126EKMN :Ekonomika a management ve stavebnictví Vladimíra Nováková 2016
Globalizace a stavebnictví Pronikání na zahraniční stavební trhy
Obsah: Expanze na zahraniční trhy Největší mezinárodní stavební firmy
Globalizace Od 70. let byl jedním z nejpřitažlivějších stavebních trhů trh výstavby infrastruktury na Blízkém a Středním Východě. V současnosti.jižní a jihovýchodní Asie (Indie, Indonésie, Malajsie, Čína, )
Důvody pro vstup na zahraniční trh získání konkurenční výhody získání odbytiště pro své produkty zlepšení konkurence a poptávky příznivější legislativní podmínky v jiné zemi nižší daňová zátěž snížení výrobních nákladů snížení vlivu hospodářských cyklů
Významné analýzy při rozhodování o vstupu na nový trh
Faktory pro hodnocení fyzického prostředí
Analýza okolí Důležité je při analýze okolí si odpovědět i na následující otázky: Do jaké míry je vnější okolí nejisté a nestabilní? Jaké jsou důvody nestability? Jaká je dynamika prostředí? Jaké je množství změn v určitém časovém období?
Vztahy podniku s okolím
Faktory ovlivňující vstup na zahraniční trh Politická stabilita hostitelské země Vlastní potenciální ekonomický růst hostitelské země Existence a úroveň konkurence v hostitelské zemi Velikost potenciálních projektů Historický a potenciální růst trhu Perspektiva budoucích projektů Spojení s domácí zemí Otevřenost trhu Jazyková synergie
Analýza PEST
Určení vlastností a struktury stavebnictví a rozsahu konkurence Na zahraničním trhu se posuzuje povaha, síla, kvalifikace a kapacita: konkurentů potenciálních partnerů kandidátů na akvizici Cíl - kompletní zhodnocení tržního potenciálu a určení oblasti, ve které může být dosaženo konkurenční výhody.
SWOT analýza shrnuje interní přednosti a nedostatky a externí příležitosti a hrozby. dává důležité poznatky o vnitřním potenciálu firmy.
Porterův model pěti sil
Historicky významné země ve vývozu stavebních prací
Top 11 International Contractors (2015):
Vstup na zahraniční trh Expanzi lze provést různými metodami, které lze postupně prolínat. Lze využít koordinaci projektů z centrální kanceláře v mateřské zemi, fúze a akvizice, joint venture a různé aliance. Důležité je se přizpůsobit se místním podmínkám, vybrat správný segment trhu, na ten se zaměřit, udržet si současné a získat nové klienty. Klíčový vliv - péče o zákazníky a rozšiřování portfolia doplňkových služeb. To vše pomůže zajistit dlouhodobou konkurenční výhodu!
Typy spojení společností ve stavebnictví: Fúze Akvizice Strategická aliance Motivace, proč uvažovat o této možnosti: posílení pozice na prosperujícím trhu rozšířením o nové činnosti či know-how (odborné znalosti) zvýšení tržního podílu oslabení konkurence odstranění společnosti a odprodej aktiv zvýšení kapitálové vybavenosti
Fúze spojení 2 a více obchodních subjektů v jednu formu sloučení nebo splynutí Sloučení - přechod majetku na 1 z existujících spol. Splynutí - nový subjekt, na který se majetek z původních společností přenáší proces právního spojování ve stavebnictví velice častým jevem
Horizontální fúze stejné odvětví či stejný druh obchodní činnosti Výhody: a) vytvoření úspor z důvodu efektivnější alokace zdrojů a lepší koordinace činností, b) získání význam.postavení na trhu a celkové posílení spol. c) efekt. struktura zaměstnanců - dosažení úspor z rozsahu v počtu zaměstnanců Př.: Skanska v r. 2010 koupila 100% akcií slovenské SkyBau (specializované železobetonářské práce) - stavby dálničních mostů
Vertikální fúze spol. spolupracující na určité fázi výroby, avšak každá na jiné str. obchodního vztahu Výhody: stabilizace dodávek surovin a materiálů důležitých pro celou výrobu rozšíření heterogenity ve struktuře zaměstnanců složitější a obtížnější provádění person. činností Př: stavební spol. JTA koupila v r. 2013 100% akcií AB Finance (developerské projekty) PRŮMSTAV v r. 2009 fúzoval s projekční FCC První čs projekční a stavební, a.s.
Konglomerátní fúze spojení 2 a více spol. z různých odvětví Výhody: diverzifikace činností a s tím spojená diverzifikace rizik v jiných sektorech televizní a radiové vysílání American Broadcasting Company ABC - fúze v r. 1995 (19 mld. dolarů) s the Walt Disney Company.
Kongenerická fúze fúze podniků z oborů, které jsou si blízké, ale vyrábějí odlišné produkty u nás ne
Vstup na nové trhy převážně prostřednictvím akvizic Holdingy často využívají spolupráce s místními podniky nebo provádějí přímo jejich akvizice. Skupina VINCI pronikla na nové domácí trhy v Evropě (např. v ČR podílovou účastí a následnou akvizicí společnosti SSŽ - dnes Eurovia CS, v Polsku dnešní společností Eurovia Polska, atd.) a v dalších částech světa (např. prostřednictvím Solétanche Bachy, Freyssinet, atd.).
Akvizice převzetí podniku na základě koupě a prodeje, spojení 2 nebo více nestejně silných spol., kdy silnější spol. kupuje a ovládá tu slabší, ve stavebnictví nadnárodní koncerny ovládají slabé lokální spol.
Majetková akvizice spojování koupí podniku a jeho čistých aktiv, tj. souhrnu majetku a závazků Př.: Skanska v r. 2000 koupila majoritní podíl 56,3% Inženýrské a průmyslové stavby IPS r. 2006 akvizice se slov. spol. Stamart Př. Strabag v r. 2005 získal 4 divize Walter Bau touto akvizicí získal Dálniční stavby Praha v r. 2006 Mittag v r. 2010 ½ akcií Viamont DSP
Kapitálová akvizice spojování koupí ekvity, tj. podílu na vlastním kapitálu společnosti Výhody: získání podstatného nebo rozhodujícího vlivu v dceřiné nebo přidružené spol. Př.: v r. 2013 koupil B. Gates akcie španělské stav. spol. FCC (cena jejich akcií ihned stoupla)
Strategická aliance (joint- venture) má charakter majetkové aliance změny ve strategiích, v rozhodování na vrcholných úrovních a v organizaci práce Př.: st. spol. Arabtec se spojila v r. 2013 s jihokorejskou GS Engineering (výstavba metra, železnic, přístavů a tunelů... ) MAG + čínská stav. spol. + britská stav. spol.+ penzijní fond v okolí letiště Manchesteru - kancel.budovy, logistické sklady a hotely (16 tis. prac. míst)
Strategická aliance (joint- venture) Charakteristiky JV: partneři přispívají zdroji, znalostmi, dovednostmi a dalšími hmotnými i nehmotnými aktivy vzájemná koordinace a kontrola sdílení hmotných i nehmotných zájmů a zisku
Hlavní motivy pro uskutečňování fúzí, akvizic a strat. aliancí: Provozní synergie úspory z rozsahu a posílení pozice na trhu silnější pozici proti konkurenci, diverzifikace rizika Finanční synergie a diverzifikace řešení nedostatek finančních zdrojů, daňový motiv snaha odvádět méně na DPH přidaná hodnota vyplývající z tzv. synergického efektu, 2+2=5
Hlavní motivy pro uskutečnování fúzí, akvizic a strat. aliancí: Koncentrace znalostí u velkých, spíše nadnárodních spol. (Skanska, Metrostav, Eurovia, Strabag,..), fúze s menšími společnostmi úzce zaměřenými Výhody: získání potřebných technologií či knowhow
Top 11 International Contractors (2015):
VINCI Skupina VINCI - původem francouzská mezinárodní stavební společnost se sídlem v Rueil Malmaison s tradicí sahající do r. 1899. Působí ve více než 90-ti zemích po celém světě a do jejího portfolia patří financování, projektování, výstavba a provozování infrastruktury. To se odráží v její struktuře:
Struktura VINCI VINCI Concessions (provoz koncesní dopravní infrastruktury) obrat 4,78 mld. VINCI Energies (energetika a služby informač. technologií) obrat 4,61 mld. EUROVIA (dopravní infrastruktura a rozvoj měst) obrat 8,18 mld. VINCI Construction (stavitelství, stavební a vodohospodářské inženýrství a další související služby) obrat 15,72 mld.
VINCI řízení na základě decentralizovaného přístupu (široké pole pravomocí jednotek) centrální řízení rizik a posílená vnitřní kontrola a reporting jednotná, systematická a formální kontrola vzniklých rizik obsáhlý systém reportingu skupiny jde až na úroveň divizí dceřiných firem.
EUROVIA Dopravní infrastruktura a rozvoj měst (staví silnice, dálnice, železnice, průmyslové a obchodní plochy,...) Nabízí také odborné znalosti v příbuzných oborech: projekty pro kvalitní rozvoj měst (vylepšení veřejných rekreačních a sportovních zařízení apod.), dopravní značení, zajištění a ochrana ŽP (protihlukové bariéry, skladovací plochy, atd.);
EUROVIA Průmyslová výroba provozuje síť 303 lomů produkujících 59 mil. tun kameniva ročně, 381 obaloven, 130 recyklačních zařízení, 15 továren produkujících vybavení silnic.
EUROVIA Údržba a služby (údržba silnic, dálnic a železničních sítí, případy havárií, atd.). poskytuje předprojektové návrhy a koordinaci, poradenství a technickou podporu.
Risk management nový systém řízení rizik rizika = překážky, které by mohly bránit společnosti v dosažení jejích cílů. strategická rizika (závazky), provozní rizika (běžné nebo specifické pro obchodní linii), finanční rizika, rizika ve vztahu k dodržování zákonů a předpisů.
Společnost EUROVIA CS, a. s. dříve Stavby silnic a železnic, a. s., jednička v oblasti dopravního stavitelství vlastní surovinovou základnu EUROVIA Kamenolomy, a. s.. EUROVIA Kameňolomy, s.r.o. organizována do 6 oblastí na území ČR a SR (regionální závody a dceřiné spol.) od r. 2006 je jejím 100% vlastníkem fr.spol. Eurovia (VINCI).
EUROVIA CS, a.s. r. 2015 obrat 18,5 mld. Kč HV před zdaněním 897 mil. Kč Rentabilita tržeb (podíl zisku před zdaněním na tržbách).. 4,8 % Počet zaměstnanců.. 2 792 ve srovnání s r.2014 navýšila zisk o 63 %, obrat o 20 %. v r. 2015 57 % zakázek pro kraje a obce, 39 % zakázek - státní instituce.
Referenční stavby EUROVIA CS, a.s.: Silnice a dálnice (modernizace D1, D2,D3, ) Železniční a tramvajové tratě, Strahovský tunel, Protipovodňová opatření v Táboře, Centrum zdraví a bezpečí v K.V., Šafárikovo námestie v Bratislavě,
Nejlepší silniční stavba r. 2015 - silnice Mokré Lazce (Opava/Ostrava).
KONEC PREZENTACE
Prvky struktury stavebnictví
Porterův model ohodnocuje rovnováhu a míru konkurence ve stavebním průmyslu mezi účastníky na daném trhu.
Identifikace klientů
Analýza PEST