na společnosti s nízkou nebo střední kapitalizací v libovolné z evropských zemí; cenné papíry, cizí měna, růstové akcie, malé a středně velké společnosti. Následující grafy znázorňují historii návratnosti fondu vyjádřenou v procentuálních hodnotách. Hodnoty převzaté do těchto grafů naleznete v části Činnost v minulých obdobích Percentage Growth n.a. A(acc)EUR B(acc) I(acc)EUR N(acc)EUR 1

11 Franklin Global Growth Fund Majetkový fond Datum emise: 29. prosince 2 Měsíční poplatek rovnající se 1, % p.a. upravených denních akcií. Celkový nákladový ukazatel: A(acc): 1,94 %; N(acc): 2,69 % Franklin Templeton Institutional, LLC. (New York, NY, USA) > Zhodnocení kapitálu. Fond bude investovat zejména do kótovaných cenných papírů a majetkových cenných papírů po celém světě. Fond investuje do růstových akcií, včetně vyměnitelných cenných papírů a opčních listů, rozvinutých i rozvíjejících se trhů a do společností uvedených na trzích s akciemi v následujících oblastech a zemích: severní Amerika; kontinentální Evropa: Rakousko, Belgie, Dánsko, Finsko, Francie, Německo, Itálie, Nizozemsko, Norsko, Španělsko, Švédsko a Švýcarsko; Velká Británie a Irsko; Asie, Hongkong, Japonsko, Malajsie a Austrálie. - usilující o zhodnocení kapitálu pomocí investic do majetkových cenných papírů; - usilující o růstové investice ve společnostech po celém světě; rozvíjející se trh, cenné papíry, cizí měna, růstové akcie, opční listy. Následující grafy znázorňují historii návratnosti fondu vyjádřenou v procentuálních hodnotách. Hodnoty převzaté do těchto grafů naleznete v části Činnost v minulých obdobích. Percentage Growth A(acc) N(acc) 11

12 Franklin Global Real Estate (Euro) Fund Akciový fond Euro Alternativní měna: GBP Datum emise: 29. prosince 25 Měsíční poplatek rovnající se 1, % p.a. upravených denních akcií, mimo Akcií Třídy I. Třída I:,7 % Celkový nákladový ukazatel: A(acc) EUR: 1,83 %; A(Ydis) EUR: 1,83 %; A(Ydis) GBP: 1,83 %; I(acc) EUR:,96 %; I(Ydis) EUR: 1, %; N(acc)EUR: 2,59 % Franklin Templeton Institutional, LLC. (New York, NY, USA) > Maximalizovat celkový investiční výnos, sestávající z příjmů a zhodnocení kapitálu. Fond investuje do realitních investičních společností ( REIT ) a dalších společností, jejichž hlavním předmětem obchodování je financování, obchodování, držba, rozvoj a správa nemovitosti a odehrává se v celém světě. REIT jsou společnosti, jejichž akcie jsou uvedeny na burze. Tyto společnosti. investují podstatnou části svých aktiv přímo na burze a profitují z příznivého daňového režimu. Tyto investice se označují jako převoditelné cenné papíry. Fond investuje do společností v širokém spektru sektorů nemovitostí a zemí. Neeurová složka portfólia bude chráněna převedením na Eura, aby se snížilo riziko cizí měny. - usilující o zhodnocení kapitálu a příjem z investic do REIT v celém světě; derivace, cenné papíry, růstové akcie, malé a středně velké společnosti., otázky týkající se rizik. Percentage Growth A(acc)EUR A(dis)GBP I(acc)EUR N(acc)EUR 12

13 Franklin Global Real Estate () Fund Akciový fond Datum emise: 29. prosince 25 Měsíční poplatek rovnající se 1, % p.a. upravených denních akcií, mimo Akcií Třídy I. Třída I(acc):,7 %; třída I:,7 % Celkový nákladový ukazatel: A(acc): 1,86 %; A(Qdis): 1,86 %; B(Qdis): 3,11 %; C(Qdis): 2,46 %; I(acc):,95 %; I(Qdis):,95 %; N(acc): 2,61 %; N(Qdis): 2,61 % Franklin Templeton Institutional, LLC. (New York, NY, USA) > Maximalizovat celkový investiční výnos, sestávající z příjmů a zhodnocení kapitálu. Fond investuje do realitních investičních společností ( REIT ) a dalších společností, jejichž hlavním předmětem obchodování je financování, obchodování, držba, rozvoj a správa nemovitosti a odehrává se v celém světě. REIT jsou společnosti, jejichž akcie jsou uvedeny na burze. Tyto společnosti investují podstatnou části svých aktiv přímo na burze a profitují z příznivého daňového režimu.tyto investice se označují jako převoditelné cenné papíry. Fond investuje do společností v širokém spektru sektorů nemovitostí a zemí. Základní měnou Fondu je americký dolar. Nedolarová složka portfólia bude chráněna převedením na dolary, aby se snížilo riziko cizí měny. - usilující o zhodnocení kapitálu a příjem z investic do REIT v celém světě; derivace, cenné papíry, převoditelné cenné papíry, malé a středně velké společnosti. otázky týkající se rizik. Percentage Growth A(acc) A(dis) B(dis) C(dis) I(acc) I(dis) N(acc) N(dis) 13

14 Franklin Global Small-Mid Cap Growth Fund Majetkový fond Datum emise: 15. dubna 22 Měsíční poplatek rovnající se 1, % p.a. upravených denních akcií. Celkový nákladový ukazatel: A(acc): 1,98 %; B(acc): 3,22 %; N(acc): 2,74 % Franklin Templeton Institutional, LLC. (New York, NY, USA) > Zhodnocení kapitálu. Fond investuje zejména do rozmanitého portfolia cenných papírů a majetkových cenných papírů s nízkým a středním růstem kapitálu všech rozvinutých zemí světa, které jsou vyjádřeny v nebo jiné měně než v. Fond investuje do společností s nízkou nebo střední kapitalizací s tržní kapitalizací nižší než 8 miliard v okamžiku nákupu. - usilující o zhodnocení kapitálu pomocí investic do majetkových cenných papírů; - usilující o růstové investice ve společnostech s nízkou nebo střední kapitalizací po celém světě; cenné papíry, cizí měna, růstové akcie, malé a středně velké společnosti. Následující grafy znázorňují historii návratnosti fondu vyjádřenou v procentuálních hodnotách. Hodnoty převzaté do těchto grafů naleznete v části Činnost v minulých obdobích. Percentage Growth A(acc) B(acc) N(acc) 14

15 Franklin High Yield Fund Fond s pevným výnosem Datum emise: 1. března 1996 Celkový nákladový ukazatel: Měsíční poplatek rovnající se,8 % p.a. upravených denních čistých aktiv přijatých investičním manažerem za každou třídu akcií, kromě Akcií Třídy I. Třída I (dis):,6 %. A(acc): 1,52 %; A(Mdis): 1,52 %; B(Mdis): 2,87 %; BT(Mdis): není k dispozici; C(acc): 2,22 %; I(Mdis):,8 %; N(acc): 2,13 % Franklin Advisers, Inc (San Mateo, CA, USA) > Hlavní záměr: vysoký běžný výnos. > Vedlejší záměr: zhodnocení kapitálu. Fond bude investovat zejména do dlužných cenných papírů s pevným výnosem emitentů ve Spojených státech nebo mimo Spojené státy, kteří v okamžiku nákupu podle úsudku investičního manažera poskytnou nejvyšší možný výnos bez nadměrného rizika. Fond bude za normálních okolností investovat do dlužných cenných papírů s pevným výnosem se stupněm ratingového ohodnocení investiční nebo nižším, pokud jsou vydány emitenty ve Spojených státech, nebo jejich ekvivalentů, pokud jsou bez ratingového ohodnocení či vydány emitenty mimo Spojené státy. Fond může také dočasně nebo ve formě doplňku vyhledávat investiční příležitosti v jakémkoli jiném typu cenných papírů. Fond může investovat až 1 % svých aktiv do cenných papírů vztahujících se k úvěru. Fond může také investovat až 1 % svých celkových aktiv do cenných papírů v prodlení. - hledající vysoký běžný výnos a v menší míře také částečné zhodnocení kapitálu; - hledající investice zejména v cenných papírech s pevným vysokým výnosem emitentů ve Spojených státech a mimo Spojené státy; úvěr, cenné papíry vztahující se k úvěru, dlužné cenné papíry v prodlení, derivace, cizí měna, úroková sazba cenných papírů, cenné papíry s nízkým ratingovým ohodnocením nebo s ratingovým ohodnocením neinvestiční. Následující grafy znázorňují historii návratnosti fondu vyjádřenou v procentuálních hodnotách. Hodnoty převzaté do těchto grafů naleznete v části Činnost v minulých obdobích. Percentage Growth A(acc) A(dis) B(dis) C(acc) I(dis) N(acc) 15

16 Franklin High Yield (Euro) Fund Fond s pevným výnosem EUR Datum emise: 17. dubna 2 Měsíční poplatek rovnající se,8 % p.a. upravených denních akcií, kromě Akcií Třídy I. Akcie třídy I:,6 %. Celkový nákladový ukazatel: A(acc): 1,54 %; A(Ydis): 1,54 %; A(Mdis): není k dispozici; BT(Mdis): není k dispozici; I(acc):,88 %; I(Ydis):,87 %; I(Mdis): není k dispozici; N(acc): 2,14 % Franklin Advisers, Inc. (San Mateo, CA, USA) > Hlavní záměr: vysoký běžný výnos. > Vedlejší záměr: zhodnocení kapitálu. Fond bude investovat zejména do dlužných cenných papírů s pevným výnosem emitentů v Evropě nebo mimo Evropu, kteří v okamžiku nákupu podle úsudku investičního manažera poskytnou nejvyšší možný výnos bez nadměrného rizika. Fond bude investovat zejména do dlužných cenných papírů s pevným výnosem a kurzovým zajištěním v měně EUR nebo jiné měně než EUR se stupněm ratingového ohodnocení neinvestiční, či do jejich ekvivalentu, pokud jsou bez ratingového ohodnocení. Fond může také dočasně nebo ve formě doplňku vyhledávat investiční příležitosti v jakémkoli jiném typu cenných papírů, vyjádřených v měně EUR. Fond může investovat až 1 % svých aktiv do cenných papírů vztahujících se k úvěru. Fond může také investovat až 1 % svých celkových aktiv do cenných papírů v prodlení. Fond může navíc pro efektivní správu portfolia použít finanční derivativní nástroje včetně swapových smluv na úvěry v prodlení, forwardů, futures nebo opcí u takových smluv. Název tohoto fondu vyjadřuje základní měnu fondu (EUR) a neznamená, že bude jakýkoli konkrétní podíl čistých aktiv investován v měně EUR. - hledají vysoký běžný výnos a v menší míře také částečné zhodnocení kapitálu ve fondu se základní měnou EUR; - hledající investice zejména v cenných papírech s pevným vysokým výnosem vyjádřených v měně EUR; úvěr, dlužné cenné papíry v prodlení, derivace, cizí měna, úroková sazba cenných papírů, cenné papíry s nízkým ratingovým ohodnocením. Následující grafy znázorňují historii návratnosti fondu vyjádřenou v procentuálních hodnotách. Hodnoty převzaté do těchto grafů naleznete v části Činnost v minulých obdobích. Percentage Growth A(acc)EUR A(dis)EUR I(acc)EUR I(dis)EUR N(acc)EUR 16

17 Franklin Income Fund Vyvážený fond Datum emise: 1. července 1999 Celkový nákladový ukazatel: Měsíční poplatek rovnající se,85 % p.a. upravených denních akcií, kromě Akcií Třídy I. Akcie třídy I:,6 %. A(Mdis): 1,69 %; B(Mdis): 2,94 %; C(acc): 2,29 %; C(Mdis): 2,3 %; I(acc):,88 %; N(acc): 2,19 % Franklin Advisers, Inc. (San Mateo, CA, USA) > Maximalizace výnosu při zachování možnosti zhodnocení kapitálu. Fond bude investovat do rozmanitého portfolia převoditelných cenných papírů skládajícího se z majetkových cenných papírů a dlouhodobých a krátkodobých dlužných cenných papírů společností z různých průmyslových odvětví, například služeb, naftařského průmyslu, plynárenství, realit a spotřebního zboží. Fond může investovat do dlužných cenných papírů se stupněm ratingového ohodnocení nižším než investiční. Fond může investovat až 25 % svých čistých investovaných aktiv do cenných papírů mimo Spojené státy. - usilující o výnos a možnost částečného zhodnocení kapitálu; - hledající přístup k portfoliu majetkových cenných papírů a cenných papírů s pevným výnosem prostřednictvím jednoho fondu; úvěr, cenné papíry, cizí měna, úroková sazba cenných papírů, cenné papíry s nízkým ratingovým ohodnocením nebo s ratingovým ohodnocením neinvestiční. Následující grafy znázorňují historii návratnosti fondu vyjádřenou v procentuálních hodnotách. Hodnoty převzaté do těchto grafů naleznete v části Činnost v minulých obdobích Percentage Growth A(dis) B(dis) C(acc) C(dis) I(acc) N(acc) 17

18 Franklin India Fund Ty fondu: Majetkový fond Alternativní měny: EUR, GBP Datum emise: 25. října 25 Celkový nákladový ukazatel: Měsíční poplatek rovný 1, % p.a. upravených denních čistých aktiv přijatých investičním manažerem za každou třídu akcií mimo Akcií Třídy I. Pro I (acc):,7 % A(acc) : 1,98 %; A(acc) EUR: 1,97 %; A(Ydis) EUR: 1.97 %; A(Ydis) GBP: 1,95 %; B(acc) : 3,22 %; C(acc) : 2,57 %; I(acc) :,98 %; I(acc) EUR: 1, %; I(Ydis) EUR: 1, %; N(acc) : 2,73 %; N(acc) EUR: 2,72 % Franklin Advisers, Inc. (Sant Mateo, CA, USA) Franklin Templeton Asset Management (India) Private limited jmenována jako vedlejší poradce. > Zhodnocení kapitálu Fond investuje především do majetkových cenných papírů subjektů, které vznikly nebo mají své hlavní obchodní aktivity v Indii. Fond se snaží investovat do firem v širokém spektru průmyslových odvětví bez ohledu na jejich tržní kapitalizaci. Mimo to fond hledá investiční příležitosti v cenných papírech s pevným výnosem, emitovaných kterýmkoliv z uvedených subjektů a v nástrojích peněžního trhu. - hledající střednědobé nebo dlouhodobé zhodnocení kapitálu formou investování do cenných papírů společností se sídlem v Indii; rozvíjející se trh, cenné papíry, cizí měny, malé a středně velké společnosti. Percentage Growth A(acc)EUR A(acc) A(dis)GBP B(acc) C(acc) I(acc)EUR I(acc) N(acc)EUR N(acc) 18

19 Franklin Natural Resources Fund Vyvážený fond Alternativní měny: EUR Datum emise: 12. července 27 Měsíční poplatek rovný 1, % p.a. upravených denních čistých aktiv přijatých investičním manažerem za každou třídu akcií mimo Akcií třídy I. Pro I (acc):,7 % Celkový nákladový ukazatel: A(acc) : není k dispozici; A(Ydis) : není k dispozici; A(acc) EUR: není k dispozici; I(acc) : není k dispozici; I(acc) EUR: není k dispozici; N(acc) EUR: není k dispozici Franklin Advisers, Inc. (San Mateo, CA, USA) > Zhodnocení kapitálu > Běžný výnos Fond investuje především do majetkových cenných papírů a do dlužných cenných papírů, stejně jako do depozitních příjmů (i) společností, které provádí podstatnou část své činnosti v sektoru přírodních zdrojů, a společností (ii), které drží podstatnou část svého podílu v uvedených společnostech (i), včetně malých a středních podniků. Pro investiční účely fondu zahrnuje sektor přírodních zdrojů společnosti, které vlastní, vyrábí, upravují, zpracovávají, převážejí a obchodují s přírodními zdroji a společnosti, které poskytují související služby. Tento sektor může například zahrnovat následující průmyslová odvětví: kompletní zpracování ropy, vyhledávání a výroba plynu a ropy, energetické služby a technologie, alternativní zdroje energie a služby v oblasti životního prostředí, lesní výrobky, zemědělské výrobky, papírenské a chemické výrobky. Jako doplněk může fond také investovat do majetkových nebo dlužných cenných papírů jakéhokoliv typu, které jsou vydány emitenty ve Spojených státech nebo mimo Spojené státy. Fond očekává více investic do cenných papírů vydaných ve Spojených státech než do cenných papírů vydaných v jiné zemi (včetně trhů rozvíjejících se zemí). - hledající vysokou celkovou návratnost v investováním do majetkových a dlužných cenných papírů v sektoru přírodních zdrojů; - plánující střednědobé až dlouhodobé udržení úvěr, rozvíjející se trhy cenné papíry, cizí měna, odvětví přírodních zdrojů malé a středě velké společnosti. Není k dispozici 19

20 Franklin Strategic Income Fund Fond s pevným výnosem Alternativní měny: EUR Datum emise: 12. července 27 Měsíční poplatek rovný,75 % p.a. upravených denních čistých aktiv přijatých investičním manažerem za každou třídu akcií mimo Akcií třídy I. Pro Akcie třídy I:,55 % Celkový nákladový ukazatel: A(acc) : není k dispozici; A(Mdis) : není k dispozici; A(acc)EUR: není k dispozici; A(Mdis)EUR: není k dispozici; B(Mdis) : není k dispozici; C(Mdis) : není k dispozici; I(acc) : není k dispozici; Franklin Advisers, Inc. (San Mateo, CA, USA) > Hlavní záměr: vysoký běžný výnos. > Vedlejší záměr: dlouhodobé zhodnocení kapitálu Fond bude investovat hlavně do dlužných cenných papírů vydaných ve Spojených státech a mimo ně, včetně cenných papírů rozvíjejících se trhů. Pro účely tohoto fondu mohou dlužné cenné papíry zahrnovat všechny typy cenných papírů s pevným nebo s pohyblivým výnosem včetně bankovních půjček (prostřednictvím regulovaných investičních fondů), dluhopisů, hypoték a dalších cenných papírů krytých aktivy a do směnných cenných papírů. Fond může investovat až 1 % svých aktiv do dlužných cenných papírů s nízkou úrovní či do neinvestičních cenných papírů vydaných emitenty ve Spojených státech a mimo ně. Ve snaze o dosažení svého cíle může fond použít různé deriváty pro zajištění rizika a pro účinnou správu portfolia, stejně jako pro podporu návratnosti investic, což je předmětem investičních omezení popsaných v příloze B kompletního Prospektu. Finanční deriváty mohou zahrnovat kromě jiného swapy, jako jsou swapové smlouvy na úvěry v prodlení, swapy s celkovou návratností, forwardy, budoucí smlouvy a opce na tyto smlouvy uzavřené buď na regulovaném trhu nebo OTC trzích. Fond může také investovat až 1 % svých celkových aktiv do cenných papírů v prodlení a mít podíl v transakcích spojených s hypotékami v dolarech. - hledající vysokou úroveň běžného výnosu a možnosti zhodnocení kapitálu v investováním do dlužných cenných papírů a do celosvětových finančních derivátů, - plánující střednědobé až dlouhodobé udržení úvěr, cenné papíry vztahující se k úvěru dlužné cenné papíry v prodlení, deriváty, rozvíjející se trhy, cenné papíry s nízkou úrovní, cenné papíry s úroky, cenné papíry s krytím hypotékou a aktivy, hypotéka a riziko pohybu dolaru, restrukturované společnosti. Není k dispozici 2

21 Franklin Technology Fund Majetkový fond Alternativní měna: EUR Datum emise: 3. dubna 2 Celkový nákladový ukazatel: Měsíční poplatek rovnající se 1, % p.a. upravených denních akcií. A(acc) : 1,85 %; A(acc) EUR: 1,86 %; B(acc) : 3,1 %; C(acc) : 2,46 %; N(acc) : 2,6 %; N(acc) EUR: 2,6 % Franklin Advisers, Inc. (San Mateo, CA, USA) > Zhodnocení kapitálu. Fond bude investovat nejméně dvě třetiny svých celkových investovaných aktiv do majetkových cenných papírů společností, u kterých se očekává užitek z vývoje, pokroku a používání technologií. - usilující o zhodnocení kapitálu pomocí investic do majetkových cenných papírů; - usilující o růstové investice v technologickém sektoru ve Spojených státech a ostatních zemích světa; biotechnologický a technologický sektor, cenné papíry, Následující grafy znázorňují historii návratnosti fondu vyjádřenou v procentuálních hodnotách. Hodnoty převzaté do těchto grafů naleznete v části Činnost v minulých obdobích. Percentage Growth A(acc) B(acc) N(acc)EUR N(acc) 21

22 Franklin U.S. Equity Fund Majetkový fond Alternativní měna: EUR Datum emise: 1. července 1999 Celkový nákladový ukazatel: Měsíční poplatek rovnající se 1, % p.a. upravených denních akcií, kromě Akcií Třídy I. Akcie Třídy I:,7 %. A(acc) : 1,86 %; A(acc) EUR: 1,86 %; A(acc) EUR- H1:1,.85 %; B(acc) : 3,11 %; C(acc) : 2,46 %; I(acc) : 96 %; I(acc) EUR:,87 %; N(acc) : 2,61 %; N(acc) EUR: 2,61 % Franklin Advisers, Inc. (San Mateo, CA, USA) > Zhodnocení kapitálu. Fond bude investovat zejména do majetkových cenných papírů Spojených států včetně kmenových a prioritních akcií nebo cenných papírů vyměnitelných za kmenové akcie a finančních aktiv ADR (American Depository Receipt) a ADS (American Depository Share) v rámci kotace na burze Spojených států. Jako doplněk může fond využívat zajišťovací techniky a příležitostně udržovat peněžní rezervy. - usilující o zhodnocení kapitálu prostřednictvím smíšené investice do základního majetkového fondu Spojených států s dobrou diverzifikací; úvěr, derivace, cenné papíry, úroková sazba cenných papírů, cenné papíry s nízkým ratingovým ohodnocením a s ratingovým ohodnocením neinvestiční. Následující grafy znázorňují historii návratnosti fondu vyjádřenou v procentuálních hodnotách. Hodnoty převzaté do těchto grafů naleznete v části Činnost v minulých obdobích. Percentage Growth A(acc)EUR A(acc)EUR-H1 A(acc) B(acc) C(acc) I(acc)EUR I(acc) N(acc)EUR N(acc) 22

23 Franklin U.S. Government Fund Fond s pevným výnosem Datum emise: 28. února 1991 Měsíční poplatek rovnající se,65 % p.a. upravených denních akcií, kromě Akcií Třídy I. Třída I (dis):,4 %. Celkový nákladový ukazatel: A(Mdis): 1,28 %; AX(acc): 1,49 %; B(acc): 2,48 %; B(Mis): 2,48 %; BT(Mdis): Není k dispozici; C(acc): 2,8%; I(Mdis):,6 %; I(acc):,6 %; N(acc): 1,98 %; N(Mdis): 1,98 % Franklin Advisers, Inc. (San Mateo, CA, USA) > Bezpečnost jistiny a výnosu. Fond bude investovat zejména do dlužních závazků emitovaných nebo garantovaných vládou Spojených států amerických a jejími orgány. - hledající stupeň bezpečnosti počátečních investic i výnos; - usilující o investice zejména do dlužných cenných papírů vlády Spojených států a jejích orgánů; úvěr, úroková sazba cenných papírů, hypoteční peněžní obrat v. Následující grafy znázorňují historii návratnosti fondu vyjádřenou v procentuálních hodnotách. Hodnoty převzaté do těchto grafů naleznete v části Činnost v minulých obdobích. Percentage Growth A(dis) AX(acc) B(acc) B(dis) C(acc) I(dis) N(acc) N(dis) 23

24 Franklin U.S. Growth Fund Majetkový fond Datum emise: 29. srpna 23 Měsíční poplatek rovnající se 1, % p.a. upravených denních akcií, kromě Akcií Třídy I. Akcie třídy I:,7 %. Celkový nákladový ukazatel: A(acc): 1,82 %; B(acc): 3,8 %; C(acc): 2,43 %; I(acc):,97 %; N(acc): 2,57 %; Franklin Advisers, Inc. (San Mateo, CA, USA) > Zhodnocení kapitálu. Fond bude investovat zejména do majetkových cenných papírů společností na území Spojených států. Fond může investovat také do majetkových cenných papírů společností v jiných zemích, musí však být součástí kotace na burze Spojených států. Fond může ve formě doplňku investovat do finančních aktiv ADR (American Depository Receipt). - usilující o zhodnocení kapitálu prostřednictvím růstových investic koncentrovaných na majetkové cenné papíry Spojených států; cenné papíry, růstové akcie. Následující grafy znázorňují historii návratnosti fondu vyjádřenou v procentuálních hodnotách. Hodnoty převzaté do těchto grafů naleznete v části Činnost v minulých obdobích Percentage Growth n.a A(acc) B(acc) C(acc) I(acc) N(acc) 24

25 Franklin U.S. Opportunities Fund (dříve Franklin Aggressive Growth Fund) Majetkový fond Alternativní měny: EUR, GBP Datum emise: 3. dubna 2 Celkový nákladový ukazatel: Měsíční poplatek rovnající se 1, % p.a. upravených denních akcií, kromě Akcií Třídy I. Třída I:,7 %. A(acc) : 1,83 %; A(acc) EUR: 1,84 %; A(Ydis) GBP: 1,87 %; A(Ydis) EUR: 1,84 %; B(acc) : 3,8 %; C(acc) : 2,44 %; I(acc) :,97 %; I(acc) EUR:,97 %; N(acc) : 2,58 %; N(acc) EUR: 2,58 %. Franklin Advisers, Inc. (San Mateo, CA, USA) > Zhodnocení kapitálu. Fond bude investovat zejména do majetkových cenných papírů emitentů ve Spojených státech, kteří mají silný růstový potenciál v rámci velkého množství sektorů. - usilující o zhodnocení kapitálu pomocí investic do majetkových cenných papírů; - usilující o růstové investice v sektorech, které vykazují nadprůměrný růst nebo vykazují potenciál růstu ve srovnání s celkovou ekonomikou; - usilující o investice zaměřené na cenné papíry emitentů ve Spojených státech; biotechnologický a technologický sektor, cenné papíry, růstové akcie, malé a středně velké společnosti. Následující grafy znázorňují historii návratnosti fondu vyjádřenou v procentuálních hodnotách. Hodnoty převzaté do těchto grafů naleznete v části Činnost v minulých obdobích. Percentage Growth n.a n.a A(acc) A(dis)GBP B(acc) I(acc) N(acc) 25

26 Franklin U.S. Small-Mid Cap Growth Fund Majetkový fond Datum emise: 29. prosince 2 Měsíční poplatek rovnající se 1, % p.a. upravených denních akcií kromě Akcií Třídy I. Akcie Třídy I:,7 %. Celkový nákladový ukazatel: A(acc): 1,92 %; B(acc): 3,17 %; C(acc): 2,52 %; I(acc):,96 %; N(acc): 2,68 % Franklin Advisers, Inc. (San Mateo, CA, USA) > Zhodnocení kapitálu. Fond bude investovat nejméně dvě třetiny svých celkových čistých aktiv do majetkových cenných papírů společností s nízkou nebo střední kapitalizací ve Spojených státech. U tohoto fondu představují společnosti se střední kapitalizací společnosti s tržní kapitalizací nižší než 8,5 miliard a společnosti s nízkou kapitalizací jsou společnosti s hodnotami tržní kapitalizace nižší než: (i) 1,5 miliardy ; nebo (ii) nejvyšší hodnota tržní kapitalizace podle indexu Russell 2 Index, v závislosti na vyšší hodnotě v okamžiku nákupu. Kromě toho může fond investovat do majetkových cenných papírů větších společností. - usilující o zhodnocení kapitálu investováním do společností se středním nebo nízkým kapitálovým růstem ve Spojených státech; cenné papíry, růstové akcie, malé a středně velké společnosti. Následující grafy znázorňují historii návratnosti fondu vyjádřenou v procentuálních hodnotách. Hodnoty převzaté do těchto grafů naleznete v části Činnost v minulých obdobích. Percentage Growth A(acc) B(acc) C(acc) N(acc) 26

27 Franklin U.S. Ultra Short Bond Fund Fond s pevným výnosem Datum emise: 29. srpna 23 Měsíční poplatek rovnající se,65 % p.a. upravených denních akcií, kromě Akcií Třídy I. Akcie třídy I:,4 %. Celkový nákladový ukazatel: A(Mdis): 1,15 %; AX(acc): 1,35 %; B(acc): 2,35 %; B(Mdis): 2,35 %; C(Mdis): 2,1 %; I(acc):,66 %; N(Mdis): 1,85 % Franklin Advisers, Inc. (San Mateo, CA, USA) > Vysoký běžný výnos v souladu se zachováním kapitálu. Fond bude investovat zejména do cenných papírů s pevným výnosem investičního stupně Spojených států s cílovou průměrnou dobou kratší než 3 roky. Pro účely tohoto fondu představují cenné papíry investičního stupně cenné papíry s ratingovým ohodnocením BBB- agentury S&P nebo Baa3 či vyšším agentury Moody s. Kromě toho může fond uzavíráním skupiny kupních a prodejních smluv nebo pomocí dalších investičních technik, včetně hypotečního peněžního obratu, dosáhnout vystavení se riziku na trhu u cenných papírů, do kterých primárně investuje. - usilující o vysoký běžný výnos v souladu se zachováním kapitálu; - hledající investice do cenných papírů s pevným výnosem od emitentů ze Spojených států s dobou kratší než 3 roky; - plánující střednědobé udržení úvěr, úroková sazba cenných papírů, hypoteční peněžní obrat v, předčasné splacení, úvěrování cenných papírů, swapové dohody. Následující grafy znázorňují historii návratnosti fondu vyjádřenou v procentuálních hodnotách. Hodnoty převzaté do těchto grafů naleznete v části Činnost v minulých obdobích Percentage Growth A(dis) AX(acc) B(acc) B(dis) C(dis) I(acc) N(dis) 27

28 Franklin U.S. Total Return Fund Fond s pevným výnosem Datum emise: 29. srpna 23 Měsíční poplatek rovnající se,75 % p.a. upravených denních akcií, kromě Akcií Třídy I. Akcie třídy I:,55 %. Celkový nákladový ukazatel: A(acc): 1,2 %; A(Mdis): 1,19 %; B(acc): 2,65 %; B(Mdis): 2,64 %; BT(Mdis): Není k dispozici; C(Mdis): 2,2 %; I(acc):,82 %; I(Mdis):,83 %; N(Mdis): 1,89 % Franklin Advisers, Inc. (San Mateo, CA, USA) > Hlavní záměr: vysoký běžný výnos v souladu se zachováním kapitálu. > Vedlejší záměr: zhodnocení kapitálu. Fond využívá široké spektrum investování, aby mohl účinně zvládat celé portfólio investic s cílem snižovat investiční náklady a rizika portfólia. Mezi tyto investice patří zejména dlužní a úrokové nástroje zajištěné vládou, společnostmi nebo hypotékami, jakož i dluhy, futures a ostatní finanční deriváty zajištěné aktivy, včetně finančních derivátů vycházejících z indexů a swapových smluv na úvěry v prodlení. Fond přednostně investuje do cenných papírů amerických emitentů, avšak může investovat až do 2 % svého čistého jmění (bez ohledu na doplňková likvidní aktiva) do cenných papírů mimoamerických emitentů a až do 1 % svého čistého jmění do investic denominovaných v jiné měně než v amerických dolarech. Až 15 % svého čistého jmění může investovat do dlužných cenných papírů s ratingovým ohodnocením neinvestiční a do - usilující o vysoký výnos, zachování kapitálu a v menší míře také o kapitálový růst; - hledající investice do cenných papírů s pevným výnosem vlády Spojených států nebo emitenta představujícího společnost; úvěr, dlužné cenné papíry v prodlení, deriváty, úroková sazba cenných papírů, cenné papíry s nízkým ratingovým ohodnocením nebo s ratingovým ohodnocením neinvestiční, hypoteční cenné papíry a cenné papíry zajištěné aktivy, hypoteční peněžní obrat v, předčasné splacení, úvěrování cenných papírů, swapové dohody. Následující grafy znázorňují historii návratnosti fondu vyjádřenou v procentuálních hodnotách. Hodnoty převzaté do těchto grafů naleznete v části Činnost v minulých obdobích. 28

29 Percentage Growth A(acc) A(dis) B(acc) B(dis) C(dis) I(acc) N(dis) 29

30 Franklin Mutual Beacon Fund Majetkový fond Alternativní měna: EUR Datum emise: 7. července 1997 Měsíční poplatek rovnající se 1, % p.a. upravených denních akcií, kromě Akcií Třídy I. Akcie třídy I:,7 %. Celkový nákladový ukazatel: A(acc) : 1,84 %; A(acc) EUR: 1,83 %; A(acc) EUR-H1: 2,5 % A(Ydis) : 1,84 %; B(acc) : 3,8 %; B(Ydis) EUR: 3,12 %; C(acc) : 2,43 %; I(acc) :,97 %; I(acc) EUR:,99 %; N(acc) : 2,59 %; N(acc) EUR: 2,59 %; N(acc) EUR-H1: 2,61 % Franklin Mutual Advisers, LLC (Short Hills, NJ, USA) a Franklin Templeton Investment Management Limited (Edinburk, VB) > Hlavní záměr: zhodnocení kapitálu. > Vedlejší záměr: výnos. Fond bude investovat zejména do kmenových akcií, prioritních akcií a dlužných cenných papírů, které jsou vyměnitelné nebo u kterých se očekává možnost výměny za kmenové nebo prioritní akcie. Ne více než 3 % čistých aktiv fondu bude investováno do cenných papírů emitentů mimo Spojené státy. Fond bude také usilovat o investice do cenných papírů společností účastnících se splynutí, sloučení, likvidací a reorganizace, nebo společností, u kterých existuje nabídkové řízení burzovní nabídky a které se mohou takových transakcí zúčastnit. Fond může též nabývat zajištěné či nezajištěné podíly na dluzích společností, ve kterých probíhá reorganizace nebo finanční restrukturalizace. Pro zajištění proti tržnímu nebo měnovému riziku a pro efektivní řízení portfolia může fond vstupovat do transakcí s deriváty, jako jsou forwardy a budoucí smlouvy, opce na takové smlouvy nebo swapové smlouvy na úvěry v prodlení. - usilující o zhodnocení kapitálu a v menší míře také o výnos prostřednictvím investice do podhodnocených společností nacházejících se především ve Spojených státech; úvěr, deriváty, cenné papíry, cizí měna, úroková sazba cenných papírů, cenné papíry s nízkým ratingovým ohodnocením nebo s ratingovým ohodnocením neinvestiční, restrukturalizované společnosti. Následující grafy znázorňují historii návratnosti fondu vyjádřenou v procentuálních hodnotách. Hodnoty převzaté do těchto grafů naleznete v části Činnost v minulých obdobích. 3

31 Percentage Growth A(acc)EUR A(acc) A(dis) B(acc) C(acc) I(acc) N(acc)EUR N(acc) 31

32 Franklin Mutual European Fund Majetkový fond EUR Alternativní měny: GBP, Datum emise: 3. dubna 2 Měsíční poplatek rovnající se 1, % p.a. upravených denních akcií, kromě Akcií Třídy I. Akcie třídy I:,7 %. Celkový nákladový ukazatel: A(acc) EUR: 1,85 %; A(acc) : 1,85 %; A(Ydis) EUR: 1,85 %; A(Ydis) GBP: 1,85 %; B(acc) : 3,1 %; B(Ydis) EUR: 3,11 %; C(acc) : 2,45 %; C(acc) EUR: 2,47 %; I(acc) EUR:,99 %; I(Ydis) EUR: 1, %; N(acc) EUR: 2,6 %; N(acc) : 2,6 % Franklin Mutual Advisers, LLC (Short Hills, NJ, USA) nabývat zajištěné či nezajištěné podíly na dluzích společností, ve kterých probíhá reorganizace nebo finanční restrukturalizace. > Hlavní záměr: zhodnocení kapitálu, které může být příležitostně také krátkodobé. > Vedlejší záměr: výnos. Fond bude investovat zejména do majetkových cenných papírů a dlužných cenných papírů, které jsou vyměnitelné nebo u kterých se očekává možnost výměny za kmenové nebo prioritní akcie společností, vzniklých v evropských zemích nebo společností s hlavní činností zaměřenou na evropské země, o kterých se investiční manažer na základě konkrétních uznávaných a nestranných kritérií (vnitřních hodnotách) domnívá, že jsou k dispozici za nižší cenu, než jaká je jejich skutečná hodnota. Fond může investovat až 1 % svých celkových čistých investovaných aktiv do cenných papírů emitentů ve Spojených státech a dalších emitentů mimo Evropu. Fond může také usilovat o investice do cenných papírů společností účastnících se splynutí, sloučení, likvidací a reorganizace nebo společností, u kterých existuje nabídkové řízení burzovní nabídky, a které se mohou takových transakcí zúčastnit. V menší míře mohou též - usilující o zhodnocení kapitálu, které může být příležitostně krátkodobé, a v menší míře také o výnos; - usilující o investici do podhodnocených společností v libovolné evropské zemi; úvěr, cenné papíry, cizí měna, úroková sazba cenných papírů, cenné papíry s nízkým ratingovým ohodnocením nebo s ratingovým ohodnocením neinvestiční, restrukturalizované společnosti. Následující grafy znázorňují historii návratnosti fondu vyjádřenou v procentuálních hodnotách. Hodnoty převzaté do těchto grafů naleznete v části Činnost v minulých obdobích. Percentage Growth A(acc)EUR A(acc) A(dis)EUR A(dis)GBP B(acc) C(acc)EUR C(acc) I(acc)EUR N(acc)EUR N(acc) 32