Property Times Průmyslové a skladové nemovitosti 3. čtvrtletí Výstavba logistických a průmyslových nemovitostí nadále zůstává omezená na projekty pro konkrétní nájemce. Čistá realizovaná poptávka poklesla mezičtvrtletně díky klidnější letní sezóně. Autor Lenka Šindelářová Consulting & Research Manager Česká Republika +420 234 262 239 lenka.sindelarova@dtz.com Kontakty Neobsazenost rapidně poklesla o 4 procentní body a očekává se, že bude klesat i nadále. Nominální nájemné zůstává stabilní, a to do konce roku. DTZ očekává mírný nárůst nájemného v roce 2011. V lokalitách, kde výrazně poklesla neobsazenost dochází postupně také ke snižování objemu incentiv a nárůstu efektivního nájemného. Martin Šumera Senior Industrial Agent +420 602 224 102 martin.sumera@dtz.com Bert Hesselink Head of Industrial Agency +420 606 614 334 bert.hesselink@dtz.com Hrubá realizovaná poptávka (m 2 ) 250000 200000 150000 100000 50000 0 2.čtvrtl. 4.čtvrtl. 2.čtvrtl. Praha a okolí Regiony www.dtz.com 1
Nabídka a Poptávka Čistá realizovaná poptávka Celkový objem moderních skladových a výrobních prostor určených k pronájmu dosahuje výše 3,43 mil m 2. Ve 3. čtvrtletí bylo dokončeno 74 000 m 2, např. Logistics Park Lovosice (42 000 m 2 ) plně pronajatý ČD Cargo nebo budova 13.2 v CTParku Ostrava (28 400 m 2 ). V současné době je ve výstavbě ca. 93 000 m 2 moderních ploch. Hrubá realizovaná poptávka dosáhla ca. 206 100 m 2 ve 3. čtvrtletí, stejně jako ve druhém čtvrtletí, ale dvojnásobek v porovnání s 3. čtvrtletím. Čistá realizovaná poptávka (bez započtení renegociací a relokací v rámci moderních areálů) dosáhla ve 3. čtvrtletí 140 000 m 2, což je o 21% méně než v 2. čtvrtletí a 121% nárůst oproti 3. čtvrtletí. (m 2 ) 200000 180000 160000 140000 120000 100000 80000 60000 40000 20000 0 2.čtvrtl. Praha a okolí 4.čtvrtl. 2.čtvrtl. Regiony V širším okolí Prahy byla registrována nejvýraznější aktivita nájemců, ovšem ze 62% se jednalo o přejednání nájemních smluv. Na druhou stranu v západních Čechách se již druhé po sobě jdoucí čtvrtletí uzavřelo nejvíce nových pronájmů, ca. 32% z celkové čisté realizované poptávky v ČR. Největší nový pronájem ve třetím čtvrtletí byl podepsán na CTParku Ostrava společností Brembo (25 600 m 2 ), společnost Trost si pronajala 22 500 m 2 v Orange Parku Nýřany a Sumitomo získala 16 100 m 2 v CTParku Plzeň. Největší transakcí ve třetím čtvrtletí - a dosud za celý rok - však byla renegociace nájemní smlouvy logistickou společností HOPI v Pointpark Prague D1 (45 800 m 2 ). Koncoví uživatelé byli v objemu pronajatých ploch aktivnější (39 %) než poskytovatelé logistických (3PL) (36 %). Výrobní společnosti uzavřely 25 % nových pronájmů. Míra neobsazenosti a Nájemné Míra neobsazenosti za celou Českou republiku klesla ke konci 3. čtvrtletí z 15,5% na méně než 12%. K dispozici je tak 409 000 m 2 volných ploch. Největsí pokles byl opět zaznamenán na Plzeňsku (z 20% na 10%) a na severní Moravě (z 31% na 21%), zde zůstává ovšem stále druhá nejvyššší neobsazenost po střední Moravě. V oblasti Prahy pak došlo k poklesu ze 17 % na 14%. Nominální výše nájemného v moderních prostorech zůstala stabilní na úrovní 3,6-4,0 EUR/ m 2 / měsíc v Praze, v ostatních regionech se pak pohybuje mezi 3,6-4,25 EUR / m 2 / měsíc. DTZ předpokládá, že nominální nájemné začne mírně růst v průběhu roku 2011. Čistá poptávka podle regionů 3. čtvrtletí 29% 2% 4% 4% Podíly developerů na hrubé realizované poptávce ve 3. čtvrtletí 29% 32% Západní Čechy Moravsko-Slezsko Širší oblast Prahy Jižní Morava Severo-východní Čechy Střední Morava 2% 1% 4% 2% 1% 0% PointPark Properties ProLogis 11% 23% 11% 30% 15% Mayfield CTP Invest VGP Segro TMW D1 Zone Aviva Investors Amesbury Valad www.dtz.com 2
Očekávaný další vývoj Dále bude pokračovat zaplňování volných ploch a pokles míry neobsazenosti, a to především v oblastech s vysokou mírou neobsazenosti a nízkým nájemným. Předpokládáme, že bude docházet ke zpřísňování nájemních podmínek, omezování objemu pobídek a k růstu efektivní výše nájemného. Očekáváme zvyšující se zájem o novou výstavbu pro konkrétní uživatele. Doporučení Ideální doba pro pronájem nových prostor pomalu odeznívá. Nejvýhodnějších podmínek lze nyní dosáhnout v oblastech Prahy a Středních Čech, zde jsou pronajimatelé stále velmi flexibilní. Zajímavých podmínek je možné dosáhnout i při nové výstavbě na míru. Nájemci mají stále silné postavení při renegociacích či prodlužování nájemních smluv. Výměra logistických a průmyslových ploch v ČR, neobsazenost, dosahované nájemné www.dtz.com 3
Transakce Vybrané nájemní transakce ve 3. čtvrtletí Nájemce Region Výměra (m 2 ) Projekt Typ nájmu Sektor HOPI Širší oblast Prahy 45 800 Pointpark Prague D1 Renegociace 3PL Brembo Moravsko-Slezsko 25 600 CTPark Ostrava Nový nájem Výroba Trost Západní Čechy 22 500 Orange Park Nýřany Nový nájem Koncový uživatel Sumitomo Západní Čechy 16 100 CTParkPlzeň Nový nájem 3PL Autokelly Širší oblast Prahy 15 000 Pointpark Prague D1 Nový nájem Koncový uživatel Alza Širší oblast Prahy 9 500 VGP Park Horní Počernice Nový nájem Koncový uživatel Transkam Širší oblast Prahy 5 800 Tulipán Park Prague Nový nájem 3PL Rexel Jižní Morava 4 300 CTZone Brno Nový nájem Koncový uživatel DTZ se podařilo zprostředkovat nájemní smlouvu s velkoobchodní společností Tabák Plus, která si pronajala 1 200 m 2 skladových a administrativních ploch v rámci areálu Big Box v Praze Horních Počernicích. DTZ se podařilo prodloužit nájemní smlouvu se společností Storex, velkoobchodem s pneumatikami, která bude i nadále uživat 1 000 m 2 skladových a administrativních ploch v rámci areálu Valad Business Park v Průhonicích/Čestlicích. Definice: Celková výměra a nová nabídka: Moderní skladové a výrobní prostory třídy A stavěné a vlastněné developerem nebo investorem za účelem pronájmu třetím stranám. Nezahrnuje nemovitosti vlastněné koncovým uživatelem. Nová nabídka zahrnuje výše zmíněné prostory dokončené v daném období. Realizovaná poptávka: Hrubá poptávka reprezentuje celkovou podlahovou plochu pronajatou nebo předpronajatou v daném časovém období. Za pronajatý prostor považujeme takový, pro který je podepsána nájemní smlouva nebo smlouva o budoucí nájemní smlouvě. Celková realizovaná poptávka obsahuje renegociace. Čistá poptávka transakce typu renegociace vylučuje a zahrnuje pouze nové nájemní transakce a expanze ploch stávajících nájemců. Míra neobsazenosti: Podíl fyzicky volných prostor v dokončených budovách z celkové výměry. Nejvyšší dosahované nájemné: Dosahované nájemné vztahující se k nejkvalitnějším jednotkám, vysokého standardu o velikosti 4 000-5 000 m 2 v nejatraktivnějších lokalitách. www.dtz.com 4
P Disclaimer Tato studie by neměla sloužit jako základ pro uzavírání transakcí bez vyhledání specifické, kvalifikované a odborné rady. Ačkoli fakta v této studii byla důkladně prověřena, DTZ nemůže nest zodpovědnost za škodu, či ztrátu utrpěnou jako výsledek neúmyslné nepřesnosti ve studii. Informace zahrnuté ve studii by neměly být publikovány, reprodukovány v celku či částečně a nemělo by být na ně odkazováno bez předchozího souhlasu. Každá taková reprodukce by měla uvést DTZ jako zdroj. DTZ listopad www.dtz.com 5